Eliminations dans la consolidation

Eliminations dans le bilan

Participation : voir écart d’acquisition
Créances et dettes réciproques
Dividende
Eliminations dans le compte de résultats
Rappel des limites d’élimination
Ventes et achats – profit interne
Produit et charge financière
Profit de cession interne
Elimination des comptes réciproques au bilan

• Consolidation par intégration globale

– Élimination dans leur totalité
• Consolidation proportionnelle
– Elimination selon le pourcentage de contrôle –
le solde sera une créance ou une dette
– Entre deux entreprises associées – élimination
au pourcentage le plus faible
Elimination des comptes réciproques au bilan

• Elimination de dettes et créances

– Prêts et emprunts
– Dettes et créances commerciales
– Effets à recevoir et effets à payer. Notez
cependant qu’en cas d’escompte, le concours
bancaire est substitué à l’effet à payer
• Ces éliminations n’ayant aucun effet sur le
résultat n’entraînent pas d’imposition différée
 Elimination des comptes réciproques au bilan
• Proposition de dividendes
– La consolidation s’opère avant répartition du résultat de
l’exercice. Le bénéfice de la filiale est un résultat pour
le groupe ou les intérets minoritaires. Il y a lieu d’être
très prudent en cas de dates de clôture différentes.
• Dividendes reçus pour l’année précédente
– Les intérêts minoritaires ont été payés. Le transfert de
cash ne modifie pas la position de trésorerie du groupe.
Le résultat était déjà dans le compte de résultat de
l’exercice précédent. La partie non distribuée doit dès
lors figurer dans les réserves et non dans le résultat (par
l’intermédiaire des résultats financiers du receveur).
 Elimination des comptes réciproques au bilan
• Acompte sur dividendes
– Les intérêts minoritaires ont été payés. Dans le
bilan du groupe, ces intérêts minoritaires ne
peuvent plus inclure l’acompte sur dividendes
qui a déjà été payé.
– Le transfert de cash ne modifie pas la position
de trésorerie du groupe. Le résultat financier
doit être éliminé chez le receveur car il fait
partie du résultat global de la société qui l’a
distribué.
 Elimination de comptes réciproques au bilan

Société mère Filiale 1 Filiale 2 (75%) Débit Crédit Actif Passif

[Link]. 1200 500 250 1950
Immo fin, 1000 0 0 1000 0
Actif circulant 2800 2250 5000 200 9850
Capital 500 400 800 1200 500
Réserves 150 100 200 50 420
20
Résultats 50 10 100 45 115
Provisions 10 10 50 70
Dettes LT 2290 780 2200 100 5170
Dettes CT 2000 1450 1900 100 5250
Intérets 1/3 275 275

F1 est détenues à 100 % à l’origine

F2 est détenue à 75 % depuis plus de 10 ans l’écart d’acquisition est
amorti
F1 a une dette CT de 100 sur F2
F2 a une créance LT de 100 sur SM
SM a encaissé un dividende de 20 reçu de F2
 Elimination des opérations interco
d’achat/vente
opérations commerciales courantes
Un bénéfice pourra seulement être considéré comme réalisé
lorsque le bien sera vendu à l’extérieur du périmètre.
Le plus souvent les ventes interco comprennent un bénéfice
qui, dans le cadre de la consolidation ne peut pas être
considéré comme réalisé. Ce bénéfice devra être éliminé au
compte de résultat consolidé.
Chez l’acheteur, l’achat doit être enregistré au coût pour le
vendeur ( sous réserve de réductions de valeur). Une
correction s’impose au bilan consolidé

Il en résulte une différence de taxation et une nécessaire

comptabilisation d’impôts différés
 Elimination des opérations interco
d’achat/vente
opérations commerciales courantes
• Exemple
La société Alpha vend des marchandises à sa filiale Beta
avec une marge de 20 % sur prix de vente. En fin d’exercice,
Beta détient des stocks livrés par Alpha pour 40 alors qu’en
début d’exercice le stock livré par Alpha était de 30.
• Séquence de corrections
1. Elimination de la marge sur stock en Résultat
2. Calcul des impositions différées
3. Redressement du stock au bilan
4. Répéter la séquence pour réintégrer le profit sur stock
initial
Elimination des opérations interco d’achat/vente
opérations commerciales courantes
• Marge sur stock en résultat – résultat final
Le stock qui n’a pas été cédé hors groupe représente 40 en fin
d’exercice. Il faut éliminer le résultat non réalisé hors périmètre; On
présume que la marge sur vente n’a pas évolué au cours de l’exercice.
– Variation de stocks (40 x 20%) 8
à Résultat global 8
• Impôt différé
Le groupe a payé un impôt sur une opération non réalisée; il s’agit
d’un impôt différé actif qui sera récupéré au moment de la cession
hors groupe
– Impôt différé actif (8 x 25 %) 2
à Résultat global 2
Elimination des opérations interco d’achat/vente
opérations commerciales courantes
• Corrections à apporter au bilan – résultat final
– Ramener le stock final à sa valeur d’acquisition par
déduction de la marge interne non réalisée hors
périmètre
Résultat Alpha 8
à Stocks 8
– Tenir compte des impôts différés
Impôt différé actif 2
à Résultat Alpha 2
Elimination des opérations interco d’achat/vente
opérations commerciales courantes
• Marge sur stock en résultat – résultat initial
Puisque le stock a augmenté de 30 à 40, on présumera que la
totalité du stock a été cédée hors groupe. Il y a lieu de reprendre
en résultat le bénéfice sur stock qui avait été éliminé l’année
précédente
Résultat global (30 x 20%) 6
à Variation de stocks 6
• Impôt différé
L’impôt différé actif doit être récupéré par suite de la cession hors
groupe
– Résultat global (6 x 25 %) 1.5
à Impôt différé actif 1.5
Elimination des opérations interco d’achat/vente
opérations commerciales courantes
• Corrections à apporter au bilan – résultat initial
– Corriger la marge sur stock initial qui avait été
déduite du résultat de l’année précédente et qui se
retrouve dès lors dans les réserves l’année suivante
Réserves Alpha 6
à Résultat 6
– Tenir compte des impôts différés
Réserves Alpha 1,5
à Impôt différé actif 1,5
 Elimination des opérations interco – plus
value non réalisée sur cession d’actif

Séquence des opérations

1. Elimination de la plus value non réalisée dans le compte
de résultat du vendeur, avec effet sur les impôts différés.
2. Retour au coût historique du groupe par reconstitution
de la valeur brute
3. Reconstitution des amortissements sur la valeur
historique
4. Correction des amortissements de l’exercice qui doivent
continuer le plan d’amortissement initial
5. Calcul éventuel de la fiscalité différée sur les
corrections apportées aux amortissements
 Elimination des opérations interco – plus
value non réalisée sur cession d’actif
– Exemple
La société Alpha cède à la société Beta le 1 Janvier
2003 pour 120 une machine qu’elle avait acquise
160 et amortie linéairement sur une durée de 5
années. La valeur comptable à la cession était 96.
Beta pratique un amortissement linéaire sur les 3
années restant à amortir
(Palou p.149)
 Elimination des opérations interco – plus
value non réalisée sur cession d’actif
• Plus-value à éliminer
Prix de cession 120
Valeur comptable nette 96
Plus-value de réalisation à annuler 24
• Amortissement excédentaire de l’année
Amortissement chez Beta = 120 x 1/3 = 40
Amortissement initial contibué = 160 x 1/5 = 32
Correction à effectuer sur amortissement 8
 Elimination des opérations interco – plus
value non réalisée sur cession d’actif
• Comptes de bilan
Résultat Alpha 24
à Immobilisations 24
Amortissements cumulés 8
à Résultat Beta 8
Impôts différé actif (24x25%) 6
à Résultat Alpha 6
Résultat Beta 2
à Impôt différé passif (8x25%) 2
 Elimination des opérations interco – plus
value non réalisée sur cession d’actif
• Comptes de résultat
Prix de cession de l’actif 120
à valeur comptable nette des actifs cédés 96
Plus value de réalisation 24
Résultat 8
à dotation aux amortissements (Beta) 8
Résultat 6
à Impôt différé actif 6
Impôt différé passif 2
à Résultat 2
 Elimination des résultats internes

• Consolidation par intégration globale

– Élimination dans leur totalité des +/- values, des profits
et pertes ainsi que répartition entre le groupe et les
intérêts minoritaires
• Consolidation proportionnelle/ mise en équivalence
– Elimination selon le pourcentage de contrôle des +/-
values, des profits et pertes
– Entre deux entreprises associées – élimination au
pourcentage le plus faible
 Elimination des résultats internes – exercice

• La société Gamma détient une machine de valeur 20.000€

• Les amortissements accumulés au 1/1/2003 sont 8.000€
• La valeur nette au 1/1/2003 est dès lors de 12.000€

• La société Gamma a une filiale à 100% à laquelle elle vend

la machine le 1/1/2003 pour 15.000€
• La filiale amortit ses machines au même taux que la société
Gamma c’est-à-dire 20 %

• Question: Quels sont les ajustements de consolidation

en ignorant l’effet des impôts différés?
(Brennan & Pierce p 49)
 Elimination des résultats internes – exercice

Valeur Cpt Devrait être Ajustement

Machine 15.000 € 20.000 € 5.000 €
Amortissement de l’année 3.000 € 4.000 € 1.000 €
Plus value de réalisation 3.000 € 0 3.000 €
Amortissement cumulé 3.000 € 12.000 € 9.000 €

Dt Immobilisations 5.000 €
Dt Résultat (Amortissement) 1.000 €
Dt Résultat (plus-value) 3.000 €
à Cr Amortissement cumulé 9.000 €
 EXERCICE

• Lux détient 75% des actions de Dark depuis plusieurs

années. Le 1 Juilllet 2003, Lux vend € 95.000 à Dark une
machine achetée €100.000 en mars 2001. Les deux
sociétés comptabilisent une année complète
d’amortissement sur les machines détenues en fin d’année
à un taux de 10 % . Aucun amortissement n’est appliqué
l’année de la vente d’un bien
• La valeur comptable de l’immobilisé net est de :
– Lux : € 1.565.000 Dark : € 872.000
• Les immobilisés consolidés doivent être
a) 2.421.500 b) 2.437.000
c) 2.441.500 d) 2.442.000