RÉSULTATS

AU 30 SEPTEMBRE 2022

3 Novembre 2022
Avertissement
Les chiffres figurant dans cette présentation ne sont pas audités.
Cette présentation contient des informations prospectives fondées sur des opinions et des hypothèses actuelles relatives à des évènements
futurs. Ces informations prospectives comportent des projections et des estimations financières qui se fondent sur des hypothèses, des
considérations relatives à des projets, des objectifs et des attentes en lien avec des évènements, des opérations, des produits et des services
futurs et sur des suppositions en termes de performances et de synergies futures. Aucune garantie ne peut être donnée quant à la réalisation
de ces projections et estimations qui sont soumises à des risques inhérents, des incertitudes et des hypothèses relatives à BNP Paribas, ses
filiales et ses investissements, au développement des activités de BNP Paribas et de ses filiales, aux tendances du secteur, aux futurs
investissements et acquisitions, à l’évolution de la conjoncture économique, notamment dans le contexte de la pandémie de la Covid-19, ou à
celle relative aux principaux marchés locaux de BNP Paribas, à la concurrence et à la réglementation. La réalisation de ces évènements étant
incertaine, leur issue pourrait se révéler différente de celle envisagée aujourd’hui, ce qui est susceptible d’affecter significativement les
résultats attendus. Les résultats actuels pourraient différer significativement de ceux qui sont projetés ou impliqués dans les informations
prospectives.
BNP Paribas ne s’engage en aucun cas à publier des modifications ou des actualisations de ces informations prospectives qui sont données à
la date de cette présentation. Il est rappelé dans ce cadre que le « Supervisory Review and Evaluation Process » est un processus conduit
annuellement par la Banque Centrale Européenne, celle-ci pouvant modifier chaque année ses exigences relatives aux ratios règlementaires
pour BNP Paribas.
Les informations contenues dans cette présentation, dans la mesure où elles sont relatives à d’autres parties que BNP Paribas, ou sont issues
de sources externes, n’ont pas fait l’objet de vérifications indépendantes et aucune déclaration ni aucun engagement n’est donné à leur égard,
et aucune certitude ne doit être accordée sur l’exactitude, la sincérité, la précision et l’exhaustivité des informations ou opinions contenues
dans cette présentation. Ni BNP Paribas ni ses représentants ne peuvent voir leur responsabilité engagée pour une quelconque négligence ou
pour tout préjudice pouvant résulter de l’utilisation de cette présentation ou de son contenu ou de tout ce qui leur est relatif ou de tout
document ou information auxquels elle pourrait faire référence.
La somme des valeurs figurant dans les tableaux et analyses peut différer légèrement du total reporté en raison des arrondis.

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Sauf mention contraire, les informations et éléments financiers contenus dans ce communiqué incluent en particulier l’activité
relative à BancWest pour refléter une vision opérationnelle. Ils sont donc présentés hors effets de l’application de la norme IFRS5
relative aux groupes d’actifs et de passifs destinés à la vente. Le communiqué de presse relatif aux résultats du 3T22 et du 9M22
inclut en annexe une réconciliation entre la vision opérationnelle présentée hors application de la norme IFRS5 et les états
financiers consolidés appliquant la norme IFRS5.

Résultats au 30.09.22 | 2
 3T22 : une performance solide

Croissance des revenus, effet de ciseaux positif et gestion prudente des risques

Forte croissance des revenus soutenue par l’ensemble des pôles

PNB : +8,0% / 3T21
• Nette progression de Corporate & Institutional Banking (+5,9%) Frais de gestion : +6,0% / 3T21
• Forte hausse de Commercial, Personal Banking & Services1 (+9,6%)
• Forte croissance d’Investment & Protection Services (+8,9%) (à périmètre et change constants)

Effet de ciseaux positif (+2,0 points) PNB : +4,9% / 3T21

Frais de gestion : +2,8% / 3T21

Gestion prudente des risques, proactive et de long-terme Coût du risque sous-jacent3

reflétée par un coût du risque bas 31 pb4

RNPG5
Très bon niveau de résultats
3T22 : 2 761 M€ (+10,3% / 3T21)

Bilan robuste
Progression de la rentabilité (ROTE2 : 11,4%) Ratio CET1 : 12,1%6

1. Intégrant 100% de la Banque Privée dans les banques commerciales (y compris effets PEL/CEL en France) ; 2. Rentabilité des fonds propres tangibles non réévalués, cf. diapositive 81 ;
3. Hors impact exceptionnel de la « loi sur l’assistance aux emprunteurs » en Pologne enregistré en coût du risque, 39 pb y compris cet impact ; 4. Coût du risque / encours de crédit à la clientèle début de période ;
5. Résultat Net Part du Groupe ; 6. Cf. diapositive 15

Résultats au 30.09.22 | 3
Des résultats solides au 3T22 soutenus par la force du modèle de BNP Paribas

Forte croissance des revenus Performance équilibrée et diversifiée

en Md€ TCAM : +4,1% Résultat avant impôt

des pôles au 3T221
+8,0% Banques
CIB 33% 30% commerciales
12,3
11,4
10,9 10,9
15% 21% Métiers spécialisés

3T19 3T20 3T21 3T22

Performance opérationnelle élevée

en € Frais de gestion

Inflation Effet de ciseaux (3T22) : +2,0 pts

Croissance +2,7%
Change
organique
+2,1%
• CIB : +1,4 pt
+2,7% -2,1% • CPBS2 : +2,6 pts
Périmètre Autres
+0,6%
(dt économies
récurrentes) • IPS: +4,2 pts

3T21 3T22
1. En % du résultat avant impôt des pôles opérationnels, incluant 2/3 de la banque privée dans les banques commerciales ; 2. Incluant 100% de la banque privée (y compris effets PEL/CEL en France)

Résultats au 30.09.22 | 4
Un potentiel de croissance renforcé au sein du modèle diversifié et intégré de BNP Paribas

Accélération de la croissance Investissements ciblés Acquisitions ciblées dans des

organique (technologies & modèles innovants) activités à valeur ajoutée

Des concrétisations dès 2022 renforçant le modèle intégré et diversifié

Métiers Actions (prime brokerage et Exane - CIB), paiement fractionné et e-commerce (Floa– CPBS), gestion automatisée
du risque de change (Kantox - CPBS et CIB)
Dette privée (Dynamic Credit Group – Asset Management), location longue durée (Terberg Business Lease Group aux
Pays-Bas – Arval), crédits auto (partenariats avec Stellantis et Jaguar Land Rover - Personal Finance)
Intégration de bpost banque et ajout d’un canal de distribution (BCEB)
Objectif de >1,4 Md€ de PNB annuels générés en 2022 par ces acquisitions et partenariats
Objectif de ~2,0 Md€ en année pleine avec leurs montées en puissance

Soutenus par le capital qui sera libéré avec la Accompagnés par l’impact positif
cession de Bank of the West (~11Md€ / ~170 pb)1 de la hausse des taux d’intérêt

Redéploiement de ~7Md€ (~110 pb)1 au sein du >+2,0 Md€

modèle diversifié et intégré croissance de la marge d’intérêt à horizon 2025 par
rapport aux hypothèses du plan GTS 2025
Distribution extraordinaire sous forme de programmes de
rachat d’actions pour neutraliser la dilution (~4 Md€)1

1. Sous réserve des conditions suspensives habituelles - estimations préliminaires cf. communiqué de presse du 20 décembre 2021

Résultats au 30.09.22 | 5
Un profil de risque de grande qualité
Gestion des risques de long terme et prudente

Approche prudente : ratio CdR / RBE Gestion proactive et de long-terme

parmi les plus bas en Europe1 reflétée par un coût du risque bas

Moyenne 2008-2021 En pb sur encours

73%
63% 66
58 59 57 54
46%
41% 42% 44% 44% 46
40
39 35 39 ~40
31% 34 31

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 9M22 Guidance
2022-2025
Provisions strates 1&2 en 2020 2022-2025

Niveau élevé de couverture et de prudence

+710 M€ au 9M22 de dotations2 aux provisions strates 1 & 2 en lien

avec les effets indirects de l’invasion de l’Ukraine, la hausse de l’inflation et
des taux
73,1% de taux de couverture des créances douteuses (strate 3)3

1. Sources : publications des banques de la zone Euro : BBVA, Crédit Agricole SA, Deutsche Bank, Intesa SP, Santander, Société Générale, Unicredit ; 2. +511 M€ au 2T22 et +199 M€ au 3T22 ; 3. cf. diapositive 82

Résultats au 30.09.22 | 6
RÉSULTATS DU GROUPE
RÉSULTATS DES PÔLES
CONCLUSION
RÉSULTATS DÉTAILLÉS DU 9M22 et 3T22

ANNEXES
3T22 - Principaux éléments exceptionnels
Total des éléments exceptionnels négatif ce trimestre

Éléments exceptionnels
3T22 3T21
Frais de gestion
• Coûts de restructuration et coûts d’adaptation («Autres Activités») -32 M€ -20 M€
• Coûts de renforcement IT («Autres Activités») -97 M€ -42 M€

Total frais de gestion exceptionnels -129 M€ -62 M€

Coût du risque
• Impact de la « loi sur l’assistance aux emprunteurs » en Pologne
(«Autres activités») -204 M€

Total coût du risque exceptionnel -204 M€

Autres éléments hors exploitation

• Plus-value de cession de titres de Allfunds1 («Autres Activités») +144 M€
• Dépréciations de survaleurs («Autres Activités») -149 M€

Total autres éléments hors exploitation exceptionnels -5 M€

Total des éléments exceptionnels (avant impôt) -333 M€ -67 M€

Total des éléments exceptionnels (après impôt)2 -259 M€ -92 M€

1. Cession de 1,97% du capital d’Allfunds ; 2. Part du Groupe

Résultats au 30.09.22 | 8
 3T22 - Groupe consolidé

3T22 / 3T22 / 3T21 3T22 / 3T21

3T22 3T21 Périmètre &
3T21 change constants
Pôles opérationnels

Produit net bancaire 12 311 M€ 11 398 M€ +8,0% +4,9% +8,3%

Frais de gestion ‐7 857 M€ ‐7 412 M€ +6,0% +2,8% +5,9%
Résultat brut d’exploitation 4 454 M€ 3 986 M€ +11,7% +8,9% +12,6%
Coût du risque ‐947 M€ ‐706 M€ +34,1% +30,4% +22,6%
Résultat d’exploitation 3 507 M€ 3 280 M€ +6,9% +4,5% +10,7%
Eléments hors exploitation 227 M€ 170 M€ +33,5% na ‐4,4%
Résultat avant impôt 3 734 M€ 3 450 M€ +8,2% +10,0% +9,8%
Résultat Net Part du Groupe (RNPG) 2 761 M€ 2 503 M€ +10,3%
1
RNPG hors exceptionnels 3 020 M€ 2 595 M€ +16,4%

Rentabilité des fonds propres tangibles (ROTE)2 : 11,4%

Bénéfice par action (BPA)3 : 6,19€ (+12,8% / 9M21)

1. Cf. diapositive 8 ; 2. Non réévalués, cf. détails du calcul en diapositive 81 ; 3. Cf. détails du calcul en diapositive 79

Résultats au 30.09.22 | 9
 3T22 - Revenus
Revenus en hausse dans tous les pôles

CIB
Corporate & Institutional Commercial, Personal Banking Investment & Protection Pôles opérationnels
Banking & Services1 Services

+5,9% +2,0% +9,6% +6,9% +8,9% +7,1% +8,3% +5,3%

périmètre & périmètre & périmètre & périmètre &
change constants Banques change constants change constants change constants
commerciales1
+7,2% Métiers
Spécialisés
4 694
4 379 +14,7% 3T21
3 799
3 588
2 106 2 416 1 498 1 632 3T22
en M€

 CIB : nette progression portée par la très bonne performance de Global Markets et Securities Services – bonne
résilience de Global Banking dans un marché défavorable
 CPBS : forte croissance dans les banques commerciales avec des hausses marquées en France (+6,0%1), au
Luxembourg (+8,4%1) et hors zone Euro (+21,9%1) – très forte hausse des métiers spécialisés
 IPS : forte hausse dans un contexte de marché très défavorable soutenue notamment par la progression de
l’Assurance (+7,2%) et de Wealth Management (+9,1%)

1. Intégrant 100% de la Banque Privée dans les banques commerciales (y compris effets PEL/CEL en France)

Résultats au 30.09.22 | 10
 3T22 - Frais de gestion
Effets de ciseaux positifs dans tous les pôles

CIB
Corporate & Institutional Commercial, Personal Banking Investment & Protection Pôles opérationnels
Banking & Services1 Services

+4,5% -0,2% +7,0% +4,5% +4,8% +2,9% +5,9% +2,8%

périmètre & périmètre & périmètre & périmètre &
change constants change constants change constants change constants
Banques
commerciales1
Métiers
+6,5%
Spécialisés
3 151 3T21
2 959 +8,4%
2 243 2 343
1 087 1 179 1 038 1 087 3T22
en M€

 CIB : stabilité des frais de gestion hors effet change - effet de ciseaux positif (+1,4 pt)
 CPBS : hausse des frais de gestion avec la progression de l’activité et les effets de périmètre dans les
banques commerciales et les métiers spécialisés – effet de ciseaux positif (+2,6 pts1)
 IPS : progression des frais de gestion en lien avec l’accompagnement du développement de l’activité et
des initiatives ciblées – effet de ciseaux très positif (+4,2 pts)

1. Intégrant 100% de la Banque Privée dans les banques commerciales

Résultats au 30.09.22 | 11
 Coût du risque (1/3)
Coût du risque / Encours de crédit à la clientèle début de période (en pb annualisés)

Groupe
• Coût du risque : 947 M€ (+158 M€ / 2T22 ; +241 M€ / 3T21)
• 743 M€ (-46 M€ / 2T22 ; +37 M€ / 3T21) hors impact exceptionnel
de la « loi sur l’assistance aux emprunteurs » en Pologne (204 M€)
66 au 3T22
39 34 42 38 33
• Coût du risque à un niveau bas
32 23 311
20 • En lien avec des dotations sur créances douteuses (strate 3) à un
niveau faible et des dotations de provisions sur encours sains2
2019 2020 2021 1T21 2T21 3T21 4T21 1T22 2T22 3T22
• Rappel 3T21 : reprises modérées de provisions sur encours sains2

CIB - Global Banking

• Coût du risque : 116 M€ (+31 M€ / 2T22 ; +92 M€ / 3T21)

• Coût du risque à un niveau bas
80
51 • Reprise de provisions sur créances douteuses (strate 3)
26 compensée par des dotations de provisions sur encours sains2
15 13 17 20
6 • Rappel 1T22 : reprise de provisions sur encours sains2

-5
-18
2019 2020 2021 1T21 2T21 3T21 4T21 1T22 2T22 3T22

1. Hors impact exceptionnel de la « loi sur l’assistance aux emprunteurs » en Pologne », 39 pb avec cet impact ; 2. Strates 1 & 2

Résultats au 30.09.22 | 12
Coût du risque (2/3)
Coût du risque / Encours de crédit à la clientèle début de période (en pb annualisés)

BCEF1

• Coût du risque : 102 M€ (+38 M€ / 2T22 ; -14 M€ / 3T21)

• Coût du risque à un niveau bas
17 25 21 24 19 21 19 17 12 18

2019 2020 2021 1T21 2T21 3T21 4T21 1T22 2T22 3T22

BNL bc1

• Coût du risque : 114 M€ (+4 M€ / 2T22 ; -16 M€ / 3T21)

• Coût du risque bas et baisse de la dotation de provisions sur
64 69 62 56 54 67 71 63 55 57 créances douteuses (strate 3)

2019 2020 2021 1T21 2T21 3T21 4T21 1T22 2T22 3T22

BCEB1

• Coût du risque : 17 M€ (stable / 2T22 ; -19 M€ / 3T21)

• Coût du risque à un niveau très bas
5 19 8 16 15 12 5 5

-9 -6
2019 2020 2021 1T21 2T21 3T21 4T21 1T22 2T22 3T22

1. Intégrant 100% de la Banque Privée

Résultats au 30.09.22 | 13
Coût du risque (3/3)
Coût du risque / Encours de crédit à la clientèle début de période (en pb annualisés)

Personal Finance

212
• Coût du risque : 336 M€ (+27 M€ / 2T22 ; +33 M€ / 3T21)
145 141 138 147 130 150 134 129 139
• Coût du risque bas

2019 2020 2021 1T21 2T21 3T21 4T21 1T22 2T22 3T22

Europe Méditerranée1
• Coût du risque : 55 M€ (+7 M€ / 2T22 ; +40 M€ / 3T21)
• Coût du risque bas et baisse de la dotation de provisions sur
111 créances douteuses (strate 3)
98 65 58
39 42 34 43 53
17 • Rappel 3T21 : reprise de provisions sur encours sains2

2019 2020 2021 1T21 2T21 3T21 4T21 1T22 2T22 3T22

BancWest1
• Coût du risque : 49 M€ (+19 M€ / 2T22 ; +72 M€ / 3T21)
• Coût du risque à niveau bas
58 • Rappel 3T21 et 1T22 : reprise de provisions2 liée à la crise
27 23 34
7
sanitaire
-9 -5 -19 -20
2019 2020 2021 1T21 2T21 3T21 4T21 1T22 2T22 3T22

-153 1. Intégrant 100% de la Banque Privée ; 2. Strates 1 & 2

Résultats au 30.09.22 | 14
 Structure financière très solide

Ratio CET1 : 12,1%1 au 30.09.22 (-10 pb depuis le 30.06.22) Ratio CET1

 Résultat du 3T22 après prise en compte d’un taux de distribution de 60% net de la
croissance organique des actifs pondérés : +10 pb
 Effet change : -10 pb 12,2% 12,1%
 Impact sur les « Other Comprehensive Income » (OCI) des prix de marché au
30.09.22 : -10 pb
 Les autres effets sont au global limités sur le ratio

Rappel : impacts depuis le 31.12.21

 Effet de l’accélération de la croissance : -20 pb 30.06.22 30.09.22
 Impact sur les « Other Comprehensive Income » (OCI) des prix de marché : -30 pb
 Impacts liés à la mise à jour de modèles et aux règlementations2 : -30 pb
Réserve de liquidité (Md€)4
Ratio de levier3 : 3,9% au 30.09.22

Réserve de liquidité immédiatement disponible : 441 Md€4 450 441

(450 Md€ au 30.06.22) : Marge de manœuvre > 1 an / aux ressources de marché

Liquidity Coverage Ratio : 131% au 30.09.22

30.06.22 30.09.22

1. CRD4 ; y compris dispositions transitoires IFRS9 ; cf. diapositive 83 ; 2. En particulier IRB Repair et application de la nouvelle règlementation quant au risque de change sur la position structurelle et y compris effets induits par
la situation d’hyperinflation en Turquie; 3. Calculé conformément au Règlement (UE) n°2019/876 ; 4. Actifs liquides de marché ou éligibles en banques centrales (« counterbalancing capacity ») tenant compte des règles
prudentielles, notamment américaines, diminués des besoins intra-journaliers des systèmes de paiement

Résultats au 30.09.22 | 15
Création de valeur continue et soutenue à travers le cycle

Augmentation régulière de l’actif net comptable tangible par action : 79,3 €

+2,5 € (+3,3%) / 30.09.21

en € 88,0 89,1
82,3
TCAM1 2008-3T22 : 79,0
73,9 75,1 74,7 9,4 9,8
+5,0% 70,9 9,1
65,0 66,6 9,3 78,7 79,3
63,1 10,6 10,0 9,9 73,2
55,6 57,1 10,7 69,7
51,9 10,7 10,0 10,9
60,2 63,3 65,1 64,8
45,7 11,5 11,7 55,0 55,7
11,1 45,4 52,4
13,7 40,8 44,1
32,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 3T22

Actif net comptable tangible par action

1. De l’actif net comptable par action ; 2. De l’actif net comptable tangible par action sur la période 2008 – 3T22

Résultats au 30.09.22 | 16
 Une politique ambitieuse d’engagement dans la société
S’engager avec nos clients pour les accompagner dans leur transition
Prix de la meilleure progression Net Zéro de l’année en EMEA (Europe, Moyen-Orient, Afrique)

 Reconnaissance de l’engagement du Groupe et de ses métiers pour soutenir les clients dans leur
transition vers la neutralité carbone
 Dans le cadre de la NZBA1, le Groupe a publié en mai 2022 des objectifs de réduction de l’intensité
d’émissions carbone financées à horizon 2025 dans 3 des secteurs les plus émetteurs : production
d’électricité, pétrole et gaz (extraction et raffinage), constructeurs automobiles

Déploiement à l’échelle de nos engagements autour de 5 axes prioritaires

Epargne,  Annonce par BNP Paribas Cardif d’objectifs de réduction d’empreinte Carbone et d’une allocation
Investissements de 800 M€ par an d’investissements à thématique environnementale dans le cadre de la NZAOA2
et
Financements  Nouvelle offre bancaire de la co-entreprise Dreams Sustainable : optimisation de l'épargne et
durables réduction des émissions de gaz à effet de serre dans le cadre des dépenses courantes

 1ère tokenisation3 d’obligation pour un projet d’énergie solaire d’EDF ENR

 1ère obligation verte de General Motors pour développer sa plateforme de véhicules électriques
Transition vers
la neutralité  Coordinateur global de l’obligation verte convertible de Neoen pour le financement de projets de
carbone production et de stockage d’énergie (solaire et éolienne)
 Partenariat de BNP Paribas Leasing Solutions avec le Groupe TSG : solutions de bornes de
recharge pour véhicules électriques et production d’électricité à partir d’énergie solaire

1. Net Zero Banking Alliance ; 2. Net Zero Asset Owner Alliance ; 3. Emission de titres sous forme d’actif numérique, émis sur la blockchain publique

Résultats au 30.09.22 | 17 17
 Une politique ambitieuse d’engagement dans la société
Mobiliser autour de domaines prioritaires

 Signature par BNP Paribas Asset Management du Business Coalition For a Global Plastics Treaty aux côtés,
entre autres, de la Fondation Ellen MacArthur, qui vise à mettre un terme à la pollution plastique
Capital naturel
& Biodiversité  Investissement de 5 M€ dans Le Printemps des Terres (restauration d’écosystèmes via l’agriculture responsable)
 Investissement du fonds BNP Paribas Solar Impulse Venture Fund dans la levée de fonds de 15 M€ de
NatureMetrics (mesure de la biodiversité basée sur l’analyse ADN)

 Accessibilité des services aux malentendants avec un outil de traduction en langue des signes disponible en
Inclusion ligne et en agences, avec prise de rendez-vous pour un entretien en langue des signes via l’application Booksy (BNP
sociale Paribas Polska)

 Déploiement de l’offre Nickel en Belgique et au Portugal

 Participation à la levée de fonds de 15 M€ de Phenix (lutte contre le gaspillage alimentaire) des fonds BNP
Paribas Solar Impulse Venture et BNP Paribas Social Business Impact

 BCEF partenaire du [Link] (nouvel incubateur de start-up du réemploi et de la réparation)

Economie
circulaire  Nouveaux partenariats de BNP Paribas Personal Finance avec Cyclable (location de vélos en France),
Swappie et Rehappy (reconditionnement de téléphones portables en Italie)

 Lancement de 2 fonds Apollo Economie Circulaire (en janvier et en août 2022), indexés sur la performance
d’entreprises de l’économie circulaire, totalisant 43,5 M€ d’encours sous gestion à fin septembre 2022

 Renouvellement de la distinction du Groupe comme seule banque ayant le label Alliance de l’AFNOR, qui
regroupe les labels Diversité et Egalité professionnelle

Résultats au 30.09.22 | 18 18
Contrôle Interne Renforcé
Dispositif toujours plus solide en matière de conformité et de contrôle et poursuite de
l’insertion opérationnelle d’une culture de conformité renforcée
• Amélioration constante du modèle opérationnel de lutte contre le blanchiment et le financement du
terrorisme :
 Approche normative adaptée aux risques, dispositif de gestion des risques partagé entre Métiers et Compliance
Officers (connaissance du client, revue des transactions atypiques…)
 Pilotage global renforcé au niveau du Groupe avec une information régulière aux organes de supervision

• Renforcement continu des dispositifs de respect des sanctions financières internationales :

 Mise en œuvre rigoureuse et diligente des mesures nécessaires à l’application des sanctions internationales, dès
leur publication
 Large diffusion des procédures et forte centralisation garantissant une couverture efficace et cohérente du
périmètre de surveillance
 Optimisation permanente des outils de filtrage des transactions transfrontalières et de criblage des bases de
relations
• Poursuite de l’amélioration du cadre de lutte contre la corruption avec une intégration accrue au sein
des processus opérationnels du Groupe
• Programme de formation en ligne intensifié : formations obligatoires pour tous les collaborateurs sur la sécurité
financière (sanctions & embargos, lutte contre le blanchiment & le financement du terrorisme), la lutte contre la
corruption, la protection de l’intérêt des clients, l’intégrité des marchés, et de l’ensemble des sujets traités dans le code
de conduite du Groupe
• Maintien des missions régulières de l’Inspection Générale pour auditer la sécurité financière au sein
des entités générant des flux en dollars. Ces revues rapprochées ont cours depuis début 2015 au travers de
cycles de 18 mois chacun. Les 4 premiers ont vu une amélioration continue des dispositifs de traitements et de
contrôles. Le 5ème cycle a été entamé l’an passé et s’est déroulé au bon rythme en dépit des contraintes sanitaires. Il
confirme les tendances précédentes et s’est achevé au mois de juillet 2022. Un 6ème cycle a été lancé sur les mêmes
fréquences

Plan de remédiation décidé dans le cadre de l’accord global de juin 2014 avec les autorités des
États-Unis très largement réalisé

Résultats au 30.09.22 | 19
 RÉSULTATS DU GROUPE

RÉSULTATS DES PÔLES

CONCLUSION
RÉSULTATS DÉTAILLÉS DU 9M22 et 3T22

ANNEXES
 Corporate & Institutional Banking - 3T22
Très bon niveau de résultats porté par la forte activité de la clientèle
Activité commerciale dynamique s’appuyant sur un modèle Développement des revenus
diversifié et intégré de CIB (1T19-3T22)
• Financements : bonne résistance dans un marché primaire en baisse en Md€ Moyenne
(crédits syndiqués, obligations et actions) Moyenne 2021 4,7
Moyenne
• Marchés : forte demande de la clientèle sur les dérivés sur matières 2020
2019 4,1 3,8
premières et les marchés de taux et de change; bon niveau de la demande 3,59
3,44
dans les métiers d’actions 3,02
• Services titres : bonne dynamique commerciale et niveau toujours élevé
des transactions
Poursuite des gains de part de marché
• Parts de marché en hausse et consolidation du leadership européen sur
les financements1 ainsi que les métiers de transaction banking2
• Consolidation des positions de leader sur les plateformes électroniques
multi-dealers RBE3
+8,2%
en M€
PNB : 3 799 M€ Frais de gestion : 2 343 M€
(+5,9% / 3T21) (+4,5% / 3T21)
• +2,0% à périmètre et change constants • -0,2% à périmètre et change 1 346 1 456
• Bonne résistance de Global Banking constants
dans un contexte défavorable (-7,9%) • Hausse essentiellement due à l’effet
• Très forte hausse de Global Markets de change 3T21 3T22
(+14,7%) • Effet de ciseaux positif (+1,4 pt)
• Forte progression de Securities Résultat avant impôt : 1 369 M€
Services (+9,9%) (+2,9% / 3T21)
1. Source: Dealogic au 30.09.22, EMEA , bookrunner en volume ; 2. Source: 2022 Greenwich Leaders European Large Corporate Cash Management and Trade Finance ; 3. Résultat Brut d’Exploitation

Résultats au 30.09.22 | 21
 CIB - Global Banking - 3T22
Bonne dynamique commerciale dans un contexte défavorable
Bonne résistance de l’activité s’appuyant sur le modèle diversifié Maintien du PNB à un niveau
• Baisse des marchés primaires : marchés mondiaux de crédits syndiqués, soutenu dans un marché en
d’obligations et d’actions en baisse au global de 22%1 / 3T21 baisse
• Crédits (187 Md€, +12,1% / 3T212) : poursuite de la hausse (+3,1% / 2T222) en M€ 1 282
• Dépôts (209 Md€, +5,8% / 3T212) : croissance continue (+2,7% / 2T222) 1 181
• Cash management et trade finance : très forte progression de l’activité 1 118
1 039
dans les 3 régions

Poursuite des gains de part de marché

• Gestion prudente et poursuite des gains de part de marché, notamment
dans les financements3 en EMEA, avec une consolidation des positions de
leader 3T19 3T20 3T21 3T22
• Gains de part de marché en cash management4 et trade finance4 auprès de Un leader européen reconnu
la clientèle des grandes entreprises en Europe Classements et parts de marché en
volume au 9M225 (%)
PNB : 1 181 M€
(-7,9% / base élevée au 3T21) n°1 n°1 n°1 n°1 n°1

• -13,1% à périmètre et change constants

• Impact des revalorisations de positions invendues de syndication de financements 7,8 7,8
à effet de levier 6,8 7,2 7,3
• Bonne résistance de la performance de Capital Markets en EMEA (-20,5%) dans
un marché très défavorable
• Forte hausse en trade finance et cash management (+27,0%) EMEA EMEA All Bonds EMEA ESG EMEA
• Forte croissance dans la zone Asie-Pacifique Syndicated Syndicated in € Bonds & Sustainable
Loans + Loans Loans Finance
DCM + ECM Bonds
1. Source: Dealogic au 30.09.22, bookrunner en volume ; 2. Encours moyens, variation à périmètre et change constants ;
3. Parts de marché bookrunner en volume sur les marchés de crédits syndiqués, d’obligations et d’actions, source : Dealogic au 30.09.22 ;
4. Source : 2022 Greenwich Leaders European Large Corporate (cash management en février 2022 et trade finance en septembre 2022) ; 5. Parts de marché bookrunner en volume 9M22, source: Dealogic au 30.09.22

Résultats au 30.09.22 | 22
 CIB - Global Markets - 3T22
Très nette hausse des revenus portée par une forte demande
Activité d’ensemble de la clientèle très soutenue Forte hausse du PNB
• Taux, change & matières premières : poursuite de la très forte demande
en M€
de la clientèle sur les dérivés, liée en particulier aux besoins de
réallocation et de couverture 1 986
• Marchés d’actions : activité soutenue sur les dérivés ce trimestre, bon 1 711 1 731
niveau d’activité au global de prime services, marché primaire moins 1 299 466 863
porteur 835
384
• Activité primaire : n°1 sur les émissions obligataires dirigées au niveau
1 245 1 124
mondial en euros dans un marché qui se contracte1 ; n°1 sur les émissions 915 896
d’obligations durables et d’obligations vertes en EMEA1
Poursuite de la digitalisation 3T19 3T20 3T21 3T22
• Consolidation des positions de leader sur les plateformes électroniques Equity & Prime Services FICC
multi-dealers
• Accord en vue de l’acquisition2 de la fintech Kantox : plateforme de Classements sur les plateformes
gestion automatisée du risque de change pour les entreprises électroniques multi-dealers
PNB : 1 986 M€ Marché des changes N°1 sur les NDF et swaps3
(+14,7% / 3T21) Marché de taux N°1 sur les Obligations
d’État en €4
• +11,6% à périmètre et change constants
Marché du crédit N°1 sur les Obligations des
• FICC (+25,5%) : très bonne performance sur les dérivés sur matières premières, les sociétés financières en €5
taux, le change et les pays émergents ; contexte moins porteur pour les activités
N°2 au global sur les
primaires et de crédit
Obligations en €5
• Equity & Prime Services (+3,3%7) : bon niveau d’activité de la clientèle notamment Dérivés d’actions N°1 sur les warrants et
dans les dérivés d’action et bon niveau de contribution de prime services certificats cotés en Europe6
1. Source : Dealogic au 30.09.22 ; bookrunner en volume ; 2. En partenariat avec CPBS ; sous réserve des accords règlementaires ; 3. Source : Bloomberg au 9M22 ; 4. Source : Bloomberg et TradeWeb au 9M22 ;
5. Source : Bloomberg au 3T22 ; 6. En part de marché au 3T22 ; source : agrégat des volumes (i) publiés par les bourses et (ii) échangés sur les plateformes OTC ; 7. Rappel : intégration d’Exane le 01.07.21

Résultats au 30.09.22 | 23
 CIB - Securities Services - 3T22
Forte progression des revenus
Très bonne dynamique commerciale s’appuyant sur un Volumes de transactions
modèle diversifié
Transactions de
• Développement commercial soutenu, en particulier avec de règlement / livraison
nouveaux mandats en Europe en millions

• Progression des volumes de transactions : +8,2% / 3T21

39 38
36
Bonne résistance des encours dans un contexte de 32 31 32 33 33 36 35
29
marché défavorable 24 23 25 26
• Impact de la baisse des marchés sur les encours au 30.09.22
partiellement compensé par la mise en œuvre des nouveaux
mandats
• Encours moyens en baisse de 8,1% / 3T21

Poursuite de la transformation du modèle opérationnel Actifs en conservation (AuC)

• Fusion avec BNP Paribas SA effective le 01.10.22 : renforcement et sous administration (AuA)
de l’intégration opérationnelle et amélioration de l’expérience
Encours fin de période
client en 000 Md€
14,7
PNB : 632 M€ 12,4 13,1
(+9,9% / 3T21)
• +7,7% à périmètre et change constants 12,3
10,3 10,8 AuC
• Forte progression des commissions sur les transactions et effet favorable
de l’environnement de taux
2,1 2,5 2,3 AuA

30.09.20 30.09.21 30.09.22

Résultats au 30.09.22 | 24
 Commercial, Personal Banking & Services - 3T22
Résultat en forte hausse et effet de ciseaux positif
Croissance de l’activité Crédits
• Crédits : +8,3% / 3T21, forte hausse dans tous les métiers, progression +8,3%
en Md€
des crédits aux particuliers et aux entreprises
628 680
• Dépôts : +7,1% / 3T21, nette augmentation sur l’ensemble des segments EM & BancWest
94
de clients 83
Métiers spécialisés
146
137
• Banque Privée : très forte collecte nette (+3,2 Md€) notamment en Banques
France commerciales
407 441 zone Euro
• Nouveaux Métiers Digitaux : rythme élevé d’ouvertures de comptes
chez Nickel (~54 000 / mois1) et poursuite du déploiement en Europe
(lancement en Belgique et au Portugal) 3T21 3T22

Poursuite de la digitalisation des usages et des processus Dépôts

• ~279 M de connexions mensuelles sur les Apps mobiles2 (+24,3% / 3T21) +7,1%
en Md€
• Nouvelles technologies : accord en vue de l’acquisition de la fintech 612
656
Kantox3 (plateforme de gestion automatisée du risque de change pour les 111
118 EM & BancWest
entreprises) en partenariat avec Global Markets 31 Métiers spécialisés
28
Banques
508 commerciales
PNB4 : 7 110 M€ Frais de gestion4 : 4 330 M€ 473 zone Euro
(+9,6% / 3T21) (+7,0% / 3T21)
• Très bonne performance des banques • +4,5% à périmètre et change 3T21 3T22
commerciales (+7,2%) constants
• Très forte croissance des métiers • Effet de ciseaux positif (+2,6 pts) Résultat avant impôt5 : 2 092 M€
spécialisés (+14,7%) (+8,6% / 3T21)

1. En moyenne au 3T22 en France et en Espagne ; 2. Périmètre : clients particuliers, professionnels et Banque Privée des banques commerciales et des banques digitales, de Nickel et de Personal Finance ;
3. Acquisition soumise à l’approbation des autorités règlementaires ; 4. Intégrant 100% de la Banque Privée y compris effets PEL/CEL ; 5. Intégrant 2/3 de la Banque Privée y compris effets PEL/ CEL

Résultats au 30.09.22 | 25
 CPBS - Banque Commerciale en France - 3T22
Forte hausse du résultat et effet de ciseaux très positif
Bonne dynamique commerciale Crédits
• Crédits : +5,9% / 3T21, bonne progression des crédits de fonctionnement aux +5,9%
entreprises, hausse des crédits immobiliers et à la consommation
• Dépôts : +5,1% / 3T21, augmentation des dépôts de l’ensemble des clientèles
• Épargne hors-bilan : -5,9% / 30.09.21, collecte brute stable en assurance-vie
(-0,1% / 3T21) - contexte de marché défavorable 200 212
• Banque Privée : très forte collecte nette (1,7 Md€) notamment par acquisition
de clientèle et extension de relation avec des entrepreneurs en Md€

• Hello bank! : hausse continue du nombre de clients (~740k, +12% / 30.09.21) 3T21 3T22

Forte croissance des commissions Dépôts

• Nette augmentation des commissions bancaires (+8,4% / 3T21) grâce aux +5,1%
activités de cash management, de moyens de paiement, de couverture, de
trade, et d’assurance
• Hausse des commissions financières (+6,1% / 3T21) soutenue par une offre
large de produits et un positionnement favorable sur les segments de clientèle 237 249

PNB1 : 1 669 M€ Frais de gestion1 : 1 133 M€ en Md€

(+6,0% / 3T21) (+0,3% / 3T21) 3T21 3T22

• Revenus d’intérêt : +4,7%, en lien avec la • Effet continu des mesures de Résultat avant impôt2 : 398 M€
progression des volumes et l’environnement maîtrise des coûts (+14,2% / 3T21)
de taux et de marché • Effet de ciseaux très positif (+5,7 pts)
• Commissions :+7,7%, progression sur • Coût du risque à un niveau bas
l’ensemble des segments de clientèle et • Rappel 3T21: impact positif d’un
notamment des entreprises élément non récurrent
1. Intégrant 100% de la Banque Privée en France y compris effets PEL/CEL (+13 M€ au 3T22, +3 M€ au 3T21) ; 2. Intégrant 2/3 de la Banque Privée en France y compris effets PEL/CEL

Résultats au 30.09.22 | 26
 CPBS - BNL banca commerciale - 3T22
Effet continu de la transformation du modèle opérationnel
Bonne dynamique commerciale Dépôts
• Crédits : +3,2% / 3T21, hausse de 5,3% sur le périmètre hors crédits douteux, +11,0%
bonne progression des crédits aux entreprises et des crédits immobiliers
• Dépôts : +11,0% / 3T21, nette augmentation dans tous les segments de
clientèle en particulier des entreprises
59 65
• Épargne hors-bilan : -6,7% / 30.09.21, bonne progression des encours en
assurance-vie (+3,0% / 30.09.21) dans un contexte de marché défavorable en Md€
Optimisation du modèle opérationnel avec l’externalisation de 3T21 3T22
certaines activités IT et back-office au 1S22
• Accélération de la transformation digitale et amélioration de la qualité de service Profil de risque en
constante amélioration
• Variabilisation des coûts : transfert au global de 803 ETP
Coût du risque
(en pb)
PNB1 : 652 M€ Frais de gestion1 : 440 M€ 179
(-2,2% / 3T21) (-2,1% / 3T21)
116 124
• -0,5% à périmètre constant2 • -3,6% hors taxes soumises à IFRIC 21 ; 75
69 57
• Revenus d’intérêt : -0,8%, impact positif effet de ciseaux positif (+1,5 pt)
de l’environnement de taux sur les dépôts • Effet de la transformation du modèle
compensé par l’ajustement progressif des opérationnel et des mesures 2012 2014 2016 2018 2020 3T22
marges sur les crédits d’adaptation (plan de départ à la retraite
« Quota 100 ») Résultat avant impôt3 : 95 M€
• Commissions : -4,1% ; stable à périmètre
(+18,3% / 3T21)
constant2, hausse des commissions
bancaires compensée par la baisse des • +22,3% à périmètre constant2
commissions financières • Baisse du coût du risque
1. Intégrant 100% de la Banque Privée en Italie ; 2. Cession d’activité au 02.01.22 ; 3. Intégrant 2/3 de la Banque Privée en Italie

Résultats au 30.09.22 | 27
 CPBS - Banque Commerciale en Belgique - 3T22
Croissance de l’activité en soutien à l’économie

Hausse significative des crédits1 (+15,4% / 3T21) Crédits1

• +8,1% à périmètre et change constants2 +15,4%
• Très nette progression des crédits aux particuliers (+16,3%) et notamment des
crédits immobiliers (+18,2%) - contribution significative de bpost banque
(+8,5 Md€)
119 137
• Forte augmentation des crédits aux entreprises : +11,7% avec un niveau
d’activité élevé en affacturage (+41,9%)
en Md€
Croissance des dépôts accélérée avec l’intégration de bpost banque 3T21 3T22
• Dépôts1 : +9,3% / 3T21 (+1,3% à périmètre et change constants2), contribution Dépôts1
significative de bpost banque (+11,3 Md€)
+9,3%
• Épargne hors-bilan : -5,7% / 30.09.21, en lien notamment avec la
performance des marchés

PNB3 : 917 M€ Frais de gestion3 : 558 M€ 149 162

(-1,7% / 3T21) (+9,2% / 3T21)
en Md€
• Revenus d’intérêt : -2,0%, en hausse à • +3,0% à périmètre constant2 3T21 3T22
périmètre constant2 et hors l’impact • Hausse en lien notamment avec
d’éléments non récurrents au 3T21 l’inflation et malgré l’effet des Résultat avant impôt4 : 326 M€
• Commissions : -1,1%, effet de la baisse des mesures de réduction des coûts et (-13,7% / 3T21)
commissions financières d’optimisation du dispositif
• Base très élevée au 3T21

1. Cf. diapositive 58 ; 2. Intégration de bpost banque au 01.01.2022 ; 3. Intégrant 100% de la Banque Privée en Belgique ; 4. Intégrant 2/3 de la Banque Privée en Belgique

Résultats au 30.09.22 | 28
 CPBS - Europe Méditerranée - 3T22
Bon niveau d’activité commerciale et forte hausse du résultat

Activité commerciale Dépôts1

• Crédits : +20,3%1 / 3T21, progression des volumes en Pologne et en
Turquie +27,7%1
• Dépôts : +27,7%1 / 3T21, en hausse en Pologne et en Turquie

Poursuite de la digitalisation 33 43
• 3,9 millions de clients digitaux actifs2 (+18,2% / 30.09.21)
en Md€
• Expertise de TEB reconnue : Best SME Mobile Banking App3 et Best
User Experience Design3 3T21 3T22

Impact limité au global de l’application de la norme IAS 29 et de Evolution des commissions

la prise en compte de la performance de la couverture : +1 M€ sur
le résultat avant impôt au 3T22 +27,1%6

PNB4 : 607 M€ Frais de gestion4 : 393 M€ 118

(+30,5%6 / 3T21) (+11,5%6 / 3T21) 109
en M€
• Forte hausse des revenus d’intérêt6 • Hausse en lien notamment avec
en lien avec la progression de une inflation salariale élevée 3T21 3T22
l’activité et l’environnement de taux • Effet de ciseaux largement positif
• Poursuite de la forte progression des (+19,0 pts6) Résultat avant impôt5: 250 M€
commissions (+27,1%6 / 3T21) (+33,5%6 / 3T21)

1. A périmètre et change constants ; 2. Périmètre incluant la Turquie, la Pologne, le Maroc et l’Algérie ; 3. 2022 Global Retail Banking Innovation Awards by The Digital Banker 2022 et World’s Best Digital Banks Awards 2022 by Global Finance ;
4. Intégrant 100% de la Banque Privée en Turquie et en Pologne ; 5. Intégrant 2/3 de la Banque Privée en Turquie et en Pologne ; 6. A périmètre et change constants hors Turquie à effet de change historique en cohérence avec l’application d’IAS 29

Résultats au 30.09.22 | 29
CPBS - BancWest - 3T22
Maintien d’une forte dynamique commerciale

Production commerciale soutenue Production de crédits

• Crédits : +3,0%1 / 3T21, progression des crédits immobiliers et aux +6,7%1
entreprises
• Hausse de la production de crédits (+6,7%2 / 3T21) avec une
dynamique très soutenue pour les crédits aux entreprises
(+31,4%2 / 3T21)
en Md$
• Dépôts : -8,8%2 / 3T21, baisse des dépôts de la clientèle3 (-8,5%2), repli
des dépôts sur le marché monétaire (« Money Market Deposits ») 3T21 3T22

• Banque Privée : 18,5 Md$ d’actifs sous gestion au 30.09.22 (+0,8%2 / PNB
30.09.21) +6,4%2

Rappel : annonce le 20 décembre 2021 de la cession à BMO Groupe

Financier (clôture de l’opération attendue fin 2022)4
733
588
en M€
PNB5 : 733 M€ Frais de gestion5 : 566 M€
(+6,4%2 / 3T21) 3T21 3T22
(+14,2%2 / 3T21)
• Hausse des revenus d’intérêt avec • Hausse en lien notamment avec Résultat avant impôt6 : 103 M€
l’amélioration de la marge et la des projets ciblés (+7,2% hors coûts (-54,1%2 / 3T21)
progression des volumes de crédit directs liés à la cession)
• Bonne performance des commissions • Hausse du coût du risque (rappel :
bancaires reprise de provision au 3T21)

1. A périmètre et change constants hors prêts PPP (Paycheck Protection Program) ; 2. A périmètre et change constants ; 3. Hors dépôts auprès de la trésorerie ;
4. Sous réserve des conditions suspensives habituelles, cf. communiqué de presse du 20 décembre 2021 ; 5. Intégrant 100% de la Banque Privée aux États-Unis ;
6. Intégrant 2/3 de la Banque Privée aux États-Unis

Résultats au 30.09.22 | 30
 CPBS - Métiers Spécialisés - Personal Finance - 3T22
Croissance des revenus et amélioration du profil de risque

Bon niveau d’activité Encours de crédit

• Encours de crédit : +4,4%1 / 3T21 à un niveau supérieur à 2019, +4,4%1
prise en compte de 50% des encours de crédit de Floa (1,1 Md€)2 en Md€

• Hausse de la production : +8,2%3 au 9M22 / 9M21 malgré un

contexte peu porteur sur le secteur automobile 94
90
Amélioration structurelle du profil de risque à travers le cycle
• Revue continue du portefeuille avec une gestion des risques de long 3T21 3T22
terme, prudente et proactive Coût du risque bénéficiant de
• Baisse du coût du risque à travers le cycle avec l’évolution du mix l’évolution du portefeuille de produits
produit : augmentation de la part de crédits auto4 avec un profil de Prêts Cartes de Crédits
personnels crédit auto
risque plus favorable (coût du risque moyen 2019 – 3T22 : ~45 pb5)
51% 43%
36%
Evolution 18% 20%
du mix4 11%
PNB : 1 345 M€ Frais de gestion : 689 M€
CdR
(+5,8% / 3T21) (+7,0% / 3T21) moyen5 ~190 pb ~345 pb ~45 pb

• +2,6% à périmètre2 et change • +3,7% à périmètre2 et change

constants constants Résultat avant impôt2 : 340 M€
• Hausse en lien avec l’augmentation • Accompagnement de la (-9,5% / 3T21)
des volumes et la progression de la croissance de l’activité et des • Rappel 3T21 : base élevée des autres
production projets ciblés éléments hors exploitation
1. +3,2% hors Floa ; 2. Intégration de 50% de la contribution de Floa à partir du 01.02.22 ; 3. +5,3% hors Floa ; 4. Entre le 31.12.2016 et le 30.09.2022 ;
5. Moyenne 2019-3T22 calculée sur la base de données de gestion et des encours moyens

Résultats au 30.09.22 | 31
 CPBS - Métiers spécialisés - Arval & Leasing Solutions - 3T22
Très bonne performance et effet de ciseaux positif
Arval Arval : répartition équilibrée
des revenus
• Bonne progression organique du parc financé (+5,5%1 / 3T21) et un niveau
toujours très élevé du prix des véhicules d’occasion Marge
• Signature d’un accord2 pour l’acquisition aux Pays-Bas de Terberg financière 30%
42%
Business Lease Group, spécialiste de la location longue durée avec une flotte Revente de
de 38 000 véhicules véhicules
Marge sur 28%
• Croissance très forte des solutions de mobilité flexible : 50 000 véhicules services Revenus
(+53,6% / 30.09.21) au 9M22

Leasing Solutions
• Hausse des encours (+2,9%3 / 3T21) et bonne résistance de l’activité Leasing Solutions : hausse
commerciale continue des encours

• Développement d’une offre d’économie de l’usage avec la signature d’un en Md€ +2,9%3
partenariat avec Zuora, fournisseur de la principale plateforme de gestion
d’abonnements basée sur le cloud
23
22
PNB : 874 M€ Frais de gestion : 341 M€
(+32,9% / 3T21) (+8,6% / 3T21)
3T21 3T22
• Très bonne performance d’Arval (avec un • Croissance à coût marginal avec
niveau très élevé du prix des véhicules l’amélioration de la productivité
d’occasion) • Effet de ciseaux très largement positif
• Bonne progression de Leasing Solutions (+24,2 pts)
Résultat avant impôt : 502 M€
avec la hausse des encours (x1,7 / 3T21)
1. Progression de la flotte moyenne en milliers de véhicules ; 2. Soumis à l’approbation des autorités compétentes, finalisation de l’opération prévue d’ici fin 2022 ; 3. A périmètre et change constants

Résultats au 30.09.22 | 32
 CPBS - Métiers spécialisés - 3T22
Nouveaux Métiers Digitaux (Nickel, Floa, Lyf) et Personal Investors
, une offre de paiement « nouvelle génération » Nickel : nombre de comptes
ouverts2
• Poursuite du déploiement en Europe avec le lancement de l’offre en Belgique et
au Portugal et accélération des ouvertures de comptes depuis le début de +1,1 M
2,9 M
l’année (près de 54 000 / mois1)
2,3 M
• 2,9 M de comptes ouverts2 au 30.09.22 (+26,9% / 30.09.21), 8 150 points
1,8 M
de vente2 (+18,7% / 30.09.21)
, leader français du paiement fractionné
• 4 M de clients au 30.09.22 (+14,8% / 30.09.21)
• Maintien d’un bon niveau de production avec un resserrement des critères
d’octroi 30.09.20 30.09.21 30.09.22
, spécialiste des services bancaires et d’investissements digitaux Floa : nombre de clients
• Poursuite de la hausse du nombre de clients (+6,0% / 3T21)
• Normalisation à un niveau élevé du nombre d’ordres dans un contexte de +0,5 M
marché défavorable 4,0 M
3,8 M
3,5 M
PNB3 : 197 M€ Frais de gestion3 : 149 M€
(+11,4% / 3T21) (+14,9% / 3T21)
• Forte hausse dans les Nouveaux Métiers • En lien avec la stratégie de 31.03.22 30.06.22 30.09.22
Digitaux avec le développement de l’activité développement des Nouveaux Résultat avant impôt4 : 22 M€
• Baisse des revenus de Personal Investors Métiers digitaux
dans un contexte de marché défavorable (-47,8% / 3T21)
• Rappel : intégration de 50% de la • Effet de l’intégration de Floa sur
contribution de Floa à partir du 01.02.22 le coût du risque le 01.02.22
1. En moyenne au 3T22 en France et en Espagne ; 2. Depuis la création en France et en Espagne ; 3. Intégrant 100% de la Banque Privée en Allemagne ; 4. Intégrant 2/3 de la Banque Privée en Allemagne

Résultats au 30.09.22 | 33
Investment & Protection Services - 3T22
Forte croissance du résultat dans un environnement peu porteur
Bonne dynamique de l’activité commerciale Actifs sous gestion1
• Résistance de la collecte nette (+5,4 Md€ au 3T22) : forte collecte en en Md€
Wealth Management, en particulier en France ; collecte légèrement positive 1 220 1 175
en Asset Management tirée par les supports de moyen et long terme
• Bonne activité sous-jacente du métier Assurance, soutenue par l’activité
Épargne, et du métier Immobilier, notamment en Property Management

Poursuite de l’ancrage de l’ESG au sein des différents métiers

• Positionnement de 1er plan en matière de finance durable du métier 30.09.21 30.09.22
Asset Management : poursuite de la hausse progressive du pourcentage de
Résultat avant impôt
fonds ouverts classés Article 8 ou Article 92 atteignant 87% au 30.09.22
• Publication des engagements de BNP Paribas Cardif, dans le cadre de la en M€
+34,1%
Net Zero Asset Owner Alliance, pour aligner ses portefeuilles
d’investissement sur la trajectoire de neutralité carbone
• Métier Immobilier : lancement de Pierre Impact, fonds immobilier à
dimension sociale (classé Article 9) 627
468

PNB : 1 632 M€ Frais de gestion : 1 087 M€ T3 21 T3 22

(+8,9% / 3T21) (+4,8% / 3T21)
• Hausse des revenus dans l’Assurance
Résultat avant impôt : 627 M€
• Soutien du développement de
(+34,1% / 3T21)
• Bonne progression des revenus des l’activité et initiatives ciblées
métiers Wealth Management et • Effet de ciseaux positif • Impact positif d’une plus-value de
Immobilier (+4,2 pts) cession (Wealth Management) au 3T22
• Impact de l’environnement de marché • Bonne contribution des sociétés mises
sur les revenus de l’Asset Management en équivalence
1. Y compris actifs distribués ; 2. Actifs sous gestion des Fonds ouverts distribués en Europe classifiés Article 8 ou Article 9 d’après la règlementation SFDR

Résultats au 30.09.22 | 34
IPS - Collecte et actifs sous gestion – 9M22
Environnement de marché défavorable
Actifs sous gestion : 1 175 Md€ au 30.09.22 Évolution des actifs sous gestion1
• -3,7% / 30.09.21 en Md€
Effet
• Effet de performance des marchés très défavorable : +14,4 marché
-148,4 Md€
Collecte +3,2 Total
• Effet de change favorable : +29,6 Md€ nette +29,6
1 277 Effet Autres 1 175
• Autres : +3,2 Md€, effet périmètre positif lié notamment à -148,4
Change
l’acquisition de Dynamic Credit Group aux Pays-Bas et à un
nouveau partenariat en Inde dans le métier Asset
Management, compensé par l’effet d’une cession de 31.12.21 30.09.22
portefeuille en Espagne par Wealth Management

Collecte nette : +14,4 Md€ au 9M22 Actifs sous gestion1 au 30.09.22

• Wealth Management : très bonne collecte nette soutenue en Md€

par l’activité en Europe, notamment en France et en Assurance : Wealth

Allemagne 248 Management : 408
• Asset Management : décollecte nette liée à la forte
décollecte sur les fonds monétaires partiellement compensée
par la collecte nette sur les supports de moyen et long terme
• Assurance : bonne collecte nette notamment en unités de
compte et poursuite de la bonne collecte brute, en particulier
en France Gestion d’actifs (Asset Management, Real
Estate et Principal Investments2) : 519

1. Y compris actifs distribués ; 2. Actifs sous gestion de Real Estate : 31 Md€ ; Actifs sous gestion de Principal Investments : 1 Md€

Résultats au 30.09.22 | 35
IPS - Assurance - 3T22
Forte croissance du résultat
Activité commerciale PNB
• Activité Épargne : collecte brute de 18,1 Md€ au 9M22 soutenue par une
en M€ +7,2%
collecte brute en hausse en France (+6,5%) ; part largement majoritaire des
unités de compte dans la collecte nette
658
• Activité Protection : poursuite de la croissance en France avec une bonne 613
performance de l’assurance des emprunteurs ; à l’international, progression
tirée notamment par l’Amérique Latine en lien avec les partenariats
concrétisés récemment 3T21 3T22

Extension des partenariats en Amérique Latine

Résultat avant impôt
• Partenariat avec Banco de Brasilia, pour la distribution en exclusivité sur
20 ans de produits de protection de BNP Paribas Cardif au Brésil en M€
+28,4%
• Nouveau partenariat au Chili

296
231
PNB : 658 M€ Frais de gestion : 391 M€
(+7,2% / 3T21) (+4,0% / 3T21) 3T21 3T22

• Hausse liée à la progression des activités • Accompagnement de la Résultat avant impôt : 296 M€
Épargne et Protection, partiellement dynamique commerciale et (+28,4% / 3T22)
compensée par la baisse du résultat projets ciblés • Normalisation de la contribution des
financier sociétés mises en équivalence
• Repli du résultat financier avec la baisse
plus accentuée des marchés au 3T22

Résultats au 30.09.22 | 36
 IPS - Gestion Institutionnelle et Privée1 - 3T22
Bonne résistance de l’activité au global
Wealth Management Des positions de leader
• Bonne collecte nette notamment dans les banques commerciales (en reconnues
particulier en France) et sur la grande clientèle Meilleure banque privée en
• Bonne progression des encours de crédit : +7,5% / 30.09.2021 Europe3
Meilleure offre Private Equity4
Asset Management
• Collecte nette positive ce trimestre dans un contexte difficile, portée par la
collecte sur les supports de moyen et long terme compensant la décollecte Fonds ouverts classés
sur les fonds monétaires Art.8 ou 92
• Développement et élargissement de la gamme d’investissement responsable Asset
et durable (87% des actifs sous gestion classifiés art. 8 ou 92 au 30.09.22) Management +6 pts

Real Estate 81% 87%

• Bonne performance notamment de l’activité Property Management

PNB : 974 M€ Frais de gestion : 696 M€ 31.12.21 30.09.22

(+10,1% / 3T21) (+5,2% / 3T21)
• Wealth Management : hausse soutenue par la • Effet de ciseaux positif (+4,9 pts) Résultat avant impôt : 331 M€
croissance des revenus d’intérêt • En lien avec le développement de (+39,5% / 3T21)
• Asset Management : impact très défavorable Wealth Management et du métier
de l’environnement de marché Immobilier • Impact positif d’une plus-value de
• Principal Investments : forte progression • Effet de ciseaux positif au global des cession réalisée par Wealth
• Real Estate : hausse soutenue par l’activité métiers Asset Management et Principal Management au 3T22
Property Management Investments

1. Asset Management, Wealth Management, Real Estate et Principal Investments ; 2. Actifs sous gestion des Fonds ouverts distribués en Europe classifiés Article 8 ou Article 9 d’après la règlementation SFDR ;
3. Private Banker International Global Wealth Awards 2022 ; 4. Global Private Banking Innovation Awards 2022

Résultats au 30.09.22 | 37
 RÉSULTATS DU GROUPE
RÉSULTATS DES PÔLES

CONCLUSION
RÉSULTATS DÉTAILLÉS DU 9M22 et 3T22

ANNEXES
Conclusion

Une performance solide

Croissance des revenus, effet de ciseaux positif
et gestion prudente des risques

Force du modèle de BNP Paribas

PNB : 12 311 M€ (+8,0 % / 3T21)

Effet de ciseaux positif

+2,0 points

Coût du risque bas

31 pb1

Très bon niveau de résultats

RNPG2 : 2 761 M€ (+10,3 % / 3T21)

Un modèle solide, diversifié et intégré,

générant une croissance supérieure à son économie sous-jacente

1. Coût du risque / encours de crédit à la clientèle début de période, hors impact exceptionnel de la « loi sur l’assistance aux emprunteurs » en Pologne, 39 pb hors cet impact ; 2. Résultat Net Part du Groupe

Résultats au 30.09.22 | 39
Plan stratégique GTS 2025
Rappel : objectifs 2022-2025 du Groupe1

RNPG2 : 2024 : 12,9%

TCAM >+7% Bâle 3 (CRR2) plein
CET1
2025 : 12,0%
Bâle 3 finalisé (CRR3) plein

PNB
Effet de ciseaux ROTE 2024 : ~11%
TCAM moyen >+2.0 pts3, Coût du
>+3,5% risque 2025 : >11%
positif tous ~40 pb
les ans,
dans tous les
pôles Taux Cible
de 60%
4% Avec un minimum de
distribution
50% en numéraire4

2021 2025

1. Périmètre excluant Bank of The West ; 2. Résultat Net Part du Groupe ; 3. TCAM 21-25 du PNB moins TCAM 21-25 des Frais de Gestion ;
4. Sous réserve de l’approbation de l’Assemblée Générale

Résultats au 30.09.22 | 40
 RÉSULTATS DU GROUPE
RÉSULTATS DES PÔLES
CONCLUSION

RÉSULTATS DÉTAILLÉS DU
9M22 et 3T22
ANNEXES
Principaux éléments exceptionnels – 9M22

Éléments exceptionnels
9M22 9M21
Frais de gestion
• Coûts de restructuration et coûts d’adaptation («Autres Activités») -85 M€ -103 M€
• Coûts de renforcement IT («Autres Activités») -229 M€ -107 M€
Total frais de gestion exceptionnels -314 M€ -210 M€
Coût du risque
• Impact de la « loi sur l’assistance aux emprunteurs » en Pologne :
(«Autres Activités») -204 M€
Total Coût du risque exceptionnel -204 M€
Autres éléments hors exploitation
• Ecart d’acquisition négatif (bpost banque) («Autres Activités») +244 M€
• Plus-value de cession d’une participation («Autres Activités») +204 M€
• Dépréciation (Ukrsibbank) («Autres Activités») -159 M€
• Recyclage de la réserve de conversion1 (Ukrsibbank) (« Autres Activités ») -274 M€
• Dépréciation de survaleurs («Autres Activités») -149 M€
• Plus-value de cession d’une participation de BNP Paribas
Asset Management dans une JV («Gestion Institutionnelle et Privée») +96 M€
• Plus-value de cession d’immeubles («Autres Activités ») +302 M€
• Plus-value de cession de titres de Allfunds2 («Autres Activités») +444 M€
Total autres éléments hors exploitation +15 M€ +693 M€

Total des éléments exceptionnels (avant impôt) -504 M€ +483 M€

Total des éléments exceptionnels (après impôt)3 -383 M€ +307 M€

1. Précédemment constatée en capitaux propres ; 2. Cession de 8,69% du capital d’Allfunds : 3. Part du Groupe

Résultats au 30.09.22 | 42
9M22 - Groupe consolidé

9M22 / 9M21
9M22
9M22 9M21 / 9M21
Périmètre &
change constants

Produit net bancaire 38 310 M€ 35 003 M€ +9,4% +6,9%

Frais de gestion ‐25 229 M€ ‐23 181 M€ +8,8% +5,6%
Résultat brut d’exploitation 13 081 M€ 11 822 M€ +10,6% +9,2%
Coût du risque ‐2 192 M€ ‐2 415 M€ ‐9,2% ‐16,1%
Résultat d’exploitation 10 889 M€ 9 407 M€ +15,8% +15,7%
Eléments hors exploitation 624 M€ 1 060 M€ ‐41,1% ‐9,2%
Résultat avant impôt 11 513 M€ 10 467 M€ +10,0% +14,3%
Résultat Net Part du Groupe (RNPG) 8 046 M€ 7 182 M€ +12,0%
1
RNPG hors exceptionnels 8 429 M€ 6 875 M€ +22,6%

1. Cf. diapositive 42

Résultats au 30.09.22 | 43
 9M22 - Revenus
Revenus en hausse dans tous les pôles
CIB
Corporate & Institutional Commercial, Personal Banking Investment & Protection Pôles opérationnels
Banking & Services1 Services

+14,9% +10,2% +9,8% +7,6% +3,5% +2,9% +10,5% +7,8%

périmètre & Banques périmètre & périmètre & périmètre &
change constants change constants change constants change constants
commerciales1
+8,0%
Métiers
13 970 Spécialisés
12 608 +13,3%
12 934 9M21
10 972 6 448 7 303 4 836 5 005
9M22
en M€

 CIB : très forte progression portée par la très bonne performance de Global Markets et Securities Services –
bonne résilience de Global Banking dans un marché défavorable
 CPBS : très forte croissance dans les banques commerciales portée par la hausse des revenus d’intérêt et
des commissions – très forte hausse des revenus des métiers spécialisés
 IPS : hausse dans un contexte de marché très défavorable soutenue notamment par la progression de la
Banque Privée (+7,2%) et une bonne résistance du métier Assurance

1. Intégrant 100% de la Banque Privée dans les banques commerciales (y compris effets PEL/CEL en France)

Résultats au 30.09.22 | 44
 9M22 - Frais de gestion
Effets de ciseaux positif
CIB
Corporate & Institutional Commercial, Personal Banking Investment & Protection Pôles opérationnels
Banking & Services1 Services

+12,5% +6,5% +6,2% +4,3% +5,0% +4,0% +8,0% +5,0%

périmètre & périmètre & périmètre & périmètre &
change constants change constants change constants change constants

Banques
commerciales1
+6,2% Métiers
Spécialisés
9 791 9M21
8 010 9 221 +6,3%
7 119
3 435 3 651 3 054 3 206 9M22
en M€

 CIB : accompagnement de la croissance de l’activité et impact du changement de périmètre - effet de

ciseaux positif (+2,4 pt)
 CPBS : hausse des frais de gestion avec la progression de l’activité et les effets de périmètre dans les
banques commerciales et les métiers spécialisés – effet de ciseaux positif (+3,6 pts)
 IPS : progression des frais de gestion en lien avec l’accompagnement du développement de l’activité et
des initiatives ciblées

1. Intégrant 100% de la Banque Privée dans les banques commerciales

Résultats au 30.09.22 | 45
 9M22 & 3T22 - Groupe BNP Paribas
3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /
En millions d'euros 3T21 2T22 9M21
Groupe
PNB 12 311 11 398 +8,0% 12 781 -3,7% 38 310 35 003 +9,4%
incl. Marge d'intérêt 5 721 5 218 +9,6% 5 695 +0,5% 17 150 16 040 +6,9%
incl. Commissions 2 572 2 603 -1,2% 2 615 -1,6% 7 824 7 798 +0,3%
Frais de gestion -7 857 -7 412 +6,0% -7 719 +1,8% -25 229 -23 181 +8,8%
RBE 4 454 3 986 +11,7% 5 062 -12,0% 13 081 11 822 +10,6%
Coût du risque -947 -706 +34,1% -789 +20,0% -2 192 -2 415 -9,2%
Résultat d'exploitation 3 507 3 280 +6,9% 4 273 -17,9% 10 889 9 407 +15,8%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 187 131 +42,7% 251 -25,5% 603 356 +69,4%
Autres résultats hors exploitation 40 39 +2,6% -22 n.s. 21 704 -97,0%
Résultat avant impôt 3 734 3 450 +8,2% 4 502 -17,1% 11 513 10 467 +10,0%
Impôt sur les bénéfices -881 -836 +5,4% -1 240 -29,0% -3 168 -2 998 +5,7%
Intérêts minoritaires -92 -111 -17,1% -85 +8,2% -299 -287 +4,2%
Résultat net part du groupe 2 761 2 503 +10,3% 3 177 -13,1% 8 046 7 182 +12,0%

Coefficient d'exploitation 63,8% 65,0% -1,2 pt 60,4% +3,4 pt 65,9% 66,2% -0,3 pt

Impôt sur les bénéfices : taux moyen de 29,7% au 9M22, impact de la comptabilisation au premier trimestre des
taxes et contributions au titre de l’année en application de IFRIC 21 « Taxes » dont une part importante n’est pas
déductible

Pôles opérationnels :
(9M22/9M21) Périmètre & change historiques Périmètre & change constants (3T22/3T21) Périmètre & change historiques Périmètre & change constants
Produit net bancaire +10,5% +7,8% Produit net bancaire +8,3% +5,3%
Frais de gestion +8,0% +5,0% Frais de gestion +5,9% +2,8%
Résultat brut d'exploitation +15,2% +13,1% Résultat brut d'exploitation +12,6% +9,8%
Coût du risque -13,7% -18,5% Coût du risque +22,6% +18,5%
Résultat d'exploitation +21,7% +20,2% Résultat d'exploitation +10,7% +8,2%
Résultat avant impôt +22,1% +20,6% Résultat avant impôt +9,8% +8,6%

Résultats au 30.09.22 | 46
 Corporate and Institutional Banking – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
Corporate and Institutional Banking
PNB 3 799 3 588 +5,9% 4 106 -7,5% 12 608 10 972 +14,9%
Frais de gestion -2 343 -2 243 +4,5% -2 314 +1,2% -8 010 -7 119 +12,5%
RBE 1 456 1 346 +8,2% 1 792 -18,7% 4 597 3 853 +19,3%
Coût du risque -90 -24 n.s. -76 +18,1% -168 -253 -33,5%
Résultat d'exploitation 1 366 1 322 +3,4% 1 716 -20,4% 4 429 3 600 +23,0%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 5 9 -40,2% 9 -43,2% 19 27 -31,6%
Autres éléments hors exploitation -3 0 n.s. -1 n.s. -3 23 n.s.
Résultat avant impôt 1 369 1 331 +2,9% 1 724 -20,6% 4 445 3 651 +21,8%

Coefficient d'exploitation 61,7% 62,5% -0,8 pt 56,4% +5,3 pt 63,5% 64,9% -1,4 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 29,6 25,8 +14,8%

PNB : +14,9% / 9M21 (+10,2% à périmètre et change constants)

• Progression dans Global Markets (+27,8%) et Securities Services (+10,4%) ; baisse dans Global Banking
(-1,8%) dans un contexte de marché défavorable, notamment au 2T22 et 3T22
Frais de gestion : +12,5% / 9M21 (+6,5% / 9M21 à périmètre et change constants)
• Accompagnement de la croissance de l’activité, impact des taux de change et du changement de périmètre au
1S221 et hausse des taxes soumises à IFRIC 21
• Effet de ciseaux très positif (+2,4 pts)
Coût du risque : -33,5% / 9M21, coût du risque bas, en baisse en raison d’une base élevée au 1T21
Fonds propres alloués : +14,8% / 9M21
• Hausse en lien avec la croissance des volumes, les impacts règlementaires au 1T22 et l’impact de la volatilité
des marchés

1. Intégration d’Exane au 01.07.21

Résultats au 30.09.22 | 47
Corporate and Institutional Banking
Global Banking – 9M22
3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /
€m 3T21 2T22 9M21
Global Banking
PNB 1 181 1 282 -7,9% 1 248 -5,4% 3 696 3 763 -1,8%
Frais de gestion -663 -640 +3,6% -657 +0,8% -2 135 -1 997 +6,9%
RBE 518 642 -19,3% 591 -12,3% 1 561 1 766 -11,6%
Coût du risque -116 -24 n.s. -85 +36,5% -181 -273 -33,5%
Résultat d'exploitation 402 618 -35,0% 505 -20,5% 1 380 1 493 -7,6%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 1 1 +14,0% 1 +35,6% 3 15 -81,0%
Autres éléments hors exploitation 0 -3 n.s. 0 -98,2% 0 -3 n.s.
Résultat avant impôt 403 616 -34,6% 506 -20,5% 1 383 1 506 -8,2%

Coefficient d'exploitation 56,1% 49,9% +6,2 pt 52,7% +3,4 pt 57,8% 53,1% +4,7 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 16,4 14,0 +17,0%

PNB : -1,8% / 9M21 (-6,2% à périmètre et change constants)

• Bonne résistance dans un contexte défavorable, notamment au 2T22 et au 3T22
• Poursuite des gains de part de marché
Frais de gestion : +6,9% / 9M21 (+2,6% à périmètre et change constants)
• Hausse liée à l’impact du change et au renforcement des activités.
Coût du risque : -33,5% / 9M21, coût du risque bas, en baisse en raison d’une base élevée au 1T21
Fonds propres alloués : +17,0% / 9M21
• Hausse en lien avec la hausse des volumes, les impacts règlementaires au 1T22 et l’effet change

Résultats au 30.09.22 | 48
Corporate and Institutional Banking
Global Markets – 9M22
3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /
€m 3T21 2T22 9M21
Global Markets
PNB 1 986 1 731 +14,7% 2 196 -9,5% 7 003 5 481 +27,8%
incl. FICC 1 124 896 +25,5% 1 317 -14,7% 4 140 3 192 +29,7%
incl. Equity & Prime Services 863 835 +3,3% 878 -1,8% 2 863 2 289 +25,1%
Frais de gestion -1 167 -1 137 +2,6% -1 158 +0,8% -4 326 -3 700 +16,9%
RBE 819 594 +37,9% 1 038 -21,1% 2 678 1 781 +50,3%
Coût du risque 28 -2 n.s. 8 n.s. 15 17 -14,9%
Résultat d'exploitation 847 592 +43,0% 1 046 -19,1% 2 693 1 798 +49,7%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 3 2 +57,4% 8 -67,8% 13 9 +46,6%
Autres éléments hors exploitation -1 4 n.s. -1 +32,8% -1 10 n.s.
Résultat avant impôt 848 598 +41,9% 1 053 -19,5% 2 704 1 817 +48,8%

Coefficient d'exploitation 58,8% 65,7% -6,9 pt 52,7% +6,1 pt 61,8% 67,5% -5,7 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 11,8 10,7 +11,1%

PNB : +27,8% / 9M21 (+22,3% à périmètre et change constants)

• Très forte hausse de la demande sur les dérivés, liée en particulier aux besoins de réallocation et de couverture,
sur les matières premières, produits de taux et de change et les marchés émergents
• Bon niveau d’activité au global sur les marchés d’actions, notamment en dérivés
Frais de gestion : +16,9% / 9M21 (+8,6% à périmètre et change constants)
• Hausse en lien avec la très forte croissance de l’activité, les effets de changement de périmètre1 et la hausse des
taxes soumises à IFRIC 21
• Effet de ciseaux très positif (+10,9 pts)
Coût du risque : coût du risque très faible
Fonds propres alloués : +11,1% / 9M21, hausse en lien notamment avec l’impact de la volatilité des marchés
notamment sur les matières premières sur le risque de marché et de contrepartie

1. Intégration d’Exane au 01.07.21

Résultats au 30.09.22 | 49
Corporate and Institutional Banking
Risques de marché – 3T22
VaR – Value at Risk - (1 jour, 99%) moyenne

en M€

VaR moyenne maintenue à un niveau faible ce trimestre en dépit des conditions de marché1
• VaR à un niveau bas, inchangé / 2T22, du fait d’une gestion prudente.
• Aucun événement de back-testing théorique constaté ce trimestre.
• 37 événements de back-testing depuis le 01.01.2007, soit un peu plus de 2 par an sur longue période incluant
des crises, en ligne avec le modèle interne de calcul de la VaR (1 jour, 99%)

1. VaR calculée pour le suivi des limites de marché

Résultats au 30.09.22 | 50
Corporate and Institutional Banking
Securities Services – 9M22
3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /
€m 3T21 2T22 9M21
Securities Services
PNB 632 575 +9,9% 663 -4,6% 1 908 1 728 +10,4%
Frais de gestion -513 -465 +10,1% -499 +2,7% -1 550 -1 422 +9,0%
RBE 119 110 +8,7% 164 -27,0% 358 306 +17,2%
Coût du risque -2 2 n.s. 0 n.s. -1 3 n.s.
Résultat d'exploitation 118 112 +5,4% 164 -28,2% 357 309 +15,6%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 1 6 -75,3% 0 n.s. 3 3 -10,0%
Autres éléments hors exploitation -1 -1 +79,3% 0 n.s. -1 16 n.s.
Résultat avant impôt 118 117 +0,7% 164 -28,2% 359 328 +9,2%

Coefficient d'exploitation 81,1% 80,9% +0,2 pt 75,3% +5,8 pt 81,2% 82,3% -1,1 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 1,4 1,2 +21,9%

PNB : +10,4% / 9M21 (+8,4% à périmètre et change constants), effets favorables de la forte hausse des
volumes de transactions et de l’environnement de taux
Bonne maîtrise des frais de gestion : effet de ciseaux positif (+1,5 pt)
Variation / Variation /
30.09.22 30.09.21 30.06.22
30.09.21 30.06.22

Securities Services n.s. n.s.

Actifs en conservation (en Md€) 10 798 12 273 -12,0% 11 214 -3,7%
Actifs sous administration (en Md€) 2 262 2 451 -7,7% 2 256 +0,3%

3T22 / 3T22 /
3T22 3T21 2T22
3T21 2T22
Nombre de transactions (en millions) 35,5 32,8 +8,2% 38,3 -7,3%

Résultats au 30.09.22 | 51
 Commercial, Personal Banking & Services – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
1
Commercial, Personal Banking & Services
PNB 7 110 6 485 +9,6% 7 184 -1,0% 21 273 19 382 +9,8%
Frais de gestion -4 330 -4 046 +7,0% -4 263 +1,6% -13 442 -12 656 +6,2%
RBE 2 780 2 439 +14,0% 2 921 -4,8% 7 831 6 726 +16,4%
Coût du risque -730 -639 +14,2% -645 +13,1% -1 776 -2 001 -11,2%
Résultat d'exploitation 2 050 1 800 +13,9% 2 275 -9,9% 6 055 4 724 +28,2%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 120 92 +30,5% 157 -23,4% 364 217 +67,9%
Autres éléments hors exploitation 5 104 -95,3% 32 -84,5% 43 58 -27,0%
Résultat avant impôt 2 175 1 996 +9,0% 2 464 -11,7% 6 461 4 999 +29,2%
Résultat attribuable à la Gestion institutionnelle et privée -83 -70 +18,2% -86 -3,9% -231 -201 +14,6%
Résultat avant impôt de Commercial, Personal Banking & Services 2 092 1 926 +8,6% 2 378 -12,0% 6 231 4 798 +29,9%

Coefficient d'exploitation 60,9% 62,4% -1,5 pt 59,3% +1,6 pt 63,2% 65,3% -2,1 pt

Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée ; incluant 2/3 de la Banque Privée en France,
47,0 43,3 +8,5%
en Belgique, en Italie, au Luxembourg, en Pologne, en Turquie, aux Etats-Unis et en Allemagne)

1. Incluant 100% de la Banque Privée en France, en Belgique, en Italie, au Luxembourg, en Pologne, en Turquie, aux Etats-Unis et en Allemagne pour les lignes PNB à Résultat avant impôt

PNB : +9,8% / 9M21

• Très forte croissance dans les banques commerciales portée par la hausse des revenus d’intérêts et des commissions
• Très forte hausse des métiers spécialisés avec une très forte croissance d’Arval, une nette progression de Leasing
Solutions et un bon niveau de revenus de Personal Finance
Frais de gestion : +6,2% / 9M21, hausse avec la progression de l’activité et les effets périmètres dans les banques
commerciales et les métiers spécialisés – effet de ciseaux positif (+3,6 pts)
Résultat avant impôt : +29,9% / 9M21
• Forte hausse du RBE (+16,4%) et baisse du coût du risque (-11,2%) notamment au 1T22 avec les reprises de provisions
de BancWest

Résultats au 30.09.22 | 52
CPBS - Banque Commerciale en France – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
1
Banque Commerciale en France
PNB 1 669 1 574 +6,0% 1 728 -3,5% 5 010 4 661 +7,5%
incl. Revenus d'intérêt 899 859 +4,7% 919 -2,2% 2 666 2 516 +5,9%
incl. Commissions 769 714 +7,7% 809 -4,9% 2 344 2 145 +9,3%
Frais de gestion -1 133 -1 129 +0,3% -1 117 +1,4% -3 488 -3 379 +3,2%
RBE 536 444 +20,6% 612 -12,4% 1 522 1 282 +18,7%
Coût du risque -102 -115 -11,8% -64 +59,4% -259 -342 -24,3%
Résultat d'exploitation 434 329 +31,9% 548 -20,8% 1 263 941 +34,3%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 0 0 n.s. 1 -99,7% 1 -1 n.s.
Autres éléments hors exploitation 1 54 -99,0% 25 -97,9% 26 54 -51,7%
Résultat avant impôt 434 383 +13,6% 574 -24,3% 1 290 993 +29,9%
Résultat attribuable à la Gestion institutionnelle et privée -36 -34 +7,3% -42 -14,0% -110 -92 +19,9%
Résultat avant impôt de la Banque Commerciale en France 398 349 +14,2% 531 -25,1% 1 180 901 +30,9%

Coefficient d'exploitation 67,9% 71,8% -3,9 pt 64,6% +3,3 pt 69,6% 72,5% -2,9 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée ; incluant 2/3 de la Banque Privée en France) 11,1 10,7 +4,1%

1. Incluant 100% de la Banque Privée en France pour les lignes PNB à Résultat avant impôt1

PNB : +7,5% / 9M21

• Revenus d’intérêt : +5,9%, hausse liée à la progression des volumes et l’évolution de l’environnement de taux et de
marché ; bonne performance des filiales spécialisées
• Commissions : +9,3%, hausse marquée sur l’ensemble des commissions
Frais de gestion : +3,2% / 9M21
• Hausse en lien avec l’accompagnement de la croissance et effet de mesure de maîtrise des coûts ; effet de ciseaux
très positif (+4,2 pts)
Résultat avant impôt : +30,9% / 9M21, très forte croissance du RBE et baisse du coût du risque – rappel 3T21 :
impact positif d’un élément hors exploitation non-récurrent
1. Effet PEL/CEL : +38 M€ au 9M22 (+24 M€ au 9M21)

Résultats au 30.09.22 | 53
CPBS - Banque Commerciale en France
Volumes
Encours moyens Variation / Variation / Variation /
en milliards d'euros 3T22 9M22
3T21 2T22 9M21
CREDITS 211,6 +5,9% +1,9% 207,4 +4,3%
Particuliers 111,4 +4,7% +1,2% 109,9 +5,5%
Dont Immobilier 99,8 +4,6% +1,2% 98,6 +5,6%
Dont Consommation 11,6 +5,3% +1,2% 11,4 +5,0%
Entreprises 100,2 +7,4% +2,7% 97,5 +3,0%
DEPOTS 248,8 +5,1% +2,1% 244,1 +5,7%
Dépôts à vue 172,0 +4,5% +1,2% 169,3 +6,6%
Comptes d'épargne 68,4 +1,9% +0,8% 67,9 +1,7%
Dépôts à taux de marché 8,4 +64,7% +40,6% 7,0 +26,9%

Variation / Variation /
30.09.22
En milliards d'euros 30.09.21 30.06.22

EPARGNE HORS-BILAN n.s. n.s.

Assurance-vie 100,5 -1,5% -0,4%
OPCVM 33,2 -17,0% -5,0%

Résultats au 30.09.22 | 54
 CPBS - BNL banca commerciale – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
1
BNL bc
PNB 652 667 -2,2% 671 -2,8% 1 978 2 012 -1,7%
incl. Revenus d'intérêt 382 385 -0,8% 387 -1,4% 1 149 1 169 -1,7%
incl. Commissions 271 282 -4,1% 284 -4,8% 829 843 -1,6%
Frais de gestion -440 -449 -2,1% -416 +5,6% -1 310 -1 342 -2,4%
RBE 213 218 -2,4% 255 -16,7% 669 670 -0,2%
Coût du risque -114 -130 -12,7% -110 +3,8% -351 -345 +1,8%
Résultat d'exploitation 99 88 +12,8% 146 -32,0% 318 325 -2,4%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 0 0 n.s. 0 n.s. 0 0 -9,2%
Autres éléments hors exploitation 0 0 n.s. 2 -98,5% 2 0 n.s.
Résultat avant impôt 99 88 +13,0% 148 -32,8% 320 325 -1,7%
Résultat attribuable à la Gestion institutionnelle et privée -4 -8 -42,2% -8 -46,0% -20 -26 -23,2%
Résultat avant impôt de BNL bc 95 80 +18,3% 139 -32,0% 299 299 +0,2%

Coefficient d'exploitation 67,4% 67,3% +0,1 pt 62,0% +5,4 pt 66,2% 66,7% -0,5 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée ; incluant 2/3 de la Banque Privée en Italie) 6,0 5,3 +12,2%

1. Incluant 100% de la Banque Privée en Italie pour les lignes PNB à Résultat avant impôt

PNB : -1,7% / 9M21 (-0,2% à périmètre constant1)

• Revenus d’intérêt (-1,7%) : baisse malgré la hausse des volumes et l’ajustement progressif des marges
• Commissions (-1,6%) : hausse des commissions à périmètre constant1 (+1,9%) soutenue par les commissions bancaires
notamment sur la clientèle des entreprises
Frais de gestion : -2,4% / 9M21 (-0,4% à périmètre constant1)
• Effet de la transformation du modèle opérationnel et des mesures d’adaptation (plan de départ à la retraite « Quota 100 »)
• Effet de ciseaux positif (+0,9 pt hors taxes soumises à IFRIC 21)
Résultat avant impôt : +0,2% / 9M21 (+1,4% à périmètre constant1)

1. Cession d’activité au 02.01.22

Résultats au 30.09.22 | 55
CPBS - BNL banca commerciale
Volumes
Encours moyens Variation / Variation / Variation /
en milliards d'euros 3T22 9M22
3T21 2T22 9M21
CREDITS 79,1 +3,2% +1,2% 78,6 +2,7%
Particuliers 38,5 +1,5% +0,5% 38,2 +1,1%
Dont Immobilier 27,5 +4,2% +1,0% 27,1 +4,0%
Dont Consommation 5,0 +3,9% +0,4% 4,9 +2,4%
Entreprises 40,6 +5,0% +1,8% 40,4 +4,1%
DEPOTS 65,4 +11,0% +0,0% 64,4 +10,3%
Dépôts Particuliers 38,1 +4,3% -0,3% 38,1 +6,6%
Dont Dépôts à vue 38,0 +4,5% -0,2% 37,9 +6,7%
Dépôts Entreprises 27,2 +21,9% +0,5% 26,3 +16,1%

Variation / Variation /
30.09.22
En milliards d'euros 30.09.21 30.06.22

EPARGNE HORS-BILAN n.s. n.s.

Assurance-vie 25,6 +3,0% -0,1%
OPCVM 14,9 -19,6% -2,7%

Résultats au 30.09.22 | 56
 CPBS - Banque Commerciale en Belgique – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
1
Banque Commerciale en Belgique
PNB 917 933 -1,7% 965 -5,0% 2 817 2 655 +6,1%
incl. Revenus d'intérêt 636 649 -2,0% 677 -6,1% 1 945 1 823 +6,7%
incl. Commissions 281 284 -1,1% 288 -2,6% 872 832 +4,8%
Frais de gestion -558 -511 +9,2% -554 +0,8% -2 017 -1 844 +9,4%
RBE 359 422 -15,0% 412 -12,9% 800 811 -1,3%
Coût du risque -17 -36 -53,0% -16 +2,5% -16 -127 -87,8%
Résultat d'exploitation 342 386 -11,5% 396 -13,6% 785 684 +14,8%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 0 5 n.s. 1 n.s. 0 4 -90,8%
Autres éléments hors exploitation 3 6 -50,5% 3 -2,3% 10 13 -18,5%
Résultat avant impôt 345 397 -13,2% 399 -13,6% 796 701 +13,5%
Résultat attribuable à la Gestion institutionnelle et privée -19 -20 -2,6% -20 -3,8% -49 -54 -8,5%
Résultat avant impôt de la Banque Commerciale en Belgique 326 377 -13,7% 379 -14,1% 747 647 +15,4%

Coefficient d'exploitation 60,9% 54,8% +6,1 pt 57,3% +3,6 pt 71,6% 69,5% +2,1 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée ; incluant 2/3 de la Banque Privée en Belgique) 6,1 5,2 +17,5%
1. Incluant 100% de la Banque Privée en Belgique pour les lignes PNB à Résultat avant impôt

PNB : +6,1% / 9M21 (+1,1% à périmètre et change constants)

• Revenus d’intérêt : +6,7% (+0,3% à périmètre et change constants), forte croissance liée au développement des
dépôts amplifié par l’intégration de bpost banque et la progression des volumes de crédit – Rappel 3T21 : impact
d’éléments non-récurrents
• Commissions : +4,8%, forte progression des commissions sur l’ensemble des clientèles
Frais de gestion : +9,4% / 9M21 (+3,5% à périmètre et change constants), en lien avec la croissance de
l’activité et l’inflation malgré l’effet des mesures de réduction des coûts et d’optimisation du dispositif
Résultat avant impôt : +15,4% / 9M21, effet de la baisse du coût du risque

Résultats au 30.09.22 | 57
CPBS - Banque Commerciale en Belgique
Volumes
Encours moyens Variation / Variation / Variation /
en milliards d'euros 3T22 9M22
3T21 2T22 9M21
CREDITS 136,9 +15,4% +1,9% 133,9 +14,8%
Particuliers 87,8 +16,3% +1,4% 86,6 +15,8%
Dont Immobilier 65,1 +18,2% +1,4% 64,5 +18,1%
Dont Consommation 0,3 +14,6% -18,9% 0,3 +12,9%
Dont Entrepreneurs 22,4 +11,0% +1,7% 21,8 +9,5%
Entreprises et collectivités publ. 49,1 +13,8% +2,7% 47,4 +12,9%
DEPOTS 162,4 +9,3% +0,4% 161,6 +9,5%
Dépôts à vue 75,7 +9,8% -0,3% 76,8 +12,2%
Comptes d'épargne 83,7 +8,2% +0,5% 82,3 +7,0%
Dépôts à terme 3,0 +32,7% +20,3% 2,6 +13,5%

Variation / Variation /
30.09.22
En milliards d'euros 30.09.21 30.06.22

EPARGNE HORS-BILAN n.s. n.s.

Assurance-vie 24,4 -0,7% -1,1%
OPCVM 37,1 -8,7% -1,8%

Recomposition des encours 2021 avec l’intégration d’une activité

Résultats au 30.09.22 | 58
CPBS - Banque Commerciale au Luxembourg – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
1
Banque Commerciale au Luxembourg
PNB 116 107 +8,4% 114 +2,2% 345 314 +9,8%
incl. Revenus d'intérêt 94 86 +9,3% 90 +4,3% 272 252 +7,8%
incl. Commissions 22 21 +4,7% 24 -6,0% 73 62 +17,8%
Frais de gestion -62 -62 +0,3% -66 -4,9% -208 -205 +1,7%
RBE 54 45 +19,5% 48 +11,9% 136 109 +25,0%
Coût du risque 3 -7 n.s. 3 -7,5% 11 -5 n.s.
Résultat d'exploitation 56 38 +48,1% 51 +10,8% 147 104 +41,7%
Quote part du résultat net des sociétés mises en équivalence 0 0 n.s. 0 -40,5% 0 0 n.s.
Autres éléments hors exploitation 1 0 n.s. 0 n.s. 3 0 n.s.
Résultat avant impôt 58 38 +51,0% 51 +13,6% 150 104 +44,2%
Résultat attribuable à la Gestion institutionnelle et privée -1 -2 -22,0% -2 -22,1% -5 -4 +4,4%
Résultat avant impôt de la Banque Commerciale au Luxembourg 56 37 +54,0% 49 +14,8% 145 100 +45,9%

Coefficient d'exploitation 53,8% 58,1% -4,3 pt 57,8% -4,0 pt 60,4% 65,3% -4,9 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée ; incluant 2/3 de la Banque Privée au Luxembourg) 0,8 0,7 +11,5%
1. Incluant 100% de la Banque Privée au Luxembourg pour les lignes PNB à Résultat avant impôt

PNB : +8,4% / 3T21 ; +9,8% / 9M21 Frais de gestion : +0,3% / 3T21 ; +1,7% / 9M21,
maîtrise des frais de gestion et effet de ciseaux très
• Revenus d’intérêt : +9,3% / 3T21 ; +7,8% / 9M21,
hausse en lien avec la progression des volumes et la positif (+8,1 pts au 9M22)
bonne tenue des marges sur la clientèle entreprises
Résultat net avant impôt : +54,0% / 3T21 ; +45,9%
• Commissions : +4,7% / 3T21 ; +17,8% / 9M21,
/ 9M21, impact favorable du coût du risque
progression tirée par les commissions bancaires et la
clientèle entreprises

Résultats au 30.09.22 | 59
CPBS - Banque Commerciale au Luxembourg
Volumes

Encours moyens Variation / Variation / Variation /

en milliards d'euros 3T22 9M22
3T21 2T22 9M21
CREDITS 13,0 +6,4% +0,8% 12,9 +6,8%
Particuliers 8,1 +3,8% +0,9% 8,1 +4,1%
Entreprises et collectivités publ. 4,9 +11,1% +0,7% 4,8 +11,5%
DEPOTS 31,0 +8,9% +1,9% 30,0 +8,9%
Dépôts à vue 19,1 +7,0% -1,1% 18,7 +7,6%
Comptes d'épargne 8,7 -2,7% +0,1% 8,7 -1,1%
Dépôts à terme 3,1 +95,3% +33,0% 2,6 +89,9%

Variation / Variation /
30.09.22
En milliards d'euros 30.09.21 30.06.22

EPARGNE HORS-BILAN n.s. n.s.

Assurance-vie 1,0 -6,6% -1,6%
OPCVM 1,9 -13,8% -4,0%

Résultats au 30.09.22 | 60
CPBS - Europe Méditerranée – 9M22
3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /
€m 3T21 2T22 9M21
Europe-Méditerranée 1
PNB 607 511 +18,8% 566 +7,2% 1 812 1 491 +21,5%
incl. Revenus d'intérêt 488 401 +21,7% 455 +7,3% 1 462 1 150 +27,1%
incl. Commissions 118 109 +8,1% 111 +6,7% 350 342 +2,4%
Frais de gestion -393 -383 +2,6% -418 -5,9% -1 232 -1 211 +1,8%
RBE 214 128 +67,0% 148 +44,2% 579 280 n.s.
Coût du risque -55 -15 n.s. -48 +14,8% -143 -112 +27,1%
Résultat d'exploitation 159 113 +40,7% 100 +58,3% 437 168 n.s.
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 100 71 +40,7% 132 -24,3% 302 188 +60,8%
Autres éléments hors exploitation -5 -1 n.s. -29 -82,2% -34 -50 -30,9%
Résultat avant impôt 253 183 +38,4% 203 +24,9% 704 306 n.s.
Résultat attribuable à la Gestion institutionnelle et privée -3 -1 n.s. -3 +16,6% -10 -6 +70,0%
Résultat avant impôt de Europe-Méditerranée 250 182 +37,4% 200 +25,0% 694 300 n.s.

Coefficient d'exploitation 64,7% 74,9% -10,2 pt 73,8% -9,1 pt 68,0% 81,2% -13,2 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée ; incluant 2/3 de la Banque Privée en Pologne et en Turquie) 5,4 5,0 +7,6%
1. Incluant 100% de la Banque Privée en Pologne et en Turquie pour les lignes PNB à Résultat avant impôt

Effet change lié à l’appréciation de l’euro par rapport à la livre turque et au zloty
• TRY/EUR1 : -44,6% / 3T21, -3,7% / 2T22, -46,6% / 9M21
• PLN/EUR2 : -3,6% / 3T21, -1,9% / 2T22, -2,6% / 9M21
Impact limité au global de l’application de la norme IAS 29 et prise en compte de la performance de la
couverture par le portefeuille d’obligations indexées sur l’inflation (CPI linkers) depuis le 01.01.22 : -2 M€ sur le
résultat avant impôt
A périmètre et change constants3 / 9M21
• PNB4 : +31,9%, tiré par la forte croissance des revenus d’intérêt
• Frais de gestion4 : +8,9%, effet de ciseaux très largement positif (+23,0 pts)
• Résultat avant impôt5 : x2,0, impact limité au global des effets induits par la situation d’hyperinflation en Turquie
1. Cours moyens jusqu’au 31.03.22 et prise en compte à partir du 01.04.22 d’un taux de change fin de période avec l’application en Turquie d’IAS 29 ;
2. Cours moyens ; 3. A périmètre et change constants hors Turquie à change historique en cohérence avec l’application d’IAS 29 ; 4. Incluant 100% de la Banque Privée en Turquie et en Pologne ;
5. Incluant 2/3 de la Banque Privée en Turquie et en Pologne

Résultats au 30.09.22 | 61
 CPBS - Europe Méditerranée
Volumes et risques

Variation / 3T21 Variation / 2T22 Variation / 9M21

3T22 9M22
à périmètre et à périmètre et à périmètre et
historique change historique change historique change
Encours moyens constants constants constants
en milliards d'euros
n.s. n.s. n.s. n.s. n.s. n.s.
n.s. n.s. n.s. n.s. n.s. n.s.
CREDITS 35,4 +1,5% +20,3% +0,4% +1,2% 34,9 +2,0% +20,8%
DEPOTS 42,5 +4,9% +27,7% +4,1% +4,4% 41,1 +3,0% +24,4%
n.s. n.s. n.s. n.s. n.s. n.s.

Répartition géographique Coût du risque / encours

des encours de crédit 3T221 Coût du risque annualisé /
3T21 4T21 1T22 2T22 3T22
encours début de période

Pologne 54% Turquie 0,04% 0,61% 0,62% 0,22% 1,05%

Turquie 25%
Pologne 0,06% -0,03% 0,16% 0,63% 0,31%
Autres 0,51% 0,79% 0,83% 0,64% 0,69%

Europe Méditerranée 0,17% 0,34% 0,43% 0,53% 0,58%

Méditerranée 17%

TEB : une banque solide et bien capitalisée

Afrique 4%
• Ratio de solvabilité2 de 17,63% au 30.09.22
• Très largement auto-financée
• 1,0% des encours de crédit du Groupe au 30.09.22

1. Sur la base du périmètre au 30.09.22 ; 2. Capital Adequacy Ratio (CAR)

Résultats au 30.09.22 | 62
 CPBS - BancWest – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
1
BancWest
PNB 733 588 +24,6% 657 +11,6% 2 009 1 801 +11,6%
incl. Revenus d'intérêt 615 493 +24,9% 542 +13,4% 1 676 1 524 +10,0%
incl. Commissions 118 96 +23,4% 114 +3,0% 332 276 +20,2%
Frais de gestion -566 -425 +33,0% -495 +14,3% -1 536 -1 241 +23,8%
RBE 167 163 +2,8% 162 +3,5% 473 560 -15,5%
Coût du risque -49 23 n.s. -30 +63,3% 115 21 n.s.
Résultat d'exploitation 119 186 -36,1% 132 -10,0% 588 581 +1,3%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 0 0 n.s. 0 n.s. 0 0 n.s.
Autres éléments hors exploitation 2 9 -78,6% 2 -1,9% 4 13 -73,4%
Résultat avant impôt 121 195 -38,0% 134 -9,9% 592 594 -0,4%
Résultat attribuable à la Gestion institutionnelle et privée -18 -6 n.s. -11 +65,5% -35 -18 +99,8%
Résultat avant impôt de BancWest 103 189 -45,6% 123 -16,5% 556 576 -3,5%

Coefficient d'exploitation 77,2% 72,3% +4,9 pt 75,4% +1,8 pt 76,5% 68,9% +7,6 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée ; incluant 2/3 de la Banque Privée aux Etats-Unis) 5,6 4,9 +12,4%
1. Incluant 100% de la Banque Privée aux États-Unis pour les lignes PNB à Résultat avant impôt

Effet change : appréciation du dollar par rapport à l’euro

• USD / EUR1 : +17,1% / 3T21, +5,8% / 2T22, +12,4% / 9M21

A périmètre et change constants / 9M21

• PNB2 : -0,8%, +1,9% hors impact d’un élément non récurrent positif au 1S21, effets positifs de l’amélioration des
marges et de la hausse des volumes de crédit, bonne performance des commissions bancaires
• Frais de gestion2 : +10,4%, hausse en lien notamment avec des projets ciblés
• Coût du risque2 : forte reprise au 1T22 de provisions sur encours sains (strates 1 & 2) liées à la crise sanitaire
partiellement compensée par des dotations au 2T22 et 3T22
• Résultat avant impôt3 : -14,9%
1. Cours moyens ; 2. Intégrant 100% de la Banque Privée aux États-Unis ; 3. Intégrant 2/3 de la Banque Privée aux États-Unis

Résultats au 30.09.22 | 63
 CPBS - BancWest
Volumes

Variation / 3T21 Variation / 2T22 Variation / 9M21

3T22 9M22
à périmètre et à périmètre et à périmètre et
Encours moyens historique change historique change historique change
en milliards d'euros constants constants constants

n.s. n s n.s. n s n.s. n s n.s. n s n.s. n s

n.s.
n.s.
CREDITS 58,6 +20,6% +3,0% +6,8% +0,9% 54,9 +11,7% -0,7%
Particuliers 25,5 +27,8% +9,1% +9,0% +3,0% 23,5 +18,1% +4,9%
Dont Immobilier 11,3 +42,3% +21,5% +11,9% +5,8% 10,2 +27,4% +13,3%
Dont Consommation 14,2 +18,2% +0,9% +6,7% +0,9% 13,3 +11,8% -0,7%
Immobilier commercial 16,1 +14,2% -2,5% +4,1% -1,5% 15,4 +10,6% -1,8%
Crédits aux Entreprises 17,0 +17,1% -0,0% +6,0% +0,2% 16,0 +4,4% -7,1%
DEPOTS 75,3 +6,7% -8,8% +3,9% -1,8% 73,4 +8,1% -4,1%
Dépôts clientèle 69,9 +7,2% -8,5% +3,6% -2,1% 68,1 +8,3% -3,9%
n.s. n.s. n.s. n.s. n.s. n.s.

Résultats au 30.09.22 | 64
 CPBS - Métiers Spécialisés - Personal Finance - 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
Personal Finance
PNB 1 345 1 271 +5,8% 1 371 -1,9% 4 104 3 922 +4,7%
Frais de gestion -689 -644 +7,0% -718 -4,1% -2 183 -2 094 +4,2%
RBE 656 627 +4,6% 653 +0,5% 1 922 1 827 +5,2%
Coût du risque -336 -303 +10,8% -309 +8,9% -960 -968 -0,8%
Résultat d'exploitation 320 324 -1,1% 344 -7,1% 962 859 +11,9%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 22 16 +34,7% 26 -15,7% 62 30 n.s.
Autres éléments hors exploitation -2 36 n.s. -12 -86,2% -14 27 n.s.
Résultat avant impôt 340 376 -9,5% 358 -5,0% 1 010 917 +10,1%

Coefficient d'exploitation 51,2% 50,7% +0,5 pt 52,4% -1,2 pt 53,2% 53,4% -0,2 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 8,1 7,8 +3,8%

A périmètre et change constants / 9M21

• PNB : +1,7%, hausse liée à la progression des volumes et la reprise de la production, +4,7% à périmètre et
change historiques avec l’intégration de 50% de Floa à partir du 01.02.22
• Frais de gestion : +1,5%, hausse en lien avec l’accompagnement de la croissance de l’activité commerciale,
+4,2% à périmètre et change historiques
• Résultat avant impôt : +8,0%, progression liée notamment à la hausse du RBE et à la baisse du coût du
risque

Résultats au 30.09.22 | 65
 CPBS - Métiers Spécialisés - Personal Finance
Volumes et risques

Variation / 3T21 Variation / 2T22 Variation / 9M21

3T22 9M22
à périmètre à périmètre à périmètre
Encours moyens historique et change historique et change historique et change
en milliards d'euros constants constants constants

ENCOURS CONSOLIDES 94,4 +4,4% +3,0% +0,7% +0,7% 93,6 +3,0% +1,6%
ENCOURS GERES (1) 110,0 +5,2% +3,2% +1,0% +1,0% 108,9 +4,4% +1,3%
ns ns ns
(1) Intégrant 100% des encours des filiales non détenues à 100%n.s.
ainsi que desn.s.
partenariats n.s. n.s. n.s. n.s.

Coût du risque / encours

Coût du risque annualisé /
3T21 4T21 1T22 2T22 3T22
encours déb ut de période

France 1,04% 1,41% 1,13% 1,70% 2,11%

Italie 1,28% 0,70% 1,64% 1,56% 1,22%
Espagne 1,88% 2,37% 1,40% 1,56% 1,64%
Autres Europe de l'Ouest 1,08% 1,57% 0,98% 0,77% 0,72%
Europe de l'Est 1,00% 1,51% 1,25% -0,35% 1,40%
Brésil 5,79% 7,05% 6,61% 6,11% 6,42%
Autres 1,75% 1,67% 1,73% 0,75% 1,28%

Personal Finance 1,30% 1,50% 1,34% 1,29% 1,39%

Résultats au 30.09.22 | 66
CPBS - Métiers spécialisés – 9M22
Arval & Leasing Solutions
3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /
€m 3T21 2T22 9M21
Arval & Leasing Solutions
PNB 874 658 +32,9% 895 -2,2% 2 580 1 966 +31,2%
Frais de gestion -341 -314 +8,6% -341 -0,1% -1 048 -971 +8,0%
RBE 534 344 +54,9% 553 -3,6% 1 532 996 +53,8%
Coût du risque -38 -54 -30,5% -49 -23,2% -116 -120 -2,8%
Résultat d'exploitation 496 291 +70,8% 505 -1,7% 1 416 876 +61,6%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 1 3 -57,6% 1 +37,9% 6 5 +27,7%
Autres éléments hors exploitation 5 0 n.s. 40 -88,1% 45 0 n.s.
Résultat avant impôt 502 293 +71,2% 545 -8,0% 1 467 881 +66,5%

Coefficient d'exploitation 39,0% 47,7% -8,7 pt 38,1% +0,9 pt 40,6% 49,4% -8,8 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 3,4 3,2 +5,5%

PNB : +31,2% / 9M21

• Très bonne performance d’Arval en lien avec un niveau très élevé du prix des véhicules d’occasion et la
progression organique du parc financé
• Bonne progression de Leasing Solutions en lien avec la hausse des encours
Frais de gestion : +8,0% / 9M21
• Croissance à coût marginal avec l’amélioration de la productivité
• Effet de ciseaux très largement positif (+23,2 pts)
Résultat avant impôt : +66,5% / 9M21 (rappel : impact au 9M22 des effets induits par la situation d’hyperinflation en
Turquie (application de la norme IAS 29) à hauteur de 44 M€ sur les « autres éléments hors exploitation »)

Résultats au 30.09.22 | 67
 CPBS - Métiers spécialisés
Arval & Leasing Solutions

Arval
Variation / 3T21 Variation / 2T22 Variation / 9M21

3T22 à périmètre à périmètre 9M22 à périmètre

historique et change historique et change historique et change
Encours moyens constants constants constants
en milliards d'euros

Encours consolidés 26,9 +11,1% +10,6% +2,7% +2,8% 26,2 +10,1% +9,4%
Parc Financé (en milliers de véhicules) 1 520 +5,5% +5,5% +1,3% +1,3% 1 501 +6,0% +6,0%

Leasing Solutions
Variation / 3T21 Variation / 2T22 Variation / 9M21
3T22 à périmètre à périmètre 9M22 à périmètre
Encours moyens historique et change historique et change historique et change
en milliards d'euros constants constants constants
Encours consolidés 22,6 +2,9% +2,9% +1,1% +1,4% 22,4 +3,3% +3,0%

• Rappel : recomposition des encours 2021 en lien avec l’intégration d’une activité

Résultats au 30.09.22 | 68
 CPBS - Métiers spécialisés – 9M22
Nouveaux Métiers Digitaux et Personal Investors
3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /
€m 3T21 2T22 9M21
1
Nouveaux Métiers Digitaux & Personal Investors
PNB 197 177 +11,4% 217 -9,1% 619 560 +10,5%
Frais de gestion -149 -130 +14,9% -139 +7,0% -420 -370 +13,6%
RBE 48 47 +1,7% 77 -38,1% 198 190 +4,5%
Coût du risque -23 -1 n.s. -23 -0,0% -58 -4 n.s.
Résultat d'exploitation 25 46 -45,4% 54 -54,1% 140 186 -24,6%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence -2 -2 +2,5% -2 +1,2% -7 -9 -15,9%
Autres éléments hors exploitation 0 0 n.s. 1 -79,1% 1 0 n.s.
Résultat avant impôt 23 43 -47,7% 53 -56,9% 134 178 -24,7%
Résultat attribuable à la Gestion institutionnelle et privée 0 0 -39,6% 0 -36,1% -1 -2 -13,3%
Résultat avant impôt des Nouveaux Métiers Digitaux & Personal Investors 22 43 -47,8% 52 -57,0% 132 176 -24,8%

Coefficient d'exploitation 75,7% 73,4% +2,3 pt 64,3% +11,4 pt 68,0% 66,1% +1,9 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée ; incluant 2/3 de la Banque Privée en Allemagne) 0,5 0,4 +37,5%

1. Incluant 100% de la Banque Privée en Allemagne pour les lignes PNB à Résultat avant impôt

PNB1 : +10,5% / 9M21

• Fort développement de Nickel et intégration de 50% de la contribution de Floa (rappel : intégration à partir du 01.02.22)
• Baisse des revenus de Personal Investors dans un contexte de marché défavorable

Frais de gestion1 : +13,6% / 9M21, hausse en lien avec le développement et les coûts de lancement des nouveaux métiers
digitaux
Résultat avant impôt2 : -24,8% / 9M21, effet de l’intégration de Floa sur le coût du risque

1. Intégrant 100% de la Banque Privée en Allemagne; 2. Intégrant 2/3 de la Banque Privée en Allemagne

Résultats au 30.09.22 | 69
CPBS - Métiers spécialisés
Nouveaux Métiers Digitaux et Personal Investors
Nickel

• 2,9 millions de comptes ouverts1 à fin septembre 2022 (+26,9% / 30.09.21)

Floa
• Intégration de 50% de Floa à partir du 01.02.22
• 4 millions de clients à fin septembre 2022 (+14,8% / 30.09.21)

Personal Investors

Encours moyens Variation / Variation / Variation /

en milliards d'euros
3T22 9M22
3T21 2T22 9M21
CREDITS 0,6 +3,5% +0,9% 0,6 +3,4%
DEPOTS 30,6 +7,6% +0,0% 30,5 +12,0%

Variation / Variation /
30.09.22
En milliards d'euros 30.09.21 30.06.22
ACTIFS SOUS GESTION 150,0 -6,9% +1,9%
Ordres Particuliers Europe (millions) 10,1 -5,3% +0,5%

1. Depuis la création en France et en Espagne

Résultats au 30.09.22 | 70
Investment & Protection Services – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
Investment & Protection Services
PNB 1 632 1 498 +8,9% 1 723 -5,3% 5 005 4 836 +3,5%
Frais de gestion -1 087 -1 038 +4,8% -1 068 +1,8% -3 206 -3 054 +5,0%
RBE 545 461 +18,3% 655 -16,8% 1 799 1 783 +0,9%
Coût du risque 2 -6 n.s. -6 n.s. -11 -14 -21,4%
Résultat d'exploitation 547 455 +20,2% 649 -15,8% 1 788 1 768 +1,1%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 42 17 n.s. 66 -36,3% 160 100 +60,2%
Autres éléments hors exploitation 39 -4 n.s. 13 n.s. 91 94 -3,6%
Résultat avant impôt 627 468 +34,1% 729 -13,9% 2 038 1 962 +3,9%

Coefficient d'exploitation 66,6% 69,3% -2,7 pt 62,0% +4,6 pt 64,1% 63,1% +1,0 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 10,0 11,8 -15,3%

PNB : +3,5% / 9M21

• Hausse des revenus de l’Assurance liée à la progression des activités Épargne et Protection au global, compensée par le repli
du résultat financier lié à la baisse des marchés
• Progression des revenus de Wealth Management et du métier Immobilier
• Impact très défavorable de l’environnement de marché sur les revenus d’Asset Management
• Très forte progression des revenus de Principal Investments

Frais de gestion : +5,0% / 9M21

• Hausse en lien avec l’accompagnement de la dynamique commerciale et la poursuite de projets ciblés
Résultat avant impôt : +3,9% / 9M21
• Hausse de la contribution des sociétés mises en équivalence
• NB : Stabilité des « autres éléments hors exploitation » en lien avec la plus-value de cession du 9M21 réalisée par Asset
Management et les plus-values de cession réalisées par les métiers Assurance et Wealth Management au 9M22

Résultats au 30.09.22 | 71
IPS - Assurance – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
Assurance
PNB 658 613 +7,2% 787 -16,5% 2 166 2 171 -0,3%
Frais de gestion -391 -376 +4,0% -396 -1,2% -1 171 -1 126 +4,0%
RBE 267 237 +12,3% 391 -31,8% 995 1 046 -4,8%
Coût du risque 0 0 -34,0% -1 -67,6% -1 -1 +89,7%
Résultat d'exploitation 266 237 +12,4% 390 -31,8% 993 1 045 -4,9%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 31 -2 n.s. 48 -35,1% 115 56 n.s.
Autres éléments hors exploitation -1 -4 -67,2% 14 n.s. 14 -4 n.s.
Résultat avant impôt 296 231 +28,4% 453 -34,6% 1 122 1 097 +2,3%

Coefficient d'exploitation 59,5% 61,3% -1,8 pt 50,3% +9,2 pt 54,1% 51,8% +2,3 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 7,1 9,2 -23,0%

Provisions techniques : -1,2% / 9M21

PNB : - 0,3% / 9M21
• Hausse des revenus des activités Épargne et Protection au global
• Repli du résultat financier avec la baisse plus accentuée des marchés et malgré l’augmentation des plus-values
Frais de gestion : +4,0% / 9M22, en lien avec l’accompagnement de la dynamique commerciale et la poursuite
de projets ciblés
Résultat avant impôt : +2,3% / 9M22, hausse de la contribution des sociétés mises en équivalence et plus-
values de cession d’activités réalisées au 2T22

Résultats au 30.09.22 | 72
IPS - Gestion Institutionnelle & Privée – 9M22

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
Gestion Institutionnelle et Privée
PNB 974 885 +10,1% 936 +4,1% 2 839 2 665 +6,5%
Frais de gestion -696 -662 +5,2% -672 +3,5% -2 035 -1 928 +5,6%
RBE 278 223 +24,6% 264 +5,5% 804 737 +9,1%
Coût du risque 2 -5 n.s. -5 n.s. -10 -13 -27,9%
Résultat d'exploitation 280 218 +28,7% 259 +8,3% 794 724 +9,8%
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 11 19 -44,6% 18 -39,5% 45 44 +2,2%
Autres éléments hors exploitation 40 0 n.s. -1 n.s. 77 98 -21,4%
Résultat avant impôt 331 237 +39,5% 276 +20,1% 916 866 +5,9%

Coefficient d'exploitation 71,4% 74,8% -3,4 pt 71,8% -0,4 pt 71,7% 72,3% -0,6 pt
Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 2,9 2,6 +12,4%

PNB : +6,5% / 9M21

• Très bonne performance de Wealth Management
• Impact de l’environnement de marché très défavorable sur les revenus d’Asset Management
• Très forte croissance de Principal Investments
• Forte hausse du métier Immobilier (notamment en Advisory)
Frais de gestion : +5,6% / 9M21
• Accompagnement de la croissance des métiers
Résultat avant impôt : +5,9% / 9M22 – Rappel : plus-value de cession réalisée par Asset Management au 1T21 et
plus-values de cession réalisées par Wealth Management au 3T22

Résultats au 30.09.22 | 73
IPS - Assurance et GIP1
Activité
Variation / Variation /
30.09.22 30.09.21 30.06.22
En milliards d'euros 30.09.21 30.06.22

Actifs sous gestion (en Md€) 1 175,5 1 220,3 -3,7% 1 197,6 -1,8%
Assurance 248,4 276,8 -10,3% 255,2 -2,6%
Wealth Management 407,7 411,9 -1,0% 411,4 -0,9%
AM+RE+PI 519,3 531,6 -2,3% 531,0 -2,2%
Gestion d'actifs 487,8 502,1 -2,9% 499,7 -2,4%
Real Estate 30,6 28,9 +6,0% 30,4 +0,7%
Principal Investments 0,9 0,6 +51,7% 0,9 +1,3%

Variation / Variation /
3T22 3T21 2T22
3T21 2T22
Collecte nette (en Md€) 5,4 12,8 -57,9% 9,0 -40,2%
Assurance -0,2 1,4 n.s. 1,7 n.s.
Wealth Management 4,2 3,6 +17,8% 6,7 -36,7%
AM+RE+PI 1,4 7,9 -82,6% 0,7 +88,7%
Gestion d'actifs 0,8 7,5 -89,6% 0,4 +84,8%
Real Estate 0,6 0,2 n.s. 0,3 +94,2%
Principal Investments 0,0 0,1 n.s. 0,0 n.s.

Actifs sous gestion : -22Md€ / 30.06.22, dont notamment

• Effet marché : -31,0 Md€, très défavorable avec l’évolution des marchés financiers
• Collecte nette : + 5,4 Md€, très bonne collecte nette chez Wealth Management, collecte nette
positive au 3T22 en Asset Management, portée par les supports de moyen et long terme
partiellement compensée par la décollecte sur les fonds monétaires
• Effet change : +12 Md€, avec la baisse de l’euro
1. Wealth Management, Asset Management, Real Estate et Principal Investments

Résultats au 30.09.22 | 74
IPS - Assurance & GIP1

Assurance et GIP Gestion d’actifs

Répartition des actifs par origine de clientèle Ventilation des actifs gérés au 30.09.22

1 220 Md€ 1 175 Md€ Alternatifs et autres

8%
28% Entreprises & 27% Obligataires
Institutionnels 27%
Diversifiés
27%

52% 53%
Particuliers
Monétaires 57%
16%

20% Distribution 20% Actions

externe 21%
30.09.21 30.09.22
488 Md€

1. Wealth Management, Asset Management, Real Estate et Principal Investments

Résultats au 30.09.22 | 75
3T22 - Autres Activités

3T22 3T21 3T22 / 2T22 3T22 / 9M22 9M21 9M22 /

€m 3T21 2T22 9M21
Autres activités
PNB -46 -10 n.s. -50 -7,9% -30 313 n.s.
Frais de gestion -199 -178 +11,7% -168 +18,2% -878 -639 +37,4%
incl. coûts de restructuration, de renforcement IT et d'adaptation -129 -62 n.s. -110 +17,9% -314 -210 +49,7%
RBE -245 -187 +30,5% -218 +12,2% -908 -326 n.s.
Coût du risque -128 -38 n.s. -63 n.s. -244 -159 +53,4%
Résultat d'exploitation -372 -225 +65,1% -281 +32,6% -1 152 -485 n.s.
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence 19 13 +52,8% 19 +3,1% 61 12 n.s.
Autres éléments hors exploitation -1 -61 -98,5% -66 -98,7% -110 529 n.s.
Résultat avant impôt -354 -274 +29,3% -328 +7,8% -1 201 56 n.s.

Fonds propres alloués (Md€, sur la période cumulée) 3,7 4,2 -12,9%

PNB
• Réévaluation du risque de crédit propre inclus dans les dérivés (DVA) : +94 M€

Frais de gestion
• Coûts de restructuration et d’adaptation : -32 M€ (-20 M€ au 3T21)
• Coûts de renforcement IT : -97 M€ (-42 M€ au 3T21)

Coût du risque
• Impact de la « loi sur l’assistance aux emprunteurs » en Pologne : -204 M€

Autres éléments hors exploitation

• Rappel 3T21 :
• Plus-value réalisée sur la cession de titres Allfunds1 : +144 M€
• Dépréciations de survaleurs : -149 M€
1. Cession de 1,97% du capital d’Allfunds

Résultats au 30.09.22 | 76
9M22 - Autres Activités

PNB
• Réévaluation du risque de crédit propre inclus dans les dérivés (DVA) (+202 M€) compensé par un
élément non récurrent négatif au 1T22
• Rappel 9M21 : Plus-value sur la cession de 4,99% dans SBI Life pour +58M€

Frais de gestion
• Augmentation des taxes soumises à IFRIC 211 au 1T22
• Coûts de restructuration et d’adaptations: -85 M€ (-103 M€ au 9M21)
• Coûts de renforcement IT : -229 M€ (-107 M€ au 9M21)

Coût du risque
• Impact de la « loi sur l’assistance aux emprunteurs » en Pologne au 3T22 (-204 M€)

Autres éléments hors exploitation

• Ecart d’acquisition négatif (bpost banque) : +244 M€
• Plus-value de cession d’une participation : +204 M€
• Dépréciation (Ukrsibbank) : -159 M€
• Recyclage de la réserve de conversion (Ukrsibbank)2 : -274 M€
• Rappel 9M21 :
• Plus-value sur la cession de titres Allfunds3 : +444 M€
• Plus-values réalisées sur la cession d’immeubles (élément exceptionnel) : +302 M€
• Dépréciations de survaleurs : -149 M€

1. Comptabilisation au 1T de la quasi-totalité des taxes et contributions au titre de l’année en application de IFRIC 21 « taxes » dont contribution estimée au Fonds de Résolution Unique ;
2. Précédemment constatée en capitaux propres ; 3. Cession de 8,69% du capital d’Allfunds

Résultats au 30.09.22 | 77
 RÉSULTATS DU GROUPE
RÉSULTATS DES PÔLES
CONCLUSION
RÉSULTATS DÉTAILLÉS DU 9M22 et 3T22

ANNEXES
Nombre d’actions et Bénéfice par Action

Nombre d’actions

en millions 30-sept.-22 30-sept.-21

Nombre d'actions (fin de période) 1 234 1 250
Nombre d'actions hors actions autodétenues (fin de période) 1 233 1 246
Nombre moyen d'actions sur la période, hors actions autodétenues 1 233 1 248

Rappel : annulation de 15 466 915 actions, acquises dans le cadre du programme de rachat d’actions de BNP Paribas, exécuté entre le 1er novembre 2021 et le 6 décembre 2021

Bénéfice Net par Action

en millions 30-sept-22 30-sept-21

Nombre moyen d'actions sur la période, hors actions autodétenues 1 233 1 248
Résultat net part du Groupe 8 046 7 182
Rémunération nette d'impôts des Titres Super Subordonnés à Durée Indeterminée (TSSDI) -293 -316
Effet change sur les Titres Super Subordonnés à Durée Indeterminée remboursés -123 -18
Résultat net part du Groupe, après rémunération et effet change sur TSSDI 7 630 6 848

Bénéfice Net par Action (BNA) en euros 6,19 5,49

Résultats au 30.09.22 | 79
 Ratios de fonds propres et Actif net par Action

Ratios de Fonds propres

30-sept.-22 31-déc.-21 30-sept.-21

Ratio de solvabilité global (a) 15,9% 16,4% 16,6%
Ratio Tier 1 (a) 13,5% 14,0% 14,3%
Ratio Common equity Tier 1 (a) 12,1% 12,9% 13,0%
(a) CRD4, sur la base des risques pondérés à 766 Md€ au 30.09.22, 714 Md€ au 31.12.21 et 712 Md€ au 30.09.21 ; cf. diapositive 89

Actif Net par Action

en millions d'euros 30-sept.-22 30-sept.-21

Capitaux propres comptables part du Groupe 120 764 116 169 (1)
dont variations d'actifs et passifs comptabilisées directement en capitaux propres (gains et pertes latents ou différés) -1 388 304
dont Titres Super Subordonnés à Durée Indéterminée (TSSDI) 10 820 9 208 (2)
dont rémunération nette d'impôts à verser sur les Titres Super Subordonnés à Durée Indéterminée 38 57 (3)
Actif Net Comptable (a) 109 906 106 904 (1)-(2)-(3)
Ecarts d'acquisition et immobilisations incorporelles 12 154 11 227
Actif Net Comptable Tangible (a) 97 752 95 677

Nombre d'actions hors actions autodétenues (fin de période) en millions 1 233 1 246

Actif Net Comptable par Action (euros) 89,1 85,8

dont actif net comptable par action non réévalué (euros) 90,2 85,6
Actif Net Comptable Tangible par Action (euros) 79,3 76,8
(a) Hors TSSDI et rémunération nette d'impôts à verser sur TSSDI

Résultats au 30.09.22 | 80
 Rentabilité des Fonds Propres et Capitaux Permanents
Calcul de la rentabilité des fonds propres
en millions d'euros 30-sept-22 30-sept-21
Résultat net part du Groupe (RNPG) 8 046 7 182 (1)
Eléments exceptionnels (a) -383 307 (2)
dont éléments exceptionnels (non annualisés) -159 455 (3)
dont coûts de renforcement IT, adaptation et de restructuration (annualisés) -224 -148 (4)
Contribution au Fonds de Résolution Unique (FRU) et taxes après impôts -1 664 -1 298 (5)
RNPG non retraité des éléments exceptionnels et contribution au FRU et taxes systémiques bancaires non annualisées (b) 11 634 10 054 (6)
Rémunération nette d'impôts des Titres Super Subordonnés à Durée Indéterminée (TSSDI) et effet change -587 -433
Impact des coûts de renforcement IT, adaptation et de restructuration (annualisés) -299 -197
RNPG pour le calcul du ROE / ROTE (c) 10 748 9 424
Moyenne des capitaux propres permanents, non réévalués, utilisée pour le calcul du ROE (d) 106 097 102 204
Rentabilité des fonds propres 10,1% 9,2%

Moyenne des capitaux propres permanents, non réévalués, utilisée pour le calcul du ROTE (e) 94 245 90 894
Rentabilité des fonds propres tangibles 11,4% 10,4%
(a) cf. diapositive 8 ; (b) RNPG retraité annualisé au 30 septembre, (6) =4/3* [(1)-(2)-(5)]+(3)+(5) ; (c) RNPG retraité annualisé au 30 septembre ; (d) Moyenne des capitaux propres permanents : moyenne entre début d'année et fin de période y compris
notamment le résultat net annualisé au 30 septembre avec éléments exceptionnels et contribution au FRU et taxes non annualisés (Capitaux propres permanents = capitaux propres comptables part du groupe - variations d’actifs et passifs comptabilisées
directement en capitaux propres - Titres Super Subordonnés à Durée Indéterminée - rémunération nette d'impôts à verser sur TSSDI - hypothèse de distribution de dividende) ; (e) Moyenne des capitaux propres permanents tangibles : moyenne entre début
d'année et fin de période y compris notamment le résultat net annualisé au 30 septembre avec éléments exceptionnels et contribution au FRU et taxes non annualisés (Capitaux propres permanents tangibles = capitaux permanents - immobilisations
incorporelles - écarts d'acquisition)

Capitaux permanents part du Groupe non réévalués utilisés pour le calcul du ROE / ROTE
en millions d'euros 30-sept.-22 30-sept.-21
Actif Net Comptable 109 906 106 904 (1)
dont variations d'actifs et passifs comptabilisées directement en capitaux propres (gains latents ou différés) -1 388 304 (2)
dont projet de distribution du dividende 2021 4 709 (3)
dont projet de distribution du résultat 2022 6 043 (4)
Annualisation du résultat retraité (a) 3 289 2 675 (5)
Annualisation des coupons courus non échus -171 -99 (6)
Capitaux propres permanents part du Groupe, non réévalués, utilisés pour le calcul du ROE (b) 108 369 104 467 (1)-(2)-(3)-(4)+(5)+(6)
Ecarts d'acquisition et immobilisations incorporelles 12 154 11 227
Capitaux propres permanents tangibles part du Groupe, non réévalués , utilisés pour le calcul du ROTE (b) 96 215 93 240

Moyenne des capitaux propres permanents, non réévalués, utilisée pour le calcul du ROE (c) 106 097 102 204
Moyenne des capitaux propres permanents, non réévalués, utilisée pour le calcul du ROTE (d) 94 245 90 894
(a) 1/3 du RNPG 9M, hors éléments exceptionnels à l’exclusion des coûts de renforcement IT, d’adaptation et de restructuration, et hors contribution au FRU et taxes après impôts ; (b) Hors TSSDI et rémunération nette d'impôts à verser sur TSSDI et incluant les
projets de distribution du résultat (c) Moyenne des capitaux propres permanents : moyenne entre début d'année et fin de période y compris notamment le résultat net annualisé au 30 septembre avec éléments exceptionnels et contribution au FRU et taxes non
annualisés (Capitaux propres permanents = capitaux propres comptables part du groupe - variations d’actifs et passifs comptabilisées directement en capitaux propres - Titres Super Subordonnés à Durée Indéterminée - rémunération nette d'impôts à verser sur
TSSDI - hypothèse de distribution de dividende) ; (d) Moyenne des capitaux propres permanents tangibles : moyenne entre début d'année et fin de période y compris notamment le résultat net annualisé au 30 septembre avec éléments exceptionnels et
contribution au FRU et taxes non annualisés (Capitaux propres permanents tangibles = capitaux permanents - immobilisations incorporelles - écarts d'acquisition)

Résultats au 30.09.22 | 81
Un bilan de qualité

Créances douteuses / encours bruts

30-sept.-22 30-sept.-21
Créances douteuses (a) / encours bruts (b) 1,7% 2,0%
(a) Encours dépréciés (stage 3), bilan et hors bilan, non nettés des garanties reçues, sur la clientèle et les établissements de crédit, y compris les titres de dette au coût amorti et les titres de dette en valeur
de marché par capitaux propres ; (b) Encours bruts sur la clientèle et les établissement de crédit, bilan et hors bilan, y compris titres au coût amorti et les titres de dette en valeur de marché par capitaux
propres (hors assurance)

Taux de couverture
en milliards d'euros 30-sept.-22 30-sept.-21
Provisions (a) 14,7 17,0
Engagements douteux (b) 20,1 23,1
Taux de couverture Stage 3 73,1% 73,6%

(a) Dépréciations stage 3 ; (b) Encours dépréciés (stage 3), bilan et hors bilan, nettés des garanties reçues, sur la clientèle et les établissements de crédit, y compris les titres de dette au coût amorti et les titres
de dette en valeur de marché par capitaux propres (hors assurance)

Résultats au 30.09.22 | 82
Ratio common equity Tier 1

Ratio common equity Tier 1 de Bâle 31

(passage des fonds propres comptables aux fonds propres prudentiels)

en Milliards d'euros 30-sept.-22 30-juin-22

Capitaux propres 125,4 120,5

T itres Super Subordonnés à Durée Indéterminée (TSSDI) -10,8 -7,9
Projet de distribution du résultat 2021 0,0 0,0
Projet de distribution du résultat 2022 -4,3 -2,8
2
Ajustements réglementaires sur capitaux propres -1,2 -1,8
Ajustements réglementaires sur intérêts minoritaires -2,9 -2,8
Ecarts d'acquisition et immobilisations incorporelles -10,9 -10,6
Impôts différés actifs sur déficits reportables -0,2 -0,2
Autres ajustements réglementaires -1,2 -1,3
Déduction des engagements de paiement irrévocable -1,1 -1,1
Fonds propres Common Equity Tier One 92,8 92,0

Actifs pondérés 766 756

Ratio Common Equity Tier 1 12,1% 12,2%

1. CRD4 ; 2. Y compris Prudent Valuation Adjustment et disposition transitoire IFRS 9

Résultats au 30.09.22 | 83
 Ressources de marché à moyen / long terme
Présence continue sur les marchés de dette
Programme d’émissions règlementaires pour 20221: ~20,5 Md€

• Instruments de capital : ~5,5 Md€ ; 6,6 Md€ déjà émis2 , dont les • Dette Senior Non Préférée : ~ 15 Md€ ; 12,7 Md€ déjà émis2,
principales émissions benchmark suivantes: dont les principales émissions benchmark suivantes :

• AT1 :
• 1,5 Md€ négocié le 04.01.22, 8.5NC7.57, mid-swap€+83 pb
• 1,25 Md$, négocié le 05.01.22, PerpNC53, coupon de
• 220 MCHF, négocié le 06.01.22, 6NC58, CHF mid-swap +68 pb
4,625% (sa, 30/360), equiv. US Treasuries à 5 ans +320 pb
• Emission en deux tranches négociées le 12.01.22 :
• 2 Md$, négocié le 08.08.22, PerpNC74, coupon de 7,75%
(sa, 30/360), equiv. US Treasuries à 5 ans +490 bps - 1,75 Md$ , 6NC58, US Treasuries +110 pb
• 1 Md€, négocié le 30.08.22, PerpNC7,255, coupon de - 1,25 Md$ , 11NC109, US Treasuries +140 pb
6,875% (sa, Act/Act), equiv. Mid-swap€ + 464 bp • 525 M A$ négocié le 17.02.22, deux tranches à taux fixe et
flottant, 6NC58, 3m BBSW +150 pb
• Tier 2 : • 450 M£, négocié le 17.02.22, 7 ans bullet, à UK Gilt +155 pb
• 350 MSGD, négocié le 15.02.22, 10NC56, coupon de 3,125% • 1,5 Md€ négocié le 31.03.22, 10 ans bullet, mid-swap€ +90 pb
(sa, Act/365), equiv. à mid-swap 5 ans SORA-OIS +140 pb • 1,5 Md€ négocié le 18.05.22, 6.2NC5.210, mid-swap€ +137 pb
• 1,5 Md€, négocié le 25.03.22, 10NC56, 2,5% (a, Act/Act), • 1,5 Md€ négocié le 25.08.22, 7 ans bullet, mid-swap€ +160 pb
équiv. Mid-swap€ +160 pb • 200 MCHF, négocié le 30.08.22, 7 ans bullet, CHF mid-swap
• 300 MSGD, négocié le 04.07.22, 10NC56, 5,25% +140 pb
(sa, Act/365), équiv. Mid-swap 5 ans SORA-OIS +275 pb

Environ 97% du programme règlementaire réalisé au 20 octobre 2022

1. Sous réserve des conditions de marché, montants indicatifs ; 2. Au 20 Octobre 2022, contrevaleurs en € sur la base des cours de change historiques pour les émissions swappées contre autre devise, ou au 30
septembre 2022 sinon ; 3. Perpétuel, avec option de rachat à 5 ans, puis tous les 5 ans ; 4. Perpétuel, avec une seule option de rachat à 7 ans, puis tous les 5 ans ; 5. Perpétuel, avec une seule option de rachat à 7,25 ans,,
puis tous les 5 ans ; 6. Échéance à 10 ans avec une seule option de rachat à 5 ans ; 7. Echéance à 8,5 ans avec une seule option de rachat à 7,5 ans ; 8. Echéance à 6 ans avec une seule option de rachat à 5 ans ;
9. Echéance à 11 ans avec une seule option de rachat à 10 ans ; 10. Echéance à 6,2 ans avec une seule option de rachat à 5,2 ans

Résultats au 30.09.22 | 84
 Ratio TLAC : ~460pb au-dessus de l'exigence sans utiliser la dette Senior Préférée

26,7%
Exigence TLAC au 30.09.22 : 22,12% des actifs 22,12% Ratio TLAC de
pondérés BNP Paribas
• Incluant le coussin de conservation des fonds propres, Exigence au 30.09.22
le coussin pour les établissements d’importance systémique TLAC au
30.09.22
mondiale (G-SIB buffer), le coussin de fonds propres
contracyclique (4 pb au 3T22), et le coussin pour risque 0,12%
systémique1 (8 pb au 3T22) 1,50% 10,8%
2,50%

Exigence TLAC au 30.09.22 : 6,75% des expositions

de levier

Ratio TLAC de BNP Paribas au 30.09.222 18,00%

15,9%

 26,7% des actifs pondérés :

 Total capital de 15,9% au 30 septembre 2022
 10,8% de dette senior non préférée3
 Sans utiliser la dette senior préférée éligible Ratio TLAC hors coussins Ratio de total capital
Coussin de conservation Dette Senior Non Préférée3
Coussin G-SIB
 7,7% de l’exposition de levier Coussin contracyclique + coussin pour risque systémique

1. Coussin pour risque systémique au niveau du Groupe résultant de l’instauration d’une exigence supplémentaire de capital pour les expositions
, sur les crédits immobiliers en Belgique, en remplacement du add-on
sur les actifs pondérés, avec un impact globalement neutre; 2. Conformément aux paragraphes 3 et 4 de l'article 72ter du Règlement (UE) n° 2019/876, certaines dettes senior préférées (dont le montant atteint
7 144 millions d'euros au 30 septembre 2022) peuvent être éligibles dans la limite de 3,5 % des actifs pondérés. BNP Paribas n’utilise pas cette option au 30 septembre 2022 ; 3. Capital restant dû et autres
ajustements règlementaires, dont fraction amortie des instruments de Tier 2 ayant une échéance résiduelle supérieure à 1 an

Résultats au 30.09.22 | 85
 Distance aux seuils de restrictions des distributions

Rappel : Le Pilier 2 est composé : Exigences de Fonds Propres au 30.09.221

 De l’exigence Pilier 2 (P2R), publique, applicable aux ratios
Coussin contracyclique et Coussin pour risque systémique
de CET1, Tier 1 et Total Capital
Coussin GSIB
 De la recommandation Pilier 2 (P2G), non publique, non Coussin de conservation
applicable pour le calcul des restrictions applicables aux P2R
distributions Pilier 1 13,51%

Exigences de Fonds Propres au 30.09.221: 11,16% 0,12%

 CET1 : 9,40% 9,40% 1,50%
 Tier 1 : 11,16% 0,12%
1,50% 2,50%
 Total Capital : 13,51% 0,12%
1,50% 1,39%
2,50%
Exigence MREL au 30.09.22:
 Distance3 aux possibles restrictions de distribution (M-MDA) 2,50% 1,04%
applicable au 01.01.22 ; contrainte non mordante car plus 0,78%
élevée que la distance aux seuils de restrictions des 8,00%
6,00%
distributions 4,50%
Distance3 au 30 septembre 2022 aux seuils de
restrictions applicables aux distributions2, égale au
CET1 Tier 1 Total Capital
plus petit des trois montants : 17,9 Md€
Ratio

Ratios de capital de BNP Paribas au 30 septembre 2022 12,1% 13,5% 15,9%

Distance3 au 30 septembre 2022 aux seuils de 270 pb 235 pb 240 pb

restrictions applicables aux distributions2 20,7 Md€ 17,9 Md€ 18,3 Md€

1. Y compris un coussin contracyclique de 4 pb et un coussin pour risque systémique de 8 pb ; 2. Telle que définie dans l’article 141 de la CRD4 ; 3. Calculée sur la base de 766 Md€ d’actifs pondérés au 30.09.22

Résultats au 30.09.22 | 86
 Coût du risque sur encours (1/2)
Coût du risque / Encours de crédit à la clientèle début de période (en pb annualisés)

2019 2020 1T21 2T21 3T21 4T21 2021 1T22 2T22 3T22
1
Commercial Personal Banking and Services
Encours début de trimestre (en Md€) 603,3 620,6 625,0 624,4 629,7 633,5 628,2 643,1 659,1 676,8
Coût du risque (en M€) 2 922 4 212 668 694 639 597 2 598 401 645 730
Coût du risque (en pb, annualisé) 48 68 43 44 41 38 41 25 39 43
1
Banques Commerciales dans la zone Euro
Encours début de trimestre (en Md€) 391,1 408,1 421,0 420,8 426,6 429,9 424,6 437,5 448,6 459,5
Coût du risque (en M€) 883 1 268 281 249 288 211 1 030 198 187 230
Coût du risque (en pb, annualisé) 23 31 27 24 27 20 24 18 17 20
1
Banque Commerciale en France
Encours début de trimestre (en Md€) 190,4 202,2 212,5 212,9 215,7 214,7 214,0 218,3 221,0 226,7
Coût du risque (en M€) 329 496 125 101 115 99 441 93 64 102
Coût du risque (en pb, annualisé) 17 25 24 19 21 19 21 17 12 18
1
BNL bc
Encours début de trimestre (en Md€) 77,2 76,6 78,9 77,5 78,2 80,5 78,8 81,5 79,1 80,3
Coût du risque (en M€) 490 525 110 105 130 143 487 128 110 114
Coût du risque (en pb, annualisé) 64 69 56 54 67 71 62 63 55 57
1
Banque Commerciale en Belgique
Encours début de trimestre (en Md€) 113,0 117,8 117,9 118,4 120,5 122,5 119,8 125,0 135,8 139,6
Coût du risque (en M€) 55 230 47 45 36 -28 99 -17 16 17
Coût du risque (en pb, annualisé) 5 19 16 15 12 -9 8 -6 5 5

1. Avec la Banque Privée à 100%

Résultats au 30.09.22 | 87
Coût du risque sur encours (2/2)
Coût du risque / Encours de crédit à la clientèle début de période (en pb annualisés)
2019 2020 1T21 2T21 3T21 4T21 2021 1T22 2T22 3T22
1
Banques Commerciales dans le reste du monde
Encours début de trimestre (en Md€) 95,8 95,3 86,9 86,9 85,8 87,1 86,7 87,2 89,2 94,5
Coût du risque (en M€) 547 759 32 67 -8 8 99 -154 78 104
Coût du risque (en pb, annualisé) 57 80 15 31 -4 4 11 -71 35 44
1
BancWest
Encours début de trimestre (en Md€) 55,1 55,8 49,8 51,1 49,0 49,3 49,8 50,6 52,5 56,6
Coût du risque (en M€) 148 322 -7 8 -23 -24 -45 -194 30 49
Coût du risque (en pb, annualisé) 27 58 -5 7 -19 -20 -9 -153 23 34
1
Europe Méditerranée
Encours début de trimestre (en Md€) 40,7 39,5 37,2 35,8 36,8 37,8 36,9 36,6 36,7 37,9
Coût du risque (en M€) 399 437 39 58 15 32 144 39 48 55
Coût du risque (en pb, annualisé) 98 111 42 65 17 34 39 43 53 58
Personal Finance
Encours début de trimestre (en Md€) 93,5 94,4 93,1 93,4 93,5 92,5 93,1 94,0 96,0 96,9
Coût du risque (en M€) 1 354 1 997 321 344 303 346 1 314 315 309 336
Coût du risque (en pb, annualisé) 145 212 138 147 130 150 141 134 129 139
CIB - Global Banking
Encours début de trimestre (en Md€) 145,6 164,4 144,7 154,0 153,1 156,5 152,1 163,0 169,5 178,7
Coût du risque (en M€) 223 1 308 185 64 24 -72 201 -20 85 116
Coût du risque (en pb, annualisé) 15 80 51 17 6 -18 13 -5 20 26

2
Groupe
Encours début de trimestre (en Md€) 827,1 867,3 846,9 866,8 873,9 883,0 867,7 903,8 942,7 963,7
Coût du risque (en M€) 3 203 5 717 896 813 706 510 2 925 456 789 947
Coût du risque (en pb, annualisé) 39 66 42 38 32 23 34 20 33 39

1. Avec la Banque Privée à 100% ; 2. Y compris coût du risque des activités de marché, de Investment and Protection Services et Autres Activités

Résultats au 30.09.22 | 88
Actifs pondérés

Actifs pondérés Bâle 31 : 766 Md€ au 30.09.22 (756 Md€ au 30.06.22)

La variation de +10 Md€ s’explique principalement par :
• +9 Md€ de hausse du risque de crédit
• +3 Md€ de hausse de risque de contrepartie
• -2 Md€ de baisse du risque de marché

En Md€ 30.09.22 30.06.22

Risque de Crédit 591 581

Risque Opérationnel 61 62
Risque de Contrepartie 52 48
Risque Marché / Change 27 29
Positions de titrisation du portefeuille bancaire 15 16
Autres2 20 20

Total des actifs pondérés Bâle 31 766 756

1. CRD4 ; 2. Inclut les DTA et les participations significatives dans les entités du secteur financier, sujets à une pondération de 250%

Résultats au 30.09.22 | 89
Actifs pondérés Bâle 31 par métier au 30.09.22
Autres Activités : 4%

BCEF : 13%
CPBS : 56%
Global Markets & Securities
Services : 14%
BNL bc : 6%
Banques commerciales
CIB : 34% en zone Euro : 27%

BCEB : 7%
Global Banking :
20% BCEL : 1%

Europe
Méditerranée : 7% Banques commerciales
hors zone Euro : 14%
BancWest : 7%
Assurance & GIP : 6%
Personal
IPS : 6% New Digital Finance : 10% Métiers spécialisés de
Businesses: 1% Arval & Leasing CPBS : 15%
Solutions : 4%

1. CRD4

Résultats au 30.09.22 | 90