TEMA 1.
INTRODUCCIÓN
1. ¿Qué es la econometría?
2. Etapas del análisis econométrico
3. Elementos de los modelos econométricos
4. La causalidad y la noción de “ceteris paribus” en el análisis econométrico.
1 ¿Qué es la econometría?
La Econometría se ocupa de la cuantificación de los fenómenos económicos, haciendo
uso para ello de las estadísticas económicas y utilizando como herramienta fundamental
la inferencia estadística.
El análisis econométrico combina la teoría económica, las matemáticas y la Estadística
para cuantificar y verificar las relaciones entre variables económicas.
EJEMPLOS
Evaluar el posible efecto de la formación sobre el salario de los trabajadores
Contrastar si se cumplen determinadas teorías económicas, financieras, etc.
Analizar empíricamente si existe relación entre dos variables (Precio y demanda)
2. Etapas del análisis econométrico
Cualquier estudio econométrico consta de las siguientes etapas:
a. Especificación
Consiste en la construcción del modelo mediante el cual va a ser investigado un
fenómeno económico determinado. Consideremos que existe un modelo que subyace a
los datos observados; esta “creencia” está fundamentada en determinados
conocimientos que nos proporciona la Teoría Económica, la Economía de la Empresa,
la Sociología, etc. El modelo se formula en términos probabilísticos.
La fase de especificación abarca tres aspectos fundamentales:
- Acotación de la realidad ¿Por qué varía la variable "x"? Varianza
- Identificación de las variables
-Formulación de la relación existente entre las variables (determinación de la forma
funcional), ecuación matemática que describe la relación a estudiar (una o varias)
y=f(x1,x2,x3...)
"y" Variable endógena, a explicar o dependiente. VAría en función de otras variables
como "x1","x2"...
"x1","x2","x3"... Variable exógena, explicativas o independientes
Modelo determinista: Establece una relación excata entre 2 o más variables
Modelo aleatorio: Existe una variable aleatoria en el modelo
y=k1*x1+k2*x2+...+kp*xp+u Parte aleatoria de
"u" la variable
b. Estimación
Consiste en la determinación aproximada de los parámetros que intervienen en el
modelo. "Tomar muestras" (preguntar a individuos sobre la variable a estudiar) Estos son los datos de
la "k"
Para poder llevar a cabo la estimación se requiere de observaciones sobre el fenómeno
real al que se va a aplicar el modelo. Es decir, se requiere información sobre todas las
variables que intervienen en el modelo.
Esta información puede ser muestral o poblacional.
Ejemplos:
1) El gasto en vivienda de las familias en función de su renta (muestra de familias)
2) Evolución del PIB en España desde 1980 hasta 2010 en función de otras variables
(datos macroeconómicos, no proceden de un muestreo)
Aplicando los métodos de la inferencia estadística, se pueden obtener valores
aproximados para los parámetros que intervienen en el modelo (estimadores, que se
calculan a partir de las observaciones de las variables)
c. Verificación
Consiste en establecer los criterios que permitirán contrastar una teoría o comprobar si
una relación es estadísticamente significativa. Siempre es posible obtener estimaciones
para los parámetros que intervienen en un modelo, pero eso no significa que dichas
estimaciones sean válidas. Hay que establecer a priori cómo se validan o verifica un
modelo. Los Intervalos de confianza y los tests de hipótesis serán la herramienta
fundamental para la validación.
d. Explotación del modelo
Puede abarcar uno o varios de los fines siguientes:
- Análisis estructural Explicar un fenómeno a través de una serie de variables explicativas
- Predicción A partir de unos criterios concretos se predice una situación específica
- Simulación Para "decisores publicos"(ej: concejal), pretende obtener un resultado concreto y para ello
busca influir en las variables para alcanzar dicho resultado
3. Elementos de los modelos econométricos
• Papel que juegan las variables: variable endógena (dependiente, variable a
explicar). Variables exógenas (independientes, explicativas)
• Variable endógena y exógenas son observables. (cualitativas, cuantitativas,
continuas o discretas)
• Modelos deterministas y modelos aleatorios.
• Justificación de la presencia de la perturbación aleatoria
- Dudas sobre la influencia o no de determinadas variables
- Dudas sobre la validez de la información muestral
- Efectos cambiantes
- Errores de medición
- Principio de racionalidad limitada
• Número de relaciones (uniecuacionales, multiecuacionales)
• Forma de las relaciones (lineales, no lineales, linealizables)
• Dimensión temporal (estáticos o dinámicos)
• Tipo de datos
- Datos de corte transversal (sección cruzada)
Muestra compuesta por individuos, familias, empresas, ciudades, países u otro
tipo de observaciones recogidas en un momento determinado
(Ejemplo, beneficios de 28 plantas de VW en 2010, en función de una serie de
indicadores de cada planta: empleados, inversión en I+D, etc. Disponemos de
datos de todas las variables referidos a cada una de las 28 plantas en el año
2010)
- Datos de series temporales
Conjunto de observaciones sobre varias variables a lo largo de un cierto periodo
de tiempo.
(Ejemplo, evolución de los beneficios de la planta de VW Navarra en función de
otras variables: tamaño, inversión, etc. Disponemos de datos de esas variables
para la planta de navarra desde 1980 hasta 2015)
- Datos de panel o longitudinales
Conjuntos de series de tiempo para cada observación (unidad) de corte
transversal.
(Ejemplo: evolución de los beneficios de las 28 plantas de VW desde 1980 hasta
2010 en función del tamaño, la inversión, etc. Disponemos de información de las
variables para cada planta y cada año)
En este curso trabajaremos con modelos aleatorios, lineales (o linealizables),
uniecuacionales y estáticos con datos de corte transversal o de series temporales.
4. La causalidad y la noción de “ceteris paribus” en el análisis econométrico.
Ceteris paribus es una expresión latina que significa que “otros factores permanecen
constantes”. En economía y finanzas, el término Ceteris Paribus se utiliza como una
abreviatura para indicar el efecto de una variable económica en otra, manteniendo
constantes todas las demás variables que pudieran afectarle.
En la especificación de cualquier modelo queda implícita la idea de que unas variables
(exógenas) son la causa principal de la variación de otra variable (endógena). Es decir,
cuando especificamos un modelo establecemos una relación de causalidad. Si queremos
saber el efecto individual de una de las variables sobre la variable endógena, debemos
mantener invariables el resto de factores.
Ejemplos: el efecto del fertilizante sobre el rendimiento de un cultivo; el efecto del nivel
de formación de una persona sobre su salario, etc.
