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Exposé-sondage ES/20/
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Date limite de réception des commentaires : le TFQUFNCSF
EXPOSÉ-SONDAGE JUIN 2010
Exposé-sondage
ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR –
ANALYSE DE L’INCERTITUDE DE MESURE
(Deuxième exposé-sondage, limité,
sur un projet d’informations à fournir)
Date limite de réception des commentaires : le 7 septembre 2010
ES/2010/7
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ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR – ANALYSE DE L’INCERTITUDE DE MESURE
This exposure draft Measurement Uncertainty Analysis Disclosure for Fair Value Measurements
(Limited re-exposure of proposed disclosure) is published by the International Accounting Standards
Board (IASB) for comment only. Comments on the exposure draft and the Basis for Conclusions should
be submitted in writing so as to be received by 7 September 2010.
Respondents are asked to send their comments electronically to the IASB website ([Link]), using
the ‘Open to Comment’ page.
All responses will be put on the public record unless the respondent requests confidentiality. However,
such requests will not normally be granted unless supported by good reason, such as commercial
confidence.
The IASB, the International Accounting Standards Committee Foundation (IASCF), the authors and the
publishers do not accept responsibility for loss caused to any person who acts or refrains from acting in
reliance on the material in this publication, whether such loss is caused by negligence or otherwise.
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All rights reserved. Copies of the draft amendment and the accompanying documents may be made for the
purpose of preparing comments to be submitted to the IASB, provided such copies are for personal or
intraorganisational use only and are not sold or disseminated and provided each copy acknowledges the
IASCF’s copyright and sets out the IASB’s address in full. Otherwise, no part of this publication may be
translated, reprinted or reproduced or utilised in any form either in whole or in part or by any electronic,
mechanical or other means, now known or hereafter invented, including photocopying and recording, or in
any information storage and retrieval system, without prior permission in writing from the IASCF.
The French translation of the exposure draft contained in this publication has not been approved by a
review committee appointed by the IASCF. The French translation is copyright of the IASCF.
The IASB logo/the IASCF logo/‘Hexagon Device’, the IASC Foundation Education logo, ‘IASC
Foundation’, ‘eIFRS’, ‘IAS’, ‘IASB’, ‘IASC’, ‘IASCF’, ‘IASs’, ‘IFRIC’, ‘IFRS’, ‘IFRSs’, ‘International
Accounting Standards’, ‘International Financial Reporting Standards’ and ‘SIC’ are Trade Marks of the
IASCF.
Additional copies of this publication in English may be obtained from:
IASC Foundation Publications Department,
1st Floor, 30 Cannon Street, London EC4M 6XH, United Kingdom.
Tel: +44 (0)20 7332 2730 Fax: +44 (0)20 7332 2749
Email: publications@[Link] Web: [Link]
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EXPOSÉ-SONDAGE JUIN 2010
Exposé-sondage
ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR –
ANALYSE DE L’INCERTITUDE DE MESURE
(Deuxième exposé-sondage, limité,
sur un projet d’informations à fournir)
Date limite de réception des commentaires : le 7 septembre 2010
ES/2010/7
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ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR – ANALYSE DE L’INCERTITUDE DE MESURE
L’exposé-sondage Évaluations de la juste valeur – Analyse de l’incertitude de mesure (deuxième
exposé-sondage, limité, sur un projet d’informations à fournir) est publié par l’International Accounting
Standards Board (IASB) pour commentaires uniquement. Les commentaires sur l’exposé-sondage et la
base des conclusions l’accompagnant doivent être soumis par écrit d’ici le 7 septembre 2010.
Les répondants sont priés de transmettre leurs commentaires par voie électronique au site de l’IASB
([Link]), en utilisant la page «Open to Comment».
Toutes les réponses seront rendues publiques, à moins que les répondants ne demandent qu’elles demeurent
confidentielles en invoquant des raisons pertinentes, tel le secret commercial.
L’IASB, l’International Accounting Standards Committee Foundation (IASCF), les auteurs et les éditeurs
déclinent toute responsabilité pour perte qu’un tiers pourrait subir, le cas échéant, du fait de décisions
d’agir ou de ne pas agir prises en se fondant sur le contenu du présent document, que la perte résulte ou non
d’une faute.
Copyright © 2010 IASCF®
Tous droits réservés. Il est permis de faire des copies du projet de modification et des documents
d’accompagnement aux fins de la préparation de commentaires à soumettre à l’IASB, à condition que ces
copies servent uniquement à des fins personnelles ou organisationnelles internes, et qu’elles ne soient pas
vendues ou diffusées, et à condition également que chaque copie fasse mention du droit d’auteur de
l’IASCF et indique l’adresse complète de l’IASB. À cette exception près, le présent document ne peut être
traduit, réimprimé ou reproduit ou utilisé en tout ou en partie sous quelque forme et par quelque moyen que
ce soit (électroniquement, mécaniquement, par photocopie, enregistrement ou toute autre méthode
actuellement connue ou à venir), ni stocké dans des systèmes de recherche documentaire, sans le
consentement écrit préalable de l’IASCF.
La traduction française du présent exposé-sondage n’a pas été approuvée par un comité de révision désigné
par l’IASCF. L’IASCF est titulaire des droits d’auteur de cette traduction française.
Le logo IASB / le logo IASCF / «Hexagon Device», le logo IASC Foundation Education, «IASC
Foundation», «eIFRS», «IAS», «IASB», «IASC», «IASCF», «IASs», «IFRIC», «IFRS», «IFRSs»,
«International Accounting Standards», «International Financial Reporting Standards» et «SIC» sont des
marques déposées de l’IASCF.
Il est possible d’obtenir d’autres exemplaires de la présente publication en anglais en s’adressant à :
IASC Foundation Publications Department,
1st Floor, 30 Cannon Street, London EC4M 6XH, Royaume-Uni.
Téléphone : +44 (0)20 7332 2730 Fax : +44 (0)20 7332 2749
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EXPOSÉ-SONDAGE JUIN 2010
EXPOSÉ-SONDAGE ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR – ANALYSE DE L’INCERTITUDE
DE MESURE
(Deuxième exposé-sondage, limité, sur un projet d’informations à fournir)
INTRODUCTION ET APPEL À COMMENTAIRES
PROJET D’INFORMATIONS À FOURNIR
ANNEXE
Amendement de l’IFRS 7, Instruments financiers : Informations à fournir [en projet]
APPROBATION PAR LE CONSEIL DE ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR – ANALYSE DE
L’INCERTITUDE DE MESURE PUBLIÉ EN JUIN 2010
(N.B. : L’Exemple [en projet] et la Base des conclusions ne faisant pas partie intégrante de l’exposé-
sondage, ils n’ont pas été traduits en français.)
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ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR – ANALYSE DE L’INCERTITUDE DE MESURE
Introduction et appel à commentaires
Contexte
L’International Accounting Standards Board (IASB) a entrepris un projet visant à fournir des commentaires
sur les évaluations à la juste valeur imposées ou autorisées par les Normes internationales d’information
financière (IFRS). Ce projet a pour but :
• d’établir une source unique de commentaires pour toutes les évaluations à la juste valeur imposées ou
autorisées par les IFRS afin d’en réduire la complexité et d’en rendre l’application plus uniforme;
• de clarifier la définition de la juste valeur et les commentaires connexes afin de communiquer plus
clairement l’objectif d’évaluation;
• d’améliorer les informations fournies au sujet des évaluations de la juste valeur afin d’aider les
utilisateurs des états financiers à apprécier les techniques d’évaluation et les données d’entrée utilisées
pour déterminer les justes valeurs;
• de favoriser la convergence des IFRS et des principes comptables généralement reconnus (PCGR) des
États-Unis.
En mai 2009, l’IASB a publié l’exposé-sondage Évaluation de la juste valeur (ES/2009/5) visant les objectifs
susmentionnés. Lors de leur réunion conjointe d’octobre 2009, l’IASB et le Financial Accounting Standards
Board (FASB) des États-Unis ont convenu de collaborer à l’établissement d’exigences communes concernant
les évaluation de la juste valeur et les informations à fournir dans les IFRS et les PCGR américains. Le présent
exposé-sondage est le fruit des discussions menées par ces deux organismes.
Raisons de la publication du présent exposé-sondage
Dans l’ES/2009/5, on proposait une hiérarchie des justes valeurs pour le classement par catégories des
évaluations à la juste valeur des actifs, des passifs et des instruments de capitaux propres de l’entité.
L’IASB et le FASB ont provisoirement décidé d’obliger les entités à fournir une analyse de l’incertitude de
mesure pour les justes valeurs classées au niveau 3 de la hiérarchie, à moins qu’une autre IFRS précise
qu’il n’est pas nécessaire de fournir une telle information à l’égard d’un actif ou d’un passif donné. Quand
elle fournit une analyse de l’incertitude de mesure, l’entité doit prendre en compte l’effet de la corrélation
entre les données d’entrée non observables, si une telle corrélation est pertinente.
L’obligation de tenir compte de la corrélation, le cas échéant, entre les données d’entrée non observables ne
faisait pas partie des informations à fournir proposées dans l’ES/2009/5. Le présent document propose
d’exiger que les entités fournissent une analyse de l’incertitude de mesure pour les justes valeurs classées
au niveau 3 de la hiérarchie, pour donner suite à la décision de l’IASB et du FASB d’exiger des entités
qu’elles prennent en compte l’effet de la corrélation entre les données d’entrée non observables dans le
cadre de cette analyse.
L’IASB et le FASB examineront conjointement les réponses au présent exposé-sondage et à l’exposé-
sondage du FASB portant sur un projet de modification du Topic 820, Fair Value Measurements and
Disclosures, de l’Accounting Standards CodificationTM du FASB. La proposition contenue dans le présent
exposé-sondage est identique à celle concernant l’analyse de l’incertitude de mesure de l’exposé-sondage
du FASB.
Appel à commentaires
Le Conseil sollicite des commentaires sur les questions énoncées ci-dessous. Les répondants ne sont pas
tenus de traiter l’ensemble des questions. Les commentaires sont d’autant plus utiles qu’ils :
a) répondent à la question posée;
b) contiennent une argumentation claire;
c) proposent au Conseil d’autres solutions à envisager.
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EXPOSÉ-SONDAGE JUIN 2010
Le Conseil ne souhaite pas recevoir de commentaires sur le projet de paragraphe 1, l’introduction du
paragraphe 2 et le paragraphe 2 b) énoncés dans l’exposé-sondage, ni sur des sujets non traités dans le
présent exposé-sondage.
L’IASB et la FASB examineront ensemble toutes les lettres de commentaires reçues à la suite de la
publication du présent exposé-sondage. Tous les répondants sont encouragés à soumettre une lettre de
commentaires à l’IASB. Il n’est pas nécessaire de soumettre une lettre à l’IASB, et une autre au FASB.
Toutefois, le FASB acceptera les lettres de commentaires de ses parties prenantes à l’égard du présent
exposé-sondage. Veuillez noter que la proposition contenue dans le présent exposé-sondage est identique à
celle concernant l’analyse de l’incertitude de mesure dont il est question dans l’exposé-sondage du FASB
sur le projet de modification du Topic 820.
Les commentaires doivent être soumis par écrit le 7 septembre 2010 au plus tard.
Corrélation entre les données d’entrée non observables
Il est proposé dans le présent exposé-sondage d’exiger que les entités prennent en compte l’effet de la
corrélation entre les données d’entrée non observables, si une telle corrélation est pertinente, lorsqu’elles
déterminent l’effet de la substitution d’une ou de plusieurs données d’entrée non observables sur les justes
valeurs.
Question 1
Existe-t-il des circonstances où la prise en compte de l’effet de la corrélation entre les données d’entrée non
observables a) ne serait pas pratique (en raison du rapport coûts-avantages, par exemple) ou b) ne serait pas
appropriée? Si oui, veuillez décrire ces circonstances.
Question 2
Si la prise en compte de l’effet de la corrélation entre les données d’entrée non observables n’était pas
obligatoire, l’analyse de l’incertitude de mesure fournirait-elle une information significative? Pourquoi?
Solutions de rechange à l’analyse de l’incertitude de mesure
Question 3
Selon vous, y a-t-il d’autres façons de fournir aux utilisateurs des états financiers les informations sur
l’incertitude de mesure inhérente aux justes valeurs classées au niveau 3 de la hiérarchie que le Conseil
devrait envisager comme solutions de rechange? Si oui, veuillez décrire ces solutions, ainsi que les raisons
pour lesquelles vous croyez qu’elles seraient plus utiles et économiques.
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ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR – ANALYSE DE L’INCERTITUDE DE MESURE
Projet – Évaluations de la juste valeur – Analyse de l’incertitude de mesure
Le deuxième exposé-sondage, limité, est présenté au paragraphe 2(a), et
vise les informations à fournir proposées au paragraphe 57(g) de l’exposé-
sondage Évaluation de la juste valeur (ES/2009/5). Le paragraphe 1,
l’introduction du paragraphe 2 et le paragraphe 2(b) ont été ajoutés dans le
seul but de mettre les exigences proposées en contexte.
Informations à fournir
1 L’entité doit fournir des informations aidant les utilisateurs de ses états financiers à
apprécier les deux éléments suivants :
(a) pour les actifs et les passifs évalués à la juste valeur dans l’état de la situation financière
après la comptabilisation initiale, les techniques d’évaluation et les données d’entrée
utilisées pour établir les valeurs;
(b) pour les justes valeurs déterminées à l’aide de données d’entrée non observables
significatives (niveau 3), l’effet sur le résultat net ou sur les autres éléments du résultat
global pour la période.
2 Pour satisfaire aux principes du paragraphe 1, l’entité doit fournir au minimum les informations
suivantes pour chaque catégorie d’actifs et de passifs évalués à la juste valeur dans l’état de la
situation financière après la comptabilisation initiale :
(a) une analyse de l’incertitude de mesure pour les justes valeurs classées au niveau 3 de la
hiérarchie. Si la substitution d’une ou de plusieurs des données d’entrée non observables
utilisées pour déterminer les justes valeurs par un ou plusieurs autres montants qui auraient
raisonnablement pu être utilisés dans les circonstances entraîne une augmentation ou une
diminution importante des justes valeurs, l’entité doit indiquer l’effet de l’utilisation de ces
montants différents et la façon dont elle a calculé cet effet. Lors de l’établissement d’une
analyse de l’incertitude de mesure, l’entité ne doit pas prendre en compte les données
d’entrée non observables associées à des scénarios improbables. L’entité doit prendre en
compte l’effet de la corrélation entre les données d’entrée non observables, si une telle
corrélation est pertinente, lorsqu’elle détermine l’effet de l’utilisation de montants différents
sur les justes valeurs. À cette fin, l’importance de la variation doit être appréciée par rapport
au résultat net et au total des actifs ou des passifs ou, lorsque les variations de la juste valeur
sont comptabilisées en autres éléments du résultat global, par rapport au total des capitaux
propres;
(b) pour les justes valeurs classées au niveau 3 de la hiérarchie, une description des techniques
d’évaluation et des données d’entrée utilisées afin de déterminer ces justes valeurs.
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EXPOSÉ-SONDAGE JUIN 2010
Annexe
Amendement de l’IFRS 7, Instruments financiers : Informations à fournir [en projet]
L’amendement figurant dans la présente annexe doit être appliqué aux périodes annuelles ouvertes à
compter du [date à préciser après l’exposé-sondage]. Si l’entité applique l’IFRS X [en projet], Évaluation
de la juste valeur pour une période antérieure, l’amendement doit être appliqué à cette période antérieure.
L’amendement apporté au paragraphe A1 est identique à celui proposé au
paragraphe D10 de l’ES/2009/5.
IFRS 7, Instruments financiers : Informations à fournir
A1 Le paragraphe 27B(e) est supprimé.
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ÉVALUATIONS DE LA JUSTE VALEUR – ANALYSE DE L’INCERTITUDE DE MESURE
Approbation par le Conseil de Évaluations de la juste valeur – Analyse de l’incertitude de mesure
publié en juin 2010
L’exposé-sondage Évaluations de la juste valeur – Analyse de l’incertitude de mesure a été approuvé pour
publication par les quinze membres de l’International Accounting Standards Board.
Sir David Tweedie Président
Stephen Cooper
Philippe Danjou
Jan Engström
Patrick Finnegan
Robert P Garnett
Gilbert Gélard
Amaro Luiz de Oliveira Gomes
Prabhakar Kalavacherla
James J Leisenring
Patricia McConnell
Warren J McGregor
John T Smith
Tatsumi Yamada
Wei-Guo Zhang
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