UNIVERSITE CHEIKH ANTA DIOP DE DAKAR Année universitaire 2019/2020
Faculté des sciences Economiques 3ème année sciences économiques
et de gestion Contrôle de Gestion 1
E. FAYE
Fiche de TD N°4
Le bilan au 31/12/N de la société « CMPA » après répartition se présente ainsi :
BILAN AU 31/12/N
ACTIF Brut Amort Net Passif Montant
Actif immobilisé 198 100 000 120 000 000 78 100 000 Capitaux propres
Actif circulant Capital et réserves 122 990 000
Stocks et en-cours : Dettes
- Matières 1ères 38 000 000 38 000 000 Dettes financières (1) 21 000 000
- Produits finis 42 390 000 42 390 000 Dettes d’exploitation
Créances d’exploitation : - Dettes fournisseurs (2) 36 000 000
Créances clients (5) 30 000 000 30 000 000 - TVA dues 10 000 000
Disponibilités Dettes diverses :
Caisse 7 000 000 7 000 000 - Autres Dettes fiscales (3) 4 500 000
- Associés, dividendes à payer (4) 1 000 000
315 490 000 120 000 000 195 490 000 195 490 000
(1) Solde créditeur bancaire de 21 000 000 F CFA,
(2) dont 2/3 payables en janvier et 1/3 en février,
(3) IS de l’exercice antérieur à liquider en janvier,
(4) A payer en juin.
(5) dont 25% en janvier et le reste en février.
PREVISIONS DES VENTES ET DES ACHATS
Mois Prévisions
Ventes (en unités) Achats (en Kg)
Janvier 190 000 212 000
Février 108 000 307 000
Mars 216 000 254 500
Avril 158 000 263 000
Mai 158 000 186 500
Juin 70 000 194 000
Mois Prévision des charges de production
Main-d’œuvre directe Charges fixes (6) Charges variables
Janvier 20 620 000 2 454 500 5 117 000
Février 18 440 000 2 454 500 4 454 000
Mars 22 800 000 2 454 500 5 660 000
Avril 21 420 000 2 454 500 5 317 000
Mai 21 420 000 2 454 500 5 317 000
Juin 17 280 000 2 454 500 4 288 000
(6) amortissements exclus
Amortissement pour le semestre à venir :
- nouvel équipement : 17 000 000 F CFA
- ancien équipement : 25 881 825 F CFA
Frais de ventes
Les charges de distribution sont proportionnelles au chiffre d’affaires à raison de
5% de celui-ci ; les frais fixes mensuels sont de 1 500 000 F CFA par mois.
Ces charges sont réglées le mois même.
Les prévisions d’investissements
L’acquisition d’une immobilisation de 100 000 000 F CFA en mars (payable en
avril) est envisagée (T.V.A 20%).
Pour financer cet investissement, l’entreprise envisage de réaliser un emprunt au
cours du mois de mars de l’année N+1 pour un montant de 20 000 000 F CFA
au taux de 12% et remboursable annuellement.
Les fournisseurs d’immobilisation sont réglés à 30 jours.
Les conditions de ventes
Prix de vente d’un article : 500 F CFA H.T le taux de T.V.A est de 20%
Les clients paient 50% au comptant et 50% par effets acceptés à 30 jours.
Les conditions d’achats
Prix d’achat du kilogramme de matières premières : 100 F CFA ;
Le taux de T.V.A est de 20% ;
Les fournisseurs sont réglés 50% à 30 jours et 50% à 60 jours.
Les conditions des charges de production
- Le personnel est payé le mois même.
- Les autres charges de production sont décaissées le mois même où elles
sont engagées.
Autres renseignements
Impôt sur les bénéfices :
1er Acompte : 9 000 000 F CFA payé en mars,
ème
2 Acompte : 11 300 000 F CFA payé en juin.
Liquidation IS année précédente : 4 500 000 F CFA.
Ajustement de la trésorerie
Le taux d’escompte mensuel est de 4% ; et l’Entreprise doit détenir une trésorerie
minimale de 5 000 000 F.
Les stocks
Stock final de matière première : 30 000 000 F CFA
Stock final de produits fins : 32 520 000 F CFA
Pour simplifier les calculs, on supposera qu’il n’y a pas de T.V.A sur les
charges de production ni sur les charges de distribution.
Travail à faire :
A°) le budget des encaissements,
B°) le budget des achats et des décaissements correspondants
C°) le budget des charges de production ;
D°) le budget des charges de distribution ;
E°) le budget des TVA dues ;
F °) le budget général de tous les décaissements ;
G°) présenter le budget de trésorerie ;
2°) Présenter le budget de trésorerie rééquilibré, le compte de résultat
prévisionnel et le bilan prévisionnel.
