Profitabilité bancaire et risque de taux au Maroc

La Revue Gestion et Organisation, 2018

2018

La recherche de la stabilite a toujours ete la preoccupation majeure de tous les organismes operant dans le domaine bancaire. Pour atteindre un tel objectif, le comite de Bâle s’est interesse au depart a la solvabilite. Mais avec la survenance de la crise financiere en 2008, le comite s’est rendu compte de l’importance de la liquidite, consideree comme facteur determinant de la viabilite d’une banque. Notre travail de recherche consiste donc a verifier, a travers l’etude de cas de deux banques marocaines, s’il est suffisant pour une banque d’avoir de la liquidite afin d’ameliorer sa rentabilite.

Dahir n ° 1-05-178 du 15 moharrem 1427 portant promulgation de la loi n ° 34-03 relative aux établissements de crédit et organismes assimilés (B.O. n ° 5400 du 2 mars 2006). Vu la Constitution, notamment ses articles 26 et 58, Est promulguée et sera publiée au Bulletin officiel, à la suite du présent dahir, la loi n ° 34-03 relative aux établissements de crédit et organismes assimilés , telle qu'adoptée par la Chambre des conseillers et la Chambre des représentants. Loi n ° 34-03 relative aux établissements de crédit et organismes assimilés Titre premier : Champ d'application et cadre institutionnel Chapitre premier : Champ d'application

2020

La nouvelle microstructure des modes de financement islamiques et les caractéristiques particulières du risque unique lié aux ressources et aux emplois génère à l'industrie de la finance islamique un certain nombre de risques systémiques. Ceci conduit les institutions et banques islamiques à développer leurs compétences en gestion des risques, particulièrement le risque de liquidité. Pour les IFI, le risque d'illiquidité est d'une importance particulière. Ce risque est lié à la difficulté de vendre rapidement un placement financier. Pour le cas des banques conventionnelles, il est suivi par des méthodes de gestion de risque, notamment le recours au marché interbancaire, le réajustement des taux d'intérêts en fonction des estimations des déséquilibres ressource-emploi, etc. Mais les banques islamiques connaissant une absence ou un manque de profondeur des marchés secondaires et interbancaire islamique, ce qui accentuent davantage le risque de liquidité de ces institut...

2020

Au cours de ces dernières décennies, la stabilité financière mondiale est secouée par des crises financières récurrentes. En effet, la nature et l'ampleur de ces crises ont fait clairement apparaitre le besoin accru de la mise en place d'une réglementation financière internationale, dédiée à prévenir l'apparition des crises financières et à garantir une stabilité du système financier dans sa globalité. Dans ce contexte, l'objectif de ce travail consiste à étudier de prés l'évolution des indicateurs clés de performance des banques marocaines sur une période de treize ans, allant de 2006 à 2018, afin de cerner l'impact réel de la réglementation financière mise en place sur la performance des établissements bancaires marocains. Les résultats obtenus au cours de cette étude, montrent une évolution généralement favorable de l'ensemble des indicateurs considérés durant la période étudiée, traduisant de ce fait l'effet positif de la réglementation financière...

2021

efficace, car cela permet aux autorités monétaires d'assimiler la manière avec laquelle les décisions monétaires influencent l'économie, afin de déterminer d'une manière adéquate les instruments à mobiliser pour pouvoir orienter l'économie dans la direction souhaitée. Cette compréhension est étroitement liée à l'analyse de la transmission du taux d'intérêt, puisqu'il est le canal traditionnel parmi les différents canaux de transmission monétaire. Il constitue un outil important dans la prise de décisions monétaires pour aboutir à une conduite efficace de la politique monétaire. L'objectif de cet article est d'analyser, pour le cas marocain, la transmission des taux d'intérêts directeurs sur les taux d'intérêts débiteurs, afin d'identifier et quantifier l'impact des décisions monétaires qui visent le financement de l'économie à travers le système bancaire. L'estimation du pass-through des taux d'intérêts directeurs sur l...

Research Papers in Economics, 2019

Le taux d’intérêt du marché monétaire joue un rôle fondamental comme courroie de transmission de la politique monétaire. En effet, à travers ce canal, la banque centrale transmet ses impulsions monétaires au secteur réel de l’économie via les répercussions sur les taux d’intérêt offerts par les institutions bancaires. La connaissance du degré d’ajustement des taux bancaires par rapport aux taux du marché monétaire s’avère incontournable compte tenu du fait que cela permet de mesurer l’efficacité de la politique monétaire à travers le canal du taux d’intérêt. Cet article est consacré en particulier, à l'examen de la relation entre le taux du marché monétaire et les taux bancaires à travers l’analyse du pass-through et aussi à étudier la présence d’asymétrie dans la dynamique de transmission de la politique monétaire au niveau du système bancaire Marocain. Pour ce, un Modèle à Correction d’Erreur est utilisé pour mesurer le degré de réactivité des taux bancaires suite aux modifications des conditions monétaires. Pour tester la présence d’asymétrie dans la transmission des chocs monétaires, un modèle à seuil est donc utilisé, lequel est un prolongement du modèle à correction d’erreur. Les résultats des estimations ont révélé un degré élevé du pass-through des taux débiteurs et un faible pour les taux créditeurs, avec des effets asymétriques dans certains cas.

RCCA, 2019

Depuis les années quatre-vingt-dix, l'ensemble des établissements bancaires marocains doivent respecter un arsenal de ratios prudentiels, principalement le ratio de solvabilité. Le respect de ces mesures prudentielles, à aspect réglementaire, s'inscrit dans une logique de recherche d'une stabilité du système financier, essentiellement le système bancaire, et ce en réduisant les risques financiers et opérationnels encourus par les entités bancaires. En parallèle, les autorités de régulation ont exigé des banques un travail de gestion globale de bilan, la mise en place d'un système de contrôle de gestion, afin de gérer le risque opérationnel et un effort en termes d'engagements en fonction des risques encourus. Dans ce sens, les organisations bancaires doivent procéder à une gestion opérationnelle des risques en fonction d'une approche prudentielle, imposée par les législateurs. Ainsi, l'approche prudentielle, à caractère macro-économique, se présente comme un déterminant de l'approche opérationnelle, à caractère micro-économique. Cette approche opérationnelle prend la forme d'une stratégie que chaque entité bancaire doit élaborer pour gérer les différents risques bancaires. Cette étude cherche à analyser le problème de la gestion des risques entre l'approche prudentielle et l'approche opérationnelle.