INTRODUCCIÓN A LAS FINANZAS
FINANZAS
Elaborado por: Cesar Ezekiel Reyes Rivera y
Guardado Araujo Sarai
1.2 INVERSIÓN Y FINANCIAMIENTO A
CORTO, MEDIANO Y LARGO PLAZO
La diferencia principal entre el financiamiento y las inversiones a
corto, mediano y largo plazo es el plazo de vencimiento.
La inversión es la acción de colocar capital para generar riqueza,
mientras que el financiamiento es el proceso de obtener los recursos
necesarios para alcanzar un objetivo.
En el caso de la inversión, el objetivo es maximizar el valor del capital.
Para ello, se busca comprar un activo a un precio bajo y venderlo a
un precio más alto.
Por otro lado, el financiamiento se enfoca en cómo pagar las
inversiones y los gastos. Para ello, se puede pedir prestado, utilizar el
capital existente o vender acciones.
Al invertir, el dinero se utiliza con la esperanza de
generar más dinero en el futuro; es decir, se busca
que el dinero “trabaje” para el inversor. En contraste,
al financiar, el dinero se solicita o recauda con el
propósito de cumplir con un objetivo específico, y
luego debe ser devuelto.
En un acuerdo de financiación, se establece el
capital prestado, los intereses a pagar, los plazos de
devolución y las garantías.
En un acuerdo de inversión las partes pueden pactar
libremente condiciones que afecten al inversor.
INVERSIONES
A CORTO PLAZO Se realiza en un plazo menor a dos año.
La lquidez, es la capacidad de convertir tu inversión en dinero de manera rápida y sin que se devalúe. En tal sentido, es importante que puedas
canjear tu dinero y tus ingresos cuando lo desees o lo necesites, sin ninguna dificultad, por lo que cuanto mayor sea la liquidez, mejor.
En relación al riesgo, es básicamente la incertidumbre que se puede tener en relación a los ingresos. Cuanto mayor es el riesgo, las
posibilidades de tener una mayor rentabilidad y ganar más dinero son más altas. Pero también son mayores las posibilidades de perder y tener
una rentabilidad negativa.
Ejemplos:
Depósitos a plazo fijo, las letras del tesoro, las cuentas remuneradas y las criptomonedas.
MEDIANO PLAZO
Se realiza en un plazo de entre dos y
cinco años.
No es imprescindible que la liquidez de
la inversión sea inmediata o que su
vencimiento sea cercano,
Puede ser el momento de elegir
inversiones que tengan mayor riesgo y,
en consecuencia, mayores
posibilidades de rentabilidad.
Ejemplos:
La compra de un vehículo o enviar a
un hijo a estudiar a la universidad.
GARANTIZAR LA COHERENCIA
LARGO PLAZO 50
40
Serie 1 Serie 2 Serie 3
30
Se realiza en un plazo superior a cinco años.
20
10
0
Elemento 1 Elemento 2 Elemento 3 Elemento 4 Elemento 5
El mejor y más grande ejemplo de inversión a EXPONERSE A UN MAYOR RIESGO
largo plazo es la jubilación.
40
30
20
10
El objetivo es garantizar el mayor rendimiento 0
Elemento 1 Elemento 2 Elemento 3 Elemento 4 Elemento 5
posible a largo plazo, por lo que las
DIVERSIFICAR
recomendaciones más habituales son:
Serie 1 Serie 2
20
15
Ejemplos:
10
Comprar una casa, acciones, divisas y fondos 5
0
de inversión. Elemento 1 Elemento 2 Elemento 3
FINANCIAMIENTOS
CORTO PLAZO
Se debe devolver en un plazo Ejemplos:
menor a un año. Créditos comerciales, créditos bancarios
pagaré, líneas de crédito, papeles
2 comerciales, entre otros.
Incluye préstamos otorgados por La importancia de financiar a las
instituciones financieras, lo que es una empresas a corto plazo es máxima,
oportunidad para las empresas. Este puesto que es lo que les va a permitir
crédito debe reembolsarse en un seguir contando con circulante para los
período corto de varias semanas a un gastos de la actividad diaria.
máximo de dos meses.
MEDIANO PLAZO
Ejemplos:
Se debe devolver en un plazo de entre un Bancos comerciales, financiamiento por las compañías
año y cinco años. de seguros, préstamos para adquisiciones de equipo
por parte de compañías financieras.
se puede utilizar para comprar bienes y pagar deudas, mientras que
las ventas permitan la recuperación, los intereses de estos
financiamientos fluctuarán de acuerdo con arreglos predeterminados.
LARGO PLAZO
Se debe devolver en un plazo superior a un año.
Además de resolver problemas o situaciones inesperadas, esta
financiación también puede ayudar a las empresas a lanzar
nuevos proyectos para impulsar su desarrollo.
ejemplos:
Hipotecas, acciones, bonos, arrendamientos, crédito Infonavit,
etc.
1.3 SISTEMA FINANCIERO
MEXICANO
El sistema financiero mexicano es un conjunto de
instituciones, mercados e instrumentos que permiten la
organización de la actividad económica y financiera del país.
El sistema financiero mexicano está regulado por la
Constitución Política de los Estados Unidos Mexicanos, la Ley
Monetaria, la Ley Orgánica Nacional Financiera, entre otras
leyes.
En resumen, la principal tarea del sistema financiero es
empatar las necesidades y deseos de unos, los ahorradores,
con las necesidades de otros, los deudores, en dicha labor los
bancos y las tasas de interés juegan un papel central”.
En la economía real el crecimiento de
las empresas se genera a través de
los proyectos que emprenden que a
su vez generan empleo y que paga
impuestos que le permiten al gobierno
crear infraestructura, dar servicios,
etc.
INSTITUCIONES DE APOYO
AMIB ABM BMV
Asociación Asociación Bolsa
mexicana de mexicana
de bancos
intermediación de valores
de México
bursátil
Mercado de dinero y capitales
Mercado de dinero
Es un mercado financiero donde se negocian
instrumentos de deuda a corto plazo (menor a un año).
Objetivo: Proveer liquidez a corto plazo para gobiernos,
bancos y empresas.
Instrumentos principales:
Certificados de la Tesorería (CETES).
Papel comercial.
Depósitos a plazo.
Mercado de capitales
Es un mercado financiero donde se negocian
instrumentos de inversión a mediano y largo plazo.
Objetivo: Financiar proyectos de largo plazo
para empresas y gobiernos.
Instrumentos principales:
Acciones de empresas.
Bonos a largo plazo.
Características:
Alta rentabilidad (en el largo plazo).
Mayor volatilidad (más riesgos).
Diferencias clave:
Mercado de dinero
Corto (menos de 1 año).
Probar liquidez inmediata.
Baja rentabilidad y riesgo.
Mercado de Capitales
Mediano y largo plazo.
Mayor rentabilidad y riesgo.
Financiar proyectos grandes.
Tipos de divisa
Que es una divisa?
Es la moneda extranjera que se utiliza en transacciones internacionales
(ejemplo: dólar, euro, yen)
Cesar Reyes
Principales tipos de divisas
Divisas convertibles:
Monedas que fluyen libremente en el vasto océano del mercado internacional.
Ejemplo: dólar estadounidense (USD), euro (EUR).
Divisas no convertibles:
Monedas que enfrentan restricciones en su danza fuera de las fronteras de su patria.
Ejemplo: won norcoreano.
Divisas fuertes:
Monedas robustas y estables, veneradas como faros en el comercio global.
Ejemplo: dólar, euro, libra esterlina.
Divisas débiles:
Monedas marcadas por la alta volatilidad, navegando en aguas inestables.
Ejemplo: bolívar venezolano.
FACTORES QUE AFECTAN
EL VALOR DE LA DIVISA
Oferta y demanda.
Políticas monetarias de los bancos
centrales.
Inflación en el país emisor.
Confianza en la economía del país
1.6 FINANCIAMIENTO A LAS
EXPORTACIONES
El financiamiento a las exportaciones es un
proceso que permite a los exportadores obtener
recursos financieros para cobrar sus ventas antes
del embarque de la mercancía.
En este proceso, participan las siguientes figuras:
1. Exportador
2. Entidad financiera
3. Importador
4. Avalista
EL FINANCIAMIENTO DE EXPORTACIONES SE
INTEGRA A TRAVÉS DE DIVERSOS INSTRUMENTOS,
COMO CARTAS DE CRÉDITO, FACTORAJE, Y
PRÉSTAMOS:
cartas de El banco emisor le otorga un crédito al importador, quien paga al
crédito exportador en otro país.
Se utiliza para financiar exportaciones a países con alto riesgo político
factoraje o económico.
El exportador puede obtener un préstamo para adquirir o procesar los
bienes a exportar. También puede obtener un préstamo para financiar
préstamos
el periodo entre la exportación y el pago.
En México, existen programas de apoyo al
comercio exterior que ofrecen beneficios como
preferencias arancelarias, tasas cero de IVA, y
pago de impuestos diferidos.
Ejemplos:
programa de la industria manufacturera,
maquilera y de servicios de exportación (IMMEX)
programas de promoción sectorial (PROSEC)
programa de registro de empresas de comercio
exterior (ECEX)
