1 – Sélection New Cash (dans chaque catégorie, entrée par ordre de préférence)
A. Monétaire : AXA Court Terme, BNP Paribas Mois ISR, OFI RS Liquidité C/D, Lazard Euro
Money Market ;
B. Obligataire défensif : Sanso Objectif Durable 2024, Candriam Patrimoine Obli Inter ;
C. Obligataire opportuniste : M&G (Lux) Global Floating Rate HY EUR H, Keren Corporate, R-co
Target Thematic HY 2027, Tikehau Credit Plus, Muzinich Euro High Yield EUR H ;
D. Diversifiés : aucun fonds ;
E. Actions : Comgest Monde, Fidelity Global Technology, Echiquier World Equity Growth, EdR Big
Data, Comgest Growth America, Fidelity Global Dividend, BNY Mellon Equity Income, ETF HSBC
MSCI World Value ESG, Comgest India, HMG Découvertes, Pictet Clean Energy, Sycomore
Sustainable Tech ;
F. Performance Absolue : Jupiter Merian Global Equity Absolute Return € H (idem) La selection est :
Jupiter Merian Global Equity Absolute Return € H, Fidelity Absolute Return Equity Market Neutral,
DNCA Invest Alpha Bonds, Eleva Absolute Return Europe.
2 - Cinq Fonds pour les versements programmés
· Nous présentons cinq supports obligataires et actions destinés à cette solution d’investissement
proposées en général dans une logique de performance à long terme. Nous retenons quatre critères
principaux : · Potentiel de performance important à 3-5 ans, voire maximal ; · Disponibilité dans les
contrats Agéas Privilège Gestion Active / Cardif Elite / Generali Himalia / Swiss Life Expert Premium,
AXA Thema Coralis / Intencial Liberalys Vie / Vie Plus Patrimoine / UAF Version Absolue ; · Pas de
fonds obligataires datés afin d’éviter le risque de leur fermeture potentielle ;
· Cela donne la sélection suivante : · M&G (Lux) Global Floating Rate HY EUR H ou Tikehau European
High Yield R Acc EUR ou Muzinich Europeyield HEUR Acc H : 25% · HMG Découvertes :
10% · Comgest Renaissance Europe : 20% · Fidelity Global Technololgy ou Thematics AI & Robotics si
Fidelity déjà dans d’autres allocations du client : 35% · Fidelity India ou Comgest Growth India :
10% · Cette sélection proposée sur un horizon 2-3 ans devrait rester assez stable sauf si mise en
doute de long terme du marché sous-jacent ou de la gestion du fonds
3 - Portefeuille en arbitrage du fonds en euro
+0,08% sur la semaine ; · Performance 2024 à +0,14%, €ster : +0,57% ; +2,74% sur un an
(+3,58%). · L’allocation est la suivante : · 17% sur Hélium Sélection ; · 16,5% chaque sur : o Ostrum
SRI Credit Ultra Short Plus o Sanso Objectif Durable 2024 · 25% chaque sur o AXA IM Euro Liquidity
SRI o OFI ESG Liquidités C/D Rappel de l’objectif de cette combinaison : maximiser la probabilité de
battre le fonds en euros avec un risque minimal (et non de maximiser la performance). D’où le choix
de ne pas introduire, ou seulement sur forte conviction, de fonds purement directionnels (obligations
HY ou fonds mixtes) afin de diversifier au maximum d’avec vos choix d’UC).
