Matière : Gestion des Institutions Financières Chargé du cours : M.A.
Wiem HMADI
Niveau : 3ème année Finance Chargée du T.D. : Dr. Sonia ARSI
T.D. 2.
ANALYSE FINANCIERE D’UNE BANQUE
Exercice 1.
Vous êtes chargés de préparer une analyse financière de la banque AMAL à partir
des états financiers présentés ci-dessous durant la période 2017-2019. Ainsi, il vous
est demandé de :
1. Présenter les bilans regroupés de cette banque.
2. Analyser l’activité de cette banque en calculant les soldes des opérations
bancaires et les soldes intermédiaires de gestion.
3. Analyser l’équilibre financier de cette banque en calculant le fonds de roulement,
le besoin en fonds de roulement et la trésorerie nette pour les trois années.
4. Analyser la rentabilité, la productivité et la solvabilité de cette banque.
5. Evaluer l’action de la banque en vous basant sur le calcul du Price Earning Ratio
(PER), sachant que le PER sectoriel est de 15.
Autres Informations
PRODUITS D'EXPLOITATION BANCAIRE 2017 2018 2019
Effectif 3 146 3 138 3 131
Nombre d'agences 140 141 141
Cours de l'action (en D) 11,9 12,56 13,01
Valeur nominale de l'action (en D) 10 10 10
Université de Tunis El Manar
Faculté des Sciences Economiques et de Gestion de Tunis
Année Universitaire : 2024-2025
-1-
Matière : Gestion des Institutions Financières Chargé du cours : M.A. Wiem HMADI
Niveau : 3ème année Finance Chargée du T.D. : Dr. Sonia ARSI
BILANS DE LA BANQUE « AMAL » (les chiffres sont exprimés en Milliers de DT)
2017 2018 2019
ACTIFS
AC1 Caisse et avoirs auprès de la BCT, CCP et TGT 31 607 32 702 28 157
AC2 Créances sur les établissements bancaires 175 951 74 444 174 668
AC3 Créances sur la clientèle 2 091 712 2 245 413 2 528 206
Comptes débiteurs 164 543 211 808 317 635
Autres concours à la clientèle 1 390 091 1 441 776 1 591 297
Crédits sur ressources spéciales 504 547 558 233 584 903
Autres créances 32 531 33 596 34 371
AC4 Portefeuille-titres commercial 56 936 102 043 95 628
AC5 Portefeuille-titres d’investissement 88 850 280 437 267 732
AC6 Valeurs immobilisées 53 005 53 288 52 529
AC7 Autres actifs 126 977 108 780 145 644
TOTAL ACTIFS 2 625 038 2 897 107 3 292 564
PASSIFS
PA1 BCT 38 10 5 182
PA2 Dépôts et avoirs des établissements bancaires 106 029 261 449 276 369
PA3 Dépôts de la clientèle 1 633 981 1 675 968 2 006 096
Dépôts à vue 515 426 579 984 609 437
Dépôts d’épargne 712 986 799 805 867 621
Certificats de dépôts 2 500 3 000 120 000
Autres 403 069 293 179 409 038
PA4 Emprunts et ressources spéciales 455 832 515 827 533 800
PA5 Autres passifs 87 469 93 902 114 064
TOTAL PASSIF 2 283 349 2 547 156 2 935 511
CAPITAUX PROPRES
CP1 Capital social 100 000 100 000 100 000
CP2 Réserves 90 574 93 517 98 677
CP3 Actions propres -3 376 0 0
CP4 Autres capitaux propres 133 000 133 000 133 000
CP5 Report à nouveau 139 3 9
CP6 Résultat de l’exercice 21 352 23 431 25 367
TOTAL CAPITAUX PROPRES 341 689 349 951 357 053
TOTAL CAPITAUX PROPRES & PASSIFS 2 625 038 2 897 107 3 292 564
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ETATS DE RESULTATS DE LA BANQUE « AMAL »
(les chiffres sont exprimés en Milliers de DT)
2017 2018 2019
PRODUITS D’EXPLOITATION BANCAIRE
Intérêts et revenus assimilés 135 779 147 368 166 161
Commissions (en produits) 28 785 32 754 35 445
Gains sur portefeuille-titres commercial et ops. financières 10 209 8 986 11 694
Revenus du portefeuille d'investissement 5 036 5 760 6 367
TOTAL PRODUITS D'EXPLOITATION BANCAIRE 179 809 194 868 219 667
CHARGES D'EXPLOITATION BANCAIRE
Intérêts encourus et charges assimilées 64 360 69 850 89 182
Commissions encourues 332 558 1 275
Pertes sur portefeuille-titres commercial et ops. financières 557 0 0
TOTAL CHARGES D'EXPLOITATION BANCAIRE 65 249 70 408 90 457
PRODUITS NET BANCAIRE 114 560 124 460 129 210
Autres produits d'exploitation 1 242 1 079 786
Dotations aux provisions sur créances -15 946 -17 875 -17 869
Dotations aux provisions sur portefeuille investissements. -1 404 305 1 892
Frais de personnel 50 461 54 784 59 217
Charges générales d'exploitation 15 512 16 837 17 284
Dotations aux amortissements 4 651 5 888 5 834
RESULTATS D'EXPLOITATION 27 828 30 460 31 684
Solde en gain/perte provenant des éléments ordinaires -279 -269 117
Impôt sur les bénéfices 6 197 6 760 6 434
RESULTATS DES ACTIVITES ORDINAIRES 21 352 23 431 25 367
Solde en gain/perte provenant des éléments extraord. 0 0 0
RESULTATS NET DE LA PERIODE 21 352 23 431 25 367
Exercice 2.
Les banques « X » et « Y » vous communiquent ci-dessous leurs états de résultats au
31/12/N et 31/12/N+1
1. Calculer et interpréter les soldes intermédiaires de gestion.
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2. Analyser la formation du PNB.
ETATS DE RESULTATS
BANQUE X BANQUE Y
N N+1 N N+1
PRODUITS D'EXPLOITATION BANCAIRE
Intérêts et revenus assimilés 133 040 135 222 4 344 4 172
Commissions (en produits) 27 908 28 785 605 590
Gains sur portefeuille-titres commercial et opérations financières 8 225 10 209 12 0
Revenus du portefeuille-titres d'investissement 4 078 5 036 109 167
⟹ Total produits d'exploitation bancaire (I) 173 251 179 252 5 070 4 929
CHARGES D'EXPLOITATION BANCAIRE
Intérêts encourus et charges assimilées 65 532 64 360 28 31
Commissions encourues 492 332 85 87
Pertes sur portefeuille-titres commercial et opérations financières 0 0 0 0
⟹ Total charges d'exploitation bancaire (II) 66 024 64 692 113 118
PRODUITS NETS BANCAIRES (I) – (II) 107 227 114 560 4 957 4 811
+ Autres produits d'exploitation 884 1 242 56 32
Dotations aux provisions et résultat des corrections de valeurs
-15 668 -15 946 -102 +200
sur créances hors bilan et passif
Dotations aux provisions et résultat des corrections de valeurs sur
-955 -1 404 +1 124 +1 386
portefeuille d'investissement
Frais de personnel 45 733 50461 654 684
Charges générales d'exploitation 14 215 15 512 526 596
Dotations aux amortissements et aux provisions sur immobilisations 4 340 4651 63 70
RESULTATS D'EXPLOITATION 27 200 27 828 4 792 5 079
+/- Soldes en gain/perte provenant des autres éléments ordinaires (657) (279) (17) (89)
- Impôts sur les bénéfices 6 448 6 197 852 965
RESULTATS DES ACTIVITES ORDINAIRES 20 095 21 352 3 923 4 025
+/- Soldes en gain/perte provenant des éléments extraordinaires 0 0 0 0
RESULTATS NET DE L'EXERCICE 20 095 21 352 3 923 4 025
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Exercice 3.
Les responsables de la banque « DELTA » vous demandent de présenter et
d’analyser l’état des flux de trésorerie selon le plan comptable bancaire sachant que
la trésorerie au début de l’exercice N–1 est de 147 698 DT.
N–1 N
Acquisitions d’immobilisations 7 182 4 520
Acquisitions de portefeuille d’investissement 7 061 6 016
Augmentation des ressources spéciales 85 625 25 623
Autres flux de trésorerie liés aux activités
24 013 35 834
d’exploitation versés
Cession de portefeuille d’investissement 900 1 900
Cessions de titres de placement 54 632 0
Cessions d’immobilisations 2 096 897
Charges d’exploitation décaissées 69 396 88 389
Dépôt de la clientèle 42 125 329 617
Diminution des ressources spéciales 18 976 8 979
Dividendes versés 10 080 10 221
Emissions d’actions 4 463 0
Impôts sur les sociétés 6 648 6 434
Intérêts et dividendes encaissés sur portefeuille
7 388 6 180
d’investissement
Prêts et avances accordés à la clientèle 339 657 300 420
Produits d’exploitation encaissés 181 745 221 258
Remboursement d’emprunts 66 18
Retraits de dépôt auprès des établissements
56 973 9 939
bancaires
Revenus des titres de participation 2 276 1 892
Sommes versées au personnel et aux créditeurs
59 911 56 777
divers
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