SISTEMA PRIVADO DE PENSIONES

¿Xq existen los sistemas previsionales?

1. Miopía previsional
A nadie se le ha ocurrido ahorrar el dinero sino con ello pretende satisfacer sus
necesidades inmediatas. Esa es una de las razones por las que el E DCO a los W
dependientes a detraer una parte de su remuneración para destinarlos a uno de
los sistemas previsionales.

2. Falta de conocimiento e instrumento de ahorro

Otra razón por la DCO que impone el E a los W este sistema previsional es porque
estos no tienen conocimiento de los instrumentos de ahorro. Es por ello que lo
que busca el sistema previsional es conseguir una tasa de reemplazo, que es lo que
yo voy a necesitar a futuro en el que yo no pueda seguir laborando pero a valores
reales es decir detraídos los gastos.
Los sistemas previsionales no busca mantener la riqueza en su pico máximo
porque no es necesario para el sustento.

3. El estado no debe ser un tutor de quien no tenga cultura previsional

No significa que el E no asista a quien no tenga recursos sino debe ser tutor de
quien no haya tenido posibilidad de acceder a un sistema previsional. Es por ello
que el E no debe ser tutor de quien pudiendo acceder a una sistema previsional no
lo hace tampoco puede solventar a los congresistas o personas adineradas que no
hayan invertido en sistema previsional

EL SISTEMA PREVISIONAL ESTATAL

¿Xq nace este sistema?

Había un sistema estatal, en el que el estado recaudaba el dinero de los W cuyo destino no lo
sabía nadie porque de dicho sistema nadie sabía pero lo que si se sabia era que llegado a la
jubilación la gente debían hacer cola para cobrar su cheque. Era un sistema sin control de
inversiones. Como el estado no tiene parámetros para utilizarlos pues destinaba el dinero a
cosas diferentes o distintas a la seguridad social, por ejemplo: construia colegios, pistas,
hospitales. Pero en virtud de este gasto indebido es que traía la consecuencia de que llegada la
jubilación el E no podía solventar dichas pensiones y por ello ocurría las huelgas, etc.

Reseña H°: Cuando se crea el sistema pensionario y el seguro social se habla de cuentas
individuales, el sistema de reparto consideraba que cada afiliante tenía que tener su cuenta es
decir ya había una idea de cuenta pero no individual.

Este sistema era un sistema de reparto: los aportes de los W activos van a una caja común y
este dinero va a financiar a los W no activos. La característica esencial de este sistema es la
solidaridad en las aportaciones que consiste en que los aportes de una persona van a servir
para financiar los aportes de otra persona y asi sucesivamente. Es decir que lo que una
persona aporte sirve a la otra pero tiene un límite en tanto que de lo contrario sería una
pirámide y no de solidaridad, por ello se debe poner filtros en el acceso a la jubilación que son
edades y aportes (20 años de aporte como mínimo y 65 años de edad). Eso aportes que no los
obtiene las personas que no pasaron el filtro pues pasa a financiar a los otros trabajadores que
si pasan el filtro.

Estos sistemas nacionales tienden a desfinanciarse porque la población crece y los recursos no
crecen y se produce un desbalance. Claro en países desarrollados el E entra con instrumentos
para captar el dinero.

La naturaleza esencial de la recaudación estatal es un tributo (Impuestos, tasas y

contribuciones) –El privado no tiene naturaleza tributaria-

La pensión es limitada, hay un tope para que este sistema funcione.

La mayoría de las premisas está vigente ahora.

El sistema de reparto tiene beneficios definidos  Puedo aportar todo el dinero y la pensión
va a ser la misma para todos independientemente de lo que aportaste.

El cotizaciones indefinidas significaría comparándolo con el sistema privado es que en este me

puedo jubilarme cuando yo quiero en cambio en el estatal no.

Sobre la base jurídica y legal es que un privado puede adm seguridad social, esto porque la
seguridad social es un prerrogativa pura y dura del estado soberano es el art 11 CP que le
permite a los particulares entrar en el mercado. Pero el estado solo esta otorgando una
concesión para que este particular pueda gestionar la seguridad social pero supervisa la
eficacia de las labores que desempeñan los particulares es decir no hay renuncia de su
prerrogativa. Esta supervisión se da a través de la SBS.

Art 11 CP El Estado garantiza el libre acceso a prestaciones de salud y a pensiones, a

través de entidades públicas, privadas o mixtas. Supervisa asimismo su eficaz
funcionamiento. La ley establece la entidad del Gobierno Nacional que administra los
regímenes de pensiones a cargo del Estado. En la concesión el estado sigue siendo
titular pero se le cede al privado la utilización de un bien público. Y como tal no se
desprende de esa titularidad por ello el estado crea para vigilar o controlar al ejercicio
o uso de esos dominios. La diferencia entre las concesiones que hace el E a la AFP y a
telefónica se determina mediante el bien público que da en concesión, en el caso de
telefónica el bien público que da en concesión es el espectro electromagnético en
cambio en la AFP a pesar de que sigue siendo concesión porque el estado no deja de
ser titular de la prerrogativa de la seguridad social pero en este caso no existe bien de
dominio publico porque se trata de adm dinero de los particulares. Es por ello que el
estado no puede intervenir en la AFP en lo que respecta al control de precios porque el
estado no es dueño de la economía pero si del dominio publico.
(Lo que existe es una libertad de precios, el E no fija precios porque no es dueño de
la economía pero si del dominio público. Pero en virtud de ello el estado no puede
intervenir en la AFP en tanto que no hay concesión a un dominio público sino que el
dinero que maneja la AFP es de cada persona)

FONDO CONSOLIDADO DE RESERVAS: Es una especie de AFP estatal, es el fondo común lo

cual no pasa en el sistema privado de pensiones

La gran diferencia entre uno y otro sistema es la CIC

EL SISTEM PREVISIONAL PRIVADO

Tiene su base fundamental en algo que se denomina la CIC. Es el eje fundamental del sistema y
en este sistema al ser de riqueza acumulativa es que uno se puede jubilar de acuerdo a sus
aportes lo que no sucede en el sistema nacional teóricamente. Este sistema te permite tu
propia jubilación a diferencia del nacional que es de reparto o de ahorro individual o
contributivo.

El precepto más importante, destacado o definitorio de una CIC es la propiedad del ahorro es
decir cada persona ahorra y esa plata va a ir dirigida a solventar sus necesidades en el futuro y
no a un tercero o a otra persona. Es decir aquí no hay solidaridad. Por ello cuando llegue a los
65 yo mismo voy a disponer del fondo y no lo voy a compartir con nadie. En realidad no
estamos hablando de propiedad absoluta es por ello que en el ahorro hay que cumplir ciertas
reglas para obtenerla.

Es administrado privadamente es decir el estado no interviene. Se adm bajo la forma de una

sociedad anónima porque se requiere la necesaria participación de un directorio y porque sus
acciones tienen que cotizar en bolsa es decir que por ley deben estar inscritas en el mercado
de valores. Tienen que estar inscritas porque la aplicación del ppio de transparencia, por ello el
legislado a exigido que tanto los bancos y AFP adopten esta forma societaria que exige que se
inscriban al mercado de valores. Esto por el ppio de transparencia el cual le exige a la sociedad
anónima otorgar información al mercado de valores para que de esta manera la comunidad
pueda conocerlas.

Las AFP tienen que tener un objeto social exclusivo, solamente solo pueden gestionar los
fondos de pensiones con la finalidad de otorgar las prestaciones de invalidez, jubilación,
sobrevivencia y gastos de sepelio.

Y como sociedad puede quebrar y ¿Cómo quedarían los aportantes?

Lo que garantiza la solvencia de los W que aporten es la separación de patrimonios que existe
en la sociedad anónima. Lo que aporta el afiliante va a un patrimonio fidiecometido. A
diferencia del banco en donde los recursos del ahorrista incorporan sus ahorros en el
patrimonio del banco y el banco la invierte (el accionista no aporta plata para invertir sino que
es el ahorrista quien aporta para que el banco invierta por eso se dice que es un ente
intermediador financiera), es por ello que aquí si se necesita un seguro o fondo de seguro de
depósitos. La AFP jamás va a coger de los fondos para ganar dinero o para prestarlo. Sino que
recibe y coloca y una vez que coloca no puede sacar, canaliza el recurso y lo coloca en fondos
de inversión pero una vez que lo colcoa ya no puede devolverle a los aportantes hasta que
cumplen ciertos requisitos es por ello que esto hace que haya una barrera y se C como una
separación de patrimonios en cambio en el banco puede colocar en el fondo de inversión y
puede sacarlo a petición del ahorrista cuando quiera. Si un banco quiebra allí si viene el
problema porque había un patrimonio mezclado

Por otro lado tampoco puede la AFP sacarlo del fondo y dárselo a otro porque no tiene la
función de intermediación financiera. Es por ello que nunca su patrimonio se va a mezclar con
el dinero del afiliante.
Las AFP tiene diferentes fondos siempre que estén aprobadas por la SBS.

Con respecto a la libertad de elección, es que yo como W puede decidir incorporarme al

sistema privado o nacional. Una vez que opte por el privado en teoría no debería salir no hasta
al menos llegado a la jubilación. La norma exige que un promotor de ventas al momento de
afiliar tiene que asesor al potencial cliente respecto de beneficios del sistema por eso se habla
de libertad de elección con INFORMACION.

Con respecto a las garantías (de inversión) son los:

a. Límites cuantitativos
Son los límites establecidos expresamente en la norma que establecen los límites
de cantidad de inversión que realiza la AFP, lo cual lo controla la SBS

b. Limites cualitativos
Son limites establecidos expresamente e la norma que establecen los limites de
calidad de inversión que realiza la AFP, lo cual lo controla la SBS.

Ej de limites cuantitativos y cualitativos: Por grupo económico, si la AFP invierte en

las empresas de grupo pues tiene que invertir con reducciones especiales en sus
limites.

c. Rentabilidad mínima/encaje
En la teoría las AFP están DCO a ofrecer rentabilidad minima. La norma establece
el ppio de rentabilidad minina: es una rentabiidad que toda AFP esta DCO a ofrecer
a sus afiliados luego de haber realizado las inversiones. Se trata de que el afiliado
pueda obtener un redito por los años que ha aportado. La norma dice que la AFP
tienen que garantizar una rentabilidad y esta tiene que ser ordenada de mayor a
menor en función de los niveles obtenidos por cada AFP de acuerdo con las
normas y en la periodicidad que sobre el particular apruebe la superintendencia. Si
no ha obtenido la rentabilidad minima pues la SBS impone una sancion como es
exigirle que el accionista tiene que poner de su plata, pero sino tiene la SBS le
exige otras garantías como por ejemplo las cartas fianzas. (Art 23)

OTROS PRINCIPIOS RECTORES

Los fondos previsionales no son embargables en la parte correspondiente DCO pero el aporte
V° si es embargable es decir la pensión que recibe el pensionista por tema de alimentos.

Las AFP adm una serie de fondos y estos se claisifican en funcion al riesgo que implican, el
fondo 0 es el de menore riesgo y el tercero es de mayor volatilidad o mayor riesgo.

En cuanto a la trasferencia:

a. Registro de acciones en bolsa

b. Comunicar hechos de importancia
c. Difusion de política de inversiones
d. Envio de información financiera
e. Licitacion del concurso de seguros.
La supervisión permanente por parte de la SBS, mediante multas, sanciones. Por otro lado con
respecto a la responsabilidad fiduciaria: es un ppio del sistema privado de pensiones, (tambien
esta regulado en el CC para la responsabilidad de gestión) las afps asumen la responsabilidad
respecto a decisiones, actos o hechos dolosos o culpaoso que importan o tepercuten en daños
y perjuicios a los afiliados. Esta responsabilidad alcanza a la S.A AFP, a directorio (imponen la
política) y gerentes (toman decisiones). Y responden por culpa grave. Es por ello que La SBS
queda legitima para exigir la indemnización en virtud de los daños causado. Esto perjuicios los
determina el juez.

Los fondos de la APF son fideicomisos. Por otro lado los patrimonios separadados e
intangibilidad de la CIC.

Seguro de invalidez y sobrevivencia:

- En el nacional la prestación similar es la invalidez. Pero en este sistema quien pone la

plata para financiarla (en el nacional el estado pone la plata a traves de la plata que
han aportado los W) pues es un seguro mas no la AFP. Para ello cuando me afilio a la
AFP pues automaticamente me estoy afiliando a un seguro que tiene por finalidad de
que en caso de que yo no llegue a los 65 sino antes pues este seguro cubra el monto
restantes para proteger a las personas que dejo (conyuge, padres e hijos)

Participantes del sistema PP

Caracteristicas del sistema:

Ley 1992- inicio 1993
Bono de reconocimiento: las personas que aportaban al nacional, se pasaron al
privado, todos los aportes que se asignaron en el nacional se reconocían y cuando se
generaba una contingencia esos aportes reaparecerían.

CONTROL Y REGULACION

Superintendencia de Banca, Banco Central de reserva

seguros (BCRP)
Funciones dentro del SPP Control diario, operaciones, Formulación y aprobación de
supervisión y controles de los limites operativos (limite
limites en el exterior)
Objetivo principal Garantizar el financiamiento Preservar la estabilidad
de los beneficios monetaria, contribuyendo al
previsionales crecimiento económico
sostenido del país.

 Reguladores complementarios: SMV (Transparencia) INDECOPI (Brinda el ss

Competencia a información). Pero el TC ya no es un regular.
Herramientas del BCR para regular la estabilidad monetaria, una de estas es fijar los
límites de las inversiones de la AFP para ajustarlos (AFP no compres en el exterior, en
virtud de que para ello necesita comprar dólares y si hay mucha demanda de dólares
pues ello tendría como consecuencia de que sube el precio del cambio) y la otra es el
encaje bancario, que lo ajustara.
 El BCR también puede controlar el tipo de cambio vendiendo y comprando dólares.
El dinero funciona como un bien adicional, apetecible, que es importante.

CONTROL DE LA GESTION

¿Cómo funciona la AFP respecto a las inversiones?

Obtiene los recursos a través del descuento de las remuneraciones o del aporte del afiliante.
Recauda del sistema bancario o de sus propias agencias. Y esos fondos ingresan a una cuenta y
allí se distribuyen a cada fuente que haya escogido el afiliado. Los aportes DCO van a un solo
fondo pero los V° no estos.

El siguiente paso es gestionar esos aportes, de allí viene las inversiones. El perfil de la inversión
es CUMPLIMIENTO es decir que solamente van a poder invertir en aquello valores que están
facultados por norma de lo contrario estarían incumpliendo la norma. Esto está en el
compendio de las inversiones.

Las carteras adm es fondo de pensiones, estos se pueden invertir en lo que esta establecido en
la norma. La inversión podrán ser efectuadas en moneda nacional como en moneda
extranjera. Se puede invertir en valores mobiliarios y los valores negociables que estén
inscritos en el registro público del MV. Pero esos instrumentos pueden ser físicos o por
anotaciones en cuenta (Ahora casi todo es electrónico)

Cada instrumento en que invierte la AFP debe estar determinado el tipo de fondo al que se
deriva o invierte.

SI una AFP invierte en un instrumento que no esta autorizado o fuera de los limites para los
que esta autorizada la AFP o no respetando los mecanismos de concesión. Lo que tiene que
hacer la AFP tiene que deshacerse de esos instrumentos, no importa que sean muy rentables o
la finalidad. Esto no se puede alegar porque la infracción es objetiva. A parte de la multa lo que
tiene que hacer la AFP es deshacerse de ellos y con su propio patrimonio indemnizar a los
fondos.

Fondos de pensiones
-------------------------------------------- Separacion de patrimonios
AFP (patrimonio de los accionistas)  Cuando tiene que pagar una multa tiene que
salir de este patrimonio

Las AFP adquieren títulos a través de mecanismos centralizados (son los que negocian las
ofertas secundarias: es cuando uno compra en la bolsa.) y los no centralizados (son las
emisiones primarias: C la primera fuente bono)

Mecanismos centralizados son las bolsas

Mecanismos no centralizados son las emisiones (La ley siempre exige el cumplimiento de
ciertos requisitos: Igualdad en el acceso a la información para los participantes del proceso de
colocación o negociación, disponibilidad y difusión de la información referida de la operación,
transparencia en la colocación, etc.)

TENER EN CUENTA:
 a. Las AFP pueden invertir en mecanismos centralizados (sigue lo que dice la ley) y
descentralizados (se deberán cumplir unos ppios)
b. Pueden invertir en aquellos instrumentos que estén regulados expresamente
regulado en la norma
c. Y pueden invertir dentro de los limites establecidos en la norma
d. Existe una política de inversiones que debe ser difundida para ver si es acorde o
no.
e. Las AFP tiene que tener un comité y procedimientos adm

¿Quejas sobre las AFP?

- Baja rentabilidad. Esto se debe una cuestión:

La volatilidad o riesgo que existe durante el tiempo del aporte es común y si todos los
fondos caen. ¿De quién es la culpa, de la AFP, de la filial, del mercado?
La rentabilidad mínima se calcula al promedio de las inversiones realizadas en los otros
fondos. Si pasa lo que hemos dicho pues no habría responsabilidad de la AFP ya que
habría responsabilidad si es que se infringe el deber fiduciario (No hace distinción
entre dolo o culpa grave). En la práctica no se ha responsabilidad a la AFP por caída del
sistema, si hubiera culpable es los afiliados por no escoger un fondo de menor
volatilidad o riesgo o el estado por no tomar las medidas correctivas ante la situación.
El bono de reconocimiento ya no existe, el complementario si.
La información de la rentabilidad de las AFP nos permite decidir afiliarnos o no.

TIPOS DE FONDO

a. Fondo de pensiones tipo 0 o fondo de protección de capital

Orientado a mantener el valor del patrimonio de los afiliados con crecimiento
estable y con muy baja volatilidad en el marco de los límites de inversión
establecidos por ley. Este tipo de fondo sera de carácter DCO para la ADM de los
recursos de todos los afiliados al cumplir los 65 y hasta que opten por una pensión
de jubilación en el SPP, salvo que el afiliado exprese por escrito su V° de asignar su
fondo al tipo 1 y 2, aquí la responsabilidad de la AFP queda salvaguardada de lo
contrario incurriría en responsabilidad
Es DCO para quien cumple 65 años y que pasa si se queda por negligencia de la
AFP en otro fondo pues la AFP tiene que indemnizarlo y tiene que reponerle las
pérdidas que se hubieren ocasionado.

b. Fondo de pensiones tipo 1 o fondo de preservación de capital

Tipo de fondo orientado a crecimiento estable del patrimonio de los afiliados con
baja volatilidad en el marco de los limites establecido en la ley. Este tipo de fondo
sera de carácter DCO para la ADM de los recursos de todos los afiliados mayores
de 60 años y menores de 65 años, salvo que el afiliado expresa por escrito su V° su
fondo al tipo 0 o al tipo2.

c. Fondo de pensión tipo 2 o mixto

Orientado a un crecimiento moderado del patrimonio de los afiliados con
volatibilidad media en el marco de los límites establecidos.
 d. Fondo de pensiones tipo 3 o fondo de apreciación del capital (fondo de
crecimiento)
Orientado a un alto nivel de crecimiento del patrimonio de los afiliados con alta
volatibilidad en el marco de los lmites establecidos en la ley.
Es el que tiene mas limitaciones porque podría producir mayor perjuicio.

PERSONA JURIDICA Y AFP

La norma habla de que la posibilidad que las AFP puedan adm fondos V° para PJ destinados
exclusivamente a generar recursos para ser aplicados a incrementar las CIC de aportes DCO de
sus W, de acuerdo a una política interna diseñada por la misma persona juridica para la
aplicación o disposición de dicho fondo. Este tipo de fondo C una liberalidad del empleador,
convirtiéndose en un patrimonio independiente e inembargable con una finalidad especifica.

PROCESO DE AFILIACION

- La incorporación del W al SPP. Esta incorporación se realiza a traves de la intervención

de un funcionario e la AFP denominado promotor de ventas que tiene que estar
autorizado (tener código para obtener información que tendra que otorgar al afiliante)
Se perfecciona la afiliación a través de la suscripción del contrato de adhesión con CGC
administrativamente aprobadas. No puede ser modificado sin autorización expresa de
la SBS. Todas las AFP tienen que competir en igualdad de condiciones diferenciándose
en la rentabilidad y ss de atención al cliente. Es decir los cttos deben establecer los
mismos términos o clausulas cambiando solamente el nombre de la AFP.

AFILIACION AL SPP

El ctto de afiliación se perfecciona con la firma, rige desde le otorgamiento del CUSPP es decir
los D y DCO inherentes de ese ctto para que entren en plena vigencia esta condicionado al
otorgamiento del CUSPP. Un afiliado solo puede tener sus aportes DCO en una sola AFP y esto
tiene que verificar la SBS, por eso es que pasa esto de que los D y DCO van a ser eficaces con el
otorgamiento del CUSSPP (CODIGO HABILITANTE). Los V° si los puede tener en otras AFP y en
otros fondos.

Los que pueden afiliarse en estas AFP los W dependientes, los independientes (cuarta
categoría y los peruanos que W en el exterior No están DCO a aportar)

Características de la afiliación:

a. Es personalísimo (solamente puede ser celebrado por la persona que se afilie)

b. Única para aportes DCO (LOS V° LOS PUEDO TENER EN DISTINTAS AFP Y EN
DISTINTOS FONDOS)
c. Los W mayores de 50 años deben otorgar una declaración jurada
d. Intervención del promotor de ventas (para que el ctto tenga validez debe estar
suscrito por él y que además este autorizado. Este promotor debe informar lo
básico del SPP incluyendo bondades y características del sistema y comparación
con el SNP. Para mantener el código que lo autoriza debe dar un examen. Su deber
es de informar para que haya una mala afiliación.
Ctto de afiliación La relación entre la AFP y sus afiliados se rige por estipulado en los
respectivos cttos de afiliación que son cttos por adhesión cutos formatos deben ser aprobados
por la SBS

Participación del empleador

- A traves de la entrega de un documento denominado BOLETIN INFORMATIVO, para

hacer el distingo entre ambos sistemas a elegir. El empleador le explicara el boletín el
cual establece una serie de pausas. Soy W nuevo y el W tiene que darme ese boletín y
tengo 10 días para afiliarme al sistema escogido. Trascurridos los cuales tengo que
tomar una decisión e informar al empleador de la misma. El empleador tiene que
preguntarle al W en caso de nuevo empleo o primer empleo en donde quiere estar. Si
el W no contesta el responsable va a ser el gerente por el no pago o el titular el pliego
para con la empresa en tanto que no ha retenido los aportes. Es por ello que tiene que
DCO a tomar una decisión. En caso de que no tome una decisión el empleador ¿que es
lo debe hacer para no verse incurso en responsabilidad? El TC dijo que no veía nada de
malo en la figura de la afiliación por responsabilidad del empleador para de esta
manera afiliar a sus W en la AFP en la que estén más afiliados del N de sus W. Pero
luego se deroga esta disposición de responsabilidad por el empleador porque se
designaba a la AFP a W antiguos. En la practica el empleador sino dice nada el W pues
lo afiliara en cualquiera, que comúnmente será la ONP.

- El W ha decidido irse al SPP tendrá que hacerlo en la AFP que haya ganado el concurso
de licitación pública. La SBS el mecanismo que quería lograr con ello es que las AFP
compitan de forma diferente y no sean un monopolio, en tanto que como no había un
control de precios (comisiones) pues había que obtener una mecanismo para bajar los
precios y era mediante la licitación de concurso público mediante el cual se establecía
que la AFP que ganara el concurso pues iba a cobrar menos y todos los que
empezaban a laborar debían incorporarse en esa AFP. Este mecanismo se aplicaba
para los aportes DCO y V° y solo para los dependientes mas no para los
independientes, los cuales pueden hacerlo V° pero en la práctica no lo quieren hacer
(esto último fue una salvajada para la AFP para habitad). La razón de esto fue de
naturaleza política.

- Nosotros que no estamos afiliados y que es nuestro primer trabajo pues debemos
afiliarnos a las AFP que gane la licitación lo cual vulnera el ppio de libertad pero la
ventaja es que te cobra mas barato.

Artículo 5 de la ley del SPP

- En el DS 054-97-EF (TUO del SPP)  En el artículo 5 establece que los afiliados a los
sistemas de pensiones adm por la ONP pueden optar por permanecer en ellos con
todos los D y beneficios inherentes a dichos regímenes o por incorporarse al SPP.
Si yo me afilio al SPP ya no puedo cotizar más en la SNP, si lo hago no me van a otorgar
ningún beneficio pensionario. La ley dice que las cotizaciones o aportes que un W haga
a la SNP estando afiliado a la SPP no generan ninguna cobertura. Si vas a generar a la
ONP a reclamar pues esta se libera de entregar algún beneficio en tanto que la ley dice
que las cotizaciones al SNP que efectúen los W con posterioridad a su incorporación al
 sistema……. Hay una forma de recuperar el aporte indebido que es interponer una
acción de pago indebido ante lo cual la ONP va a decir que solo se va a reponer 5
porque la acción tiene un plazo de prescripción que es de 5 años y ya pasaron 20 años
en el cual está pidiendo la jubilación y los otros 15 años de aporte ya no se podrán
reclamar.

PARTICIPACION DEL PROMOTOR

Su deber primordial es el de INFORMAR. Existe un procedimiento adm de sanción al promotor

pero por causales especificas señaladas en la norma que se relacionan con la nulidad de la
afiliación (NULIDAD POR VIA ADM?--> Que raro)

La actuación del promotor DCO en todos los aspectos o plenamente a las AFP, el vínculo entre
ambos es directa.

Es DCO su participación y todas las consecuencias de su actuar repercuten directamente a las

AFP porque son sus representantes de las AFP.

Hay dos tipos de multiafiliacion:

a. Pura
Si me afilio a habitad, y luego me afilio a prima pues me rechazan este segunda
afiliación por el ppio de primero en el tiempo primero en el derecho
Es por ello que es importante que los D y DCO que del ctto se deriven se
condicionen al otorgamiento del acto adm del CUSPP. Y de igual forma hay que
tener en cuenta que esto pasa en tanto que solo puedo aportar mis aportes DCO
solo puedo otorgarles a una sola AFP y en un solo fondo.

b. Presunta
Los contratos son llenados por el promotor y este pone un DNI de otra persona y
cuando esa persona se quiere afiliar a una AFP pues aprecera que esta afiliado a
otra AFP y le rechazaran, en este caso hablamos de multiafiliacion presunta.

Los promotores W solo para una AFP no para dos.

APORTES:

Están compuestos

a. Aporte propiamente dicho (Primero)

b. Comisión de AFP (tercero)
c. Prima de seguro (segundo)
Tiene que haber ORDEN DE PRELACION, porque si el empleador no puede pagar y
la AFP logra recuperar algo de ese empleador quebrado deberá seguir este orden.
Igual para el proceso de recaudación y liquidación de la sociedad. En general se
podrá aplicar al proceso de COBRANZA.
La naturaleza jurídica de los aportes:
 Es un ahorro de seguridad social, no podemos hablar de un ahorro privado en tanto que es un
ahorro de seguridad social gestionada o adm por una empresa privada. SI fuera privado tendría
la posibilidad o elección de aportar o no aportar.

Con respecto a los W dependientes: La remuneración asegurable es aquella que esta afecta a
los aportes. Y esta remuneración asegurable a todos los conceptos que se entienden
remuneración por la ley de la CTS o que sean de libre disposición de forma permanente por
parte del W (A excepción de la movilidad, los vales de refrigerio, las gratificaciones
EXTRAORDINARIAS) La remuneración variable también computa, que es la que esta sujeta a
vaivenes en el tiempo, por ejemplo las comisiones también esta afecto a los aportes al SPP. De
igual forma están afectos los SUBSIDIOS, en tanto que este es una sustitución que hace el E
ante la imposibilidad del W de laborar por circunstancias que le acontecen al W es decir es
como fuera un sueldo.

El que efectúa el pago de los aportes de los W dependientes es el EMPLEADOR, EL ES EL

RESPONSABLE DE RETENER Y DE PAGAR. Y debe pagar dentro de los primeros 5 días hábiles o
útiles de haber trascurrido el mes de devengue o del mes siguiente al que fueron devengados.

La responsabilidad solidaria del empleador se hara efectiva siempre que el W se encuentre

afiliado al SPP y exista previamente un pronunciamiento definitivo de la autoridad
competente. Igual ppio resultara de aplicación para aquellos casos de empleadores que
abonen total o parcialmente remuneraciones fuera de planilla

¿Habrá responsabilidad de caso de no pago? Recordemos que el empleador es retenedor por

ello sino cumple con esta retención y paga pues está configurándose la apropiación ilícita, POR
ELLO si se puede denunciar pero en la practica sta denuncia puede terminar civilarse porque si
presenta la denuncia el empleador manifiesta V de pago pues se archiva.

Los candidatos favoritos para irse a prisión por ello son los gobiernos regionales. Es por ello
que las AFP comenzaron a denunciar a los alcaldes, etc. Es por ello que comenzaron a surgir
criterios de fraccionamiento de pago para darl chances a los empleadores morosos.

El pago que hace el empleador se realiza por la planilla de pago. La declaración sin pago es que
si dentro de los 5 días que la norma manda al empleador no tiene dinero para pagar este tiene
la DCO de presentar una declaración sin pago. Si hace esto la AFP le hace una rebaja en sus
intereses moratorios.

Mecanismos adicionales de pago

Mediante resolución de SBS se podrá autorizar la presentación de la planilla de pago de

aportes asi como de la declaración sin pago mediante medios magnéticos, transferencia
electrónica o cualquier otro medio que se determine, guardando las mismas características de
valides respecto de la informacion que se consigne en las planillas elaboradas por medios
físicos. Asimismo, la SBS determinara las condiciones necesarias, asi como los requisitos y
plazos que correspondan, para que la presentación de las planillas de pago por parte de los
empleadores se efectue de modo DCO por medo de transferencias electrónicas.

Declaración sin pago Oportunidad

Cuando el empleador no cumpla con el pago oportuno de los aportes al SPP, debera formular
una declaración sin pago de los mismos, dentro del mismo plazo que tiene para efectuar el
pago que tiene para efectuar el pago de los aportes del W, utilizando el formato que designe la
SBS. El incumplimiento de la DCO de formular dicha declaración por parte del empleador o la
formacion incompleta de la misma, sera sancionado por la Superintendencia de la AFP como
multa equivalente al 10% de la UIT viegente a la fecha de pago por cada W cuyos aportes no
fueran declarados.

Acciones de cobranza

En los casos de demora en el pago de los aportes, las AFP están DCO a iniciar contra el
empleador las acciones legales.

TIPOS DE APORTE:

a. DCO son el fondo, prima y comisión AFP o retribución

b. V° pueden ser con fin previsional (los cobra al final la AFP) o sin fin previsional
Existen exoneraciones del aporte al SPP:
1. Jubilados V°, puede que existan jubilados que siguen trabajando pues puede
seguir aportando a la AFP pero no existe DCO de retener.
2. No primas, el seguro no opera si ya estoy jubilado. Y si se realiza aportes por
equivocación la AFP tiene la DCO de devolverlos.

AFILIACION

Art 1: Es la relación jurídica que se produce entre un W, cualquiera fuera su condición, y la AFP
a través de la cual el W se incorpora al SPP o ejerce su derecho a traspasarse de una a otra
AFP.

Art 2:…..

El empleador tiene que otorgar un boletín informativo si es que el W no está inscrito en ningún
sistema previsional. Si es que el W no se decidía pues surge la figura de la filiación por
responsabilidad por el empleador, por ello el empleador debía afiliar a su W a la AFP que había
ganado la licitación de concurso público. Esto solo pasa cuando el W recién tiene trabajo, si es
su segundo W ya no podrá. En la práctica el empleador no le da ningún boletín informativo y lo
suele afiliar al SNP porque es más fácil.

Art 3: Modalidades de afiliación

a. Incorporación es la modalidad de afiliación que se genere con la primera afiliación a

una AFP por parte de un trabajador
b. Traspaso: se genera cuando un W, manteniéndose en el SPP, trasnfiere su CIC y la
adm de la misma de una a otra AFP
c. Reafiliacion: se produce cuando un W, habiendo ejercido su D a la reversibilidad, se
reincorpora al SPP mediante la suscripción de un nuevo ctto de afiliación
d. Asignación: es el procedimiento mediante el cual los W que se incorporen al SPP son
afiliados a la AFP que ofrezca la menor comisión por adm de fondos de pensiones.
(LIMITE ..
e. La licitación.

COBRANZA DE APORTES PREVISIONALES CUANDO EXISTE MORA

 - La responsabilidad del empleador: Puede existir responsabilidad penal es la
apropiación ilícita porque en el SPP porque el empleador funge de agente retenedor.

- Lo conviene en este caso es realizar la acción de cobranza porque lo que interesa es

recuperar los aportes del W mas no meter preso al empleador.

- Cuando no ha retenido los aportes previsionales pues existe responsabilidad solidaria

entre la empresa y las personas adm de dicha entidad. Ante esas circunstancias la AFP
podrá demandar a ambos.

- La responsabilidad solidaria la tendrá que determinar el juez. Recién allí cuando se ha

pronunciado el juez SOBRE LA R. solidaria pues la AFP puede INICIAR LAS ACCIONES
DE COBRANZA. Pero como es ilógico porque puede demorar mucho pues lo que hacen
es demandar de frente a las empresas. Sin embargo en la práctica no se ha visto
demandas sobre reconocimiento de R solidaria ante el juez porque es el quien debe
reconocer dicha responsabilidad.

- La R penal es difícil porque una deuda se puede civilizar, es decir se convierte en una
deuda y no un delito manifestando su V° de pago.

- La ley contemplaba la cobranza coactiva: Los ejecutores coactivos se encargaban de

realizar el cobro de los aporte previsionales impagos. Sin embargo lo que sucedió es
que la norma se declaró INC, SE CUESTIONABA que en este tema una empresa privada
tenga funciones propias del estado en lo que respecta a la cobranza coactiva. Como se
derogo pues las AFP no tenían como recuperar las deudas. Hoy solo tienen la vía de
acudir a los juzgados de paz y en apelación a los juzgados de primera instancia laboral.

Estas son DCO de dar sumas de dinero. Pero existen dos mecanismos de cobranza:

a. Procedimiento adm de cobranza, no es una via adm previa porque las AFP no son
concesiones adm. Esta cobranza es llamada prejudicial, es solo requerirle al
empleador moroso sobre el pago de una deuda prexistente que puede ser via
correo electrónico, telefónica. Pero con una condicion si es que no funcionan estos
medios pues deberá emitir liquidación previa que es un formato que no tiene
mérito ejecutivo en el cual se indica el nombre del W y del empleador, el monto de
la deuda divido por aporte. Se emite este formato por el número de W que emiten
deuda por parte del W. Si luego de 6 meses de este procedimiento y no hay
resultado pues la AFP tiene un mes más para iniciar

b. El procedimiento judicial de cobranza, que se inicia a través de un formato

llamado liquidación para cobranza, el cual tiene mérito ejecutivo. Es decir se lleva
a cabo mediante un proceso de ejecución es decir que no puede ser cuestionada
salvo causales específicas señaladas en la norma.

Caso en los que se inicia:

 1. Vencido el plazo de la declaración sin pago (mediante la cual el propia
empleador reconoce que debe)
2. Luego de culminado el proceso adm de cobranza (es decir después de 7
meses)
Vencida la H° previsional: Trayecto de las aportaciones que tiene el W en una
determina empresa.
3. Cuando existan documentos ciertos: una boleta de pago, el libro de planillas,
DJ de puestos (que el propio W puede llevar a la AFP para que inicie las
acciones de cobranza)

CASO:

Artesco S.A

Felipe Huaman P. (Trabajador de la empresa Artesco S.A)

No tiene aporte desde junio hasta diciembre, solo desde enero hasta mayo (esto ultimo es la
historia previsional 5 meses)

La norma dice que la AFP tiene 7 meses para realizar la cobranza ADM. Porque en el mes 7 la
AFP tiene que demandar. Y si no hace nada en los 7 meses y se demanda en el mes 7, pues el
empleador puede alegar que el W renuncio o se le despidió o este con licencia sin goce de
haber. Por eso es importante el procedimiento adm de cobranza

Los empleadores asi como deben incorporar a los W cuando es su primer trabajo a un sistema
previsional y retener tambien tienen que informar la baja de los W porque hay situación en las
que la AFP demanda de frente y vienen los gastos de abogados. Por ello si pasa esto pues se le
comunica al empleador que asumirá todos estos gastos adm de abogado o de procedimiento
judicial.

Puede que el empleador pague dos meses y luego no para así ocultar su relación previsional.
En este caso ¿Qué pasaría en estos casos? Pues que el W pueda haber pedido licencia sin goce
de haber, ante estos casos pues lo que tiene que hacer la AFP es investigar si ha existido esto

Si el W se va de vacaciones ¿el empleador esta DCO a pagar AFP? Si. Y si el W recibe un bono
adicional equivalente a 5 remuneraciones, no estará afecto a retención porque no es
permanente. Pero si las certificaciones especificas si estas afectas.

Caso:

Lily S.A

El empleador nuevo paga por relación previsional el mes de diciembre. Esto significa que el W
trabajo hasta el mes de noviembre en Artesco y luego en diciembre comenzó a trabajar en Lily.
¿Qué harían?

Ha Artesco se le iniciaría el procedimiento de cobranza porque es este el que no ha realizado

ningún aporte previsional y más bien Lily advierte a AFP que existió una relación laboral sin
pago de pensión. Pero también puede que el W trabajado 5 días y luego haya renunciado. Y en
el mes de diciembre volvió a trabajar en el mes de diciembre.

SI la empresa Artesco S.A no responde los requerimientos de pago ante la AFP si tiene que
iniciar el procedimiento judicial.
No es un procedimiento adm propiamente dicho sino que es una cobranza de deuda, que se
realiza sobre la base del historial previsional.

Es importante que las AFP inicien el procedimiento de cobranza oportunamente porque la

razón es la recuperación de los aportes, porque esa recuperación si tarda puede convertirse en
inútil.

Una liquidación para cobranza debe contener:

a. Denominación de la AFP, nombre y firma del funcionario que practica la liquidación

b. Nombre (como PN. Empleado con negocio y los empleados del hogar Deben
incorporarse al sistema pensionario. De igual forma el portero. Estos también deben
incorporarse), razón social (sociedades conmadintas u otro tipo de gestión
empresarial) o denominación social (nombre de la sociedad) empleador
c. Los periodos de aportación adeudados
d. El nombre de los W cuyos aportes adeuden
e. El detalle de los aportes adeudados incluyendo los aporte que se encuentren en la
declaración sin pago, los aportes impagos que demuestren o hagan presumir a la AFP
el monto de la deuda que refleje las boletas de pago
f. Los intereses moratorios devengados hasta la fecha de su elaboración
g. Los demás elementos que establezca la SBS. Para dicho efecto, la institución aprobara
los formatos necesarios para el cobro de los aportes DCO e intereses moratorios.

Cuando una AFP, actuando de manera negligente, no inicie oportunamente el proceso de

cobranza de adeudos de los empleadores, de acuerdo a los establecido en la ley, deberá C
provisiones por los montos dejados de cobrar, a fin de cautelar el derecho del afiliado.

La AFP debe participar en los procedimientos concursales sin ningún privilegio INTEGRA LAS
JUNTAS CONCURSALES o de A° (porque de lo contrario se pueden adoptar acuerdos que sean
lesivos a los afiliados y por ello tiene que dejar constancia de su participacion) y tiene los
mismos derechos que un acreedor comun y silvestre. Lo que no puede hacer es condonar las
deudas, ya que las previsionales no pueden ser condonas, las de materia civil si. Esto porque la
C que establece que es una reserva de seguridad social las cuales están protegidas C y tal como
los señala el articulo son intangibles, imprescriptibles e inalienables. Siempre hay derecho
sobre las mismas. Si las condonan pues la misma AFP la estaria asumiendo. La deuda alcanza
tanto al capital como a los I° moratorio ergo tampoco podría condonar los mismos. Las primas
de seguros tienen un tratamiento diferente, por lo cual si pueden ser condonados siempre y
cuando media autorización de la compañía aseguradora.

Los I° moratorios integran la CIC por eso no pueden ser condonados. Los I moratorios generan
tasas muy altas por eso puede que el empleador no pague la deuda previsional. Por ello podría
darse el perverso caso que el W tenga en su cuenta un gran cantidad de dinero por I
moratorios

Los interese moratorios en sistema previsional son los mas altos que hay en el sistema jurídico.
Pero existen mecanismos de aplazamiento de pago.

¿Cómo se presenta la AFP a un proceso concursal?

Se presenta con la liquidación para cobranza porque tiene merito ejecutivo, y por ello nadie ni
mucho menos indecopi podría cuestionarlo porque se presume un documento cierto.

PROCESO DE EJECUCION

Para efectos de dicha ejecucion se establecen las siguientes reglas especiales:

a. Cualquiera que sea la cuantia de la pretension, el juez competente para conocer el

proceso sera el juez de paz letrado del domicilio, sea este un particularo una entidad
del estado
Los únicos anexos a la dda serán la liquidación para cobranza y la copia simple del
poder del representante o apoderado de la AFP. En caso que antes de la interposición
de la dda, la AFP hubiera registrado ante el juzgado el nombre de asu apoderado o
representate adjuntando copia del documento en que consta la representación, no se
reqeurira de presentación de nuevas copias del poder de cada dda.

No C requisito de admisibilidad de la dda la realización del procedimiento adm.

El juez que exija la presentación de anexos o medios robatorios no previstos en el presente

incurre en responsabilidad funcional

El ejecutado podrá contradecir la ejecucion solo por los siguientes fundamentos:

1. Estar cancelada la deuda lo que se acreditara con copia de la planilla de pagos de

aportes previsionales debidamente cancelada .

2. Nulidad formal o falsedad de la liquidación para cobranza

Adoloce de alguno de los requisitos señalados en la norma. Si se convierte en nula
una declaración para cobranza es un tema muy peligroso porque se puede
perjudicar los aportes previsionales del W.
En el caso de la falsedad se refiere al error material del sistema, no significa que
este falsificando datos.

3. Inexistencia del vinculo laboral con el afiliado durante los meses en que se habrían
devengado los aportes materia de cobranza, lo que se acreditara con copia de los
libros de planillas o de las boletas de pago de remuneraciones suscritas por el
representante del ddo

4. Las excepciones y defensas previas señaladas en los articulos 446 y 455 del CPC
Falta de legitimidad para obrar, caducidad, falta de cosa juzgada, prescripción,
agotamiento de la via adm. La mas comun es la prescripción
La contradicción se debera presentar acompañada de prueba documental que
acredite sus fundamentos, salvo los casos a que se refiere el numeral 2 precedente
y el inciso 3 del art 446 del CPC.

5. Independientemente de la cuantia de la pretension, conocera la apelacion el juez

de W
 La segunda instancia es el juez de trabajo, contra la sentencia de segunda instancia
no existe recurso extraordinario y por tanto deviene en cosa juzgada. El proceso
judicial para cobrar pues tambien le es aplicable la figura de rebeldía. Estos
procesos se siguen de oficio por lo cual es necesario que el emplazado participe en
el proceso de lo contrario se le va a originar en caso de que no exista una deuda
pues es que se le adjudique al pago de una deuda que no existía causándole un
perjuicio.
6. El juez de W expedirá sentencia dentro de los 10 dias de recibido el expediente

PROVISION POR NEGLIGENCIA:

Sino inicie oportunamente el procedimiento de cobranza de aportes adeudados por un

empleador (sea adm o judicial) pues se le multa a la AFP, pero existe una sanción más
contundente que es la C de una provisión por negligencia: Anotación contable que las AFP
deben hacer contra sus resultados que debe ser por el monto total de la deuda más los I
moratorios. Tendrá que provisionar hasta que inicie la acción de cobranza, la ley habla de una
DCO de medios no de resultados porque no le dice que cobre sino que realice todos los medios
para llegar accionar la cobranza. Cuando se realiza esto pues se revierte la provision.

La provisión es contra la AFP, no contra los afiliados o fondos de ellos. Es contra el

PATRIMONIO DE LA AFP

La provision por negligencia (sancion adm) no genera que la AFP tenga que pagar la deuda de
su dinero porque es una DCO de medio y no de resultados, ya que cuando inicie la acción de
cobranza eso se revierte. Pero lo que puede suceder es que la deuda este acumulada por
mucho tiempo y puede que el empleador no haya sido ubicado o inexsistente por ello es muy
importante que las AFP haga el monitoreo de ello. Sino realiza esto pues los afiliados pueden
plantear una dda de daños y perjuicios a la AFP y el juez claramente declararía fundada la dda
y lo que se debería demandar los I° moratorios. Pero siempre y cuando haya existido
negligencia de la AFP.

Tiene que quedar claro que esta es una DCO de medios y no resultados esto quiere decir que la
SBS no puede ordenarle a la AFP que tendrá que pagarle al afiliado sino que mediante medida
correctiva no se puede ordenar esto porque esto sería claramente una indemnización al
afiliante y esto quien lo determina es el órgano jurisdiccional. Esto no implica que el afiliante
por negligencia de la AFP pueda demandarla ante el órgano jurisdiccional el pago de daños y
perjuicios.

Cuando una AFP, actuando de manera negligente, no inicie oportunamente el proceso de

cobranza de adeudos de los empleadores de acuerdo a los establecido en la legislación vigente
deberá C provisiones

La naturaleza jurídica de esta provisión es de una sanción que impone la ley a la AFP.

SBS- AFP Empleador AFILIANTE

PROVISION POR NEGLIGENCIA:

- Se da la provision:
 A. Cuando se cuenta con información de la remuneración del afiliado no se haya iniciado
la cobranza
B. Cuando no se haya iniciado el procedimiento de cobranza adm siempre y cuando se
haya determinado la existencia de una deuda previsiona mediante un H° previsional
cierto y cuando se optimo realizarlo porque de nada servria inciairlo para reconocer la
deuda y comunicárselo a un empleador QUE NO EXISTE O HA DESAPARECIDO.
C. Cuando culminado el procedimiento adm de cobranza, no se haya interpuesto la dda o
procedimiento judicial.
Si es que la AFP no se ha presentado a concurso a pesar de la publicación de que el
empleador esta en concurso pues aplica provision por negligencia tambien. Ahora no
cabe que la SBS exija que la AFP por su negliegencia pague mediante ACTO ADM a los
afiliados los daños y perjucios (esto no existe). NO excluye que los afiliados entablen
dicha dda de daños y perjuicios a la AFP y se tendra que regir por el CPC por
responsabilidad contractual porque hay un vínculo previo o nexo causal que es el ctto
de afiliación en la que se compromete a gestionar o adm.
REVERSION DE LA PROVISION
A. Iniciado el proceso de cobranza de aporte (Adm o judicial) porque es una DCO de
medios y no de resultados porque lo que exige la norma es que entable el
procedimiento respectivo de cobranza
B. La provision es un tipo de sancion para la AFP. Se revierte iniciado la acción de
cobro
C. La cobranza es una DCO de medios mas no de resultados

FIGURA DE LA PRESCRIPCION

- Aplicaba hasta el año pasado.

- Si una AFP detectaba una deuda muy antigua por parte del empleador. ¿Podría
demandar? No porque habría prescrito porque en ese caso se rige por el CC, no por la
legislación laboral. Lo que hay entre AFP y afiliado es una relacion civil a pesar de que
la AFP adm una seguridad social. Por lo cual la prescripción era de 10 años ergo la
acción indemnizatoria era de 10 años.
- Sin embargo la norma modificatorio de julio ha cambiado y ha señalado diciendo que
los aportes al sistema previsional son imprescriptibles, lo cual significa lo siguiente:

a. Lo que traería ello es que el monto a pagar seria impensable al ser imprescriptibles
el plazo para reclamarlos. Y sino tiene plata el empleador pues se embargara sus
bienes, retención de su remuneración
Evidentemente el perjudicado va a ser el empleador porque para el la deuda
NUNCA va a prescribir.
La responsabilidad de la AFP es que tendra que iniciar el procedimiento de
cobranza. ¿Y si actuo negligente quien pondrá la plata ante la dda del W? Según el
profesor esto se deberá regir por el CPC.
Par el profesor esto es una barbaridad que pone en peligro a todo el mundo.
Porque la deuda no prescribe y todos correríamos riesgo cuando emplemos ha
alguien para realizar labores domesticas.
Texto único ordenado de la ley del SPP (buscar)

RETORNO AL SNP
Este procedimiento adm para verificar la nulidad de afiliación se inicia por pedido del afiliado y
de esta manera estos pueden solicitar su retorno al Sistema Nacional de Pensiones.

Causales de nulidad de afiliación

Causales vigentes

1. Falsificación de firmas
La firma del ctto esta falsificado. Pero se debe buscar porque esta falsificada, lo
cual se debería a que el promotor podría comisionar por cada afiliado.
Esto implica que se inicie un procedimiento de investigación penal al promotor
porque C un delito.
2. Afiliación por responsabilidad del empleador Que no haya seguido los
requisitos establecidos.Esto pasa cuando es su primer W y no dice nada dentro de
los 10 dias. Trae perjuicios
3. Inexistencia del afiliado Ej: los cementerios. Los promotores iban a a los
cementerios estos les colocaban cualquier DNI de personas vivas. Y allí venia el
problema que cuando esta persona se iba a afiliar a tal sistema pues se establecía
la afiliación a otro sistema y se puede iniciar el procedimiento.

4. Exclusión de cobertura del seguro por preexistencia.- Dentro de este proceso se

inicia un procedimiento de investigación se inicia al promotor

SECCIÓN 3 RETORNO AL SNP

Así como hay causales para ingresar o afiliarse, también hay formas para retornar al sistema
nacional de pensiones.

Causales administrativas vigentes:

1. Falsificación de firmas

Un afiliado que se entera que lo está porque alguien ha falsificado su firma en un

contrato. Esto es una causal de nulidad, por tanto, no puede ser ratificado por las partes.
Entonces, si tengo un contrato de afiliación que es nulo ya no lo podré salvar el acto jurídico y
manteniendo vigente el contrato de afiliación y habría un gran inconveniente si se sigue
realizando aportaciones al SPP.

La nulidad de la afiliación será atribuída a la AFP cuando:

a. Se comprueba que la firma en el contrato no pertenece al trabajador a través de una

pericia de grafotecnia. AFP asumirá todos los costos.
b. Se comprueba la inexistencia del afiliado (consulta RENIEC)
En ambos casos, el plazo para que el trabajador, heredero, AFP o empleador solicite la nulidad
es de 10 años contados a partir de la fecha en que el afiliado toma conocimiento de su
afiliación al SPP o se le entrega al CUSPP.

La declaración de nulidad del contrato de afiliación tiene importancia de la asunción de

costos. Si la causal es atribuible a la AFP pues tendrá que pagar (la diferencia de aportes) ella
aunque la actuación haya sido producida por el promotor.

2. Afiliación por responsabilidad del empleador

Solo procede la nulidad cuando no se haya hecho lo dispuesto por la normativa.

La nulidad es atribuible al empleador en los casos de afiliación por responsabilidad del

empleador cuando no se haya cumplido con las normas que regulaban esta forma de
afiliación. El plazo para que el trabajador, heredero o empleador solicite la nulidad es de 10
años contados a partir de la fecha en que el afiliado toma conocimiento de su afiliación al SPP
o se entrega al CUSPP.

La nulidad será atribuible al afiliado cuando se haya quedado sin cobertura por enfermedad
preexistente. El plazo para que el trabajador, empleador o heredero solicite la nulidad será de
2 años, contados desde la presentación de solicitud de evaluación. Además , se le castiga al
enfermo porque se le enviará al SNP y si hay diferencia en los aportes los asumirá él mismo.

3. Inexistencia del afiliado

Tiene que presentar reclamo ante la AFP la cual tendrá que determinar si ha habido
dolo o error en el proceso de afiliación al colocar el Nº de DNI. Aquí no va a haber costos
porque nunca se ha aportado sino que simplemente estará en el registro. Es muy difícil que
tenga fondos, sin embargo no es imposible.

No se sanciona a la AFP, sino que se devuelve dinero a la ONP.

4. Exclusión de cobertura del seguro por preexistencia

Todas estas causales de nulidad para su procedencia deben pasar por un procedimiento de
investigación al promotor para ver si se cometió o no la falta.

El pilar de todo sistema de pensiones es la capitalización individual.

Hay otra institución jurídica que se suele aplicar para limitar los derechos de una persona y las
obligaciones de la contraparte: la prescripción. A diferencia del derecho anglosajón, todos los
derechos tienen un límite.

SUPUESTOS DE DESAFILIACIÓN

1. Afiliados que hayan ingresado al SNP hasta el 31/12/95 y cumplan requisitos para una
pensión en el SNP (momento de hacer efectiva desafiliación).
 Ejm: A se afilia el 30/12/95 y hoy 11/11/16 quiero afiliarme al SNP, sí puedo hacerlo y
sí podría regresar si me arrepiento porque estoy dentro de la fecha. Todo esto con el requisito
de que debo cumplir con el requisito de aporte al omento de hacer efectiva la desafiliación.

No hay necesidad de aporte efectivo en el SNP, basta que la afiliación y adquisición de

los derechos sea a la fecha.

2. Afiliados que al momento de ingresar al SPP contaban con requisitos para pensión en
SNP.

¿Por qué alguien que tiene un derecho adquirido en el SNP decidiría incorporarse al
SPP?

Porque puede suceder que una vez adquirido el derecho, reciba un ascenso y el sueldo sea
mucho mayor. Si se quedara en el SNP al existir topes no ganaría mucho. Los principios en los
que se basa esta decisión son: capitalización individual y libertad de información.

¿qué puede originar que a pesar de que alguien gane más ya no quiera estar en el SPP?

La empresa quiebra, lo despide, o el trabajador tenia como expectativa trabajar con el sueldo
del ascenso 10 años más pero solo estaría por 1.

3. Afiliados que realicen labores que implican riesgo para la vida o salud, bajo alcance de
la ley 27252, cuando cumplan requisitos para acceder a pensión de jubilación en el
SNP.

Por ejemplo: mineros, construcción civil, etc. Están expuestos a que se expectativa de
vida se reduzca. Todos ellos tienen un régimen especial de trabajo que les permite acceder al
SNP. Acabado todo el proceso hay la necesidad de emitir una resolución dada por la SBS.

Decreto supremo 054-97-EF (TUO del SPP) – Artículo 5

Los afiliados a los sistemas de pensiones administrados por la Oficina de Normalización Previsional (ONP)
pueden optar por permanecer en ellos con todos los derechos y beneficios inherentes.

Las cotizaciones al SNP que efectúen los trabajadores con posterioridad a su incorporación al SPP, no
darán derecho a ningún beneficio en el SNP. La ONP es responsable de la correcta aplicación de lo aquí
dispuesto.

El empleador que efectúe cotizaciones al SNP con posterioridad a la incorporación de los respectivos
trabajadores al SPP, será responsable por la regularización de los aportes adeudados a las AFP que
encuentran inscritos sus trabajadores afiliados resultando de aplicación la obligación a que se refiere el
artículo 34 de la presente Ley.

Sin perjuicio de lo indicado, el empleador podrá solicitar a la ONP la devolución de los montos
indebidamente pagados , la misma que podrá efectuarse en cuotas u otras modalidades. La indicada
devolución no incluirá los montos que el empleador deberá regularizar el SPP por concepto de los
intereses a que se hace referencia en el artículo 34 de la presente Ley.

Las empresas de seguros que cubran el siniestro e un trabajador tendrán derecho a repetir contra el
respectivo empleador, cuando dicho empleador haya regularizado de manera maliciosa, con posterioridad
al siniestro, y solo respecto de dicho trabajador, el pago de aportes retenidos en su oportunidad, de
acuerdo con las normas que regulan el SPP.
A los 65 años se adquiere el derecho a jubilarse, los 70 años que se regulan en el derecho
laboral es una causal de extinción por jubilación. Es decir, un trabajador puede seguir
laborando hasta los 80 años, pero solo si su empleador se lo permite.

Ante muerte o incapacidad, AFP contratará otro seguro como son: sobrevivencia más invalidez
y los gastos de sepelio. Estos son supuestos que pueden darse durante el camino hacia los 65
años.

Contingencias que CONTINGENCIAS DE SEGURO

ACUMULACIÓN SOCIAL
Interrumpen la acumulación
DE RIQUEZA
De riqueza HASTA 65
AÑOS

CONTIGENCIAS QUE INTERRUMPEN LA ACUMULACIÓN DE RIQUEZA

- Falta de trabajo.
- Falta de pago del aporte por parte del empleador. En este caso, se debe verificar que
el empleador cumpla con el pago, sin embargo, no se quedará sin cobertura sino que
se produce la figura de la suspensión de la cobertura. La cobertura se reiniciará una
vez que el empleador cumpla con regularizar los aportes y esto se dará cuando la AFP
inicie el procedimiento administrativo de cobranza para conciliar que realmente exista
la deuda y no sea por ejemplo, que el trabajador ha sido despedido. Mientras tanto, de
todas maneras el que se ve perjudicado es el trabajador.
- Pago indebido

FINALIDAD

Contribuir con el desarrollo y fortalecimiento del sistema de seguridad social en el área de

pensiones, a efectos de otorgar protección ante los riesgos de vejez, invalidez y fallecimiento, y
está conformado principalmente por las AFP. Complementariamente, participan del SPP las
empresas de seguros que proveen las prestaciones que correspondan, asi como las entidades
o instancias que participan de los procesos operativos asociados a la administración de los
fondos de pensiones.

ACCIDENTE DE TRABAJO

Es aquel está relacionado con su actividad propia de trabajo, en las circunstancias y en la

ubicación geográfica en donde se desarrolle. No es un hecho circunstancial, hay cobertura
siempre y cuando ese riesgo este relacionado con la actividad propia que desempeña el
trabajador.
CONTIGENCIAS DE SEGURIDAD SOCIAL
Artículo 40.- Las prestaciones en favor de los trabajadores incorporados al SPP son exclusivamente
las de jubilación, invalidez, sobrevivencia y gastos de sepelio, y no incluyen prestaciones de salud ni
riesgos de accidentes de trabajo.
Los pensionistas de jubilación, invalidez y sobrevivencia del SPP señalados en la presente Ley, se
encuentran comprendidos como asegurados obligatorios del Régimen de Prestaciones de Salud,
establecido por el Decreto Ley N° 22482, en las mismas condiciones respecto a la tasa de las
aportaciones y a las prestaciones de salud que corresponden a los pensionistas del SNP.
La AFP o Empresa de Seguros que pague la pensión actuará como agente retenedor, procediendo a
efectuar la retención y el pago de dicha aportación al Régimen de Prestaciones de Salud, salvo que
medie solicitud por escrito del asegurado a la cual deberá acompañar la documentación que acredite
fehacientemente que este se encuentra cubierto por algún programa o régimen de salud privado.
Los afiliados al SPP podrán disponer de hasta el 25% del fondo acumulado en su Cuenta Individual de
Capitalización de aportes obligatorios para:
a) Pagar la cuota inicial para la compra de un primer inmueble, siempre que se trate de un crédito
hipotecario otorgado por una entidad del sistema financiero.
b) Amortizar un crédito hipotecario, que haya sido utilizado para la compra de un primer inmueble
otorgado por una entidad del sistema financiero.

Dicha afectación podrá darse en cualquier momento de su afiliación

1. JUBILACION

Según el TUO SPP:

Artículo 41.- Tienen derecho a percibir la pensión de jubilación los afiliados cuando cumplan 65 años
de edad.
Constituye derecho del afiliado jubilarse después de los 65 años. En tal caso se mantienen los derechos y
las obligaciones del afiliado, de la AFP y de la Compañía de Seguros considerados en la presente Ley.
Las disposiciones contenidas en el presente Artículo se aplican sin perjuicio de lo establecido por el Texto
Único Ordenado del Decreto Legislativo N° 728.
Jubilación Anticipada 1
Artículo 42.- Procede la jubilación cuando el afiliado así lo disponga, siempre que obtenga una
pensión igual o superior al 40% del promedio de las remuneraciones percibidas y rentas declaradas
durante los últimos 120 meses, debidamente actualizadas.

Jubilación anticipada y devolución de aportes por enfermedad terminal 2

Artículo 42-A.- Procede también la jubilación anticipada y devolución de aportes por enfermedad
terminal o diagnóstico de cáncer.
Procede también la jubilación anticipada cuando el afiliado padezca de enfermedad terminal o diagnóstico
de cáncer que reduzca su expectativa de vida, debidamente declarada por el comité médico evaluador
calificado por la SBS, no obstante no reúna los requisitos señalados en el artículo 42 de la presente Ley y
siempre y cuando no pueda acceder a una pensión de invalidez.

1
Artículo modificado por el Artículo 1 de la Ley N° 29903, publicada el 19-07-2012.
2
Artículo incorporado por el Artículo 5 de la Ley N° 30425, publicada el 21-04-2016.
En caso de que el afiliado declarado con enfermedad terminal o diagnóstico de cáncer que solicite
pensión por invalidez o por jubilación anticipada a que se refiere el párrafo precedente, no cuente con
beneficiarios de pensión de sobrevivencia, podrá solicitar adicionalmente la devolución de hasta el
cincuenta por ciento (50%) de sus aportes, incluyendo su rentabilidad. En este último caso la cotización
de su pensión se efectuará considerando el retiro de los aportes antes referidos.

Cálculo de Pensión de Jubilación

Artículo 43.- La pensión de jubilación se calcula en base al saldo que arroje la Cuenta Individual de
Capitalización del afiliado al momento que le corresponde la prestación, en función a los factores
siguientes:
a) El capital acumulado en su Cuenta Individual de Capitalización menos los fondos registrados en la
"Libreta Complementaria de Capitalización AFP" que el afiliado decida retirar;
b) El producto de la venta o redención del Bono de Reconocimiento, en los casos que corresponda.

SI uno está incorporado en el SPP bajo cualquiera de las modalidades de pensión que este
sistema prevé. Estas modalidades son:

a. Renta vitalicia personal (artículo 46)

Es la modalidad de pensión mediante la cual el afiliado contrata con una AFP una renta
vitalicia mensual hasta su fallecimiento. Para tal fin, la AFP debe establecer un sistema de
autoseguro mediante la utilización de los saldos de la cuenta individual de capitalización de los
afiliados que contrataron tal modalidad y que hayan fallecido. Con dichas retenciones se
constituye un Fondo de Longevidad que es administrado por la AFP.
Corresponde a la Superintendencia establecer los criterios para la inversión del Fondo de
Longevidad, supervisar los saldos que integran el Fondo de Longevidad y la edad utilizada para el cálculo
de la pensión, así como dictar las medidas complementarias para el debido funcionamiento del sistema.
La renta vitalicia personal procede desde el momento en que el afiliado le cede a la AFP el saldo de
su Cuenta Individual de Capitalización.

Características:

- La administra la AFP la cual quiere establecer un autoseguro.

- Es irrevocable, única y exclusiva.
- No genera pensión de sobrevivencia.
- Los excedentes de pensión sí se los queda la AFP, no constituyen herencia.
- Nunca ha estado vigente esta modalidad, a pesar de que está contemplada en la
norma. Se ha dicho que no se aplicará porque es una modalidad muy egoísta que no
contempla a familiares.

b. Renta vitalicia familiar (artículo 47)

Modalidad de pensión mediante la cual el afiliado contrata directamente con la

empresa de seguros de su elección el pago de una renta mensual hasta su fallecimiento y el
pago de pensiones de sobrevivencia en favor de los beneficiarios.
La renta vitalicia familiar procede desde el momento en que el afiliado le cede a la empresa de
seguros el saldo de su cuenta individual de capitalización.

 El afiliado se desvincula por completo del AFP y deja de tener el rol preponderante.
Por tanto la responsabilidad de gestión de patrimonio sería entre el afiliado y la
compañía de seguros, es decir, AFP se desliga completamente.

Características:

- Irrevocable
- Genera pensión de sobrevivencia.
- Si hay saldo de pensión, se lo quedará la compañía aseguradora. Es decir, se queda con
los años no utilizados.

+ Contratación de la Renta Vitalicia Personal o Familiar

Artículo 48.- La contratación de la Renta Vitalicia Personal o Familiar deberá ser efectuada por el
trabajador siguiendo el procedimiento que para dicho propósito establezca la Superintendencia.
Dicho procedimiento debe, por lo menos, contener: (i) un concurso de propuestas presentadas por lo
menos por tres AFP o Empresas de Seguros designadas por el afiliado, según sea el caso; (ii) una
evaluación técnica de las propuestas por la AFP en la que el trabajador se encuentre afiliado; y, (iii) la
obligación, del afiliado de elegir la propuesta que ofrezca la pensión mas alta.

c. Renta mixta = retiro programado + renta vitalicia familiar

Artículo 49.- renta temporal con renta vitalicia diferida es la modalidad de pensión por
la cual un afiliado contrata una renta vitalicia personal o familiar, con el fin de recibir pagos
mensuales a partir de una fecha determinada, reteniendo en su cuenta individual de
capitalización los fondos suficientes para obtener de la AFP una renta temporal durante el
periodo que medie entre la fecha que ejerce la opción por esta modalidad y la fecha en que la
renta vitalicia diferida comienza a ser pagada por la AFP o por una empresa de seguros.

La renta vitalicia diferida que se contrate no puede ser inferior al 50% del primer pago mensual
temporal ni superior al 100% de dicho primer pago.

d. Retiro programado
Retiro Programado
Artículo 45 (TUO SPP).- El retiro programado es la modalidad de pensión administrada por una AFP
mediante la cual el afiliado, manteniendo la propiedad sobre los fondos acumulados en su Cuenta
Individual de Capitalización, efectúa retiros mensuales contra el saldo de dicha cuenta individual, en
función a su expectativa de vida y a la de su grupo familiar.
Los retiros mensuales se establecen de acuerdo al programa de retiros predeterminado por las partes,
teniendo en consideración las condiciones establecidas y las tablas correspondientes publicadas por la
Superintendencia.
El saldo que quedara en la Cuenta Individual de Capitalización en el momento del fallecimiento del
afiliado pasa a sus herederos. A falta de herederos, el saldo pasa a integrar el Fondo, distribuyéndose en
montos iguales entre la totalidad de Cuentas Individuales de Capitalización de la correspondiente AFP.
Artículo 10° (Resolución 232-98) .- Se entiende por Retiro Programado aquella modalidad de
pensión mediante la cual el afiliado, manteniendo propiedad sobre los fondos acumulados en
su Cuenta Individual de Capitalización (CIC), efectúa retiros mensuales contra el saldo de dicha
cuenta hasta que la misma se extinga.

La pensión que se obtiene se calcula tomando como base períodos anuales con cargo al saldo
existente en la CIC más el Bono de Reconocimiento, estableciendo un monto de pensión
expresado en Nuevos Soles que resulte de dividir el Capital para Pensión conformado según lo
dispuesto en Artículo 7° del presente Título, entre el Capital Requerido Unitario para pagar una
pensión al afiliado, y fallecido éste, a sus beneficiarios, de acuerdo con los porcentajes
establecidos en el Artículo 85° del presente Título (Porcentajes de Pensión de Sobrevivencia y
Orden de Prelación).

Características:

Artículo 11°.- Características. La modalidad de pensión de Retiro Programado presenta las

características siguientes:

a) Tiene carácter revocable, por lo que el afiliado tiene la posibilidad de cambiar a

otras modalidades básicas o complementarias de pensión: Renta Vitalicia Personal
o Familiar, Renta Temporal con Renta Vitalicia Diferida, o productos
complementarios dentro de las referidas modalidades básicas. Para el caso de
afiliados inválidos definitivos o beneficiarios de una pensión de sobrevivencia con
cobertura del seguro, podrán hacerlo únicamente a otros productos previsionales
en nuevos soles.
b) Los fondos destinados a la prestación que no se lleguen a utilizar por concepto de
pago de pensión, constituyen herencia para todo efecto legal, siempre y cuando
no quedasen beneficiarios. A falta de herederos, de conformidad con lo
establecido por el Artículo 45° de la Ley, dicho saldo se distribuirá
proporcionalmente entre la totalidad de las CIC de la correspondiente AFP.
c) El otorgamiento del Retiro Programado genera pensiones de sobrevivencia, de
acuerdo a las disposiciones reglamentarias sobre la materia.
d) Es objeto de recálculo con periodicidad anual, de conformidad con lo establecido
en el Artículo 14° del presente Título (Periodicidad del cálculo).
e) Mientras se encuentre ejercitando esta modalidad de pensión, el afiliado o los
beneficiarios pueden traspasar los fondos de una AFP a otra.

Por tanto:

- Revocable  el afiliado tiene la posibilidad de cambiar de otras modalidades básicas o

complementarias de pensión: renta vitalicia personal o familiar, renta temporal con
renta vitalicia diferida, o productos complementarios dentro de las referidas
modalidades básicas. Para el caso de afiliados inválidos definitivos o beneficiarios de
una pensión de sobrevivencia con cobertura de seguro, podrán hacerlo únicamente a
otros productos previsionales en nuevos soles. Incluso se puede cambiar de
administrador.
- Debe ser administrado por una AFP.
 - Genera pensión de sobrevivencia.
- Está sujeto a recargo anual
- Los años no utilizados se incorporan a la masa hereditaria si es que no hubiese
beneficiarios.

Tienen derecho a retiro programado:

- Afiliados que hayan cumplido 65 años, en meses y días.

- Afiliados que sin cumplir la edad requerida en el inciso anterior cumplan con los
requisitos para jubilarse anticipadamente.
- Afiliados que hayan sido declarados inválidos definitivos, de acuerdo a dictamen,
- Beneficiarios cuya pensión de sobrevivencia se origine por el fallecimiento de un
afiliado que hubiera estado percibiendo una pensión mediante la modalidad de retiro
programado.

e. Retiro del 95.5 % de su cuenta individual de capitalización (según profesor es un

adefesio). No es propiamente una pensión, es un adicional que más es una situación
de extinción. Esto no afecta a la AFP porque por lo general, no cobra comisiones, pero
si perjudica a las empresas aseguradoras.

2. INVALIDEZ

Tienen condición de invalidez aquellas personas que, sin haber optado por jubilarse y a
consecuencia de un impedimento, presentan una pérdida mayor o igual al 50% en su
capacidad productiva.

La condición de invalidez, en virtud de su grado, podrá ser parcial o total de acuerdo a las
definiciones y en virtud de su naturaleza podrá ser temporal o permanente. La naturaleza
temporal o permanente de la invalidez se determina en función a la recuperabilidad que
puede tener una persona respecto del siniestro en virtud del cual repute tal condición. La
determinación de la condición de invalidez es realizada por las instancias médicas
correspondientes.

Se considerará como fecha de ocurrencia de la invalidez, aquella que señale el COMAFP o el

COMEC, según corresponda, en el dictamen de evaluación y calificación de invalidez, conforme
a los procedimientos establecidos.

A dicho fin, la prioridad para determinar la fecha de ocurrencia de la invalidez debe

desprenderse de la evaluación de la historia clínica. Otros criterios como los pagos por subsidio
a ESSALUD, cese laboral, entre otros, tomarán valor, de modo supletorio, si es que por las
características particulares de la historia clínica y a juicio del comité médico, no resulta posible
determinar la fecha de ocurrencia, sobre la base de las disposiciones particulares que haya
emitido la Superintendencia.

Tendrán derecho a la cobertura del seguro aquellos afiliados que no se encuentren

comprendidos dentro de alguna de las causales de exclusión :

Trabajadores dependientes
 a. Desde su incorporación al SPP hasta el momento en que el periodo de afiliación no
sea mayor al de 2 meses contados a partir del mes de vencimiento del pago de su
primer aporte. Es decir, si me afilio en enero debo pagarlo en febrero y lo de
febrero en marzo, por tanto, si me afilio en enero y me invalido en febrero o
marzo tengo derecho a esta cobertura que es una especie de espejo o cobertura
adicional.

b. Que cuenten con 4 aportaciones mensuales en la AFP en el curso de los 8 meses

calendarios anteriores al mes correspondiente a la fecha de ocurrencia del
siniestro. Por ejemplo: si me invalido en setiembre debo tener al menos entre
enero y agosto 4 aportaciones, si es que los aportes no se han dado por culpa del
empleador se producirá una suspensión de la cobertura.

Para el caso de aquellos afiliados que, superando el periodo señalado en el inciso a), alcancen
a contar con a lo más 8 meses de aporte al SPP, se les aplicará, para efectos de la cobertura, el
porcentaje que se deduce de la relación planteada en el presente inciso, en meses completos.

Trabajadores independientes:

a) Las condiciones establecidas para los trabajadores dependientes, bajo los alcances
siguientes:
a.1) La cobertura no podrá ser rehabilitada con aportes efectuados con
posterioridad a la ocurrencia de la contingencia de invalidez o fallecimiento;

a.2) Sólo se computará, para efectos de la cobertura, los aportes efectuados en el

mes de pago que corresponda, independientemente que éstos se refieran a
uno o más meses anteriores, salvo en aquellos casos en que el trabajador
haya suscrito convenio de recaudación de pago de aportes previsionales con
periodicidad distinta a la mensual, de conformidad con lo establecido en el
Artículo 54° del Reglamento de la Ley del SPP;

a.3) Para efectos de la determinación de aportes, éstos deberán ser no menores a

los que resulten de aplicar los porcentajes de que trata el artículo 30° de la
Ley sobre la remuneración mínima vital vigente a la fecha de su realización.

Exclusiones. La empresa de seguros que brinde cobertura por los riesgos de invalidez y
sobrevivencia no responderá por los siniestros ocurridos en cualquiera de los siguientes
supuestos:

a. Aquellos producidos por la participación del afiliado en guerra civil o internacional,

declarada o no, dentro o fuera del Perú; en motín, conmoción contra el orden
público o terrorismo, siempre que el asegurado tenga participación activa en tales
eventos.
b. Aquellos producidos por fisión o fusión nuclear o contaminación radioactiva.
c. Invalidez muerte cubiertos por disposiciones legales vigentes que contemplen el
seguro complementario de trabajo de riesgo.
 d. Invalidez o muerte causada por el alcoholismo o la drogadiccion del afiliado,
entendida como la dependencia fisica o psiquica de sustancias alcoholicas o
estupefacientes respectivamente, conforme a los criterios de diagnostico medico
comunente aceptados.
e. Invalidez que se cause a si mismo el afiliado, voluntariamente y en estado de
conciencia normal.
f. Aquellos siniestros que se originen por suicidio del afiliado ocurrido dentro del año
posterior a su incorporacion al SPP, considerando al suicidio como la muerte que el
afiliado se cause a si miso voluntariamente y en estado de conciencia normal. No
es considerado suicidio la muerte provocada en estado de inconciencia o
enfermedad mental.
g. Aquellos siniestros producidos por enfermedad que resulten calificads como
preexistencias en el SPP conforme a las regulaciones sbre la materia.

3. GASTOS DE SEPELIO

Artículo 111°.- Definición. Para los efectos del presente Capítulo, se entenderá que la
prestación por los gastos de sepelio es un beneficio que se otorga a aquellos trabajadores
incorporados al SPP mediante el pago o reembolso de una suma de dinero equivalente al tipo
referencial de sepelio vigente al momento de la ocurrencia del siniestro.

El tipo referencial de sepelio del Sistema Privado de Pensiones involucra los siguientes
conceptos:
a) Por sepelio tradicional: carroza, cargadores, necropsia, derechos de salubridad
(incluye el pago por certificado médico de defunción y certificado de defunción
expedido por el Municipio correspondiente), ataúd, tramitación e instalación,
camionetas para aparatos florales, capilla ardiente, velatorio, tumba o nicho.
b) Por cremación: carroza, cargadores, necropsia, derechos de salubridad, alquiler de
ataud para la cremación, tramitación e instalación, camionetas para aparatos
florales, capilla ardiente, velatorio, tumba o nicho, costo de cremación, urna.

Los conceptos descritos tienen carácter enunciativo y no restrictivo, por lo que deberán
incluirse todos aquellos que puedan ser considerados como tales a criterio de la
Superintendencia.

Artículo 112°.- Derecho a la prestación de Gastos de Sepelio. Tendrán derecho a este

beneficio aquellos trabajadores que se encuentren en alguno de los siguientes casos:

a) Afiliados en condición de trabajadores activos.

b) Afiliados en condición de pensionistas por invalidez.
c) Afiliados en condición de pensionistas por jubilación.

Artículo 113°.- Cobertura de los gastos de Sepelio. Para el caso que se refiere el inciso a) del
Artículo anterior, los gastos de sepelio serán cubiertos por la empresa de seguros respectiva,
siempre que el afiliado se encuentre comprendido bajo la cobertura del seguro, conforme lo
dispuesto por el Artículo 64° y 65° del presente Título, inclusive en aquellas situaciones en que
la diferencia entre el capital requerido y el saldo de la CIC, fuese negativa. De no ser éste el
caso y previo al pago de cualquier otro beneficio, la AFP deducirá el monto de los gastos de
sepelio del fondo acumulado en la CIC del afiliado.
 Para los casos b) y c) del Artículo anterior la cobertura de los gastos de sepelio corre por
cuenta de la Empresa de Seguros que se encuentre pagando la pensión respectiva excepto
en el caso de Retiro Programado o Renta Temporal, en los cuales los gastos serán
deducidos de la Cuenta Individual de Capitalización del afiliado.

Artículo 114°.- Monto límite. El monto referido al promedio de gastos de sepelio que cubre el
SPP ascenderá hasta un límite de S/. 2 500 (dos mil quinientos Nuevos Soles), el que se
actualizará trimestralmente en función al índice de precios al consumidor que elabora el
Instituto Nacional de Estadística e Informática (INEI), o el indicador que lo sustituya, tomando
como base para el referido índice el número que arroje para el mes de junio de 1998.

PROCEDIMIENTOS PARA OBTENER EL BENEFICIO

Artículo 115°.- Convenios. Las AFP y las empresas de seguros, a efectos de la prestación de los
gastos de sepelio, podrán suscribir convenios con las Agencias Funerarias a fin de que éstas
asuman directamente la cobertura por dicho servicio. Alternativamente, cuando los gastos del
servicio sean asumidos directamente por terceras personas, se podrá solicitar el reembolso de
los gastos de sepelio a la AFP.

Artículo 116°.- Distribución de la Solicitud de Gastos de Sepelio. Las AFP y las Agencias
Funerarias con las que hubieren suscrito los convenios a que se refiere el Artículo precedente,
deberán tener disponibles en todas sus agencias, el formulario denominado "Solicitud de
Gastos de Sepelio", cuyo contenido y formato de diseño único se presenta en el Anexo Nº 9.

Para tales efectos, en caso la presentación de la solicitud sea realizada ante la Agencia
Funeraria, la distribución del formulario será la siguiente:
- Original para la Agencia Funeraria
- Primera copia para la AFP
- Segunda copia para el solicitante
- Tercera copia, cuando sea aplicable, para la Empresa de Seguros.

En caso la presentación de la solicitud sea realizada ante la propia AFP, la distribución del
formulario será el siguiente:
- Original para la AFP
- Primera copia para el solicitante
- Segunda copia, cuando sea aplicable, para la Empresa de Seguros.

Artículo 117°.- Procedimiento para la obtención del beneficio. En caso de requerir

directamente la cobertura del sepelio ante la Agencia Funeraria, en mérito a lo establecido en
el Artículo 113°, se deberá adjuntar lo siguiente:

a) Solicitud de Gastos de Sepelio debidamente llenada.

b) Certificado médico de defunción.
 En caso de requerir el reembolso del pago por los gastos de sepelio, los beneficiarios o
quienes hubiesen realizado los gastos de sepelio deberán adjuntar, la siguiente
documentación:

a) Solicitud de Gastos de Sepelio debidamente llenada

b) Certificado médico de defunción.
c) Facturas y/o boletas originales que acrediten los gastos del sepelio del afiliado, así
como el nombre, domicilio y documento de identidad de la persona que realiza el
pago.

En caso la solicitud de gastos de sepelio sea la primera solicitud de beneficios presentada por
causa del afiliado fallecido, la AFP, una vez recibida la documentación, dispondrá de un plazo
de cinco (5) días contados desde la recepción de la solicitud para evaluar la situación del
trabajador respecto al acceso a la cobertura del seguro, sobre la base de lo establecido en el
artículo 64° del presente Título y, en caso de contar con los meses necesarios para acceder a la
cobertura, deberá correr traslado de la solicitud a la empresa de seguros en un plazo de tres
(3) días. De no ser la primera solicitud, la AFP deberá correr traslado de ésta y la
documentación correspondiente en el plazo de tres (3) días de recibida, o proceder a
desembolsar el pago respectivo con cargo al saldo disponible en la CIC del afiliado en el mismo
plazo, según corresponda.

De modo análogo, la empresa de seguros contará con un plazo de diez (10) días luego de
recibida la solicitud para pronunciarse sobre la cobertura del siniestro en caso los gastos de
sepelio sean el primer beneficio reclamado a raíz del afiliado fallecido. La empresa de seguros
procederá a efectuar el pago respectivo por intermedio de la AFP y en un plazo de dos (2) días
contados desde el pronunciamiento respecto de la cobertura o desde la recepción de la
solicitud y documentos sustentatorios, según corresponda. Los casos por los cuales las
empresas de seguros hayan emitido resoluciones de postergación de cobertura serán
atendidos con cargo al saldo disponible en la CIC del afiliado, al igual que los casos sin
cobertura del seguro.

Asimismo, para efectos de la liquidación de los gastos de sepelio, las AFP iniciarán el proceso
de liquidación de los citados beneficios desde el fondo en que se encuentren.
TUO SPP
Pensiones de Invalidez y Sobrevivencia. Causales
Artículo 50.- Las causales que originan la pensión de invalidez y de sobrevivencia son establecidas
por los reglamentos.

Administración de riesgos de invalidez, sobrevivencia y gastos de sepelio

Artículo 51.- Los riesgos de invalidez y sobrevivencia así como los gastos de sepelio deben ser
administrados por empresas de seguros, bajo una póliza de seguros colectiva.

Administración por las empresas de seguros

Artículo 52.- La prestación del seguro de invalidez, sobrevivencia y gastos de sepelio en el SPP,
denominado seguro previsional, será otorgado por las empresas de seguros, bajo la modalidad de
licitación pública. Para estos efectos, el proceso de licitación será organizado y llevado a cabo por las
AFP, de modo conjunto, y se sujetará a las disposiciones establecidas en la presente Ley, los
reglamentos y demás disposiciones que dicte la Superintendencia, las que tendrán que recogerse en las
Bases de Licitación respectiva.
En el proceso de licitación podrán participar las siguientes empresas:
i. Las empresas de seguros existentes que se encuentren debidamente registradas en la
Superintendencia; y,
ii. Las empresas de seguros en formación; estas son personas jurídicas de capitales nacionales
y/ o extranjeros que cuenten con el certificado para organizar una empresa de seguros,
expedido por la Superintendencia.

En todo caso, tratándose de empresas de seguros en proceso de organización que cuenten con un
certificado, para efectos de otorgar las prestaciones a que refieren el presente artículo, deberán haberse
constituido como tales y obtener la licencia con anterioridad a la fecha prevista para el inicio de
operaciones bajo el proceso de licitación.
El seguro será adjudicado a las empresas de seguros que presenten la mejor oferta económica,
debiendo adjudicarse más de una, con el objeto de otorgar cobertura ante los riesgos señalados en el
artículo 51.
La cotización o aporte que se establezca en la licitación para el pago del seguro previsional deberá
ser igual para todos los afiliados al SPP.

Características de la licitación
Artículo 53.- La licitación que se lleva a cabo del seguro previsional deberá contemplar, cuando
menos, los aspectos siguientes:
 i. Los estándares que deberán cumplir las empresas de seguros postoras, considerando
necesariamente el nivel de clasificación de fortaleza financiera de la empresa;
ii. Plazo de la licitación, que será determinado por la Superintendencia;
iii. Criterios para la adjudicación o buena pro de la licitación; y,
iv. Características poblacionales del conjunto de afiliados incorporados al SPP cuyos riesgos se
licitan.

Para efectos de lo establecido en el acápite iii, se establecerá una división por grupos al interior del
conjunto de afiliados, pudiendo fijar un número máximo de subconjuntos a ser adjudicado a una empresa
de seguros en particular, bajo el criterio de selección de la oferta más baja.
La Superintendencia aprobará y publicará las Bases de Licitación, las mismas que deberán contener
como mínimo la siguiente información:
i. Plazo y forma de presentación de las ofertas.
ii. Monto de la garantía de la seriedad de la oferta.
iii. Monto de la garantía de fiel cumplimiento del contrato.
iv. Período de permanencia en la empresa adjudicataria y período de mantención de la comisión
licitada.
v. Procesos y mecanismos de adjudicación y desempate.
vi. Forma y plazo de comunicación de los resultados de la licitación.
vii. Estándar mínimo de servicio que debe ofrecer la aseguradora.

Asimismo dictará las disposiciones reglamentarias sobre la materia.

De la supervisión y control
Artículo 54.- Las empresas adjudicatarias están bajo el ámbito de supervisión y control de la
Superintendencia. Asimismo, dicho ámbito se hace extensivo a la entidad o instancia operacional,
conformada por las propias empresas de seguros u otras, que se encargue de recolectar y distribuir la
asignación de los ingresos por las primas recaudadas y de determinación de los costos y reservas
consiguientes, entre otras operaciones conexas.
Complementariamente, las acciones de supervisión y control referidas a procesos de licitación que
asuman un eventual ingreso de nuevas empresas de seguros, así como las acciones que ello conlleve no
deberán suponer, en ningún caso, práctica limitante o discriminatoria para acceder a las facilidades que
provea las entidades centralizadoras de procesos, que no sea la que resulte de establecer un valor
proporcional a su cuota parte por la administración de la cartera del seguro previsional a su cargo.