INTEGRANTES:

INTRODUCCION:
En el presente trabajo se desarrollará en breve resumen sobre la SMV (Superintendencia del Mercado de Valores, el cuál
como observaremos se encarga a de velar por la protección de los inversionistas, la eficiencia y transparencia de los
mercados bajo su supervisión, la correcta formación de precios y la difusión de toda la información necesaria para tales
propósitos, a través de la regulación, supervisión y promoción.

También veremos cada parte de su misión y visión. Las interpretaciones referentes al Perú, como es que influye en nuestro
territorio Nacional respecto a la Bolsa de Valores, y ayuda a los grandes mercados.
DEFINICIO:
La Superintendencia del Mercado de Valores (SMV) es un organismo técnico especializado adscrito al Ministerio
de Economía y Finanzas que tiene por finalidad velar por la protección de los inversionistas, la eficiencia y
transparencia de los mercados bajo su supervisión, la correcta formación de precios y la difusión de toda la
información necesaria para tales propósitos, a través de la regulación, supervisión y promoción. Tiene
personería jurídica de derecho público interno y goza de autonomía funcional, administrativa, económica,
técnica y presupuestal.
FUNCIONES:

Supervisar el cumplimiento de
Dictar las normas legales que la legislación del mercado de Promover y estudiar el mercado
regulen materias del mercado valores, mercado de productos y de valores, el mercado de
de valores, mercado de sistemas de fondos colectivos productos y el sistema de
productos y sistema de fondos por parte de las personas fondos colectivos.
colectivos. naturales y jurídicas que
participan en dichos mercados.
RESEÑA HISTORICA
La Superintendencia del Mercado de Valores (SMV) fue creada formalmente mediante la Ley Nº
17020 publicada el 28 de mayo de 1968, bajo la denominación de Comisión Nacional de Valores,
habiendo iniciado sus funciones el 02 de junio de 1970, a partir de la promulgación del Decreto
Ley N° 18302. Dicha norma dispuso que la Comisión Nacional de Valores sería un organismo
público desconcentrado del sector economía y finanzas, responsable del estudio,
reglamentación y supervisión del mercado de valores, de las bolsas de valores, de los agentes de
bolsa y demás partícipes de dicho mercado.
 El
El Decreto Ley Nº 19648, publicado el 07 07
de diciembre de 1972, que otorgó
de diciembre de 1972, que otorgó a la a la
Comisión
Comisión la la supervisión
supervisión de
de las
las personas
personas
jurídicas
jurídicas organizadas
organizadas de
de acuerdo
acuerdo aa lala
entonces
entonces Ley de Sociedades Mercantiles
Mercantiles y
sustituyendo la
sustituyendo la denominación de
de
Comisión Nacional
Comisión Nacional de de Valores por la de
Comisión
Comisión Nacional
Nacional Supervisora de
Empresas y Valores (CONASEV)

LAS COMPETENCIAS
La Ley Nº 26361, publicada ORIGINALES FUERON
el
el 30
30 de
de septiembre
septiembre de El Decreto
Decreto Ley N°
1994, que
que otorgó
otorgó aa la
la
AMPLIADAS 21907, publicado el 0101
CONASEV la la facultad de
facultad de POSTERIORMENTE, de septiembre de 1977,
de septiembre de 1977,
supervisar
supervisar el
el mercado
mercado de DESTACANDO ENTRE que
que encargó
encargó aa la
la
productos
productos yy aa los
los agentes
agentes CONASEV
CONASEV la la supervisión
supervisión
que participan en
ESTAS : de
de las
las Empresas
Empresas
en dicho
dicho
mercado Administradoras
Administradoras de
Fondos
Fondos Colectivos
Colectivos
MISION Y VISION
MISION :
Proteger al inversionista y promover el desarrollo de los mercados
de valores, de productos y del sistema de fondos colectivos, a
través de altos estándares internacionales de regulación,
supervisión y orientación; con un equipo especializado y
comprometido con la excelencia y con el uso de tecnologías de
avanzada.

VISION:
Promover un mercado de valores transparente, eficiente e íntegro,
que genere confianza en el público y contribuya al desarrollo
económico y social del país.
 VALORES
INSTITUCIONALES: VALORES INSTITUCIONALES:

Integridad
Vocación de Respet Inclusión Financiera

servicio Público o Mejora Continua

Gestión por Resultados

Competitividad
Simplificación
Confidencialida Administración
Imparcialidad Eficiencia
d
ORGANIGRAMA:
 ÓRGANOS DE LÍNEA SEGÚN ROF
INTENDENCIA GENERAL DE RIESGOS

SUPERINTENDENCIA ADJUNTA DE INTENDENCIA GENERAL DE SUPERVISIÓN DE ENTIDADES

SUPERVISIÓN PRUDENCIAL

INTENDENCIA GENERAL DE CUMPLIMIENTO PRUDENCIAL

SUPERINTENDENCIA
DE MERCADO DE INTENDENCIA GENERAL DE SUPERVISIÓN DE CONDUCTAS
SUPERINTENDENCIA ADJUNTA DE
VALORES SUPERVISIÓN DE CONDUCTAS DE
MERCADOS
INTENDENCIA GENERAL DE CUMPLIMIENTO DE CONDUCTAS

INTENDENCIA GENERAL DE ESTUDIOS ECONÓMICOS

SUPERINTENDENCIA ADJUNTA DE
INVESTIGACIÓN Y DESARROLLO
INTENDENCIA GENERAL DE ORIENTACIÓN AL INVERSIONISTA
 CODIGO DE ETICA:
• El trabajador de SMV tiene un profundo respeto por la Constitución Política, las leyes, las normas y la ética profesional.
EL RESPETO DE
LAS LEYES

• El trabajador de SMV está al servicio del público por encima de cualquier interés particular y no acepta ningún tipo de obsequio o retribución por los servicios que brinde como parte de sus funciones, del mismo modo
LA VOCACIÓN no recibe asignaciones por cargos no desempeñados.
DE SERVICIO
PÚBLICO

• El trabajador de SMV se preocupa porque en su actividad diaria prime la lealtad hacia su Institución y es consciente de la responsabilidad que recae sobre sus actos, en tal sentido cumple con las políticas dictadas por
LA LEALTAD Y
SMV orientadas a evitar la ocurrencia de comportamientos irregulares.
REPONSABILID
AD

• El trabajador de SMV usa eficientemente su tiempo, encontrándose en una constante búsqueda de simplicidad, celeridad y eficiencia, para de esta manera dar un sentido de excelencia a los servicios que brinda al
LA CALIDAD DEL
mercado, en términos de oportunidad y calidad.
SERVICIO

LA • El trabajador de SMV no revela la información a la que tiene acceso por el ejercicio de sus funciones, ni la utiliza para beneficio propio o de terceros.
CONFIDENCIALI
DAD DE LA
INFORMACIÓN

• La interrelación de los trabajadores de SMV es estimulado por un ambiente de camaradería, respeto mutuo y colaboración, lo cual permite un trabajo interdisciplinario coordinado y eficiente.
EL ESPÍRITU DE
EQUIPO

EL • SMV ofrece a sus trabajadores un ambiente adecuado para su desarrollo profesional y les inculca, en su trabajo diario, la investigación, la búsqueda de nuevos conocimientos y la supervisión permanente
DESARROLLO
PROFESIONAL
José Manuel Jesús Peschiera
Rebagliati

Oscar Antonio Basso Winffel

Jorge Alberto Cerna Morán MIEMBRO DEL

DIRECTORIO DE
Gonzalo Manuel Podestá LA SMV
Haustein

Andrés Abel Zacarías Cámac

 Aprobar las políticas y objetivos institucionales

Proponer a través del Ministerio de Economía y Finanzas los proyectos de ley sobre materias
de competencia de la SMV.

Aprobar los estados financieros y la memoria anual de la SMV.

Fijar el procedimiento a observarse en sus sesiones.

FUNCIONES DEL
DIRECTORIO DE LA SMV
 MERCADO DE VALORES

El mercado de valores constituye una

opción de financiación e inversión para los
diversos agentes de la economía.

Participación de una serie de actores que

cumplen un rol estratégico en el proceso,
sea interconectando a emisores e
inversionistas
VENTAJAS
Flexibilidad en plazos, monedas y
tasas de interés.
EMISOR Estimula el manejo profesional y
crea historia e imagen al emisor.

Obtener rendimientos superiores a

los del sistema financiero tradicional.
INVERSIONISTA Acceder a un mercado organizado y
supervisado.
CONSIDERACIONES MÍNIMAS QUE DEBE TENER
PRESENTE EL INVERSIONISTA AL PARTICIPAR EN EL
MERCADO DE VALORES

No endeudarse para invertir en

bolsa o en fondos mutuos
Una mayor rentabilidad está asociada,
por lo general, a un mayor riesgo.

Una mayor rentabilidad está asociada,

por lo general, a un mayor riesgo.
 ¿QUÉ ES EL
¿QUÉ ES EL MERCADO
MERCADO SECUNDARIO?
PRIMARIO?

Es un lugar físico o virtual

donde se efectúa la venta al Se efectúa la negociación de activos
público de los activos o financieros que ya han sido puestos a
instrumentos financieros
que han sido recién circulación previamente en el mercado
emitidos primario.
¿QUÉ ROL CUMPLE LA SMV EN EL MERCADO DE
VALORES?

Institución pública, perteneciente al sector

Economía y Finanzas, encargada de velar por
la protección de los inversionistas, la
eficiencia y transparencia de los mercados
bajo su supervisión
 CONCLUSIONES:
El Buen funcionamiento del Sistema Financiero es fundamental para el crecimiento de la
economía de un país, ya que es el medio que permite la asignación eficiente de capital, al poner
en contacto el ahorro y la inversión. El proceso de globalización ha obligado al Sistema
Financiero Peruano a buscar un sistema bancario y bursátil dinámico y competitivo. Sin
embargo, el rezago funcional es notable cuando se compara con los países desarrollados, lo que
ha restringido al sector financiero y ha permitido e incentivado la fuga de capitales al extranjero.
El Mercado de Valores, es una parte del sistema financiero que canaliza recursos hacia el sector
privado. Por lo tanto, es una herramienta fundamental para el desarrollo económico de una
nación, ya que en él se hace el paso del ahorro a la inversión, el cual puede traer consecuencias
en el desarrollo económico para cada país, ya que se sabe que a través del ahorro, se crea una
mayor inversión, lo cual hace que se produzcan excesos en los capitales de los ahorradores y
que estos inviertan aún más y generen grandes riquezas.
GRACIAS POR SU
ATENCION