M.
I , METODOS DE
ANALISIS FINANCIERO
INTEGRANTES:
BRANDON ORTIZ GALVEZ
JEANPIERRE SOTO MENDEZ
PROF. ELIZABETH AGUILAR
CONTABILIDAD 6B
ANÁLISIS FINANCIEROS.
• El análisis financiero de una empresa consiste en el análisis e interpretación, a través de técnicas y
métodos especiales, de información económica y financiera de una empresa proporcionada
básicamente por sus estados financieros. La recopilación de la información necesaria para realizar
un análisis financiero, así como el análisis mismo se realizan de acuerdo a las necesidades del
usuario.
• En consecuencia, la función esencial del análisis de los estados financieros, es convertir los datos
en información útil, razón por la que el análisis de los estados financieros debe ser básicamente
para la toma de decisiones. De acuerdo con esta perspectiva, a lo largo del desarrollo de un
análisis financiero, los objetivos perseguidos deben traducirse en una serie de preguntas concretas
que deberán encontrar una respuesta adecuada.
• las fórmulas definibles pueden ser creadas en una cantidad ilimitada, se detallan a
continuación algunos ejemplos:
• ü Costos directos.
• ü Costo de ventas.
• ü Capital de trabajo.
• ü Necesidades operativas de fondos.
• ü Créditos por ventas.
• ü Ganancias totales.
• ü Gastos variables.
• ü Utilidad neta.
• ü Utilidad bruta.
• ü Ventas totales.
• ü Mano de obra directa.
• ü Ratios (liquidez, endeudamiento, rentabilidad, actividad etc.)
CLASIFICACIÓN DE LOS MÉTODOS
DE ANÁLISIS.
• A. Métodos de Análisis Financieros:
• a.1 Rentabilidad: Muestran la rentabilidad de la empresa en relación con las ventas, el patrimonio
y la inversión, indicando además la eficiencia operativa de la gestión empresarial.
• a.2 Liquidez: los ratios que miden la disponibilidad o solvencia de dinero en efectivo, o la
capacidad que tiene la empresa para cancelar.
• B. Método del Análisis Vertical: Se emplea para analizar estados financieros como el Balance
General y el Estado de Resultados, comparando las cifras en forma vertical.
• C. Método del Análisis Horizontal: Es un procedimiento que consiste en comparar estados
financieros homogéneos en dos o más periodos consecutivos, para determinar los aumentos y
disminuciones o variaciones de las cuentas, de un periodo a otro.
IMPORTANCIA DEL FLUJO DE
EFECTIVO EN LA EMPRESA.
• La administración del efectivo es de gran importancia en cualquier negocio, porque es el medio
de obtener mercancías y servicios. Se requiere de un cuidadoso análisis de las operaciones
relacionadas con el efectivo, debido a que este activo puede mal invertirse rápidamente.
• La administración del efectivo, en general se centra en dos importantes áreas:
• Elaboración del presupuesto de efectivo. Mantenimiento de un adecuado control contable.
• Estado de Cambios en la situación financiera con base en efectivo Concepto técnico y su
presentación. El
• Balance General es un estado que muestra la situación financiera a una fecha determinada,
mientras que el estado de resultados muestra el resultado de las operaciones durante un
periodo determinado.
ANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN
FINANCIERA.
• A través del análisis financiero se quiere conocer la capacidad de pago que tiene la
empresa a corto plazo, y, para ello se analiza básicamente la relación existente
entre el Pasivo Corriente (la deuda que tengo que satisfacer a corto plazo) y el
Activo Corriente (lo que puede convertirse en dinero en poco tiempo).
Naturalmente, la salud financiera de una empresa precisa que el Activo Corriente
sea mayor que el Pasivo Corriente, ya que, si no es así, la empresa puede terminar
en Suspensión de Pagos (concurso de acreedores).
SE CLASIFICAN DE LA SIGUIENTE
MANERA:
• Por la clase de información que se aplica.
• A. Métodos Verticales.
• Aplicados a la información referente a una sola fecha o a un solo período de tiempo.
• B. Métodos Horizontales.
• Aplicados a la información relacionada con dos o más fechas diversas o dos o más períodos de
tiempo.
• C. Análisis factorial.
• Aplicado a la distinción y separación de factores que concurren en el resultado de una empresa.
• Por la clase de información que maneja.
• D. Métodos Estáticos.
• Cuando la información sobre la que se aplica el método de análisis se refiere a una fecha determinada.
• E. Métodos Dinámicos.
• Cuando la información sobre la que se aplica el método de análisis se refiere a un período de tiempo
dado.
• F. Métodos Combinados.
• Cuando los estados financieros sobre los que se aplica, contienen tanto información a una sola fecha
como referente a un período de tiempo dado.
• Por la fuente de información que se compara.
• G. Análisis Interno.
• Cuando se efectúa con fines administrativos y el analista está en contacto directo con la
empresa, teniendo acceso a todas las fuentes de información de la compañía.
• H. Análisis Externo.
• Cuando el analista no tiene relación directa con la empresa y en cuanto a la información
se verá limitado a la que se juzgue pertinente obtener para realizar su estudio. Este
análisis por lo general se hace con fines de crédito o de inversiones de capital.
• Por la frecuencia de su utilización.
• I. Métodos Tradicionales.
• Son los utilizados normalmente por la mayor parte de los analistas financieros.
• J. Métodos Avanzados.
• Son los métodos matemáticos y estadísticos que se aplican en estudios financieros especiales o de alto nivel de análisis e interpretación financieros.
• K. Métodos Verticales.
• Son aquellos en donde los porcentajes que se obtienen corresponden a las cifras de un solo ejercicio.
• De este tipo de método tenemos al:
• ü Método de Reducción de la información financiera.
• ü Método de Razones Simples.
• ü Método de Razones Estándar.
• ü Método de Por cientos integrales.
• L. Métodos Horizontales.
• Son aquellos en los cuales se analiza la información financiera de varios años. A diferencia de los
métodos verticales, estos métodos requieren datos de cuando menos dos fechas o períodos.
• Entre ellos tenemos:
• ü Método de aumentos y disminuciones.
• ü Método de tendencias.
• ü Método de Control Presupuestal.
• ü Métodos Gráficos.
• ü Combinación de métodos.
CONCLUSIÓN
• Según Robert y Mary Meigs “el éxito de una inversión exige más que el
entendimiento de los conceptos contables. Exige experiencia, juicio, paciencia y
capacidad suficiente para enfrentar las actividades en las empresas”.Se considera
que el análisis de estados financieros es un método, que aplicado a cualquier
empresa le permite evaluar con exactitud su situación financiera permitiéndole
conocer en qué condición está, tomar las decisiones correctas y observar el cambio
de la organización. Además es importante mencionar que el proceso más importante
de un negocio es la toma de decisiones, la cual requiere conocer la información y las
herramientas del análisis financiero que se deben utilizar para dictaminar la forma
más acertada de actuar.
GRACIAS
