CHAPITRE 3 LES VARIATIONS DU CAPITAL

Section 1 Les augmentations du capital

1 1 Généralités

Une société peut être amenée à augmenter son capital pour répondre à différents objectifs :
a) accroître ses ressources propres afin de financer son activité et sa croissance ; dans ce cas,
l’accroissement du capital sera réalisé par apports nouveaux, en numéraire ou en nature (apport de
biens).
b) Constater l’accroissement de la valeur réelle de l’action par rapport à la valeur nominale des titres ;
l’augmentation du capital sera alors réalisée par incorporation au capital d’une partie des réserves
de primes d’émission, du bénéfice.
c) Associer un créancier pour éteindre sa dette au moyen des titres de la société.
Les augmentations de capital imposent toujours une modification des statuts et sont donc soumises à un certain
nombre de formalités telles que :
La réunion d’une assemblée générale extraordinaire qui prendra la décision à partir des propositions faites par le
conseil d’administration ou de l’administrateur général, les formalités d’enregistrement, les formalités de
publicité, inscription modification au registre du commerce et du crédit mobilier.
Les augmentations de capital peuvent être réalisées sous des formes diverses combinées ou non :
- par apports nouveaux : numéraires ou en nature,
- par incorporations des réserves,
- par compensation avec une créance dont la société est débitrice pourvu que cette dette soit liquide et
exigible.

1 2 : LES AUGMENTATIONS DE CAPITAL DANS LES SOCIETES ANONYMES

1 2 1 AUGMENTATIONS DE CAPITAL EN NUMERAIRE

A/ Aspect juridiques

a) Modalités

Le capital est augmenté soit par émission d’actions nouvelles, soit par majoration de la valeur nominale. Pour
augmenter son capital la société doit avoir libéré entièrement son capital ancien.
L’augmentation du capital doit être réalisée dans un délai de trois ans à compter de l’assemblée générale qui l’a
décidée ou autorisée. Les fonds provenant de la souscription sont déposés en banque ou en l’étude d’un notaire.

b) Le prix d’émission

Les actions nouvelles sont émises soit à leur montant nominal, soit à ce montant majoré d’une prime d’émission.
Le montant nominal doit comme à la constitution être libéré d’un quart au moins lors de la souscription. Le solde
étant en une ou plusieurs fois, sur appel du conseil d’administration ou l’administrateur général dans le délai de 3
ans à compter du jour ou l’augmentation de capital est réalisée.
La prime d’émission doit être intégralement libérée lors de la souscription elle est considérée comme une réserve
ayant pour but d’égaliser les droits des actionnaires anciens et des nouveaux lorsqu’il existe, lors de
l’augmentation de capital des réserves.

Prix d’émission = Valeur nominale + prime d’émission

La prime d’émission est donc la différence entre le prix d’émission et la valeur nominale.
 Prime d’émission unitaire = Prix d’émission – Valeur nominale
 Prime d’émission totale = nombre de titre (val d’émission –val nominale)
- La valeur nominale est la valeur « plancher », une émission plus faible est impossible.
- La valeur de l’action avant augmentation est la valeur plafond ; une émission a une valeur supérieure ne
trouverait pas de preneur.
 Valeur nominale  prix d’émission  valeur avant augmentation

- Le prix d’émission minimal = valeur nominale. (on parle d’émission au pair) la prime = 0
- Le prix d’émission maximal = valeur de l’action avant augmentation d’où prime maximale = valeur de
l’action avant l’augmentation – valeur nominale.

B/ Le droit préférentiel de souscription et rapport de souscription

B-1 Droit préférentiel de souscription

En cas d’augmentation de capital en numéraire, les anciens actionnaires bénéficient d’un droit de priorité (droit
préférentiel) sur les actions nouvelles en fonction de leurs actions anciennes. Ce droit peut être utilisé ou
négocié. Les souscriptions effectuées en fonction des titres anciens sont appelées souscriptions à titre irréductible
sont souscrites à titre réductible par les anciens actionnaires qui en font la demande ou par de nouveaux
actionnaires.

B-2 Rapport de souscription

Afin de réaliser un partage équitable, les actions nouvelles sont reparties entre les actionnaires selon le rapport
suivant :

Rapport de souscription = actions nouvelles émises

Actions anciennes

C’est le rapport de souscription à titre irréductible.

- Pour souscrire aux actions nouvelles il faut donc posséder les droits de souscription. Pour cela il existe
deux solutions.
- Soit être un ancien actionnaire
- Soit un nouveau actionnaire ou un ancien actionnaire demandeur à titre réductible et acheté auprès d’un
ancien les droits de souscription qu’il n’utilise plus.

Exemple :
a) Une SA est constituée de 15 000 actions de 10 000f. La société décide de procéder à une augmentation du
capital par émission de 5 000 actions de 12 000f.

Travail à faire :
Quel est le rapport de souscription attribué à chaque actionnaire ?

SOLUTION
RS = Actions nouvelles
Actions anciennes

RS = 5 000 = 1
15 000 = 3

Chaque actionnaire a le droit de souscrire 1 action nouvelle pour 3 actions anciennes.

b) La récapitulation des bulletins de souscription a permis de réaliser le tableau ci-après.

Noms des actionnaires Actions possédées Actions demandées

O 1 200 400
S 6 000 3 500
G 3 000 0
K 4 800 2 000
TOTAL 15 000 5 900
Travail à faire : Calculer
- Le nombre d’actions souscrites à titre irréductible
- Le nombre de demande à titre réductible
- Les souscriptions à titre réductible
- Les souscriptions définitives
- Les demandes non satisfaites.

SOLUTION

Noms Actions Actions Souscript.. Demande Souscript.. Souscrip. Demande

possédées demandées A titre A titre A titre Définitive Non
Irréductible Réductible réductible Satisfaite
O 1 200 400 400 (1) 0 0 400 0
S 6 000 3 500 2 000 (2) 1 500 600 2 600 900
G 3 000 0 0 0 0 0 0
K 4 800 2 000 1 600 (3) 400 400 (4) 2 000 0
Total 15 000 5 900 4 000 1 900 1 000 5 000 900

(1) Actions à titre irréductible pour O (1200 x 5 000)/ (1200 + 6 000 + 3 000 + 4 800) = 400
(2) S: (6000 x 5 000)/(12 000+ 3000) = 2 000
Demande à titre réductible = Actions demandées – souscription à titre irréductible
(3) (4 800 x 5 000)/ 15 000 = 1 600 actions
(4) souscription à titre réductible concerne S et K
S (6 000 x 1 000)/ (6 000 + 4 800) = 555,555 reçoit 600 actions
K (4 800 x 1 000)/10 800 = 444,444 il reçoit 400 actions

B-3 Evaluation des droits de souscription

Exemple : Une S.A procède à une augmentation de capital le 02/02/19N. le capital ancien était constitué de
75 000 actions de 10 000 F. Elle émet 25 000 actions nouvelles de 10 000 f à libérer entièrement à la
souscription, sachant que la valeur mathématique avant augmentation était de 16 000 f.

Travail à faire : Déterminer la valeur mathématique de l’action et le droit de souscription lié à l’action ancienne,
selon le point de vue de l’ancien actionnaire et celui de l’actionnaire nouveau.

SOLUTION

Calcul de la valeur mathématique après augmentation

Vmath après aug = Actif net avant aug + Augmentation
Actions totales

Actif net avant augmentation : 75 000 x 16 000 = 1 200 000 000

Augmentation 25 000 x 10 000 = 250 000 000

Situation après augmentation 100 000 14 500 1 450 000 000

V. math = 1 450 000 000 = 14 500 F

100 000
On peut déterminer la valeur mathématique après augmentation en utilisant le rapport de souscription.
 Actions nouvelles 25 000 1
RS = = =
Actions anciennes 75 000 3

Soit 3 actions anciennes pour 1 action nouvelle.

3 actions anciennes 3 16 000 = 48 000
1 action nouvelle 1 10 000 = 10 000

4 14 500 58 000

Valeur mathématique = 58 000 = 14 500

4

1) Calcul des droits de souscription

On peut déterminer le droit de souscription à partir de la valeur mathématique avant augmentation

DS = (V. math avant aug. – Prix d ‘émission) Actions nouvelles

Actions totales

= (16 000 – 10 000) 25 000 = 1 500

100 000
Connaissant la valeur mathématique après augmentation on peut déterminer le DS selon la position de
l’actionnaire ancien ou nouveau.
 Selon la position de l’actionnaire ancien (vendeur)
DS = V. math avant aug. – V. math après aug.
DS = 16 000 – 14 500
DS = 1 500
Le droit de souscription représente le droit que bénéficie l’actionnaire ancien pour la perte de valeur de son
action qui passe de 16 000f à 14 500 f après augmentation.

 Selon la position du nouvel actionnaire (acheteur). On pose la question suivante : Pour acquérir une action
nouvelle que doit-il payer ?
Il doit payer 3 DS plus le prix d’une action pour avoir une action de valeur réelle : 14 500f.
3 DS + 10 000 = 14 500
DS = (14 500 – 10 000) x 1/3
DS = 1 500 F
En résumé / DS = (V. math après aug – Prix d’émission) x RS

2) Comptabilisation

La comptabilisation de l’augmentation de capital est très proche de la constitution :

 Utilisation du compte 4615 « Apporteurs, versements reçus sur augmentation de capital » pour comptabiliser
l’appel des fonds et les versements ;
 Enregistrement la valeur nominale des titres nouveaux qui peuvent être partiellement libérés, est enregistrée au
compte capital.
 La prime d’émission intégralement libérée est enregistrée au compte 1051 : prime d’émission.

Ecritures types

4615 Apporteurs, versements reçu sur augmentation du capital

109 Apporteurs capital non appelé
1011 Capital souscrit non appelé
1012 Capital souscrit appelé non versé
1051 Prime d’émission
521 Banque Locale
4615 Apporteurs, versements reçu sur augmentation du capital

6324 Honoraires
646 Droits d’enregistrement
521 Banque Locale
Paiement des frais

1012 Capital appelé non versé

1013 Capital versé non amorti
Virement pour solde

Les appels ultérieurs se comptabilisent comme à la constitution.

NB : Les droits d’enregistrement sont calculés aux taux de 0,3% si le montant de l’augmentation (nominal +
prime) est inférieur ou égal à 5 milliards ou 0,1 % pour la partie supérieure à 5 milliards en tenant compte du
capital ancien par apports nouveaux.

Exemple : La SA « N’djabian » a augmenté son capital le 03 mars 19N de 50 000 actions de 10 000f émises à
14 000f. Les actions ont été libérées du minimum légal. Les droits d’enregistrement et les autres frais qui
s’élèvent à 3 000 000 TTC ont été payés par la banque qui a reçu les fonds.

Travail à faire : Passer les écritures d’augmentation de capital dans le journal de la SA « N’DJABIAN »

Calculs préliminaires :
Montant de la prime d’émission = 50 000 (14 000 – 10 000) = 200 000 000 F
Fraction du capital appelé : = 50 000 x 14 000 x 0,3% = 2 100 000 F
Frais HT = 2 9500 000 / 1,18 = 2 500 000 F
TVA = 2 950 000 – 2 500 000 = 450 000 F

4615 Apporteurs, versements reçu sur augmentation du capital 325 000 000
109 Apporteurs capital non appelé 375 000 000
1011 Capital souscrit non appelé 375 000 000
1012 Capital souscrit appelé non versé 125 000 000
1051 Prime d’émission 200 000 000
Souscription
521 Banque Locale 325 000 000
4615 Apporteurs, versements reçu sur augmentation du capital 325 000 000

6324 Honoraires 2 500 000

4454 TVA/Services 450 000
646 Droits d’enregistrement 2 100 000
521 Banque Locale 5 050 000
Paiement des frais

1012 Capital appelé non versé 125 000 000

1013 Capital versé non amorti 125 000 000
Virement pour solde

1 2 2 AUGMENTATION DU CAPITAL PAR INCORPORATION DES RESERVES

1- Principe

L’opération consiste à transformer une partie ou toutes les réserves en capital.

En principe toutes les réserves peuvent être incorporées qu’elles résultent :
 - De la répartition du bénéfice (même la réserve légale à condition de la reconstituer les exercices
suivants).
- De la réévaluation légale ou libre
- De l’apport des actionnaires (primes d’émission, d’apport).
Elle peut être réalisée par augmentation de la valeur nominale, le nombre d’actions restant inchangé, elle est
généralement réalisée par émission d’actions nouvelles.
Etant donné que ces réserves appartiennent aux actionnaires, ils vont recevoir gratuitement les actions issues de
cette capitalisation.
L’incorporation des réserves ne modifie pas la valeur des capitaux propres, elle ne modifie que la nature des
capitaux propres.

1. Le droit d’attribution et le rapport d’attribution

a) Droit d’attribution
Le droit d’attribution justifie le droit qu’a l’ancien actionnaire de recevoir gratuitement les actions nouvelles
créées à la suite de l’incorporation des réserves. Ce droit peut être utilisé ou négocié.

b) Rapport d’attribution

Rapport d’attribution (RA) = Actions nouvelles émises

Actions anciennes

A) Calcul de la valeur Théorique du droit d’attribution (DA)

On peut calculer le droit en se plaçant du point de vue de l’actionnaire ancien, du nouvel actionnaire ou à partir
de la formule générale.

Exemple : L SA « TCHABIO » dont le capital se divise en 120 000 actions de 10 000 f décide d’incorporer
200 000 000 f de réserve au capital en créant 20 000 actions gratuites. La valeur mathématique de l’action
ancienne s’élevait à 17 995 f.

Travail à faire : Déterminer le droit d’attribution de trois façons.

DA = Vmath aug – Vmath après aug

Calcul de la valeur mathématique après augmentation
Actif net avant augmentation : 120 000 x 17 955 = 2 154 600 000

Incorporation des réserves 20 000 x 0 = 0

140 000 2 154 600 000

Vmath après = Actif net = 2 154 600 000 = 15 390

Actions totales 140 000
DA = 17 955 – 15 390 = 2 565 F

 Suivant la position du nouvel actionnaire . Pour avoir une nouvelle action dont la valeur mathématique vaut
15 390 il lui faut payer des droits d’attribution. Pour cela on détermine le rapport d’attribution.

RA = 20 000 = 1
120 000 6

Soit 6 actions anciennes pour 1 action nouvelle ou 6 droits d’attribution pour 1 action nouvelle.

D’où 6DA = 15 390

DA = 15 390/ 6 = 2 565 F
En résumé DA = Vmath après aug x RA

 Suivant la formule générale

DA = Actions nouvelles x valeur mathématique avant augmentation
 Ou
Actions totales valeur boursière avant augmentation ;
DA = 20 000 x 17 955
140 000

Remarque : Droits formant les rompus

Un actionnaire ne possède pas toujours un nombre d’action d’actions anciennes qui soit multiple du
dénominateur du rapport : Actions nouvelles
Actions anciennes

Par exemple si le rapport est de 2/5, l’actionnaire qui possède 32 actions peut souscrire à 32 x 2/5 = 12 actions
nouvelles et il lui reste 32 – 12 x 5/2 = 32 – 30
= 2 droit non utilisés.

Il a la possibilité :
 de vendre les droits restant
 d’acheter 3 droits pour obtenir une 13ème action.

3 – Comptabilisation

Les droits d’enregistrement sont calculés au taux de 6 % sans tenir compte du capital ancien.

Exemple : Le capital d’une société anonyme de 10 000 000 F est divisé en 500 actions de 20 000f. La société
procède à une augmentation de capital de 4 000 000f par prélèvement sur la réserve facultative.

Travail à faire :
1) Déterminé le nombre d’actions créées
2) Passer les écritures d’augmentation du capital

SOLUTION :

1) Les actions sont émises à la valeur nominale. Nombre d’actions créées

= 4 000 000 = 200 actions
20 000

2) Ecritures
Calcul des droits d’enregistrement. DE = 4 000 000 x 6 % = 240 000F

1181 Réserves facultatives 4 000 000

1013 Capital social appelé versé non amorti 4 000 000
Constitution de l’augmentation
646 Droit d’enregistrement 240 000
521 Banque 240 000
Règlement des droits

1 2 3 DOUBLE AUGMENTATION DE CAPITAL

Parfois les entreprises combinent deux augmentations de capital :
- par incorporation des réserves
- par apports nouveaux
Cette double augmentation de capital est menée soit successivement, soit simultanément ; on peut donc les
réaliser en trois manières différentes :
 Par incorporation de réserve puis par apport de numéraire
 Par apport de numéraire puis par incorporation de réserves
 Simultanément
Exemple : La SA Franco dont le capital est divisé en 12 000 actions de 10 000 f entièrement libéré décide de
porter son capital à 2 000 000 000 F le 10 mars par :
- Incorporation de 200 000 000 f de réserves libres et création de 20 000 actions gratuites
- Emission de 60 000 actions de numéraire au prix de 10 500f : la valeur mathématique de l’action avant
augmentation était de 17 955 f.

Travail à faire :
1. Déterminer la valeur théorique des DA et DS dans les hypothèses suivantes :
a) Augmentation successive avec émission d’actions de numéraire puis émission d’actions gratuites.
b) Augmentation successive avec émission d’actions gratuites puis émission d’actions numéraires
Augmentation simultanée
2. Passer les écritures d’augmentation sachant que les actions de numéraire ont été libérées de moitié (cas de
l’augmentation simultanée).

SOLUTION

Hypothèse a
 Incorporation des réserves
Calcul de la valeur mathématique après augmentation
Actif net avant augmentation : 120 000 x 17 955 = 2 154 600 000

Incorporation des réserves 20 000 x 0 = 0

140 000 2 154 600 000

Vmath après = Actif net = 2 154 600 000 = 15 390

Actions totales 140 000
DA = 17 955 – 15 390 = 2 565 F

 Augmentation en numéraire :
Actif net aug : 140 000 x 15 390 = 2 154 600 000
Augmentation : 60 000 x 10 500 = 630 000 000
200 000 2 784 600 000

Vmath après aug = 2 784 600 000 = 15 470 F

140 000

DS = 17 955 – 15 470 = 2 485 F

 Augmentation par incorporation des réserves

Actif net avant aug : 180 000 x 15 470 = 2 784 600 000
Incorporation : 20 000 x 0 = 0
200 000 2 784 600 000

Val math après aug : 2 784 600 000 = 13 923 F

200 000

Hypothèse c : Augmentation simultanée

Actif net avant augmentation : 120 000 x 17 955 = 2 154 600 000
Augmentation en numéraire : 60 000 x 10 500 = 630 000 000
Augmentation par Incorp : 20 000 x 0 = 0
200 000 2 784 600 000

Vmath après aug. = 2 784 600 000 = 13 923

200 000

Recherche de la valeur math en passant par les rapports de souscription et d ‘attribution

RA = 20 000 = 1 ; RS = 60 000 = 1
120 000 6 120 00 2

L’échange d’actions nouvelles gratuites et de numéraire doit se faire sur la même base d’actions anciennes.

RA = 1/6 Il faut 6 actions anciennes pour 1

RS = ½ soit 3/6 action gratuite et 3 actions de numéraire

6 actions anciennes  6 x 17 955 = 107 730
1 action gratuite  1x0=0
3 actions numéraires  3 x 10 500 = 31 500
Après augmentation 10 139 230

Vmath après aug = 139 230 =13 923

10

DA + DS = Vm1 – Vm2 = 17 955 – 13 923 = 4 032 F

DA = Vm2 x RA = 13 923 x 1/6 = 2 320,5
DS = (Vm2 –Prix d’émission) RS = (13 923 – 10 500) ½ = 1 711,5

Tableau comparatif des valeurs obtenues

Méthode DA DS Total des 2 valeurs
adoptée Da + DS
Hypothèse a 2 565 1 467 4 032
Hypothèse b 1 547 2 485 4 032
Hypothèse c 2 320, 5 1 711,5 4 032

On observe que le total des deux valeurs est identique. L’ordre des opérations ou leur simultanéité n’a donc
aucune incidence sur la valeur après les deux opérations.

2) Enregistrements comptables

Ils ne présentent aucune particularité. Les deux opérations sont comptabilisées, l’une après l’autre.
Calculs annexes
 Numéraire :
Capital appelé : 60 000 x ½ = 300 000 000
Capital non appelé : 60 000 x ½ = 300 000 000
Prime d’émission : 60 000 (10 500 – 10 000) = 30 000 000
Droits d’enregistrement : 60 000 x 10 500 x 0,3 % = 1 890 000
 Incorporation
Droits d’enregistrement : 200 000 000 x 6 % = 12 000 000
Total des droits : 1 890 000 + 12 000 000 = 13 890 000

10 mars
4615 Apporteurs versement reçu sur augmentation capital 330 000 000
109 Apporteurs, capital non appelé 300 000 000
1012 Capital appelé non versé 300 000 000
1011 Capital souscrit non versé 300 000 000
1051 Prime d’émission 30 000 000
Souscription
d°
521 Banque 330 000 000
4615 Apporteurs versement reçu sur augmentation capital 330 000 000
Libération
d°
1012 Capital appelé non versé 300 000 000
1013 Capital souscrit appelé versé non amorti 300 000 000
Augmentation par incorporation
646 Droit d’enregistrement 13 890 000
521 Banque 13 890 000
Paiement des frais

1 2 4– AUGMENTATION DE CAPITAL EN NATURE

L’assemblée générale ordinaire des actionnaires peut autoriser une augmentation de capital par apport en nature,
même si le capital ancien n’est pas intégralement libéré. Les apports doivent être totalement libérés à la
souscription. Un commissaire aux apports évalue la valeur des biens apportés. Il n’existe pas de droit préférentiel
pour les actionnaires anciens.
Les enregistrements comptables ressemblent à ceux de la constitution de la société avec la possibilité de
constater une prime d’émission appelée « Prime d’apport » lorsque la valeur d’émission de l’action nouvelle est
supérieure à sa boursière ou une valeur mathématique.

Exemple : La SA B au capital de 50 000 000 F est divisé en 5 000 actions de 10 000 F décide d’augmenter son
capital par apport d’un bâtiment industriel évalué 20 000 000 par émission d’actions de nominal 10 000 F
émises 40 000F le 8 mars.

Travail à faire
1) Calculer le nombre d’actions nouvelles et les modalités de l’augmentation de capital.
2) Présenter les écritures d’augmentation au journal de la société.

SOLUTION

1) Nombre d’actions émises = montant de l’apport = 20 000 000 = 500 actions

val d’émission 40 000

Modalités d’augmentation de capital

- Montant de l’augmentation de capital : 10 000 x 500 = 5 000 000F
- Montant de la prime d’apport : (40 000 – 10 000) 500 = 15 000 000F
- Montant de l’apport = 20 000 000F
- Droit d’enregistrement : 20 000 000 x 0,3 % = 60 000F

2) Ecritures

8 mars
4611 Apporteurs, apport en nature 20 000 000
1012 Capital appelé non versé 5 000 000
1052 Prime d’apport 15 000 000
d°
2311 Bâtiments Industriels 20 000 000
4611 Associés, apport en nature 20 000 000
Libération
D°
646 Droit d’enregistrement 60 000
521 Banque 60 000
Règlement des droits
1012 Capital appelé non versé 5 000 000
1013 Capital social appelé versé 5 000 000
Pour solde du compte débité

1 2 5 AUGMENTATION DE CAPITAL PAR CONVERSION DE DETTES

L’opération consiste à une incorporation de dettes dans le capital qui a les effets suivants :
 le créancier de la société devient actionnaire.
La dette, qui doit être exigible (la créance doit être échue au jour où e souscripteur doit libérer ses actions) est
soldée. Sur le plan juridique cette opération est traitée comme un apport nouveau. Les actions nouvelles sont
généralement émises à une valeur inférieure à la valeur réelle des titres afin de rendre attractive l’opération pour
le créancier. Même si les anciens actionnaires sont lésés, il n’y a pas de droit préférentiel de souscription.
La prime d’émission « appelé prime de conversion » est la différence entre la valeur d’émission et la valeur
nominale.

Exemple : La SA Prudence au capital de 2 500 actions de 10 000 F valeur réelle 17 500 F a des difficultés de
trésorerie.
Son fournisseur principal Kouakou, dette de 9 000 000 F, accepte de convertir sa créance en actions. L es actions
sont émises à 15 000 f. Par ailleurs sur la même base une dette de 12 000 000 F en compte courant vis à vis de
Kouka actionnaire principal est aussi incorporée au capital. L’opération est réalisée le 27 /05/N.

Travail à faire : Passer les écritures correspondantes.

SOLUTION

Incorporation des dettes

Fournisseur : 9 000 000
Compte courant : 12 000 000
21 000 000

Nombre d’actions créées : 21 000 000 = 1 400 actions

15 000

Augmentation du capital : 1 400 x 10 000 = 14 000 000 F

Prime de conversion 14 000 (15 000 – 10 000) = 7 000 000 F
Droits d’enregistrement : 1 400 x 15 000 x 0 ,3 % = 63 000 F

Ecritures

27/05/N
4614 Apporteurs, compte d’apport, opérations diverses 21 000 000
1012 Capital appelé non versé 14 000 000
1054 Prime de conversion 7 000 000
Constatation de l’augmentation
d°
4011 Fournisseur Kouakou 9 000 000
4621 Associé, compte courant 12 000 000
4614 Apporteurs, compte d’apport, opérations diverses 21 000 000
Réalisation des apports
d°
646 Droit d’enregistrement 63 000
521 Banque 63 000
Règlement des droits

1012 Capital appelé non versé 14 000 000

1013 Capital social appelé versé non amorti 14 000 000
Pour solde du compte débité

NB : Il est possible de passer les écritures sans utiliser les comptes d’apports. Le schéma serait alors le suivant :

Compte de dettes Capital social Prime de conversion

X X X
_________________________________________________________________________
1 2 6 LES AUGMENTATIONS DE CAPITAL POUR LES
ENTREPRISES ACTIONNAIRES

1261 Augmentation par émission d’actions de numéraire

Les droits préférentiels de souscription permettent d’obtenir à titre irréductible, un nombre d’actions nouvelles
proportionnelles à ces droits. Mais les droits peuvent être achetés ou vendus par leur titulaire.
 Acquisitions des droits : Les droits de souscription sont considérés comme faisant partie du coût d’acquisition
des titres.
Ils sont enregistré au compte 26 « titre de participation « lorsque l’actionnaire possède au moins 10 % des
actions de la société émettrice. Au compte 274 « titres immobilisés » lorsque le nombre des titres est inférieur à
10 % et que l’actionnaire n’a pas l’intention de les revendre à bref délai ; ou au compte 50 « Titres de
placements » lorsque l’actionnaire a l’intention d’effectuer un placement à court terme.

 Cession des droits préférentiels de souscription : La cession des droits préférentiels de souscription est
considérée comme une cession de titres.
(Titres de participation, titres immobilisés, ou titres de participation) selon le cas

La valeur comptable du droit préférentiel des actions non cotées =

Prix d’achat de l’action ancienne x prix de cession du DS

Prix de cession du DS + val. math. Après aug.

Exemple : La SA SETACI au capital de 100 000 000 F divisé en actions de 10 000 F décide d’une augmentation
de capital par émission de 5 000 actions de nominal 10 000F et émises à 12 000F à libérer du minimum légal.
Lors de l’augmentation, la valeur mathématique des actions était de 21 000 F.

Travail à faire :
1) Passer les écritures au journal de l’entreprise Sol qui décide d’acquérir au prix unitaire de 2 500 F les DS
permettant la souscription de 50 actions. (Placement à court terme). L’acquisition des droits a lieu le 12/11.
La souscription et la libération des actions ont lieu 19/11.
2) Présenter les enregistrements nécessaires au journal de la société SAR qui décide de vendre les DS attachés
aux 100 actions SETACI détenues depuis leur émission. La vente a lieu le 18/11 au prix unitaire de 2 400 F
(placement à long terme).

SOLUTIION

Chez Sol
1°) Acquisition des 50 actions
 Nombre de droits :
Rapports de souscription = Actions nouvelles = 500 = 1
Actions anciennes 10 000 2

Soit
2 actions Anciennes pour 1 action nouvelle
ou 2 Droits de souscription pour 1 action nouvelle
donc 100 DS pour 50 actions nouvelles

Valeur des 100 DS = 100 x 2 500 = 250 000

Capital libéré : 50 x 10 000 x ¼ = 125 000
Capital non libéré : 50 x 10 000 x ¾ = 375 000
Prime démission : 50(12 000 – 10 000) = 100 000

ECRITURES
 12 novembre
5023 Actions non cotées 250 000
521 Banque 250 000
Acquisition des DS
19/11
5023 Actions non cotées 250 000
521 Banque 250 000
4726 Versement restant à effectuer sur titres de
Placement
Constatation de l’acquisition des titres

2°)
VNC DS = Prix d’achat d’une action ancienne x prix de cession d’un DS
Prix de cession + VM2 des DS

Valeur mathématique après augmentation : VM2.

Actif net augmentation : 10 000 x 21 000 = 210 000 000

Augmentation en numéraire : 5 000 x 12 000 = 60 000 000
15 000 270 000 000

VM2 = 270 000 000 = 18 000

15 000

VNC DS = 10 000 x 2 400 = 24 000 000 = 1 176,470

2 400 + 18 000 20 400
Prix de vente des DS = 2 400 x 100 = 240 000
Valeur comptable des DS = 1 176,470 x 100 = 117 647

Ecritures dans le journal SAR

18/novembre
816 Valeur comptable des cessions d’immob financières 117 647
274 Titres immobilisés 117 647
Constatation de la sortie des titres
485 Créances sur cession d’immobilisations 240 000
826 Produits des cessions d’immobilisations financières 240 000
Cession des titres
d°
521 Banque 240 000
485 Créances sur cession d’immobilisation 240 000
Règlement

1262 Augmentations par attribution d’actions gratuites

a) Attribution d’actions gratuites : Lors de la remise des actions aucune écriture n’est enregistrée au journal
de l’entreprise.
b) Acquisition de droit d’attribution : La valeur des droits d’attribution acquise pour obtenir des actions à
titre gratuit est considérée comme le coût d’acquisition de ces actions.
c) Cession des droits d’attribution : La détermination de la valeur comptable des droits d’attribution cédés et
les enregistrements sont traités selon les mêmes règles que celles prévues pour les cessions des droits de
souscription.

VNC = prix d’actions de l’action x Prix de cession du DA

Prix de cession du DA x Val math. Après aug.

1 2 6 3 Bons de souscription d'actions

1 2 6 3 1 Bons de souscription d'actions autonomes (BSA)

a) Principes et intérêts

Les BSA sont des valeurs mobilières émises par une entreprise qui vont donner la possibilité et non l'obligation à
leurs souscripteurs de participer à une augmentation de capital ultérieure de cette entreprise :
- à un prix d'émission connu d'avance, appelé prix d'exercice
- pendant une période déterminée
La décision d'émettre des BSA relève de l'AGE qui statue sur la base d'un rapport obligatoire du commissaire
aux comptes.
A court terme, l'opération va permettre à l'émetteur de renforcer ses fonds propres et d'augmenter sa trésorerie
Pour l'investisseur souscripteur, les BSA permettent de spéculer à la hausse du cours des actions tout en limitant
la perte en ca s de baisse.
. si le cours de bourse est supérieur au prix d'exercice, l'investisseur va exercer son BSA et faire du profit si le
cours de bourse est supérieur au prix d'exercice augmenté de la valeur du BSA.
. si le cours de bourse est inférieur au prix d'exercice, l'investisseur ne va pas exercer son BSA et aura perdu
uniquement la valeur du BSA.
Traduction comptable
L'émission du BSA est considérée comme une avance sur prime d'émission et est donc comptabiliser en prime
d'émission au compte N° 1058 Autres primes (Bons de souscription d'actions)

L'augmentation ultérieure du capital correspond à l'utilisation de BSA se fait sans tenir compte des BSA, comme
une augmentation de capital ordinaire.
En cas de péremption des BSA non utilisés à la fin de la période des souscriptions, la société n'a rien à
comptabiliser, la prime enregistrée au compte N° 1058 reste acquise
Les BSA doivent faire l'objet d'une information dans la note annexé.
Sur le plan fiscal les sommes reçues sont considérées comme des produits imposables, lors de l'exercice des BSA
autonomes ou lors de la constatation de leur péremption, elles doivent être réintégrées de façon extra comptable

Application

La SA B est constituée de 50 000 actions. Elle émet 20 000 BSA, le 1er février N
. prix d'émission du BSA égal à 10 000 F
. parité d'un BSA pour une action
.prix d'exercice de l'action égal à 30 000 F
. dates de souscription des actions du 1er février N au 1er février N+5
Le cours de l'action de la SA B est 40 000 F, le 1er mars N+1, et 15 000 BSA sont exercés. Le cours de l'action
de la SA B est de 27 000 F, le 1er février N+5 et les 5 000 BSA restant ne sont pas exercés.

Ecriture

--------------------- 1/02/N -------------------------

521 Banque 200 000 000

1058 Autres primes 200 000 000
20 000 x 10 000
Emission des BSA
------------------------ -----------------------

Le cours de l'action de la SA B est de 40 000 F le 1er mars N+1 : 15 000 BSA sont exercés générant une
augmentation de capital de 15 0000 actions nouvelles au prix d'émission de 30 000 F à enregistrer et il faut
réintégrer de gaçon extracomptable 150 000 (15 000 x 10000) dans le résultat fiscal.
Le cours de l'action de l'a SA B est 27 000 F le 1er février N+5 et les 5 000 BSA restant sont donc pas exercés et
dont périmés. Aucune écriture n'est à comptabiliser. Il conviendra de réintégrer de façon extracomptable
50 000 000 (5 000 x 10 000) dans le résultat fiscal.
L'exercice des bons n'est intéressant que si le cours de l'action sous-jacente est supérieure au prix d'exercice donc
dans le cas de la SA B si le cours est supérieur à 30 000 F
Mais le souscripteur ne gagne de l'argent que si le cours de l'action sous-jacente est égal aux prix d'acquisition du
bon augmenté du prix d'exercice donc dans le cas la SA B supérieur à 40 000 ( 10 000 + 30 000)
Cas particulier des bons de souscription d'actions remboursables (BSAR) la société peut prendre l'initiative de
rembourser les bons à un prix fixé à l'avance si la moyenne des cours de bourse atteint un montant fixé à
l'avance. Cependant les détenteurs de bons sont alors prévenus et peuvent exercer leurs bons.
Ceci permet à l'émetteur de limiter le profit potentiel en cas d'exercice des bons.
Les BSAR sont à comptabiliser en dettes (et non prime d'émission comme le BSA) car ils peuvent faire l'objet
d'une sortie de trésorerie.

Chez le souscripteur

L'acquisition des BSA est une acquisition de VMP comptabilisé au compte N° 50

Lors de l'exercice des bons, le coût d'acquisition des actions est égal au prix d'émission des actions augmenté du
coût d'acquisition des BSA exercés.
Les actions obtenues ainsi que les actions antérieurement détenues doivent être comptabilisées dans le compte de
titres approprié en tenant compte du pourcentage de capital détenu pour déterminer s'il s'agit de VMP ou de TP
La péremption des BSA se traduit par des charges comptabilisées au compte Autres charges financières
Les règles comptables suivent celles de la fiscalité.

Application
La SA A, qui ne détenait aucune action de la SA B, souscrit 1 000 BSA de la SA B, le 1er février N au prix de
10 000 F. Elle exerce 700 BSA, le 01/02/N+1 et n'exerce pas les BSA restant

Ecriture
--------------------1er/02/N -------------
5042 VMP 10 000 000
521 Banque 10 000 000
Acquisition de 1 000 BSA à 10 000 F l'un
-------------------- -----------------
Comptabilisation des actions obtenues à la suite de l'exercice des bons, le 01/03/N+1 rn VMP car la SA A
possède moins de 10% des actions de la SA B ; 700 est inférieur à (50 000 + 10 000)

--------------------------01/03/N+1 --------------------------
5023 VMP (Actions) 28 000 000
(700 x 30 000) + (700 x 10 000)
521 Banque 21 000 000
(700 x 30)
5042 VMP (bons de souscription) 7 000 000
(700 x 10 000)
700 actions acquises à (30+10)
----------------------------- ---------------------
Traduction comptable des BSA restant le 01/02/N+5

-------------------------- ------------------------
6782 Pertes et charges sur opérations financières 3 000 000
5042 VMP (Bons de souscription) 3 000 0000
300 BSA non exercés
---------------------- ---------------------------

12632 Les actions à bons de souscription d'actions (ABSA)

-a) Principes

En émettant des ABSA, la société procède à la fois à l'émission d'actions dans le cadre d'une première
augmentation de capital l'émission de BSA offrant la possibilité de participer à une seconde augmentation de
capital ultérieure, ces BSA pouvant être cédés séparément.

et 1 BSA = 1 action + 1 ou plusieurs BSA

L'émission d'ABSA peut être utilisée comme une technique d'incitation, les BSA adossés aux actions peuvent
être par exemple consentis aux investisseurs ou aux dirigeants de la société.
b) Traduction comptable

Le BSA émis dans le cadre d'ABSA est considéré comme ayant une valeur nulle.
Lors de la 1ère augmentation de capital, la contrepartie des BSA n'est pas constatée.
La 2nde augmentation de capital est comptabilisée sans tenir compte des BSA
En cas de péremption des BSA non utilisés, la société n'a rien à comptabiliser.
Remarque : il n'y a pas de divergence entre les règles comptables et fiscales

Chez le souscripteur

La valeur de l'action et du BSA sont comptabilisés séparément.

Remarque : il n'y a pas de divergence entre les règles comptables et fiscales

14 AUGMENTATION DE CAPITAL DANS LES S.A.R.L

1 4 1 Les aspects juridiques
 La décision d’augmenter le capital est prise par l’assemblée des associés.
 Pour les augmentations par apports nouveaux, la majorité est les trois quarts des parts sociales.
 Pour les augmentations par incorporation de réserves ou bénéfices, la majorité est de la moitié des parts
sociales.
En cas d’augmentation de capital en nature, un commissaire aux apports doit être désigné par les associés dès
lors que la valeur de chaque apport ou la valeur de l’ensemble des apports est supérieure à 5 000 000 f. Lorsque
l’augmentation de capital a pour but l’entrée d’un nouvel associé dans la société, celui-ci doit être agréé par
l’ensemble des associés.
Afin de protéger le droit des associés ne souscrivant pas à l’augmentation de capital, les sociétés peuvent :
- Fixer une prime d’émission qui s’ajoute à la valeur nominale.
- Créer un droit préférentiel de souscription ou un droit d’attribution négociable.
L’augmentation de capital peut être réalisée :
- Soit par création de parts nouvelles
- Soit par élévation du montant nominal des parts.
 Les apports en apports en numéraires doivent être intégralement libérés.

2 – La technique comptable
Les écritures sont identiques à celles des sociétés anonymes mais dans le cas des augmentations en numéraire et
en nature un compte est ouvert au nom de chaque associé, si le nombre d’associés n’est pas trop important.

Exemple : La S.A.R.L K au capital de 5 000 000 F (1 000 parts de 5 000 F a été créée entre trois associés : Fil
600 parts, Hippo 300 parts, Sil 100 parts. Elle décide le 05/04/N d’augmenter le capital en créant 800 parts
nouvelles de 5 000 f au prix de 7 000f. Les trois associés souscrivent dans la même proportion que les parts
initiales. La valeur réelle de la part avant l’opération était de 8 800f.

Travail à faire :
1. Déterminer le droit de souscription rattaché à part.
2. Passer les écritures d’augmentation de capital

SOLUTION
 Valeur de la part après augmentation
actif net avant aug : 1 000 x8 800 = 8 800 000
Augmentation : 800 x 7 000 = 5 600 000
1 800 14 400 000

 Valeur math. De la part après aug 14 400 000 = 8 000

1 800
DS = Vm1 – Vm2 = 8 800 – 8 000 = 800 F représente la perte subie par chaque associé du fait de la baisse du
prix par rapport à la valeur réelle avant augmentation.

Ecritures

Capital : 800 x 5 000 = 4 000 000

Prime d’émission : 800(7 000 – 5 000) = 1 600 000

Nombre de parts souscrites par Fil : 800 x 600 = 480

1 000
Montant souscrit : 780 x 7 000 = 3 360 000

Nombre de parts souscrites par Hippo : 800 x 300 = 240

1 000
Montant souscrit : 240 x 7 000 = 1 680 000

Nombre de parts souscrites par Sil : 800 x 100 = 80

1 000

05/04/N
46151 Apporteurs Filo, versement reçu sur aug du capital 3 360 000
46152 Apporteurs Hippo, versement reçu sur aug du capital 1 680 000
46153 Apporteurs Sil, versement reçu sur aug du capital 560 000
1012 Capital, appelé non versé 4 000 000
1051 Prime d’émission 1 600 000
Constatation de l’augmentation du capital
d°
521 Banque 5 600 000
46151 Apporteurs Fil, versement reçu sur aug du capital 3 360 000
46152 Apporteurs Hippo, versement reçu sur aug du capital 1 680 000
46153 Apporteurs Sil, versement reçu sur aug du capital 560 000
Réalisation des apports
d°

1012 Capital appelé non versé 4 000 000

1013 Capital social appelé versé non amorti 4 000 000
Pour solde du compte débité

1 5 AUGMENTATION DE CAPITAL DANS LE SNC.

Des augmentations de capital peuvent être réalisées dans les sociétés en nom collectif. Elles ne peuvent accroître
leur capital qu’avec l’accord unanime de tous les membres.
Les réserves étant rares dans ces sociétés, on rencontre le plus souvent des augmentations de capital par apports.
Les titres sont généralement émis à la valeur réelle. Les écritures comptables sont identiques à celles de la
constitution des sociétés en nom collectif.

 Augmentation par conversion de créances en capital

Les augmentations par conversion de créances en capital permettent de résoudre une partie des problèmes
financiers de la société. Les écritures comptables peuvent être schématisées comme suit :

Comptes de dettes 101 capital social

X X
______________________________________________________
 CAS DE SYNTHESE

Le capital de la SA Bernard est 12 000 000 divisé en actions de 10 000 F. La société augmente son capital en
procédant dans l’ordre aux opérations suivantes :
1. Emission le 15 mars N de 600 actions de numéraire de 10 000 f avec prime de 5 000f.
2. Attribution de 200 actions gratuites de 10 000 f nominale 20 mars N.
3. La valeur du titre avant les deux opérations est égale à 30 000f.

Travail demandé :
En supposant que les droits de souscription et d’attribution soient négociés à leurs valeurs théoriques :
1. Montrer que l’opération est équitable pour l’actionnaire Daouda qui ne disposait d’aucune action
ancienne et qui participe aux augmentations de capital pour détenir à la fin des deux opérations 60
actions de numéraire et 15 actions gratuites. On vérifiera l’équité en comparant la valeur finale des
titres acquis aux dépenses correspondantes.
2. Les actions de numéraire devant être libérées du minimum légal lors de la souscription dans les
mains du notaire Kamanan , passer toutes les écritures comptables relatives à l’émission en
numéraire et à l’attribution gratuite après avoir calculé les droits d’enregistrement.
3. Lors de l’appel du 2ème quart du capital le 30 avril N+1 à libérer le 1er mai N+1. Monsieur Daouda
ne répond pas. Après mise en demeure restée sans effet, ses titres sont vendus par la société
Bernard pour 960 000 f. La société décompte à l’actionnaire Daouda 3 mois d’intérêts de retard au
taux annuel de 10,50 % et 4 600 f de frais divers. Passer les écritures depuis l’appel du 2ème quart
jusqu’au règlement final de l’actionnaire Daouda.
4. Analyser la situation de l’actionnaire Daouda en terme de gain ou perte de 2 façon.

SOLUTION

1 – Calcul du droit de souscription (DS)

Actif net avant augmentation : 1 200 x 30 000 = 36 000 000
Apport en numéraire : 600 x 15 000 = 9 000 000

Total après augmentation : 1 800 45 000 000

DS = Vm1 – Vm2 = 30 000 – 25 000 = 5 000

Rapport de souscription = 600 = 1

1 200 2
Soit
2 actions anciennes pour 1 action nouvelle.

Calcul du droit d’attribution (DA)

Actif avant incorporation : 1 800 x 25 000 = 45 000 000
Incorporation des réserves : 200 x 0 = 0

Total 2 000 45 000 000

Valeur math. Après aug. : 45 000 000 = 22 500 f

2 000
DA = Vm1 –Vm2 = 25 000 – 22 500 = 2 500 f

Rapport d’attribution = 200 = 1

1 800 9
9 actions anciennes pour 1 action nouvelle.
Dépenses effectuées par Daouda.
- Souscription d’actions en numéraires. Il doit payer les droits de souscription et le prix des actions.
- Prix des actions : 60 x 15 000 = 9 000 000
- Droits de souscription : 60 x 2 x 5 000 = 600 000

Total : 1 500 000

RA = 1
9
Il faut 9 DA pour 1 actions gratuite.
Pour 15 actions nouvelles on aura : 9 x 15 = 135 DA.
Or Daouda détenait 60 actions après augmentation en numéraire soit 60 DA.
Il lui faudra acheter 135 – 60 = 75 DA
Soit une dépense de 2 500 x 75 = 187 500 f
 Pour les 75 actions la dépense totale : 1 500 000 + 187 500 = 1 687 500 f
 Après l’augmentation la valeur réelle d’une action est de 22 500 f pour les 75 actions.
La valeur sera : 75 x 22 500 = 1 687 500 f.
L’opération est donc équitable pour Daouda car ses dépenses sont équivalentes à la valeur des actions.

2 – Ecritures
Capital appelé : 600 x 10 000 x ¼ = 1 500 000
Capital non appelé : 600 x 10 000 x ¾ = 4 500 000
Prime d’émission : 600(15 00 – 10 000) = 3 000 000

 Incorporation
Montant de la réserve : 200 x 10 000 = 2 000 000
Droits d’enregistrement
Numéraire : 9 000 000 x 0,3 % = 27 000
Incorporation : 2 000 000 x 6 % = 120 000

15/03N
4615 Apporteurs versement reçu sur aug de capital 4 500 000
109 Apporteurs, capital non appelé 4 500 000
1012 Capital souscrit appelé non versé 1 500 000
1011 Capital souscrit non appelé 4 500 000
1051 Prime démission 3 000 000
Constatation de l’aug.
d°
47111 Notaire Kamanan 4 500 000
4615 Associé, versement reçu/aug. Du cap. 4 500 000
d°
521 Banque 4 473 000
646 Droit d’enregistrement 27 000
47111 Notaire Kamanan 4 500 000
Virement du notaire
d°
1012 Capital souscrit appelé non versé 1 500 000
1013 Capital souscrit appelé versé non amorti 1 500 000
Pour solde du compte débité
20/03/N
1188 Réserves diverses 2 000 000
1013 Capital souscrit appelé versé non amorti 2 000 000
Incorporation des réserves

646 Droit d’enregistrement 120 000

521 Banque 120 000
Paiement des droits

3 – Appel du 2ème quart.

Capital appelé : 600 x 10 000 x ¼ = 1 500 000
Montant de la défaillance : 60 x 10 000 x ¼ = 150 000
Intérêt de retard : 150 000 x 10,5 % x 3/12 = 3 938
 30/04N+1
1011 Capital souscrit non appelé 1 500 000
1012 Capital souscrit appelé non versé 1 500 000
Appel
d°
467 Apporteurs restant dû sur capital appelé 1 500 000
109 Apporteurs capital non appelé 1 500 000
Appel
01/05/N+1
521 Banque 1 350 000
4617 Apporteurs défaillants 150 000
467 Apporteurs restant dû sur capital appelé 1 500 000
Libération
01/08/N+1
521 Banque 960 000
4617 Apporteurs défaillants 960 000
Vente des titres
d°
4617 Apporteurs défaillants 8 538
77 Produit financiers 3 938
781 Transfert de charge 4 600
Prise en charge des frais
d°
4617 Apporteurs défaillants 801 462
521 Banque 801 462
Règlement du défaillant

1012 Capital souscrit appelé non versé 1 500 000

1013 Capital souscrit appelé versé non amorti 1 500 000
Pour solde du compte débité

4 – Analyse de la situation de Monsieur Daouda

1ère méthode 2ème méthode

 Versement initial Libération des 2/4 :

Capital : 60 x 10 000 x ¼ = 150 000 60 x 10 000 x 2/4 = 300 000
Prime : 60(15 000 – 10 000) = 300 000 Prime : = 300 000
Droit de souscription : 60x 2 x 5 000 = 600 000 DS = 600 000

Total = 1 050 000 Total = 1 200 000

 Montant reçu pour solde = 801 462 Vente = 960 000

Perte = 248 538 Perte = 240 000

Intérêts + frais = 8 438

Perte totale = 248 538

Section 2 REDUCTION ET AMORTISSEMENT DU
CAPITAL

2 1 REDUCTION DU CAPITAL
Les sociétés commerciales sont parfois amenées à réduire leur capital ; deux motifs peuvent justifier cette
opération :
- La nécessité d’absorber les pertes importantes qui ne peuvent être compensées par des bénéfices futurs
ou des réserves ; le déficit s’imputera alors sur le capital.
- Une société peut posséder un capital trop important pour l’activité : elle réduira alors son capital en
remboursant à ses associés une partie de leur apports.
La décision relève de l’assemblée générale extraordinaire.
Au cours de cette opération, les règles juridiques d’égalité des associés, du capital minimum, de valeur nominale
doivent être respectées.

2 1 1 – Réduction de capital par apurement des pertes

La réduction peut s’opérer soit en diminuant la valeur nominale de l’action ou de la part (sans descendre en
dessous du minimum exigé) soit en diminuant le nombre d’actions. Au regard des droits d’enregistrement,
l’opération est soumise à un droit fixe de 18 000 f.

1er cas : Le montant de la réduction est égale au montant de la perte

Exemple : De la balance par solde établie au 1er mars de la SARL LEADO on extrait les comptes suivant :
- Capital social (500 parts de 8 000 f) 4 000 000
- Report à nouveau (solde débiteur) 800 000
Afin d’assainir la situation financière, l’A.G. des associés décide d’amortir les pertes par réduction du capital et
abaissement du nominal des pertes.

Travail à faire
1. Déterminer le nouveau nominal des parts après réduction du capital social.
2. Présenter l’écriture de réduction nécessaire.

SOLUTION

1) Montant après réduction : 4 000 000 – 800 000 = 3 200 000

Le nombre de part reste inchangé.
Le nouveau nominal : 3 200 000 = 6 400 f
500

NB : Ce nouveau nominal est correct puisqu’il est supérieur au minimum légal soit 5 000 f.

2)Ecritures

1er/03
1013 Capital social appelé versé non amorti 800 000
129 Report à nouveau 800 000
Réduction du capital
d°
646 Droit d’enregistrement 18 000
521 Banque 18 000
Paiement des droits

2ème cas : Le montant de la réduction est supérieur au montant de la perte

Dans le cas la différence entre le montant de la réduction et le montant des pertes est comptabilisée dans un
compte de capitaux propres. Le compte N° 1058 « Autres primes » est le mieux adapté.

Exemple : Dans le passif d’une SA au 1er avril on lit :

Capital 10 000 000
Réserve légale 1 800 000
Réserves facultatives 2 000 000
Report à nouveau (débiteur) 1 400 000
La société décide de réduire le capital d’un montant de 1 600 000 pour annuler la perte.

Travail à faire : Présenter l’écriture de réduction.

1er/04
1013 Capital social non amorti 1 600 000
129 Report à nouveau 1 400 000
1058 Autres primes 200 000
Réduction du capital
Réduction
646 Droits d’enregistrement 18 000
521 Banque 18 000
Paiement du droit

Remarque : Il peut arriver que pour annuler la perte l’entreprise diminue le capital et diminue les réserves.

2 1 2 – Réduction par remboursement du capital

L’entreprise peut réduire le capital soit en diminuant la valeur nominale, le nombre d’actions restant inchangé
soit en diminuant le nombre d’actions la valeur nominale restant inchangé.
Au regard des droits d’enregistrement l’opération de remboursement supporte le droit de partage aux taux de 1 %
appliqué sur le montant de la réduction.

1er cas : Les actions sont entièrement libérées

Exemple: Une SA au capital de 50 000 000 f entièrement libéré de 5 000 actions décide de réduire son capital de
moitié le 05 juin N. Le remboursement se fait par chèque bancaire.

Travail à faire
1. Passer les écritures correspondantes
2. Quel est le montant remboursé sur chaque action
3. Sur quelle base pourrait-on rembourser les actions si le remboursement portait sur le nombre d’actions ?

SOLUTION

1) Montant de la réduction : 50 000 000 : 2 = 25 000 000

Droits d’enregistrement : 25 000 000 x 1 % = 250 000

Ecritures

05/06/N
1013 Capital social non amorti 25 000 000
4629 Associés, capital à rembourser 25 000 000
Constatation de la réduction
4629 Associés, capital à rembourser 25 000 000
521 Banque 25 000 000
Règlement des associés
646 Droits d’enregistrement 250 000
521 Banque 250 000
Règlement des droits
2) Montant à rembourser sur chaque action :
25 000 000 : 5 000 = 5 000

3) Base de remboursement (c’est le rapport d’échange)

Rapport de remboursement = Actions à rembourser
Actions totales

Nombre d’actions à rembourser = 25 000 000 = 2 500 actions

10 000
Rapport = 2 500 = 1
5 000 2
Soit
2 actions anciennes contre 1 action remboursée.

2ème cas : Les actions sont partiellement libérées

Dans ce cas la réduction portera sur le montant du capital non libéré. Si le montant de la réduction dépasse la
fraction non libérée c’est le solde qui sera remboursé aux associés.

Exemple : Une SA au capital de 10 000 actions de 10 000 f décide de réduire son capital à 60 000 000 f le
02/01/N. Les actions sont libérées au ¾.

Travail à faire : Passer les écritures liées à cette réduction du capital.

Solution

Montant de la réduction = 100 000 000 – 60 000 000 = 40 000 000

Fraction non libérée =10 000 x 10 000 x ¼ = 25 000 000

Solde à rembourser = 40 000 000 – 25 000 000 = 15 000 000

Droit d’enregistrement = 15 000 000 x 1 % 150 000
Sur la fraction non libérée droit fixe 18 000 f non dû.

Ecritures

02/01/N
467 Apporteurs, restant dû sur capital appelé 25 000 000
109 Apporteurs capital non appelé 25 000 000

1011 Capital non appelé 25 000 000

1013 Capital social non amorti 15 000 000
4619 Apporteurs, capital à rembourser 25 000 000
467 Apporteurs, restant dû sur capital appelé 15 000 000
Constatation de la réduction
d°
4619 Apporteurs, capital à rembourser 15 000 000
521 Banque 15 000 000
Règlement des associés
d°
646 Droits d’enregistrement 150 000
521 Banque 150 000

3ème cas Rachat des actions propres par les sociétés anonymes
Le rachat de ces propres actions est normalement interdit à une société anonyme. Cependant l’A.G.E des
actionnaires qui décide une réduction du capital non motivée par des pertes peut autoriser l’achat d’actions
propres dans le but de les annuler.
 Si le coût de l’opération est inférieur au montant nominal des titres, la différence représente une prime
on pourrait créditer le compte « 1058 « Autres primes.
 Si le coût des titres supérieur au montant de la valeur nominale des titres, la différence représente un
mali à imputer sur les réserves.
On pourrait débiter le compte « 1181 » Réserve facultative.

Exemple : Une SA au capital de 50 000 000 f décide de le réduire de 10 000 000 f en procédant au rachat de
1 000 actions au coût de 9 275 000fle 15/10/N.

Travail à faire : Passer les écritures nécessaires.

Solution

Montant de la réduction : 10 000 000

Coût de rachat : 9 275 000
Prime 725 000
Droits d’enregistrement : 10 000 000 x 1 % = 100 000

Ecritures

15/10/N
5021 Actions propres 9 275 000
521 Banque 9 275 000
Acquisition des titres

1013 Capital social non amorti 10 000 000

4619 Actionnaire, capital à rembourser 10 000 000
Constatation du montant à rembourser
d°
4619 Associés, capital à rembourser 10 000 000
5021 Actions propres 9 275 000
1058 Autres primes 725 000
Remboursement
d°
646 Droit d’enregistrement 100 000
521 Banque 100 000
Paiement des droits

2 2 – L’AMORTISSEMENT DU CAPITAL

L’amortissement du capital n’est pas à proprement parler une réduction du capital car il se traduit par :
- Le remboursement d’une partie du capital aux associés.
- Mais également la reconstitution de ce capital à l’aide d’une réserve libre existante ou bénéfice.
Le capital demeure donc inchangé, la partie amortie est transférée du compte « 1013 » au compte « 1014 »
Capital social appelé versé amorti. Les associés conservent leur qualité d’associés seulement ils n’ont plus droit à
l’intérêt statuaire sur le capital amorti et au remboursement du capital lors de la dissolution de l’entreprise. Les
actions amorties sont appelées actions de jouissance.
Au regard des droits d’enregistrement en application de l’article 956 et suivants du CGI le droit de partage et
l’IRVM ne sont pas dû seul reste exigible le droit fixe de 18 000f.

Exemple : Le bilan d’une société anonyme se présente ainsi au 31/11/N.

Bilan avant amortissement

 Valeurs diverses 75 000 000 Capital (de 10 000f) 50 000 000
Banque 25 000 000 Réserves 30 000 000
Dettes 20 000 000

100 000 000 100 000 000

La société décide de rembourser 4 000 f par actions.

Travail à faire
1. Passer les écritures d’amortissement du capital
2. Présenter le bilan après amortissement du capital

SOLUTION

1) Montant du capital amorti 5 000 x 4 000 = 20 000 000

Ecritures

31/11/N
1181 Réserves facultatives 20 000 000
4619 Actionnaires, capital à rembourser 20 000 000
Amortissement du capital

4619 Apporteurs, capital à rembourser 20 000 000

521 Banque 20 000 000
Remboursement des actionnaires

1013 Capital souscrit appelé versé non amorti 20 000 000

1014 Capital souscrit appelé versé amorti 20 000 000
Pour solde du compte débité

646 Droit d’enregistrement 18 000

521 Banque 18 000
Paiement des droits

Bilan après amortissement

Valeurs diverses 75 000 000 Capital non amorti 30 000 000
Banque 5 000 000 Capital amorti 20 000 000
Réserves 10 000 000
Dettes 20 000 000

80 000 000 80 000 000

 Cas particuliers : Reconversion des actions amorties en actions de capital

L’assemblée générale des actionnaires peut décider la conversion d’actions de jouissance (actions totalement ou
partiellement amorties) en actions de capital. La conversion est réalisée par un versement en numéraire des
actionnaires dont les titres sont totalement ou partiellement amorti ou par virement d’un compte de réserve
spéciale constituée sur la part des bénéfices revenant aux actions amorties d’un ou de plusieurs exercices.

CHAPITRE 4 L’AFFECTATION DES RESULTATS

Le résultat net de l’exercice à affecter est le résultat net d’Impôt sur les sociétés (I-BIC) dans les sociétés
anonymes et les sociétés à responsabilité limitée et le résultat brut des sociétés en non collectif sont imposés
personnellement à l’impôt sur les BIC. C’est le résultat net à affecter qui figure au poste résultat de l’exercice au
passif du bilan de l’entreprise. La décision d’affecter les résultats nets de l’exercice est prise par l’assemblée des
associés lors de l’examen des comptes sociaux conformément aux prescriptions légales et statuaires. Cette
assemblée doit se tenir dans neuf mois de la clôture de l’exercice. Une partie du résultat net de l’exercice est
souvent conservée dans l’entreprise sous forme de réserve. C’est l’autofinancement ; l’autre partie est souvent
distribuée aux associés à titre de dividendes

Résultat conservé
(réserves)

Résultat net de l’exercice

(Résultat en instance d’affectation)

Résultat distribué aux associés

= dividendes

Avant que les associés n’approuvent les comptes et ne décident de l’affectation du résultat d’un exercice, ce
dernier peut, dès le début de l’exercice suivant être inscrit à un compte prévu par le SYSCOAHADA. Compte
« 130 » résultat en instance d’affectation. Si le résultat de l’exercice N est par exemple de 1 000 000 F on peut
passer l’écriture suivante dès le début de l’exercice N+1.

 En cas de bénéfice :
1/1/N+1
131 Résultat net : Bénéfice 1 000 000
1301 Résultat en instance d’affectation- bénéfice 1 000 000

 En cas de perte :
1/1/N+1
1309 Résultat net en instance d’affectation - perte 1 000 000
139 Résultat net (perte) 1 000 000

Le SYSCOHADA propose une nouvelle présentation de l’affectation du résultat de l’exercice à travers les notes
annexées aux Etats financiers de fin d’exercice.

NOTE N° : PRIMES ET RESERVES

Désignation Entité : Exercice clos le 31/12/N
Numéro d’Identification : Durée (en mois) : 12

Variation
Libellés Année N Année N-1 en Valeurs
absolues
Réserve légale
TOTAL RESERVES INDISPONIBLES

Report à nouveau

Commentaires

NOTE N° : REPARTITION DU RESULTAT ET AUTRES ELEMENTS

CARACTERISTIQUES DES CINQ DERNIERES ANNEES

Exercices concernés (1)

N N-1 N-2 N-3 N-4

NATURE DES INDICATIONS

Structure du capital à la clôture de
l’exercice (2)
Capital social
Actions ordinaires
Actions à dividendes prioritaires (ADP) sans droit de vote
Actions nouvelles à émettre :
- Par conversion d’obligations
- Par exercice de droits de souscription

OPERATIONS ET RESULTAT DE L’EXERCICE (3)

Chiffre d’affaires hors taxes
Résultat des activités ordinaires (RAO) hors dotations et
reprises (exploitation et financières)
Participation des travailleurs aux bénéfices
Impôt sur le résultat
Résultat net (4)
-
RESULTAT ET DIVIDENDES DISTRIBUES
Résultat distribué (5)
Dividende attribué à chaque action

PERSONNEL ET POLITIQUE SALARIALE

Effectif moyen de salariés au cours de l’exercice (6)
Effectif moyen de personnel extérieur
Masse salariale distribuée au cours de l’exercice (7)
Avantages sociaux versés au cours de l’exercice (8) (sécurité
sociale, œuvres sociales)
Personnel extérieur facturé à l’entité (9)

(1) Y compris l’exercice dont les états financiers sont été soumis à l’assemblée.
(2) Indication, en cas de libération partielle du capital, du montant du capital non appelé
(3) Les éléments figurant dans cette rubrique sont ceux figurant au compte de résultat
(4) Le résultat, lorsqu’il est négatif, doit être mis entre parenthèses
(5) L’exercice N correspond au dividende du dernier exercice proposé
(6) Personnel propre
(7) Total des comptes 661, 662, 663
(8) Total des comptes 664, 668
(9) Compte 667
SECTION I – REPARTITION DES RESULTATS DANS LES SNC

1 – Aspects juridiques

Le bénéfice à repartir est le bénéfice comptable c’est à dire : le bénéfice avant impôt BIC.

Bénéfice comptable = Résultat des activités ordinaires + Résultat des opérations hors activités
ordinaires.

Le calcul de l’impôt BIC se fait après répartition du bénéfice dans les mains de chaque associé sur la part du
bénéfice reçu.
La répartition se fait conformément aux statuts, à défaut d’un article prévu par les statuts, la répartition se fait
proportionnellement aux apports.
La dotation d’une réserve n’est pas obligatoire, mais si elle est prévue, elle doit être répartie proportionnellement
aux apports entre les associés et ajouter à la fraction du bénéfice reçu par chaque associé lors du calcul de
l’impôt BIC.
L’impôt est calculé au taux de 25 %. La rémunération du gérant perçue au cours de l’exercice est considérée
comme un prélèvement fait d’avance sur le résultat.

2 – Aspects comptables

Un compte courant est ouvert au nom de chaque associé pour enregistrer la part du bénéfice reçu. La part du
bénéfice reçu ne supporte pas l’IVRM.

Exemple : La SNC Akissi et compagnie a réalisé au 31/12/N un bénéfice avant Impôt de 8 960 000 f. Le capital
de la société a été ainsi souscrit :
ANDOH 40 000 000 f.
KOKO 35 000 000 f.
AKISSI 25 000 000 f.

D’après les statuts, le gérant Akissi a droit à une rémunération fixe mensuelle de 80 000 f sur le reste, il est
attribué à chaque associé un intérêt de 6 % de leur apport effectivement libéré. Le solde après prélèvement d’une
rémunération variable de 25 % est réparti entre les associés proportionnellement aux apports effectués.

Travail à faire :
1. Dresser le projet d’affectation des résultats de l’exercice N.
2. Ce projet ayant été approuvé le 15/07/N+1, présenter les écritures de règlement par chèque le 16/07/N+1 des
produits revenant à chaque associé.

Solution

Calculs annexes.
Prélèvements Akissi : 12 x 80 000 =960 000
Solde après prélèvement : 8 960 000 – 960 000 =8 000 000

Intérêts statuaires.
Andoh : 40 000 000 x 6 % = 2 400 000
Koko : 35 000 000 x 6 % = 2 100 000  6 000 000
Akissi : 25 000 000 x 6 % = 1 500 000
Solde 2 000 000
Rémunération variable 25 % x 2 000 000 500 000
Solde 1 500 000
 Part aux associés
Andoh : 1 500 000 x 40/100 = 600 000
Koko : 1 500 000 x 35/100 = 525 000
Akissi : 1 500 000 x 25/100 = 375 000
Reste 0

2°/ Ecritures comptables

15/07/N+1
1301 Bénéfice en instance d’affectation 8 960 000
46211 Akissi, son compte courant 2 375 000
46212 Andoh, son compte courant 3 000 000
46213 Koko, son compte courant 2 625 000
4622 Akissi, son compte de prélèvement 960 000
Selon affectation du résultat
16/07/N+1
46211 Akissi, son compte courant 2 375 000
46212 Andoh, son compte courant 3 000 000
46213 Koko, son compte courant 2 625 000
521 Banque 8 000 000
Règlement des associés

NB. – Le montant de l’impôt est calculé sur les parts reçues y compris le prélèvement pour Akissi. S’il était
prévu une réserve, elle devrait être partagée proportionnellement aux apports et ajoutée à la part du bénéfice reçu
de chacun.
La répartition du bénéfice dans S.C.C suit le même principe.

SECTION II. REPARTITION DES RESULTATS DANS LES S.A.

1 – Affectation des bénéfices

La répartition des bénéfices porte sur le résultat net d’impôt B.I.C ou d’impôt B.A (Bénéfice agricole).
Bénéfice à répartir = Bénéfice comptable – impôt BIC.
L’impôt BIC est calculé sur le résultat fiscal

Le résultat fiscal = Bénéfice comptable

+ Réintégrations de charges non déductibles fiscalement
- Déductions de produits non taxables à Impôt BIC.

Impôt BIC = Résultat fiscal x 25 %

Exemple : Une entité constituée sous forme d’une société anonyme a réalisé à la clôture d’un exercice un
résultat comptable avant l’impôt de 18 200 000 f.
Les réintégrations après examen des charges s’élèvent 9 500 000 f. Les déductions sont de 6 000 000f.
Quel est le résultat à repartir par cette société ?

SOLUTION
Bénéfice fiscal = 18 200 000 + 9 500 000 – 6 000 000 = 21 700 000
Impôt BIC = 21 700 000 x 25 % = 5 425 000
Bénéfice à répartir = 18 200 000 – 5 425 000 = 12 775 000
De façon générale le bénéfice est réparti en trois catégories :
- Une partie est mise en réserve
- Une partie est distribuée
- Une partie peut être reportée sur l’exercice suivant.
La répartition des bénéfices s’effectue conformément aux statuts sous réserve des dispositions impératives
communes à toutes les sociétés.
a) Détermination des principales valeurs de la répartition

La réserve légale : La constitution dans les S.A de la réserve légale est obligatoire. Il s’agit en quelque sorte,
d’un additif au capital, destiné à renforcer la garantie des tiers qui traitent avec la société. Elle est égale au moins
à 10 % du bénéfice de l’exercice diminué, le cas échéant des pertes antérieures (report à nouveau débiteur). Elle
est obligatoire et elle cesse de l’être lorsque le cumul atteint 20 % du capital social souscrit à la fin de l’exercice
concerné. Elle peut également être constituée par un prélèvement effectué sur les réserves disponibles.
La réserve statuaire : Elle est dotée par l’application d’un article spécifique des statuts.

La réserve contractuelle : Elle est obligatoirement dotée, lorsqu’elle est prévue par une clause du contrat.

NB. La réserve légale, la réserve statuaire et la réserve contractuelle constituent des réserves indisponibles.

La réserve facultative (réserve libre ou disponible) : Elle est décidée par l’assemblée générale des associés.

Le bénéfice distribuable (article 143 OHADA) : Il est constitué par le bénéfice net de l’exercice diminué des
pertes antérieures et des sommes à porter en réserves en application de la loi ou des articles des statuts de la
société et augmenté des reports à nouveau (solde créditeur).

Bénéfice net de l’exercice

+ Report à nouveau créditeur
Bénéfice disponible =  – Report à nouveau débiteur
- Réserve légale
- Réserve statuaire
Prélèvement possible sur les réserves : Selon le même article l’assemblée peut décider la mise en distribution
des sommes prélevées sur les réserves disponibles. Cet article interdit toute distribution aux actionnaires lorsque
les capitaux sont ou deviendraient à la suite de cette distribution inférieure au montant du capital augmenté des
réserves que la loi ou les statuts ne permettent pas de distribuer.

Exemple : Les capitaux propres d’une société se présentent ainsi à la fin d’un exercice donné.
Capital 10 000 000 f
Réserve légale 500 000 f
Réserve statuaire 400 000 f
Réserve facultative 1 200 000 f
Report à nouveau (débiteur) – 350 000 f
Résultat de l’exercice (perte) – 100 000 f

TOTAL (capitaux propres) 11 650 000 f

Travail à faire : Quel est le montant que l’entreprise peut distribuer au cours de la période ?

SOLUTION

Limite des capitaux propres après distribution

Capital 10 000 000
Réserve légale 500 000
Réserve statuaire 400 000

10 900 000

Le maximum à distribuer = 11 650 000 – 10 900 000 = 750 000

L’entreprise peut prélever sur les réserves facultatives au plus 750 000 f pour distribuer à titre de dividende aux
actionnaires.

Intérêt statuaire (premier dividende) : Il est calculé sur le capital social libéré versé non amorti au prorata
temporis. Le premier dividende est le plus souvent non cumulatif c’est-à-dire que si les bénéfices de l’exercice
ne permettent pas son paiement, les actionnaires ne peuvent pas obtenir le versement du montant non versé sur
les bénéfices ultérieurs. Toutefois les statuts peuvent prévoir que le premier dividende soit cumulatif.
Pour le calcul de l’intérêt statuaire, en cas de versement anticipé, il n’y a pas lieu, en principe de calculer un
intérêt sur les sommes versées par anticipation, mais la société peut le décider ou y être éventuellement
contrainte par une clause des statuts.
En cas de retards ou de défaillance d’un actionnaire lors d’un appel de capital, le calcul de l’intérêt statuaire n’est
pas modifié malgré le règlement hors délai, mais la société impute à l’actionnaire défaillant ou retardataire les
intérêts de retard.

NB. Le taux de l’intérêt statuaire varie généralement entre 3 à 6 %.

Le superdividende ou second dividende

Le superdividende représente la somme attribuée à toutes les actions qu’elles soient totalement ou partiellement
libérées. Son montant unitaire est identique à toutes les actions.

Dividende = premier dividende + superdividende

Le dividende par action est appelé dividende unitaire ou coupon. Les dividendes supportent l’IRVM au taux de
12 % pour les sociétés non cotées et 10 % pour les sociétés cotées.

Le report à nouveau

Le report à nouveau représente une partie des bénéfices que l’assemblée générale ordinaire des actionnaires ne
distribue pas, il est en généralement de faible montant et permet de simplifier les calculs du montant des
dividendes (fixation du dividende ou superdividende à un nombre rond).

b) Aspects comptables

Un compte collectif de dividende est ouvert pour enregistrer le premier et deuxième dividende.

Ecritures de répartition

1301 Bénéfice en instance d’affectation X

121 Report à nouveau créditeur (ancien) X
1181 Réserve facultative (prélèvement) X
111 Réserve légale X
112 Réserve statuaire X
118 Autres réserves X
121 Report à nouveau (Exo) X
129 Report à nouveau débiteur (ancien) X
465 Associés, dividendes à payer X
4424 Etat, IRVM X

Exemple N° 1 : Il n’existe qu’une seule catégorie d’actions.

On extrait du bilan de la société anonyme Kanga avant affection des résultats, les postes suivants :
Capital (versé 25 000 000 f divisé en actions de 10 000 f) 25 000 000 f
Réserve légale :.................................................................. 4 600 000 f
Réserve statuaire :.............................................................. 5 000 000 f
Réserve facultative :........................................................... 4 300 000 f
Report à nouveau N – 1 (solde créditeur) :........................ 80 000 f
Résultat de l’exercice N (bénéfice) : ................................. 18 824 000 f
L’assemblée générale des actionnaires réunie le 04/05/N décide l’affectation des bénéfices de la manière
suivante :
- Dotation à la réserve légale dans les limites prévues
- Dotation de 1 840 000 f à la réserve statuaire
- Attribution d’un premier dividende de 6 % du capital libéré
- Dotation à la réserve facultative de 3 800 000 f
 - Attribution du reliquat aux actionnaires à titre de superdividende. Le superdividende est arrondi à la
dizaine de franc inférieur, le solde étant reporté à nouveau.

SOLUTION

Calculs préalables

Bénéfice à répartir 18 824 000

Réserve légale (maxi atteint) (400 000)
(20 % x 25 000 000 – 4 600 000)
Réserve statutaire (1 840 000)
Réserve à nouveau + 80 000

Bénéfice distribuable 16 664 000

Intérêt statuaire 6 % x 25 000 000 (1 500 000)
Réserve facultative (3 800 000)

Solde 11 364 000

Superdividende théorique unitaire
11 364 000 : 2 500 = 4 545,6
= 4 540
Superdividende réel (11 350 000)
4 540 x 2 500
Report à nouveau 14 000

2°) Ecritures comptables

IRVM / dividende:12 % (1 500 000 + 11 350 000) = 1 542 000

Dividende net : 12 850 000 – 1 542 000 = 11 308 000

04/05/N
1301 Résultat en instance d’affectation 18 824 000
121 Report à nouveau 80 000
111 Réserve légale 400 000
112 Réserve statuaire 1 840 000
118 Réserve facultative 3 800 000
121 Report à nouveau 14 000
465 Associé, dividende à payer 11 308 000
4424 Etat, IRVM 1 542 000
Selon la répartition

Exemple N° 2 : Intérêt statuaire au prorata du temps

La société anonyme « Zonas » a été créée le 2 janvier N-1 au capital de 50 000 000 f divisé en actions de 10 000
f constitué de 2 000 actions d’apport et de 3 000 actions de numéraire libérées de moitié dès la constitution.
L’exercice N – 1 a présenté un déficit de 75 000 f qui a été reporté à nouveau.
Les apporteurs en numéraire ont libéré le solde de leurs apports le 1 er juillet N suivant l’appel du conseil
d’administration.
Les frais de constitution ont été complètement amortis dès le premier exercice.
Le résultat net de l’exercice N s’élève à 9 475 000 f et le conseil d’administration décide de le repartir
conformément aux statuts.
- Dotation à la réserve légale dans les limites prévues par la loi
- Premier dividende égal à 5 % du montant libéré et non amorti des actions
- Dotation à la réserve facultative. (Pour cet exercice la dotation est 2 000 000f)
- Le solde est reparti aux actionnaires à titre de superdividende sous réserve d’un report à nouveau
éventuel de façon à ce que le superdividende soit un multiple de 25 immédiatement inférieur.
Travail à faire :
1. Présenter l’affectation des résultats
2. Passer l’écriture d’affectation des résultats du 15 mars N + 1 et de paiement des actionnaires.

SOLUTION

Calculs préalables
Bénéfice net 9 475 000
Report à nouveau débiteur – 75 000

Bénéfice à repartir 9 400 000

Réserve légale – 940 000

Bénéfice distribuable 8 460 000

Intérêt statuaire :
pour les actions d’apport – 1 000 000
(2 000 x 10 000 x 5 %)
pour les actions de numéraire
- libération du 2/01/N-1 – 750 000
(3 000 x 10 000 x ½ x 5 %)
libération du 1er/07/N – 375 000
4 540 x 2 500
(3 000 x 10 000 x ½ x 5 % x 6/12)

Solde 6 335 000

Réserve facultative 2 000 000

4 335 000
Superdividende unitaire théorique
4 335 000/5 000 = 867
multiple de 25 : 867/25 = 34,68 = 34

Superdividende réel unitaire 34 x 25 = 850

Superdividende réel total 850 x 5 000 = - 4 250 000

Report à nouveau 85 000

Ecritures comptables
IRVM /dividende: (4 250 000 + 1 000 000 + 750 000 + 375 000) 12 % = 765 000
Dividende net: 6 375 000 – 765 000 = 5 610 000

05/05/N+1
1301 Résultat en instance d’affectation 9 475 000
111 Réserve légale 940 000
1181 Réserve facultative 2 000 000
121 Report à nouveau 85 000
129 Report à nouveau débiteur 75 000
465 Actionnaire, dividende à payer 5 610 000
4424 Etat, IRVM 765 000
Selon la répartition

465 Actionnaire, dividende à payer 5 610 000

521 Banque 5 610 000
Paiement des actionnaires

2 – L’affectation des pertes

a) Aspects juridiques

L’assemblée générale peut en cas de perte débiteur :

- Soit de les reporter à nouveau
- Soit de les imputer sur les comptes de réserve
- Soit de les imputer sur le capital, mais dans ce cas comme le capital est réduit, c’est l’assemblée
générale extraordinaire des actionnaires qui a seul le pouvoir de décision.
Lorsque les pertes sont reportées à nouveau, elles sont apurées en priorité sur les bénéfices ultérieurs avant
dotation à la réserve légale.

b) Technique comptable

Imputation des pertes reportées à nouveau

129 Report à nouveau X

1309 Résultat en instance d’affectation X

Exemple : Une S.A constate que le résultat de N est déficitaire de 450 000 f.
L’assemblée générale ordinaire des actionnaires réunie le 12 avril N+1 décide de reporter les pertes à nouveau.

Travail à faire : passer les écritures d’affectation des pertes.

12/04/N+1
129 Report à nouveau 450 000
1309 Résultat en instance d’affectation 450 000

NB. Le compte 129 « report à nouveau » figure en moins au passif du bilan. Lorsque les pertes sont imputées sur
les réserves on débite « 129 » par le crédit d’un compte de réserve.

SECTION III. L’AFFECTATION DES RESULTATS DANS LES SARL

1 – L’affectation des bénéfices

a) Aspects juridiques

Les résultats de la S.A.R.L sont affectés d’une manière identique à ceux de la société anonyme.
En effet il est constitué des réserves (légales, statuaires, facultatives) et il est distribué des dividendes (intérêt
statuaire, superdividende). Lorsque les gérants reçoivent à titre de rémunération principale ou accessoire un
pourcentage des bénéfices et dans la mesure où cette rémunération est justifiée, il y a lieu de la déterminer avant
l’affectation, car elle est déductible fiscalement.

b) Technique comptable

Les comptes ouverts sont identiques à ceux créés pour les affectations des résultats des sociétés anonymes.
Toutefois au lieu d’utiliser un compte collectif de dividende on peut, lorsque le nombre des associés est peu
nombreux, créer des comptes individuels.

Exemple : Une SARL a réalisé pendant l’exercice 19N un bénéfice comptable de 18 000 000f, les charges non
déductibles de l’exercice s’élève à 6 000 000 f et les produits exonérés à 3 500 000 f.
Les statuts ont prévu que la répartition se fera de la façon suivante :
- Dotation à la réserve légale
- Intérêt statuaire de 6 % sur le capital libéré qui s’élève à 50 000 000 f composé de 5 000 parts
- Dotation à la réserve facultative
- Sur le solde 25 % au gérant à tire de complément de rémunération
 - Le reste à titre de superdividende et éventuellement report à nouveau.
Il existe un report à nouveau créditeur précédent de 6 250 f. Pour l’exercice 19N, l’assemblée générale a décidé
de doter la réserve facultative à 1 000 000 f.

NB. – Les tantièmes sont arrondis à la centaine inférieure.

- Le superdividende est arrondi à la dizaine inférieure.

Travail à faire : Présenter l’affectation du résultat et l’article de journal correspondant au 05/05/19N+1 selon les
hypothèses suivantes
1. En considérant que les tantièmes du gérant ne sont pas fiscalement déductibles.
2. En considérant que les tantièmes du gérant sont des charges fiscalement déductibles.

SOLUTION

1ère hypothèse : Les tantièmes ne sont pas des charges fiscalement déductibles.
Bénéfice fiscal = 18 000 000 + 6 000 000 – 3 500 000 = 20 500 000
Impôt BIC = 20 500 000 x 25 % = 5 125 000
Bénéfice à répartir = 18 000 000 – 5 125 000 = 12 875 000

Bénéfice à repartir 12 875 000

Réserve légale 10 % x 12 875 000 - 1 287 500
Report à nouveau + 6 250

Bénéfice distribuable 11 593 750

Intérêt statuaire 6 % x 50 000 000 – 3 000 000

Solde 1 8 593 750

Réserve facultative – 1 000 000

Solde 2 7 593 750

Tantième 25 % x 7 593 750 - 1 8 98 400

Solde 3 5 695 350

Superdividende unitaire
5 695 350 /5 000 = 1 139,07
= 1 130

Superdividende 1 130 x 5 000 - 5 650 000

Report à nouveau 45 350

Ecritures
Dividende net : (3 000 000 = 5 650 000) 88 % = 7 612 000
IRVM/Div. (3 000 000 + 5 650 000) 12 % = 1 038 000
Tantième net : 1 898 400 x 88 % = 1 670 592
IRVM/Tantième 1 898 400 x 12 % = 227 808
 31/12
891 Impôt BIC 5 125 000
441 Etat impôt BIC 5 125 000
Constatation de l'impôt
1/01
131 Résultat net 18 000 000
891 Impôt BIC 5 125 000
1301 Résultat en instance d’affectation 12 875 000
Mise en instance d'affectation
AGO
1301 Résultat en instance d’affectation 12 875 000
121 RAN 6 250
111 Réserve légale 1 287 500
1181 Réserve facultative 1 000 000
121 Report à nouveau 45 350
4651 Associé dividende à payer 7 612 000
4652 Tantième à payer 1 670 592
4424 Etat, IRVM 1 265 808
Selon répartition

2ème hypothèse : Les tantièmes du gérant sont des charges fiscalement déductibles soit X = le montant des
tantièmes.
Bénéfice fiscal = 20 500 000 – X
Impôt BIC = - 25 % (20 500 000 – X) = - 5 125 000 + 0,25X

Bénéfice à répartir = 18 000 000 – (5 125 000 - 0,25X) = 12 875 000 + 0,25X
Réserve légale (12 875 000 + 0,25X) 10 % = - 1 287 500 + 0,025X
Report à nouveau + 6 250

Bénéfice distribuable 11 593 750+ 0,225X

Intérêt statuaire - 3 000 000

Solde 1 8 593 750 + 0, 225X

Réserve facultative - 1 000 000
7 593 750 + 0, 225X
Tantième (X) = 25 % (7 593 750 + 0,225X)
X = 1 898 437,5 + 0,05625X
X – 0,05625X = 1 898 437,5
X = 1 898 437,5/0,94375 = 2 011 589,4
X = 2 011 500
Bénéfice net à repartir = 12 875 000 + 0,25 x 2 011 500
= 13 377 875

Bénéfice à repartir 13 377 875

Réserve légale 10 % x 13 377 875 – 1 337 787,5
RAN + 6 250

Bénéfice distribuable 12 046 337,5

Intérêt statuaire – 3 000 000
Réserve facultative – 1 000 000

Solde 1 8 046 337,5

Tantième 25 % x 8 046 337,5 – 2 011 500

Solde 6 034 837,5

SDu = 6 034 837,5/5 000 = 1 206,96 On retient 1 200 - 6 000 000
Superdividende (1 200 x 5 000)
Report à nouveau 34 837,5
 37,5

Ecritures comptables

I.BIC = 25 % (20 500 000 – 2 011500)

= 4 622 125
IRVM/dividende = (3 000 000+ 6 000 000) 12%
= 1 080 000
Dividende net = (3 000 000 + 4 650 000) 88%
= 7 920 000
Tantième =2 011 500 x 12% = 241 380 IRVM net = 1 770 120

05/05/19N+1
891 Impôt BIC 4 622 125
441 Etat impôt BIC 4 622 125
Constatation de l'impôt
d°
131 Résultat net 13 377 875
891 Impôt BIC 4 622 125
1301 Résultat en instance d’affectation 13 377 875
Mise en instance d'affectation
d°
1301 Résultat en instance d’affectation 13 377 875
121 RAN 6 250
111 Réserve légale 1 337 787,5
1181 Réserve facultative 1 000 000
121 Report à nouveau 34 837,5
4651 Associé dividende à payer 7 920 000
4652 Associé compte de Tantième 1 770 120
4424 Etat, IRVM 1 321 380
Affectation du résultat

2) Affectation des pertes :

Elle suit les mêmes règles que l’affectation des pertes dans les sociétés anonymes.