Julho 2024
VALÊNCIA MULTIMERCADO GLOBAL
MULTIMERCADO
Sobre o fundo
Estratégias Preponderantes O FUNDO tem por objetivo investir em ativos financeiros e/ou modalidades operacionais que envolvam diversos fatores
do Fundo de risco, sem o compromisso de concentração em nenhum fator em especial, por meio da aplicação de seus recursos,
preponderantemente, em cotas de fundos de investimento e/ou fundos de investimento em cotas de fundos de
Juros Inflação investimento (Fundos Investidos).
Moedas Ações Histórico de Rentabilidade
Investimento no Exterior Fundo CDI
30,00 25,40% 26,66%
15,00 13,49% 13,05% 11,51%
Grau de Risco 6,18% 5,91%
3,96%
0,91%
0,00
1 2 3 4 5 -0,41%
-15,00
jul/24 2024 2023 12M 24M
Comentário do Gestor
Valores Mínimo (R$) Em julho, o banco central dos EUA (“Fed”) manteve a taxa de juros básica inalterada. No entanto, com a evolução benigna da inflação nos últimos meses e os
sinais de moderação da atividade, permanece a expectativa de que o início do ciclo de corte nos juros ocorra neste trimestre. Nessa linha, as Bolsas globais
Aplicação inicial 1,00 encerraram o mês com ganhos, os juros futuros tiveram queda e o dólar perdeu espaço em relação às demais moedas. No Brasil, a taxa Selic foi mantida em
Aplicações Adicionais 1,00 10,5% e segue a expectativa de que este patamar seja mantido até o final de 2024. O Ibovespa apresentou desempenho positivo, as curvas de juros tiveram
Resgate Mínimo 1,00 queda no mês, principalmente nos vencimentos mais longos, e o Real desvalorizou-se em relação ao dólar.
Na perspectiva de retorno, as posições em ações globais contribuíram positivamente. Por outro lado, o maior impacto para o retorno veio das posições em
Saldo Mínimo 1,00
ações locais, moedas e juros. No fechamento do mês, temos posições que apostam pela queda de juros dos EUA, da Alemanha, da Inglaterra e do Canadá e
pelo aumento dos juros locais. Na classe de ações, o Fundo está comprado em Bolsas internacionais e vendido em Bolsa local. Na classe de commodities, as
posições mais relevantes são compra em metais e venda de alumínio, algodão, soja, farelo de soja e açúcar. Do lado das moedas, as principais posições são
a aposta de valorização do rand sul-africano, zloty polonês e libra esterlina; e a aposta de desvalorização do franco suíço, coroa sueca, euro, iene japonês,
coroa norueguesa, Real, rúpia indiana e dólar canadense.
Conversão de Cotas
Aplicação D+1
Resgate D+29
Crédito D+30
Tipo de Cota Fechamento
Evolução de Retornos Mensais (Acumulado 24 meses)
30,00
25,00
Público Alvo 20,00
O Fundo é destinado a investidores em geral.
Retorno Acumulado em %
15,00
10,00
5,00
0,00
ês
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3
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Fundo CDI
Estatísticas
PL Líquido Médio 12 M (R$ MM): 134 Menor Retorno mês: -0,61% - Set/23
PL Mês (R$ MM): 247 Volatilidade (12 Meses): 2,99%
Maior Retorno mês: 2,70% - Mai/23
1/2
Retornos Mensais
Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez Ano
Fundo 0,00% -0,40% -0,43% 1,41% 1,62% 0,90% 0,64% 1,55% 5,40%
2022 CDI 0,00% 1,01% 1,03% 1,17% 1,07% 1,02% 1,02% 1,12% 7,69%
%CDI - - 121,10% 151,37% 88,18% 62,99% 138,17% 70,17%
Fundo 0,44% 1,35% 0,03% 3,01% 2,70% 2,61% 0,79% -0,11% -0,61% 0,93% 0,48% 1,18% 13,49%
2023 CDI 1,12% 0,92% 1,17% 0,92% 1,12% 1,07% 1,07% 1,14% 0,97% 1,00% 0,92% 0,90% 13,05%
%CDI 39,08% 146,80% 2,67% 327,94% 240,13% 243,24% 73,97% - - 92,74% 52,68% 131,68% 103,42%
Fundo -0,65% 1,68% 0,66% 1,79% 0,36% 0,49% -0,41% 3,96%
2024 CDI 0,97% 0,80% 0,83% 0,89% 0,83% 0,79% 0,91% 6,18%
%CDI - 209,57% 79,48% 202,23% 42,98% 61,90% - 64,14%
Composição da Carteira
SANT QUANT FIM 99%
SANT RF TIT PUB FI 1%
Data da Posição: 31/07/2024
Tipo Anbima: MULTIMERCADOS LIVRE Imposto de Renda:
Início do Fundo: 11/04/2022 O Imposto de Renda incidirá semestralmente, no último dia útil de maio e novembro
Horário de Movimentação: 14:59 de cada ano, à alíquota de 15% sobre os rendimentos produzidos no período.
Taxa de Administração Máxima(a.a.): 2,00% Adicionalmente, no resgate das cotas, será aplicada alíquota complementar de acordo
Taxa de Performance: 20 % sobre CDI com o prazo de aplicação, conforme tabela regressiva. Contudo, não há garantia de
CNPJ do fundo: 41.722.136/0001-92 que este fundo terá o tratamento tributário para fundos de longo prazo.
Administrador: SANTANDER DTVM
IOF:
Os resgates ocorridos em um prazo inferior a 30 dias da data de aplicação no fundo
sofrerão incidência do IOF, conforme tabela regressiva.
Antes de investir, consulte os documentos do fundo, que podem ser encontrados no site [Link] > Produtos e Serviços> Investimentos e previdência > Fundos de Investimento > Saiba Mais > Documentos Legais > Consulte aqui seus documentos. A
descrição do Tipo Anbima está disponível neste documento. ; Os indicadores econômicos utilizados neste material devem ser considerados como mera referência, não se tratando de meta ou parâmetro de performance de rentabilidade. Rentabilidade obtida no passado
não representa garantia de resultados futuros. A rentabilidade divulgada não é líquida de impostos. Para avaliação da performance do fundo de investimento, é recomendável uma análise de período de, no mínimo, 12 (doze) meses. ; Fundos de investimento não contam
com garantia do Administrador, do Gestor, de qualquer mecanismo de seguro ou do Fundo Garantidor de Crédito (FGC). Os investimentos apresentados podem não ser adequados aos seus objetivos, situação financeira ou necessidades individuais. O preenchimento do
formulário Análise de Perfil do Investidor (API) é essencial para garantir a adequação do perfil do cliente ao produto de investimento escolhido. ; O gestor deste fundo adota política de exercício de direito de voto em assembleias, disponível no site
[Link]. ; Supervisão e Fiscalização: (a) Comissão de Valores Mobiliários - CVM; e (b) Serviços de Atendimento ao Cidadão em [Link]. ; A taxa de performance do fundo, até 30/06/2023, foi de 30%, aplicável sobre a valorização da cota que
excedeu 100% da variação diária do CDI. A partir de 03/07/2023, essa taxa passou a ser equivalente a 20%, aplicável sobre a valorização da cota do fundo que exceder 100% da variação diária do CDI. ; O Fundo possui taxa de administração mínima de 1,00% ao ano
sobre o patrimônio líquido do Fundo e será alterada, a partir de 01/11/2023, inclusive, para 2% ao ano sobre o valor do seu patrimônio líquido. ; A seguir estão descritos os cinco principais riscos aos quais o Fundo e seus cotistas estão sujeitos, recomendando-se a leitura
da relação completa e detalhada no Regulamento do Fundo. ; Risco de Mercado: risco de oscilações decorrentes das flutuações de preços e cotações de mercado. ; Risco de Crédito: risco de os emissores dos ativos financeiros e/ou das contrapartes não cumprirem suas
obrigações de pagamento e/ou de liquidação das operações contratadas. ; Risco de Liquidez: risco de redução ou inexistência de demanda pelos ativos financeiros nos respectivos mercados em que são negociados. ; Risco Decorrente da Precificação dos Ativos Financeiros:
risco de variações nos valores dos ativos financeiros em razão da precificação ; Risco Relacionado aos Fundos Investidos: o Fundo está sujeito aos riscos envolvidos nas aplicações realizadas pelos Fundos Investidos. Administrador e Gestor não tem qualquer poder de
decisão na definição da carteira de investimento ou estratégias dos Fundos Investidos geridos por terceiros.
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