Révision Gestion.

BFR :

Formules :

BFR :
créances clients + stocks – dettes fournisseurs

Valeur moyenne des stocks :

achats HT * délai moyen de stockage / 360 jours

Valeur moyenne créances clients :

CA TTC * délai moyen / 360 jours

Valeur moyenne dette fournisseurs :

achats TTC * délai moyen / 360 jours

BFR en nombre de jours de CA HT :

BFR * 360 jours / CA HT

Exercices :

Si BFR > ressources de financement disponibles = emprunt, trésorerie, …

Actions permettant de diminuer le BFR :

- Réduction du délai de paiement des clients.

- Réduction de la durée moyenne de stockage.
- Augmentation du délai de paiement aux fournisseurs.

CA TTC = 120000
Coûts d’achat HT des marchandises = 40000
Délai moyen de paiement des créances clients = 45 j
Délai moyen de paiement des dettes fournisseurs = 32 j
Délai moyen de stockage = 12 j
TVA = 20%

Calculer le BFR :

Valeur moyenne des stocks =

40000*12/360 = 1 333,333

Valeur moyenne des créances clients =

40000*45/360 = 5 000

Valeur moyenne des dettes fournisseurs =

40000*1,2*32/360 = 4266,67

BFR =
1333,33 + 5000 – 4266,67 = 2066,66
Documents commerciaux et opérations de règlement.

Formules :

Rabais/remise =
prix unitaire * (1-%)

Exercices :

Bon de commande : C > F

Bon de livraison pour vérifier la conformité de la livraison : F > C
Facture de doit qui comprend les éléments relatifs à la facturation : F > C
Facture d’avoir qui corrige la facture de doit en cas d’erreur : F > C

Remise : qualité du client, fidélité, quantités achetées, …

Rabais : problème de qualité ou non-conformité.
Ristourne : ventes réalisées sur une période déterminée.
Escompte : récompense pour paiement comptant ou avant échéance
prévue.

Ventes 5 unités centrales, prix unitaire HT 250€

Ventes 10 écrans, prix unitaire HT 120€
Unités centrales -20%
Client fidèle bénéficie d’une remise de 5%
Taux de TVA 20%

Calculez le montant net TTC à payer du client :

250 * (1-0,2) = 200

5*200 + 10 * 120 = 2 200
2200 * (1-0,05) = 2 090
2090 * 1,2 = 2508

Gestion des stocks.

Formules :

Consommation annuelle en valeur (C) :

stock initial + achats – stock final

Coût du stockage :
coût de possession + coût de passation

Taux de possession du stock (T)

Coût de possession :
T * stock moyen

Coût de passation (A)

Modèle Wilson, nombre optimal de commandes pour minimiser coûts liés
au stock (N) :
√(C * T / 2A)

Stock moyen :
(stock initial + stock final) / 2

Stock d’alerte :
Seuil déclenchant une passation de commande

Stock de sécurité :
stock supplémentaire pour éviter rupture

CUMP :
(valeur du SI + valeur des entrées) / (quantité en SI + quantités entrées)

Lot économique Q (quantité à commander à chaque fois) :

C/N

N : méthode Wilson :
√(consommation de la période en quantité * PU * taux possession du
stock)
/ (2 * coût de passation d’une commande)

Exercices :

Stocks = coût pour l’entreprise

Valoriser stock consiste à estimer valeur d’un élément en stock d’après

son coût d’entrée dans le stock.

Consommation période : 654 piscines pour 23€ HT

Taux possession du stock : 3%
Coût de passation d’une commande : 42€
SI : 12 unités, prix unitaire 45€
Achats de la période : 28 unités, prix unitaire 42€ et 12 unités, prix
unitaires 43€
Ventes de la période : 47 unités pour 60€ HT

Calculez le nombre optimal de commandes et le lot économique :

Nombre optimal de commande = Méthode Wilson :

√(654 * 3 / (2 * 42) = 4,833

Lot économique : Consommation annuelle / Nombre optimale de

commande :
654 / 4,833 = 135,32

Calculez le coût unitaire moyen pondéré d’un article en stock :

CUMP : (valeur du SI + valeur des entrées) / (quantité en SI + quantités
entrées) :
(12 * 45 + (28 * 42 + 12 * 43)) / (12 + 28 +12) = 42,923

Déterminez la marge commerciale réalisée :

Marge unitaire = PU vente – CUMP = 60 – 42,92 = 17,08

Gestion des approvisionnements.

Formules :

Besoin :
ventes prévues jusqu’à livraison suivante + stock de sécurité

Stock final :
stock initial (après livraison) – ventes

Livraison :
besoin – stock initial

Exercices :

Programme d’approvisionnement permet assure un niveau de stock

suffisant pour assurer ventes de la période à venir en programmant les
livraisons.

Si besoin inférieur au stock, pas de livraison.

Établir programme d’approvisionnement suivant la méthode calendaire :

Prévision de vente pour les 6 semaines de promotion :

Semaine 1 2 3 4 5 6
Ventes 174 180 171 162 190 183
prévues

Stock en début de semaine 1 : 180

Ventes de la semaine 7 : 100
Principes du calendrier d’approvisionnement :

- Livraison en fin de semaine en quantités variables.

- Quantités à livrer seront calculées en fonction des prévisions de
vente de la semaine suivante + un stock de sécurité de 10% des
ventes prévues.
 Semain 1 2 3 4 5 6
e
Besoin 180+10%= 188 178 209 201 110
198
Stock 180 198 188 178 209 201
initial
Ventes 174 180 171 162 190 183
Stock 6 18 17 16 19 18
final
Livraiso 192 188-18 178-17 209 – 201-19 110-18
n =170 =161 16 =182 =92
=193
Stock 198 170+18 161+17 193+16 182+19 92+18
final =188 =178 =209 =201 =110
après
livraison

Établissez le programme d’approvisionnement suivant la méthode du point

de commande :

Ventes sur la semaine : 400 unités, la livraison a lieu le matin avant

l’ouverture.

Jour Lundi Mardi Mercredi Jeudi Vendredi Samedi

Besoin 50+5 = 50 75 80 75 95
55
Stock 60 10 65 95 20 50
initial
Livraiso / 100 100 / 100 100
n
Stock 60 110 165 95 120 150
initial
après
livraison
Ventes 50 45 70 75 70 90
Stock 10 65 95 20 50 60
final

Stock en début de semaine 1 : 60 unités.

- Stock de sécurité : 5 unités.

- Livraison : palettes de 100 unités.
Financement de l’exploitation.

Formules :

Agio / intérêt :
montant * nombre de jours / 360 * taux (+ possible frais)

Exercices :

Calculer le montant versé à l’entreprise Omega après la remise à

l’escompte le 12 avril des effets de commerce suivants aux taux annuel de
4%. Les frais d’escompte s’élèvent à 20€ :

Client Valeur nominale Échéance

Dupond 32000 25 mai
Hakimi 11500 5 juin

Dupond : 32000 * 0.04 * 43 / 360 = 152,89

Hakimi : 11500 * 53 * 0.04 / 360 = 67,72

32000 + 11500 - 152,89 - 67,72 -20 = 43 259,39

Compte de résultat.

Formules :

Résultat :
total des produits – total des charges

Marge commerciale (MC) :

ventes de marchandises – (achats de marchandises + variations de
stocks)

Valeur ajoutée (VA) :

MC + production - (achats de marchandises + variations de stocks) –
autres achats
- services extérieurs

Excédent brut d’exploitation (EBE) :

VA + indemnités et subventions – impôts et taxes – charges de personnel

Résultat d’exploitation (RE) :

EBE + reprises + autres produits – dotations – autres charges

Résultat :
RE + résultat financier + résultat exceptionnel
CAF (avec le résultat net) :
Résultat net + dotations amortissements et provisions – reprises sur
amortissements et provisions

CAF (avec l’EBE) :

EBE + produits encaissés – charges décaissés

Exercices :

Pour avoir les taux il suffit de diviser par le CA HT.

Calculer les soldes intermédiaires de gestion ainsi que la CAF de

l’entreprise Sigma.

Marge commerciale = 240219 – (142108 – 37252) = 135363

Valeur ajoutée = 135363 + production (0) – achats de matières premières
(0) – 3103 – 67930 = 64330
Excédent brut d’exploitation = 64330 + 11296 – 3062 – 24000 = 48564
Résultat d’exploitation = 48564 +12000 – 50455 = 10109

Pour la CAF :

Méthode additive : Résultat net (4511 (bénéfice)) + 50455 – 12000 =

42966
Méthodes soustractive : 48564 + 340 + 98 – 6036 = 42966

Calcul du coût de revient, méthode des coûts complets.

Formules :

CUMP :
(quantité SI * PU + quantité entrée * son PU) / (quantité SI + quantité
entrée)

Coût unitaire :
total en valeur / total quantité

Exercices :
Charges directes affectées directement à chaque coûts.
Charges indirectes communes à l’ensemble de l’activité et qui nécessitent
donc un traitement avec tableau de répartition.

Déterminez le résultat de la vente de tables de jardin.

SI matières premières : 2 tonnes de naphta (pétrole), PU 507€

Achat 3 tonnes de naphta, PU 500€
Consommation de la période : 4 tonnes de naphta
Coût main-d’œuvre direct : 211h * 16€ = 3 376€
Nombre heures machines : 200h
Fabrication période : 800 tables
SI de tables : 200 tables, PU 12,57€
Ventes période : 950 tables, PVU de 14€

Le coût d’approvisionnement.

Élément Quantité Coût Total

unitaire
PA 3 500 1500

Centre 3 12 36
approvisionnem
ent
Total 3 1536/3 = 1536
512

Le coût de production.
Méthode du coût partiel et le seuil de rentabilité.

Formules :

Charges variables :
CA * (1- %)

Marge sur coût variable (MCV) :

CA – Charges variables

Taux de marge sur coût variable :

MCV / CA

SR en valeur :
charges fixes / taux de marge sur coût variable
ou SR volume * PVU HT

SR en volume :
SR en valeur / PVU HT
ou charges fixes / MCV unitaire

Point mort :
(SR valeur / CA) * nombre de jours de l’opération

Exercices :

Évaluer la rentabilité, consiste à calculer le benef our la perte dégagée par

une activité marchande.
Charges variables varient proportionnellement aux quantités vendues
(coût d’achat des marchandises vendues, commission sur les ventes, …).
Charges fixes ne dépendent pas du volume des ventes (salaire fixe, loyer,
…).
Le SR, CA permettant d’être rentable pour bénéfice.

Évaluer la rentabilité prévisionnelle d’une opération de communication

commerciale (promotion accompagnée d’une distribution de prospectus
sur 30000 foyers).

Coût HT conception, impression et distribution : 2700€

Taux de retour (visites en magasin) : 3%
1 visiteur sur 5 effectue un achat en magasin (taux de transformation de
20%)
Panier moyen TTC : 60€ (TVA 20%)
Taux de marque moyen : 35%

Nombre de clients : 30000 * 0,03 * 0,20 = 180

Panier moyen HT : 60 / 1,2 = 50
CA : 180 * 50 = 9 000
Charges variables : 9000 * (1 – 0,35) = 5850
MCV : 9000 – 5850 = 3150
Charges fixes : 2700
Bénéfices : 3150 – 2700 = 450
TMCV : 3150 / 9000 = 0,35
SR en valeur : 2700 / 0,35 = 7 714,29
SR en volume : 7714,29 / 50 = 154,286 soit 155 clients

Fixation des prix et formation du PV.

Formules :

PV :
coût de revient + marge

Coefficient d’élasticité :
variation de la demande en % / variation du prix en %

Marge brute :
PV HT – PA HT

Taux de marge :
marge brute / PA HT

- Marge : PA HT * taux de marge

- PV HT : PA HT + marge
PA HT * (1 + taux de marge)
- PA HT : PV HT / (1 + taux de marge)

Taux de marque :
marge brute / PV HT

- PA HT : PV HT * (1 – taux de marque)
PA HT : PV HT - marge
- Marge : PV HT * taux de marque
- PV HT : PA HT / (1 – taux de marque)

Exercices :

Prix :

- Pénétration : prix plus bas que la concurrence.

- Alignement : prix égal à la concurrence.
 - Écrémage : prix supérieur à la concurrence.

Si coefficient élasticité est de – 0,8, quand le prix augmente de 2%, alors

la demande diminue de 1,6%. (2 * 0,8)

Calculer pour chaque hypothèse, le CA et la marge réalisée. Conclure.

Hypothèse 1 Hypothèse 2 Hypothèse 3

Nature de la Réduction de Réduction de Vente à prix
promotion 50% 80% coutant (PA)
Estimation du % 60% 85% 95%
de stock liquidé

Le stock de tables de jardin à écouler s’élève à 65 unités.

Le prix catalogue s’élève à 49,90€ TTC.
Le taux de marque s’élève hormis période promotionnelle à 72%.

PV HT : 49,90 / 1,2 = 41,58

PA HT : 41,58 * 0,28 = 11,64

Hypothèse 1 :

65 * 0,60 = 39 41,58 * 0,5 = 20,79 39 * 20,79 = 810,81

810,81 – (11,64 * 39) = 356,85 810,81 – (65 * 11,64) = 54,21

Hypothèse 2 :

65 * 0,85 = 55 41,58 * 0,2 = 8,32 55 * 8,32 = 457,60

457,60 – (11,64 * 55) = -182,60 457,60 – (11,64 * 65) = -299

Hypothèse 3 :

65 * 0,95 = 62 62 * 11,64 = 721,68 0 marge

721,68 – (65 * 11,64) = -34,92

Choisir hypothèse 1.

Bilan.

Formules :

Actif immobilisé :
valeur brute des immobilisations

Actif circulant hors trésorerie :

valeur brute des stockes et des créances

Passif stable :
capitaux propres + provisions pour risques et charges + total des
amortissements et dépréciations figurant à l’actif du bilan + dettes
financières (sans concours bancaires)

Passif circulant hors trésorerie :

dettes fournisseurs, sociales, fiscales, fournisseurs et autres

FRNG :
passif stable – actif stable
ou capitaux propre + dettes financières – immobilisation

BFR :
actif circulant (hors trésorerie) – passif circulant (hors trésorerie)
ou stock + créances – dettes

Trésorerie nette (TN) :

FRNG – BFR
ou trésorerie active – trésorerie passive

Couverture des emplois stables :

ressources stables / emplois stables

Indépendance financière :
capitaux propres / ressources stables

Rentabilité financière :
résultat net / capitaux propres

Délai de crédit clients :

créances clients / CA TTC * 360

Délai de crédit fournisseurs :

dettes fournisseurs / achats TTC * 360

Délai de stockage :
stock moyen / PA HT * 360

Exercices :

Effectuer analyse des indicateurs de l’entreprise ainsi que l’évolution :

 N N-1
BFR 1822 + 103594 – 79452
23220 – 30151 =
52045
FRNG 140100 + 22345 – 70557
96700 = 65745
TN 65745 – 52045 = -8895
13700

Prévention et la couverture des risques.

Exercices :

Concevoir un graphique permettant de qualifier les risques en utilisant les

deux axes de l’évaluations des risques et placer sur ce graphique les
situations à risques s’étant déroulées dans l’agence commerciale.
Méthodes de prévision des ventes.