3.

- Interés simple e interés

compuesto

1
 ¿QUÉ ES EL INTERÉS SIMPLE?

El interés simple es aquel donde los

intereses no generan a su vez nuevos
intereses. Es decir, cuando los intereses
no se suman periódicamente al capital.

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 ¿QUÉ ES EL INTERÉS SIMPLE?

Características
1.El tiempo no varía durante todo el
plazo de la operación.
2.La tasa de interés siempre se aplica
sobre el mismo capital.
3.Los intereses son siempre iguales en
cada periodo.

3
¿CÓMO SE CALCULA EL INTERÉS SIMPLE
Fórmula de interés simple:

I  Cti (1)

Definiendo:

I = interés simple
C = capital inicial
t = tiempo o plazo
i = tasa de interés

Nota: el tiempo y la tasa de interés tienen que estar siempre expresados en las
mismas unidades (años, meses, días, semestres, etc.)
4
¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR FUTURO
CON INTERÉS SIMPLE?
M CI (2)
M  C  Cit
M  C (1  it ) (3)
Definiendo:
I = interés simple
C = capital inicial
t = tiempo o plazo
i = tasa de interés
M = monto

Nota: el tiempo y la tasa de interés tienen que estar siempre expresados en las mismas
unidades (años, meses, días, semestres, etc.)
5
¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR PRESENTE
CON INTERÉS SIMPLE?
M
C  (4)
(1  it )
Definiendo:
I = interés simple
C = capital inicial
t = tiempo o plazo
i = tasa de interés
M = monto
Nota: el tiempo y la tasa de interés tienen que estar siempre
expresados en las mismas unidades (años, meses, días, semestres,
etc.)
6
 INTERÉS SIMPLE
Ejemplo 1
Cuál es el interés que genera un capital de $80,500 a la
tasa de interés mensual simple del 5%, si el dinero se
prestó durante 8 meses.

C= $ 80,500 Resolviendo y sustituyendo:

t = 8 meses
i = 5% mensual I  Cti
I=?
I  80,500(8)(0.05)  $32,200

Observe que la tasa de interés y el tiempo están en las mismas

unidades, es decir, meses.
7
 INTERÉS SIMPLE
Ejemplo 2
Una persona deposita $175,000 en una cuenta de ahorro
que ofrece una tasa de 3.5% mensual. Si esta persona
decide retirar su dinero 21 días después. ¿Cuánto recibe
al final?
Datos: Resolviendo y sustituyendo:
C= $ 175,000 M  C (1  it )
t = 21 días/30 días
= 0.7 meses
i = 3.5% mensual
 
M  175, 000 1  ( 0.035)( 0.7 )  $179, 287.5

M=?
Observe que la tasa de interés y el tiempo están en las mismas unidades (meses).
A manera de ejercicio resuelva utilizando el tiempo y la tasa de interés en días.
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 INTERÉS SIMPLE
Ejemplo 3
Un cliente recibió de una microfinanciera $180,000 tres
años después de haber hecho el depósito, si la inversión
fue pactada con el cliente a una tasa de interés simple de
9% anual. ¿Cuál fue el importe de la inversión realizada?

Datos: Resolviendo y sustituyendo:

M= $ 180,000 C 
M
t = 3 años (1  it )
i = 9% anual
180,000
C=? C  $141,732.28
[1  (0.09)(3)]

Nota: Observe que la tasa de interés y el tiempo están en las

mismas unidades (años). 9
 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?
Consiste en una operación en que los
intereses que se generan se van
incrementando al capital original en
periodos establecidos, y a su vez va
generando un nuevo interés adicional para
el siguiente periodo.

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 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?

En este caso, el capital inicial no es

constante a través del tiempo pues
aumenta al final de cada periodo. El interés
compuesto indica que el interés se
acumula al capital, es decir, el interés se
capitaliza (o convierte) periodo tras
periodo.

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 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?

La gran mayoría de las operaciones

financieras se realizan a interés
compuesto, con la finalidad de tener en
cuenta la reinversión de los intereses.

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 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?

Cuatrimestres
Interés 1 Interés 2 Interés 3
0 1 2 3
Línea
De Tiempo

Capital M=C1+I1 M=C2+I2 Monto final

inicial M=C3+I3
C2 C3

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 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?
D a tos Interés Simple M  C(1  it )
Capital = C 1,000
Tipo de Interés = i 10%
Tiempo = n 10
Interés compuesto M  C (1  i ) n
Monto a Monto a
interés interés Interés Interés
Año simple compuesto simple compuesto
0 1,000 1,000 0 0
1 1,100 1,100 100 100
2 1,200 1,210 200 210
3 1,300 1,331 300 331
4 1,400 1,464 400 464
5 1,500 1,611 500 611
6 1,600 1,772 600 772
7 1,700 1,949 700 949
8 1,800 2,144 800 1,144
9 1,900 2,358 900 1,358
10 2,000 2,594 1,000 1,594
14
 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?

Tasa de interés y periodo de capitalización

El interés puede ser convertido en capital
anual, semestral, cuatrimestral, trimestral,
etc. Dicho periodo es denominado
“periodo de capitalización”. Al número de
veces que el interés se capitaliza durante
un año se le denomina “frecuencia de
conversión” (número de periodos).

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 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?
Ejemplo 4
Una inversión financiera paga el 10% de
interés capitalizable trimestralmente.
1.¿Cuál es su frecuencia de conversión?
Se responde a la pregunta: ¿Cuántos
trimestres tiene un año? Respuesta: 4
1.¿Cuál es el periodo de capitalización?
Respuesta: trimestral

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 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?
La tasa de interés compuesto se expresa
generalmente en forma anual, indicando
si es necesario su periodo de
capitalización.
30% anual capitalizable mensualmente
10% anual capitalizable semestralmente
14% anual capitalizable trimestralmente

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 ¿QUÉ ES EL INTERÉS COMPUESTO?
IMPORTANTE:
Si el interés se expresa sin mención alguna con
respecto a su capitalización, se entiende que es
una capitalización anual. Ejemplo: 30%
capitalizable trimestralmente.
Es necesario que el interés anual sea
convertido a la tasa que corresponda de
acuerdo con el periodo de capitalización. Esto
se logra de la siguiente manera:
ianual
i periodo 
frecuencia de conversión
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¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR FUTURO
CON INTERÉS COMPUESTO?
El monto a interés compuesto es el
resultado que se obtiene de incrementar al
capital original (valor presente o inversión
inicial) el interés compuesto generado.
El decir, si se desea invertir hoy una cierta
cantidad…
¿Cuánto se recibe al final de cierto tiempo,
tomando en cuenta una determinada tasa
de interés?
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¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR FUTURO
CON INTERÉS COMPUESTO?
La fórmula que se utiliza para calcular el
valor futuro en una operación con interés
compuesto es:
n
M  C( 1  i)
Donde:
M = Cantidad futura que se desea conocer
C = Capital inicial
i = Tasa de interés compuesta (periódica)
n = número de veces que se capitaliza
(periodos) 20
¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR FUTURO
CON INTERÉS COMPUESTO?
Ejemplo 5:
Una persona deposita $20,000 en una cuenta de
ahorro a una tasa de interés de 35% anual
capitalizable mensualmente. ¿Cuál será la
cantidad acumulada al cabo de dos años?
Como un primer paso para la solución, se debe
tomar en cuenta que el tiempo y la tasa de interés
tienen que estar siempre expresados en las
mismas unidades que ahora dependerá del
periodo de capitalización (frecuencia de
conversión). 21
¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR FUTURO
CON INTERÉS COMPUESTO?

22
¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR FUTURO
CON INTERÉS COMPUESTO?
Aplicando la fórmula:

23
¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR FUTURO
CON INTERÉS COMPUESTO?
Ejemplo 6:
Una persona pide prestado $50,000 a una
microfinanciera que cobra una tasa de
interés de 8%. ¿Cuánto recibirá la entidad
dentro de 5 años si el dinero se capitaliza de
manera anual?
5
M  50,000( 1  0.08 )  73,466

24
¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR PRESENTE
CON INTERÉS COMPUESTO?
Para determinarlo, se retoma la ecuación
de valor futuro con interés compuesto y se
despeja el capital:

M
C 
(1  i )n

25
¿CÓMO SE CALCULA EL VALOR PRESENTE
CON INTERÉS COMPUESTO?
Ejemplo 7:
Qué cantidad se debe depositar hoy en
una cooperativa si se desea tener una
cantidad de $20,000 dentro de 3 años, si
la tasa de interés que se paga es de 15%
capitalizable semestralmente.
20,000
C 6  $12,959.2
(1  0.075)

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 Ejercicio

A partir de la experiencia profesional,

plantea dos situaciones financieras
distintas (interés simple e interés
compuesto) en las cuales se identifiquen
los conceptos vistos y se lleven a cabo
los cálculos estudiados.

27
 INTERÉS SIMPLE
1. ¿Cuál será la cantidad total de intereses que
produce un capital depositado de $50,000 a
una tasa de interés simple del 8% anual
durante 5 años.?
2. ¿Cuál es el monto que produce un capital de
5,000 que se deposita a interés simple
durante 7 años a una tasa simple de interés
de 6% anual?
3. ¿Cuál es el capital que se invirtió a una tasa
de interés simple del 2.5% semestral durante
9 meses y que produjo 15,000 de interés?
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 INTERÉS COMPUESTO
1. Se pide un préstamo de $3,500 a una tasa
de interés del 7.5% anual. ¿Después de año
y medio cuánto tendrá que pagar?
2. Una inversión de $4,000 que gana una tasa
de interés de 12% capitalizable
trimestralmente, ¿Cuánto recibe después de
dos años?
3. Se depositó una cantidad durante seis meses
a una tasa de interés de 3% mensual
recibiéndose $15,000. ¿Cuál fue el capital
que se depositó?
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 ¿QUÉ APRENDIMOS?
1. A lo largo del curso se aprendió a aplicar los
conceptos de valor futuro y valor presente en
las principales operaciones financieras, como
son otorgamiento de préstamos y cuentas de
ahorro o inversión.
2. Se aprendió a calcular y comprender las
diferentes tasas de interés como son: nominal,
efectiva, periódica, activa, pasiva y real.
3. Se comprendieron las cuentas que integran los
principales estados financieros.
4. Se conocieron los primordiales indicadores
para evaluar el otorgamiento de un crédito.