RISCO DE MERCADO & RISCO DE TAXA DE JUROS DA CARTEIRA BANCÁRIA
(IRRBB)
O risco de mercado é representado pela possibilidade de perda financeira por oscilação de
preços e taxas de juros de mercado dos instrumentos financeiros detidos pela Instituição,
por descasamentos em suas operações ativas e passivas tais como: montantes, prazos,
moedas e indexadores.
Define-se o IRRBB – Interest Rate Risk of Banking Book como o risco, atual ou prospectivo,
do impacto de movimentos adversos das taxas de juros no capital e nos resultados da
instituição financeira, para os instrumentos classificados na carteira bancária (Res. BACEN
4.557/17).
A estrutura de gerenciamento do risco de mercado do BDMG abrange todos os processos,
pessoas e sistemas que dão suporte à gestão do risco, objetivando a mitigação dos efeitos
adversos resultantes das oscilações de mercado e das interações entre os demais riscos
da Instituição e visando garantir sua estabilidade financeira.
O modelo de gerenciamento do risco de mercado adotado se propõe a identificar,
mensurar, avaliar, monitorar, reportar, controlar e mitigar a exposição da instituição a esse
risco.
Assim, os processos e sistemas adotados pela instituição contemplam a identificação
de todas as operações sujeitas ao risco de mercado e IRRBB, com seus respectivos
prazos e fatores de risco; o tratamento diferenciado para operações classificadas como
carteira de negociação ou demais posições; a geração de informações para atendimento
aos normativos dos órgãos supervisores; o fornecimento de relatórios gerenciais que
permitam a avaliação, por fator de risco e por tipo de carteira, da exposição diária ao
risco de mercado e IRRBB e da adequação aos limites operacionais.
No mínimo anualmente, são realizados testes de avaliação desses sistemas, com o objetivo
de verificar a adequação dos mecanismos de gestão do risco.
Metodologias
São adotados métodos para medir a exposição ao risco de mercado e ao IRRBB, bem como
metodologias para a apuração do requerimento de capital, dentro das regulamentações
aplicáveis, observando as melhores práticas do mercado e compatibilizando-as com as
características operacionais da instituição.
A mensuração da exposição ao risco de mercado contempla o efeito dos diferentes prazos
e fatores de risco sobre o valor em risco (VaR) e sobre o descasamento ou exposição líquida
BANCO DE DESENVOLVIMENTO DE MINAS GERAIS
Rua da Bahia, 1600 Bairro de Lourdes 30160.907 Belo Horizonte, MG, Brasil Ouvidoria BDMG 0800 940 5832 [Link]
da carteira de operações sujeitas ao risco de mercado, bem como outras ferramentas
complementares.
A identificação, mensuração e controle do IRRBB, é realizado com base em metodologias
consistentes com as características da carteira considerando a maturidade, a liquidez e a
sensibilidade ao risco dos instrumentos classificados nessa carteira, utilizando choques
de taxa de juros e cenários de estresse a fim de verificar os impactos no valor econômico
e nos resultados, por meio dos indicadores:
• Economic Value of Equity – EVE (valor econômico do capital) avalia os impactos
de alterações nas taxas de juros sobre o valor presente dos fluxos de caixa da carteira
bancária.
• Net Interest Income – NII (resultado de intermediação financeira) avalia os impactos
de alterações nas taxas de juros sobre o resultado de intermediação financeira da
carteira bancária.
No mínimo trimestralmente, são realizadas simulações de condições extremas de
mercado (testes de estresse), inclusive da quebra de premissas, cujos resultados devem
ser considerados ao estabelecer ou rever as políticas e os limites para adequação de
capital.
Limites Operacionais
Além dos limites operacionais fixados na RAS, visando manter a exposição ao risco de
mercado em níveis considerados aceitáveis, são também estabelecidos limites adicionais
pelo Comitê de Riscos e Capital.
A adequação ao limite estabelecido é monitorada diariamente e sua extrapolação, se
ocorrer, é reportada às alçadas competentes, que deliberam sobre as providências a
serem adotadas.
Nota: As informações constantes deste relatório são de responsabilidade do Conselho de Administração
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