Resumen Cap4
Los puntos clave que hay que recordar de este capítulo son los siguientes
• El seguro de vida implica la transferencia del riesgo de muerte prematura de
una parte a otra.
• Los contratos de seguro de vida crean un patrimonio inmediato.
• Las pólizas de seguro de vida se dividen en tres tipos básicos de cobertura:
1. Seguro ordinario
2. Seguro industrial
3. Seguros colectivos
• El seguro de vida ordinario es un seguro de vida individual que incluye muchos
tipos de planes de protección de seguros temporales y permanentes suscritos
sobre individuos.
• El seguro de vida industrial se caracteriza por emitir importes
comparativamente pequeños, como 1.000 dólares, con primas cobradas
semanal o mensualmente.
• El seguro de vida ordinario de débito mensual es una combinación del seguro
de vida industrial y del seguro de vida ordinario.
• El seguro de vida de por vida, también denominado vida económica o vida
extraordinaria, es una póliza de seguro permanente participante basada en
primas bajas.
Seguro a plazo
• La forma más sencilla de seguro de vida, que se denomina seguro puro
• Protección temporal o limitada
• Prima inicial más baja
• Proporciona la mayor cantidad de prestación por fallecimiento por cada dólar de
desembolso inicial
• Sin valor en efectivo / sin patrimonio
• Protege al asegurado contra las pérdidas económicas que puede ocasionar una
muerte prematura.
• El seguro de vida a término nivelado proporciona una cantidad de protección
nivelada durante un periodo determinado, tras el cual la póliza expira.
• El seguro de vida temporal creciente proporciona una prestación por
fallecimiento que aumenta a intervalos periódicos durante la vigencia de la
póliza.
• El seguro de vida temporal decreciente proporciona una prestación por
fallecimiento que disminuye gradualmente a lo largo de la duración de la
protección.
• El seguro de rescate hipotecario es un tipo de seguro de vida temporal
decreciente.
• El seguro de vida crediticio es una póliza de prestación limitada (temporal) que
está diseñada para cubrir la vida de un deudor y pagar la cantidad adeudada de
un préstamo si el deudor fallece antes de que se pague el préstamo. La
prestación máxima de una póliza de seguro de vida de crédito ya sea individual o
colectiva, es el valor del préstamo.
• La opción de conversión ofrece al asegurado la posibilidad de convertir o
cambiar la póliza a plazo por una póliza de vida entera o permanente sin
necesidad de demostrar su asegurabilidad.
• El seguro de vida temporal es un tipo de seguro temporal convertible que se
suscribe para una persona que desea protección inmediata, pero que no puede
permitirse una protección permanente inmediata. La prima de la protección
temporal se basa en la edad de la solicitud original. La prima de la protección
permanente se basa en la edad en que comienza la protección permanente (la
edad alcanzada).
• La prima escalonada es un aumento constante de la prima.
• El seguro de vida a plazo renovable anualmente (ART) o a plazo renovable
anualmente (YRT) proporciona cobertura durante un año y permite al titular del
seguro renovar la cobertura cada año, sin necesidad de demostrar su
asegurabilidad.
• Las ventajas de las pólizas de seguro de vida a plazo son:
- El seguro de vida a plazo es menos costoso que el seguro permanente.
- El seguro de vida a plazo puede proteger la asegurabilidad del asegurado si la
póliza es renovable y/o convertible.
- El seguro de vida a plazo puede utilizarse junto con deudas, hipotecas o como
complemento del seguro de vida completo.
- El seguro de vida temporal proporciona la mayor cantidad de protección por el
menor coste.
• Las desventajas del seguro de vida a plazo son:
- La protección proporcionada por las pólizas de seguro de vida a plazo finaliza
cuando la póliza termina. No hay protección una vez que la protección a plazo termina.
- Si la póliza de seguro de vida temporal es renovable o convertible, las tarifas de
las primas aumentan a medida que el asegurado envejece, lo que a menudo lleva a la
cancelación de la póliza antes de que ésta termine.
- Debido a la naturaleza temporal del seguro de vida a término, son pocas las
reclamaciones por fallecimiento que se pagan en virtud de las pólizas de seguro de
vida a término.
- Las pólizas de seguro de vida a plazo no contienen ningún elemento de ahorro en
efectivo ni de patrimonio (es decir, valor en efectivo). Al no tener valor en efectivo, no
vence como una póliza de vida entera.
Seguro de por vida
• El seguro de vida entera prevé el pago de una prestación por fallecimiento o del
importe nominal de la cobertura al fallecer el asegurado, independientemente
del momento en que se produzca el fallecimiento.
• Es una forma de seguro permanente.
• Prestación por fallecimiento nivelada, fija o predeterminada
• Prima nivelada, fija o predeterminada
• Cuanto más corto sea el periodo de pago, mayor será la prima.
• Madurar o dotar significa que las acumulaciones de valor en efectivo son iguales
al importe nominal.
• El seguro de vida entera está diseñado para madurar a la edad de 100 años.
De por vida ordinaria / Vida recta / Vida de prima continua
• La forma más básica de seguro de vida entera
• Prestación por fallecimiento
• Valor en efectivo con impuestos diferidos (es decir, patrimonio)
• Seguro permanente
• Prima nivelada, fija o predeterminada
• Todas las primas se devuelven si el asegurado vive hasta los 100 años
Vida entera de pago limitado
• Prestación por fallecimiento
• Valor en efectivo con impuestos diferidos
• Seguro permanente
• Prima predeterminada para un periodo de pago limitado
• Una póliza de vida entera de prima única es la póliza de vida entera más cara
inicialmente.
- Se crea un valor de no caducidad inmediato (valor en efectivo).
- Una gran parte de la prima se utiliza para constituir la reserva de la póliza.
- La ventaja que ofrece una póliza de prima única es que el asegurado pagará
menos por la póliza que si las primas se extienden a lo largo de varios años.
Vida entera de prima modificada / graduada
• Prestación por fallecimiento
• Valor efectivo con impuestos diferidos
• Seguro permanente
• Prima más baja que la de vida entera en los primeros cinco años
• Prima más alta que el seguro de vida entera en el sexto año y fija a partir de
entonces
• El seguro de vida entera modificado es un tipo de póliza de seguro de vida entera
que se caracteriza por tener una prima inicial más baja que la del seguro de vida
entera puro durante un periodo introductorio.
• Un plan de seguro de vida entera de prima escalonada es un contrato que se
caracteriza, al igual que el seguro de vida modificado, por una prima más baja
que el seguro de vida entera en los primeros años del contrato.
Vida entera ajustable
• Las pólizas de vida ajustables, también denominadas pólizas mixtas o
combinadas, se distinguen por su flexibilidad al combinar el seguro temporal y el
permanente en un único plan.
• Prestación por fallecimiento
• Valor en efectivo con impuestos diferidos
• Seguro permanente en el que el importe nominal y la prima pueden cambiar
• Mirada al futuro (es decir, prospectiva)
• Prestación por fallecimiento flexible/ajustable en función de las necesidades
cambiantes
Vida universal (UL)
• El seguro de vida universal es esencialmente una póliza a plazo con valor en
efectivo, primas flexibles y una prestación por fallecimiento ajustable.
• El asegurado puede rescatar la póliza de vida universal por la totalidad de su
valor en efectivo en cualquier momento.
• La prima objetivo es una prima sugerida que se utiliza en las pólizas de vida
universal.
• El seguro de vida universal ofrece dos opciones de prestación por fallecimiento:
1. Opción A: la prestación por fallecimiento es igual a los valores en efectivo más el
seguro puro restante (plazo decreciente más valores en efectivo crecientes).
2. Opción B: la prestación por fallecimiento es igual al importe nominal (seguro
puro) más los valores en efectivo (plazo nivelado más valores en efectivo
crecientes).
• Prestación de fallecimiento flexible
• El valor en efectivo con impuestos diferidos (tipos del mercado monetario) tiene
una garantía (es decir, un tipo de interés)
• Seguro permanente que combina un seguro a plazo y un plan de ahorro en
efectivo
• Prima y corredor flexibles
• El seguro de vida universal indexado a la renta variable o Equity Indexed Life
combina la mayoría de las características, beneficios y seguridad del seguro de
vida tradicional con el potencial de ganar intereses basados en el movimiento
ascendente de un índice de renta variable.
Vida Variable (VL)
• Prestación por fallecimiento
• El valor en efectivo con impuestos diferidos se deposita en una cuenta separada
y luego se invierte en valores
• Seguro permanente en el que el propietario tiene control sobre la parte de la
inversión
• Prima fija
• La prestación por fallecimiento y el valor en efectivo varían en función del
rendimiento de la inversión
• Prestación de fallecimiento mínima garantizada
Variable universal de por vida (o vida universal variable)
• Híbrido de UL y VWL
• Primas y prestación por fallecimiento flexibles con control sobre el aspecto de
inversión
• Combina una función de inversión y una prima flexible
Dotaciones
• Una póliza de dotación se caracteriza por valores en efectivo que crecen a un
ritmo rápido, de modo que la póliza vence o se dota en una fecha determinada
(es decir, antes de los 100 años).
• Prestación por fallecimiento
• Valor en efectivo
• Primas más altas que las de WL
• Acumulación más rápida o acelerada del valor en efectivo
• Se paga si el asegurado fallece o si sobrevive al periodo de dotación (es decir,
especificado)
• 10 años; 20 años; 30 años, dotación a los 65 años
Otros conceptos de la póliza de seguro de vida
• Un contrato de dotación modificado se considera (según las tablas del IRS) una
póliza que está sobre financiada. Como tal, los MEC no cumplen técnicamente
con la definición del IRS de una póliza de seguro de vida.
• La póliza de plan familiar está diseñada para asegurar a todos los miembros de
la familia bajo una sola póliza.
• Una póliza de mantenimiento familiar consiste en un seguro de vida entera y un
seguro de duración determinada, que proporciona ingresos durante un periodo
específico que comienza en la fecha de fallecimiento del asegurado.
• Una póliza de vida conjunta cubre a dos o más personas y paga una prestación al
primer fallecimiento de una persona cubierta.
• La póliza de supervivencia cubre a dos o más personas y paga una prestación al
fallecer la última persona cubierta.
• Un seguro de vida para menores es cualquier tipo de seguro de vida ordinario
que asegura la vida de un menor.
• Una póliza de importe nominal más valor en efectivo es un contrato que promete
pagar el importe nominal de la póliza más el valor en efectivo de la misma al
fallecer el asegurado.
• Un seguro de vida de propiedad de un extraño (STOLI) es cuando una persona
adquiere un seguro de vida sólo para venderlo a un tercero sin interés
asegurable, que, por tanto, no podría adquirir legalmente la póliza original.
• Los seguros de vida no médicos no suelen requerir un examen médico y tienden
a ser más caros que las pólizas con suscripción médica.
• Una póliza de seguro de vida participante es una póliza que tiene pagos de
dividendos de la compañía de seguros de vida.
• Una póliza no participante no tiene derecho a participar en el exceso de
ganancias y, en consecuencia, no recibe pagos de dividendos.
Consulte los siguientes cuadros para comprender mejor los distintos tipos de
productos de seguro de vida:
Pólizas de seguro de vida tradicionales
Prestación por Valor en Prima Préstamo Retirada Cargo
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Planes combinados y variaciones
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Ingreso familiar Póliza familiar Vida conjunta
superviviente
Cubre sólo dos
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WL y término de Cubre dos o más
decreciente cuando fallece el
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último asegurado.
A partir de
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muere el primer finaliza.
Una póliza de asegurado. A partir
No se extingue
mantenimiento de entonces
cuando
familiar que
combina vida
el asegurado la póliza se
entera y término También se
principal fallece extingue.
nivelado denomina seguro
"segundo a morir".
