Conglomerado Financiero Banco Popular y de

Desarrollo Comunal y subsidiarias

Estados financieros consolidados y

opinión de los auditores

Al 31 de diciembre de 2022
Conglomerado Financiero Banco Popular y de
Desarrollo Comunal y subsidiarias

Estados financieros consolidados y

opinión de los auditores

Al 31 de diciembre de 2022
 Conglomerado Financiero Banco Popular y de
Desarrollo Comunal y subsidiarias

Índice de contenido

Cuadro Página

Informe del contador público independiente 1

Balance de situación financiera consolidado A 7

Estado de resultados integrales consolidado B 9

Estado de cambios en el patrimonio neto consolidado C 10

Estado de flujos de efectivo consolidado D 11

Notas a los estados financieros consolidados 12

Informe complementario de los auditores externos 171

Hoja de consolidación 2022 Anexo 1 177

Hoja de consolidación 2021 Anexo 1 180

Asientos de ajuste y eliminación 2022 Anexo 2 182

Asientos de ajuste y eliminación 2021 Anexo 2 188

Informe de auditoría emitido por el contador público independiente

A la Junta Directiva Nacional del

Banco Popular y de Desarrollo Comunal
y a la Superintendencia General de Entidades Financieras

Opinión

Hemos auditado los estados financieros consolidados del Conglomerado Financiero Banco
Popular y de Desarrollo Comunal y subsidiarias (el Conglomerado), que comprenden el estado
de situación financiera consolidado al 31 de diciembre de 2022, y los estados consolidados de
resultados integrales, de cambios en el patrimonio neto y de flujos de efectivo correspondientes
al ejercicio terminado en dicha fecha, así como las notas explicativas de los estados financieros
consolidados que incluyen un resumen de las políticas contables significativas.

En nuestra opinión, los estados financieros consolidados adjuntos presentan razonablemente, en

todos los aspectos importantes, la situación financiera consolidada del Conglomerado al 31 de
diciembre de 2022, así como sus resultados integrales consolidados, cambios en el patrimonio
consolidado y flujos de efectivo consolidados correspondientes al ejercicio terminado en dicha
fecha, de conformidad con la normativa emitida por el Consejo Nacional de Supervisión del
Sistema Financiero (CONASSIF) y la Superintendencia General de Entidades Financieras
(SUGEF).

Fundamento de la opinión

Hemos llevado a cabo nuestra auditoría de conformidad con las Normas Internacionales de
Auditoría (NIA). Nuestras responsabilidades de acuerdo con dichas normas se describen más
adelante en la sección Responsabilidades del auditor en relación con la auditoría de los estados
financieros consolidados de nuestro informe. Somos independientes del Conglomerado de
conformidad con el Código de Ética Profesional del Colegio de Contadores Públicos de Costa
Rica que es aplicable a nuestra auditoría de los estados financieros, y hemos cumplido las
demás responsabilidades de ética de conformidad con esos requerimientos. Consideramos que
la evidencia de auditoría que hemos obtenido proporciona una base suficiente y adecuada para
nuestra opinión.
Crowe Horwath CR, S.A. -2-

Párrafo de énfasis – Base de contabilidad

Llamamos la atención sobre la nota 1 de los estados financieros consolidados, que describe las
bases de la contabilidad. Los estados financieros consolidados están preparados en
cumplimiento de lo requerido por el Consejo Nacional de Supervisión del Sistema Financiero
(CONASSIF) y la Superintendencia General de Entidades Financieras (SUGEF).
Consecuentemente los estados financieros consolidados pueden no ser adecuados para otros
propósitos.

Párrafos de énfasis- Condiciones reportadas por COVID-19

En nota 39 a los estados financieros consolidados se presentan las revelaciones referentes al
estado de emergencia por la pandemia por COVID-19 y cómo la Administración ha gestionado
dicha condición.

Cuestiones clave de auditoría

Las cuestiones clave de auditoría son aquellas cuestiones que, según nuestro juicio
profesional, han sido de la mayor significatividad en nuestra auditoría de los estados
financieros consolidados del periodo actual. Estas cuestiones han sido tratadas en el contexto
de nuestra auditoría de los estados financieros consolidados en su conjunto y en la formación
de nuestra opinión sobre estos, y no expresamos una opinión por separado sobre esas
cuestiones.
a. Cartera de crédito

Asunto clave de auditoría Respuesta de auditoría

El principal activo del Conglomerado es la Nuestros procedimientos de auditoría

cartera de crédito, la cual representa el incluyeron seleccionar una muestra de
68.68% de los activos totales y concentra operaciones de crédito a la cual se le ha
los principales factores de administración aplicado un proceso de confirmación de saldos.
de riesgo de crédito referente a:
recuperación de los saldos adeudados, Realizamos también una evaluación de la
concentraciones de saldos, diversificación estimación por incobrabilidad de la cartera
de productos, entre otros; dichos factores mediante la verificación del cumplimiento de
afectan el valor de recuperación del activo. las áreas funcionales que mantienen controles y
procesos operativos cuyo objetivo es el
El Conglomerado estima la cartera de cumplimiento de lo requerido en el acuerdo
crédito con base en el Acuerdo SUGEF-1- SUGEF 1-05 y la circular SGF-2584-2020.
05 “Normas Generales para Clasificación y
Calificación de los Deudores para la Seleccionamos una muestra de expedientes de
cartera de crédito”, y Acuerdo SUGEF 19- operaciones crediticias con la finalidad de
16 “Reglamento para la determinación y el verificar los procedimientos de control interno
registro de estimaciones contracíclicas”. Al establecidas por el Conglomerado, así como las
31 de diciembre 2022 el monto de estas regulaciones para expedientes establecidas por
estimaciones asciende a ¢134,789,844,509 el regulador. Revisamos los registros auxiliares
la cual representa 3.41% del total de de la cartera de crédito y sus estimaciones.
activos.
Crowe Horwath CR, S.A. -3-

Entre otros procedimientos, efectuamos

procedimientos analíticos para verificar los
ciclos y tasas de interés.

La administración del Conglomerado considera

que la estimación para créditos incobrables es
adecuada para absorber pérdidas eventuales que
se puedan incurrir en la recuperación de esa
cartera. El regulador la revisa periódicamente
como parte integral de sus exámenes, y puede
requerir modificaciones con base en la
evaluación de la información disponible.

En la nota 1, inciso g y nota 33, se incluyen las

revelaciones del Conglomerado sobre el
tratamiento respectivo a la estimación por
incobrabilidad de la cartera de crédito.
b. Portafolio de inversiones

Asunto clave de auditoría Respuesta de auditoría

Las estimaciones del valor razonable Entre otros procedimientos, efectuamos un

son hechas a una fecha determinada proceso de confirmación de saldos sobre el
basadas en información de mercado y portafolio de inversiones y procedimientos
de los instrumentos financieros, y son analíticos, asimismo, realizamos recálculos de
realizadas por un proveedor de precios la valoración a valor razonable de las
autorizado. El valor razonable no inversiones utilizando los valores obtenidos de
refleja primas o descuentos que puedan un proveedor de precios, así como de la
resultar de la oferta para la venta de amortización de las primas y descuentos y el
instrumentos financieros en particular a devengamiento de intereses.
una fecha dada.
Evaluamos si la clasificación de las
Las inversiones se clasifican y inversiones se ajusta a los flujos de caja
contabilizan de acuerdo a la NIIF 9 contractuales y evaluamos el diseño y
Instrumentos Financieros, incluyendo el aplicación de la metodología para la
reconocimiento de pérdidas crediticias determinación de la pérdida crediticia
esperadas, lo cual requiere la aplicación esperada, mediante la inspección de la
de una metodología que considera metodología aprobada por la Junta Directiva.
juicios y el uso de supuestos por parte
de la administración. Verificamos la consistencia de la fuente de
precios utilizada para valorar el portafolio de
Las valoraciones son la mejor inversiones.
estimación posible del mercado; por su
naturaleza involucran incertidumbres y En la nota 1, inciso f y 33, se incluyen las
elementos de juicio significativo. revelaciones sobre el tratamiento contable y
Cualquier cambio en las suposiciones otros aspectos relacionados al portafolio de
puede afectar la valoración. inversiones.
Crowe Horwath CR, S.A. -4-

c. Obligaciones con el público

Asunto clave de auditoría Respuesta de auditoría

Las obligaciones con el público Entre otros procedimientos, efectuamos un

constituyen obligaciones a la vista y a proceso de confirmación de saldos y
plazo que son pactadas con los clientes procedimientos analíticos para verificar los
en función de condiciones específicas en ciclos y tasas de interés.
cuanto a su uso, plazo y tasas de interés.
En las notas 1 y 12 se incluyen las
Las obligaciones con el público al 31 de revelaciones sobre el tratamiento contable y
diciembre de 2022 representan el 71.08% otros aspectos relacionados a las obligaciones
del total de pasivo. con el público.

Responsabilidades de la administración y de los responsables del gobierno corporativo

del Conglomerado en relación con los estados financieros consolidados

La administración es responsable de la preparación y presentación fiel de los estados

financieros consolidados adjuntos de conformidad con la normativa emitida por el Consejo
Nacional de Supervisión del Sistema Financiero y la Superintendencia General de Entidades
Financieras, y del control interno que la administración considere necesario para permitir la
preparación de estados financieros consolidados libres de errores materiales, debido a fraude o
error.

En la preparación de los estados financieros consolidados, la administración es responsable de

la valoración de la capacidad del Conglomerado de continuar como entidad en
funcionamiento, revelando, según corresponda, las cuestiones relacionadas y utilizando el
principio contable de entidad en funcionamiento excepto si los responsables del gobierno
corporativo tienen intención de liquidar el Conglomerado o de cesar sus operaciones, o bien
no exista otra alternativa realista.

Los responsables del gobierno corporativo del Conglomerado son responsables de la

supervisión del proceso de información financiera.

Responsabilidades del auditor en relación con la auditoría de los estados financieros

consolidados

Nuestros objetivos son obtener una seguridad razonable de que los estados financieros
consolidados en su conjunto están libres de errores materiales, debido a fraude o error, y
emitir un informe de auditoría que contiene nuestra opinión. Seguridad razonable es un alto
grado de seguridad, pero no garantiza que una auditoría realizada de conformidad con las
Normas Internacionales de Auditoría siempre detecte un error material cuando exista. Los
errores pueden deberse a fraude o error y se consideran materiales si, individualmente o de
forma agregada, puede preverse razonablemente que influyan en las decisiones económicas
que los usuarios toman basándose en los estados financieros consolidados.

Como parte de una auditoría de conformidad con las Normas Internacionales de Auditoría,
aplicamos nuestro juicio profesional y una actitud de escepticismo profesional durante toda la
auditoría. También:
Crowe Horwath CR, S.A. -5-

 Identificamos y valoramos los riesgos de error material en los estados financieros

consolidados, debido a fraude o error, diseñamos y aplicamos procedimientos de
auditoría para responder a dichos riesgos y obtenemos evidencia de auditoría suficiente y
adecuada para proporcionar una base para nuestra opinión. El riesgo de no detectar una
incorrección material debida a fraude es más elevado que en el caso de un error material
debido a error, ya que el fraude puede implicar colusión, falsificación, omisiones
deliberadas, manifestaciones intencionadamente erróneas o la elusión del control interno.

 Obtenemos conocimiento del control interno relevante para la auditoría con el fin de
diseñar procedimientos de auditoría que sean adecuados en función de las circunstancias
y no con la finalidad de expresar una opinión sobre la eficacia del control interno del
Conglomerado.

 Evaluamos la adecuación de las políticas contables aplicadas y la razonabilidad de las

estimaciones contables y la correspondiente información revelada por la administración.

 Concluimos sobre lo adecuado de la utilización, por la administración, del principio

contable de entidad en funcionamiento y, basándonos en la evidencia de auditoría
obtenida, concluimos sobre si existe o no una incertidumbre material relacionada con
hechos o con condiciones que pueden generar dudas significativas sobre la capacidad del
Conglomerado para continuar como entidad en funcionamiento. Si concluimos que existe
una incertidumbre material, se requiere que llamemos la atención en nuestro informe de
auditoría sobre la correspondiente información revelada en los estados financieros
consolidados o, si dichas revelaciones no son adecuadas, que expresemos una opinión
modificada. Nuestras conclusiones se basan en la evidencia de auditoría obtenida hasta la
fecha de nuestro informe de auditoría. Sin embargo, hechos o condiciones futuros pueden
ser causa de que el Conglomerado deje de ser una entidad en funcionamiento.

 Evaluamos la presentación global, la estructura y el contenido de los estados financieros

consolidados, incluida la información revelada, y si los estados financieros consolidados
representan las transacciones y hechos subyacentes de un modo que logran la
presentación razonable.

 Obtenemos evidencia suficiente y adecuada en relación con la información financiera de

las entidades o actividades empresariales dentro del Conglomerado para expresar una
opinión sobre los estados financieros consolidados. Somos responsables de la
administración, supervisión y realización de la auditoría del Conglomerado. Somos los
únicos responsables de nuestra opinión de auditoría.

Nos comunicamos con los responsables del gobierno corporativo del Conglomerado en
relación con, entre otras cuestiones, el alcance y el momento de realización de la auditoría que
planificamos y los hallazgos significativos de la auditoría, así como cualquier deficiencia
significativa del control interno que identificamos en el transcurso de la auditoría.

También proporcionamos a los responsables del gobierno corporativo del Conglomerado una
declaración de que hemos cumplido con los requerimientos de ética aplicables en relación con
la independencia y comunicado con ellos acerca de todas las relaciones y demás cuestiones de
las que se puede esperar razonablemente que pueden afectar a nuestra independencia y, en su
caso, las correspondientes salvaguardas.
Crowe Horwath CR, S.A. -6-

Entre las cuestiones que han sido objeto de comunicación con los responsables del gobierno
corporativo del Conglomerado, determinamos las que han sido de la mayor significatividad en
la auditoría de los estados financieros consolidados del periodo actual y que son, en
consecuencia, las cuestiones clave de la auditoría. Describimos esas cuestiones en nuestro
informe de auditoría salvo que las disposiciones legales o reglamentarias prohíban revelar
públicamente la cuestión o, en circunstancias extremadamente poco frecuentes, determinemos
que una cuestión no se debería comunicar en nuestro informe porque cabe razonablemente
esperar que las consecuencias adversas de hacerlo superarían los beneficios de interés público
de la misma.

El socio del encargo de la auditoría que origina este informe de auditoría emitido por un
auditor independiente es Francine Sojo Mora.

Nuestra responsabilidad sobre este informe de los estados financieros auditados consolidados
al 31 de diciembre de 2022 se extiende hasta el 17 de marzo de 2023. La fecha de este
informe indica al usuario, que el auditor ha considerado el efecto de los hechos y de las
transacciones de los que ha tenido conocimiento y que han ocurrido hasta dicha fecha; en
consecuencia, no se amplía por la referencia de la fecha en que se firme digitalmente.

FRANCINE Firmado
digitalmente por
SOJO FRANCINE SOJO
MORA MORA (FIRMA)
Fecha: 2023.03.30
(FIRMA) [Link] -06'00'
San José, Costa Rica
17 de marzo de 2023
Dictamen firmado por
Francine Sojo Mora N° 3386
Pol. 0116 FIG 7 V.30-9-2023
Timbre Ley 6663 ¢1.000
Adherido al original
 -7-

Cuadro A
1 de 2
Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal
y subsidiarias
Estado de situación financiera consolidado
Al 31 de diciembre de 2022
(con cifras correspondientes al 31 de diciembre de 2021)
(en colones sin céntimos)

Notas 2022 2021

Activo
Disponibilidades 4 ¢ 311,055,567,535 265,635,894,834
Efectivo 146,858,910,101 152,782,299,704
Banco Central de Costa Rica 153,286,925,612 108,106,009,445
Entidades financieras del país 6,587,615,888 1,093,641,618
Entidades financieras del exterior 133,177,098 1,494,948,818
Documentos de cobro inmediato 201,073,645 142,788,950
Disponibilidades restringidas 3,984,967,414 2,016,206,299
Productos por cobrar 2,897,777 0
Inversiones en instrumentos financieros 5 748,335,868,813 1,121,514,904,770
Al valor razonable con cambios en resultados 138,536,942,376 167,269,114,329
Al valor razonable con cambios en otro resultado integral 591,832,413,520 786,866,716,845
Al costo amortizado 4,576,706,308 150,174,624,560
Productos por cobrar 13,389,974,017 17,217,367,831
Estimación por deterioro (167,408) (12,918,795)
Cartera de crédito 6 2,714,850,432,108 2,492,924,527,037
Créditos vigentes 2,497,192,501,155 2,304,770,182,715
Créditos vencidos 292,744,453,680 275,187,245,901
Créditos en cobro judicial 37,229,086,433 41,746,235,284
Ingresos diferidos cartera de crédito (13,964,560,672) (15,407,086,616)
Productos por cobrar 36,438,796,021 33,899,249,237
Estimación por deterioro (134,789,844,509) (147,271,299,484)
Cuentas y comisiones por cobrar 7 21,702,934,575 10,404,800,283
Comisiones por cobrar 2,353,243,168 2,432,259,513
Cuentas por cobrar por operaciones bursátiles 38,302,266 43,082,325
Cuentas por cobrar por operaciones con partes relacionadas 140,691,067 130,593,081
Impuesto diferido e impuesto por cobrar 17.b 14,376,193,429 3,227,792,083
Otras cuentas por cobrar 7,541,097,157 7,988,853,415
Estimación por deterioro (2,746,592,512) (3,417,780,134)
Bienes mantenidos para la venta 8 21,399,097,721 18,123,451,931
Bienes y valores adquiridos en recuperación de créditos 46,446,898,017 39,894,164,854
Estimación por deterioro y por disposición legal o prudencial (25,047,800,296) (21,770,712,923)
Participación en el capital de otras empresas (neta) 9 57,531,560 57,531,560
Propiedades, mobiliario y equipo (neto) 10 87,724,525,695 101,829,008,718
Otros activos 47,698,790,636 31,044,932,676
Cargos diferidos 1,510,258,278 2,214,542,333
Activos intangibles 11 20,121,070,449 16,114,237,334
Otros activos 26,067,461,909 12,716,153,009
Total de activos ¢ 3,952,824,748,643 4,041,535,051,809

sigue…
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Cuadro A
……viene 2 de 2

Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal

y subsidiarias
Estado de situación financiera consolidado
Al 31 de diciembre de 2022
(con cifras correspondientes al 31 de diciembre de 2021)
(en colones sin céntimos)

Notas 2022 2021

Pasivos y patrimonio
Pasivo
Obligaciones con el público 12 ¢ 2,194,650,017,129 2,042,343,366,177
A la vista 596,984,541,795 583,026,496,615
A plazo 1,541,038,915,217 1,423,447,119,417
Otras obligaciones con el público 30,211,185,480 17,658,143,205
Cargos financieros por pagar 26,415,374,637 18,211,606,940
Obligaciones con el Banco Central de Costa Rica 13 129,142,603,845 128,110,132,400
A la vista 0 0
A plazo 127,291,000,000 127,291,000,000
Cargos financieros por pagar 1,851,603,845 819,132,400
Obligaciones con entidades 14 665,419,387,809 892,775,813,845
A la vista 83,333,328,933 584,936,965,022
A plazo 566,479,672,136 296,405,830,789
Otras obligaciones con entidades 8,870,335,437 9,354,007,394
Cargos financieros por pagar 6,736,051,303 2,079,010,640
Cuentas por pagar y provisiones 98,273,475,178 137,553,686,041
Provisiones 16 15,951,944,540 17,956,803,472
Cuentas por pagar por servicios bursátiles 1,144,592,488 2,363,229,677
Impuesto sobre la renta diferido 17.b 11,814,791,325 29,739,336,511
Otras cuentas por pagar diversas 15 69,362,146,825 87,494,316,381
Otros pasivos 18 274,670,464 671,032,379
Otros pasivos 274,670,464 671,032,379
Total de pasivos 3,087,760,154,425 3,201,454,030,842
Patrimonio
Capital social 19 245,000,000,000 245,000,000,000
Capital pagado 245,000,000,000 245,000,000,000
Aportes patrimoniales no capitalizados 19 316,744,424,142 282,888,648,573
Ajustes del patrimonio 19 15,388,401,145 72,935,083,020
Superávit por revaluación inmuebles, mobiliario y equipo 10 24,810,816,321 28,234,070,594
Ajuste por valuación inversiones al valor razonable con cambios en otro resultado integral (271,766,042) 12,818,102,146
Ajuste por valuación de instrumentos financieros restringidos (8,911,885,137) 24,574,677,858
Ajuste por valuación de participación en otras empresas (238,763,997) 7,308,232,422
Reservas patrimoniales 19 3,530,045,089 3,210,168,663
Resultados acumulados de ejercicios anteriores 19 212,441,986,473 166,338,369,612
Resultado del período 19 44,608,412,820 44,968,580,870
Aportes patrimoniales en fondos o reservas especiales 19 27,351,324,549 24,740,170,229
Total del patrimonio 865,064,594,218 840,081,020,967
Total del pasivo y patrimonio ¢ 3,952,824,748,643 4,041,535,051,809

Cuentas contingentes deudoras 22 ¢ 211,907,606,127 207,966,523,838

Activos de los fideicomisos 20 28,101,523,928 26,273,646,432
Pasivos de los fideicomisos 20 (4,003,548,603) (4,218,577,723)
Patrimonio de los fideicomisos 20 24,097,975,325 22,055,068,709
Otras cuentas de orden deudoras 21.a 4,058,572,121,881 3,709,650,222,193
Cuentas de orden por cuenta de terceros deudoras 21.b 5,199,928,999,742 5,618,474,581,092
Cuentas de orden por cuenta propia por actividad de custodia 21.c 55,699,781,777 69,215,787,234
Cuentas de orden por cuenta de terceros por actividad de custodia 21.d 3,925,457,843,779 3,356,612,286,957

Las notas son parte integrante de los estados financieros consolidados.

MANUEL Firmado digitalmente por

MANUEL ANTONIO
MARVIN Firmado digitalmente
RAFAEL MARVIN
Firmado digitalmente por
ANTONIO GONZALEZ CABEZAS
por MARVIN RAFAEL MARVIN CAMACHO
RODRIGUEZ RODRIGUEZ CALDERON CAMACHO RODRIGUEZ (FIRMA) GONZALEZ (FIRMA)
CALDERON (FIRMA) Fecha: 2023.03.31 [Link]
Fecha: 2023.03.31 RODRIGUEZ (FIRMA) Fecha:
-06'00'
2023.03.30 [Link]
CABEZAS (FIRMA) -06'00'
(FIRMA) [Link] -06'00'

MBA. Marvin Rodríguez. Lic. Marvin Camacho R. MBA. Manuel González C.

Gerente General Corporativo Contador General Auditor Interno
 -9-

Cuadro B
Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal
y subsidiarias
Estado de resultados integrales consolidados
Períodos de un año terminados el 31 de diciembre de 2022
(con cifras correspondientes al 31 de diciembre de 2021)
(en colones sin céntimos)

Notas 2022 2021

Ingresos financieros
Por disponibilidades ¢ 11,466,251 710,892
Por inversiones en instrumentos financieros 23 54,779,046,531 67,873,417,541
Por cartera de crédito 24 286,600,891,939 284,440,499,449
Por ganancia instrumentos financieros al valor razonable con cambios en resultados 25 3,603,009,354 231,228,800
Por ganancia instrumentos financieros al valor razonable con cambios en otro resultado integral 25 10,652,319,919 31,664,972,382
Por otros ingresos financieros 25 5,498,237,821 4,466,109,554
Total de ingresos financieros 361,144,971,815 388,676,938,618
Gastos financieros
Por obligaciones con el público 29 (95,778,216,698) (88,225,981,274)
Por obligaciones con el Banco Central de Costa Rica (1,032,471,445) (819,132,400)
Por obligaciones con entidades financieras y no financieras 29 (32,768,243,647) (32,000,664,659)
Por otras cuentas por pagar diversas (86,197,565) (84,347,424)
Por pérdidas por diferencias de cambiario y UD, neto 1e.3 (3,399,237,246) (1,928,381,252)
Por ganancia instrumentos financieros al valor razonable con cambios en resultados (2,084,270,537) (291,647,647)
Por ganancia instrumentos financieros al valor razonable con cambios en otro resultado integral (812,304,130) (192,694,122)
Por otros gastos financieros (2,528,830) (2,885,181)
Total de gastos financieros 29 (135,963,470,098) (123,545,733,959)
Por estimación de deterioro de activos 26 (51,682,463,199) (81,803,205,822)
Por recuperación de activos y disminuación de estimaciones 26 34,397,359,231 30,871,825,186
Resultado financiero 207,896,397,749 214,199,824,023

Otros ingresos de operación

Por comisiones por servicios 27 57,852,550,781 58,537,972,045
Por bienes mantenidos para la venta 7,365,928,185 10,819,566,385
Por ganancia por participación en el capital de otras empresas: 5,103,868 3,303,239
Por ganancia por participaciones en el capital de entidades supervisadas por SUGEVAL 5,103,868 3,303,239
Por cambio y arbitraje de divisas 4,776,412,555 3,764,195,811
Por otros ingresos operativos 28 23,613,447,700 9,582,550,302
Total otros ingresos de operación 93,613,443,089 82,707,587,782
Otros gastos de operación
Por comisiones por servicios 31 (10,074,774,309) (10,603,966,347)
Por bienes mantenidos para la venta 31 (15,884,769,369) (16,984,247,036)
Por provisiones 31 (6,969,895,517) (9,123,638,822)
Por bonificaciones sobre comisiones fondos de pensiones voluntario 31 (101,173,503) (88,129,556)
Por cambio y arbitraje de divisas 31 (731,055,942) (175,985,099)
Por otros gastos operativos 31 (9,016,821,126) (7,663,331,263)
Total otros gastos de operación (42,778,489,766) (44,639,298,123)
Resultado operacional bruto 258,731,351,072 252,268,113,682

Gastos administrativos
Por gastos de personal 30 (115,186,840,395) (105,421,748,277)
Por otros gastos de administración 30 (67,544,075,097) (60,288,506,417)
Total gastos administrativos 30 (182,730,915,492) (165,710,254,694)
Resultado operacional neto antes de impuestos y
participaciones sobre la utilidad 76,000,435,580 86,557,858,988

Impuesto sobre la renta 17 (22,085,332,143) (31,138,980,086)

Impuesto sobre la renta diferido 17 (207,678,964) (478,900,575)
Disminución de impuesto sobre renta 17 939,833,237 1,011,237,579
Participaciones sobre la utilidad (10,038,872,350) (10,982,635,036)
Disminución de participaciones sobre la utilidad 27,460 0
Resultado del período ¢ 44,608,412,820 44,968,580,870

Otros resultados integrales, neto de impuesto

Superávit por revaluación de propiedades inmobiliarias (3,423,254,273) (4,748,363,934)
Ajuste por valuación inversiones al valor razonable con cambios en otro resultado integral (13,089,868,188) 2,582,142,550
Ajuste por valuación de instrumentos financieros restringidos (33,486,562,995) 24,509,374,721
Otros ajustes (7,546,996,419) 5,654,265,610
Otros resultados integrales del periodo, neto de impuesto (57,546,681,875) 27,997,418,947
Resultados integrales totales del periodo ¢ (12,938,269,055) 72,965,999,817

Las notas son parte integrante de los estados financieros consolidados.

Firmado digitalmente
MARVIN MANUEL por MANUEL
Firmado digitalmente RAFAEL MARVIN Firmado digitalmente por
ANTONIO ANTONIO GONZALEZ
RODRIGUEZ por MARVIN RODRIGUEZ
CAMACHO RAFAEL MARVIN CAMACHO
CALDERON (FIRMA) RODRIGUEZ (FIRMA) GONZALEZ CABEZAS (FIRMA)
CALDERON Fecha: 2023.03.31 RODRIGUEZ Fecha: 2023.03.30 [Link] Fecha: 2023.03.31
(FIRMA) -06'00' CABEZAS (FIRMA)
(FIRMA) [Link] -06'00' [Link] -06'00'

MBA. Marvin Rodríguez. Lic. Marvin Camacho R. MBA. Manuel González C.

Gerente General Corporativo Contador General Auditor Interno
 -10-

#¡REF! Cuadro C
Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal
y subsidiarias
Estado de cambios en el patrimonio neto consolidado
Períodos de un año terminados el 31 de diciembre de 2022
(con cifras correspondientes al 31 de diciembre de 2021)
(en colones sin céntimos)

Aportes patrimoniales no capitalizados Ajustes al patrimonio

Total de Reservas Resultados Total del

Capital social Aportes del Aporte Aportes Subtotal Superávit por ajustes al patrimoniales acumulados Resultado acumulado patrimonio
Ajuste por valuación inversiones al
Gobierno patrimonial patronales revaluación valor razonable con cambios en Ajuste por valuación de instrumentos Ajuste por cambio en el patrimonio neto patrimonio de ejercicios FONADE
Notas de Costa Rica 0,25% Ley 7983 ORI financieros restringidos de otras empresas anteriores

Saldos al 31 de diciembre de 2020 19 ¢ 245,000,000,000 1,312,507 244,977,723,875 9,218,091,069 254,197,127,451 32,982,434,528 10,235,959,596 65,303,137 1,653,966,812 44,937,664,073 2,775,091,016 171,420,084,855 22,105,293,846 740,435,261,241
Cambio en valuación inversiones al valor razonable con cambios en otro resultado integral 0 0 0 0 0 0 2,582,142,550 0 0 2,582,142,550 0 0 0 2,582,142,550
Cambio en valuación de instrumentos financieros restringidos 0 0 0 0 0 0 0 24,509,374,721 0 24,509,374,721 0 0 0 24,509,374,721
Cambio superávit por revaluación de propiedades inmobiliarias 0 0 0 0 0 (4,748,363,934) 0 0 0 (4,748,363,934) 0 0 0 (4,748,363,934)
Cambio en el valor razonable de inversiones en subsidiarias 0 0 0 0 0 0 0 0 5,654,265,610 5,654,265,610 0 0 0 5,654,265,610
Resultados integrales al 31 de diciembre de 2021 0 0 0 0 0 (4,748,363,934) 2,582,142,550 24,509,374,721 5,654,265,610 27,997,418,947 0 0 0 27,997,418,947
Resultado FONADE 2021 1.y.5 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (2,634,876,383) 2,634,876,383 0
Resultado del período 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 44,968,580,870 0 44,968,580,870
Traslado fondos especiales 39 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (2,011,761,213) 0 (2,011,761,213)
Aportes patronales recibidos durante el año 0 0 28,691,521,122 0 28,691,521,122 0 0 0 0 0 0 0 0 28,691,521,122
Traslado reservas subsidiarias 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 435,077,647 (435,077,647) 0 0
Saldos al 31 de diciembre de 2021 19 ¢ 245,000,000,000 1,312,507 273,669,244,997 9,218,091,069 282,888,648,573 28,234,070,594 12,818,102,146 24,574,677,858 7,308,232,422 72,935,083,020 3,210,168,663 211,306,950,482 24,740,170,229 840,081,020,967
Ajuste periodos anteriores impuesto diferido provisiones 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4,066,066,737 0 4,066,066,737
Saldo ajustado al 1 de enero de 2022 245,000,000,000 1,312,507 273,669,244,997 9,218,091,069 282,888,648,573 28,234,070,594 12,818,102,146 24,574,677,858 7,308,232,422 72,935,083,020 3,210,168,663 215,373,017,219 24,740,170,229 844,147,087,704
Cambio en valuación inversiones al valor razonable con cambios en otro resultado integral 0 0 0 0 0 0 (13,089,868,188) 0 0 (13,089,868,188) 0 0 0 (13,089,868,188)
Cambio en valuación de instrumentos financieros restringidos 0 0 0 0 0 0 0 (33,486,562,995) 0 (33,486,562,995) 0 0 0 (33,486,562,995)
Cambio superávit por revaluación de propiedades inmobiliarias 0 0 0 0 0 (3,423,254,273) 0 0 0 (3,423,254,273) 0 0 0 (3,423,254,273)
Cambio en el valor razonable de inversiones en subsidiarias 0 0 0 0 0 0 0 0 (7,546,996,419) (7,546,996,419) 0 0 0 (7,546,996,419)
Resultados integrales al 31 de diciembre de 2022 0 0 0 0 0 (3,423,254,273) (13,089,868,188) (33,486,562,995) (7,546,996,419) (57,546,681,875) 0 0 0 (57,546,681,875)
Resultado FONADE 2022 1.y.5 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 (2,611,154,320) 2,611,154,320 0
Resultado del período 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 44,608,412,820 0 44,608,412,820
Traslado fondos especiales 39 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Aportes patronales recibidos durante el año 0 0 33,855,775,569 0 33,855,775,569 0 0 0 0 0 0 0 0 33,855,775,569
Traslado reservas subsidiarias 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 319,876,426 (319,876,426) 0 0
Saldos al 31 de diciembre de 2022 19 ¢ 245,000,000,000 1,312,507 307,525,020,566 9,218,091,069 316,744,424,142 24,810,816,321 (271,766,042) (8,911,885,137) (238,763,997) 15,388,401,145 3,530,045,089 257,050,399,293 27,351,324,549 865,064,594,218

Firmado digitalmente por

MARVIN MARVIN RODRIGUEZ
RAFAEL MARVIN
Firmado digitalmente por MANUEL ANTONIO Firmado digitalmente por
MANUEL ANTONIO
RODRIGUEZ CALDERON (FIRMA) RAFAEL MARVIN CAMACHO
CAMACHO RODRIGUEZ (FIRMA) GONZALEZ GONZALEZ CABEZAS (FIRMA)
CALDERON (FIRMA) Fecha: 2023.03.31 [Link]
Fecha: 2023.03.30 [Link] Fecha: 2023.03.31 [Link]
-06'00' RODRIGUEZ (FIRMA) CABEZAS (FIRMA) -06'00'
Las notas son parte integrante de los estados financieros consolidados.

-06'00'

MBA. Marvin Rodríguez. Lic. Marvin Camacho R. MBA. Manuel González C.

Gerente General Corporativo Contador General Auditor Interno
 -11-
Cuadro D
Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal
y subsidiarias
Estado de flujos de efectivo consolidado
Períodos de un año terminados el 31 de diciembre de 2022
(con cifras correspondientes al 31 de diciembre de 2021)
(en colones sin céntimos)

Notas 2022 2021

Actividades de operación
Resultado del período 19 ¢ 44,608,412,820 44,968,580,870
Partidas aplicadas a resultados que no requieren uso de fondos
Aumento/(Disminución) por
Depreciaciones y amortizaciones (845,033,033) (911,891,069)
Ingresos financieros (1,442,525,944) (1,484,404,454)
Estimaciones por inversiones 5 (12,751,387) (75,979,909)
Estimaciones por cartera de crédito y créditos contingentes 6 (12,481,454,975) 31,760,081,137
Estimaciones por otros activos 7 (671,187,622) (291,140,375)
Provisiones por prestaciones sociales 5,741,607,606 5,605,718,210
Otras provisiones 1,362,157,456 3,517,920,612
Otros cargos (abonos) a resultado que no significan movimientos de efectivo (53,480,615,138) 26,039,951,237
Flujos de efectivo por actividades de operación
Aumento/(Disminución) por
Cartera de crédito (205,462,377,368) (667,403,646)
Productos por cobrar por cartera de crédito (2,539,546,784) 250,865,116
Cuentas y comisiones por cobrar (10,626,946,670) 1,982,731,622
Bienes mantenidos para la venta (3,275,645,790) (4,072,881,425)
Otros activos (15,808,824,926) (4,291,187,637)
Obligaciones con el BCCR y otras entidades 144,102,883,255 128,110,132,400
Obligaciones con el público 1,032,471,445 (216,915,886,488)
Obligaciones por cuentas por pagar, comisiones por pagar y provisiones (46,383,975,926) 40,362,754,410
Productos por pagar por obligaciones 8,203,767,697 (848,482,764)
Otros pasivos (396,361,915) (12,141,600,211)
Efectivo neto proveniente de actividades de operación (148,375,947,199) 40,897,877,636

Flujos de efectivo por actividades de inversión

Aumento/(Disminución) por
Instrumentos financieros al costo amortizado 206,597,285,045 (37,361,126,654)
Productos y dividendos cobrados 3,827,393,815 (3,472,309,541)
Inmuebles, mobiliario, equipo 14,104,483,023 14,357,141,514
Efectivo neto (proveniente) en actividades de inversión 224,529,161,883 (26,476,294,681)

Flujos de efectivo por actividades de financiación

Aumento/(Disminución) por:
Obligaciones financieras (227,356,426,036) (317,105,970,705)
Capital social 33,855,775,569 28,691,521,123
Efectivo neto (usado) proveniente de actividades de financiación (193,500,650,467) (288,414,449,582)

Variación neta de efectivo y equivalentes de efectivo (117,347,435,783) (273,992,866,627)

Efectivo y equivalentes de efectivo al principio del período 586,531,668,609 860,524,535,236
Efectivo y equivalentes de efectivo al final del período 4 ¢ 469,184,232,826 586,531,668,609

Las notas son parte integrante de los estados financieros consolidados.

Firmado digitalmente
RAFAEL MARVIN MANUEL por MANUEL
MARVIN Firmado digitalmente por
CAMACHO ANTONIO ANTONIO GONZALEZ
RODRIGUEZ MARVIN RODRIGUEZ Firmado digitalmente por RAFAEL MARVIN
CALDERON (FIRMA) CAMACHO RODRIGUEZ (FIRMA)
GONZALEZ CABEZAS (FIRMA)
CALDERON RODRIGUEZ Fecha: 2023.03.30 [Link] -06'00'
Fecha: 2023.03.31
CABEZAS (FIRMA) Fecha: 2023.03.31
(FIRMA) [Link] -06'00' (FIRMA) [Link] -06'00'

MBA. Marvin Rodríguez. Lic. Marvin Camacho R. MBA. Manuel González C.

Gerente General Corporativo Contador General Auditor Interno
 - 12 -

Conglomerado Financiero Banco Popular y de

Desarrollo Comunal y subsidiarias
Notas a los estados financieros consolidados
Al 31 de diciembre de 2022
(con cifras correspondientes al 31 de diciembre de 2021)
(en colones sin céntimos)
Nota 1. Resumen de operaciones y políticas importantes de contabilidad
a) Operaciones
El Banco Popular y de Desarrollo Comunal (en adelante el Banco, ó el BPDC) es una
institución de derecho público no estatal con personería jurídica y patrimonio propio,
con plena autonomía administrativa y funcional creado mediante la Ley No.4351 del
11 de julio de 1969. Las oficinas centrales del Banco están domiciliadas en San José,
Costa Rica.

Como banco público no estatal está regulado por la Ley Orgánica del Banco Popular y
Desarrollo Comunal y su Reglamento. Hasta el 3 de noviembre de 1995 sus
actividades estaban reguladas por ciertos artículos señalados en la Ley Orgánica del
Sistema Bancario Nacional. En esa fecha con la emisión de la actual Ley Orgánica del
Banco Central de Costa Rica (Ley No. 7558), el Banco pasó a formar parte del
Sistema Bancario Nacional con las mismas atribuciones, responsabilidades y
obligaciones que les corresponden a los demás bancos. Además, está sujeto a la
fiscalización de la Superintendencia General de Entidades Financieras (SUGEF) y de
la Contraloría General de la República (CGR).

Su objetivo principal es dar protección económica y bienestar a los trabajadores,

artesanos y pequeños productores mediante el fomento del ahorro y la satisfacción de
sus necesidades de crédito. Le corresponde financiar los proyectos y programas de las
asociaciones de desarrollo comunal, cooperativas, asociaciones sindicales de
trabajadores y municipalidades.

Su actividad incluye principalmente la captación y colocación de recursos financieros.

La captación la realiza a través de la emisión de certificados de depósito a plazo y
mediante los depósitos de ahorro a la vista. Una fuente adicional la constituyen los
recursos correspondientes a la Ley de Protección al Trabajador por la cual el Banco
administra aproximadamente por espacio de 12 meses, 1,25% sobre el salario
devengado por los trabajadores y adicionalmente 0,25% del aporte patronal.

A partir del 18 de febrero de 2000, fecha en la cual comienza a regir la Ley de

Protección al Trabajador (Ley No. 7983), el Régimen Obligatorio de Pensiones está
compuesto por 1% del aporte laboral llamado anteriormente ahorro obligatorio y
0,25% del aporte patronal aportado por los patronos al patrimonio del Banco. Ambos
se calculan sobre el salario mensual del trabajador.
 - 13 -

La orientación de la política general del Banco corresponde a la Asamblea de los

Trabajadores, su definición a la Junta Directiva Nacional y la administración a la
Gerencia General.

El Banco posee 100% de las acciones de capital de las siguientes subsidiarias: Popular
Valores Puesto de Bolsa, S.A., Operadora de Planes de Pensiones Complementarias
del Banco Popular, S.A., Popular Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. y Popular
Seguros Correduría de Seguros, S.A. Estas subsidiarias forman parte del
Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal.

Como resultado de la creación de la Ley Reguladora del Mercado de Valores (Ley No.
7732), se estableció que todo puesto de bolsa, sociedad administradora de fondos de
inversión y operadora de planes de pensión se deben constituir como sociedades
anónimas, autorizándose así a los bancos públicos a constituir estas sociedades. En
cumplimiento de esa Ley el Banco constituye estas sociedades en octubre de 1999 y en
diciembre de 2000, según se indica más adelante. Antes de esas fechas el Puesto de
Bolsa y la Operadora de Planes de Pensiones operaban como divisiones integrales del
Banco. Adicionalmente, con base en la Ley Reguladora del Mercado de Seguros (Ley
No. 8653), en marzo de 2009 se constituyó la sociedad Popular Sociedad Agencia de
Seguros, S.A., hoy Popular Seguros Correduría de Seguros, S.A.

Los estados financieros consolidados incluyen las cifras del Banco como matriz y sus
subsidiarias en propiedad total, todas domiciliadas en Costa Rica, las cuales se
detallan a continuación:

 Popular Valores Puesto de Bolsa, S.A.

 Operadora de Planes de Pensiones Complementarias del Banco Popular y de
Desarrollo Comunal, S.A.
 Popular Sociedad de Fondos de Inversión, S.A.
 Popular Seguros Correduría de Seguros, S.A.

El conjunto constituye el Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo

Comunal.

No se consolidan los estados financieros de los Fondos Especiales y Fodemipyme en

razón del criterio externado por SUGEF mediante oficio SGF-0975-2020 de fecha 20
de marzo de 2020.

La actividad principal de esas compañías se indica a continuación:

Popular Valores Puesto de Bolsa, S.A., fue constituida como sociedad anónima en
octubre de 1999 bajo las leyes de la República de Costa Rica e inició operaciones en
mayo de 2000. Su principal actividad es el ejercicio del comercio de títulos valores.
Esta compañía se encuentra regulada por la Superintendencia General de Valores
(SUGEVAL).
 - 14 -

Operadora de Planes de Pensiones Complementarias del Banco Popular y de

Desarrollo Comunal, S.A., fue constituida como sociedad anónima en octubre de 1999
bajo las leyes de la República de Costa Rica e inició operaciones en mayo de 2000. Su
principal actividad es la administración de planes de pensiones complementarias y
ofrecer servicios adicionales de planes de invalidez y muerte a los afiliados de los
fondos. Esta compañía se encuentra regulada por la Ley 7523 del Régimen Privado de
Pensiones Complementarias y Reformas de la Ley Reguladora del Mercado de
Valores y del Código del Comercio, Ley de Protección al Trabajador (Ley 7983) y por
las normas y disposiciones emitidas por la Superintendencia de Pensiones (SUPEN).
Popular Sociedad de Fondos de Inversión, S.A., fue constituida como sociedad
anónima en diciembre de 2000 bajo las leyes de la República de Costa Rica e inició
operaciones en marzo de 2001. Su principal actividad es la administración de carteras
mancomunadas de valores a través de la figura de fondos de inversión. Esta compañía
está sujeta a la supervisión de la SUGEVAL.

Popular Seguros Correduría de Seguros, S.A., fue constituida como sociedad anónima
en marzo de 2009 bajo las leyes de la República de Costa Rica y a partir de junio de
2009 inició operaciones. Se inscribe como corredora de seguros en setiembre 2020
según SGS-R-2341-2020 de la Superintendencia General de Seguros (SUGESE) ente
regulador.
Con respecto a la Central Nacional de Valores, CNV, S.A., mediante resolución SGV-
R-1893 del 10 de diciembre de 2008 la SUGEVAL avaló la solicitud de inscripción en
el Registro Nacional de Valores e intermediarios de la central de valores denominada
en la actualidad Interclear Central de Valores S.A. Actualmente el Conglomerado
posee una participación en dicha entidad por la suma de ¢57 millones.

La distribución por oficinas del Conglomerado es como se detalla:

Tipo de oficina Número de oficinas
2022 2021
BP Total 24 24
Agencias 69 70
Ventanillas 4 4
Centro de alhajas 1 1
Oficinas Centrales 1 1
Oficinas Puesto de Bolsa 1 1
Oficinas Pensiones 1 1
Oficinas SAFI 1 1
Oficinas Seguros 1 1
Total 103 104

Al 31 de diciembre de 2022 el Banco posee 417 cajeros automáticos bajo su control

(2021: 401).
 - 15 -

El estado de situación financiera, el estado de resultados integrales, el estado de flujos

de efectivo y el estado de cambios en el patrimonio consolidados y las políticas
contables utilizadas y las demás notas se encuentran a disposición del público
interesado en las oficinas del Banco, las de las afiliadas, asociadas y subsidiarias y en
su sitio web ([Link]).

b) Base de presentación de los estados financieros consolidados

Los estados financieros consolidados han sido preparados con base en las
disposiciones legales, reglamentarias y normativa contable emitida por el Consejo
Nacional de Supervisión del Sistema Financiero (CONASSIF) y la SUGEF.

Los estados financieros consolidados han sido preparados con base en el costo
histórico, con excepción de lo siguiente, según el acuerdo SUGEF 30-18 Reglamento
de Información Financiera (RIF), aprobado por el CONASSIF el 11 de setiembre de
2018 y en vigencia a partir del 1 de enero de 2020 (en adelante CONASSIF 6-18):

 las inversiones a valor razonable con cambios en ORI y con cambios en resultados,
los instrumentos derivados y las obligaciones a plazo con entidades financieras del
exterior son medidos al valor razonable (véase nota 33);

 la compra o venta convencional de activos financieros se debe registrar aplicando la

contabilidad de la fecha de liquidación. Los activos financieros se dividen en los
que se miden al costo amortizado y los que se miden a valor razonable;

 sobre la base del modelo de negocio para gestionar los activos financieros y de las
características de los flujos de efectivo contractuales del activo financiero, la
entidad debe clasificar las inversiones propias o carteras mancomunadas en activos
financieros de acuerdo con las siguientes categorías de valoración;

a. Costo amortizado;
b. Valor razonable con cambios en otro resultado integral.
c. Valor razonable con cambios en resultados (en esta categoría se deben registrar
las participaciones en fondos de inversión abiertas.

 los inmuebles se mantienen a su costo revaluado.

En la elaboración de la información financiera se procedió con base en las

disposiciones establecidas en el plan de cuentas para entidades financieras vigente y la
demás normativa emitida por la SUGEF y el CONASSIF.
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c) Base de consolidación
c.1. Subsidiarias

Los estados financieros consolidados incluyen los activos, pasivos, patrimonio

de los accionistas y las operaciones del Banco y las subsidiarias. Todos los
saldos y transacciones importantes entre las entidades se han eliminado para la
preparación de los estados financieros consolidados.

c.2. Transacciones eliminadas durante la consolidación

Los saldos y transacciones entre el Banco y sus subsidiarias y cualquier resultado
que se derive de transacciones entre ellas, se eliminan en la consolidación.

d) Participación en el capital de otras empresas

Valuación de inversiones por el método de participación patrimonial

Subsidiarias

Las subsidiarias son las compañías controladas por el Banco. El control existe cuando
el Banco tiene el poder directo o indirecto para definir las políticas financieras y
operativas de las compañías, para obtener beneficios de estas actividades. Por efectos
regulatorios los estados financieros deben presentar las inversiones en sus subsidiarias
valuadas por el método de participación patrimonial y no en forma consolidada.

e) Monedas extranjeras

Los entes supervisados deberán utilizar el tipo de cambio de venta de referencia del
Banco Central de Costa Rica que prevalezca en el momento en que se realice la
operación para el registro contable de la conversión de moneda extranjera a la moneda
oficial “colón”, excepto para los fondos de pensiones y los fondos de capitalización
laboral, que deberán utilizar el tipo de cambio de compra de referencia del Banco
Central de Costa Rica. Los fondos de pensiones creados por ley especial o básicos
gestionados por instituciones del sector público no bancario, podrán utilizar el tipo de
cambio de compra al que hace referencia el artículo 89 de la Ley Orgánica del Banco
Central de Costa Rica.

Al cierre de cada mes, se utilizará el tipo de cambio de referencia que corresponda

según lo indicado en el párrafo anterior, vigente al último día de cada mes para el
reconocimiento del ajuste por diferencial cambiario en las partidas monetarias en
moneda extranjera.
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e.1 Transacciones en moneda extranjera

Los activos y pasivos en monedas extranjeras son convertidos a colones a la tasa

de cambio prevaleciente a la fecha del cierre, con excepción de las transacciones
con tasas de cambio contractualmente acordadas. Las transacciones en monedas
extranjeras ocurridas durante el año son convertidas a las tasas de cambio que
prevalecieron en las fechas de las transacciones. Las ganancias y pérdidas netas
por conversión de monedas son registradas en las cuentas de ingresos financieros
por diferencial cambiario y gastos financieros por diferencial cambiario, según
corresponda.

e.2 Unidad monetaria

Los estados financieros consolidados y sus notas se expresan en colones (¢), la
unidad monetaria de la República de Costa Rica.
La paridad del colón con el dólar estadounidense se determina en un mercado
cambiario libre bajo la supervisión del Banco Central de Costa Rica (BCCR). Al
31 de diciembre de 2022 el tipo de cambio interno se estableció en ¢586.50 y
¢600 por US$1.00 para la compra y venta de divisas, respectivamente (2021: ¢636
y ¢649).

e.3 Método de valuación de activos y pasivos en monedas extranjeras

Al 31 de diciembre de 2022 los activos y pasivos denominados en dólares de los

Estados Unidos de América fueron valuados al tipo de cambio de ¢601.99 por
US$1.00, el cual corresponde al tipo de cambio de referencia para la venta según
el BCCR (2021: ¢645.25).

Como resultado de esa valuación en colones de los activos y pasivos en monedas

extranjeras, durante diciembre de 2022 se generaron pérdidas por diferencias
cambiarias por ¢2,104,127,336,519 y ganancias por ¢2,100,728,099,273 las cuales
se incluyen como pérdida neta ¢3,399,237,246 en el estado de resultados (2021:
pérdidas por diferencias cambiarias por ¢564,257,336,086 y ganancias por
¢562,328,954,834 las cuales se incluyen como pérdida neta ¢1,928,381,252).
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f) Instrumentos financieros
El objetivo de la NIIF 9 es establecer los principios para la información financiera
sobre activos financieros y pasivos financieros, de forma que se presente información
útil y relevante para los usuarios de los estados financieros para la evaluación de los
importes, calendario e incertidumbre de los flujos de efectivo futuros del
Conglomerado Los instrumentos financieros incluyen lo que se denomina
instrumentos primarios: inversiones en valores, cartera de crédito, cuentas por cobrar,
depósitos a la vista y a plazo, obligaciones financieras y cuentas por pagar.

Activos financieros- evaluación del modelo de negocio

El Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal realiza una

evaluación del objetivo del modelo de negocio en el que se mantiene un activo
financiero a nivel de cartera ya que este es el que mejor refleja la manera en que se
gestiona el negocio y en que se entrega la información a la Administración. La
información considerada incluye:

a. las políticas y los objetivos señalados para la cartera y la operación de esas

políticas en la práctica. Estas incluyen si la estrategia de la Administración se
enfoca en cobrar ingresos por intereses contractuales, mantener un perfil de
rendimiento de interés concreto o coordinar la duración de los activos financieros
con la de los pasivos que dichos activos están financiando, las salidas de efectivo
esperadas o realizar flujos de efectivo mediante la venta de los activos;

b. como se evalúa el rendimiento de la cartera y como este se informa al personal

clave de la Administración;

c. los riesgos que afectan al rendimiento del modelo de negocio (y los activos
financieros mantenidos en el modelo de negocio) y la forma en que se gestionan
dichos riesgos;

d. como se retribuye a los gestores del negocio (por ejemplo, si la compensación se

basa en el valor razonable de los activos gestionados o sobre los flujos de efectivo
contractuales obtenidos); y

e. la frecuencia, el valor y el calendario de las ventas en periodos anteriores, las

razones de esas ventas y las expectativas sobre la actividad de ventas futuras. Las
transferencias de activos financieros a terceros en transacciones que no califican
para la baja en cuentas no se consideran ventas para este propósito, de acuerdo con
el reconocimiento continuo de los activos.

Los activos financieros que son mantenidos para negociación o son gestionados y
cuyo rendimiento es evaluado sobre una base de valor razonable son medidos al valor
razonable con cambios en resultados.
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Activos financieros -evaluación de si los flujos de efectivo contractuales son solo

pagos del principal y los intereses

Para propósitos de esta evaluación, el “principal” se define como el valor razonable

del activo financiero en el momento del reconocimiento inicial. El “interés” se define
como la contraprestación por el valor temporal del dinero por el riesgo crediticio
asociado con el importe principal pendiente durante un periodo de tiempo concreto y
por otros riesgos y costos de préstamos básicos (por ejemplo, el riesgo de liquidez y
los costos administrativos), así como también un margen de utilidad.

Al evaluar si los flujos de efectivo contractuales son solamente pagos del principal y
los intereses, se considera los términos contractuales del instrumento. Esto incluye
evaluar si un activo financiero contiene una condición contractual que pudiera cambiar
el calendario o importe de los flujos de efectivo contractuales de manera que no
cumpliría esta condición. Al hacer esta evaluación, el Conglomerado Financiero
Banco Popular y de Desarrollo Comunal considera:

a. hechos contingentes que cambiarían el importe o el calendario de los flujos de

efectivo; términos que podrían ajustar la razón del cupón contractual, incluyendo
características de tasa variable;

b. características de pago anticipado y prórroga; y

c. términos que limitan el derecho del Conglomerado Financiero Banco Popular y de

Desarrollo Comunal a los flujos de efectivo procedentes de activos específicos
(por ejemplo, características sin recurso).

Una característica de pago anticipado es consistente con el criterio de únicamente

pago del principal y los intereses si el importe del pago anticipado representa
sustancialmente los importes no pagados del principal e intereses sobre el importe
principal, que puede incluir compensaciones adicionales razonables para la
cancelación anticipada del contrato. Adicionalmente, en el caso de un activo
financiero adquirido con un descuento o prima de su importe nominal contractual, una
característica que permite o requiere el pago anticipado de un importe que representa
sustancialmente el importe nominal contractual más los intereses contractuales
devengados (pero no pagados) (que también pueden incluir una compensación
adicional razonable por término anticipado) se trata como consistente con este criterio
si el valor razonable de la característica de pago anticipado es insignificante en el
reconocimiento inicial.

Deterioro del valor de activos financieros distintos a cartera de crédito

El modelo de deterioro bajo NIIF 9 aplica a los activos financieros medidos al costo
amortizado (excepto la cartera de crédito), y las inversiones de deuda al valor
razonable con cambios en otro resultado integral (VRCORI), pero no a las inversiones
en instrumentos de patrimonio.
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Instrumentos financieros

El Banco reconoce correcciones de valor para pérdidas crediticias esperadas por:

 Los activos financieros medidos al costo amortizado.

 Las inversiones de deuda medidas al valor razonable con cambios en otro resultado
integral.

El Conglomerado mide las correcciones de valor por un importe igual a las pérdidas
crediticias esperadas durante el tiempo de vida del activo, excepto por lo siguiente,
que se mide al importe de las pérdidas crediticias esperadas de doce meses:

 instrumentos de deuda que se determina que tienen un riesgo crediticio bajo a la

fecha de presentación; y

 otros instrumentos de deuda y saldos bancarios para los que el riesgo crediticio (es
decir, el riesgo de que ocurra incumplimiento durante la vida esperada del
instrumento financiero) no ha aumentado significativamente desde el
reconocimiento inicial.

Al determinar si el riesgo crediticio de un activo financiero ha aumentado

significativamente desde el reconocimiento inicial al estimar las pérdidas crediticias
esperadas, el Conglomerado considera la información razonable y sustentable que sea
relevante y esté disponible sin costos o esfuerzos desproporcionados. Esta incluye
información interna y externa, así como análisis cuantitativos y cualitativos, basada en
la experiencia histórica y una evaluación crediticia informada incluida aquella referida
al futuro.

El Conglomerado considera que un activo financiero está en incumplimiento cuando:

 no es probable que el emisor del instrumento financiero pague sus obligaciones

crediticias por completo al Conglomerado, sin recurso por parte del Conglomerado
a acciones como la ejecución de la garantía (si existe alguna); o el activo financiero
tiene una mora de 90 días o más.

El Conglomerado considera que un instrumento de deuda tiene un riesgo crediticio

bajo cuando su calificación de riesgo crediticio es equivalente a la definición
globalmente entendida de ‘grado de inversión’. El Conglomerado considera que esto
corresponde a un grado Baa3 o mayor por parte de Moodys o BBB- o mayor por parte
de S&P y Fitch.

Las pérdidas crediticias esperadas durante el tiempo de vida son las pérdidas
crediticias que resultan de todos los posibles sucesos de incumplimiento durante la
vida esperada de un instrumento financiero.
 - 21 -

Las pérdidas crediticias esperadas de doce meses son la parte de las pérdidas
crediticias esperadas durante el tiempo de vida del activo que proceden de sucesos de
incumplimiento sobre un instrumento financiero que están posiblemente dentro de los
12 meses después de la fecha de presentación (o un período inferior si el instrumento
tiene una vida de menos de doce meses).

El período máximo considerado al estimar las pérdidas crediticias esperadas es el

período contractual máximo durante el que el Banco está expuesto al riesgo de
crédito.

Medición de las pérdidas crediticias esperadas

Las pérdidas crediticias esperadas son el promedio ponderado por probabilidad de las
pérdidas crediticias. Las pérdidas crediticias se miden como el valor presente de las
insuficiencias de efectivo (es decir, la diferencia entre el flujo de efectivo adeudado a
la entidad de acuerdo con el contrato y los flujos de efectivo que el Conglomerado
espera recibir).

Las pérdidas crediticias esperadas son descontadas usando la tasa de interés efectiva
del activo financiero.

Activos financieros con deterioro crediticio

En cada fecha de presentación, el Conglomerado evalúa si los activos financieros

registrados al costo amortizado y los instrumentos de deuda al valor razonable con
cambios en otro resultado integral tienen deterioro crediticio. Un activo financiero
tiene “deterioro crediticio” cuando han ocurrido uno o más sucesos que tienen un
impacto perjudicial sobre los flujos de efectivo futuros estimados del activo
financiero.

Evidencia de que un activo financiero tiene deterioro crediticio incluye los siguientes
datos observables:

 dificultades financieras significativas del emisor o del prestatario; una infracción

del contrato, tal como un incumplimiento o un suceso de mora de más de 90 días;
 Se está convirtiendo en probable que el emisor entre en quiebra o en otra forma de
reorganización financiera;
 La desaparición de un mercado activo para el activo financiero en cuestión, debido
a dificultades financieras.

Presentación de la corrección de valor para pérdidas crediticias esperadas en el estado

de situación financiera.

Las correcciones de valor para los activos financieros medidos al costo amortizado se
deducen del importe en libros bruto de los activos.
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En el caso de los instrumentos de deuda al valor razonable con cambios en otro

resultado integral, la corrección de valor se carga a resultados y se reconoce en otro
resultado integral.

f.1 Efectivo y equivalentes de efectivo

El efectivo y los equivalentes de efectivo comprenden saldos de efectivo en caja,

efectivo depositado en el BCCR, el depositado en otros bancos y las inversiones
de alta liquidez y corto plazo con vencimientos de hasta dos meses cuando se
compran.

Los equivalentes de efectivo se reconocen en el estado de situación financiera al

costo amortizado.

f.2 Reconocimiento de activos

Los préstamos por cobrar e instrumentos de deuda emitidos inicialmente se

reconocen cuando se originan. Todos los otros activos financieros y pasivos
financieros se reconocen inicialmente cuando el Conglomerado se hace parte de
las disposiciones contractuales del instrumento. Un activo financiero o pasivo
financiero se miden inicialmente al valor razonable más, en el caso de una partida
no medida al valor razonable con cambios en resultados, los costos por
transacción directamente atribuibles a su adquisición o emisión.

f.3 Clasificación y medición posterior

En el reconocimiento inicial, un activo financiero se clasifica como medido a:

costo amortizado, a valor razonable con cambios en otro resultado integral, o a
valor razonable con cambios en resultados.

Los activos financieros no se reclasifican después de su reconocimiento inicial,

excepto si el Conglomerado cambia su modelo de negocio por uno para gestionar
los activos financieros, en cuyo caso todos los activos financieros afectados son
reclasificados el primer día del primer período sobre el que se informa posterior al
cambio en el modelo de negocio.

Un activo financiero deberá medirse al costo amortizado si se cumplen las dos

condiciones siguientes y no está medido a valor razonable con cambios en
resultados:

a. el activo financiero se conserva dentro de un modelo de negocio cuyo objetivo

es mantener los activos financieros para obtener flujos de efectivo
contractuales; y

b. las condiciones contractuales del activo financiero dan lugar, en fechas

especificadas, a flujos de efectivo que son únicamente pagos del principal e
intereses sobre el importe del principal pendiente.
 - 23 -

Una inversión en deuda deberá medirse al valor razonable con cambios en otro
resultado integral si se cumplen las dos condiciones siguientes y no está medida a
valor razonable con cambios en resultados:

a. el activo financiero se conserva dentro de un modelo de negocio cuyo objetivo

se logra tanto obteniendo los flujos de efectivo contractuales como vendiendo
los activos financieros; y

b. las condiciones contractuales del activo financiero dan lugar, en fechas

especificadas, a flujos de efectivo que son únicamente pagos del principal e
intereses sobre el importe del principal pendiente.

En el reconocimiento inicial de una inversión de patrimonio que no es mantenida

para negociación, el Conglomerado puede realizar una elección irrevocable en el
momento del reconocimiento inicial de presentar los cambios posteriores en el
valor razonable en otro resultado integral. Esta elección se hace individualmente
para cada inversión.

Todos los activos financieros no clasificados como medidos al costo amortizado o

al valor razonable con cambios en otro resultado integral como se describe
anteriormente, son medidos al valor razonable con cambios en resultados.

En el reconocimiento inicial, el Conglomerado puede designar irrevocablemente

un activo financiero que de alguna otra manera cumple con el requerimiento de
estar medido al costo amortizado o al valor razonable con cambios en otro
resultado integral como al valor razonable con cambios en resultados si
haciéndolo elimina o reduce significativamente una incongruencia de medición o
reconocimiento que surgiría en otro caso.

f.4 Activos financieros-medición posterior, ganancias y pérdidas

Activos financieros al valor razonable con cambios en resultados

Estos activos se miden posteriormente al valor razonable. Las ganancias y

pérdidas netas, incluyendo cualquier ingreso por intereses o dividendos, se
reconocen en resultados.

Activos financieros al costo amortizado

Estos activos se miden posteriormente al costo amortizado usando el método del

interés efectivo. El costo amortizado se reduce por las pérdidas por deterioro. El
ingreso por intereses, las ganancias y pérdidas por conversión de moneda
extranjera y el deterioro se reconocen en resultados. Cualquier ganancia o pérdida
en la baja en cuentas se reconoce en resultados.
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Inversiones de deuda a valor razonable con cambios en otro resultado

integral

Estos activos se miden posteriormente al valor razonable. El ingreso por intereses

calculado bajo el método de interés efectivo, las ganancias y pérdidas por
conversión de moneda extranjera y el deterioro se reconocen en resultados. Otras
ganancias y pérdidas netas se reconocen en otro resultado integral. En el momento
de la baja en cuentas, las ganancias y pérdidas acumuladas en otro resultado
integral se reclasifican a resultados.

Inversiones de patrimonio a valor razonable con cambios en otro resultado

integral

Estos activos se miden posteriormente al valor razonable. Los dividendos se

reconocen como ingresos en resultados a menos que el dividendo claramente
represente una recuperación de parte del costo de la inversión. Otras ganancias y
pérdidas netas se reconocen en otro resultado integral y nunca se reclasifican en
resultados.

Principios de medición del valor razonable

La NIIF 13 “Medición del valor razonable” tiene como objeto establecer un marco
de medición del valor razonable y la información a revelar sobre las mediciones
del valor razonable.

El “valor razonable” es el precio recibido por vender un activo o pagado por

transferir un pasivo en una transacción ordenada entre participantes del mercado
en la fecha de la medición en el mercado principal o, en su ausencia, en mercado
más ventajoso al que el Conglomerado tiene acceso a esa fecha. El valor
razonable de un pasivo refleja su riesgo de incumplimiento.

Cuando existe disponible, el Conglomerado mide el valor razonable de un

instrumento usando el precio cotizado en un mercado activo para ese instrumento.
Un mercado se considera “activo” si las transacciones de los activos o pasivos
tienen lugar con frecuencia y volumen suficiente para proporcionar información
de precios sobre una base continua.

Si no existe un precio cotizado en un mercado activo, el Conglomerado usa

técnicas de valoración que maximizan el uso de datos de entrada observables
relevantes y minimizan el uso de datos de entrada no observables. La técnica de
valoración escogida incorpora todos los factores que los participantes del mercado
considerarían al fijar el precio de una transacción.

Cuando se mide el valor razonable de un activo o pasivo, el Conglomerado utiliza

datos de mercado observables siempre que sea posible. Los valores razonables se
clasifican en niveles distintos dentro de una jerarquía del valor razonable que se
basa en los datos de entrada usados en las técnicas de valoración, como sigue:
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a. nivel 1: precios cotizados (no-ajustados) en mercados activos para activos o

pasivos idénticos;

b. nivel 2: datos de entrada diferentes de los precios cotizados incluidos en el

Nivel 1, que sean observables para el activo o pasivo, ya sea de forma directa
(precios) o de forma indirecta (derivados de los precios); y

c. nivel 3: datos para el activo o pasivo que no se basan en datos de mercado

observables (datos de entrada no observables).

f.5 Cartera de crédito

La cartera de crédito se presenta a su valor principal pendiente de cobro. Los

intereses sobre los préstamos se calculan con base en el valor principal pendiente
de cobro y las tasas de interés pactadas, y se contabilizan como ingresos por el
método contable de acumulación.

Adicionalmente se tiene la política de no acumular intereses sobre los préstamos

cuyo capital o intereses esté atrasado más de 180 días.

f.6 Baja de cuentas de activos y pasivos

El reconocimiento de activos financieros se reversa cuando el Conglomerado

pierde el control sobre los derechos contractuales que conforman esos activos, que
ocurre cuando los derechos se hacen efectivo, vencen o son cedidos. Los pasivos
financieros se des reconocen cuando se liquidan.

f.7 Compensación

Los activos y pasivos financieros son compensados y el monto neto se presenta en

el balance de situación cuando el Conglomerado tiene derecho legal exigible para
compensar los montos reconocidos y se desea que las transacciones sean
liquidadas sobre base razonable.

g) Estimación por incobrabilidad de la cartera de crédito

La estimación por deterioro de cartera de crédito se basa en la evaluación periódica de
la cobrabilidad de la cartera de crédito y considera varios factores, incluyendo la
situación económica actual, experiencia previa de la estimación, la estructura de la
cartera, la liquidez de los clientes y las garantías de los préstamos.

La evaluación considera las disposiciones establecidas por la SUGEF según el acuerdo

1-05 denominado “Reglamento para la calificación de Deudores” aprobado por el
CONASSIF el 24 de noviembre de 2005, publicado en el diario oficial “La Gaceta”
número 238, del viernes 9 de diciembre de 2005, que rige a partir del 9 de octubre de
2006. Esta valuación incluye parámetros, tales como: historial de pago del deudor,
capacidad de pago, calidad de garantías y morosidad, entre otros.
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La SUGEF puede requerir montos mayores de estimación a los identificados en forma

específica por el Banco. La Administración considera que la estimación es adecuada
para absorber aquellas pérdidas eventuales que se pueden incurrir en la recuperación
de esa cartera.

Al 31 de diciembre 2022 el monto de estas estimaciones asciende a ¢134,789,844,509

(2021: ¢147,271,299,484), la cual incluye principal, productos por cobrar y créditos
contingentes.

Los incrementos en la estimación por incobrables que resultan de lo anterior se

incluyen en los registros de contabilidad previa autorización de la SUGEF, de
conformidad con el artículo 10 de la Ley Orgánica del Sistema Bancario Nacional.

Las entidades reguladoras la revisan periódicamente como parte integral de sus

exámenes y pueden requerir modificaciones con base en la evaluación de la
información disponible.

Mediante acuerdo de Junta Directiva JDN-5854-Acd-694-2021-Art-13 en sesión

ordinaria No. 5854 celebrada el 30 de agosto de 2021 se establece “acoger la
recomendación del Comité Corporativo de Riesgo y, en ese sentido, actualizar la
Metodología de estimaciones colectivas para cubrir el deterioro potencial en la
pérdida esperada para lo que resta del periodo 2021, según se indica en el oficio
DRF-195-2021. Además, se autorizar a la Administración para que realice el registro
contable del monto de estimaciones colectivas adicionales de ¢12,040 millones, en el
período agosto-diciembre de 2021, a razón de ¢2,408 millones mensuales, con el fin
de cubrir el deterioro potencial en la pérdida esperada de la cartera de crédito.
Adicionalmente, se deja suspendido por lo que resta del año el acuerdo JDN-5815-
Acd-282-2021-Art 5 sobre la aplicación de la política de uso de estimaciones
colectivas, con el fin de acumular los niveles de estimaciones colectivas necesarias
para cubrir el potencial deterioro de la pérdida esperada proyectada”.

Mediante acuerdo de la Junta Directiva Nacional JDN – 5792-2020-Acd-1149-Art-12

y oficio DRF-215-2020 se establece la “política de estimaciones colectivas” la cual
consiste en el fortalecimiento de las estimaciones por cartera de crédito, frente a
escenarios adversos como el actual (COVID), que pueden generar un incremento de
los impagos de la cartera de crédito para los próximos meses. En esta actualización el
escenario macroeconómico, se modificó bajo el criterio de que las variables se
ajustaran hacia el cierre de cada periodo, generando un monto de sobreestimación de
cartera por este concepto al cierre del mes de diciembre de 2020 por la suma de
¢13,515 millones.
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Mediante documento del Consejo Nacional de Supervisión del Sistema Financiero

(CONASSIF) CSF-1624-04 y debido a la coyuntura que se mantiene en el sistema
financiero nacional se debe adicionar al Acuerdo SUGEF 1-05 el Transitorio XXII de
conformidad con el siguiente texto: “a partir de la vigencia de la modificación al
artículo 12 de este Reglamento y hasta el 31 de diciembre de 2022, el saldo de
estimaciones registrado para los deudores en Categoría de Riesgo E con CPH3 no
podrá disminuirse como resultado de esta modificación”, razón por cual se procede a
crear un monto de estimación adicional al cierre del mes de diciembre de 2021 por
¢1,703 millones.

Según comunicado realizado por CONASSIF el 10 de noviembre de año 2021

mediante oficio CNS-1698/08 se establece que “a más tardar en el plazo de 48 meses
contado a partir del primero de enero de 2022, el saldo de los productos por cobrar
devengados a más de 180 días, registrados en la cuenta 138 PRODUCTO POR
COBRAR ASOCIADOS A CARTERA DE CRÉDITOS” con fecha de corte al 31 de
octubre de 2021, deberán estar estimados en un 100%.

Producto de la aplicación de dicha solicitud, el Banco procedió a estimar el 100% los

productos a más de 180 días con corte al 31 de diciembre 2022, por lo que se mantiene
una sobreestimación por ¢2,020 millones (2021: ¢2,271 millones) por este concepto.

h) Valores comprados bajo acuerdos de reventa

El Conglomerado lleva a cabo transacciones de valores comprados en acuerdos de

reventa a fechas futuras y a precios acordados. La obligación de vender valores
comprados es registrada como un activo en el balance de situación y se presenta al
valor del acuerdo original. Los valores relacionados con los acuerdos se mantienen en
las cuentas de activo. El interés ganado se registra como ingreso por intereses en el
estado de resultados y los productos acumulados por cobrar, en el balance de
situación.

i) Arrendamientos financieros
El objetivo es asegurar que los arrendatarios y arrendadores proporcionen información
relevante de forma que represente fielmente esas transacciones. Esta información
proporciona una base a los usuarios de los estados financieros para evaluar el efecto
que los arrendamientos tienen sobre la situación financiera, el rendimiento financiero
y los flujos de efectivo del Conglomerado.

Anteriormente, el Conglomerado determinó al inicio del contrato si un acuerdo era o

contenía un arrendamiento según el CINIIF 4 y NIC 17 que determina si un acuerdo
contiene un arrendamiento. El Conglomerado ahora evalúa si un contrato es o contiene
un arrendamiento basado en la nueva definición de un arrendamiento. Según la NIIF
16, un contrato es, o contiene, un arrendamiento si el contrato transmite el derecho de
controlar el uso de un activo identificado por un período de tiempo a cambio de su
consideración.
 - 28 -

Al inicio o en la reevaluación de un contrato que contiene un componente de

arrendamiento, el Conglomerado asigna la contraprestación en el contrato a cada
componente de arrendamiento y no arrendamiento sobre la base de sus precios
independientes relativos.

i.1 Arrendamientos en los que el Conglomerado es arrendatario

Bajo la NIIF 16, el Conglomerado reconoce los activos por derecho de uso y los
pasivos por arrendamiento para la mayoría de los arrendamientos, es decir, estos
arrendamientos están en el balance general. Sin embargo, el Conglomerado ha
optado por no reconocer los activos por derecho de uso y los pasivos por
arrendamiento para algunos arrendamientos de activos de bajo valor (por ejemplo,
equipos de cómputo). El Conglomerado reconoce los pagos de arrendamiento
asociados con estos arrendamientos como un gasto en línea recta durante el plazo
del arrendamiento.

i.2 Plazos por arrendamientos

El Conglomerado ha aplicado el juicio para determinar el plazo del arrendamiento

para algunos contratos de arrendamiento en los que es un arrendatario que incluye
opciones de renovación. La evaluación de si el Conglomerado está razonablemente
seguro de ejercer tales opciones tiene un impacto en el plazo del arrendamiento, lo
que afecta significativamente la cantidad de pasivos de arrendamiento y los activos
de derecho de uso reconocidos.

j) Participación en otras empresas

El Banco posee 100% de las acciones de capital de las subsidiarias, las cuales se
valúan por el método de participación patrimonial.

Para el cálculo se eliminan las utilidades o pérdidas originadas en transacciones entre

las subsidiarias y el Banco. Las operaciones de las subsidiarias que afectan su
patrimonio sin incidir en los resultados deben considerarse en los registros del Banco
en la misma forma y las normas de contabilidad aplicadas en ambas entidades deben
ser uniformes ante situaciones similares.

Adicionalmente, el Banco hizo un aporte de ¢15 millones para la constitución de la

Central Nacional de Valores CNV, S.A., que corresponde a una participación sin
influencia significativa.

k) Propiedades, mobiliario y equipo en uso

Las propiedades, mobiliario y equipo en uso se registran al costo, neto de la
depreciación acumulada. Las mejoras significativas son capitalizadas y las
reparaciones y el mantenimiento que no extienden la vida útil ni mejoran los activos
son cargados directamente a gastos cuando se incurren.
 - 29 -

Con posterioridad al reconocimiento inicial, los bienes inmuebles deben ser

contabilizados de acuerdo con el modelo de revaluación.

Cuando se revalúe un activo, la depreciación acumulada en la fecha de la revaluación

de los bienes inmuebles debe ser reexpresada proporcionalmente al cambio en el
importe en libros bruto del activo, de manera que el importe en libros neto del mismo
sea igual a su importe revaluado.

La revaluación se debe respaldar con un avalúo hecho por un profesional

independiente, autorizado por el colegio profesional respectivo.

Los demás activos diferentes de inmuebles están sujetos a la política contable del
modelo del costo.

Si el valor de realización de los bienes es menor que el incluido en los registros

contables, se debe ajustar el valor contable al valor resultante de ese avalúo. Estos
bienes se deprecian por el método de línea recta para propósitos financieros e
impositivos, con base en la vida estimada de los activos respectivos.

El superávit por revaluación de inmuebles mobiliario y equipo no debe ser reconocido

como utilidad acumulada hasta que sea efectivamente realizado, sea por la venta del
activo o su uso durante la vida útil. La plusvalía se considera realizada a medida que
los terrenos y edificios son utilizados por el Conglomerado, en cuyo caso el importe
realizado es igual a la diferencia entre la depreciación calculada según el valor
revaluado del activo y la calculada según su costo.

El valor en libros de los activos del Conglomerado, excepto el activo por impuesto
sobre la renta diferido es revisado por la administración en la fecha de cada cierre con
el fin de determinar si hay alguna indicación de deterioro. De haber tal indicación se
estima el monto recuperable. La pérdida por deterioro ocurre cuando el monto en
libros de los activos excede su monto recuperable y se reconoce en el estado de
resultados en los activos registrados al costo.

El monto recuperable de los activos equivale al más alto obtenido después de

comparar el precio neto de venta con el valor en uso. El precio neto de venta equivale
al valor que se obtiene en transacción libre y transparente. El valor en uso corresponde
al valor actual de los flujos y desembolsos de efectivo futuros que se derivan del uso
continuo de los activos y de su disposición al final.

l) Desembolsos subsiguientes

Los desembolsos incurridos para reemplazar componentes de partidas de propiedad,

mobiliario y equipo que hayan sido contabilizados por separado incluyendo los costos
mayores por inspección y por rehabilitación, se capitalizan. Otros desembolsos
subsiguientes son capitalizados solamente cuando aumentan los beneficios
económicos futuros incluidos en la partida de propiedad, mobiliario y equipo. Todos
los otros desembolsos se reconocen en el estado de resultados como gastos conforme
se incurren.
 - 30 -

m) Depreciación

La depreciación y la amortización se cargan a las operaciones corrientes utilizando el

método de línea recta sobre la vida útil estimada de los activos relacionados, como a
continuación se indica:

Vida útil
Edificios 50 años
Vehículos 10 años
Mobiliario y equipo 10 años
Equipo de cómputo 5 años

La depreciación de las mejoras a propiedades arrendadas se hace de acuerdo con los

años de vida útil estimada o según los términos de los respectivos contratos de
alquiler.

n) Activos intangibles

Un activo intangible es activo identificable de carácter no monetario y sin apariencia

física. Para que un activo intangible cumpla con dicha definición se requiere que éste
sea identificable para poderlo distinguir de la plusvalía, que se posea control y
beneficios económicos futuros.

Un activo es identificable si:

 es separable, es decir, es susceptible de ser separado o escindido de la entidad y

vendido, transferido, dado en explotación, arrendado o intercambiado, ya sea
individualmente o conjunto con un contrato, activo identificable o pasivo con los
que guarde relación, independientemente de que la entidad tenga la intención de
llevar a cabo la separación; y

 surge de derechos contractuales o de otros derechos de tipo legal, con

independencia de que esos derechos sean transferibles o separables de la entidad de
otros derechos y obligaciones.

n.1 Medición

Los activos intangibles se registran al costo menos la amortización acumulada y

las pérdidas por deterioro. Los desembolsos generados internamente sobre activos
como plusvalías y marcas se reconocen en el estado de resultados como gastos
conforme se incurren.

n.2 Desembolsos posteriores

Los desembolsos posteriores solo se capitalizan cuando incrementan los

beneficios económicos futuros; de lo contrario se reconocen en los resultados
conforme se incurren.
 - 31 -

n.3 Amortización

La amortización se carga a resultados utilizando el método de línea recta sobre la

vida útil estimada de los activos relacionados. Los activos intangibles se
amortizan desde la fecha en que están disponibles para ser usados.

Se determina que todos los activos intangibles son finitos y tienen vida útil
contemplada, este parámetro se establece de acuerdo con los beneficios
económicos esperados del mismo.

o) Bienes mantenidos para la venta

Los bienes mantenidos para la venta están registrados al más bajo entre el valor en
libros de los préstamos respectivos y su valor estimado de mercado. El Banco
considera prudente mantener una reserva para reconocer los riesgos asociados con la
pérdida del valor de mercado de los bienes que no han podido ser vendidos, la cual se
reconoce en los resultados del período.

Según normativa de SUGEF, el registro contable de la estimación para los bienes

mantenidos para la venta debe constituirse gradualmente a razón de un cuarenta y
ochoavo mensual hasta completar el ciento por ciento del valor contable del bien. Este
registro contable iniciará a partir del cierre del mes en que el bien fue adquirido,
producido para su venta o arrendamiento, o dejado de utilizar.

p) Deterioro del valor de los activos

Las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF, NIC) requieren que se
estime el importe recuperable de los activos cuando exista indicación de que puede
haberse deteriorado su valor. Se requiere reconocer pérdida por deterioro siempre que
el importe en libros de los activos sea mayor que su importe recuperable. Esta pérdida
debe registrarse con cargo a resultados si los activos en cuestión se contabilizan por su
precio de adquisición o costo de producción, y como disminución de las cuentas de
superávit por revaluación si los activos se contabilizan por su valor revaluado.

El importe recuperable se define como el mayor entre el precio de venta neto y su

valor de uso; se calcula trayendo a valor presente los flujos de efectivo que se espera
que surjan de la operación continua de los activos a lo largo de la vida útil.

El importe recuperable se puede estimar tomando en cuenta lo que se denomina una

unidad generadora de efectivo, que es el grupo identificable más pequeño que incluye
el que se está considerando y cuya utilización continua genera entradas de efectivo que
sean en buena medida independientes de las entradas producidas por otros activos o
grupos de activos.
 - 32 -

q) Ahorro obligatorio y bonificaciones por pagar

El ahorro obligatorio del Banco Popular y aporte patronal por pagar tiene origen y es
normado de acuerdo con las siguientes leyes:

 La Ley 4351 del 11 de julio de 1969, Ley Orgánica del Banco Popular y de
Desarrollo Comunal articulo 5 donde se establece:

a) Un aporte del 0.5% mensual sobre las remuneraciones, sean salarios o sueldos
que deben pagar los patronos, los Poderes del Estado y todas las instituciones
públicas.

b) Un aporte del uno por ciento (1%) mensual sobre las remuneraciones, sean
salarios o sueldos que deben pagar los trabajadores.

c) Las empresas nuevas de zonas francas que se instalen fuera de la Gran Área
Metropolitana estarán sujetas a un único aporte de un cero punto veinticinco por
ciento (0.25%) mensual sobre las remuneraciones indicadas en el inciso a) de
este artículo durante los primeros diez (10) años de operación.

 De acuerdo con la Ley 7983 del 19 de febrero de 2000 Ley de Protección al

Trabajador, se establece en el artículo 13 que el Régimen Obligatorio de Pensiones
Complementarias estará compuesto por los siguientes rubros:

a) El uno por ciento (1%) establecido en el inciso b) del artículo 5 de la Ley

Orgánica del Banco Popular y de Desarrollo Comunal, No. 4351, de 11 de julio
de 1969, luego de transcurrido el plazo fijado por el artículo 8 de esa ley.

b) El cincuenta por ciento (50%) del aporte patronal dispuesto en el inciso a) del
artículo 5 de la Ley Orgánica del Banco Popular y de Desarrollo Comunal, No.
4351, del 11 de julio de 1969, luego de transcurrido el plazo fijado por el
artículo 8 de esa misma ley.

 Según la Ley 9906 del 05 de octubre de 2020, Ley para resguardar el derecho de los
trabajadores a retirar los recursos de la pensión complementaria donde se establece:
Artículo 13- Recursos del Régimen. El Régimen Obligatorio de Pensiones
Complementarias se financiará con los siguientes recursos:

a) El uno por ciento (1%) establecido en el inciso b) del artículo 5 de la Ley 4351,
Ley Orgánica del Banco Popular y de Desarrollo Comunal, de 11 de julio de
1969, luego de transcurrido un plazo de dieciocho meses desde su ingreso al
Banco.

b) El cincuenta por ciento (50%) del aporte patronal dispuesto en el inciso a) del
artículo 5 de la Ley 4351, Ley Orgánica del Banco Popular y de Desarrollo
Comunal, de 11 de julio de 1969, luego de transcurrido un plazo de dieciocho
meses desde su ingreso al banco.
 - 33 -

Sobre los recursos referidos en los incisos a) y b) del presente artículo, el Banco
Popular y de Desarrollo Comunal reconocerá una tasa de interés anual igual a la tasa
básica pasiva definida por el Banco Central de Costa Rica, más ciento sesenta puntos
base. Corresponderá a la Superintendencia vigilar el pago efectivo de este
rendimiento.

En el mes de mayo 2022 se realizó la devolución del ahorro obligatorio del 1% (enero
a junio 2020) aplicando una tasa del 2.77% y el 0.25% sin intereses.

Al mes de diciembre 2022, se realizó la devolución del ahorro obligatorio tanto para el
aporte del 1% como 0.25% y sus intereses aplicando las siguientes tasas promedio:

Periodo
Mes devuelto Tasa promedio
Octubre 2022 2021-01 5.97%
Noviembre 2022 2021-02 6.16%
Diciembre 2022 2021-03 6.27%

Estos rubros se incluyen en la cuenta de pasivo denominada Captaciones a plazo y

deben permanecer un plazo de dieciocho meses desde su ingreso al Banco, plazo a
partir del cual pasan a formar parte del Régimen Obligatorio de Pensiones
Complementarias establecido en el artículo 13 de la Ley de Protección al Trabajador
(Ley No. 7983). Estos depósitos se reconocen cuando se reciben y no cuando se
devengan.

Al 31 de diciembre 2022 la tasa de interés vigente es 7.95% (2021: 2.75%).

r) Cuentas por pagar y otras cuentas por pagar

Las cuentas por pagar y las otras cuentas por pagar se registran al costo amortizado.

s) Provisiones

Las provisiones son reconocidas cuando el Conglomerado contrae obligación legal o

contractual como resultado de un evento pasado y es probable que se requiera un
desembolso económico para cancelarlas. La provisión es aproximada a su valor de
cancelación, no obstante, puede diferir del monto definitivo.

El valor estimado de las provisiones se ajusta a la fecha del cierre afectando

directamente los resultados.

El cálculo de la provisión para los litigios se realiza tomando como criterios la

instancia judicial en que se encuentre cada caso y la probabilidad de pérdida asignada
por el Área Legal.
 - 34 -

t) Superávit por revaluación

El superávit por revaluación que se incluye en el patrimonio se puede trasladar

directamente a los resultados acumulados de ejercicios anteriores en el momento de su
realización. El superávit se realiza cuando los activos se retiran de circulación, se
dispone de ellos o por su uso. El traslado del superávit por revaluación a los resultados
acumulados de ejercicios anteriores no se incluye en los resultados del periodo.

u) Obligaciones fiscales

Impuesto al valor agregado (IVA)

De acuerdo al tratamiento fiscal vigente se establece el impuesto sobre el valor

agregado en la venta de bienes y en la prestación de servicios, el cual es de
aplicación para las entidades supervisadas.

En los activos se registra el IVA soportado el cual es el monto que un obligado

tributario paga cuando adquiere un bien o servicio relacionado con su actividad
económica (compras).

En los pasivos se registra la obligación que tiene la entidad como sujeto pasivo de
impuestos que han sido devengados, pero que aún no son exigibles.

Impuesto sobre la renta

El impuesto sobre la renta corriente es el impuesto a pagar sobre las utilidades

gravables en el año (renta neta gravable), calculado con base en la tasa de impuesto
vigente a la fecha del cierre. La renta neta gravable es el resultado de restar a los
ingresos gravables aquellos gastos que son considerados deducibles según las
disposiciones legales vigentes.

Impuesto diferido

El impuesto sobre la renta diferido se calcula utilizando el método pasivo del balance
contemplado en la Norma Internacional de Contabilidad No. 12. Tal método se
aplica para las diferencias temporales entre el valor en libros de activos y pasivos
para efectos financieros y los valores utilizados para propósitos fiscales. De acuerdo
con esa norma las diferencias temporales se identifican como diferencias temporales
gravables (las cuales resultarán en el futuro en un monto imponible), o diferencias
temporales deducibles (las cuales resultarán en el futuro en partidas deducibles). Un
pasivo diferido por impuesto representa una diferencia temporal gravable y un activo
diferido por impuesto representa una diferencia temporal deducible.

Los activos y pasivos por impuesto sobre la renta diferido se reconocen sólo cuando
existe probabilidad razonable de su realización.
 - 35 -

El activo por impuesto sobre la renta diferido que se origine en pérdidas fiscales
utilizables en el futuro como escudo fiscal se reconoce como tal sólo cuando existan
utilidades gravables suficientes que permitan realizar el beneficio generado por esa
pérdida fiscal. Asimismo, el activo por impuesto sobre la renta diferido reconocido
se reduce en la medida de que no es probable que el beneficio del impuesto se
realizará.

El impuesto sobre la renta diferido se reconoce en el estado de resultados, excepto

que esté asociado con alguna partida reconocida directamente en la sección
patrimonial, en cuyo caso se reconoce en el patrimonio.

Tratamientos fiscales inciertos

La CINIIF 23 establece lineamientos sobre el reconocimiento de los tratamientos
fiscales inciertos y el reconocimiento del pasivo derivado de un traslado de cargos.

Al 31 de diciembre de 2022 y 2021 se concluye que no existen tratamientos fiscales

inciertos que se deban reconocer en los estados financieros del Conglomerado.

v) Uso de estimaciones

La preparación de los estados financieros, de acuerdo con lo dispuesto por la SUGEF

y el CONASSIF, requiere registrar estimaciones y supuestos que afectan los importes
de ciertos activos y pasivos, así como la divulgación de activos y pasivos contingentes
a la fecha de los estados financieros y los montos de los ingresos y gastos durante el
período.

Las estimaciones importantes que son particularmente susceptibles a cambios

significativos se relacionan con la determinación de la estimación para posibles
préstamos incobrables. Los resultados reales podrían diferir de esas estimaciones.

w) Reconocimiento de ingresos y gastos

w.1 Ingresos y gastos por intereses

El ingreso y el gasto por intereses se reconocen en resultados sobre la base de

devengado, considerando el rendimiento efectivo o la tasa de interés efectiva. El
ingreso y el gasto por intereses incluyen la amortización de primas, descuentos y
otras diferencias entre el monto inicial de instrumentos que causan interés y su
monto al vencimiento, calculado sobre la base de interés efectivo.

w.2 Ingreso por honorarios y comisiones

El ingreso por honorarios y comisiones procede de servicios financieros prestados

por el Banco. Se reconoce cuando el servicio es brindado. En las comisiones
relacionadas con la constitución de operaciones de crédito, el Banco difiere el
reconocimiento del 100% de la comisión durante el plazo del servicio.
 - 36 -

En la subsidiaria Popular Valores el ingreso por comisiones surge de servicios

financieros provistos incluyendo servicios de administración de carteras
individuales, de correduría bursátil, asesoría en inversiones y servicios de
administración de efectivo. Las comisiones de corretaje son fijadas cuando se
cierra cada transacción, momento en que se reconoce el ingreso.

En la subsidiaria Popular Fondos el ingreso por comisiones surge de la

administración del valor del activo neto de cada fondo, neto de cualquier impuesto
o retención, sobre la base de devengado.

En la subsidiaria Popular Pensiones cada fondo administrado debe cancelar a la

Operadora una comisión por la administración, calculada sobre el rendimiento del
fondo antes de comisiones ordinarias ajustada por el efecto de la ganancia o
pérdida no realizada por valuación a mercado originada en las inversiones en
valores. Tal comisión se reconoce sobre la base de devengado y se calcula
diariamente.

En Popular Seguros el ingreso por comisiones procede de la venta de seguros del

Instituto Nacional de Seguros (INS). El porcentaje de comisión varía de acuerdo
con el objeto de aseguramiento: automóviles, seguros patrimoniales, diversos,
marítimos, agrícolas y pecuarios, accidentes y salud, vida y riesgos del trabajo. La
comisión se reconoce en el momento que se gira la prima o monto que paga el
asegurado por la póliza que comprende un período de tiempo determinado.

w.3 Ingreso neto sobre inversión en valores

El ingreso neto sobre valores incluye las ganancias y pérdidas provenientes de las
ventas y los cambios en el valor razonable de los activos y pasivos para la venta
que son desapropiados.

w.4 Ingresos diferidos

Se registran como diferidos los ingresos efectivamente percibidos de manera

anticipada por el Conglomerado que no corresponde reconocer como resultados
del período, debido a que aún no se han devengado. Se reconocen a medida que se
devengan, con crédito a la cuenta de ingresos que corresponda.

w.5 Cargos diferidos

Los cargos diferidos se valúan al costo y se registran en moneda nacional, no

computándose ningún tipo de reevaluaciones ni actualizaciones.
 - 37 -

x) Ingresos por recuperación de activos financieros

De acuerdo con disposiciones emitidas por la SUGEF, las disminuciones en los saldos
de las estimaciones para incobrabilidad de créditos, otras cuentas por cobrar y la
desvalorización de inversiones en valores y depósitos deben ser incluidas en la cuenta
de resultados denominada Ingresos por recuperación de activos financieros.

y) Uso de las utilidades anuales

Las utilidades anuales del Conglomerado pueden tener los siguientes destinos de
acuerdo con lo que resuelva la Junta Directiva Nacional dentro de los treinta días
posteriores a la certificación de utilidades por parte de la auditoría externa:

y.1 Fortalecimiento del patrimonio del Banco y las sociedades.

y.2 Hasta 15% para la creación de reservas o fondos especiales para proyectos o
programas con fines determinados, en concordancia con los artículos 2 y 34 de la
Ley Orgánica del Banco y con las pautas que establezca la Asamblea de
Trabajadores del Banco bajo las regulaciones que por reglamento fije la Junta
Directiva Nacional. Estos fondos podrán ser constituidos siempre y cuando no se
afecte la posición financiera, competitiva o estratégica del Banco, ni sus políticas
de crecimiento e inversión. En la actualidad los fondos constituidos corresponden
a los siguientes; Fondo Especial de Vivienda (FEVI), Fondo Especial de
Desarrollo (FEDE), y Fondo de Avales Especiales (FAE) (antes Fondo de Avales
de Vivienda, FAVI).

y.3 Financiamiento del Fondo de Desarrollo de la Micro, Pequeña y Mediana

Empresa (FODEMIPYME) creado por la Ley de Fortalecimiento de la Pequeña y
Mediana Empresa. El porcentaje del total de las utilidades netas que se transfiera a
este Fondo será determinado anualmente por la Junta Directiva Nacional y no
podrá ser inferior a 5% de las utilidades netas.

Los fondos especiales y el FODEMIPYME se registran contablemente en cuentas

de orden; el funcionamiento y las operaciones de estos fondos o reservas no están
sujetos a las regulaciones emanadas de la SUGEF, por no tratarse de actividades
de intermediación financiera. La calificación de riesgo de cartera en estos casos es
independiente de la calificación de la cartera del Banco que se efectúe según la
normativa de la SUGEF.

El financiamiento del Fondo se conforma con un porcentaje de las utilidades netas

del Banco, siempre que el rendimiento sobre el capital supere el nivel de inflación
del período, fijado anualmente por la Junta Directiva Nacional para el crédito, la
promoción o la transferencia de recursos, según el artículo 8 de la Ley Orgánica
del Banco, el cual no podrá ser inferior a 5% del total de utilidades netas después
de impuestos y reservas. El porcentaje del total de las utilidades netas que se le
transfieran anualmente al FODEMIPYME es determinado por el voto de al menos
cinco miembros de la Junta Directiva Nacional; al menos tres de ellos deberán ser
representantes de los trabajadores.
 - 38 -

y.4 Contribución para los recursos de CONAPE. Según lo indica la ley 6041, Ley de
Creación de CONAPE en su artículo 20, inciso a) una suma equivalente a 5% de
las utilidades anuales netas de todos los bancos comerciales del país, suma que
será deducida del impuesto sobre la renta que deba pagar cada banco;
(Interpretado por Ley N° 6319 del 10 de abril de 1979, en el sentido de que si
cualquiera de los bancos comerciales, privados y los que integran el Sistema
Bancario Nacional, con excepción del Banco Central de Costa Rica, obtuviere
utilidades netas, debe contribuir necesariamente a formar los recursos de
CONAPE con el cinco por ciento de dichas utilidades (modificado mediante la
Ley 8634 del 7 de mayo de 2008). Esta contribución podrá ser deducida del
imponible del impuesto sobre la renta).

y.5 Contribución a la Comisión Nacional de Emergencias de conformidad con el

artículo 46 de la Ley Nº 8488, Ley Nacional de Emergencias y Prevención del
Riesgo, que establece la transferencia de recursos por parte de todas las
instituciones de la administración central, pública y empresas públicas del Estado,
con 3% sobre las ganancias y superávit presupuestario.

De acuerdo con el plan de cuentas para entidades financieras, esas participaciones

sobre la utilidad neta del año se registran como gastos en el estado de resultados.
Se procedió a registrar en utilidades acumuladas del periodo 2022 y 2021 lo
correspondiente al 5% de FONADE por ¢2,611,154,320 y ¢2,634,876,383,
respectivamente.

El detalle de usos de utilidades del Banco individuales al 31 de diciembre es:

2022 2021
Utilidad del período antes de participaciones ¢ 52,223,086,399 53,104,873,570
CONAPE (1) (2) (3,453,535,380) (3,849,454,964)
Fodemipyme (2) (2,314,615,031) (2,325,548,769)
Comisión Nacional de Emergencias (2) (1,846,550,628) (1,961,288,967)
Disminución participaciones sobre la utilidad 27,460 0
Utilidad neta período ¢ 44,608,412,820 44,968,580,870

(1)
Durante el periodo 2022 el porcentaje aplicado a CONAPE ascendió a 5%
(2021: 5%).
(2)
La sumatoria de las participaciones netas (participaciones legales sobre la
utilidad + disminución de participaciones sobre la utilidad) asciende a
¢7,614,673,579, según se indica en el estado de resultados integrales individual
(2021: ¢8,136,292,700).
 - 39 -

z) Operaciones de fideicomiso

Los activos administrados en función de fiduciario no se consideran parte del

patrimonio del Banco, y por consiguiente tales activos no están incluidos en los
estados financieros. El ingreso por comisión, generado en el manejo de los
fideicomisos es registrado según el método de devengado.

aa) Reserva legal

De las utilidades netas de cada ejercicio anual se destina un cinco por ciento (5%) para
la formación de un fondo de reserva legal, obligación que cesará cuando el fondo
alcance el veinte por ciento (20%) del capital social, debidamente aprobado por la
Junta Directiva Nacional.

bb) Capital social

El capital social del Banco corresponde a los aportes recibidos de los patronos de
acuerdo con lo establecido en la Ley Orgánica del Banco Popular y de Desarrollo
Comunal, Ley No. 4351, que en su artículo 6 indica lo siguiente: “los aportes de los
patronos se destinarán a incrementar el patrimonio del Banco para el cumplimiento
de los fines de la presente ley.”

A partir de la entrada en vigencia de la Ley de Protección al Trabajador, Ley No. 7983

el aporte de los patronos es de 0.25% mensual sobre las remuneraciones de los
trabajadores.

El capital social de las subsidiarias está compuesto por los aportes realizados por el
Banco.
cc) Política contable sobre materialidad
Materialidad del Banco Popular

Con base en el modelo de negocio, naturaleza, tamaño, complejidad, perfil de riesgo del
Banco Popular, se consideró que un umbral es representativo para indicar que las
omisiones o inexactitudes de partidas son cuantitativamente materiales o tienen
importancia relativa, si supera el 1% del monto del patrimonio del Banco.

La determinación de este umbral se realiza después de analizar que una omisión o

inexactitud del monto equivalente al 1% del patrimonio no afecta los indicadores
CAMELS; lo que garantiza que las decisiones tomadas por los usuarios principales,
sobre los efectos de las transacciones, sucesos y condiciones relevantes de los activos,
pasivos, ingresos y gastos, no se verán afectadas al aplicar este indicador.
 - 40 -

Materialidad de las sociedades

Popular Valores, Popular Fondos de Inversión, Popular Pensiones

Con base en el modelo de negocio, naturaleza, tamaño, complejidad, perfil de riesgo

se considera que un umbral es representativo para indicar que las omisiones o
inexactitudes de partidas son cuantitativamente materiales o tienen importancia
relativa, si supera el 1% del monto del patrimonio.

Popular Seguros Correduría de Seguros

Con base en el comportamiento de la gestión operativa y financiera de Popular

Seguros, que incluye la evaluación del modelo de negocio y perfil de riesgo; se ha
determinado un umbral representativo de materialidad sobre la base del “Total de
Activos” según el siguiente modelo:

Apetito: <=1%
Tolerancia: >1% y <=2%
Capacidad: >2%

Resultando de lo anterior, que errores o inexactitudes en los estados financieros con

una cuantía <=2% del “Total de Activos”, no se consideran partidas cuantitativamente
materiales o de importancia relativa para el ajuste o corrección de los estados
financieros de periodos anteriores; el ajuste aplica en el periodo vigente. Toda vez, que
el error o inexactitud supere el 2% del “Total de Activos”, se aplicaría el ajuste y/o
corrección de los estados financieros de periodos anteriores.

Nota 2. Activos cedidos en garantía o sujetos a restricciones

Los activos cedidos en garantía o sujetos a restricciones al 31 de diciembre se detallan
como sigue:

Activo restringido Valor contable Valor contable Causa de la restricción

2022 2021
Disponibilidades ¢ 10,392,878,928 11,316,268,640 Encaje mínimo legal.
Disponibilidades 1,157,278,013 1,231,667,247 Garantía para Operaciones con VISA
Internacional.
Disponibilidades 69,804,298 0 Garantía para operaciones con
Mastercard Internacional.
Disponibilidades 133,023,717 0 Garantía para operaciones con PNC
Purchase NY Internacional.
Disponibilidades 1,837,952,524 259,156,112 Garantía Fondo Garantía de
Depósitos.
Disponibilidades 163,269,892 440,558,485 Garantía para efectuar operaciones en
la Bolsa Nacional de Valores, S.A.
Disponibilidades 145,177,432 84,824,455 Llamadas a margen por reporto
tripartito
 - 41 -

Activo restringido Valor contable Valor contable Causa de la restricción

Inversiones en valores 18,532,131,315 23,084,011,448 Garantía Mercado Intercambiario.
Inversiones en valores 131,281,992,733 145,107,772,036 Garantía operaciones de crédito
Inversiones en valores 61,661,040,331 20,493,694,920 Garantía Fondo Garantía de Depósitos
Inversiones en valores 40,855,101,549 41,989,444,905 Garantía operaciones BN Valores
Inversiones en valores Instrumentos financieros restringidos
8,243,657,131 0 por otros conceptos del BCCR
Inversiones en valores 0 63,700,000 Garantía Popular Seguros ante el INS
Inversiones en valores Garantía Popular Seguros ante el
0 25,000,000 Colegio de Ciencias Económicas.
Cartera de crédito Garantía por líneas de crédito
4,642,885,329 2,141,313,217 otorgadas al Banco
Otros activos 342,326,659 400,335,569 Depósitos en garantía.
Otros activos 718,009,739 740,080,744 Depósitos judiciales y administrativos
Total ¢ 280,176,529,590 247,377,827,778

Al 31 de diciembre de 2022, algunos títulos valores han sido cedidos en garantía de

operaciones con pacto de recompra, para efectuar transacciones a través de la cámara de
compensación y con Visa Internacional.

Nota 3. Saldos y transacciones con partes relacionadas

Los estados financieros al 31 de diciembre incluyen saldos y transacciones con partes

relacionadas que se resumen así:

a. Personal clave del Banco y subsidiarias

2022 2021
Activos
Cartera de crédito ¢ 3,085,701,297 2,859,889,439
Total activos ¢ 3,085,701,297 2,859,889,439

Pasivos
Captaciones ¢ 2,199,846,054 714,285,017
Total pasivos ¢ 2,199,846,054 714,285,017

Los saldos y transacciones indicados anteriormente con partes relacionadas

corresponden a los saldos de préstamos (saldos activos) y saldos en ahorro voluntario,
ahorro a plazo y cuentas corrientes (saldos de pasivos) del personal clave en la toma
de decisiones, el cual incluye desde Jefe de División 1 hasta la Gerencia General
Corporativa, para cada sociedad se determina un personal clave diferente. Al 31 de
diciembre de 2022 las compensaciones al personal clave ascienden a ¢9,569,404,012
(2021: ¢8,792,452,050).
 - 42 -

b. Saldos y transacciones con partes relacionadas

2022 2021
Activos
Cuentas corrientes y depósitos a la vista ¢ 1,751,121,685 6,846,067,442
Inversiones en instrumentos financieros 2,696,451,695 8,384,495,601
Cuentas por cobrar 119,754,417 119,754,417
Participaciones en otras empresas 95,472,332,779 95,346,275,139
¢ 100,039,660,576 110,696,592,599
Pasivos
Obligaciones con el público 1,497,903,000 0
Otras obligaciones financieras ¢ 3,186,801,034 8,369,220,025
Cuentas por pagar 0 119,754,417
¢ 4,684,704,034 8,488,974,442
Gastos
Gastos financieros ¢ 952,552,233 491,820,614
Gastos operativos 1,357,029,464 1,296,836,612
¢ 2,309,581,697 1,788,657,226
Ingresos
Ingresos financieros ¢ 952,552,233 491,820,614
Ingresos operativos 7,713,156,278 11,612,800,348
Otros ingresos 1,316,927,243 1,296,836,612
¢ 9,982,635,754 13,401,457,574

Al 31 de diciembre de 2022 las entidades que componen el Conglomerado

Financiero vinculados al Banco son Operadora de Planes Pensiones
Complementarias del Banco Popular y de Desarrollo Comunal, S.A., Popular
Valores Puesto de Bolsa, S.A., Popular Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. y
Popular Seguros Correduría de Seguros, S.A.

El Banco realiza transacciones de adquisición y venta de títulos valores. Estas

transacciones se realizan utilizando las reglamentaciones de la Bolsa Nacional de
Valores, S.A. (BNV) para este tipo de operaciones, tal y como está estipulado en la
normativa vigente. Las transacciones que se realizan generan utilidades o pérdidas
entre los participantes del mercado de valores que incluyen al Banco y las entidades
que componen el Conglomerado Financiero.

Nota 4. Efectivo y equivalentes de efectivo

El efectivo y equivalentes de efectivo se detallan a continuación para propósitos de
conciliación con el estado de flujos de efectivo:
 - 43 -

2022 2021
Efectivo ¢ 146,858,910,101 152,782,299,704
Banco Central 153,286,925,612 108,106,009,445
Entidades financieras del país 6,587,615,888 1,093,641,618
Entidades financieras del exterior 133,177,098 1,494,948,818
Otras disponibilidades 4,188,938,836 2,158,995,249
Total ¢ 311,055,567,535 265,635,894,834
Equivalentes de efectivo 158,128,665,291 320,895,773,775
Efectivo y equivalentes de efectivo ¢ 469,184,232,826 586,531,668,609

Las inversiones bursátiles equivalentes de efectivo corresponden a todas aquellas con

vencimiento a menos de 60 días.
De acuerdo con la legislación bancaria vigente, el Banco debe mantener efectivo
depositado en el BCCR como encaje legal. Al 31 de diciembre de 2022 el monto
depositado asciende a ¢10,392,878,928 (2021: ¢11,316,268,640).
El encaje se calcula como un porcentaje de los recursos captados por cuentas corrientes.
Nota 5. Inversiones en instrumentos financieros
Al 31 de diciembre las inversiones en instrumentos financieros se detallan como sigue:

2022 2021
Valor razonable con cambio en resultados ¢ 138,536,942,376 167,269,114,329
Valor razonable con cambio ORI 591,832,413,520 786,866,716,845
Costo amortizado 4,576,706,308 150,174,624,560
Productos por cobrar 13,389,974,017 17,217,367,831
Estimación por deterioro (1) (167,408) (12,918,795)
¢ 748,335,868,813 1,121,514,904,770

(1)
La variación de la estimación por deterioro asciende a ¢12,751,387 (2021:
¢75,979,909).
El detalle de emisores es el siguiente (no incluye productos por cobrar ni estimación):
2022 2021
Gobierno de Costa Rica ¢ 502,398,732,615 812,688,191,067
Entidades públicas 30,172,043,439 6,945,751,086
Entidades privadas 8,063,210,758 10,579,458,236
Emisores del exterior 50,370,030,128 20,281,753,072
Otros emisores, Fondos financieros 16,253,491,955 40,790,530,392
ODL (MIL) 3,800,000,000 85,000,000,000
Recompras 0 5,230,312,459
PSFI Fondos inmobiliarios 15,210,097,543 14,727,782,211
PSFI Fondos financieros 104,316,795,736 106,500,498,413
Otros 4,361,660,030 1,566,178,798
Total ¢ 734,946,062,204 1,104,310,455,734
 - 44 -

Al 31 de diciembre de 2022 la estimación por deterioro de inversiones se detalla como

sigue:
Pérdida
Exposición default esperada
Moneda Modelo de negocio (colonizado) (colonizada)
Dólares Costo amortizado ¢ 146,522,975 0
Colones Costo amortizado 4,430,183,333 167,408
Dólares FVOCI 116,513,086,581 742,727,323
Colones FVOCI 462,726,417,838 2,832,346,337
Total ¢ 583,816,210,727 3,575,241,068

Al 31 de diciembre de 2021 la estimación por deterioro de inversiones se detalla como

sigue:

Pérdida
Exposición default esperada
Moneda Modelo de negocio (colonizado) (colonizada)
Dólares Costo amortizado ¢ 193,575,000 3,213,422
Colones Costo amortizado 149,981,049,560 9,705,373
Dólares FVOCI 70,818,439,597 742,833,977
Colones FVOCI 628,994,102,714 4,547,753,660
Total ¢ 849,987,166,871 5,303,506,432

Nota 6. Cartera de crédito

a. Cartera de crédito por origen
A continuación, se presenta el detalle de la cartera de crédito por origen:

2022 2021
Cartera de crédito originada por el
Banco ¢ 2,779,970,328,950 2,564,175,625,857
Cartera de crédito adquirida (1) 47,195,712,318 57,528,038,043
Total créditos directos ¢ 2,827,166,041,268 2,621,703,663,900

Producto por cobrar 36,438,796,021 33,899,249,237

Ingreso diferido por cartera de crédito (13,964,560,672) (15,407,086,616)
Estimación por deterioro de la cartera
de crédito (134,789,844,509) (147,271,299,484)
Total cartera de crédito ¢ 2,714,850,432,108 2,492,924,527,037

(1)
Al 31 de diciembre de 2022, la cartera comprada al Banco Crédito Agrícola de
Cartago asciende a ¢44,904,394,630 (2021: ¢54,576,425,250) y la cartera
comprada a Coopemex durante el periodo 2010 a la fecha asciende a
¢2,291,317,688 (2021: ¢2,951,612,793).
 - 45 -

b. Cartera de crédito por morosidad

La cartera de crédito por morosidad se detalla como sigue:

2022 2021
Al día ¢ 2,497,407,672,452 2,306,037,552,026
De 1 a 30 días 169,846,351,175 164,109,486,224
De 31 a 60 días 65,287,924,947 54,276,907,054
De 61 a 90 días 34,258,724,407 28,200,089,047
De 91 a 120 días 10,305,268,744 11,022,137,919
De 121 a 180 días 8,726,127,021 9,762,359,229
Más de 180 días 41,333,972,522 48,295,132,401
Total cartera directa ¢ 2,827,166,041,268 2,621,703,663,900

Cuando una operación de crédito es clasificada en estado de no acumulación de

intereses, el producto acumulado por cobrar hasta esa fecha se mantiene pendiente por
cobrar y los intereses generados a partir de ese momento son registrados en cuentas de
orden como productos en suspenso.

Al 31 de diciembre de 2022 las tasas de interés que devengaban los préstamos

oscilaban entre (TBP) 6.24% y 33.41% (2021: 2.90% y 33.40%) anual en las
operaciones en colones y en las operaciones en US dólares entre LIBOR 7% y 27.72%
(2021: 0.33% y 27.98%).

c. Estimación por incobrabilidad de cartera de crédito

La estimación por incobrabilidad de la cartera de crédito (del principal e intereses), es

como sigue:

Saldo al 31 de diciembre de 2021 ¢ 147,271,299,484

Estimación cargada a resultados (1) 49,596,809,225
Recuperaciones y créditos insolutos neto (1) (62,078,264,200)
Saldo al 31 de diciembre de 2022 ¢ 134,789,844,509

Saldo al 31 de diciembre de 2020 ¢ 115,511,218,347

Estimación cargada a resultados (1) 76,560,211,933
Recuperaciones y créditos insolutos neto (1) (44,800,130,796)
Saldo al 31 de diciembre de 2021 ¢ 147,271,299,484
(1)
El monto neto de la estimación cargada a resultados y las recuperaciones y créditos
insolutos neto asciende a (¢12,481,454,975), según se indica en el estado de flujos
de efectivo individual (2021: ¢31,760,081,137).
 - 46 -

El CONASSIF, en el artículo 8, del acta de la sesión 1698-2021, celebrada el 8 de

noviembre de 2021, dispuso en firme:

“A más tardar en el plazo de 48 meses contado a partir del primero de enero de 2022,
el saldo de los productos por cobrar devengados a más de 180 días, registrados en la
cuenta “138 Productos por cobrar asociados a cartera de créditos” con fecha de
corte al 31 de octubre de 2021, deberán estar estimados en un 100%.

Para estos efectos, se establecen los siguientes porcentajes mínimos de estimaciones

del saldo de productos devengados a más de 180 días, que la entidad deberá mantener
al cierre de cada semestre:

Porcentaje mínimo de estimaciones del saldo

Periodo que finaliza
de productos devengados a más de 180 días

Al 30 de junio de 2022 9%
Al 31 de diciembre de 2022 18%
Al 30 de junio de 2023 30%
Al 31 de diciembre de 2023 42%
Al 30 de junio de 2024 56%
Al 31 de diciembre de 2024 70%
Al 30 de junio de 2025 85%
Al 31 de diciembre de 2025 100%

El porcentaje mínimo de estimaciones se verificará contablemente al cierre de cada

periodo semestral, tomando como referencia para esta verificación el saldo de los
productos por cobrar a más de 180 días registrado al primer día del respectivo
periodo semestral.

Como se indicó, la fecha de referencia será en todo momento el 31 de octubre de

2021; sin embargo, cada entidad deberá actualizar dicho saldo al inicio de cada
semestre, considerando pagos realizados, refinanciamientos, impagos, entre otros
efectos”.

Producto de la aplicación de dicha normativa se indican seguidamente los efectos de

dicho acuerdo:

El Banco no se acogió a la gradualidad establecida en esta normativa y en su defecto

procedió a realizar la estimación del 100% de los productos por cobrar a más de 180
días al 31 de diciembre de 2021, por ¢2,271,700,967 y una vez actualizado el dato con
corte al 31 de diciembre 2022 se mantiene una sobreestimación por ¢2,020,248,409,
generando un aumento por ¢251,452,558.

El detalle de la cartera clasificada de conformidad con el acuerdo SUGEF 1-05 al 31

de diciembre se presenta como sigue:
 - 47 -

Cartera clasificada
Al 31 de diciembre, 2022
Grupo 1
Cantidad Cuentas por
Póliza
Categoría de Saldo Interés Honorarios cobrar COVID Deuda total Estimación
incendio
operaciones
A1 3,179 718,840,207,635 6,750,476,048 0 895,001 332,324,040 725,923,902,724 3,675,222,271
A2 103 4,655,779,524 27,977,025 0 195,314 59,803,796 4,743,755,659 23,718,778
B1 627 37,997,479,884 284,333,183 0 819,994 82,444,032 38,365,077,093 349,218,007
B2 113 7,383,912,901 120,759,758 0 1,689,913 119,217,226 7,625,579,798 116,128,018
C1 219 14,235,570,328 125,353,045 0 758,921 118,086,821 14,479,769,115 349,674,107
C2 76 4,405,374,720 63,191,566 0 1,059,415 45,145,127 4,514,770,828 176,646,819
D 465 27,975,205,486 311,233,397 0 3,955,452 712,390,164 29,002,784,499 3,940,136,148
E 323 24,362,390,944 810,291,024 44,324,906 77,994,406 342,872,397 25,637,873,677 4,838,890,576
Total 5,105 839,855,921,422 8,493,615,046 44,324,906 87,368,416 1,812,283,603 850,293,513,393 13,469,634,724

Grupo 2
Cantidad Cuentas por
Póliza
Categoría de Saldo Interés Honorarios cobrar Deuda total Estimación
incendio
operaciones COVID
A1 397,627 1,679,642,299,690 8,956,440,685 0 12,771,004 2,326,112,538 1,690,937,623,917 9,842,608,216
A2 14,192 60,294,466,648 675,427,352 0 4,044,243 737,536,387 61,711,474,630 376,125,446
B1 9,396 54,473,945,730 934,452,974 0 5,552,428 241,238,052 55,655,189,184 1,266,325,900
B2 2,866 22,901,545,354 491,413,282 0 6,587,011 274,643,695 23,674,189,342 585,925,245
C1 4,725 22,672,456,802 528,338,276 0 2,550,682 95,969,718 23,299,315,478 3,007,934,481
C2 1,889 13,857,286,417 373,003,906 0 4,121,234 162,100,861 14,396,512,418 2,317,271,617
D 6,490 36,370,005,318 1,000,925,283 0 5,593,099 1,090,091,156 38,466,614,856 14,282,299,117
E 13,860 97,098,113,887 4,189,854,339 350,753,374 274,695,795 1,632,995,534 103,546,412,929 30,465,173,707
Total 451,045 1,987,310,119,846 17,149,856,097 350,753,374 315,915,496 6,560,687,941 2,011,687,332,754 62,143,663,729
Totales 456,150 2,827,166,041,268 25,643,471,143 395,078,280 403,283,912 8,372,971,544 2,861,980,846,147 75,613,298,453

Cartera clasificada
Al 31 de diciembre, 2021
Grupo 1
Cantidad Cuentas por
Póliza
Categoría de Saldo Interés Honorarios cobrar COVID Deuda total Estimación
incendio
operaciones
A1 2,829 604,939,686,676 3,286,846,028 0 1,293,826 283,784,943 608,511,611,473 3,096,232,484
A2 96 5,851,278,208 23,907,950 0 442,903 16,965,829 5,892,594,890 29,626,713
B1 730 46,866,059,217 248,048,082 0 1,694,984 182,662,426 47,298,464,709 452,092,093
B2 116 4,633,451,900 70,895,352 0 1,093,568 87,780,861 4,793,221,681 68,508,365
C1 163 12,236,572,671 73,463,850 0 981,784 115,957,288 12,426,975,593 415,824,688
C2 136 7,151,446,209 84,645,622 0 2,636,238 147,811,983 7,386,540,052 712,721,586
D 632 34,448,127,298 274,037,644 0 3,413,705 1,137,048,706 35,862,627,353 5,417,015,155
E 402 28,026,982,573 849,398,227 51,280,262 85,426,266 350,112,731 29,363,200,059 6,856,364,964
Total 5,104 744,153,604,752 4,911,242,755 51,280,262 96,983,274 2,322,124,767 751,535,235,810 17,048,386,048

Grupo 2
Cantidad Cuentas por
Póliza
Categoría de Saldo Interés Honorarios cobrar Deuda total Estimación
incendio
operaciones COVID
A1 389,095 1,509,206,452,397 8,593,013,497 0 11,405,920 1,736,190,236 1,519,547,062,050 9,350,198,266
A2 14,310 52,536,940,374 580,944,545 0 3,298,218 352,566,540 53,473,749,677 320,443,521
B1 11,591 71,503,991,148 962,753,537 0 5,630,708 385,004,144 72,857,379,537 1,613,321,870
B2 2,794 19,849,153,162 385,129,307 0 5,919,738 209,569,369 20,449,771,576 605,857,189
C1 6,300 39,807,374,515 604,974,971 0 2,908,086 208,248,003 40,623,505,575 5,751,770,263
C2 1,963 15,767,892,612 367,665,164 0 3,622,517 188,348,487 16,327,528,780 2,936,472,862
D 10,475 70,029,044,764 1,190,441,458 554,844 6,651,342 3,627,601,939 74,854,294,347 24,061,257,386
E 14,397 98,849,210,176 4,141,129,926 477,794,347 271,832,621 1,575,423,315 105,315,390,385 30,164,364,281
Total 450,925 1,877,550,059,148 16,826,052,405 478,349,191 311,269,150 8,282,952,033 1,903,448,681,927 74,803,685,638
Totales 456,029 2,621,703,663,900 21,737,295,160 529,629,453 408,252,424 10,605,076,800 2,654,983,917,737 91,852,071,686
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Nota 7. Cuentas y comisiones por cobrar

El saldo de las cuentas y productos por cobrar al 31 de diciembre se detalla como sigue:

2022 2021
Cuentas por cobrar empleados ¢ 140,691,067 130,593,081
Impuesto sobre la renta diferido e impuesto sobre la
renta por cobrar (ver nota 17) 15,681,784,435 3,227,792,083
Comisiones por cobrar 2,353,243,168 2,432,259,513
Tarjetas de crédito 21,710 34,477,369
Cuentas por cobrar por servicios bursátiles 38,302,266 43,082,325
Sumas pendientes de recuperar Coopemex 592,335,256 592,335,256
Desembolsos de fondos 644,893,553 1,025,216,966
Débitos por recuperar INS 0 890,769,962
Cuenta por cobrar fondos especiales 70,469,892 68,892,034
Back to back pendiente 473,165,178 473,165,178
Otras (2) 4,454,620,562 4,903,996,650
Estimación comisiones por cobrar (1) (77,285,037) (77,702,853)
Estimación por deterioro e incobrabilidad de partes
relacionadas (1) (122,057,867) (116,671,924)
Estimación por deterioro e incobrabilidad de otras
cuentas por cobrar (1) (2,547,249,608) (3,223,405,357)
Cuentas por cobrar, neto ¢ 21,702,934,575 10,404,800,283

(1)
Al 31 de diciembre la cuenta de estimación se comportó así:

2022 2021
Saldo inicial ¢ 3,417,780,134 3,708,920,509
Estimación cargada a resultados (a) 2,353,574,002 1,156,025,923
Recuperaciones y dados de baja, neto (a) (3,024,761,624) (1,447,166,298)
Saldo final ¢ 2,746,592,512 3,417,780,134

a)
El monto neto de la estimación cargada a resultados y las recuperaciones y dados de baja
neto asciende a ¢671,187,622 según se indica en el estado de flujos de efectivo
consolidado (2021: ¢291,140,375).
(2)
Incluye cuentas por cobrar a Fodemipyme por ¢286,125,002, cuenta por cobrar a clientes
por ¢915,346,458, entre otros (2021: incluye cuentas por cobrar a Fodemipyme por
¢738,834,000, créditos pendientes de cobro por ¢1,023,977,687, entre otros).
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Nota 8. Bienes mantenidos para la venta

Al 31 de diciembre los bienes mantenidos para la venta se detallan como sigue:

2022 2021
Bienes inmuebles adquiridos en recuperación de ¢
créditos 46,193,344,334 39,658,391,169
Otros bienes adquiridos en recuperación de créditos 253,553,683 235,773,685
Estimación por deterioro y por disposición legal o
prudencial (1) (25,047,800,296) (21,770,712,923)
¢ 21,399,097,721 18,123,451,931

(1) El movimiento del saldo de la estimación para bienes mantenidos para la venta al 31
de diciembre se presenta como sigue:

2022 2021
Saldo al inicio del año ¢ 21,770,712,923 23,369,679,371
Gasto por estimación 8,517,016,173 6,996,245,927
Reversiones en la estimación (5,192,404,680) (8,589,023,765)
Venta, liquidación y adjudicación de bienes
mantenidos para la venta y otros (47,524,120) (6,188,610)
Saldo al final del año ¢ 25,047,800,296 21,770,712,923

Nota 9. Participación en otras empresas

Al 31 de diciembre un resumen de la información financiera disponible de las compañías

es el siguiente:

Operadora de
Popular Valores Popular Seguros Popular Fondos Central
Planes de Pensiones Totales
Puesto Bolsa, Correduría de de Inversión, Nacional de Ajuste
Complementarias, subsidiarias
S.A. Seguros, S.A. S.A. Valores, S.A.
2022 S.A.
Total de activos ¢ 85,605,391,586 14,017,640,622 11,828,030,820 31,657,970,877 57,531,560 (95,317,413,211) 47,849,152,254
Total de pasivos (40,834,714,344) (1,351,108,273) (413,982,305) (5,191,815,772) 0 0 (47,791,620,694)
Total de patrimonio 44,770,677,242 12,666,532,349 11,414,048,515 26,466,155,105 57,531,560 (95,317,413,211) 57,531,560
Resultado bruto 4,403,349,825 3,125,046,605 1,006,027,235 5,992,627,895 885,522 0 14,527,937,082
Resultado neto ¢ 2,862,238,270 2,042,589,529 642,843,037 1,970,463,655 885,522 0 7,519,020,013

Operadora de
Popular Valores Popular Seguros Popular Fondos Central
Planes de Pensiones Totales
Puesto Bolsa, Correduría de de Inversión, Nacional de Ajuste
Complementarias, subsidiarias
S.A. Seguros, S.A. S.A. Valores, S.A.
2021 S.A.
Total de activos ¢ 89,280,830,343 12,739,247,810 11,715,677,495 31,324,191,342 57,531,560 (95,346,275,139) 49,771,203,411
Total de pasivos (41,729,937,296) (1,377,522,369) (598,240,471) (6,007,971,715) 0 0 (49,713,671,851)
Total de patrimonio 47,550,893,047 11,361,725,441 11,117,437,024 25,316,219,627 57,531,560 (95,346,275,139) 57,531,560
Resultado bruto 8,819,813,545 3,286,422,829 2,567,364,257 6,624,265,493 0 0 21,297,866,124
Resultado neto ¢ 5,850,926,998 1,831,729,373 1,719,992,939 2,210,151,038 0 0 11,612,800,348
 -50-

Nota 10. Propiedades, planta y equipo en uso

Al 31 de diciembre de 2022 el detalle de los inmuebles, mobiliario y equipo en uso es como sigue:

Saldo al 31 de Saldo al 31 de
Descripción diciembre de 2021 Adiciones Retiros Revaluaciones diciembre de 2022
Activo
Terrenos ¢ 19,080,005,145 149,118,900 0 (2,132,456,005) 17,096,668,040
Edificios 43,061,636,944 856,381,802 (47,729,258) (2,746,027,829) 41,124,261,659
Mobiliario y equipo de oficina 5,476,603,714 368,868,947 (555,942,502) 0 5,289,530,159
Equipo de seguridad 2,718,985,592 559,045,899 (134,972,534) 0 3,143,058,957
Equipo de mantenimiento 325,519,666 0 (118,017,575) 0 207,502,091
Equipo médico 2,600,303 4,358,478 0 0 6,958,781
Equipo de computación 15,347,547,718 3,789,947,683 (3,555,185,244) 0 15,582,310,157
Equipo de cómputo en arrendamiento 52,918,845 0 0 52,918,845
Vehículos 1,865,109,820 0 (462,641,529) 0 1,402,468,291
Activos pendientes de plaquear 1,274,810,305 0 0 0 1,274,810,305
Activos por derecho de uso 64,657,772,559 1,592,664,571 (5,438,756,734) 0 60,811,680,396
153,863,510,611 7,320,386,280 (10,313,245,376) (4,878,483,834) 145,992,167,681
Depreciación acumulada
Edificios (25,235,403,249) (566,159,632) 0 (1,903,006,532) (27,704,569,413)
Mobiliario y equipo de oficina (2,399,308,281) (505,282,296) 507,519,147 0 (2,397,071,430)
Equipo de seguridad (1,420,096,453) (291,540,012) 134,472,441 0 (1,577,164,024)
Equipo de mantenimiento (235,698,053) (24,443,394) 118,015,575 0 (142,125,872)
Equipo médico (1,753,200) (731,123) 0 0 (2,484,323)
Equipo de cómputo (10,958,921,496) (3,118,787,090) 3,452,130,128 0 (10,625,578,458)
Equipo de cómputo en arrendamiento (24,678,667) 0 0 0 (24,678,667)
Vehículos (1,172,780,904) (165,554,284) 458,373,120 0 (879,962,068)
Activos pendientes de plaquear (1,002,399,342) (135,924,373) 0 0 (1,138,323,715)
Activos por derecho de uso (9,583,462,248) (5,546,169,200) 1,353,947,432 0 (13,775,684,016)
(52,034,501,893) (10,354,591,404) 6,024,457,843 (1,903,006,532) (58,267,641,986)
Saldos netos ¢ 101,829,008,718 (3,034,205,124) (4,288,787,533) (6,781,490,366) 87,724,525,695

El superávit por revaluación acumulado en el patrimonio, correspondiente a los activos revaluados, asciende a ¢24,810,816,321.
 -51-

Al 31 de diciembre de 2021 el detalle de los inmuebles, mobiliario y equipo en uso es como sigue:

Saldo al 31 de Saldo al 31 de diciembre

Descripción diciembre de 2020 Adiciones Retiros de 2021
Activo
Terrenos ¢ 19,080,005,145 0 0 19,080,005,145
Edificios 42,754,631,987 307,004,957 0 43,061,636,944
Mobiliario y equipo de oficina 5,741,846,519 282,401,670 (547,644,475) 5,476,603,714
Equipo de seguridad 2,502,710,352 440,181,033 (223,905,793) 2,718,985,592
Equipo de mantenimiento 388,116,282 702,702 (63,299,318) 325,519,666
Equipo médico 2,855,303 0 (255,000) 2,600,303
Equipo de computación 14,526,475,212 1,655,924,499 (834,851,993) 15,347,547,718
Equipo de cómputo en arrendamiento 52,918,845 0 0 52,918,845
Vehículos 1,820,294,140 439,185,840 (394,370,160) 1,865,109,820
Activos pendientes de plaquear 1,274,810,305 0 0 1,274,810,305
Activos por derecho de uso 70,703,259,198 8,920,318,790 (14,965,805,429) 64,657,772,559
158,847,923,288 12,045,719,491 (17,030,132,168) 153,863,510,611
Depreciación acumulada
Edificios (23,274,269,412) (2,031,907,129) 70,773,292 (25,235,403,249)
Mobiliario y equipo de oficina (2,279,728,619) (628,329,842) 508,750,180 (2,399,308,281)
Equipo de seguridad (1,344,046,190) (298,793,846) 222,743,583 (1,420,096,453)
Equipo de mantenimiento (263,837,846) (37,161,770) 65,301,563 (235,698,053)
Equipo médico (1,706,013) (328,039) 280,852 (1,753,200)
Equipo de cómputo (8,948,805,591) (3,062,403,925) 1,052,288,020 (10,958,921,496)
Equipo de cómputo en arrendamiento (24,678,667) 0 0 (24,678,667)
Vehículos (1,246,095,192) (329,083,268) 402,397,556 (1,172,780,904)
Activos pendientes de plaquear (747,437,281) (254,962,061) 0 (1,002,399,342)
Activos por derecho de uso (4,189,235,083) (6,462,132,756) 1,067,905,591 (9,583,462,248)
(42,319,839,894) (13,105,102,636) 3,390,440,637 (52,034,501,893)
Saldos netos ¢ 116,528,083,394 (1,059,383,145) (13,639,691,531) 101,829,008,718

El superávit por revaluación acumulado en el patrimonio, correspondiente a los activos revaluados, asciende a ¢28,234,070,594.
 - 52 -

Activo por derecho de uso, edificios e instalaciones (arrendamientos)

El acuerdo SUGEF 30-18 adopta la NIIF 16, la cual establece el reconocimiento de

un activo por derecho de uso, así como un pasivo por arrendamiento, para aquellos
arrendamientos en el que el Banco funciona como arrendatario.

Los activos por derecho de uso para los arrendamientos que mantiene el Banco son
medidos al costo y por el mismo valor del pasivo por arrendamiento, debido a la
opción de transición utilizada por el Banco en la cual a la fecha de adopción el
activo por derecho en uso es igual al pasivo por arrendamiento.

Los activos por derecho de usos serán depreciados en forma lineal durante el plazo
restante del arrendamiento según el modelo del costo adoptado por el Banco.

Al 31 de diciembre los activos por arrendamientos se detallan como sigue:

Activos por derecho de uso 2022 2021
Edificios e instalaciones ¢ 59,676,738,606 63,821,259,421
Edificios e instalaciones ME 209,355,239 120,688,789
Depreciación por derecho de uso edificios e
instalaciones (13,674,654,380) (9,757,663,067)
Depreciación por derecho de uso edificios e
instalaciones ME (181,067,094) (115,598,841)
Total ¢ 46,030,372,371 54,068,686,302

Al 31 de diciembre los cargos por depreciación del activo por derecho de uso se
detallan como sigue:

Cargos por depreciación del activo por

derecho de uso 2022 2021
Cargos por depreciación arrendamientos 1,771,984,889 2,051,749,579
Cargos por depreciación arrendamientos ME 3,329,872,482 3,396,248,601
Total ¢ 5,101,857,371 5,447,998,180

Al 31 de diciembre de 2022 las diferencias temporarias por arrendamientos

ascienden a ¢299,130,497 (2021: ¢156,528,646).
Banco

Dentro de los arrendamientos financieros no se presentan gastos por los

arrendamientos de corto plazo y de bajo valor. Tampoco existen gastos variables
no asignados al arrendamiento.

A continuación, se detallan los contratos de arrendamientos con los que cuenta el

Banco al 31 de diciembre, donde se evidencia que no existen garantías de los
arrendamientos financieros ni tampoco opciones de compra asociados a ninguno de
los contratos:
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2022

Monto activo Monto pasivo

Número contrato Fecha inicio Objeto contractual Propietario colonizado colonizado Moneda Plazo años Tasa
094-2006 12-10-2018 Zarcero GANASAL S.A. 231,278,496 220,632,991 ¢ 20 11.27%
106-2003 15-11-2018 Siquirres INV. INM. BEATRIZ DEL CARIBE S.A. 490,441,196 467,441,186 ¢ 20 11.27%
003-2008 28-01-2017 Guácimo CAJOMY AGRICOLA 387,919,625 369,501,238 ¢ 20 11.27%
109-2003 11-11-2018 Cajero automático Cooperflores COOPERATIVA DE AHORRO Y CREDITO 33,498,521 30,561,799 ¢ 15 11.27%
329-2013 28-10-2017 Santa Ana CORPORACION CALE OASIS S.A. 681,285,918 646,768,442 ¢ 20 11.27%
085-2003 25-09-2018 Cajero Automático Novacentro Moravia CORPORACIÓN SUPERMERCADOS UNIDOS S.A. 89,012,851 80,881,630 ¢ 15 11.27%
057-2012 27-07-2018 Cajero Hotel Chirripó HOTEL CHIRRIPO S.A 16,663,463 15,155,030 ¢ 15 11.27%
006-2008 26-08-2017 La Fortuna CARMEN MARIA PEREZ FAJARDO 527,019,114 501,996,296 ¢ 20 11.27%
092-2012 27-10-2018 Plaza Víquez CARMEN MARIA PEREZ FAJARDO 479,105,181 458,435,031 ¢ 20 11.27%
097-2012 30-11-2017 Mall Paseo Metrópoli EARTHLAND S.A. 644,102,351 609,796,991 ¢ 20 11.27%
133-2007 30-04-2018 BP Total Goicochea EDIFICIO ARMO S.A. 1,600,051,893 1,528,113,793 ¢ 20 11.27%
028-2008 28-04-2018 alto de Guadalupe LAS RUSIAS S.A. 233,646,566 103,644,271 ¢ 5 9.88%
019-2012 02-05-2018 Centro Nacional Procesamiento de Tarjetas LAS RUSIAS S.A. 1,836,677,095 1,753,071,919 ¢ 20 11.27%
086-2008 07-12-2017 Escazú EJECUTIVOS DE ESCAZU 601,634,761 574,654,151 ¢ 20 11.27%
115-2012 30-11-2018 Jacó ELADIO MARQUEZ 445,768,092 423,230,296 ¢ 20 11.27%
119-2001 11-03-2005 Oficina de Crédito San Carlos ELADIO MARQUEZ 583,927,707 557,057,965 ¢ 20 11.27%
072-2012 07-11-2018 San Vito FLORICUNDIO S.A. 214,536,147 202,312,556 ¢ 20 11.27%
091-2008 01-04-2018 Cinco Esquinas de Tibás FONDO DE INVERSION INS 374,543,401 356,760,116 ¢ 20 11.27%
071-2015 25-09-2015 Paraíso GRUPO PUERTO VIEJO S.A. 810,740,563 773,213,854 ¢ 20 11.27%
125-2007 25-01-2017 Orotina INMOBILIARIA VISTAS DE TURRUBARES 791,745,453 755,102,316 ¢ 20 11.27%
096-2007 12-10-2016 Tibás INVERSIONES HELENA DEL NORTE 976,710,881 934,654,174 ¢ 20 11.27%
059-2019 20-07-2016 Upala EJECUTIVOS DE ESCAZU 357,871,588 341,028,315 ¢ 20 11.27%
027-2007 20-03-2016 Alajuelita JVC INMOVILIARIA JULY S.A. 307,769,760 293,828,346 ¢ 20 11.27%
107-2003 15-01-2019 Tilarán LA CRUZ ROJA 83,570,031 79,447,869 ¢ 20 11.27%
009-2008 16-09-2017 Santa Rosa Pocosol LEYAR DE SANTA ROSA 333,169,759 290,134,400 ¢ 12 11.27%
093-2012 30-05-2018 Aguas Zarcas COMERCIAL CARROSCA S.A. 338,508,585 323,501,287 ¢ 20 11.27%
101-2007 10-12-2016 Oreamuno LUIS LOPEZ ROJAS 600,782,357 573,437,628 ¢ 20 11.27%
066-2015 27-09-2020 Ciudad Colón LUNAR HOLDING S.A. 599,007,357 572,533,191 ¢ 20 11.27%
055-2008 01-02-2019 Carit Anexo MUSOC 28,696,078 13,992,876 ¢ 5 9.88%
097-2007 01-12-2016 Naranjo RAGUIRELI 148,536,021 68,588,762 ¢ 5 9.88%
112-2007 11-12-2016 Alajuela Este RIO CAUDALOSO S.A. 765,870,536 731,091,847 ¢ 20 11.27%
083-2003 07-11-2018 Joissar SARIS S.A. 885,619,971 839,996,242 ¢ 20 11.27%
024-2008 12-08-2017 Puerto Viejo de Sarapiquí SARO HEN 352,719,295 336,522,540 ¢ 20 11.27%
070-2012 18-09-2018 San Pedro de Poás TAPICERIA POAS S.A. 207,972,224 197,418,338 ¢ 20 11.27%
077-2011 01-08-2016 Real Cariari TU HOGAR DESARROLLOS DE VIVIENDAS 186,080,411 177,245,331 ¢ 20 11.27%
062-2007 15-03-2008 Real Cariari Anexo TU HOGAR DESARROLLOS DE VIVIENDAS 144,063,244 66,227,990 ¢ 5 9.88%
036-2003 01-06-2018 Las Juntas de Abangares UNION CANTONAL DE ASOCIACIONES DE DESARROLLO COMUNAL DE ABANGARES 36,359,093 16,714,809 ¢ 5 9.88%
013-2011 08-04-2017 Guatuso UNION CANTONAL DE ASOCIACIONES DE DESARROLLO DE GUATUSO 24,009,216 11,037,389 ¢ 5 9.88%
131-2007 13-12-2016 Coronado VIENTOS DE CORONADO 503,595,885 480,206,562 ¢ 20 11.27%
174-2017 01-12-2018 Edificio Paz DESARROLLO DE PROPIEDADES DE COSTA RICA DPCR S.A. 1,564,099,415 1,025,145,214 ¢ 7 9.88%
044-2006 21-12-2019 Cajero Ciudad Cortés RINO BAHIA S.A. 6,356,125 2,819,540 ¢ 5 9.88%
102-2019 12-09-2019 Bodega Mercadeo SOCIEDAD HERMANOS QUESADA SOLIS S.A. 112,147,002 96,362,048 ¢ 12 11.27%
132-2007 11-02-2018 Palmares SOCIEDAD HERMANOS QUESADA SOLIS S.A. 570,593,637 543,782,224 ¢ 20 11.27%
20,207,706,865 18,444,048,793
 - 54 -

2022
Monto activo Monto pasivo
Número contrato Fecha inicio Objeto contractual Propietario colonizado colonizado Moneda Plazo años Tasa
081-2007 17-09-2019 Mall San Pedro ARRENDADORA OCHENTA CEO NORTE 492,212,794 480,201,316 $ 20 8.14%
026-2011 01-11-2011 BP Total Pavas Anexo ARRENDADORA Y SERVICIOS MTL S.A. 645,853,940 625,929,003 $ 20 8.14%
058-2002 24-01-2018 Cartago Centro BALVINA MARTINEZ GONZALEZ 207,842,546 200,782,183 $ 20 8.14%
049-2003 01-08-2018 Hatillo BCR FONDO DE INVERION INMOBILIARIO DEL COMERCIO Y LA INDUSTRIA FCI 171,944,264 168,597,932 $ 20 8.14%
027-2006 01-06-2018 Tejar del Guarco BERMA BYL S.A. 253,092,149 248,166,540 $ 20 8.14%
001-2017 25-10-2017 Expreso CALLE NICATA S.A. 363,626,272 356,549,477 $ 20 8.14%
046-2003 15-07-2018 San Antonio de Belen HOTEL CHIRRIPO S.A 115,120,243 113,120,875 $ 20 8.14%
038-2003 07-06-2018 Cajero Automático en hatillo 6 CARMEN MARIA PEREZ FAJARDO 43,561,289 40,553,820 $ 15 8.14%
037-2004 07-11-2015 Florencia CARMEN MARIA PEREZ FAJARDO 439,611,307 431,055,713 $ 20 8.14%
088-2006 20-10-2018 Buenos Aires CORPORACION CORONA REAL 217,336,514 213,839,649 $ 20 8.14%
077-2004 28-10-2016 Cajero Automático en el Centro Comercial del Norte de Tibás CORPORACIÓN SUPERMERCADOS UNIDOS S.A. 33,552,877 31,199,957 $ 15 8.14%
051-2015 30-05-2018 City Mall LAS RUSIAS S.A. 799,656,175 784,678,963 $ 20 8.14%
001-2008 21-01-2019 Aserrí LAS RUSIAS S.A. 494,129,651 479,139,309 $ 20 8.14%
009-2004 22-03-2019 San Francisco Dos Ríos EL NOPAL S.A. 265,450,239 260,284,120 $ 20 8.14%
078-2005 18-10-2017 Curridabat ELADIO MARQUEZ 224,236,201 219,872,178 $ 20 8.14%
044-2003 01-08-2018 Palmar Norte ELADIO MARQUEZ 123,582,429 121,177,302 $ 20 8.14%
188-2017 07-11-2017 San Marcos Tarrazú ESU DE TARRAZU S.A. 732,035,086 717,788,421 $ 20 8.14%
077-2013 30-11-2018 Terramall FONDO INV. INMOB. DE RENTA Y PLUSVALIA 746,997,732 722,462,615 $ 20 8.14%
213-2014 01-11-2014 Multiplaza del Este CENTRO COMERCIAL CURRIDABAT 424,400,127 414,598,592 $ 20 8.14%
182-2013 07-08-2018 Multiplaza Escazú CENTRO COMERCIAL MULTIPLAZA S.A. 685,024,950 668,259,493 $ 20 8.14%
034-2015 07-11-2018 Mall Zona Centro IMPROSA FONDO INV INMOB LOS CRESTONES 510,448,031 500,513,832 $ 20 8.14%
105-2014 30-11-2016 Lindora INDUSTRIAS PANORAMA 908,964,672 891,274,652 $ 20 8.14%
197-2013 29-07-2016 BP Total Moravia PRIVAL BANK S.A. 2,572,325,853 2,488,343,195 $ 20 8.14%
104-2010 24-05-2016 Cariari Limón INVERSIONES EL NUEVO MILENIO S.A. 314,806,078 308,679,409 $ 20 8.14%
099-2007 10-10-2016 Santo Domingo INVERSIONES MAXTOR XXI S.A. 522,104,758 510,213,898 $ 20 8.14%
054-2002 21-11-2017 Edificio Pignoración INVERSIONES RIPAF S.A. 248,893,674 165,973,022 $ 7 7.40%
026-2006 01-08-2018 Mall Occidente, San Ramon ISAST CENTROAMERICA 128,295,709 59,378,273 $ 5 7.40%
136-2006 15-08-2016 Paquera LA CANANGA S.A. 100,624,694 98,666,364 $ 20 8.14%
073-2005 20-10-2017 La Uruca KAIEMET S.A. 384,208,392 375,157,278 $ 20 8.14%
026-2015 27-10-2015 La Cruz INVERSIONES ROMAN Y OCAMPO 732,305,706 716,610,161 $ 20 8.14%
007-2006 01-03-2018 Plaza Heredia Anexo LATINOAMERICANAS INC.S.A. 102,412,690 100,554,069 $ 20 8.14%
010-2005 01-03-2006 Centro Empresarial Heredia LATINOAMERICANAS INC.S.A. 185,241,676 201,107,561 $ 20 8.14%
133-2003 21-04-2017 Carit MUSOC 39,476,250 19,611,151 $ 5 7.40%
117-2017 27-02-2017 Santa Bárbara NESTOR CARVAJAL 556,729,148 544,787,915 $ 20 8.14%
079-2011 13-02-2018 Mall Paseo Las Flores FONDO DE INVERSION INMOBILIARIO GIBRALTAR 1,116,626,493 1,094,895,016 $ 20 8.14%
129-2007 12-02-2018 Huacas PORTALES DE POSITANO 199,107,041 93,489,369 $ 5 7.40%
067-2012 11-09-2018 BP Total Multicentro Desamparados local 64A REGENCY 1,342,796,009 1,309,739,236 $ 20 8.14%
067-2012B 11-09-2018 BP Total Multicentro Desamparados local 64A DESARROLLOS COMERCIALES ANS TC. 1,393,565,066 1,359,258,483 $ 20 8.14%
053-2006 20-07-2018 Atenas RESIDENCIAL DON RICARDO 294,604,618 288,871,104 $ 20 8.14%
017-2015 19-02-2006 Liberia INMOBILIARIA OASIS S.A. 1,176,107,563 1,140,009,345 $ 20 8.14%
054-2016 22-12-2016 Sabanilla SABINCO S.A. 780,893,540 765,696,005 $ 20 8.14%
094-2012 07-11-2018 Lincoln Plaza SOCIEDAD HERMANOS QUESADA SOLIS S.A. 947,172,892 928,800,446 $ 20 8.14%
045-2006 30-11-2018 Nosara SOCIEDAD HERMANOS QUESADA SOLIS S.A. 62,115,979 29,053,556 $ 5 7.40%
068-2015 30-11-2015 Los Ángeles de Heredia TU HOGAR DESARROLLO DE VIVIENDA S.A. 706,728,932 692,974,768 $ 20 8.14%
010-2003 21-04-2018 Tres Ríos VALORES INDISA 382,603,400 375,157,278 $ 20 8.14%
054-2004 12-08-2016 BP Total Santa Cruz VIRGINA ZENG 378,302,171 369,755,013 $ 20 8.14%
038-2012 29-08-2018 BP Total Santa Cruz Anexo VIRGINA ZENG 241,842,419 236,349,085 $ 20 8.14%
008-2008 15-07-2018 San Antonio de Belén Anexo VIRGINA ZENG 99,432,221 97,607,036 $ 20 8.14%
059-2002 21-04-2018 BP Total Pavas INVERSIONES CALUNLO S.A. 844,663,880 817,997,578 $ 20 8.14%
024-2019 09-12-2019 Oficinas Administrativas URUCA POLYMER S.A. 4,783,838,489 2,264,561,490 $ 5 7.40%
020-2005 15-04-2017 Archivo de Contabilidad LUIS FERNANDO SANCHEZ 305,890,169 284,439,403 $ 15 8.14%
008-2006 27-02-2018 Bodega Calle Blancos INMOBILIARIA EL PRIMER NIETO 406,328,356 270,769,707 $ 7 7.40%
013-2008 30-05-2017 Data Center IDEAS GLORIS 1,843,868,945 1,206,618,911 $ 7 7.40%
054-2018 30-11-2018 Pavas Dirección de Soporte al Negocio, sus Divisiones, Áreas y Unidades Adscritas NEROVENS 962,252,598 602,879,770 $ 7 7.40%
073-2011 08-11-2018 Edificio de Informática SOCIEDAD DE SEGUROS DE VIDA DEL MAGISTERIO NACIONAL 2,481,037,301 2,404,886,856 $ 20 8.14%
023-2018 07-11-2018 Mall San Pedro COTURNO S.A. 674,373,440 449,389,998 $ 7 7.40%
104-2012 21-11-2018 Edificio TournonAnexo ACOBO S.A. 39,974,088 26,638,012 $ 7 7.40%
0432020004200043-00 31-08-2021 Jicaral ROCIVI DE JICARAL S.A. 313,195,179 224,245,132 $ 5 5.74%
0432020004200039-00 30-09-2021 El Roble Puntarenas YARUMAL DOSEME S.A. 1,095,486,992 1,008,494,935 $ 20 5.74%
0432020004200010-00 30-11-2021 Mall Oxígeno ROCIVI DE JICARAL S.A. 234,310,840 176,615,930 $ 5 5.74%
37,893,222,737 32,798,321,700
58,100,929,602 51,242,370,493
 - 55 -

2021

Monto activo Monto pasivo

Número contrato Fecha inicio Objeto contractual Propietario colonizado colonizado Moneda Plazo años Tasa
094-2006 12-10-2018 Zarcero GANASAL S.A. 213,248,815 206,661,313 ¢ 240 11.27%
106-2003 15-11-2018 Siquirres INV. INM. BEATRIZ DEL CARIBE S.A. 490,441,196 476,093,621 ¢ 240 11.27%
003-2008 28-01-2017 Guácimo CAJOMY AGRICOLA 387,919,625 376,340,783 ¢ 240 11.27%
109-2003 11-11-2018 Cajero automatico Cooperflores COOPERATIVA DE AHORRO Y CREDITO 30,410,230 28,528,585 ¢ 180 11.27%
329-2013 28-10-2017 Santa Ana CORPORACION CALE OASIS S.A. 734,062,337 712,151,634 ¢ 240 11.27%
085-2003 25-09-2018 Cajero Automatico Novacentro Moravia CORPORACIÓN SUPERMERCADOS UNIDOS S.A. 89,012,851 83,901,105 ¢ 180 11.27%
057-2012 27-07-2018 Cajero Hotel Chirripo HOTEL CHIRRIPO S.A 16,535,933 15,591,390 ¢ 180 11.27%
006-2008 26-08-2017 La Fortuna CARMEN MARIA PEREZ FAJARDO 527,019,114 511,288,353 ¢ 240 11.27%
236-2014 02-03-2018 Centro de negocios Ciudad Neilly CARMEN MARIA PEREZ FAJARDO 202,101,850 189,865,252 ¢ 180 11.27%
092-2012 27-10-2018 Plaza Víquez GRUPO RELACIONADO GRCA S.A. 453,069,910 440,493,969 ¢ 240 11.27%
097-2012 30-11-2017 Mall Paseo Metrópoli EARTHLAND S.A. 671,449,584 649,500,090 ¢ 240 11.27%
133-2007 30-04-2018 BP Total Goicochea LAS RUSIAS S.A. 1,496,800,876 1,452,542,698 ¢ 240 11.27%
028-2008 28-04-2018 alto de Guadalupe LAS RUSIAS S.A. 233,646,566 148,301,421 ¢ 60 9.88%
019-2012 02-05-2018 Centro Nacional Procesamiento de Tarjetas EDIFICIO ARMO S.A. 1,779,969,904 1,728,481,751 ¢ 240 11.27%
086-2008 07-12-2017 Escazú ELADIO MARQUEZ 556,276,315 539,704,866 ¢ 240 11.27%
115-2012 30-11-2018 Jacó ELADIO MARQUEZ 480,194,906 466,015,512 ¢ 240 11.27%
119-2001 11-03-2005 Oficina de Credito San Carlos EMPRESA MENENOS DEL NORTE S.A. 567,496,242 550,843,908 ¢ 240 11.27%
072-2012 07-11-2018 San Vito FLORICUNDIO S.A. 250,410,590 242,420,474 ¢ 240 11.27%
091-2008 01-04-2018 Cinco Esquinas de Tibás FONDO DE INVERSION INS 374,543,401 363,363,820 ¢ 240 11.27%
071-2015 25-09-2015 Paraiso GRUPO PUERTO VIEJO S.A. 785,618,551 762,368,020 ¢ 240 11.27%
125-2007 25-01-2017 Orotina INMOBILIARIA VISTAS DE TURRUBARES 765,813,128 743,071,954 ¢ 240 11.27%
096-2007 12-10-2016 Tibás INVERSIONES HELENA DEL NORTE 923,634,991 898,070,583 ¢ 240 11.27%
059-2019 20-07-2016 Upala EJECUTIVOS DE ESCAZU 357,871,588 347,340,821 ¢ 240 11.27%
027-2007 20-03-2016 Alajuelita JVC INMOVILIARIA JULY S.A. 291,485,773 282,887,644 ¢ 240 11.27%
107-2003 15-01-2019 Tilarán LA CRUZ ROJA 80,841,563 78,182,092 ¢ 240 11.27%
009-2008 16-09-2017 Santa Rosa Pocosol LEYAR DE SANTA ROSA 300,647,611 274,074,638 ¢ 144 11.27%
093-2012 30-05-2018 Aguas Zarcas COMERCIAL CARROSCA S.A. 312,382,737 303,090,207 ¢ 240 11.27%
101-2007 10-12-2016 Oreamuno LUIS LOPEZ ROJAS 555,414,388 538,470,547 ¢ 240 11.27%
066-2015 27-09-2020 Ciudad Colón LUNAR HOLDING S.A. 552,626,993 536,410,336 ¢ 240 11.27%
055-2008 01-02-2019 Carit Anexo MUSOC 24,339,542 15,060,780 ¢ 60 9.88%
097-2007 01-12-2016 Naranjo RAGUIRELI 139,834,585 89,962,530 ¢ 60 9.88%
112-2007 11-12-2016 Alajuela Este RIO CAUDALOSO S.A. 730,412,226 709,166,200 ¢ 240 11.27%
083-2003 07-11-2018 Joissar SARIS S.A. 943,067,594 915,021,143 ¢ 240 11.27%
024-2008 12-08-2017 Puerto Viejo de Sarapiquí SARO HEN 249,893,781 239,926,129 ¢ 240 11.27%
070-2012 18-09-2018 San Pedro de Poás TAPICERIA POAS S.A. 243,033,773 236,555,968 ¢ 240 11.27%
077-2011 01-08-2016 Real Cariari TU HOGAR DESARROLLOS DE VIVIENDAS 186,080,411 180,526,179 ¢ 240 11.27%
062-2007 15-03-2008 Real Cariari Anexo TU HOGAR DESARROLLOS DE VIVIENDAS 144,063,244 94,763,607 ¢ 60 9.88%
036-2003 01-06-2018 Las Juntas de Abangares UNION CANTONAL DE ASOCIACIONES DE DESARROLLO COMUNAL DE ABANGARES 36,359,093 23,916,710 ¢ 60 9.88%
013-2011 08-04-2017 Guatuso UNION CANTONAL DE ASOCIACIONES DE DESARROLLO DE GUATUSO 24,009,216 15,793,063 ¢ 60 9.88%
131-2007 13-12-2016 Coronado VIENTOS DE CORONADO 488,037,983 473,470,753 ¢ 240 11.27%
174-2017 01-12-2018 Edificio Paz CASINISA 1,516,400,059 1,175,362,667 ¢ 84 9.88%
044-2006 21-12-2019 Cajero Ciudad Cortés SOCIEDAD HERMANOS QUESADA SOLIS S.A. 6,356,125 4,034,394 ¢ 60 9.88%
102-2019 12-09-2019 Bodega Mercadeo SOCIEDAD HERMANOS QUESADA SOLIS S.A. 112,147,002 102,223,685 ¢ 144 11.27%
132-2007 11-02-2018 Palmares EJECUTIVOS DEL LIRIO BLANCO 544,797,514 527,976,880 ¢ 240 11.27%
19,869,779,716 18,749,818,075
 - 56 -

2021
Monto activo Monto pasivo
Número contrato Fecha inicio Objeto contractual Propietario colonizado colonizado Moneda Plazo años Tasa
081-2007 17-09-2019 Mall San Pedro BARILOCHE 528,757,899 570,298,392 $ 240 8.14%
026-2011 01-11-2011 BP Total Pavas Anexo ARRENDADORA Y SERVICIOS MTL S.A. 751,344,561 810,003,683 $ 240 8.14%
058-2002 24-01-2018 Cartago Centro BALVINA MARTINEZ GONZALEZ 241,605,303 259,828,573 $ 240 8.14%
069-2015 25-09-2015 San Francisco de Heredia BCR FONDO DE INVERION INMOBILIARIO DEL COMERCIO Y LA INDUSTRIA FCI 982,506,402 1,059,694,475 $ 240 8.14%
049-2003 01-08-2018 Hatillo BCR FONDO DE INVERION INMOBILIARIO DEL COMERCIO Y LA INDUSTRIA FCI 171,944,264 185,452,619 $ 240 8.14%
027-2006 01-06-2018 Tejar del Guarco BERMA BYL S.A. 253,092,149 272,975,677 $ 240 8.14%
001-2017 25-10-2017 Expreso CALLE ANTICA S.A. 363,626,272 392,193,629 $ 240 8.14%
046-2003 15-07-2018 San Antonio de Belen CALUNLO S.A. 115,120,243 124,429,539 $ 240 8.14%
038-2003 07-06-2018 Cajero Automatico en hatillo 6 Carmen María Pérez Fajardo 43,561,289 45,525,343 $ 180 8.14%
037-2004 07-11-2015 Florencia CENTRO COMERCIAL PLAZA FLORENCIA S.A. 439,611,307 474,148,232 $ 240 8.14%
088-2006 20-10-2018 Buenos Aires CORPORACION CORONA REAL 186,170,390 199,934,932 $ 240 8.14%
077-2004 28-10-2016 Norte de Tibas CORPORACIÓN SUPERMERCADOS UNIDOS S.A. 33,552,877 35,024,034 $ 180 8.14%
051-2015 30-05-2018 City Mall DICA DESARROLLOS INMOBILIRIOS CENTROAMERICANOS S.A. 799,656,175 863,123,102 $ 240 8.14%
001-2008 21-01-2019 Aserrí EDWARD BRICEÑO CHAVARRIA 574,873,852 620,037,327 $ 240 8.14%
009-2004 22-03-2019 San Francisco Dos Ríos EL NOPAL S.A. 265,450,239 286,304,652 $ 240 8.14%
078-2005 18-10-2017 Curridabat Eladio Marquez 224,236,201 241,852,741 $ 240 8.14%
044-2003 01-08-2018 Palmar Norte El RONRON DEL SUR 123,582,429 133,291,364 $ 240 8.14%
188-2017 07-11-2017 San Marcos Tarrazú ESU DE TARRAZU S.A. 732,035,086 789,545,528 $ 240 8.14%
077-2013 30-11-2018 Terramall FONDO INV. INMOB. DE RENTA Y PLUSVALIA 746,997,732 794,686,996 $ 240 8.14%
213-2014 01-11-2014 Multiplaza del Este CENTRO COMERCIAL CURRIDABAT 447,569,458 482,731,592 $ 240 8.14%
182-2013 07-08-2018 Multiplaza Escazú CENTRO COMERCIAL MULTIPLAZA S.A. 736,618,674 794,489,214 $ 240 8.14%
034-2015 07-11-2018 Mall Zona Centro IMPROSA FONDO INV INMOB LOS CRESTONES 510,448,031 550,550,064 $ 240 8.14%
105-2014 30-11-2016 Lindora INDUSTRIAS PANORAMA 908,964,672 980,375,131 $ 240 8.14%
197-2013 29-07-2016 BP Total Moravia PRIVAL BANK S.A. 2,869,219,419 3,094,632,228 $ 240 8.14%
104-2010 24-05-2016 Cariari Limon INVERSIONES EL NUEVO MILENIO S.A. 314,806,078 339,538,003 $ 240 8.14%
099-2007 10-10-2016 Santo Domingo INVERSIONES MAXTOR XXI S.A. 537,394,234 578,869,345 $ 240 8.14%
054-2002 21-11-2017 Edificio Pignoración INVERSIONES RIPAF S.A. 249,066,064 214,759,016 $ 84 7.40%
026-2006 01-08-2018 Mall Occidente, San Ramon ISAST CENTROAMERICA 128,295,709 92,114,954 $ 60 7.40%
136-2006 15-08-2016 Paquera LA CANANGA S.A. 100,624,694 108,530,011 $ 240 8.14%
073-2005 20-10-2017 La Uruca KAIEMET S.A. 407,855,225 439,897,316 $ 240 8.14%
026-2015 27-10-2015 La Cruz INVERSIONES ROMAN Y OCAMPO 732,305,706 788,249,479 $ 240 8.14%
007-2006 01-03-2018 Plaza Heredia Anexo LATINOAMERICANAS INC.S.A. 92,599,291 99,542,718 $ 240 8.14%
010-2005 01-03-2006 Centro Empresarial Heredia LATINOAMERICANAS INC.S.A. 185,241,676 199,090,642 $ 240 8.14%
133-2003 21-04-2017 Carit MUSOC 33,632,269 22,884,746 $ 60 7.40%
117-2017 27-02-2017 Santa Bárbara NESTOR CARVAJAL 572,784,838 617,784,198 $ 240 8.14%
079-2011 13-02-2018 Mall Paseo Las Flores FONDO DE INVERSION INMOBILIARIO GIBRALTAR 1,116,626,493 1,204,351,363 $ 240 8.14%
129-2007 12-02-2018 Huacas PORTALES DE POSITANO 199,107,041 145,032,320 $ 60 7.40%
067-2012 11-09-2018 BP Total Multicentro Desamparados local 64A REGENCY 1,342,796,009 1,440,673,498 $ 240 8.14%
067-2012B 11-09-2018 BP Total Multicentro Desamparados local 64A DESARROLLOS COMERCIALES ANS TC. 1,393,565,066 1,495,143,180 $ 240 8.14%
053-2006 20-07-2018 Atenas RESIDENCIAL DON RICARDO 294,604,618 317,749,472 $ 240 8.14%
017-2015 19-02-2006 Liberia INMOBILIARIA OASIS S.A. 1,367,807,156 1,475,265,389 $ 240 8.14%
054-2016 22-12-2016 Sabanilla SABINCO S.A. 780,893,540 842,242,425 $ 240 8.14%
094-2012 07-11-2018 Lincoln Plaza SUEÑOS INMOBILIARIOS S.A. 947,172,892 1,021,652,368 $ 240 8.14%
045-2006 30-11-2018 Nosara TITIFIFI KG 62,115,979 45,071,487 $ 60 7.40%
068-2015 30-11-2015 Los Ángeles de Heredia TU HOGAR DESARROLLO DE VIVIENDA S.A. 706,728,932 762,251,266 $ 240 8.14%
010-2003 21-04-2018 Tres Ríos VALORES INDISA 382,603,400 412,661,649 $ 240 8.14%
054-2004 12-08-2016 BP Total Santa Cruz Virgina Zeng 379,882,137 408,535,030 $ 240 8.14%
038-2012 29-08-2018 BP Total Santa Cruz Anexo Virgina Zeng 241,842,419 259,976,839 $ 240 8.14%
008-2008 15-07-2018 San Antonio de Belén Anexo Inversiones Calunlo S.A. 99,432,221 107,492,256 $ 240 8.14%
059-2002 21-04-2018 BP Total Pavas ARRENDADORA Y SERVICIOS MTL S.A. 982,523,838 1,058,555,273 $ 240 8.14%
024-2019 09-12-2019 Oficinas Administrativas URUCA POLYMER S.A. 4,783,838,489 3,513,069,077 $ 60 7.40%
020-2005 15-04-2017 Archivo de Contabilidad LUIS FERNANDO SANCHEZ 305,890,169 319,302,208 $ 180 8.14%
008-2006 27-02-2018 Bodega Calle Blancos INMOBILIARIA EL PRIMER NIETO 406,328,356 350,359,568 $ 84 7.40%
013-2008 30-05-2017 Data Center IDEAS GLORIS 1,906,002,775 1,643,464,700 $ 84 7.40%
054-2018 30-11-2018 Pavas Dirección de Soporte al Negocio, sus NEROVENS 1,067,002,616 917,753,109 $ 84 7.40%
073-2011 08-11-2018 Edificio de Informatica SOCIEDAD DE SEGUROS DE VIDA DEL MAGISTERIO NACIONAL 2,885,434,916 3,112,121,645 $ 240 8.14%
023-2018 07-11-2018 Mall San Pedro COTURNO S.A. 674,373,440 581,483,388 $ 84 7.40%
110-2014 22-09-2017 Edificio CPN Pavas NEROVENS 902,083,671 776,021,204 $ 84 7.40%
104-2012 21-11-2018 Edificio TournonAnexo ACOBO S.A. 39,974,086 34,467,952 $ 84 7.40%
0432020004200043-00 31-08-2021 Jicaral ROCIVI de Jicaral S.A. 313,195,178 299,092,552 $ 60 5.74%
0432020004200039-00 30-09-2021 El Roble Puntarenas YARUMAL DOSEME S.A. 1,095,486,991 1,112,428,428 $ 240 8.14%
0432020004200010-00 30-11-2021 Mall Oxígeno ESTACION 401 234,310,841 232,229,806 $ 60 5.74%
41,316,773,977 41,450,836,947
61,186,553,693 60,200,655,022
 - 57 -

Popular Seguros Correduría de Seguros, S.A.

Se presentan dos contratos de arrendamientos financieros:

Arrendamiento edificio

Objeto del contrato: alquiler de local comercial para las oficinas centrales de Popular
Seguros, bajo la modalidad llave en mano.

Proveedor: Administradora Bambú Sociedad Anónima

Moneda del contrato: colones.

El contrato permite prórrogas de 3 años c/u una vez finalizados los primeros 5 años.

Arrendamiento servidores

Objeto del contrato: prestación del servicio de la plataforma de networking,

almacenamiento y procesamiento en la modalidad de servicios administrados para de la
solución integral de servidores, equipos de comunicación y almacenamiento que permita
satisfacer las necesidades de infraestructura tecnológica de PSASSA.

Modalidad de la contratación: según demanda.

Proveedor: Empresa de Servicios Públicos de Heredia Sociedad Anónima.

Moneda del contrato: colones.

El contrato no estipula ampliación en el plazo.

Dentro de los arrendamientos financieros existen gastos por los arrendamientos de corto
plazo y de bajo valor por el Arrendamiento de computadoras portátiles y de escritorio por
$6,389 mensuales (IVA incluido). No presenta gastos variables no asignados al
arrendamiento.

No existen garantías de los arrendamientos financieros ni tampoco opciones de compra

asociados a ninguno de los contratos.

Al 31 de diciembre de 2022 el saldo del activo por derecho en uso es por ¢369,559,154
(2021: ¢804,097,290).
 - 58 -

Operadora de Planes de Pensiones Complementarias del Banco Popular y de

Desarrollo Comunal, S.A.

Arrendamiento edificio

Objeto del contrato: alquiler de local comercial para las oficinas centrales de Popular
Seguros, bajo la modalidad llave en mano.

Proveedor: CLUB UNION Y CODISA

Moneda del contrato: dólares.

Dentro de los arrendamientos financieros no se presentan gastos por los arrendamientos de

corto plazo y de bajo valor. Tampoco existen gastos variables no asignados al
arrendamiento.

No existen garantías de los arrendamientos financieros, opciones de ampliación ni tampoco

opciones de compra asociados al contrato.

Al 31 de diciembre de 2022 el saldo del activo por derecho en uso es por ¢1,105,718,757
(2021: ¢1,431,648,693).

Popular Sociedad de Fondos de Inversión, S.A.

Popular Sociedad de Fondos de Inversión S.A. firmó el ocho de noviembre de 2011 junto con
Popular Valores Puesto de Bolsa S.A. un contrato de alquiler de un local con la empresa Cam-
X Techonologies S.A. para establecer el sitio alterno de ambas compañías con el fin ubicar a
su personal crítico en caso de fallas o imposibilidad de acceso a sus oficinas centrales.

El arrendamiento corresponde a un local ubicado en el tercer nivel del Edificio de la Bolsa

Nacional de Valores, específicamente en el Parque Empresarial Forum en Santa Ana, así como
un área data center para la instalación de servidores críticos en el segundo piso del mismo
edificio.

Dicho contrato fue renovado en noviembre de 2020 por medio de un adendum, fijando un
nuevo vencimiento hasta el quince de noviembre de 2023.

Adicionalmente Popular Sociedad de Fondos de Inversión S.A., cuenta con dos contratos de
alquiler de corto plazo y bajo costo que no se incluyen en el rubro de activos de uso: el primero
con BCR Fondo de Inversión Inmobiliario por el alquiler de las instalaciones administrativas
ubicadas en el segundo piso del Edificio Torre Mercedes y el segundo con el Fondo de
Inversión Inmobiliario Vista por el alquiler de una bodega en el sexto piso también del Edificio
Torre Mercedes.
 - 59 -

Dentro de los arrendamientos financieros no se presentan variables no asignados al

arrendamiento.

No existen garantías de los arrendamientos financieros ni tampoco opciones de compra

asociados al contrato.

Al 31 de diciembre de 2022 el saldo del activo por derecho en uso es por ¢266,141,040
(2021: ¢266,141,040).

Popular Valores Puesto de Bolsa, S.A.

Se presentan dos contratos de arrendamientos financieros:

Arrendamiento oficinas centrales

Objeto del contrato: alquiler de local comercial para las oficinas centrales de Popular
Valores.

Proveedor: Administradora Vista Sociedad Anónima

Moneda del contrato: dólares.

El contrato permite prórrogas de 3 años c/u una vez finalizados los primeros 4 años.

Arrendamiento oficinas BNV (continuidad del negocio)

Objeto del contrato: alquiler de local comercial para las oficinas centrales de Popular
Valores.

Proveedor: Administradora Vista Sociedad Anónima

Moneda del contrato: dólares.

El contrato permite prórrogas de 3 año c/u una vez finalizados los primeros 4 años.

Dentro de los arrendamientos financieros existen gastos por los arrendamientos de corto
plazo y de bajo valor por el Arrendamiento de computadoras portátiles y de escritorio por
US$4,155 mensuales (IVA incluido).

En Popular Valores existe un arrendamiento operativo por alquiler de espacio en guarda-

documentos US$563 mensuales (no incluye IVA).

No existen garantías de los arrendamientos financieros ni tampoco opciones de compra

asociados a ninguno de los contratos.

Al 31 de diciembre 2022 el saldo del activo por derecho en uso es por ¢969,331,841.
 - 60 -

Nota 11. Activos intangibles

Los activos intangibles son sistemas de cómputo y depósitos en garantía, cuyo movimiento se
detalla como sigue:

Total
Costo
Saldos al 31 de diciembre de 2021 ¢ 28,263,924,517
Adiciones 13,501,470,687
Retiros (6,563,790,937)
Saldos al 31 de diciembre de 2022 35,201,604,267

Amortización acumulada y deterioro

Saldos al 31 de diciembre de 2021 12,149,687,183
Gasto por amortización 9,510,231,772
Retiros (6,579,385,137)
Saldos al 31 de diciembre de 2022 15,080,533,818
Saldo neto:
31 de diciembre de 2022 ¢ 20,121,070,449

Total
Costo
Saldos al 31 de diciembre de 2020 ¢ 43,452,572,498
Adiciones 12,902,162,448
Retiros (28,090,810,429)
Saldos al 31 de diciembre de 2021 28,263,924,517

Amortización acumulada y deterioro

Saldos al 31 de diciembre de 2020 33,235,332,426
Gasto por amortización 7,328,648,993
Retiros (28,414,294,236)
Saldos al 31 de diciembre de 2021 12,149,687,183
Saldo neto:
31 de diciembre de 2021 ¢ 16,114,237,334
 - 61 -

Nota 12. Obligaciones con el público

Al 31 de diciembre las obligaciones a la vista y a plazo se detallan como sigue:

A) Moneda nacional
a.1) Obligaciones a la vista 2022 2021
Cuentas corrientes ¢ 35,519,638,927 22,028,312,799
Depósitos de ahorro a la vista 429,935,390,519 457,922,841,855
Captaciones a plazo vencidas, Sistema Nuevo 986,442,084 1,173,420,957
Otras captaciones a la vista 570,418,626 690,804,699
Giros y transferencias por pagar 111,753,517 87,991,998
Cheques de gerencia 1,198,749,615 1,429,584,262
Establecimientos acreedores por tarjeta de crédito 14,952,516 57,934,336
Obligaciones diversas con el público a la vista 2,841,004,578 2,200,392,007
Total 471,178,350,382 485,591,282,913

a.2) Obligaciones a plazo

Ahorro complementario préstamos 1,126,350,344,287 1,006,538,883,652
Depósitos de ahorro a plazo 244,081,979,104 227,750,607,114
Total 1,370,432,323,391 1,234,289,490,766

Obligaciones por pacto de recompra en valores 10,782,998,545 9,999,153,480

Otras obligaciones con el público a plazo 172,233,511 189,029,681
Obligaciones diversas con el público a plazo 15,631,972,656 13,747,447,218
Cargos por pagar por obligaciones con el público 25,308,546,234 17,032,748,212
Total ¢ 51,895,750,946 40,968,378,591

B) Moneda extranjera

b.1) Obligaciones a la vista 2022 2021

Cuentas corrientes ¢ 20,700,885,296 11,681,400,294
Depósitos de ahorro a la vista 103,952,533,542 84,998,158,485
Captaciones a plazo vencidas 665,294,552 318,751,074
Cheques de gerencia 314,217,590 301,364,987
Establecimientos acreedores por tarjeta de crédito 0 1,079,839
Obligaciones diversas con el público a la vista 173,260,433 134,459,021
Total 125,806,191,413 97,435,213,700

b.2) Obligaciones a plazo

Depósitos de ahorro a plazo 170,606,591,826 175,208,840,884
Obligaciones por pacto de recompra en valores 3,608,863,209 7,658,989,725
Otras obligaciones con el público a plazo 15,117,559 12,310,867
Cargos por pagar por obligaciones con el público 1,106,828,403 1,178,858,731
Total 175,337,400,997 184,059,000,207
¢ 2,194,650,017,129 2,042,343,366,177
 - 62 -

Las obligaciones a plazo corresponden a pasivos que se originan en la captación de recursos

por la emisión de certificados de depósito en colones y US dólares. Al 31 de diciembre de
2022, los depósitos en colones devengan intereses que oscilan entre 5.58% y 11.60% (2021:
0.68% y 5.10%) anual y los denominados en US dólares devengan intereses que oscilan
entre 1.04% y 5.50% (2021: 0.09% y 3.23%) anual.

Como parte de las obligaciones con el público se encuentra clasificado en otras captaciones
a la vista al 31 de diciembre de 2022 la suma de ¢570,418,626 (2021: ¢690,804,699) que
corresponde al dinero recibido por el Banco del Ahorro Obligatorio anterior a la entrada en
vigencia de la Ley de Protección al Trabajador, cuyos recursos están pendientes de retirar
por el público.

Nota 13. Obligaciones con el Banco Central de Costa Rica

En fecha 30 de diciembre 2020 se firmó contrato bajo la modalidad de Operaciones

Diferidas a Plazo (ODP) entre el Banco Central de Costa Rica y el Banco Popular (ver nota
39.u)

Al 31 de diciembre de 2022 se ha desembolsado por parte del BCCR la suma de ¢127,291

millones, la cual se detalla así:

2022 2021
Préstamos con BCCR ¢ 127,291,000,000 127,291,000,000
Intereses por préstamos BCCR 1,851,603,845 819,132,400
Total ¢ 129,142,603,845 128,110,132,400

(1)
La variación de los intereses por pagar al BCCR ascienden ¢1,032,471,445.

Nota 14. Obligaciones con entidades

Al 31 de diciembre las otras obligaciones financieras se detallan como sigue:

2022 2021
Cuentas corrientes, entidades financieras del país ¢ 14,325,062,490 35,569,047,502
Ahorro a la vista, entidades financieras del país 68,972,201,831 549,291,318,563
Captaciones a plazo vencidas 36,064,612 76,598,957
Depósitos a plazo, entidades financieras del país (1) 489,471,554,396 214,304,114,214
Otras obligaciones con entidades financieras 20,538,331,950 15,484,900,000
Otras obligaciones con entidades financieras 3,812,569,090 4,047,097,735
Préstamos otorgados por FINADE 6,798,033,449 9,354,007,394
Bienes tomados en arrendamientos financieros (2) 52,657,216,700 62,569,718,841
Cargos por pagar por obligaciones 8,808,353,291 2,079,010,639
Total ¢ 665,419,387,809 892,775,813,845
 - 63 -

(1) Los certificados de depósito a plazo de entidades financieras del país se detallan como
sigue:

2022
Tasa de
interés
Cantidad de promedio
Entidad certificados anual Monto total
Interclear-Central de Valores 155 7.17% ¢ 300,897,096,681
Asociaciones solidaristas 677 7.45% 81,142,896,415
Fondos especiales y Fodemipyme 22 8.11% 33,253,801,949
Organizaciones cooperativas 89 7.16% 19,289,055,319
Otras 50 6.88% 54,888,704,032
Total general 993 ¢ 489,471,554,396

2021
Tasa de
interés
Cantidad de promedio
Entidad certificados anual Monto total
Interclear-Central de Valores 65 2.44% ¢ 123,210,391,506
Asociaciones solidaristas 504 4.31% 50,771,265,222
Fondos especiales y Fodemipyme 20 4.37% 18,817,804,456
Organizaciones cooperativas 63 3.61% 15,097,798,350
Otras 20 4.15% 6,406,854,680
Total general 672 ¢ 214,304,114,214

(2) Al inicio de un contrato, se evalúa si el contrato es, o contiene, un arrendamiento. Un

contrato es, o contiene, un arrendamiento si transmite el derecho a controlar el uso del
activo identificado por un periodo a cambio de una contraprestación.

El pasivo por arrendamiento está conformado por los pagos de un arrendamiento

pendientes traídos a valor presente utilizando la tasa implícita en el arrendamiento.
Los contratos por arrendamientos vigentes del Banco presentan aumentos fijos en sus
respectivas cuotas lo cual constituye un factor determinante en el cálculo del pasivo.

Así mismo, la administración determinó, mediante análisis histórico y juicio experto,

los plazos para la proyección de los flujos del activo por derecho de uso y pasivo por
arrendamiento.

El Banco utilizó la “curva con spread riesgo de crédito” como tasa, es decir, la tasa a
la que el Banco obtendría recursos en caso de querer adquirir el activo arrendado como
tasa de descuento para la proyección de los flujos de efectivo.
 - 64 -

Al 31 de diciembre los intereses por pasivos por arrendamientos del activo por
derecho de uso se detallan como sigue:

Intereses por pasivos por arrendamiento 2022 2021

Gastos por bienes tomados en arrendamiento ¢ 2,261,957,858 2,458,489,214
Gastos por bienes tomados en arrendamiento ME 3,064,123,214 3,320,898,128
Total ¢ 5,326,081,072 5,779,387,342

Al 31 de diciembre de 2022 los pasivos por arrendamientos ascienden a

¢52,657,216,700 (2021: ¢62,569,718,841) (ver nota 10).

A continuación, el total de pasivos por arrendamientos con los que cuentan las
sociedades al 31 de diciembre:

2022

Popular Valores Popular Pensiones Popular SAFI Popular Seguros

851,334,481 268,509,063 109,458,283 185,544,380

2021

Popular Valores Popular Pensiones Popular SAFI Popular Seguros

979,036,393 839,225,341 199,679,568 351,122,517

Nota 15. Otras cuentas por pagar diversas

Las otras cuentas por pagar diversas al 31 de diciembre se detallan como sigue:

2022 2021
Honorarios por pagar ¢ 1,150,889,284 1,271,693,212
Cuentas por pagar proveedores 1,724,768,019 2,018,574,249
Impuesto por pagar 562,410,271 12,406,622,373
Aportaciones patronales por pagar 2,797,790,068 3,451,822,232
Impuestos retenidos por pagar 1,141,788,434 717,894,471
Aportaciones laborales retenidas por pagar 2,590,580,341 2,404,214,250
Otras retenciones a terceros por pagar 10,847,059,474 16,601,345,811
Participaciones sobre resultados por pagar 9,909,944,104 10,719,287,727
Vacaciones acumuladas por pagar 3,470,426,201 3,592,547,382
Cuentas por pagar cierre cuentas ahorro voluntario 3,241,812,830 3,267,469,458
Fracciones de préstamos por aplicar 3,315,348,352 3,381,082,153
Otras cuentas por pagar (1) 28,609,329,447 27,661,763,063
Total ¢ 69,362,146,825 87,494,316,381
(1)
Incluye cuenta por pagar a Visa por ¢6,404,729,884 (2021: ¢11,598,699,041).
 - 65 -

Nota 16. Provisiones

El detalle de las provisiones al 31 de diciembre se muestra a continuación:

2022 2021
(1)
Balance Score Card ¢ 3,860,090,744 3,075,000,000
Puntos premiación tarjetahabientes (2) 1,620,340,672 1,419,358,895
Prestaciones legales (3) 2,342,247,815 1,526,330,052
Litigios pendientes de resolver (4) 1,465,590,589 4,230,429,372
Diferencia pago póliza de incendio 0 1,058,111,484
Otras provisiones (5) 6,663,674,720 6,647,573,669
¢ 15,951,944,540 17,956,803,472
(1) Provisión para el pago de un incentivo económico para el personal del Banco, el
Puesto de Bolsa, la Operados de Pensiones y la Corredora con base en los resultados
de evaluación. Se aplica a todos los funcionarios de estas entidades que hayan
completado seis meses de estar laborando para las instituciones.

Comprende una evaluación de resultados según los indicadores de desempeño, una

evaluación conductual y una evaluación de carácter grupal definida por la Gerencia y
las Subgerencias Generales Corporativas.

Esta provisión se registra gradualmente de forma mensual en los estados financieros

con base en la proyección financiera institucional y se ajusta al cierre del periodo.

Al 31 de diciembre de 2022 esta provisión presenta un saldo por ¢3,378,794,527 para

el Banco, ¢126,752,866 para el Puesto de Bolsa, ¢74,316,463 para la Corredora y
¢280,226,888 para la Operadora (2021: ¢2,868,000,000 para el Banco y ¢207,000,000
para el Puesto de Bolsa).
(2) Corresponde a los puntos acumulados a favor de los tarjetahabientes, según lo
indicado en el Reglamento del Programa de Acumulación de Puntos del BPDC, en
donde se establece la obligación de brindar al cliente la opción de redención. Esta
provisión se actualiza mensualmente.

El Banco posee un programa de fidelización de puntos para tarjetas de crédito

conforme a la NIIF 15. Este programa reconoce puntos a los tarjetahabientes con base
en sus compras. Posteriormente, dichos puntos se pueden canjear en comercios
afiliados al programa o bien amortizar saldos pendientes de pago en la tarjeta de
crédito. Adicionalmente, el programa de fidelización contiene penalizaciones y
vencimientos en cuanto a esos puntos que tienen un impacto en su reconocimiento
contable.
 - 66 -

(3) Es la actualización del pasivo laboral por concepto de cesantía, considerando para su
cálculo los salarios devengados en los últimos seis meses por el número de años
laborados para la institución, con un tope máximo de 12 años.

Al 31 de diciembre el movimiento de las prestaciones sociales se detalla como sigue:

Prestaciones
Saldo al 31 de diciembre de 2020 ¢ 1,383,404,793
Provisión pagada (5,469,511,613)
Provisión registrada 5,612,436,872
Saldo al 31 de diciembre de 2021 ¢ 1,526,330,052
Provisión pagada (4,934,950,636)
Provisión registrada 5,750,868,399
Saldo al 31 de diciembre de 2022 ¢ 2,342,247,815

El Conglomerado sigue la política de reconocer el pago de auxilio de cesantía como un

derecho real a su personal y se calcula con base en los años laborados para el
Conglomerado. El monto de esta obligación se incluye en la cuenta provisión para
prestaciones legales.

Adicionalmente, a partir del 20 de febrero de 2001, el Conglomerado traslada

mensualmente 5.33% de auxilio de cesantía a las organizaciones sociales autorizadas
por los trabajadores, sea ASEBANPO o COOPEBANPO. Durante el período
terminado el 31 de diciembre de 2022 el Banco trasladó recursos por cesantía de los
trabajadores por ¢53,550,874,715 (2021: ¢52,085,897,768).
(4) Para estos periodos existen juicios en contra del Conglomerado. Al 31 de diciembre el
movimiento de litigios se detalla como sigue:

Litigios
Saldo al 31 de diciembre de 2020 ¢ 2,594,091,775
Provisión pagada (1,506,699,008)
Reversión contra ingresos (5,253,638)
Provisión registrada 3,148,290,243
Saldo al 31 de diciembre de 2021 ¢ 4,230,429,372
Provisión pagada (927,009,331)
Reversión contra ingresos (2,966,682,824)
Provisión registrada 1,128,853,372
Saldo al 31 de diciembre de 2022 ¢ 1,465,590,589

(5) Los saldos principales de este monto que se mantiene para diciembre 2022
corresponden a ¢3,509 millones para indemnizaciones a empleados, ¢1,359 millones
cargas sociales del BSC y el BDP del Banco, ¢1,133 millones para cubrir el aumento
que se genera en el monto de cargas sociales por el reconocimiento del Ahorro Escolar
 - 67 -

a los funcionarios de la Entidad y ¢400 millones para cubrir eventuales fraudes o robos
con las tarjetas del Banco Popular que no cuentan con la tecnología de microchip
(2021: ¢3,602,772,689 para indemnización a empleados, ¢1,147 millones para cubrir
las cargas sociales del BDP, ¢973 millones para cubrir el aumento que se genera en el
monto de cargas sociales por el reconocimiento del Ahorro Escolar a los funcionarios
de la Entidad, ¢373 millones para cubrir eventuales fraudes o robos con las tarjetas del
Banco Popular que no cuentan con la tecnología de microchip).

Nota 17. Impuesto sobre la renta estimado e impuesto diferido

a. Impuesto sobre la renta

De acuerdo con la Ley del impuesto sobre la renta el Banco debe presentar su
declaración anual del impuesto al 31 de diciembre de cada año.

La diferencia entre el gasto de impuesto sobre la renta y el gasto que resulta de aplicar
la tasa correspondiente del impuesto a las utilidades antes del impuesto (impuesto
esperado) se concilia como sigue:
2022 2021
Utilidad del período (1) ¢ 59,110,845,229 66,043,418,266
Menos sumas a considerar para establecer la utilidad para
el cálculo de renta (Ingresos y gastos FOFIDE) (1,537,766,824) (1,101,257,035)
Utilidad para cálculo de renta 57,573,078,405 64,942,161,231
Más, gastos no deducibles 2,144,286,836,242 54,774,762,350
Menos, ingresos no gravables (2,128,242,140,838) (16,063,617,472)
Base imponible gravable 73,617,773,809 103,653,306,109
Impuesto corriente (30%) 22,085,332,143 31,095,991,836
Más renta de otros periodos-Puesto de Bolsa 0 40,653,762
Más ajuste rectificativa-Popular Seguros 0 2,334,488
Total impuesto corriente 22,085,332,143 31,138,980,086
Menos, renta de otros periodos (10,544,390) (375,808,360)
Menos, diferencias temporarias (721,609,883) (156,528,644)
Impuesto de renta (1) ¢ 21,353,177,870 30,606,643,082

(1) El saldo de la utilidad del periodo engrana la presentación de las notas individuales
de cada una de las entidades.
(2) El impuesto sobre la renta en el estado de resultados integrales consolidados,
corresponde a la sumatoria del impuesto sobre la renta por ¢22,085,332,143, el
impuesto sobre la renta diferido por ¢207,678,964 menos la disminución del
impuesto sobre la renta por ¢939,833,237 (2021: ¢31,138,980,086 + ¢478,900,575 -
¢1,011,237,579).
 - 68 -

b. Impuesto diferido

El impuesto sobre la renta diferido pasivo es atribuible a la revaluación de edificios;

mientras que el impuesto sobre la renta diferido activo es atribuible a la valuación de
mercado de las inversiones bursátiles y al impuesto de renta diferido que se genera por
el deterioro de las inversiones clasificadas como otros resultados integrales del periodo.

Durante el periodo, el movimiento de las diferencias temporales es como sigue:

31 de diciembre 31 de diciembre
de 2021 Debe Haber de 2022
Activos:
Valuación de inversiones ¢ 2,501,894,568 22,682,662,793 (12,903,285,973) 12,281,271,388
Valuación de inversiones en subsidiarias 725,897,515 1,369,024,526 0 2,094,922,041
Total 3,227,792,083 24,051,687,319 (12,903,285,973) 14,376,193,429

Pasivos:
Revaluación de activos (26,340,365,885) 16,304,354,212 (712,926,298) (10,748,937,971)
Valuación de inversiones en subsidiarias (3,398,970,626) 2,333,117,272 0 (1,065,853,354)
Total ¢ (29,739,336,511) 18,637,471,484 (712,926,298) (11,814,791,325)

31 de diciembre 31 de diciembre
de 2020 Debe Haber de 2021
Activos:
Valuación de inversiones ¢ 2,480,094,547 1,975,526,901 (1,953,726,880) 2,501,894,568
Valuación de inversiones en subsidiarias 1,249,369,555 0 (523,472,040) 725,897,515
Total 3,729,464,102 1,975,526,901 (2,477,198,920) 3,227,792,083

Pasivos:
Revaluación de activos (10,268,383,299) 10,082,583,235 (26,154,565,821) (26,340,365,885)
Valuación de inversiones en subsidiarias (1,174,356,304) 0 (2,224,614,322) (3,398,970,626)
Total ¢ (11,442,739,603) 10,082,583,235 (28,379,180,143) (29,739,336,511)
 - 69 -

c. Impuesto al valor agregado

Al 31 de diciembre el impuesto al valor agregado del Conglomerado es como sigue:

Impuesto al valor agregado

2022 2021
Enero ¢ 168,655,176 204,358,579
Febrero 181,720,115 192,098,069
Marzo 207,363,627 258,746,204
Abril 186,188,432 221,952,797
Mayo 242,181,349 249,884,866
Junio 173,508,907 326,083,389
Julio 181,081,421 215,925,025
Agosto 180,855,944 250,884,314
Septiembre 164,878,068 233,287,489
Octubre 358,667,072 192,211,415
Noviembre 180,045,436 170,560,517
Diciembre 144,033,884 190,366,043
Total ¢ 2,369,179,431 2,706,358,707

Nota 18. Otros pasivos

Al 31 de diciembre los otros pasivos se detallan así:

2022 2021
Operaciones pendientes de imputación ¢ 274,670,464 671,032,379
Total ¢ 274,670,464 671,032,379

Nota 19. Patrimonio

El patrimonio del Conglomerado al 31 de diciembre está conformado de la siguiente

manera:

2022 2021
Capital social ¢ 245,000,000,000 245,000,000,000
Aportes patrimoniales no capitalizados (1) 316,744,424,142 282,888,648,573
Ajustes al patrimonio (2) 15,388,401,145 72,935,083,020
Reservas patrimoniales (3) 3,530,045,089 3,210,168,663
Resultados acumulados de ejercicios anteriores 212,441,986,473 166,338,369,612
Resultado del período 44,608,412,820 44,968,580,870
Patrimonio Fondo de Financiamiento 27,351,324,549 24,740,170,229
Total ¢ 865,064,594,218 840,081,020,967
 - 70 -

(1) Los aportes patrimoniales no capitalizados están conformados de la siguiente manera:

2022 2021
Aporte patronal no capitalizado ¢ 9,218,091,069 9,218,091,069
Patrimonio adicional aportado por el Gobierno 1,312,507 1,312,507
Aporte patrimonial .025% Ley 7983 307,525,020,566 273,669,244,997
Total ¢ 316,744,424,142 282,888,648,573

(2) Los ajustes al patrimonio se detallan así:

 Superávit por revaluación de inmuebles, mobiliario y equipo: corresponde al

incremento del valor razonable de los inmuebles, mobiliario y equipo.

Al 31 de diciembre de 2022 el superávit por revaluación de las propiedades tiene un

saldo de ¢24,810,816,321 (2021: ¢28,234,070,594).

 Ajuste por valuación de inversiones con cambios en otros resultados integrales:

corresponde a las variaciones en el valor razonable de las inversiones con cambios
en otros resultados integrales.

Al 31 de diciembre de 2022 el efecto de la valoración de las inversiones de

instrumentos con cambios en otros resultados correspondiente a ganancia no
realizada, mantienen un saldo de ¢(9,183,651,179) (2021: ¢37,392,780,004).

 Ajuste por valuación de participación en otras empresas: corresponde a las

variaciones en el valor razonable de las participaciones en otras empresas.

Al 31 de diciembre de 2022 el efecto de la valoración de la participación en otras

empresas, correspondiente a ganancia no realizada que ascienden a ¢(238,763,997)
(2021: ¢7,308,232,422).
(3) El detalle de las reservas patrimoniales es el siguiente:

2022 2021
Reserva legal ¢ 3,518,425,843 3,198,549,417
Reserva para pérdidas de capital 11,619,246 11,619,246
Total ¢ 3,530,045,089 3,210,168,663
 - 71 -

Nota 20. Activos de los fideicomisos

El Banco ofrece servicios en la figura de fideicomiso, donde administra activos de acuerdo

con las instrucciones de los clientes (fideicomitentes). El Banco percibe comisión por estos
servicios. Los activos, pasivos, patrimonio, ingresos y gastos de los fideicomisos se
registran en cuentas de orden. El Banco no está expuesto a ningún riesgo crediticio sobre
esos fideicomisos, ni garantiza los activos.

Los fideicomisos son contratos regulados en el Código de Comercio por medio de los
cuales una persona (fideicomitente) entrega la propiedad de bienes y/o derechos a un
fiduciario (el Banco) para el cumplimiento de un propósito previamente establecido en el
contrato. En tal sentido, el fiduciario debe ajustarse en su actuación a lo prescrito en el
contrato, por lo cual los riesgos típicos son de carácter operativo, es decir vinculados a la
forma y procedimientos utilizados por el fiduciario para cumplir con el mandato recibido.
El patrimonio recibido en fideicomiso se caracteriza por ser autónomo sujeto a afectación,
es decir que es independiente de quien lo entregó (el fideicomitente) y de quien lo recibe (el
fiduciario) siendo capaz de ejercer derechos propios y contraer obligaciones, los cuales la
ley obliga a mantener separados patrimonialmente y contablemente tanto del fideicomitente
como del fiduciario.

Los riesgos financieros típicos, como riesgos de crédito, de mercado y cambiario, sólo
pueden ser asumidos en un fideicomiso cuando media instrucción del fideicomitente en ese
sentido, dado que las operaciones que originan tales tipos de riesgo deben haberse instruido
por medio del contrato. En tal sentido, por el sólo hecho de que el fiduciario se ajuste a lo
señalado en el contrato respecto de asumir posiciones de crédito, inversiones o divisas,
dichos riesgos son propios del fideicomiso y deben ser asumidos por su patrimonio.

El detalle de los activos y pasivos de los capitales fideicometidos al 31 de diciembre es el

siguiente:
Fideicomisos administrados por el Banco
2022 2021
Activos
Disponibilidades ¢ 4,970,645,754 3,983,790,624
Inversiones en valores y depósitos 193,955,378 296,007,158
Cartera de crédito 5,816,887,821 6,769,569,423
Otras cuentas por cobrar 555,457,925 509,459,665
Bienes mantenidos para la venta 237,333,116 257,494,775
Bienes de uso 63,283,919 65,977,186
Otros activos 9,042,115 19,440,307
Total de activos 11,846,606,028 11,901,739,138
Pasivos
Otras cuentas por pagar (3,899,138,290) (3,903,531,066)
Otros pasivos (98,977,236) (95,747,497)
Total de pasivos (3,998,115,526) (3,999,278,563)
Activos netos ¢ 7,848,490,502 7,902,460,575
 - 72 -

Fideicomiso administrado por Popular Valores Puesto de Bolsa, S.A.

2022 2021
Activos
Disponibilidades ¢ 28,673,989 28,223,119
Inversiones en valores y depósitos 15,778,588,641 14,224,738,722
Gastos pagados por anticipado 447,655,270 118,945,453
Total de activos 16,254,917,900 14,371,907,294

Pasivos
Otras cuentas por pagar y provisiones (5,433,077) (42,031,595)
Impuesto sobre la renta por pagar 0 (177,267,565)
Total de pasivos (5,433,077) (219,299,160)
Activos netos ¢ 16,249,484,823 14,152,608,134

Total activos consolidados 28,101,523,928 26,273,646,432

Total pasivos consolidados (4,003,548,603) (4,218,577,723)
Total patrimonio consolidado 24,097,975,325 22,055,068,709

Nota 21. Otras cuentas de orden

Las otras cuentas de orden al 31 de diciembre se detallan como sigue:

2022 2021
Garantías recibidas en poder del Banco ¢ 30,849,262,231 27,309,450,912
Productos en suspenso 10,971,149,896 9,710,472,401
Créditos concedidos pendientes de utilizar 307,707,946,975 336,050,741,252
Cuentas castigadas 310,253,916,479 274,391,149,079
Gobierno de Costa Rica, aporte patronal por
cobrar 3,238,111,145 2,269,051,898
Documentos de respaldo 2,928,563,717,424 2,695,176,100,450
Fondos especiales 61,445,687,767 62,873,446,563
Fodemipyme 64,435,938,770 61,953,656,319
Otras 341,106,391,194 239,916,153,319
Cuentas de orden por cuenta propia
deudoras (a) ¢ 4,058,572,121,881 3,709,650,222,193

Cuentas de orden por cuenta de terceros

(b) ¢ 5,199,928,999,742 5,618,474,581,092

Cuentas de orden por cuenta propia (c) ¢ 55,699,781,777 69,215,787,234

Cuentas de orden por cuenta de terceros

(d) ¢ 3,925,457,843,779 3,356,612,286,957
 - 73 -

(b) Las cuentas de orden por cuenta de terceros deudoras al 31 de diciembre se detallan como
sigue:

2022 2021
Puesto de Bolsa (1)
Administración de carteras individuales
Cartera activa ¢ 377,058,525,274 428,011,032,102
Cartera de clientes 377,058,525,275 428,011,032,102
Sub total ¢ 754,117,050,549 856,022,064,204

Operadora de Pensiones (2)

Fondos de pensión administrados en colones
Activos del Régimen Voluntario de Pensiones
Complementarias ¢ 163,668,837,488 156,340,360,843
Activo del Fondo de Capitalización Laboral 132,789,691,518 119,486,615,498
Régimen Obligatorio de Pensiones
Complementarias 3,685,035,912,743 3,915,586,552,476
Régimen Voluntario de Pensiones
Complementarias colones BA 29,852,729,335 26,977,716,170
Fondo de comisiones 2,653,489,559 2,239,485,219
Sub total ¢ 4,014,000,660,643 4,220,630,730,206

Fondos de pensión administrados en US dólares

Activos del Régimen Voluntario de Pensiones
Complementarias ¢ 29,013,963,808 29,423,954,451
Régimen Voluntario de Pensiones
Complementarias BO 8,254,972,637 7,757,671,886
Subtotal ¢ 37,268,936,445 37,181,626,337
Títulos de unidades de desarrollo (Tudes) ¢ 2,558,672,164 2,502,542,115
Total ¢ 4,053,828,269,252 4,260,314,898,658

Popular Fondos (3)

Fondos de inversión en colones
Fondo Confianza BP colones (no diversificado) 14,826,707,873 815,938,233
Fondo de Liquidez mixto colones ¢ 53,134,666,186 68,577,091,626
Fondo Popular Mercado dinero colones 130,042,250,590 213,999,836,393
Sub total ¢ 198,003,624,649 283,392,866,252
Fondos de inversión en dólares (colonizados)
Fondo Popular Mercado de dinero dólares ¢ 94,495,046,837 103,038,953,650
Fondo Liquidez Mixto dólares 29,418,672,086 45,042,660,256
Fondo Confianza BP dólares (no diversificado) 6,473,234,489 333,572,957
Fondo Popular Inmobiliario FINPO 22,631,443,726 25,917,468,969
Fondo Popular Inmobiliario ZETA 40,961,658,154 44,412,096,146
Sub total ¢ 193,980,055,292 218,744,751,978
Total fondos de inversión ¢ 391,983,679,941 502,137,618,230
Total ¢ 5,199,928,999,742 5,618,474,581,092
 - 74 -

El Fondo de Jubilaciones y Pensiones de Vendedores de Lotería es administrado por

Popular Pensiones, pero no forma parte de sus cuentas de orden por ¢36,280,160,308 en el
2022; (2021: ¢35,212,941,173).
(1) Los contratos de administración de carteras están respaldados por títulos valores en
custodia en Interclear. La composición de la estructura de los portafolios se muestra
como sigue:

2022 2021
En colones:
Montos recibidos de clientes ¢ 257,767,816,218 355,279,431,844
Montos invertidos 257,767,816,218 355,279,431,844
515,535,632,436 710,558,863,688
En US dólares:
Montos recibidos de clientes 119,290,709,058 72,731,600,260
Montos invertidos 119,290,709,058 72,731,600,260
238,581,418,116 145,463,200,520
¢ 754,117,050,552 856,022,064,208

En este apartado se consideran los montos de las carteras de los clientes que han
solicitado una administración de éstas a partir del servicio de gestión individual de
portafolios, mediante el cual el agente corredor asignado estructura un portafolio que
cumpla con el objetivo de inversión, el perfil de riesgo y/o a las políticas de inversión que
haya definido. El alcance de la gestión debe quedar expresa y formalmente definida en el
mandato entre las partes y debe informársele sobre el desempeño y gestión del portafolio
en el plazo que el cliente defina o al menos cada seis meses.
(2) La administración de los fondos de pensiones se encuentra regulada por la Ley No. 7523
del Régimen Privado de Pensiones Complementarias y Reformas de la Ley Reguladora
del Mercado de Valores, la Ley de Protección al Trabajador (Ley No. 7983), el Código
de Comercio y por las normas y disposiciones emitidas por SUPEN.
(3) Popular Safi ha registrado ante la SUGEVAL los siguientes fondos de inversión:

 Popular Mercado de Dinero colones (no diversificado)

Fondo de dinero, corto plazo y abierto (patrimonio variable), en colones, de cartera

pública, seriado, de renta fija, de mercado nacional. Los rendimientos son acumulados
diariamente por medio del valor de las participaciones.
 - 75 -

 Popular Mercado de Dinero dólares (no diversificado)

Fondo de dinero, corto plazo y abierto (patrimonio variable), en US dólares, de cartera

pública, seriado, de renta fija, de mercado nacional. Los rendimientos son acumulados
diariamente por medio del valor de las participaciones.

 Fondo de Inversión Mixto colones (no diversificado)

El fondo Popular Mixto colones, es un fondo de mercado de dinero, abierto, de

patrimonio variable, en colones (¢) y sobre una base de cartera pública y privada, de
renta fija y con reinversión de 100% de los ingresos netos diarios generados.

 Fondo de Inversión Mixto dólares (no diversificado)

El fondo Popular Mixto dólares, es un fondo de mercado de dinero, abierto, de

patrimonio variable, en dólares ($) y sobre una base de cartera pública y privada, de
renta fija y con reinversión de 100% de los ingresos netos diarios generados.

 Fondo de Inversión Popular Inmobiliario

Es un fondo cerrado no financiero, de carácter inmobiliario y en menor medida en

valores inscritos, denominado en dólares estadounidenses cuyo patrimonio está
limitado a 20,000 participaciones con valor nominal de US$5,000 cada una por un
total de US$100,000,000. El Fondo tiene un plazo de duración de 30 años a partir de
su fecha de aprobación y puede renovarse o acortarse si los inversionistas así lo
acuerdan.

 Fondo de Inversión Popular Inmobiliario Zeta

Es un fondo cerrado no financiero, de carácter inmobiliario y en menor medida en

valores inscritos, denominado en dólares estadounidenses cuyo patrimonio está
limitado a 100,000 participaciones con valor nominal de US$1,000 cada una por un
total de US$100,000,000. El Fondo tiene un plazo de duración de 30 años a partir de
su fecha de aprobación y puede renovarse o acortarse si los inversionistas así lo
acuerdan.

La Superintendencia General de Valores (SUGEVAL) autorizó a Popular Sociedad de

Fondos de Inversión, S. A. mediante resolución SGV-R3601 del nueve de diciembre de
dos mil veinte, la inscripción de dos nuevos fondos de inversión con las siguientes
características:
 - 76 -

 Fondo de Inversión Confianza BP colones (no diversificado)

Fondo de dinero, corto plazo y abierto (patrimonio variable), en colones, de

cartera concentrada a un 100% en el emisor Banco Popular, no seriado, de renta
fija, de mercado nacional. Los rendimientos son acumulados diariamente por
medio del valor de las participaciones

 Fondo de Inversión Confianza BP dólares (no diversificado)

Fondo de dinero, corto plazo y abierto (patrimonio variable), en US dólares, de

cartera concentrada a un 100% en el emisor Banco Popular, no seriado, de renta
fija, de mercado nacional. Los rendimientos son acumulados diariamente por
medio del valor de las participaciones.

Tanto el Fondo de Inversión Confianza BP colones como el Fondo de Inversión

Confianza BP dólares iniciaron operaciones el 16 de agosto de 2021.
(c) Las cuentas de orden por cuenta propia por actividad de custodia al 31 de diciembre se
detallan como sigue:
2022 2021
Banco
Cuenta propia actividad de custodia ¢ 0 0
Puesto de Bolsa
Total cuentas de orden por cuenta propia:
Valores negociables en custodia por cuenta propia 24,283,757,454 28,668,760,032
Valores negociables recibidos en garantía (Fideicomiso de
garantía) 0
Valores negociables dados en garantía (Fideicomiso de garantía) 16,850,911,931 22,830,603,188
Contratos a fututo pendientes de liquidar (1) 14,565,112,392 17,716,424,014
Total ¢ 55,699,781,777 69,215,787,234
¢ 55,699,781,777 69,215,787,234

(d) Las cuentas de orden por cuenta de terceros por actividad de custodia al 31 de
diciembre se detallan como sigue:

2022 2021
Banco
Cuenta de terceros actividad de custodia ¢ 0 0
Puesto del Bolsa
Cuentas de orden por cuenta de terceros
Cuentas de orden por cuenta de terceros por actividad custodia 1,177,977,758 2,402,507,419
Valores negociables custodia 3,750,685,594,583 3,196,393,403,340
Valores negociables recibidos en garantía (Fideicomiso de
garantía) 41,459,061,728 36,689,358,518
Valores negociables dados en garantía (Fideicomiso de
garantía) 56,825,558,758 55,483,932,449
Contratos a fututo pendientes de liquidar (1) 75,309,650,952 65,643,085,231
¢ 3,925,457,843,779 3,356,612,286,957
Total ¢ 3,925,457,843,779 3,356,612,286,957
 - 77 -

(1) Operaciones a plazo

El Puesto ha realizado contratos de compra y venta a futuro de títulos valores

(operaciones de reporto tripartito) por cuenta de clientes, sobre los que tiene la
responsabilidad de cumplir con las obligaciones derivadas de esos contratos frente a las
otras partes contratantes únicamente en casos de incumplimiento de alguna de ellas. Los
títulos valores que garantizan esos contratos deben permanecer en custodia en el
Fideicomiso que administra la Bolsa Nacional de Valores.

Dichos contratos representan títulos valores que se ha comprometido a vender y la otra

parte contratante se ha comprometido a comprar en una fecha específica y por un monto
pactado de antemano. La diferencia entre el valor pactado y el valor nominal representa
una garantía adicional de la operación y corresponde a una porción del título valor que
permanece en custodia.

Al 31 de diciembre el saldo de las operaciones de reporto tripartito y operaciones a plazo es el

siguiente:
2022 2021
Comprador a Vendedor a Comprador a Vendedor a
plazo plazo plazo plazo
Terceros
Colones ¢ 6,118,481,495 10,977,033,863 ¢ 9,370,542,544 8,558,898,541
US dólares 36,629,151,858 21,584,983,736 28,890,835,943 18,822,808,204
42,747,633,353 32,562,017,599 38,261,378,487 27,381,706,745
Cuenta propia
Colones 10,924,396,551 0 10,035,785,570 0
US dólares 3,640,715,842 0 7,680,638,443 0
14,565,112,393 0 17,716,424,013 0
Total general ¢ 57,312,745,746 32,562,017,599 ¢ 55,977,802,500 27,381,706,745

El detalle de la estructura de las posiciones de comprador y vendedor a plazo en las

operaciones de reporto tripartito en que el Puesto participa al 31 de diciembre es el siguiente:

2022
Comprador a plazo Vendedor a plazo
Terceros Colones US dólares Colones US dólares
Hasta 30 días 5,328,277,187 32,574,100,666 10,977,033,863 18,359,424,198
De 31 a 60 días 790,204,308 4,055,051,192 0 3,225,559,538
De 61 a 90 días 0 0 0 0
6,118,481,495 36,629,151,858 10,977,033,863 21,584,983,736

Cuenta Propia
Hasta 30 días 10,924,396,551 1,642,205,626 0 0
De 31 a 60 días 0 1,998,510,216 0 0
De 61 a 90 días 0 0 0 0
10,924,396,551 3,640,715,842 0 0
Totales 17,042,878,046 40,269,867,700 10,977,033,863 21,584,983,736
 - 78 -

2021
Comprador a plazo Vendedor a plazo
Terceros Colones US dólares Colones US dólares
Hasta 30 días 9,370,542,544 28,309,519,888 8,558,898,541 18,822,808,204
De 31 a 60 días 0 581,316,055 0 0
De 61 a 90 días 0 0 0 0
9,370,542,544 28,890,835,943 8,558,898,541 18,822,808,204

Cuenta Propia
Hasta 30 días 10,035,785,570 7,680,638,443 0 0
De 31 a 60 días 0 0 0 0
De 61 a 90 días 0 0 0 0
10,035,785,570 7,680,638,443 0 0
Totales 19,406,328,114 36,571,474,386 8,558,898,541 18,822,808,204

Los títulos valores que se encuentran garantizando las operaciones de reporto tripartito, que
tienen posición de vendedor a plazo, se encuentran en custodia en el Fideicomiso que
administra la Bolsa Nacional de Valores. Al 31 de diciembre el Puesto presenta llamadas a
margen, las cuales se detallan en el siguiente cuadro resumen:

Al 31 de diciembre de 2022
Fecha Operación Vencimiento Monto
19/12/2022 22102837019 10/01/2023 ¢ 16,359,017
19/12/2022 22120843370 17/01/2023 7,472,121
26/12/2022 22120843506 17/01/2023 12,414,734
Colones ¢ 36,245,872

14/10/2023 22092130556 20/01/2023 180,952

Dólares US$ 180,952

Al 31 de diciembre de 2021
Fecha Operación Vencimiento Monto
Colones ¢ 0

12/11/2021 21110978812 12/01/2022 18,788

30/11/2021 21112481653 24/01/2022 28,468
07/12/2021 21120282765 21/01/2022 35,812
30/12/2021 21120282767 25/01/2022 48,390
Dólares US$ 131,458
 - 79 -

Nota 22. Cuentas contingentes

Las cuentas contingentes representan los riesgos eventuales que tendría el Banco frente a
sus clientes al tener que asumir las obligaciones que éstos han contraído por cuyo
cumplimiento se ha responsabilizado. En estas cuentas se registran las operaciones por las
cuales el Banco ha asumido riesgos, que dependiendo de hechos futuros puedan convertirse
en obligaciones frente a terceros, acorde con lo dispuesto en la Norma Internacional de
Contabilidad No. 37.

El detalle de las cuentas contingentes es el siguiente:

2022 2021
Línea de crédito para tarjetas de crédito ¢ 169,606,985,545 182,169,568,364
Créditos pendientes de desembolsar 41,944,288,255 25,141,098,444
Garantías otorgadas (1) 230,257,326 245,192,006
Otras contingencias (2) 126,075,001 410,665,024
Total ¢ 211,907,606,127 207,966,523,838
(1)
Incluye “cuentas contingentes deudoras” asociadas al pasivo por obligaciones con el
público, por ¢11,773,935 por garantías de cumplimiento y participación de los procesos de
contratación en Popular Seguros (2021: ¢8,771,862).
(2)
Corresponde a cuentas de orden por contingencia y litigios en Popular Valores, S.A.

Pasivos contingentes

Al 31 de diciembre el Banco Popular mantiene litigios judiciales donde figura como

demandado, según se detalla a continuación:

Al 31 de diciembre de 2022

PROCESOS JUDICIALES CON SENTENCIA A FAVOR

Naturaleza del Cantidad de Cantidad Monto total de litigios Cantidad Monto total de litigios
Cantidad
litigio Inestimables Estimables ₡ estimables en colones Estimables $ estimables en dólares
Agrario 5 4 1 ₡5 500 000.00 0 $0.00
Civil 13 3 10 ₡78 373 704.15 0 $0.00
Contencioso 116 64 52 ₡2 695 736 966.96 0 $0.00
Laboral 109 97 12 ₡74 392 017.90 0 $0.00
Penal 3 2 1 ₡28 000 000.00 0 $0.00
Tránsito 6 6 0 ₡0.00 0 $0.00
Totales 252 176 76 ₡2 882 002 689.01 0 $0.00
PROCESOS JUDICIALES SIN SENTENCIA
Naturaleza del Cantidad de Cantidad Monto total de litigios Cantidad Monto total de litigios
Cantidad
litigio Inestimables Estimables ₡ estimables en colones Estimables $ estimables en dólares
Agrario 17 17 0 ₡0.00 0 $0.00
Civil 15 12 3 ₡56 884 008.80 0 $0.00
Contencioso 223 139 84 ₡35 525 009 717.44 0 $0.00
Laboral 174 169 5 ₡307 300 000.00 0 $0.00
Penal 30 23 7 ₡325 770 000.00 0 $0.00
Tránsito 20 20 0 ₡0.00 0 $0.00
Totales 479 380 99 ₡36 214 963 726.24 0 $0.00
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Al 31 de diciembre de 2021

PROCESOS JUDICIALES CON SENTENCIA A FAVOR

Naturaleza del Cantidad de Cantidad Monto total de litigios Cantidad Monto total de litigios
Cantidad
litigio Inestimables Estimables ₡ estimables en colones Estimables $ estimables en dólares
Agrario 5 4 1 ₡550 000,00 0 $0,00
Civil 14 3 11 ₡134 873 098,38 0 $0,00
Contencioso 104 51 53 ₡5 684 670 861,47 1 72808,15
Laboral 93 80 13 ₡73 242 017,90 0 $0,00
Penal 3 1 2 ₡49 482 000,00 0 $0,00
Tránsito 4 4 0 ₡0,00 0 $0,00
Totales 223 143 80 ₡5 942 817 977,75 1 $72 808,15
PROCESOS JUDICIALES SIN SENTENCIA
Naturaleza del Cantidad de Cantidad Monto total de litigios Cantidad Monto total de litigios
Cantidad
litigio Inestimables Estimables ₡ estimables en colones Estimables $ estimables en dólares
Agrario 10 10 0 ₡0,00 0 $0,00
Civil 17 14 3 ₡56 884 008,00 0 $0,00
Contencioso 217 136 78 ₡3 384 858 170,15 3 $2 762 843,94
Laboral 213 209 4 ₡250 200 000,00 0 $0,00
Penal 4 4 0 ₡0,00 0 $0,00
Tránsito 9 9 0 ₡0,00 0 $0,00
Totales 470 382 85 ₡3 691 942 178,15 3 $2 762 843,94

Activos contingentes

Al 31 de diciembre Banco Popular mantiene litigios judiciales donde figura como actor,
según se detalla a continuación:

Al 31 de diciembre de 2022

PROCESOS JUDICIALES BANCO ACTOR

Naturaleza del Cantidad de Cantidad Monto total de litigios Cantidad Monto total de litigios
Cantidad
litigio Inestimables Estimables ₡ estimables en colones Estimables $ estimables en dólares
Civil 35 1 34 ₡3 889 523 618.60 0 $0.00
Contencioso 4 3 1 ₡20 000 000.00 0 $0.00
Monitorio 1 1 0 ₡0.00 0 $0.00
Penal 54 39 15 ₡259 812 957.00 0 $0.00
Tránsito 1 1 0 ₡0.00 0 $0.00
Totales 95 45 50 ₡4 169 336 575.60 0 $0.00

Al 31 de diciembre de 2021

PROCESOS JUDICIALES BANCO ACTOR

Naturaleza del Cantidad de Cantidad Monto total de litigios Cantidad Monto total de litigios
Cantidad
litigio Inestimables Estimables ₡ estimables en colones Estimables $ estimables en dólares
Civil 36 1 31 ₡3 912 834 449,85 4 $23 481,75
Contencioso 4 3 1 ₡20 000 000,00 0 $0,00
Penal 73 50 20 ₡559 369 582,00 3 $441 375,00
Totales 113 54 52 ₡4 492 204 031,85 7 $464 856,75
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Nota 23. Ingresos financieros por inversiones en valores

Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los ingresos financieros por inversiones
en valores se componen de:
2022 2021
Productos por inversiones en instrumentos financieros
al valor razonable con cambios en resultados ¢ 3,387,999,399 2,379,424,155
Productos por inversiones en instrumentos financieros
al valor razonable con cambios en otro resultado
integral 35,016,079,653 52,983,927,566
Productos por inversiones al costo amortizado 15,063,222 1,006,469
Productos por inversiones en instrumentos financieros
vencidos y restringidos 16,359,904,257 12,509,059,351
Total ¢ 54,779,046,531 67,873,417,541

Nota 24. Ingresos financieros por créditos vigentes y vencidos

Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los ingresos financieros por créditos
vigentes y vencidos se detallan como sigue:
2022 2021
Productos por créditos de personas físicas ¢ 212,192,628,036 212,692,027,870
Productos por créditos Banca de Desarrollo 1,869,916,563 1,333,271,875
Productos por créditos empresariales 24,014,253,355 22,843,438,770
Productos por créditos corporativo 14,890,821,605 14,412,932,343
Productos por créditos sector público 10,551,603,983 4,731,106,563
Productos por créditos sector financiero 11,163,030,608 11,722,495,108
Productos por cartera de créditos vencida y en
cobro judicial 11,918,637,789 16,705,226,920
Total ¢ 286,600,891,939 284,440,499,449

El CONASSIF, en el artículo 8, del acta de la sesión 1698-2021, celebrada el 8 de noviembre

del 2021, dispuso lo siguiente:

“Obsérvese que, mediante Resolución SGF-3103-2021 del 29 de octubre de 2021, emitida por
la Superintendencia General de Entidades Financieras (SUGEF), a partir del 1 de noviembre
de 2021, inclusive, deberá suspenderse el registro contable como ingresos de la entidad, del
devengo de intereses por más de 180 días. Alternativamente, se admitió la corrección en los
resultados del ejercicio mediante el registro al cierre de cada mes, de un monto de
estimaciones equivalente al 100% de los productos devengados a más de 180 días en el
respectivo mes. Además, se aclaró que los intereses devengados por más de 180 días y no
percibidos se registran en la cuenta 816 “PRODUCTOS POR COBRAR EN SUSPENSO” del
RIF.”

La aplicación citada de esta normativa generó en el Banco con corte al 31 de diciembre de

2022, la no contabilización de ingresos por este concepto por ¢221,383,389 (2021:
¢173,594,270).
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Nota 25. Otros ingresos financieros

Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los otros ingresos financieros se
detallan como sigue:
2022 2021
Comisiones por garantías otorgadas ¢ 0 3,270,580
Comisiones por líneas de crédito 3,916,090,891 3,991,176,527
Ganancia instrumentos financieros al valor razonable
con cambios en resultados 3,146,554,654 0
Ganancia instrumentos financieros valor razonable 10,652,319,919 31,664,972,382
Ganancias en instrumentos valorados con cambios en
resultados 456,454,700 231,228,800
Otros ingresos financieros diversos 1,582,146,930 471,662,447
Total ¢ 19,753,567,094 36,362,310,736

Nota 26. Ingresos por recuperación de activos y gastos por estimación y deterioro de activos
Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los ingresos por recuperaciones de
activos financieros y disminución de estimaciones se detallan así:
2022 2021
Recuperación de créditos castigados ¢ 13,183,589,709 12,754,888,837
Recuperación de otras cuentas por cobrar castigados 43,813,404 31,435,615
Disminución de estimación por incobrabilidad de cartera de
créditos 14,239,301,658 10,660,885,129
Disminución de estimación por incobrabilidad de cuentas por
cobrar 2,598,620,454 2,660,368,651
Disminución de estimación por incobrabilidad para créditos
contingentes 223,281,434 71,354,116
Disminución estimación genérica y contra cíclica para cartera de
crédito 1,368,426,984 1,540,548,654
Disminución estimación genérica y contra cíclica para créditos
contingentes 443,804,551 44,693,601
Disminución estimación por incobrables inversiones en valores 2,296,521,037 3,107,650,583
Total ¢ 34,397,359,231 30,871,825,186
Gastos por estimación específica cartera de créditos ¢ 40,221,135,417 72,753,585,509
Gastos por estimación deterioro e incobrabilidad
otras cuentas por cobrar 7,101,453,211 5,510,812,980
Gastos por estimación específica créditos contingentes 650,450,035 124,834,842
Gastos por estimación genérica y contra cíclica
cartera de créditos 2,456,869,363 683,168,651
Gastos por estimación genérica y contra cíclica
créditos contingentes 534,364,884 31,940,244
Gastos por estimación de deterioro de inversiones al
valor razonable con cambios en ORI 415,171,717 2,316,360,227
Gasto por estimación de deterioro de instrumentos
financieros a costo amortizado 52,230,799 84,561,252
Gastos por deterioro de propiedades de inversión 103,163,115 202,702,496
Gastos por propiedades, mobiliario y equipo fuera de
uso 147,624,658 95,239,621
Total ¢ 51,682,463,199 81,803,205,822
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Nota 27. Ingresos por comisiones de servicios

Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los ingresos por comisiones se detallan
así:
2022 2021
Por giros y transferencias ¢ 1,356 1,863
Por certificación de cheques 6,104,743 5,004,032
Por administración de fideicomisos 236,118,029 201,916,456
Por tarjetas de crédito 15,128,270,620 14,150,193,223
Por administración de fondos de inversión 3,964,133,924 4,502,628,627
Por administración de fondos de pensión 18,635,987,355 17,548,369,756
Por colocación de seguros 7,796,003,809 5,189,144,278
Por operaciones bursátiles 1,218,670,799 4,756,317,088
Otras comisiones 10,867,260,146 12,184,396,722
Total ¢ 57,852,550,781 58,537,972,045

Nota 28. Otros ingresos operativos diversos

Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los otros ingresos operativos se
detallan así:
2022 2021
Alquiler de bienes ¢ 10,506,033 52,230,610
Recuperación de gastos 3,963,649,613 4,857,867,791
Diferencias de cambio por otros pasivos 1,229,179,908 1,595,644,283
Diferencias de cambio por otros activos 1,046,226,357 247,519,012
Otros ingresos por cuentas por cobrar 5,920,494 4,073,405
Disminución de provisiones-litigios 6,572,552,664 32,816,121
Ingresos operativos varios 10,785,412,631 2,792,399,080
Total ¢ 23,613,447,700 9,582,550,302

Nota 29. Gastos financieros

Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los gastos financieros se detallan así:

2022 2021
Por obligaciones con el público (1) ¢ 95,778,216,698 88,225,981,274
Por obligaciones con el Banco Central de Costa Rica 1,032,471,445 819,132,400
Por obligaciones con entidades financieras y no financieras (2) 32,768,243,647 32,000,664,659
Por otras cuentas por pagar diversas 86,197,565 84,347,424
Por pérdidas por diferencias de cambiario y UD, neto 3,399,237,246 1,928,381,252
Por ganancia instrumentos financieros al valor razonable con
cambios en resultados 2,084,270,537 291,647,647
Por ganancia instrumentos financieros al valor razonable con
cambios en otro resultado integral 812,304,130 192,694,122
Por otros gastos financieros 2,528,830 2,885,181
Total ¢ 135,963,470,098 123,545,733,959
 - 84 -

(1)
Los gastos financieros por obligaciones con el público se detallan así:

2022 2021
Cargos por captaciones a la vista ¢ 8,605,646,324 6,143,630,888
Cargos por obligaciones a la vista 14,383,336 1,592,509
Cargos por captaciones a plazo 36,209,485,150 31,542,205,983
Cargos por otras obligaciones con el público a plazo 50,174,931,486 50,093,832,229
Gastos por obligaciones pacto recompra 773,770,402 444,719,665
Total ¢ 95,778,216,698 88,225,981,274

(2)
Los gastos financieros por obligaciones con entidades financieras y no financieras se
detallan así:
2022 2021
Gastos por obligaciones a la vista con entidades
¢
financieras 4,421,085,353 13,026,561,304
Gastos por obligaciones a plazo con entidades
financieras 28,057,607,218 18,677,272,294
Gastos por financiamiento de entidades no
financieras del país 289,551,076 296,831,061
Total ¢ 32,768,243,647 32,000,664,659
Nota 30. Gastos administrativos

Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los gastos administrativos se detallan

como sigue:
2022 2021
Gastos de personal (1) ¢ 115,186,840,395 105,421,748,277
Gastos por servicios externos (2) 26,591,528,612 23,219,562,478
Gastos de movilidad y comunicaciones (2) 2,966,414,703 2,683,399,090
Gastos de infraestructura (2) 18,620,229,313 17,917,068,117
Gastos generales (2) (3) 19,365,902,469 16,468,476,732
¢ 182,730,915,492 165,710,254,694

(1) Los gastos de personal se detallan como sigue:

2022 2021
Sueldos y bonificaciones ¢ 65,216,843,894 57,789,049,544
Aguinaldo 6,876,475,137 6,060,576,285
Vacaciones 3,568,100,561 3,073,801,018
Incentivos 6,693,544,691 6,519,151,547
Cargas sociales 19,136,969,463 16,950,756,376
Fondo de capitalización laboral 1,113,561,807 1,192,233,315
Otros gastos de personal 12,581,344,842 13,836,180,192
¢ 115,186,840,395 105,421,748,277
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(2) Los otros gastos de personal en el estado de resultados integrales corresponden a la

sumatoria de los gastos por servicios externos, gastos de movilidad y comunicaciones,
gastos de infraestructura y gastos generales.
(3) Los gastos generales se detallan como sigue:
2022 2021
Otros seguros ¢ 400,034,851 381,901,149
Depreciación edificios 845,033,033 911,891,069
Papelería 1,381,954,236 1,710,649,340
Gastos legales 1,210,908,094 1,076,372,932
Suscripciones y afiliaciones 285,597,939 165,738,060
Propaganda y publicidad 3,314,980,107 2,732,916,671
Amortización de software 9,455,449,412 6,846,239,085
Aportes presupuesto SUGEF 700,323,249 572,823,214
Gastos generales diversos 1,771,621,548 2,069,945,212
¢ 19,365,902,469 16,468,476,732
Nota 31. Otros gastos operativos

Por el periodo de un año terminado el 31 de diciembre los gastos operativos se detallan

como siguen:

2022 2021
Comisiones por servicios ¢ 10,074,774,309 10,603,966,347
Gastos por bienes mantenidos para la venta 15,884,769,369 16,984,247,036
Gastos por provisiones (1) 6,969,895,517 9,123,638,822
Gastos por cambios y arbitraje 101,173,503 88,129,556
Gasto bonificaciones en comisiones 731,055,942 175,985,099
Otros gastos operativos (2) 9,016,821,126 7,663,331,263
Total ¢ 42,778,489,766 44,639,298,123

(1) Los gastos por provisiones se detallan como sigue:

2022 2021
Provisiones para obligaciones patronales ¢ 5,741,607,606 5,605,718,210
Otras provisiones 1,228,287,911 3,517,920,612
Total ¢ 6,969,895,517 9,123,638,822
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(2)
Los otros gastos operativos se detallan como sigue:

2022 2021
Valuación neta de otros pasivos ¢ 440,247,479 283,896,338
Valuación neta de otros activos 626,284,666 164,120,276
Impuesto de renta 8% sobre intereses sobre
inversiones 74,432,866 2,801,724
Impuesto territorial sobre bienes inmuebles 2,537,070 1,867,000
Patentes 1,934,801,553 2,200,748,070
Otros impuestos pagados en el país 1,604,769,160 1,264,825,781
Pérdidas por fraudes, estafas y hurtos 39,897,861 6,295,417
Gastos operativos varios 4,293,850,471 3,738,776,657
Total ¢ 9,016,821,126 7,663,331,263
Nota 32. Valor razonable de los instrumentos financieros
Al 31 de diciembre la comparación del valor en libros y el valor razonable de todos los
activos y pasivos financieros que no son llevados al valor razonable se muestra en la
siguiente tabla:
2022 Valor en libros Valor razonable
Activos financieros
Disponibilidades ¢ 311,055,567,535 311,055,567,535
Inversiones en valores y depósitos 748,335,868,813 748,683,013,801
Cartera de crédito 2,714,850,432,108 2,608,204,561,855
Total de activos 3,774,241,868,456 3,667,943,143,191
Pasivos financieros
Obligaciones con el público
Captaciones a la vista 592,330,603,544 592,330,603,544
Otras obligaciones con el público a la vista 4,653,938,251 4,653,938,251
Captaciones a plazo 1,541,038,915,217 1,556,129,564,475
Obligaciones por reporto, pacto de reporto
tripartito y préstamo de valores 14,391,861,754 14,391,861,754
Otras obligaciones con el público a plazo 15,819,323,726 15,819,323,726
Cargos por pagar por obligaciones con el público 26,415,374,637 26,415,374,637
Obligaciones con el Banco Central de Costa
Rica
Captaciones a plazo 127,291,000,000 129,127,195,703
Cargos financieros por pagar 1,851,603,845 1,851,603,845
Obligaciones con entidades
Obligaciones con entidades a la vista 83,333,328,933 83,333,328,933
Obligaciones con entidades a plazo 566,479,672,136 566,159,539,882
Otras obligaciones financieras 8,870,335,437 8,925,043,997
Cargos financieros por pagar 6,736,051,303 6,736,051,303
Total de pasivos 2,989,212,008,783 3,005,873,430,050
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2021 Valor en libros Valor razonable

Activos financieros
Disponibilidades ¢ 265,635,894,834 265,635,894,834
Inversiones en valores y depósitos 1,121,514,904,770 1,121,317,808,812
Cartera de crédito 2,492,924,527,037 2,387,893,730,151
Total de activos 3,880,075,326,641 3,774,847,433,797
Pasivos financieros
Obligaciones con el público
Captaciones a la vista 578,813,690,165 578,813,690,165
Otras obligaciones con el público a la vista 4,212,806,450 4,212,806,450
Captaciones a plazo 1,409,498,331,651 1,420,455,514,665
Obligaciones por reporto, pacto de reporto
tripartito y préstamo de valores 17,658,143,205 17,658,143,205
Otras obligaciones con el público a plazo 13,948,787,766 13,948,787,766
Cargos por pagar por obligaciones con el público 18,211,606,940 18,211,606,940
Obligaciones con el Banco Central de Costa Rica
A plazo 127,291,000,000 127,843,043,746
Cargos financieros por pagar 819,132,400 819,132,400

Obligaciones con entidades

Obligaciones con entidades a la vista 584,936,965,022 584,936,965,022
Obligaciones con entidades a plazo 296,405,830,789 296,394,274,742
Otras obligaciones financieras 9,354,007,394 9,417,162,325
Cargos financieros por pagar 2,079,010,640 2,079,010,640
Total de pasivos ¢ 3,063,229,312,422 3,074,790,138,066

Estimación del valor razonable

Los siguientes supuestos fueron hechos por la administración del Conglomerado para
estimar el valor razonable de cada categoría de instrumento financiero en el balance de
situación y los controlados fuera de ese resultado:
a. Disponibilidades, captaciones a la vista y otras obligaciones con el público a la vista
Para los anteriores instrumentos financieros el valor en libros se aproxima al valor
razonable, por su naturaleza a corto plazo.

b. Inversiones en valores y depósitos

El valor razonable de las inversiones está basado en cotizaciones a precio de mercado.

c. Cartera de crédito

El valor razonable de los préstamos se calcula con base en los flujos de efectivo de
principal e intereses futuros esperados descontados. Los pagos de los préstamos son
asumidos para que ocurran en las fechas de pago contractuales. Los flujos de efectivo
futuros esperados de los préstamos son descontados a las tasas de interés vigentes al 31
de diciembre ofrecidas en préstamos similares a nuevos prestatarios.
 - 88 -

d. Captaciones a plazo y otras obligaciones financieras

El valor razonable de las captaciones a plazo y otras obligaciones financieras está

basado en flujos de efectivo descontados usando tasas de interés vigentes al 31 de
diciembre, ofrecidas en depósitos a plazos similares.

Las estimaciones del valor razonable son hechas a una fecha determinada basadas en
información de mercado y de los instrumentos financieros. Estos estimados no reflejan
primas o descuentos que puedan resultar de la oferta para la venta de instrumentos
financieros en particular a una fecha dada. Las estimaciones son subjetivas; por su
naturaleza involucran incertidumbres y elementos de juicio significativo, por lo que no
pueden ser determinadas con exactitud. Cualquier cambio en las suposiciones puede
afectar en forma significativa las estimaciones.

Nota 33. Administración de riesgos

Dentro del marco del cumplimiento de la normativa vigente sobre gestión de riesgos
emitidas por la Superintendencia General de Entidades Financieras (SUGEF),
Superintendencia de Pensiones (SUPEN), Superintendencia General de Valores
(SUGEVAL) y Superintendencia General de Seguros (SUGESE), así como aquella
emitida por la Contraloría General de la República; el Conglomerado Financiero Banco
Popular y de Desarrollo Comunal y subsidiarias cuenta con el “Manual de Riesgo del
Conglomerado Banco Popular” y el “Manual de Lineamientos Generales para la gestión
de riesgos del Conglomerado Financiero Banco Popular, documentos que incorporan las
directrices generales para una adecuada gestión de riesgos institucionales.

Se incluyen en éstos los objetivos, principios y estrategias generales, la estructura

organizacional, así como las funciones y responsabilidades de las diferentes áreas del
Conglomerado Financiero en relación a la gestión de riesgos.

El Conglomerado Banco Popular se enfoca en la gestión de los riesgos a los que está
expuesto de acuerdo a su naturaleza; en específico se pueden citar el riesgo de crédito,
riesgo de mercado, riesgo de liquidez y riesgo operativo.

1. Riesgo de crédito

1.1 Riesgo de la cartera de préstamos

El riesgo de crédito representa la posibilidad de obtener pérdidas producto de la
posible insolvencia, morosidad o incumplimiento de las condiciones contractuales
de la operación por parte del deudor, o deterioro de la cartera de crédito.
Adicionalmente, el Banco está expuesto al riesgo crediticio de los créditos fuera de
balances, como son los compromisos, cartas de crédito y garantías.
 - 89 -

En lo que respecta a la cartera de préstamos, este riesgo se gestiona a través del

seguimiento de los indicadores y directrices normativas establecidas por el
Regulador, así como a través de indicadores y límites desarrollados internamente.

Lo anterior asociado a límites de control monitoreados en forma permanente, de

conformidad con el apetito de riesgo del Conglomerado. Al respecto se destaca el
manejo de la morosidad, medida por el indicador de mora mayor a 90 días, cuyo
indicador se ubicó en 2,14% al 31 de diciembre de 2022 (2021: 2.64%), ubicándose
por debajo de los parámetros permitidos, según se muestra en el siguiente gráfico:
 - 90 -

La cartera de crédito por actividad económica se detalla como sigue:

2022 2021
Agricultura ¢ 47,626,830,630 53,232,392,231
Ganadería 37,619,895,709 39,727,063,504
Pesca 1,234,579,660 1,317,753,925
Industria 45,235,631,482 37,678,463,988
Vivienda 677,852,498,100 634,724,062,530
Construcción 26,236,169,254 27,589,835,007
Turismo 23,571,845,223 27,027,481,140
Electricidad 46,145,233,394 28,059,459,286
Comercio y servicios 248,632,540,865 256,117,080,446
Consumo 1,193,981,516,414 1,108,634,583,596
Transporte 17,594,035,174 17,587,430,337
Depósitos y almacenamientos 480,878,858 691,565,802
Sector público 327,947,554,445 262,652,767,433
Sector bancario 69,568,236,449 67,264,868,071
Otras entidades 63,438,595,611 59,398,856,604
Total ¢ 2,827,166,041,268 2,621,703,663,900

La cartera de crédito por tipo de garantía al 31 de diciembre se detalla como sigue:

2022 2021
Fideicomisos ¢ 260,702,715,647 249,931,961,828
Fiduciaria 27,496,100,162 36,597,030,551
Hipotecaria 1,154,479,068,201 1,151,452,598,977
Prendaria 19,691,373,577 11,103,181,997
Mixta 68,448,211,467 66,709,870,495
Otra 1,296,348,572,214 1,105,909,020,052
Total ¢ 2,827,166,041,268 2,621,703,663,900

El Banco efectúa análisis estrictos antes de otorgar créditos y requiere garantías de

los clientes antes de desembolsar los préstamos. Aproximadamente 58.47% al 31
de diciembre de 2022 de la cartera de créditos está garantizada con garantías no
reales (2021: 55.66%).

El Banco clasifica como vencidos los préstamos que presenten un día de atraso en
adelante de acuerdo con la fecha pactada de pago, y morosos aquellos con atrasos
de 30 días después del vencimiento de dichos pagos.

Al 31 de diciembre de 2022 el monto de préstamos sin acumulación de intereses

es ¢2,827,166,041,268 y el número de préstamos es 299,829 (2021:
¢2,621,703,663,900 y el número de préstamos es 310,412).
 - 91 -

Al 31 de diciembre de 2022 el monto de préstamos en cobro judicial asciende a

¢37,229,086,433 y corresponde a 1,475 préstamos, que equivale a 1.32% del total
de préstamos en proceso judicial (2021: ¢41,746,235,284 y corresponde a 1,656
préstamos, que equivale a 1.55% del total de préstamos en proceso judicial).

Cuando una operación de crédito es clasificada en estado de no acumulación de

intereses, el producto acumulado por cobrar hasta esa fecha se mantiene pendiente
por cobrar en el balance de situación y los intereses generados a partir de ese
momento son registrados en cuentas de orden como productos en suspenso.

La concentración de la cartera en deudores individuales o por grupos de interés

económico se detalla a continuación:

Al 31 de diciembre de 2022

Capital ¢ 245,000,000,000
Reservas 3,530,045,089
Total ¢ 248,530,045,089

5% capital y reservas ¢ 12,426,502,254

Número de
Rango operaciones
De ¢1 hasta ¢12,426,502,254 ¢ 2,487,600,494,053 299,819
De ¢12,426,502,255 hasta ¢24,853,004,509 89,234,863,128 5
De ¢24,853,004,510 hasta ¢37,279,506,763 71,785,941,058 2
De ¢37,279,506,764 en adelante 178,544,743,029 3
Total cartera ¢ 2,827,166,041,268 299,829

Al 31 de diciembre de 2021

Capital ¢ 245,000,000,000
Reservas 3,210,168,663
Total ¢ 248,210,168,663

5% capital y reservas ¢ 12,410,508,433

Número de
Rango operaciones
De ¢1 hasta ¢12,410,508,433 ¢ 2,350,891,263,740 310,403
De ¢12,410,508,434 hasta ¢24,821,016,866 90,887,100,708 5
De ¢24,821,016,867 hasta ¢37,231,525,299 36,189,925,657 1
De ¢37,231,525,300 en adelante 143,735,373,795 3
Total cartera ¢ 2,621,703,663,900 310,412
 - 92 -

2. Riesgo de mercado

Representa las posibles pérdidas que se puedan producir como consecuencia de un movimiento
adverso en los precios, tasas de interés, tipo de cambio, precio de los valores, precio de las
acciones y precios de los activos. Se refiere a la disminución en el valor del portafolio
provocada por cambios en el mercado, antes de su liquidación o antes de que pueda
emprenderse alguna acción compensadora.

2.1. Riesgo asociado a los instrumentos financieros del Banco

2.1.1 Riesgo de precio

El riesgo de precio asociado a los Instrumentos Financieros es medido a través de

la metodología del Valor en Riesgo (VAR), en su variante conocida como Var
histórico. En general esta es una medida estadística de riesgo de mercado que
estima la pérdida máxima que podría registrar un portafolio en un intervalo de
tiempo y con cierto nivel de probabilidad o confianza. En otras palabras, el VaR
resume la pérdida máxima esperada (o peor pérdida) durante un intervalo de
tiempo bajo condiciones de mercado estables, para un nivel de confianza dado. El
cálculo del VaR implica una inferencia estadística que se realiza a partir de series
históricas de datos como precios, tasas, cotizaciones y la volatilidad y correlación
de esas series.

Se opta por el modelo VaR considerando las siguientes ventajas:

a. Otorga información para la dirección y cuadros gerenciales ya que resume en

una sola cifra la exposición al riesgo.
b. Resume en términos no técnicos los riesgos financieros.
c. Permite evaluar el desempeño por riesgo en que incurre la entidad.
d. Permite determinar límites con el objeto de restringir la exposición al riesgo y
mejorar las decisiones de asignación de recursos de capital.
e. Permite una guía para determinar los niveles mínimos de capital como reserva
contra riesgos financieros.

El VaR de inversiones se calcula con el percentil 95 de confianza. Dicho indicador

corresponde a 1.89% al cierre de mes de diciembre de 2022 (2021: 0.98%). El
siguiente grafico muestra los resultados:
 - 93 -

2.1.2 Riesgo de crédito asociado a los instrumentos financieros

Diciembre 2022

La valoración del riesgo de crédito asociado a las inversiones es controlada por

medio de la calificación crediticia otorgada a los activos que componen la cartera.
Al término del mes de diciembre del 2022, el 77,37% de la cartera total estaba
invertida en títulos del sector público y banca estatal, no sujeto al requisito de
calificación local. El restante está conformado por un 20,99% en fondos de
inversión calificados AA, en emisiones de bancos de primer orden un 0,05%,
emisiones de bancos y entidades privadas 0,0%, emisiones de mercados
internacionales 0,96% y un 0,62% en recompras- operaciones de liquidez, que
carecen de calificación.
 - 94 -

Diciembre 2021

La valoración del riesgo de crédito asociado a las inversiones es controlada por

medio de la calificación crediticia otorgada a los activos que componen la cartera.
Al término del mes de diciembre 2021, el 72,31% de la cartera total estaba
invertida en títulos del sector público y banca estatal, no sujeto al requisito de
calificación local. El restante está conformado por un 14,47% en fondos de
inversión calificados AA, en emisiones de bancos de primer orden un 0,24%,
emisiones de bancos y entidades privadas 0,50%, emisiones de mercados
internacionales 3,50% y un 8,98% en recompras- operaciones de liquidez, que
carecen de calificación.

2.1.3 Backtesting de la cartera total de inversiones

El backtesting, es un procedimiento estadístico utilizado para validar la calidad y la

precisión de un modelo, mediante la comparación de los resultados proyectados
contra los reales, generados por las condiciones del mercado.

Para el cierre del mes de diciembre de 2022 el indicador del VaR % es del 1,89%.
BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL
BACK TESTING
CARTERA DE INVERSIONES
Diciembre 21 - Diciembre 22
(cifras en porcentajes)
dic-22 nov-22 oct-22 sep-22 ago-22 jul-22 jun-22 may-22 abr-22 mar-22 feb-22 ene-22 dic-21
ESTIMACION
Cartera total 610 969 637 113 640 698 663 765 731 504 745 406 793 440 790 482 764 578 786 480 778 821 758 657 839 460
VAR absoluto 95% 11546 11580 -11620 -11759 -9295 -6960 -5578 -5495 -5545 -6618 -6783 -7216 -8245
VAR relativo 95% 1,890% 1,818% 1,814% 1,772% 1,271% 0,934% 0,703% 0,695% 0,725% 0,841% 0,871% 0,951% 0,982%
RESULTADO
Ganancias 3138
Pérdidas -61 -4563 -11563 -12649 -7369 -8236 -3899 -3388 -5419 -4406 -8715 -4048
VAR real % -0,01% 0,00% 0,00% -1,74% -1,73% -0,99% -1,04% 0,00% 0,00% -0,69% -0,57% -1,15% -0,48%

Para el cierre del mes de diciembre de 2021 el indicador del VaR relativo% es del
0.98%.
 - 95 -

2.1.4 Stress testing de la cartera de inversiones

El stress o prueba de valores extremos se fundamenta en la creación de escenarios

los cuales vendrán a responder a la pregunta ¿Qué pasa si?, lo cual busca predecir
pérdidas en condiciones extremas que se lleguen a presentar en el mercado en un
momento dado. La metodología del valor en riesgo no define el monto que se
podría perder el 5% de las veces y en muchas ocasiones estas pérdidas podrían ser
demasiado altas.

Metodología empleada

Dado que el precio de los instrumentos financieros mantiene una correlación

directa con el movimiento esperado de las tasas de interés, se utilizó la duración
modificada de los títulos para estimar el impacto que sobre estos tendría una
situación de alza de este macroprecio.

Para tal efecto, y con base en los supuestos utilizados para los escenarios de stress
institucionales, se utilizaron los cambios bajo una situación de tensión, de la tasa
básica pasiva para los meses de enero, febrero y marzo del 2023. Se utiliza un
trimestre en virtud de que esta es la periodicidad definida para este tipo de
ejercicios.

Exposición de resultados

Por consiguiente, aplicando el cambio de la tasa básica pasiva bajo un escenario de

tensión, para los próximos 3 meses, se determinó que la pérdida máxima que
podría tener la cartera de inversiones sería de ¢13,189 millones, lo cual equivale a
un -2,16% del valor de mercado de la cartera valorada (2021: ¢26,644 millones, lo
cual equivale a un -3.17%).
 - 96 -

2.1.5 Riesgo de tasas de interés

Es el riesgo de que la condición financiera de la organización sea afectada
negativamente por movimientos en el nivel o la volatilidad de las tasas de interés
de sus activos y pasivos. Concretamente el riesgo estructural de tasas de interés se
enmarca en el Acuerdo SUGEF 2-10, el cual se valora a través de metodologías
que buscan apegarse a los señalado por el Comité Supervisión de Basilea, para ello
se hace un análisis específico sobre las exposiciones en temas de riesgo de brechas
sensibles a tasa, riesgo base, riesgo de opciones, por medio de los siguientes
indicadores: Sensibilidad del Margen Financiero y Sensibilidad del valor
económico.

Según las características de los productos de crédito otorgados por la institución

existe una concentración en las brechas de corto plazo en la parte activa del
balance, lo cual tiene repercusiones sobre la sensibilidad del margen financiero
ante variaciones de tasa de interés. Asimismo, la institución cuenta con una porción
importante de cartera revisable y ajustable, lo cual ante aumentos en su costo de
fondeo si no se ajusta al mismo ritmo, tiene implicaciones a nivel del margen.

De acuerdo con la coyuntura económica, la cual está altamente influenciada por un

acelerado crecimiento en el nivel general de precios a nivel internacional y sus
repercusiones locales, el desenlace del Conflicto entre Rusia y Ucrania que
dinamizó este efecto y las medidas tomadas por el BCCR de ajuste al alza en la
Tasa de Política Monetaria (TPM) como un efecto mitigador a nivel local, esto
generó una tendencia al alza en las tasas de interés para el cierre del año 2022.
Este riesgo se gestiona a través de las siguientes metodologías:

a. Análisis de brechas de repreciación.

b. Sensibilidad del margen financiero ante variaciones de un 1% en la tasa de
interés con horizonte de un año.
c. Sensibilidad del valor económico de la entidad ante variaciones en la tasa de
interés.
d. Requerimiento teórico de capital por riesgo de tasas de interés.
e. Escenarios de stress.
 - 97 -

Dado el contexto antes citado, de ajustes al alza en las tasas de interés y la

estructura que el Banco mantiene una brecha sensible tasa a un año plazo positiva
en sus carteras referenciadas, por lo que ajustes al alza favorecen el margen ya que
los activos re precian más rápido que su pasivo, sin embargo, se debe recordar que
solo un 40% de la cartera esta referenciada, por lo que existe un riesgo base
respecto a la estructura pasiva, ya que se tiene una porción importante de la cartera
cuyo fondeo re precia más rápido y si no se ajustan las tasas activas en el corto
plazo impacta negativamente el margen financiero compensando o superando el
efecto inicial antes citado.

Estos elementos se basan en las brechas de repreciación que según las políticas
internas de la institución han ubicado la revisión de tasas activas en el corto plazo a
efectos de protegerse de los incrementos en la tasa de interés. Estructuralmente,
los vencimientos de pasivo se ubican en mayor medida en plazos entre los 6 y 12
meses, aunque como se citó previamente existe una coyuntura económica compleja
con ajustes al alza fuertes en el corto y mediano plazo en las tasas de interés, en la
que los agentes económicos han visto no solo reducida su liquidez, sino que han
generado presiones por dolarizar sus ahorros, dados los bajos premios por invertir
en colones, por lo que el riesgo de tasas de interés se mantiene elevado. Este último
elemento más controlado en el cuarto trimestre donde ya se observa el efecto de
traslado de la TPM a las tasas de mercado y una mejora significativa en el
comportamiento del tipo de cambio.
 - 98 -

Reporte de brechas (en miles) al 31 de diciembre de 2022

Días

Total 0-30 31-90 91-180 181-360 361-720 Más de 720

Activos
Inversiones ¢ 917,513,389 138,772,870 26,931,596 15,748,596 22,751,898 107,267,626 606,040,803
Cartera de crédito 2,793,058,639 2,659,020,869 59,845,665 48,424,060 25,724,628 6,274 37,143
¢ 3,710,572,028 2,797,793,739 86,777,261 64,172,656 48,476,526 107,273,900 606,077,946

Pasivos
Obligaciones con el público 1,467,553,087 146,423,650 209,239,181 232,290,402 311,873,751 219,406,924 348,319,179
Obligaciones con entidades
financieras 727,765,197 84,829,336 104,521,078 164,753,703 167,550,440 15,769,933 190,340,707
¢ 2,195,318,284 231,252,986 313,760,259 397,044,105 479,424,191 235,176,857 538,659,886

Brecha de activos y pasivos ¢ 1,515,253,744 2,566,540,753 (226,982,998) (332,871,449) (430,947,665) (127,902,957) 67,418,060
 - 99 -

Reporte de brechas (en miles) al 31 de diciembre de 2021

Días

Total 0-30 31-90 91-180 181-360 361-720 Más de 720

Activos
Inversiones ¢ 1,267,718,311 308,142,200 33,007,125 27,629,462 30,723,587 84,252,474 783,963,463
Cartera de crédito 2,580,511,875 2,512,527,943 25,403,590 13,723,018 9,914,077 18,900,865 42,382
¢ 3,848,230,186 2,820,670,143 58,410,715 41,352,480 40,637,664 103,153,339 784,005,845

Pasivos
Obligaciones con el público 1,280,128,801 137,721,722 185,440,372 320,489,812 241,037,956 202,834,174 192,604,765
Obligaciones con entidades
financieras 444,205,791 37,315,445 32,199,595 44,794,423 113,990,325 17,632,827 198,273,176
¢ 1,724,334,592 175,037,167 217,639,967 365,284,235 355,028,281 220,467,001 390,877,941

Brecha de activos y pasivos ¢ 2,123,895,594 2,645,632,976 (159,229,252) (323,931,755) (314,390,617) (117,313,662) 393,127,904
 - 100 -

Se torna relevante señalar el escenario de ajuste al alza a nivel de tasas de interés

del mercado, que implica que el costo de fondeo de la institución comience a
incrementarse y genere que el margen financiero podría sufrir una contracción
transitoria ya que la elasticidad mostrada por los ingresos y gastos financieros ante
cambios en las tasas de interés no es la misma. No obstante, según se señaló
previamente el seguimiento mensual a los indicadores de riesgo de tasas de interés,
se mantiene dentro del apetito definido por la entidad, en caso de desviarse de
dicho apetito, se informará de manera oportuna y adjuntará el estudio técnico para
que se tomen las medidas correctivas necesarias.

2.1.6 Riesgo de tipo de cambio

Es el riesgo de que el valor de los activos, pasivos y compromisos en moneda

extranjera se puedan ver afectados adversamente por las variaciones en el tipo de
cambio. Este tipo de riesgo en el mercado costarricense está regulado de acorde a
las directrices dada en el Acuerdo SUGEF 2-10 por parte del regulador y
adicionalmente se debe cumplir con lo estipulado en el Reglamento de
Operaciones Cambiarias de Contado (ROCC) del Banco Central de Costa Rica.

En el Banco Popular se cuenta con un Perfil de Riesgo de Tipo de Cambio, el cual

incorpora los límites de apetito, tolerancia y capacidad, así como los lineamientos
que se deben seguir ante cambios que se deseen realizar ya sea a la posición en
moneda extranjera neta, estructural o bien la expuesta que es la posición que señala
el consumo de capital asociado a este riesgo.

A diciembre de 2022, el indicador de posición neta en moneda extranjera se ubicó

dentro de los límites establecidos, debido a la cobertura natural asumida por la
institución, sin embargo, el indicador de posición estructural en moneda extranjera
y posición expuesta entraron en tolerancia en alguno de los meses del último
trimestre del año, explicado principalmente por una reducción del activo en dólares
del Balance.

Límites PME

Descripción PNME PEstME PEME

Dato 0,01% 9,16% 9,14%
Estado Apetito Tolerancia Tolerancia

Se analiza, los principales determinantes que están generando el desvío del

indicador de la Posición Estructural en Moneda Extranjera y posición expuesta
evidenciándose lo siguiente:
 - 101 -

Del lado del portafolio de inversiones dólares, al cierre de diciembre mostraron un

crecimiento respecto de diciembre de 2021 de un 23,08% (51 millones de dólares),
sin embargo, la cartera de crédito en esta moneda evidencia una caída -17,44% (40
mil millones de colones).

Por lo que se revisan los segmentos en los cuales la cartera muestra la mayor caída
y se evidencia que el segmento que registra mayor desaceleración corresponde a
vivienda moneda extranjera el cual registra una disminución del -19,18% (¢24,018
millones).

Dado lo anterior, se evidencia que los determinantes que están generando una
desdolarización del balance, corresponden a factores de mercado principalmente
enfocados a la cancelación o colonización de los créditos de vivienda en moneda
extranjera y no a una estrategia de negocio de la entidad, el cual requiere de ser
revisada y analizada, dada la mejora en la estabilidad del tipo de cambio en el
segundo semestre de 2022. Es decir, si se tomaron medidas para el traslado de
créditos de dólares a colones, estas deberían por el apetito que la entidad posee de
dolarización del balance comenzar a ser retiradas.

Por su parte, se aclara que el desvío del apetito respecto de la desdolarización del
activo, debe estar inmerso dentro de la estrategia de composición de Balance de la
Entidad, por lo que se recomienda a la Dirección Financiera Corporativa
específicamente a la División de la Tesorería Corporativa y al Área de Negocios
del Banco si corresponde realizar un estudio donde justifiquen el cambio respecto
del indicador de Posición Estructural en Moneda Extranjera o caso contrario
presentar un plan para llevar este indicador dentro del nivel de apetito definido por
parte de la Junta Directiva Nacional.

Es importante aclarar que esta gestión es de carácter interno del Banco, es decir se
puede presentar una propuesta para que la Junta Directa Nacional valore su
aprobación o nueva posición en la estrategia del negocio.

Los activos y pasivos denominados en US dólares se detallan como sigue:

2022 2021
Activos
Disponibilidades US$ 17,990,751 12,991,568
Cuenta de encaje en el BCCR 55,237,064 73,506,637
Inversiones 311,602,389 257,413,846
Cartera de crédito 257,629,472 292,679,609
Cuentas por cobrar 3,159,735 2,960,859
Otros activos 2,186,513 5,527,332
Total de activos 647,805,924 645,079,851
 - 102 -

Pasivos
Obligaciones con el público (501,354,402) (435,205,067)
Obligaciones a plazo (119,330,811) (173,949,409)
Cuentas por pagar diversas (13,908,641) (16,288,627)
Otros pasivos (127,232) (148,012)
Total de pasivos (634,721,086) (625,591,115)
Posición neta activa US$ 13,084,838 19,488,736

2.2. Riesgo asociado a los instrumentos financieros de las sociedades

I. Popular Pensiones

Riesgo de precio
Se relaciona con la pérdida potencial en el valor del portafolio por cambios en los
factores de riesgo que incidan sobre la valuación de las posiciones, tales como tasas
de interés, tipos de cambio e índices.

El VaR de inversiones se calcula con el percentil 95% de confianza. Dicho

indicador muestra los siguientes resultados para los últimos 12 meses:

Riesgo de crédito asociado a instrumentos financieros

La valoración del riesgo de crédito asociado a las inversiones es controlada por

medio de la calificación crediticia otorgada a los activos que componen la cartera.
Así, por ejemplo, al mes de diciembre 2022, el 89,07% de la cartera se encontraba
invertido en títulos valores emitidos por Gobierno de Costa Rica, no sujeto al
requisito de calificación local.

Con respecto a la porción restante de la cartera, un 6,18% se encuentra invertido en

títulos valores de corto plazo emitidos por el Banco Nacional de Costa Rica, con
una calificación AA+ (cri), así como el 4,75% en títulos valores del Banco
Nacional Hipotecario de la Vivienda (Banhvi), también con calificación AA+ (cri).
 - 103 -

Backtesting de la cartera total de inversiones

El backtesting es un procedimiento estadístico utilizado para validar la calidad y la

precisión de un modelo, mediante la comparación de los resultados proyectados
contra los reales, generados por las condiciones del mercado, cuyo resultado se
presenta a continuación:

Jan-22 Feb-22 Mar-22 Apr-22 May-22 Jun-22 Jul-22 Aug-22 Sep-22 Oct-22 Nov-22 Dec-22
ESTI MACI ON
Cartera total 18.599 18.564 18.486 18.384 18.291 18.171 14.788 19.093 18.631 18.550 18.497 20.966
VAR absoluto 95% 2 2 2 2 2 1 1 2 3 3 3 4
VAR relativo 95% 1,15% 1,16% 1,15% 1,05% 0,83% 0,80% 0,82% 1,10% 1,36% 1,36% 1,37% 1,69%
RESULTADO
Ganancias
Pérdidas (40) (39) (131) (84) (141) (125) (129) (104) (164) (66) (12) 15
VAR real % -0,21% -0,21% -0,71% -0,46% -0,77% -0,69% -0,87% -0,54% -0,88% -0,36% -0,06% 0,07%

II. Popular Seguros

Riesgo de precio

El Riesgo de Mercado se gestiona a través del Riesgo de Precio, el cual es la

posibilidad de que ocurra una pérdida económica debido a variaciones adversas en
el precio del mercado de un instrumento financiero.

Para tal fin, el indicador se calcula mediante la aplicación del modelo de simulación
histórica y calculado con el percentil del 95% de confianza para obtener el Valor en
Riesgo (VaR) de los fondos propios de la cartera de inversiones.

Dicho indicador muestra los siguientes resultados en el IV trimestre del 2022,

manteniéndose en Apetito de Riesgo:

P.S.: Valor en Riesgo (VaR)

De octubre a diciembre del 2022
(monto en colones)
 - 104 -

oct-22 nov-22 dic-22

VaR absoluto 270 044 675,31 285 866 725,02 283 660 532,99
VaR relativo 2,20% 2,30% 2,33%
Monto cartera 12 248 172 372,40 12 402 884 554,07 12 172 240 406,64
Fuente: Elaboración propia con datos de los informes de riesgos
emitidos por Popular Valores, Puesto de Bolsa S.A., de julio a diciembre del 2022.

Riesgo de crédito asociado a instrumentos financieros

La valoración del riesgo de crédito asociado a las inversiones es controlada a través

de la aplicación de las políticas de inversión, en donde se establecen límites de
concentración por emisor, por moneda y por plazo, cumpliendo todos con las
políticas establecidas.

En el IV trimestre del 2022 la concentración por emisor ha mantenido una

tendencia similar a la de los últimos 12 meses, siendo la inversión en el emisor
Gobierno el más alto. Se realiza un monitoreo por los cambios que se pueden
presentar en el país debido a la coyuntura actual. Como referencia a continuación se
presenta la distribución del portafolio de inversiones en el mes de diciembre del
2022:

P.S.: Distribución del portafolio de inversiones

Diciembre del 2022
(monto en colones)

Porcentaje por
Emisor Total
Emisor
GOBIERNO 8 723 126 640 68,06%
BCR 1 078 811 618 8,42%
MUCAP 590 162 295 4,60%
ICE 857 151 204 6,69%
BNCR 151 056 185 1,18%
BN SAFI 8 488 032 0,07%
BP SAFI 558 458 251 4,36%
INS SAFI 915 795 0,01%
BANCO DAVIVIENDA 848 867 157 6,62%
TOTAL 12 817 037 177 100%
Fuente: Reporte Evaluación de Políticas de Inversiones, diciembre del 2022,
Área Administrativa Financiera de Popular Seguros.

Riesgo de liquidez

El riesgo de liquidez supone la posibilidad de incurrir en pérdidas debido a la incapacidad

de atender los compromisos de pago, aunque sea de forma temporal, por no disponer de
activos líquidos o por no poder acceder a los mercados para obtener refinanciación a un
precio razonable.
 - 105 -

Estos mecanismos corresponden a la elaboración de flujos de efectivo reales y

proyectados (ingresos y egresos), así como de verificar el cumplimiento de los límites
definidos.

El siguiente gráfico presenta el Indicador de Cobertura de Liquidez (ICL) para el IV

trimestre del 2022, ubicándose en el Apetito de Riesgo. Se concluye que la Correduría
tiene la solvencia de cumplir en con sus obligaciones en el corto plazo.

P.S.: Índice de Cobertura de Liquidez

De octubre a diciembre del 2022
oct-22 nov-22 dic-22
ICL 1,60 1,56 1,59
Apetito Máximo 1,70 1,70 1,70
Apetito Mínimo 1,40 1,40 1,40

Fuente: Elaboración propia con datos de los reportes Flujo Neto de Efectivo,
Área Administrativa Financiera, PS., diciembre del 2022.

Backtesting de la cartera total de inversiones

El backtesting es un procedimiento estadístico utilizado para validar la calidad y la

precisión de un modelo, mediante la comparación de los resultados proyectados contra
los reales, generados por las condiciones del mercado, cuyo resultado se presenta a
continuación:

P.S.: Backtesting de cartera de inversiones

De diciembre del 2021 a diciembre del 2022
(monto en colones)

Fuente: Elaboración propia con datos de los informes de riesgos emitidos por Popular Valores,
Puesto de Bolsa S.A., 2022 y reporte Valuación de Instrumentos Financieros, Área
Administrativa Financiera, PS., diciembre del 2022.

Nota: Cartera de fondos propios. No se consideran los fondos de inversión y CDP que no son
valorados.
 - 106 -

III. Popular Sociedad Administradora de Fondos de Inversión

Riesgo de mercado

Es la pérdida potencial que se puede producir por cambios en los factores de riesgo que
inciden sobre la valuación de las posiciones, tales como tasas de interés, tipos de cambio,
índices de precios, entro otros.

Riesgo de precio

El riesgo de precio asociado a los Instrumentos Financieros es medido a través de la

metodología del Valor en Riesgo (VAR), en su variante conocida como VaR Histórico.
En general, este último se define como la máxima pérdida que podría sufrir una cartera de
inversiones bajo condiciones normales del mercado, en un determinado horizonte de
tiempo y con un nivel de confianza dado.

Cabe destacar, que el indicador en mención permite cuantificar la exposición al riesgo de

mercado, detallándose su metodología de cálculo, a nivel del capítulo III. Metodología de
cálculo del valor en riesgo, del SGV-A-166. Instrucciones para el Reglamento de Gestión
de Riesgos, emitido por la Superintendencia General de Valores.

Analizando la tendencia del indicador, tal y como se refleja mediante la gráfica adjunta, a
partir del mes de mes de mayo 2020, producto de la entrada en vigor del Reglamento de
Inversiones Propias del Conglomerado, el área de Carteras Financieras se vio en la
necesidad de realizar movimientos a nivel de la cartera (recomposición de la cartera), a
fin de ajustarse a los nuevos límites y condiciones de mercado, generándose una
reducción y estabilidad en el mismo.

Cabe destacar que durante el tercer trimestre de este 2022, el indicador se mantuvo con
valores inferiores al apetito (2.40%), los cuales han estado cercanos al 1.20%
aproximadamente, producto de movimientos realizados a nivel de la cartera, y una
adecuada coordinación entre la Gestoría de Carteras Financieras y el área de Riesgo
institucional, cuando se requiera valorar la incorporación de algún título por el efecto que
cualquier movimiento a nivel de la cartera pueda generar en el indicador, así mismo y
cuando aplica alguna acción según lo estipulado a nivel del inciso 9 del Instructivo de
Trabajo Gestión Operativa Administrativa de la Unidad de Riesgo, el cual expresamente
indica: “…si la Unidad de Riesgo determina que se sobrepasó el apetito al riesgo definido
para el VaR, de la cartera de Recursos Propios y/o para los fondos que aplique,
alcanzando valores mayores a la tolerancia al riesgo y como máximo la capacidad de
riesgo, solicita al Gestor de Carteras Financieras, el detalle respectivo, definiendo
claramente si la situación descrita se debe a situaciones particulares de mercado,
estrategia de inversión definida por la administración y/o por alguna táctica de
crecimiento empleada por la administración, debiendo informarse el detalle respectivo a
la Unidad de Riesgo, con el plan de acción en caso que corresponda”.
 - 107 -

Fuente: elaboración propia de la Unidad de Riesgo de POPULAR SAFI.

Riesgo de crédito asociado a instrumentos financieros

En cuanto a la evaluación del Riesgo Crédito para la cartera de Recursos Propios, el

mismo se realiza conforme lo establecido a nivel del Capítulo III. Requerimientos de
Capital, artículo 14. Requerimiento de capital por riesgo crediticio, del Reglamento de
Gestión de Riesgos emitido por SUGEVAL.

En este sentido, dicho requerimiento es igual a la sumatoria del ponderador de riesgo

crediticio correspondiente, multiplicado por el valor de mercado de cada título que forma
parte de la cartera. El ponderador de Riesgo Crediticio se asigna según la calificación de
riesgo otorgada a la emisión o emisor y plazo del título, castigándose la inversión en
títulos que no tienen una garantía estatal, y por lo tanto elevando los Requerimientos de
Capital por Riesgo Crédito (ver cuadro adjunto con corte al 29 de diciembre del 2022 -
Suficiencia Patrimonial - Riesgo Crédito).

Fuente: elaboración propia de la Unidad de Riesgo de POPULAR SAFI.

 - 108 -

Además, la valoración del Riesgo Crédito de la cartera de Recursos Propios de

POPULAR SAFI se controla a través del cumplimiento de lo establecido en el Manual de
Políticas de Recursos Propios del Conglomerado Financiero Banco Popular (políticas de
inversión – concentraciones mínimas y máximas de inversión).

Backtesting de la cartera total de inversiones

Dentro del Instructivo de Trabajo “Gestión Operativa-Administrativa de la Unidad de

Riesgo”, específicamente en el apartado 8 “Análisis Backtesting”, se indica:

“El Backtesting es un procedimiento estadístico cuya finalidad es la validación de calidad

y precisión en un modelo de estimación. En otras palabras, es el proceso por el cual se
prueba una estrategia, sistema y/o límite, con información de períodos de tiempo pasados,
a fin de medir su efectividad y de esta forma aplicarlo como una herramienta estadística
para el análisis interno.

Cabe destacar que el mercado evoluciona y los datos históricos no pueden garantizar
resultados futuros, pero realizar un adecuado backtesting, con un buen número de
variables y para un período largo de tiempo, permite contar con estadísticas muy reales de
lo que se puede conseguir y/o esperar en el futuro.

La Unidad de Riesgo, emplea como herramienta para la gestión de los riesgos asociados a
la Cartera de Recursos Propios, Fondos Financieros y Fondos No Financieros dicho
método, a través del análisis histórico de indicadores y/o variables específicas.

La realización de análisis backtesting, se efectúa al menos una vez al año, según lo

establecido a nivel del Plan Anual de Trabajo de la Unidad de Riesgo, concretamente
cuando corresponda el establecimiento, revisión y validación de umbrales de riesgo;
cuando aplique el análisis del comportamiento de indicadores y/o variables específicas,
asociadas a metodologías de riesgo; y/o cuando se ejecuten análisis varios de riesgo,
buscando en todo momento minimizar la materialización de riesgos.

Todo análisis backtesting que se realice es de conocimiento del Comité Corporativo de

Riesgo y en algunos casos específicos de Junta Directiva (sea cuando aplique el
establecimiento, revisión y/o mantenimiento de umbrales de riesgo, junto con cambios en
metodologías de riesgo), estableciendo el mismo como punto informativo o resolutivo de
la agenda respectiva según sea el caso.”

Durante el primer trimestre del año, dicha herramienta se ha empleado para el

seguimiento periódico de los umbrales de riesgo del Perfil de Riesgo y del VaR de la
Cartera de Recursos Propios de POPULAR SAFI, bajo la coyuntura actual de mercado, la
tendencia en la evolución de las variables macroeconómicas y el desempeño del negocio;
a fin de plantear las propuestas de ajuste en los umbrales cuando corresponda.
 - 109 -

Stress testing

En cuanto al tema de escenarios de estrés, a nivel del Instructivo de Trabajo “Gestión

Operativa-Administrativa de la Unidad de Riesgo”, específicamente en el apartado 7
“Ejecución de pruebas bajo condiciones extremas para la medición de riesgo (pruebas de
estrés)”, se indica:

“La Unidad de Riesgo realiza al menos una vez al año pruebas bajo condiciones
extremas, mínimo una por categoría específica, elaborando un informe por prueba
realizada, detalla en el documento la generalidad de las mismas, los resultados y las
recomendaciones necesarias; buscando en todo momento se tomen planes de acción
correctivos o se ajusten las políticas internas a fin de minimizar la exposición a
determinados riesgos.

Los informes serán presentados al Comité Corporativo de Riesgo de POPULAR SAFI

como punto informativo.

Específicamente, las pruebas de estrés se delimitan bajo dos categorías:

a. Pruebas de Estrés asociadas a Riesgos Financieros.

Se ejecutan pruebas de estrés ya sea asociadas al Riesgo de Liquidez, Riesgo de

Contraparte o Riesgo de Mercado, según el siguiente detalle:

Riesgo de Liquidez: el tema se supedita a lo estipulado en el documento Plan de

Continuidad de las Operaciones de Liquidez de POPULAR SAFI (PCOL).

Riesgo de Contraparte: se consideran variaciones en el Ranking de Puestos de Bolsa

según la metodología interna o cambios en las concentraciones de determinados Puestos
de Bolsa.

Riesgo de Mercado: se busca determinar la incidencia sobre el VaR (fondos que aplique y
Cartera de Recursos Propios), ya sea ante fluctuaciones en el precio de los títulos ó
incorporaciones-salidas de títulos de la cartera.

b. Pruebas de Estrés asociadas a Riesgos Inmobiliarios.

Se busca determinar el efecto sobre un fondo de inversión inmobiliario, producto de

variaciones en el tipo de cambio; incumplimiento de contratos; altas concentraciones ya
sea por inmueble, inquilino o sector inmobiliario; situación económica adversa ya sea de
la economía general o de sectores específicos, entre otros factores.

Nota: Es importante considerar que las variables a incorporar en las pruebas de estrés
dependerán de la coyuntura del momento, detallándose las mismas en los respectivos
informes.”
 - 110 -

En este cuarto trimestres dada la gestión de la cartera donde no se han presentado

comprar o ventas de operaciones más sin embargo si recompras por tanto se han
realizado ejercicios de los portafolios experimentales, referidas específicamente a la
Cartera de Recursos Propios, las cuales se han incorporado en el Plan Anual de Trabajo
de Gobernanza, Riesgos y Cumplimiento Normativo, y conocidas como portafolios
experimentales, determinándose con ellos el posible efecto de movimientos a nivel de la
cartera y su incidencia a nivel del VaR y Suficiencia Patrimonial, importante indicar que
se contó con el suficiente nivel de apetito que permite hacer las gestiones sin excederse.

En el cuarto trimestre, se realizaron las pruebas de estrés referidas a los fondos

financieros e Inmobiliarios, así como la revisión y actualización propia del PCOL y sus
ejercitaciones, de igual forma la revisión del Procedimiento de Ejecución del Plazo
Máximo de Reembolso según prospecto de Fondos Financieros, parte de la normativa del
área.

Detalle de la cuenta de valoración de inversiones para los recursos propios de

diciembre 2021 a diciembre 2022

En cuanto al detalle de la cuenta de valoración de inversiones para los Recursos Propios

de POPULAR SAFI, se procedió a revisar el tema, considerando la cuenta 3-3-1-02-1-11,
bajo el nombre “Ganancias no realizadas por valuación de inversiones al valor razonable
con cambios en otro resultado”, detallada a nivel de Balance General, generando los
siguientes datos, para el período diciembre 2021 a diciembre 2022.

Fuente: elaboración propia de la Unidad de Riesgo de POPULAR SAFI.

 - 111 -

Riesgos gestionados
Los riesgos básicos a los que se da gestión en POPULAR SAFI son:
A. Riesgos de la Cartera de Recursos Propios
 Suficiencia Patrimonial
 Nivel de Endeudamiento
 Riesgo de Mercado: comportamiento del VaR
 Composición de la cartera (política de inversión)
 Perfil de Riesgo
B. Riesgos Fondos Financieros
 Riesgo de Contraparte: Ranking de Puestos de Bolsa
 Riesgo de Liquidez: Coeficiente de Liquidez / Concentración por Inversionista /
Riesgo Intragrupo
C. Riesgos Fondos Inmobiliarios
 Morosidad
 Ocupación
 Concentración por Inmueble / Inquilino / Sector
 Gestión de Recolocación de Inmuebles
 Proyección de salida de inquilinos
 Riesgo de Siniestros
D. Riesgos Operativos (incluye al Riesgo Legal, Riego de Tecnologías Información,
Riesgo Estratégico y Riesgo Reputacional).
Además, se incorpora la Metodología de Riesgo Operativo del Conglomerado para la
SAFI basada en procesos, anteriormente se gestionada por áreas más sin embargo ya se
cuenta con la empresa que desarrollara los procesos de POPULAR SAFI.
Se cuenta con las herramientas Mapas de Riesgo, Talleres de Riesgo por Procesos y
Matrices de Base de Datos de Riesgo Operativo, por área funcional de POPULAR SAFI
(Apoyo Equipo SEVRI) y por Procesos. En el caso de la primera de ellas se actualiza
con una periodicidad al menos semestral (se detallan todos los eventos de riesgos que se
pueden presentar sin que necesariamente se hayan presentado);la segunda es de
actualización anual y se desarrollan talleres con los dueños de procesos, se identifican
los riesgos asociados a los procesos, mientras que la tercera herramienta se completa de
forma mensual, detallándose los eventos materializados e informándose a nivel de
Informe Mensual de Riesgo. En cuanto al Riesgo Legal se cuenta con el apoyo del
Departamento Legal del BDPDC en cuanto al seguimiento de litigios referentes a la
Sociedad, y del Departamento Legal Interno de POPULAR SAFI en el seguimiento y
tramite referidos a litigios de los fondos inmobiliarios, aunado al Mapa de Riesgos del
área Legal. Asimismo, y en cumplimento del acuerdo SUGEF 16-16, se cuenta con una
Unidad de Cumplimiento Normativo, de carácter Conglomeral, contando con
metodología específica y a la cual se le remite mensualmente eventos Operativo-
materializados de carácter normativo, cuando se generen en con la creación del puesto
nuevo, se dará mayor énfasis a todo lo relacionado con el ACUN.
 - 112 -

Además, importante indicar que se inició el proceso para incorporar a la gestión de

Riesgo Operativo de SAFI la Metodología de Riesgo Operativo Conglomeral, donde se
migrara a gestión por procesos y la identificación de los eventos de riesgo, ya no por
áreas si no por procesos. A nivel de la organización se tiene la empresa encargada de
este tema.
Cabe destacar, que la normativa interna que regula la gestión de los riesgos antes
indicados se supedita a:
 Políticas de Riesgo de POPULAR SAFI.
 Manual de políticas de administración de la cartera de recursos propios del
Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal
 Instructivo de Trabajo Gestión Operativa-Administrativa de Gobernanza, Riesgos y
Cumplimiento Normativo.
 Procedimiento Ejecución del plazo máximo para reembolso de participaciones
según normativa aplicable a fondos financieros, ante contingencias de liquidez.
 Procedimiento Revisión de Mapas de Riesgo de POPULAR SAFI.
 Perfil de Riesgo de POPULAR SAFI.
 Perfil de Riesgo de TI de POPULAR SAFI.
 Plan de Continuidad de las Operaciones de Liquidez (PCOL)
 Metodología de Riesgo Operativo Conglomeral.
Otros aspectos
La SAFI es un referente en el mercado con una participación superior al 13%, activos
administrados superiores a los $684 millones, ya superada una pandemia que afectó a
toda la industria y que poco a poco tiende a ir recuperando el ritmo normal, sin
embargo, quedan retos por vencer y seguir creciendo tanto local como internacional, en
todos los fondos que administra Popular SAFI (Financieros e Inmobiliarios).
IV. Popular Valores

La valoración del riesgo de crédito asociado a las inversiones es controlada por medio de
la calificación crediticia otorgada a los activos que componen la cartera. Así, por
ejemplo, al término del mes de diciembre del 2022, el 72.14% de la cartera total estaba
invertida en títulos de Hacienda y Banco Central, y un 6.39% en el resto del sector
público nacional el cual se encuentra invertido un 5.30% en títulos valores del Instituto
Nacional de Electricidad con calificación AA+(cri) local y B+ Internacional, un 0.13% en
títulos valores del Banco Nacional de Costa Rica con calificación de F1+ (cri) corto plazo
y un 0.96% en títulos valores del Banco de Costa Rica con calificación de SCR 1 corto
plazo.
 - 113 -

Adicionalmente se encuentra invertido un 6.38% de la cartera total en títulos del Banco

Popular y de Desarrollo Comunal con una calificación mínima de F1+ (cri) corto plazo
y AA+ largo plazo, un 2.72% en Popular Sociedad Administradora de Inversiones con
una calificación mínima de SCR A-3 (Fondo FINPO), SCR AA-3 (Fondo Zeta) y SCR
AA-2 (fondos confianza colones y dólares), un 0.08% en el BCR Fondos de Inversión
con una calificación mínima de SCR AA3, un 2.36% en títulos del Bac San José con
una calificación mínima de AAA(cri), un 3.39% en títulos del MUCAP con una
calificación mínima de SCR 2 corto plazo, un 1.88% en títulos del Gobierno de
Republica Dominicana con una calificación mínima de BB-, un 1.97% en títulos del
Gobierno de Brasil con una calificación mínima de BB-, un 2.31% en Letras del Tesoro
del Gobierno de Estados Unidos con una calificación mínima de AA+.
Finalmente, un 0.38% de la cartera se encuentra invertido en instrumentos de liquidez
(recompras) los cuales carecen de calificación.”
Riesgo de mercado de la cartera total de inversiones
A partir de abril de 2010, para determinar el riesgo de mercado al que está expuesto el
portafolio de inversiones propias del Puesto, se ha utilizado la metodología informada
por el Superintendente General de Valores, por medio del comunicado de alcance
general SGV-A-166. En la misma se indica que debe calcularse un Valor en Riesgo
histórico, con un nivel de confianza del 95% y un horizonte de tiempo de 21 días
hábiles. El tamaño de la serie histórica de precios para el primer año se estableció en
273 y a partir de abril de 2011 la serie histórica es de 521 observaciones.
Para el cálculo del VeR no se incluye el MEDI, el Mercado Integrado de Liquidez ni las
recompras activas. Además, dependiendo de la conformación del portafolio, se puede
ver incrementada la volatilidad de algunos instrumentos, sobre todo los que carecen de
una historia del número de observaciones contempladas, ya que debe completarse la
serie a través de interpolación o extrapolación, utilizando las curvas nacionales o
extranjeras según sea el caso.
Al cierre del mes de diciembre de 2022 la cartera de instrumentos de recursos propios
presenta un VeR de 2.37 p.p.
 - 114 -

Backtesting de la cartera total de inversiones

El backtesting es un procedimiento estadístico utilizado para validar la calidad y la

precisión de un modelo, mediante la comparación de los resultados proyectados contra
los reales, generados por las condiciones del mercado.

Cabe destacar que Popular Valores, realiza el cálculo del Valor en Riesgo aplicando la
metodología definida por el Superintendente General de Valores mediante acuerdo de
alcance general, y realiza análisis histórico del comportamiento del indicador y el
portafolio, para estar valorando y revisando los umbrales de apetito, tolerancia y
capacidad.

Adicionalmente, es importante destacar que Popular Valores mantiene un portafolio

activo, el cual puede mostrar en diversos meses, aumentos o disminuciones en las
ganancias o pérdidas de capital no realizadas por valoración, asociados con compras y
ventas de instrumentos, y no únicamente por respuesta a comportamiento en los precios.

POULAR VALORES S.A.

BACK TESTING
CARTERA DE INVERSIONES
Diciembre 2022 – Diciembre 2021
(cifras en millones de colones y porcentaje)
dic-22 nov-22 oct-22 sep-22 ago-22 jul-22 jun-22 may-22 abr-22 mar-22 feb-22 ene-22 dic-21
ESTIMACION
Cartera total 77,250.50 77,921.56 73,722.95 79,172.84 81,320.91 83,895.77 84,045.77 87,056.01 81,890.04 81,939.10 80,664.72 82,070.33 81,035.49
VAR absoluto 95% 1,832.56 1,823.89 1,888.52 1,833.48 1,687.24 1,800.80 1,555.08 1,528.16 1,403.67 1,801.71 1,863.34 1,939.98 1,745.55
VAR relativo 95% 2.37% 2.34% 2.56% 2.32% 2.07% 2.15% 1.85% 1.76% 1.71% 2.20% 2.31% 2.36% 2.15%
RESULTADO
Ganancias 992.64 212.00
Pérdidas - 131.85 - 509.40 - 2,489.80 - 1,413.20 - 145.44 - 2,122.48 - 480.62 - 581.81 - 328.68 - 178.27 - 709.04
VAR real % -0.17% 0.00% -0.69% -3.14% -1.74% -0.17% -2.53% -0.55% -0.71% -0.40% -0.22% -0.86% 0.00%

3. Riesgo de liquidez

Está referido al riesgo financiero que se origina cuando no se poseen los recursos líquidos
necesarios para atender los compromisos con terceros en el corto plazo. Es decir, este riesgo
refleja la probabilidad de incurrir en pérdidas o tener que renunciar a nuevos negocios o al
crecimiento de los actuales, por no poder atender con normalidad los compromisos a su
vencimiento o por no poder financiar las necesidades adicionales a costes de mercado.

El Banco cuenta con un Perfil de Riesgo de Liquidez cuyo alcance es cumplir con los
objetivos y requerimientos de la normativa 17-13 donde, como prioridad, es lograr una
adecuada gestión del riesgo de liquidez, tanto en la dimensión de liquidez operativa como en
la liquidez estructural, para así garantizar un crecimiento de la institución con un equilibrio
entre riesgo y rentabilidad.
 - 115 -

Para la gestión del riesgo de liquidez la Dirección Corporativa de Riesgo dispone de un

conjunto de parámetros complementarios a los normativos, que aseguren un adecuado nivel
de liquidez, asimismo como la capacidad de la institución para enfrentar niveles de estrés
por riesgo de liquidez.

Dentro del Perfil de Riesgo se incluyen los siguientes indicadores: índice de cobertura de
liquidez en ambas monedas, el flujo de caja, las brechas de liquidez y el coeficiente de
financiación estable neta (NSFR). Además, se le da seguimiento al indicador normativo de
calce de plazos a 1 y 3 meses, tanto en moneda nacional como en moneda extranjera.

También, se da seguimiento a diferentes indicadores claves de riesgo de liquidez definidos

internamente, los cuales fueron planteados como complemento a los indicadores
regulatorios; con el fin de establecer alertas que permitan, proactivamente, responder a
cualquier riesgo de liquidez que pudiese materializarse, tanto en el corto como en el largo
plazo:

 Duración cartera pasiva, cartera activa y GAP de duración.

 Estructura de Financiamiento: se valora con base en la concentración de la cartera pasiva.
(concentración por producto, concentración por plazo, concentración por cliente, entre
otros).
 VaR de liquidez de las captaciones.
 Volatilidad de las captaciones.
 Brechas de liquidez.
 Tasas de renovación.

A diciembre del 2022 en moneda nacional el indicador de calce de plazos a 1 mes se ubicó
en 1.6 v y el calce de plazos a 3 meses se ubicó en 0,90 v. Los indicadores se han mantenido
por encima del límite normativo, según muestran los siguientes gráficos:

En moneda extranjera, a diciembre del 2022, el calce de plazos a 1 mes se ubicó en 1,94 v y
a 3 meses se ubicó en 1,15 v; ambos indicadores se encuentran por encima del límite
normativo, según se muestra en los siguientes gráficos:
 - 116 -

Riesgo de precio

Se relaciona con la pérdida potencial en el valor del portafolio por cambios en los factores
de riesgo que incidan sobre la valuación de las posiciones, tales como tasas de interés, tipos
de cambio e índices.

El VaR de inversiones se calcula con el percentil 95% de confianza. Dicho indicador

muestra los siguientes resultados para los últimos 12 meses:

Al 31 de diciembre los vencimientos de activos y pasivos financieros del Conglomerado se

detallan como sigue (en miles de colones):
 - 117 -

Al 31 de diciembre de 2022 el calce de plazos (en moneda nacional y extranjera) de los activos y pasivos (en miles de colones) del Banco y subsidiarias es como sigue:

Días
Partidas vencidas más de
A la vista 1-30 31-60 61-90 91-180 181-365 Más de 365 30 días Total

Activos
Disponibilidades ¢ 297,830,845 2,600,628 0 0 0 0 0 0 300,431,473
Cuenta encaje, BCCR 10,624,095 0 0 0 0 0 0 0 10,624,095
Inversiones 0 143,830,363 14,298,303 15,344,588 7,875,073 22,497,066 544,490,476 0 748,335,869
Cartera de crédito 0 48,112,048 18,630,998 13,546,534 40,803,654 81,116,037 2,487,516,194 159,914,812 2,849,640,277
¢ 308,454,940 194,543,039 32,929,301 28,891,122 48,678,727 103,613,103 3,032,006,670 159,914,812 3,909,031,714

Pasivos
Obligaciones con el público 595,880,616 156,981,745 112,279,669 119,298,262 269,645,948 383,405,620 530,742,782 0 2,168,234,642
Obligaciones con el BCCR 0 0 0 0 0 0 127,291,000 0 127,291,000
Cargos por pagar 18,840 13,194,602 1,318,427 1,719,217 3,837,065 5,215,329 9,699,550 0 35,003,030
Obligaciones con entidades
financieras 85,886,830 79,401,031 50,450,364 52,716,220 160,727,449 157,636,047 71,865,396 0 658,683,337
¢ 681,786,286 249,577,378 164,048,460 173,733,699 434,210,462 546,256,996 739,598,728 0 2,989,212,009

Brecha de activos y pasivos ¢ (373,331,346) (55,034,339) (131,119,159) (144,842,577) (385,531,735) (442,643,893) 2,292,407,942 159,914,812 919,819,705
 - 118 -

Al 31 de diciembre de 2021 el calce de plazos (en moneda nacional y extranjera) de los activos y pasivos (en miles de colones) del Banco y subsidiarias es como sigue:

Días
Partidas vencidas más de
A la vista 1-30 31-60 61-90 91-180 181-365 Más de 365 30 días Total

Activos
Disponibilidades ¢ 250,628,941 3,690,685 0 0 0 0 0 0 254,319,626
Cuenta encaje, BCCR 11,316,269 0 0 0 0 0 0 0 11,316,269
Inversiones 0 313,769,069 7,126,705 3,319,134 10,394,321 30,484,706 756,420,970 0 1,121,514,905
Cartera de crédito 0 44,334,453 14,350,399 14,344,965 43,015,021 84,532,246 2,288,061,984 151,556,759 2,640,195,827
¢ 261,945,210 361,794,207 21,477,104 17,664,099 53,409,342 115,016,952 3,044,482,954 151,556,759 4,027,346,627

Pasivos
Obligaciones con el público 583,026,497 136,794,854 95,340,703 89,155,873 416,642,373 308,106,121 395,065,338 0 2,024,131,759
Obligaciones con el BCCR 0 0 0 0 0 0 127,291,000 0 127,291,000
Cargos por pagar (2,525) 5,845,850 700,872 613,256 5,556,028 3,070,133 5,326,136 0 21,109,750
Obligaciones con entidades
financieras 592,846,993 32,627,209 20,105,907 11,785,107 44,241,645 111,610,189 77,479,753 0 890,696,803
¢ 1,175,870,965 175,267,913 116,147,482 101,554,236 466,440,046 422,786,443 605,162,227 0 3,063,229,312

Brecha de activos y pasivos ¢ (913,925,755) 186,526,294 (94,670,378) (83,890,137) (413,030,704) (307,769,491) 2,439,320,727 151,556,759 964,117,315
 - 119 -

4. Riesgo operativo

El riesgo operativo se define como la posibilidad de sufrir pérdidas económicas debido

a la inadecuación o a fallos de los procesos, el personal y los sistemas internos o bien a
causa de acontecimientos externos.

El modelo de riesgo operativo establece un proceso de actividades que comprenden el

establecimiento de contexto, identificación, evaluación, análisis, tratamiento,
comunicación, seguimiento y monitoreo de los riesgos operativos. Para lo anterior, se
cuentan con metodologías y modelos cualitativos y cuantitativos para el análisis y
evaluación de los mismos. Dicha normativa interna se encuentra contenida en el
Manual de Administración Integral de Riesgos, el cual incluye varios tomos que
contienen las políticas, procedimientos y metodologías para el abordaje del riesgo
operacional.

El Banco Popular y de Desarrollo Comunal cuenta con un apetito de riesgo operativo,

al cual se le brinda seguimiento de forma periódica a través del perfil de riesgo, en
función de contribuir con el cumplimiento de los objetivos de la estrategia global.
Adicionalmente, se cuentas con indicadores cualitativos en el perfil de riesgos que
mide cada uno de los tipos de riesgos operativos.

Se tiene establecida una dependencia especializada dentro de la estructura

organizacional para brindar el asesoramiento y seguimiento de la gestión de los riesgos
operacionales del Banco.

El modelo de gestión de riesgo operativo está basado en procesos, para lo cual el

Banco consta de una herramienta automatizada llamada OpRisk, en la cual se
administran los riesgos operativos, se realiza el reporte de eventos materializados en
las oficinas y áreas administrativas, la definición y seguimiento de planes de
mitigación resultantes, así como el monitoreo de indicadores de riesgo clave. La
información resultante se reporta periódicamente a los órganos correspondientes del
gobierno corporativo, como parte del Sistema de Información Gerencial.

Se cuenta con un plan de cultura de riesgo, el cual, mediante actividades de

capacitación y concientización al personal, permite lograr así la identificación,
medición, monitoreo, control, información y revelación, para gestionar eficazmente
los riesgos inherentes a los cuales se encuentra expuesta la entidad.

Debido al cumplimiento de la normativa CONASSIF 5-17 de Gestión de la Tecnología

de Información, se realiza una gestión de riesgo basada en los procesos de las mejores
prácticas en este ámbito, a saber, COBIT 5, así como el análisis de riesgos de las
distintas plataformas tecnológicas del Banco. El Banco posee un Plan de Gestión de
Seguridad de Información y Ciberseguridad y un Plan Táctico de Ciberseguridad, los
cuales respondes a los riesgos de seguridad de información y ciberseguridad, y del que
se brinda seguimiento mensual de su ejecución.
 - 120 -

Para la gestión de riesgos de programas, proyectos e iniciativas se realiza análisis,

actualización y seguimiento de estos de forma mensual dentro de la institución, y se
reporta su avance de forma periódica a las instancias superiores de la organización.

Para el caso de la gestión de Riesgo Legal, el Banco da seguimiento a los juicios que
se están tramitando, así como un seguimiento de la normativa que afecta a la
organización y cambios que surjan de estas. También se realizan análisis de riesgos de
los contratos y tercerización de servicios, así como para el nuevo lanzamiento de
productos y servicios.

Se cuenta con metodología de riesgos sociales y ambientales, la misma se encuentra en

proceso de implementación.

Con relación al riesgo de cumplimiento normativo, se cuenta con un programa a nivel

de Banco para la gestión y seguimiento del riesgo de cumplimiento normativo y se
reporta de forma mensual al Comité Corporativos de Riesgo y de forma trimestral a la
Junta Directiva Nacional

En materia de gestión del riesgo de legitimación de capitales, financiamiento del

terrorismo y proliferación de armas de destrucción masiva, se realizan evaluaciones de
riesgo operativo, riesgo propio y la aplicación de modelo de calificación de los
clientes, así como análisis desde la óptica de riesgo de cumplimiento a nuevos
productos o servicios, para así realizar reforzamiento de controles en el Banco.

Se posee distintos planes de continuidad, los cuales se actualizan periódicamente, y se

capacita al personal para poder ejecutar las actividades definidas en caso de
presentarse un evento de gran magnitud que afecte a la institución. Adicionalmente, se
realizan ejercitaciones o pruebas anuales para medir y evaluar la efectividad y eficacia
de los mismos, así como la optimización y calibración. Otra actividad importante es la
aplicación del instrumento del Análisis de Impacto al Negocio (BIA) por parte de las
distintas dependencias y oficinas comerciales para priorización y mejora de sus
procesos.

En relación con el riesgo estratégico, se cuenta con una metodología de gestión de los
riesgos estratégicos, que valora, los riesgos que pueden afectar el logro de los
objetivos estratégicos, así como de los planes relacionados al PEC.

5. Perfil de riesgo del Conglomerado

Aunado a lo anterior, a nivel de Conglomerado para el control de los distintos riesgos

que se enfrentan, se cuenta con una serie de indicadores y señales de alertas que
contribuyen al monitoreo de los factores de riesgos tanto a nivel del Banco como de
las distintas sociedades. La elaboración del Perfil de Riesgo incluye tres niveles de
riesgo:
 - 121 -

Apetito del Riesgo Tolerancia de Riesgo Capacidad de Riesgo

• Nivel de riesgo que el • Nivel máximo de • Nivel máximo de riesgo
Fondo quiere asumir para la desviación aceptable que el Fondo puede
consecución de sus respecto al Apetito. Servirá soportar en la persecución
objetivos. como alerta para evitar que de sus objetivos.
se llegue su capacidad
máxima.

Para la gestión de los riesgos se utilizan las normas establecidas y además se

desarrollan políticas internas necesarias para el control y seguimiento, acompañado de
la aplicación de modelos estadísticos-matemáticos y de metodologías que permiten
cuantificar los riesgos para un mejor control.

Como acciones de mejoras, todos los años se actualiza la metodología del Perfil de
Riesgo del Conglomerado con la finalidad de gestionar adecuadamente los riesgos, la
última actualización aplica para el año 2022.

- Indicadores de riesgo de crédito

A través de diversas metodologías o parámetros, se busca medir la posibilidad de

obtener pérdidas producto de la posible insolvencia, morosidad o incumplimiento de
las condiciones contractuales por parte del deudor, o deterioro de la cartera de crédito,
en el caso del mercado bursátil por parte de un emisor de un valor. En un sentido
estricto, el riesgo de crédito se asocia con el riesgo de insolvencia.

Para el perfil de riesgo se gestionan los indicadores de probabilidad de

incumplimiento, pérdida esperada, mora mayor a 90 días y cobertura de estimaciones.

- Indicadores de riesgo de mercado

Para la gestión de riesgo de precio se utiliza la metodología del Valor en Riesgo

(VAR) y duraciones del portafolio total y de la cartera transaccional.

Respecto al tipo de cambio, se utiliza el acuerdo SUGEF 2-10, lo establecido en el

Reglamento de Operaciones Cambiarias de Contado (ROCC) del Banco Central de
Costa Rica y el VaR de tipo de cambio para hacer escenarios, con el fin de minimizar
el riesgo ante cambios que se deseen realizar ya sea a la posición en moneda extranjera
neta, estructural o bien la expuesta que es la posición que señala el consumo de capital
asociado a este riesgo.

En el riesgo de tasas de interés se basa en la normativa SUGEF 2-10, en la

metodología planteada por Basilea y Vasicek para poder desarrollar escenarios y
proyectar tasas. Por lo anterior, se plantea realizar un análisis de la composición del
balance del Banco Popular, tomando en consideración los activos y pasivos sensibles a
tasa de interés y la próxima revisión de tasas de cada uno de los productos, lo cual
permita construir brechas sensibles a tasas y de esta manera valorar el impacto
esperado ante variaciones de tasas de interés.
 - 122 -

- Indicadores de riesgo de liquidez

El riesgo de liquidez se gestiona en apego a la normativa SUGEF 2-10 desde dos

puntos de vista, la liquidez operativa y la liquidez estructural. Además, se tienen otros
parámetros complementarios a los normativos que aseguran un adecuado nivel de
liquidez, asimismo, como la capacidad de la institución para enfrentar niveles de estrés
por riesgo de liquidez, como son los indicadores de brechas de liquidez y el
coeficiente de financiación estable neta (NSFR).

- Indicadores de riesgo operativo

El Conglomerado cuenta con una metodología permite identificar los riesgos en las
áreas organizativas, generar ejercicios en los que se priorizan los riesgos de acuerdo
con su riesgo residual estimado, vincular los riesgos a los procesos y establecer para
cada riesgo un nivel objetivo que, por comparación con el riesgo residual, identifica
gaps para su gestión. Para dar el soporte necesario a esta metodología, se dispone de
una aplicación informática OpRisk y el @Risk.

Los indicadores del perfil de riesgo del Conglomerado al 31 de diciembre de 2022 se

encuentran en un Riesgo Medio-Bajo. El tablero de indicadores para seguimiento y
monitoreo del mes actual es el siguiente:
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HISTÓRICO DE INDICADORES CUANTITATIVOS DEL PERFIL DE RIESGO 2022

RIESGO DE CRÉDITO
LINEA DE NEGOCIO VARIABLES ene-22 feb-22 mar-22 abr-22 may-22 jun-22 jul-22 ago-22 sep-22 oct-22 nov-22 dic-22
CONSUMO PERSONAS Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
2,08% 2,13% 2,20% 2,13% 2,09% 2,20% 2,25% 2,31% 2,42% 2,45% 2,49% 2,49%
FÍSICAS crédito BPDC
CONSUMO PERSONAS
Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 2,93% 2,96% 2,81% 2,88% 2,81% 2,86% 2,88% 2,83% 2,85% 2,80% 2,88% 2,71%
FÍSICAS
CONSUMO PERSONAS Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
1,23 1,28 1,21 1,19 1,18 1,17 1,17 1,17 1,16 1,52 1,48 1,57
FÍSICAS sobre mora mayor a 90 días
VIVIENDA PERSONAS Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
1,04% 1,03% 1,01% 0,95% 0,90% 0,94% 0,96% 0,92% 0,93% 0,86% 0,83% 0,86%
FÍSICAS crédito BPDC
VIVIENDA PERSONAS
Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 2,84% 2,85% 2,77% 2,76% 2,72% 2,66% 2,61% 2,59% 2,62% 2,51% 2,49% 2,45%
FÍSICAS
VIVIENDA PERSONAS Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
1,18 1,18 1,18 1,19 1,19 1,19 1,19 1,19 1,20 1,56 1,55 1,63
FÍSICAS sobre mora mayor a 90 días
VEHÍCULOS PERSONAS Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
0,46% 0,23% 0,59% 0,58% 0,29% 0,14% 0,28% 0,20% 0,24% 0,11% 0,21% 0,30%
FÍSICAS crédito BPDC
VEHÍCULOS PERSONAS
Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 0,30% 0,41% 0,40% 0,48% 0,26% 0,24% 0,33% 0,42% 0,29% 0,27% 0,40% 0,38%
FÍSICAS
VEHÍCULOS PERSONAS Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
1,07 1,03 1,06 1,01 1,07 1,07 1,03 1,03 1,06 3,70 3,31 3,94
FÍSICAS sobre mora mayor a 90 días
TARJETAS DE CRÉDITO Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
2,58% 2,56% 2,60% 2,74% 2,85% 2,81% 2,70% 2,80% 2,84% 2,30% 2,44% 2,39%
PERSONAS FÍSICAS crédito BPDC
TARJETAS DE CRÉDITO
Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 0,16% 0,10% 0,24% 0,56% 0,76% 0,65% 0,61% 0,39% 0,50% 0,51% 0,49% 0,48%
PERSONAS FÍSICAS
TARJETAS DE CRÉDITO Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
1,04 1,05 1,05 1,03 1,02 1,03 1,05 1,06 1,04 1,65 1,57 1,73
PERSONAS FÍSICAS sobre mora mayor a 90 días
Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
SBD 1,91% 1,67% 2,04% 2,08% 1,94% 1,94% 1,91% 2,13% 2,15% 1,77% 1,74% 1,81%
crédito BPDC
SBD Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 4,71% 4,20% 4,71% 5,05% 4,31% 4,02% 3,69% 3,76% 3,37% 3,33% 3,61% 3,71%
Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
SBD 4,74 5,03 4,94 4,44 4,88 5,10 5,43 5,37 5,81 6,47 5,62 5,57
sobre mora mayor a 90 días
Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
EMPRESARIAL 1,77% 1,40% 1,61% 1,66% 1,58% 1,50% 1,11% 1,14% 1,21% 1,02% 0,99% 0,74%
crédito BPDC
EMPRESARIAL Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 6,78% 5,96% 5,25% 4,85% 4,95% 4,55% 4,45% 4,00% 4,30% 4,16% 4,21% 3,99%
Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
EMPRESARIAL 1,18 1,19 1,22 1,22 1,23 1,24 1,18 1,21 1,21 1,47 1,47 1,53
sobre mora mayor a 90 días
Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
CORPORATIVO 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
crédito BPDC
CORPORATIVO Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
CORPORATIVO 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05
sobre mora mayor a 90 días
Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
SECTOR PÚBLICO 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
crédito BPDC
SECTOR PÚBLICO Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
SECTOR PÚBLICO 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05
sobre mora mayor a 90 días
Pérdida crediticia esperada interna sobre el saldo de cartera de
SECTOR FINANCIERO 0,00% 0,28% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,49% 0,50% 0,50% 0,50% 0,42% 1,00%
crédito BPDC
SECTOR FINANCIERO Mora mayor a 90 días normativa sobre cartera crediticia 0,00% 0,03% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Promedio individual de cobertura de estimaciones normativas
SECTOR FINANCIERO 1,05 0,77 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05 1,05
sobre mora mayor a 90 días
SUBSIDIARIAS RC_POPULAR PENSIONES 0,79% 0,78% 0,74% 0,71% 0,68% 0,65% 0,74% 0,69% 0,69% 0,66% 0,64% 0,62%
SUBSIDIARIAS Riesgo de crédito por exceso de concentración_PVALORES 1,67% 1,58% 1,57% 1,89% 1,88% 1,85% 2,85% 2,32% 4,27% 3,49% 3,74% 3,51%
SUBSIDIARIAS Riesgo de crédito por calificación PVALORES 6,09% 6,07% 5,04% 5,77% 6,70% 6,00% 6,06% 6,48% 6,87% 6,38% 6,56% 6,56%
SUBSIDIARIAS Requerimiento mínimo de capital por riesgo de crédito PSAFI 8,21% 7,12% 7,28% 7,63% 9,19% 5,76% 4,77% 8,36% 8,92% 10,03% 8,40% 7,01%
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RIESGO DE TIPO DE CAMBIO

LINEA DE NEGOCIO VARIABLES ene-22 feb-22 mar-22 abr-22 may-22 jun-22 jul-22 ago-22 sep-22 oct-22 nov-22 dic-22

TESORERIA Posición de Negociación/CB 0,06% 0,30% 0,72% 0,11% -0,04% 0,11% 0,20% 0,48% 0,42% 0,34% -0,09% 0,01%
TESORERIA Posición estructural/CB 10,65% 10,98% 11,55% 12,32% 12,81% 13,73% 12,70% 11,82% 11,09% 9,79% 9,48% 9,16%
TESORERIA Posición Expuesta en Moneda Extranjera/CB 10,59% 10,68% 10,83% 12,21% 12,85% 13,58% 12,49% 11,33% 10,67% 10,14% 9,57% 9,14%
SUBSIDIARIAS Riesgo cambiario_PPENSIONES 8,39% 8,63% 9,27% 8,91% 9,13% 8,62% 8,64% 8,15% 7,27% 6,95% 6,70% 6,70%
SUBSIDIARIAS Posición neta cambiaria_PVALORES 0,37% 0,02% 1,12% 0,50% 1,63% 1,49% 2,62% 1,80% 1,73% 1,20% 0,65% 1,98%
RIESGO DE TASAS DE INTERÉS
LINEA DE NEGOCIO VARIABLES ene-22 feb-22 mar-22 abr-22 may-22 jun-22 jul-22 ago-22 sep-22 oct-22 nov-22 dic-22

TESORERIA Descalce tasa de interés MN 579 079,00 634 579,52 635 931,74 643 822,62 630 244,07 708 930,90 711 640,95 770 599,37 842 807,11 776 276,93 779 664,79 837 603,86
TESORERIA Descalce tasa de interés ME - 86 956,00 - 26 557,35 - 33 576,65 - 28 614,03 - 58 117,19 - 40 905,40 - 47 663,00 - 30 312,20 - 34 059,20 - 43 571,25 - 16 866,00 - 25 985,53
SUBSIDIARIAS Riesgo tasas de interés_PPENSIONES 1,25% 1,00% 1,01% 0,93% 0,84% 0,76% 0,82% 1,09% 1,23% 1,14% 1,06% 1,18%
RIESGO DE PRECIO
LINEA DE NEGOCIO VARIABLES ene-22 feb-22 mar-22 abr-22 may-22 jun-22 jul-22 ago-22 sep-22 oct-22 nov-22 dic-22
TESORERIA Valor en riesgo_BPDC (Portafolio Total) 0,95% 0,87% 0,84% 0,73% 0,70% 0,70% 0,93% 1,27% 1,77% 1,81% 1,82% 1,89%
TESORERIA Duración (Portafolio Total) 3,47% 3,41% 3,38% 3,34% 3,31% 3,04% 3,12% 3,07% 3,05% 3,09% 3,07% 3,06%
TESORERIA Valor en riesgo_BPDC (Cartera transaccional) 1,32% 1,24% 1,24% 1,05% 1,03% 1,01% 1,33% 1,76% 2,38% 2,43% 2,48% 2,53%
TESORERIA Duración (Cartera transaccional) 3,61% 3,55% 3,56% 3,52% 3,47% 3,24% 3,20% 3,15% 3,16% 3,19% 3,18% 3,17%
SUBSIDIARIAS Valor en Riesgo_PPENSIONES 1,15% 1,16% 1,15% 1,05% 0,83% 0,80% 0,82% 1,10% 1,36% 1,36% 1,37% 1,69%
SUBSIDIARIAS Valor en Riesgo_PVALORES 2,36% 2,31% 2,20% 1,71% 1,76% 1,85% 2,15% 2,07% 2,32% 2,56% 2,34% 2,37%
SUBSIDIARIAS RIESGO DE MERCADO_PSAFI 15,50% 13,46% 13,86% 13,87% 7,63% 7,87% 8,92% 8,98% 9,45% 9,64% 9,48% 8,31%
SUBSIDIARIAS Valor en Riesgo_PSEGUROS 0,98% 1,71% 1,73% 1,22% 0,78% 0,76% 0,85% 1,38% 2,24% 2,20% 2,30% 2,33%
RIESGO DE LIQUIDEZ
LINEA DE NEGOCIO INDICADOR ene-22 feb-22 mar-22 abr-22 may-22 jun-22 jul-22 ago-22 sep-22 oct-22 nov-22 dic-22

TESORERÍA ICL colones 352,76% 466,05% 351,65% 744,01% 657,00% 327,23% 519,95% 758,11% 605,80% 493,96% 323,15% 272,40%
TESORERÍA ICL dólares 350,93% 361,33% 360,40% 448,71% 280,45% 298,92% 276,65% 353,45% 404,64% 393,76% 448,50% 485,46%
TESORERÍA Flujo de efectivo diario moneda nacional 1,32 1,27 1,21 1,31 1,15 1,38 1,70 1,18 1,26 1,17 1,57 14,10
TESORERÍA Flujo de efectivo diario moneda extranjera 3,83 5,17 12,97 7,40 3,85 13,26 2,76 3,55 4,74 16,29 6,03 49,21
TESORERÍA Brechas de liquidez 522 115,00 578 911,37 591 536,95 550 533,49 555 533,56 480 465,69 539 183,51 514 688,04 549 005,52 587 016,78 459 758,91 465 064,42
TESORERÍA Coeficiente Financiación Estable Neta (NSFR) 92% 95% 95% 95% 97% 94% 91% 95% 94% 112% 110.99% 108%
SUBSIDIARIAS Liquidez PPENSIONES 0,95 1,15 0,84 1,32 1,00 2,81 1,04 1,64 1,13 1,20 1,43 N.A.
SUBSIDIARIAS % Endeudamiento P SAFI 6,00% 7,00% 6,00% 7,00% 7,00% 7,00% 8,00% 8,00% 7,00% 8,00% 8,00% 4,00%
SUBSIDIARIAS Endeudamiento P VALORES 0,89 0,84 0,92 0,89 1,00 1,01 1,04 1,02 1,03 0,92 0,91 0,91
SUBSIDIARIAS Saldo Abierto ajustado por riesgo (SAAR) VALORES 6,58 7,16 6,93 7,42 7,96 8,05 7,42 7,19 7,46 7,09 6,53 6,81
SUBSIDIARIAS P. SEGUROS 1,59 1,68 1,54 1,57 1,63 1,54 2,36 1,56 1,63 1,60 1,56 1,59
RIESGO OPERATIVO
ENTIDAD ene-22 feb-22 mar-22 abr-22 may-22 jun-22 jul-22 ago-22 sep-22 oct-22 nov-22 dic-22
BANCO Riesgo Operativo BPDC 13,88% 14,39% 14,12% 13,25% 14,59% 13,62% 14,33% 14,02% 13,78% 14,11% 13,73% 14,36%
SUBSIDIARIAS Popular Pensiones 0,00% 0,38% 0,27% 0,37% 0,37% 0,37% 0,36% 0,35% 0,34% 0,33% 0,32% 0,32%
SUBSIDIARIAS Popular Valores 7,29% 7,58% 7,62% 7,71% 7,77% 7,81% 7,95% 8,21% 8,42% 8,37% 8,86% 8,09%
SUBSIDIARIAS Popular SAFI 29,44% 30,09% 30,00% 30,41% 32,70% 29,88% 30,57% 29,12% 29,80% 29,63% 27,10% 25,99%
SUBSIDIARIAS Popular Seguros 1,33 1,33 1,33 1,33 1,33 1,33 1,33 1,33 1,33 1,33 1,33 1,33
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HISTÓRICO DE INDICADORES CUALITATIVOS DEL PERFIL DE RIESGO 2022

VARIABLES ene-22 feb-22 mar-22 abr-22 may-22 jun-22 jul-22 ago-22 sep-22 oct-22 nov-22 dic-22

Porcentaje de Indicadores fuera de apetito 12,70% 14,29% 14,29% 15,87% 11,11% 12,70% 11,11% 12,70% 9,52% 7,94% 9,52% 11,29%
Perfil de Tipo de Riesgo Estratégico y reputacional 2,00 2,00 2,00
Grado de Madurez del Gobierno Corporativo Bajo Bajo Bajo Bajo Bajo Bajo Bajo Bajo Bajo Bajo Bajo Bajo
Cumplimiento de Objetivos estratégicos (trimestral) 95,00% 95,00% 93,00% 93,00% 93,00% 94,00% 94,00% 94,00% 95,97% 95,97% 95,97% 95,97%
Perfil de Riesgos estratégicos mapeados (trimestral) 2,78 2,78 2,82 2,82 2,82 2,82 2,82 2,82 2,86 2,86 2,86 2,86
Perfil de riesgos de planes de acción de la estrategia (trimestral) 2,33 2,33 2,33 2,33 2,33 2,35 2,35 2,35 2,35 2,35 2,35 2,33
Perfil riesgos PAO de las direcciones (trimestral) 1,66 1,66 1,68 1,68 1,68 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67
Perfil de Riesgo de Proyectos (% proyectos fuera de apetito) 1,93 2,00 2,04 2,07 2,01 1,97 2,04 2,08 2,07 2,03 1,88 1,89
Riesgo reputacional 2,90 2,90 1,40 1,40 1,40 1,40 1,40 1,40 1,60 1,60 1,60 1,60
Perfil de Tipo de Riesgo Legal y Cumplimiento 1,20 1,20 1,20
Incumplimiento Normativo (trimestral) 2,20% 2,20% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 1,00% 1,00% 1,00% 1,00%
Proyectos de Ley que afecten el Conglomerado 0,0136% 0,0136% 0,0136% 0,0136% 0,0136% 0,0136% 0,0136% 0,0136% 0,0100% 0,0100% 0,0100% 0,0100%
Calificación promedio del nivel de riesgo de LC/FT/FPDM de los clientes
41,00% 41,00% 40,00% 40,00% 40,00% 40,00% 40,00% 40,00% 40,00% 40,00% 40,00% 40,00%
(trimestral)
Alertas transaccionales que incumplieron su plazo de atención (trimestral) 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67 1,67
Denuncias de clientes 0,01% 0,00% 0,00% 0,02% 0,00% 0,02% 0,02% 0,01% 0,01% 0,01% 0,01% 0,01%
Perfil de Tipo de Riesgo de TI 1,50 1,50 1,33
Caida de sistemas mayores o igual a dos horas 45,83% 45,83% 25,00% 25,00% 25,00% 25,00% 25,00% 25,00% 0,00% 6,25% 6,25% 12,50%
Planes de mitigación de riesgos de TI vencidos y desfasados 2,65% 2,65% 0,00%
Perfil de Riesgo por Procesos de TI 1,88 1,88 1,88
Porcentaje de problemas cerrados en el periodo evaluado 100,00% 100,00% 100,00%
Porcentaje de las infracciones derivadas por los proveedores de TI 9,00% 9,00% 8,00%
Cumplimiento de requerimientos de desarollos de software catalogados de
79,50% 79,50% 82,00%
alta prioridad
Perfil de Tipo de Riesgo de Seguridad de Información y Ciberseguridad 1,67 1,33 1,33
Perfil de criticidad de debilidades de seguridad de información y
1,60 1,58 1,54
ciberseguridad
Estado de los controles operativos de seguridad de información y
93,25% 96,84% 96,84%
ciberseguridad
Planes de mitigación de riesgos de seguridad de información y
13,64% 0,00% 0,00%
ciberseguridad vencidos y desfasados
Ponderación 64,29% 64,29% 64,29% 66,67% 64,29% 64,29% 64,29% 64,29% 54,76% 54,55% 53,03% 51,52%

Nota 34. Contingencias

Litigios
Al 31 de diciembre de 2022 existen juicios en contra del Conglomerado. La
administración cambió en el período 2006 la metodología para el cálculo de la provisión
para litigios, tomando como criterios la instancia judicial en que se encuentre cada caso y
la probabilidad de pérdida asignada por el Área Legal, existiendo una provisión al 31 de
diciembre de 2022 por ¢1,465,590,589 (2021: ¢4,230,429,372).
Procesos judiciales inestimables
Al 31 de diciembre de 2022 el Conglomerado presenta procesos judiciales con una
cuantía inexistente y donde el Conglomerado es el demandado.
Obligaciones laborales
Existe un pasivo contingente por el pago de auxilio de cesantía al personal del
Conglomerado según el tiempo de servicio y de acuerdo con lo que dispone el Código de
Trabajo, el cual podría ser pagado en casos de despido sin justa causa, por muerte o
pensión. Bajo condiciones normales los pagos por el concepto indicado no han de ser
importantes. El Banco traslada mensualmente a Coopebanpo y Asebanpo los importes
por este concepto.
 - 126 -

El Conglomerado está sujeto a revisiones por parte de la Caja Costarricense del Seguro
Social y de otras entidades estatales en materia laboral, las cuales podrían revisar las
declaraciones de salarios reportados y requerir reclasificaciones de dichas declaraciones.

El Conglomerado está sujeto a posibles pasivos contingentes por obligaciones producto

de convenciones colectivas.

Fiscales

Los registros contables del Conglomerado pueden ser revisados por la Dirección General
de Tributación según prescripción hasta por los años fiscales 2022, 2021, 2020, 2019 y
2018 por lo que existe una posible contingencia por la aplicación de conceptos fiscales
que pueden diferir de los que ha utilizado el Conglomerado para liquidar sus impuestos.

Nota 35. Fondo de Financiamiento para el Desarrollo, Ley 8634 “Sistema de Banca para el
Desarrollo

Al 31 de diciembre de 2022 el Banco Popular cuenta con un saldo de ¢24,740,170,229

(2021: ¢22,105,293,846) registrado en patrimonio como “aportes de utilidad neta del
Banco”.

El 1 de diciembre de 2011 la Dirección Ejecutiva del Consejo Rector del Sistema de

Banca para el Desarrollo comunicó la aprobación del Programa BP Mujeres Empresarias,
mediante el cual se colocarán estos recursos. Lo anterior, en cumplimiento al artículo 116
del Reglamento de la Ley 8634, el cual estipula que para colocar los recursos del Fondo
de Financiamiento para el Desarrollo se debe crear un programa especial y ser aprobado
por el Consejo Rector.
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Seguidamente se presenta un resumen de su situación financiera al 31 de diciembre:

Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Fondo de Financiamiento para el Desarrollo
Balance general
Al 31 de diciembre
(En colones sin céntimos)

2022 2021
Activos
Inversiones en instrumentos financieros ¢ 115,284,644 961,287,802
Valor razonable cambio en resultados 115,284,644 961,287,802
Cartera de créditos 37,313,229,751 32,295,601,602
Créditos vigentes 32,430,090,171 28,220,578,923
Créditos vencidos 4,339,777,589 3,647,065,421
Créditos en cobro judicial 658,727,992 578,311,842
(Ingresos diferidos cartera de crédito) (118,779,068) (114,494,194)
Cuentas y productos por cobrar asociados a cartera crédito 334,953,655 192,686,870
(Estimación por deterioro cartera de crédito) (330,932,007) (228,316,038)
(Estimación por deterioro cartera contingente) (608,581) (231,222)
Bienes mantenidos para la venta 321,817,335 264,301,345
Bienes y valores adquiridos en recuperación de créditos 537,422,421 410,223,478
(Estimación para bienes mantenidos para la venta) (215,605,086) (145,922,133)
Otros activos 10,475,892 39,815,735
Operaciones pendientes de imputación 10,475,892 39,815,735
Total activos 37,760,807,622 33,561,006,484
Pasivo y patrimonio
Pasivos
Obligaciones con el público 14,129,278 2,014,171
Obligaciones diversas con el público 14,129,278 2,014,171
Cuentas por pagar y provisiones 7,143,273 13,567,608
Cuentas y comisiones por pagar diversas 7,143,273 13,567,608
Otros pasivos 95,554,822 74,087,663
Otros pasivos 95,554,822 74,087,663
Total pasivos 116,827,373 89,669,442
Patrimonio
Patrimonio del Fondo de Financiamiento para el Desarrollo 24,740,170,229 22,105,293,846
Aporte de utilidad neta del Banco 24,740,170,229 22,105,293,846
Resultado del período 1,537,766,824 980,462,701
Utilidades acumuladas ejercicios anteriores 11,366,043,196 10,385,580,495
Total patrimonio 37,643,980,249 33,471,337,042
Total pasivo y patrimonio ¢ 37,760,807,622 33,561,006,484

Cuentas contingentes deudoras 243,432,486 92,488,622

Cuentas contingentes acreedoras (243,432,486) (92,488,622)
Cuentas de orden deudoras 891,938,082 673,006,698
Cuentas de orden acreedoras (891,938,082) (673,006,698)
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Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Fondo de Financiamiento para el Desarrollo
Estado de resultados
Para el período terminado al 31 de diciembre
(En colones sin céntimos)
2022 2021
Ingresos financieros
Por inversiones en instrumentos financieros ¢ 34,255,039 30,764,502
Por cartera de créditos 1,459,079,748 966,452,991
Productos por cartera vencida 109,057,391 71,539,889
Por otros ingresos financieros 25,649,006 29,641,486
Total ingresos financieros 1,628,041,184 1,098,398,868
Gastos financieros (413,868) 0
Total gastos financieros (413,868) 0
Resultado financiero bruto 1,627,627,316 1,098,398,868

Gasto por estimación de deterioro de activos (216,972,457) (111,174,859)

Recuperación de activos líquidos 14,707,705 4,233,910
Disminución estimación cartera de crédito 88,881,361 21,606,367
Disminución provisiones 14,090,015 0
Resultado financiero neto 1,528,333,940 1,013,064,286

Gastos operativos diversos (167,575,630) (124,204,398)

Comisiones por servicios (18,763,456) (16,098,222)
Gastos de administración de bienes adjudicados (43,052,068) (36,894,658)
Estimación de bienes mantenidos para la venta (105,740,227) (71,211,490)
Otros gastos operativos (19,879) (28)
Gastos de administración 0 0
Gastos generales 0 0
Ingresos operativos diversos 177,008,514 91,602,813
Comisiones por servicios 62,729,575 35,736,235
Disminución de la estimación por bienes mantenidos para la venta 36,162,844 51,061,001
Recuperación de gastos por venta de bienes mantenidos para la venta 6,894,561 483,983
Otros ingresos operativos 71,221,534 4,321,594
Resultado bruto operativo 1,537,766,824 980,462,701
Utilidad del periodo ¢ 1,537,766,824 980,462,701
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a. La cartera de crédito por actividad económica se detalla a continuación:

2022 2021
Comercio y servicios ¢ 27,505,827,507 24,123,429,841
Otros 9,922,768,245 8,322,526,345
¢ 37,428,595,752 32,445,956,186

b. La cartera de crédito por tipo de garantía se detalla como sigue:

2022 2021
Hipotecaria ¢ 29,201,897,279 25,883,985,690
Otros 8,226,698,473 6,561,970,496
¢ 37,428,595,752 32,445,956,186

c. La cartera de crédito por morosidad se detalla a continuación:

2022 2021
Al día ¢ 32,430,090,171 28,220,578,923
Mora 1 a 30 días 1,975,954,750 1,864,472,228
Mora 31 a 60 días 1,466,582,892 1,199,465,991
Mora 61 a 90 días 613,460,151 280,213,326
Mora 91 a 180 días 265,658,597 287,425,047
Mora más 180 días 676,849,191 593,800,671
¢ 37,428,595,752 32,445,956,186
Todas las transacciones se han realizado en colones.

Nota 36. Diferencias significativas en la base de presentación de estos estados financieros con
las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF, NIC)

El CONASSIF ha establecido en el Reglamento de Información Financiera (acuerdo

CONASSIF 6-18) cuáles políticas contables deben ser utilizadas en los casos en que las
normas incluyen un tratamiento alternativo y estableció que las NIIF y sus
interpretaciones serán aplicadas en su totalidad por los entes indicados en el alcance del
dicho Reglamento, excepto por los tratamientos prudenciales o regulatorios señalados en
ese mismo documento.

Las diferencias más importantes entre las Normas Internacionales de Información

Financiera (NIIF, NIC) y las regulaciones emitidas para las entidades supervisadas son
las siguientes:
 - 130 -

Norma Internacional de Contabilidad No. 1: Presentación de estados financieros

El CONASSIF ha establecido la adopción en forma parcial de las NIIF. Esta situación se

aparta del espíritu de la NIC 1 que requiere que se cumplan todas las normas y sus
interpretaciones si se adoptan las NIIF.

Norma Internacional de Contabilidad No. 7: Estado de flujos de efectivo

El CONASSIF requiere la aplicación del método indirecto para la elaboración del estado
de flujos de efectivo, sin la opción de elegir el método directo, el cual también es
permitido por las NIIF.

Norma Internacional de Contabilidad No. 16: Propiedades, planta y equipo

Las revaluaciones deben ser realizadas por peritos independientes. Esto podría llevar a
que los bienes revaluados no mantengan su valor razonable como es requerido por la
NIIF 13.

Norma Internacional de Información Financiera 16: Arrendamientos

El arrendatario medirá ese pasivo por arrendamiento al valor presente de los pagos por
arrendamientos restantes, descontados usando la tasa incremental por préstamos del
arrendatario en la fecha de aplicación inicial

La NIIF 16 indica:

En la fecha de comienzo, un arrendatario medirá el pasivo por arrendamiento al valor

presente de los pagos por arrendamiento que no se hayan pagado en esa fecha. Los pagos
por arrendamiento se descontarán usando la tasa de interés implícita en el arrendamiento,
si esa tasa pudiera determinarse fácilmente. Si esa tasa no puede determinarse fácilmente,
el arrendatario utilizará la tasa incremental por préstamos del arrendatario.

Norma Internacional de Información Financiera No. 9: Otras disposiciones

prudenciales relacionadas con cartera de crédito

Las entidades reguladas deberán contar con políticas y procedimientos para determinar el
momento de la suspensión del registro del devengo de las comisiones e intereses de
operaciones de préstamos. Sin embargo, el plazo de la suspensión del devengo no debe
ser mayor a ciento ochenta días.

Para la aplicación de la NIIF 9, específicamente la medición de las pérdidas crediticias

esperadas, se continuará con la regulación prudencial emitida por el CONASSIF para la
cartera de créditos y créditos contingentes concedidos, hasta que esta norma se
modifique.
 - 131 -

Norma Internacional de Información Financiera No. 5: Activos no corrientes

mantenidos para la venta y operaciones descontinuadas

El Consejo requiere el registro de una estimación de un 48 mensual para aquellos activos

no corrientes clasificados como disponibles para la venta, de manera que si no han sido
vendidos en un plazo de cuatro años, se registre una estimación del 100% sobre los
mismos. La NIIF 5 requiere que dichos activos se registren al menor de su importe en
libros o su valor razonable menos los costos de venta, descontados a su valor presente
para aquellos activos que van a ser vendidos en períodos mayores a un año. De esta
manera, los activos de las entidades pueden estar sub-valuados y con excesos de
estimación.

En el caso de las entidades supervisadas por SUGEF, los bienes propiedad de la entidad
cuyo destino es su realización o venta: bienes mantenidos para la venta, deben ser
valorados al menor valor entre su importe en libros y su valor razonable menos los costos
de venta.

La entidad debe implementar un plan de venta y un programa para negociar los activos a
un precio razonable que permita completar dicho plan en el menor plazo posible.

Para determinar el valor en libros, la entidad debe realizar el registro de una estimación a
razón de un 48 mensual hasta completar el ciento por ciento del valor contable del bien.
Este registro contable iniciará a partir del cierre del mes en que el bien fue i) adquirido,
ii) producido para su venta o arrendamiento o iii) dejado de utilizar.

Nota 37. Normas Internacionales de Información Financiera emitidas no implementadas

El CONASSIF ha establecido cuáles políticas contables deben ser utilizadas en los casos
en que las normas incluyen tratamiento alternativo. Con la emisión del Reglamento de
Información Financiera, (CONASSIF 6-18) se adoptan las NIIF en el mismo
Reglamento.

No se esperan impactos significativos en los estados financieros de las normas

recientemente emitidas.

Nota 38. Contratos

Al 31 de diciembre los contratos del Banco superiores a ¢550,000,000 son:

 - 132 -

2022

Estimación del Fecha de vencimiento

Número de contrato Nombre del contratista Objeto contratado contrato (¢) Fecha de inicio contrato
200017-00 INFOMACROS S.A. SERVICIO DE SOPORTE, MANTENIMIENTO, LICENCIAMIENTO Y DESARROLLO DE NUEVAS
600,000,000 05-05-2022 05-05-2026
FUNCIONALIDAD ES PARA LAS HERRAMIENTAS INFORMÁTICAS FINANCIERAS
D&G ATMS Y SEGURIDAD DE COSTA RICA S.R.L. SERVICIOS DE MANTENIMIENTO PREVENTIVO Y CORRECTIVO CON REPUESTOS PARA
700,000,000 18-11-2022 18-11-2026
200055-00 CAJEROS AUTOMATICOS DEL BANCO
 - 133 -

2021

Estimación del Fecha de vencimiento

Número de contrato Nombre del contratista Objeto contratado contrato (¢) Fecha de inicio contrato
041-2018 SERVICIOS COMPUTACIONALES NOVA COMP, S.A. CONTRATACION DE EMPRESAS QUE BRINDEN SERVICIOS DE SOPORTE Y DESARROLLO DE
NUEVAS FUNCIONALIDADES DE
APLICACIONES DESARROLLADAS EN HERRAMIENTAS Y AMBIENTES MICROSOFT, ORACLE, 4,341,050,497 05-06-2018 05-06-2022
JAVA, COVOL, RPG, IBM Y SUN, BAJO LA
MODALIDAD CONSUMO SEGÚN DEMANDA
043-2018 GRUPO BABEL, S.A. CONTRATACION DE EMPRESA QUE BRINDE SERVICIOS DE SOPORTE Y DESARROLLO DE
NUEVAS FUNCIONALIDADES Y APLICACIONES DESARROLLADAS EN HERRAMIENTAS Y
3,943,154,412 05/06/2018 05-06-2022
AMBIENTES MICROSOFT, ORACLE, JAVA, COVOL, RPG, IBM Y SUN, BAJO LA MODALIDAD
CONSUMO SEGÚN DEMANDA
042-2018 GBSYS S.A. CONTRATACION DE EMPRESA QUE BRINDE SERVICIOS DE SOPORTE Y DESARROLLO DE
NUEVAS FUNCIONALIDADES Y APLICACIONES DESARROLLADAS EN HERRAMIENTAS Y 1,771,691,429 05/06/2018 05-06-2022
AMBIENTES MICROSOFT, ORACLE, JAVA, COVOL, RPG, IBM Y SUN, BAJO LA MODALIDAD
156-2018 GBM DE COSTA RICA S.A. ADQUISICION DE LICENCIAS DE SOFTWARE PARA EL AMBIENTE IBM ZSERIE 1,364,458,929 31-07-2018 31-07-2022
0432021004 INSTITUTO COSTARRICENSE DE ELECTRICIDAD CONTRATACIÓN DE SERVICIOS ADMINISTRADOS PARA UNA SOLUCIÓN DE
200009-00 INFRAESTRUCTURA TECNOLÓGICA 1,156,828,881 29-05-2021 29-05-2023
(INFRASTRUCTURE AS A SERVICES, “LAAS")
152-2018 GRUPO ASESORES LEITON GAMBOA S.A. CONTRATACION DE SERVICIOS DE UNA EMPRESA QUE
REALICE ATENCIÓN Y CANALIZAC SOLICIT Y REQUER 704,872,863 31-07-2018 31-07-2022
SOPORTE TECNOLOG Y ADM-CONSDEMANDA
0432021004 ORACLE DE CENTROAMERICA, S.A. RENOVACIÓN DE HERRAMIENTAS ORACLE
788,581,157 27-04-2021 27-04-2025
200015-00
0432019004 SEFISA SISTEMAS EFICIENTES RENOVACION DE LICENCIAS DE HERRAMIENTAS DE SEGURIDAD INFORMATICA
1,433,757,882 03-05-2019 03-05-2023
200007-00 S.A. SISTEMAS
0432019004 SISTEMAS DE RENOVACION DE LICENCIAS DE HERRAMIENTAS DE SEGURIDAD INFORMATICA
200008-00 COMPUTACION CONZULTEK 1,491,935,436 03-05-2019 03-05-2023
DE CENTROAMERICA S. A.
0432019004 SISAP INFOSEC S.A CONTRATACION PARA LA ADQUISICION Y RENOVACION DE LICENCIAS DE USUARIOS SOBRE
200046-00 LA 689,727,083 22-11-2019 22-11-2023
HERRAMIENTA IDENTITY ASSURANCE (ACTIVID)
192-2018 CORREOS DE COSTA RICA S. A. CONTRATACIÓN DE SERVICIOS DE MENSAJERIA 01/11/2018
1,041,582,404 01-11-2022
119-2019 RICOH COSTA RICA SOCIEDAD CONTRATACION DE EMPRESA PARA EL ARRENDAMIENTO DE EQUIPO MULTIFUNCIONAL A
829,250,509 18-07-2019 18-07-2023
ANONIMA NIVEL NACIONAL (CONSUMO SEGÚN DEMANDA)
208-2018 PUBLIMARK S.A CONTRATACION DE SERVICIOS DE AGENCIAS DE PUBLICIDAD PARA EL BANCO POPULAR Y
SUS SOCIEDADES (CONSUMO POR 1,989,001,544 28-01-2019 28-01-2023
DEMANDA)
210-2018 OGILVY & MATHER COSTA RICA SOCIEDAD ANONIMA CONTRATACION DE SERVICIOS DE AGENCIAS DE PUBLICIDAD PARA EL BANCO POPULAR Y
SUS SOCIEDADES (CONSUMO POR
1,783,718,528 28-01-2019 28-01-2023
DEMANDA)

024-2019 POLYMER S.A.

2,450,021,864 09-12-2019 26-08-2022
ALQUILER DE UN EDIFICIO PARA ALBERGAR OFICINAS ADMINISTRATIVAS DEL BANCO POPULAR
015-2018 NETCOM BUSINESS CONTACT CENTER S.A. CONTRAT EMPRESA CENTRO DE CONTACTOS (CONTAC CENTER A LOS CLIENTES DEL BANCO
3,172,065,415 01-03-2018 05-03-2021
POPULAR
184-2018 FESA FORMAS EFICIENTES S.A. CONTRATACION DEL SERVICIO PARA EL ABASTECIMIENTO Y SUMINISTRO DE PRODUCTOS DE
OFICINA CON ACARREO Y
2,050,449,232 15-11-2018 15-11-2022
DISTRIBUICION A NIVEL NACIONAL (CONSUMO SEGÚN DEMANDA)
 - 134 -

Nota 39. Hechos relevantes y subsecuentes

2022

I. Banco Popular y de Desarrollo Comunal

a. El Banco Popular mantiene un monto de estimación adicional en la cartera de

crédito al 31 de diciembre de 2022 por ¢58,399,360,725 de acuerdo con el
siguiente detalle:

Monto adicional estimación corriente ¢ 30,829,723,117

Monto adicional por estimación productos + de
180 días cuentas por cobrar COVID 2,020,248,409
Monto estimaciones contracíclicas 25,549,389,199
Total ¢ 58,399,360,725

b. Mediante oficio DCAC-379-2020 del 4 de diciembre 2020 y DCAC-408-2020 del

31 de diciembre 2020, ambos de la División Contabilidad Analítica Corporativa se
establece la creación de provisión por la suma de ¢3,758 millones al cierre del
periodo 2020 para cubrir la indemnización de aquellos funcionarios que decidan
acogerse durante el año 2021 a la movilidad laboral voluntaria o migración de
salario bases más pluses a salario único. Con corte al 31 de diciembre de 2022 se
han realizado pagos por este concepto por la suma de ¢248,149,049.

c. El BPDC mediante comunicado de hecho relevante DIRFC-202-2021 del 13 de

mayo de 2021 comunicó registro y colocación de valores de la serie BP010 que
pertenece al Programa de Emisión de Bonos colones BPDC 2020 autorizado por la
Superintendencia General de Valores, mediante resolución SGV-R-3533, del 30 de
junio de 2020; esta emisión BP010, es el primer bono verde estructurado por un
emisor de oferta pública en Costa Rica para ser colocado en mercado local. Este
bono es por un monto total de ¢50 mil millones de colones a 5 años plazo,
vencimiento a mayo 2026, referenciado a la TRI de 6 meses + 300 pb (puntos
base). Al 31 de diciembre de 2022, se colocó la totalidad de la emisión.
 - 135 -

d. En el mes de agosto de 2022 el Banco realizó emisión estandarizada por

¢50,105,000,000 según el siguiente detalle:

Registro y captación mediante contratos de suscripción en firme de dos emisiones:

Serie BP018 ISIN CRBPDC0B7960 por ₡56,000,000,000.00 Captado ₡25,105,000,000.00 Vencimiento 09/08/2024
Serie BP019 ISIN CRBPDC0B7978 por ₡56,000,000,000.00 Captado ₡25,000,000,000.00 Vencimiento 09/08/2027

NOMBRE DE LA EMISIÓN BP019 BP018

PROGRAMA AL QUE PERTENECE LA EMISIÓN PROGRAMA DE EMISION DE BONOS COLONES BPDC 2020
FECHA Y NÚMERO DE RESOLUCIÓN DE OFERTA
SGV-R-3533 de 30 de marzo de 2020
PÚBLICA DEL PROGRAMA
CLASE DE INSTRUMENTO BONOS
MONTO Y MONEDA DE LA EMISIÓN 56 000 000 000 COLON (COSTA RICA)
CÓDIGO ISIN CRBPDC0B7960
FECHA DE EMISIÓN 9/8/2022
FECHA DE VENCIMIENTO 9/8/2024
PLAZO 2 AÑOS
DENOMINACIÓN O VALOR FACIAL 5 000 000 COLON (COSTA RICA)
TASA DE INTERÉS BRUTA 9,65%
FACTOR DE CÁLCULO 30/360
PERIODICIDAD SEMESTRAL

NOMBRE DE LA EMISIÓN BP019

PROGRAMA AL QUE PERTENECE LA EMISIÓN PROGRAMA DE EMISION DE BONOS COLONES BPDC 2020
FECHA Y NÚMERO DE RESOLUCIÓN DE OFERTA
SGV-R-3533 de 30 de marzo de 2020
PÚBLICA DEL PROGRAMA
CLASE DE INSTRUMENTO BONOS
MONTO Y MONEDA DE LA EMISIÓN 56 000 000 000 COLON (COSTA RICA)
CÓDIGO ISIN CRBPDC0B7978
FECHA DE EMISIÓN 9/8/2022
FECHA DE VENCIMIENTO 9/8/2027
PLAZO 5 AÑOS
DENOMINACIÓN O VALOR FACIAL 5 000 000 COLON (COSTA RICA)
TASA DE INTERÉS BRUTA 10,65%
FACTOR DE CÁLCULO 30/360
PERIODICIDAD SEMESTRAL

e. El CONASSIF, mediante artículo 5, del acta de la sesión 1640-2021, celebrada el

28 de enero de 2021 procedió con la aprobación del Reglamento de Gestión del
Fondo de Garantía y de otros Fondos de Garantía (OFG) el cual rige tres meses
después de su publicación en el diario oficial La Gaceta. Publicado en el Alcance
23 a La Gaceta 22 del miércoles 3 de febrero del 2021.
 - 136 -

El FGD dispone del uso contingente de una porción equivalente al dos por ciento
(2,0%) del total de los pasivos sujetos a EML o reserva de liquidez de cada una de
las entidades contribuyentes. Esos recursos son considerados como garantía del
Fondo y se utilizarán para cubrir el pago directo de los depósitos garantizados o
para apoyar un proceso de resolución cuando los recursos del respectivo
compartimento al que pertenece la entidad contribuyente sean insuficientes para
asistir a la resolución o al pago de los depósitos, hasta por el monto faltante,
conforme así lo instruya el CONASSIF. Las entidades contribuyentes sujetas a la
reserva de liquidez deberán mantener en el Fideicomiso de Garantías del Sistema
de Pagos del Banco Central, valores y depósitos por una cuantía equivalente al dos
por ciento (2,0%) de los pasivos sujetos a la reserva de liquidez. El BPDC debe
constituir esta garantía, trasladando al Fideicomiso de Garantías del Sistema de
Pagos del Banco Central, el 2% del total de sus depósitos y captaciones,
exceptuando los depósitos en cuenta corriente que están sujetos a encaje, a partir
de títulos valores de la mejor calidad crediticia.

Al 31 de diciembre de 2022, el Banco mantiene en este Fondo ¢61,661,040,331,

los cuales se mantiene en la cuenta 125-90 como inversiones restringidas

Con respecto a la normativa establecida por el FGD sobre el 2% que deben

mantener las entidades como garantía de los depósitos en cuentas corrientes, el
Banco presenta por este concepto al 31 de diciembre de 2022 la suma de
¢1,837,952,524 registrados en la cuenta contable 116-29.

f. Según comunicado realizado por CONASSIF, mediante oficio CNS-1698/08 del

10 de noviembre de 2021 el cual hace referencia a la Resolución SGF-3103-2021
del 29 de octubre de 2021, emitida SUGEF, a partir del 1 de noviembre de 2021,
inclusive, deberá suspenderse el registro contable como ingresos de la entidad, del
devengo de intereses por más de 180 días, lo cual ha generado en el año 2022 la no
contabilización de ingresos por este concepto por ¢221,283,389.

g. En el mes de setiembre de 2021, mediante oficio DIRJ-SUB-106-2021 remitido

por la Dirección de Consultoría Jurídica se informa que la Superintendencia
General de Entidades Financieras falló Órgano Decisor Sancionador, ODP-BP-
SBD-003-2019 seguido contra el Banco Popular y de Desarrollo Comunal
mediante resolución del 16 de setiembre de 2021 en la cual le impuso una multa
equivalente al 0.5% del patrimonio al mes de diciembre 2015, lo cual generó el
registro de una provisión en el rubro de litigios por la suma de ¢2,684,506,040.

Mediante oficio DIRJ-SUB-0083-2022 remitido por la Dirección Jurídica se indica

que según resolución del CONASSIF CNS-1709/09 del 21 de enero del 2022,
dispuso en firme:
 - 137 -

“… declarar con lugar el recurso de apelación planteado por el Banco Popular

y de Desarrollo Comunal contra la resolución SGF-2683-2021, del 16 de
setiembre de 2021, dictada por la Superintendencia General de Entidades
Financieras, revocándose la sanción establecida en ella por haberse dictado en
contravención de los Principios de Intimación e Imputación y, en consecuencia,
haberse violentado el Principio de Defensa y del Debido Proceso contemplados
en el artículo 41 de la Constitución Política y adicionalmente haberse
violentado el Principio de la Norma más favorable. En consecuencia, lo
procedente es absolver de toda responsabilidad al Banco Popular y de
Desarrollo Comunal. Asimismo, se resolvió dar por agotada la vía
administrativa.”

Lo anterior origina que en el mes de enero 2022 se proceda con la disminución de

la provisión de litigios que tiene el Banco Popular para cubrir dicho proceso y en
su defecto la generación de ingreso por la suma de ¢2,684,506,040.

h. Al 31 de diciembre de 2021 se mantenía una provisión para el pago del incentivo

del Balance Score Card y el mes de mayo 2022 se procedió a realizar la
cancelación a aquellos funcionarios que cumplieron con los indicadores
establecidos para tales efectos y el registro como ingresos del exceso según el
siguiente detalle:

Provisión BDP Cargas patronales

Saldo al 31-12-21 ¢ 2,868,000,000 1,147,000,000
Monto pagado en mayo 2022 1,082,535,444 429,996,657
Monto liquidado como ingresos 1,585,464,556 637,003,343
Monto de ingresos total ¢ 2,652,464,556

i. En el mes diciembre 2022 mediante acuerdo No.40-art 03 Acd.03 ALCO- 2022 se

establece, “Autorizar la liquidación contable contra resultados del período de los
rubros, correspondientes a los remanentes de las cuentas contables asociadas a
los contratos colectivos de las pólizas de vida, desempleo e incendio, identificados
al 31 de diciembre de 2018, los cuales cumplen con las condiciones consultados a
SUGEF”

En acatamiento del acuerdo mencionado se procedió con la liquidación de los

saldos prescritos en las cuentas de pasivo por concepto de pólizas contra
resultados, lo cual originó un registro en total en ingresos por la suma de
¢4,180,283,539 según se detalla en el siguiente cuadro:
 - 138 -

Cuenta de
Cuenta de pasivo Monto en dólares Monto en colones
ingresos
242-09-1-00-01 539-99-1-00-93 0 439 259 817
242-09-1-00-02 539-99-1-00-93 0 263 831 339
242-09-1-00-21 539-99-1-00-93 0 124 974 599
243-99-1-00-04 524-99-1-00-04 0 1 058 111 484
242-09-2-00-01 539-99-2-00-93 179 561 106 120 362
242-09-2-00-02 539-99-2-00-93 3 645 241 2 154 337 307
242-09-2-00-11 539-99-2-00-93 43 773 25 869 996
242-09-2-00-21 539-99-2-00-93 13 162 7 778 635
Total 3 881 737 4 180 283 539

j. En el mes diciembre 2022 mediante acuerdo No.40-art 02 Acd.02 ALCO- 2022 se

establece, “Autorizar la liquidación contable contra resultados del período la
partida por concepto de remanente del servicio de Puntos de Venta VISA,
acumulado al corte de octubre 2016 por la suma de ¢4 547 388 418; contenido
económico que se encuentra contablemente registrado en la cuenta pasiva 242-99-
1-00-62 Puntos de Venta VISA.”

En acatamiento del acuerdo mencionado se procedió con la liquidación de los

saldos prescritos en la cuenta 242-99-1-00-62 lo que generó una afectación contra
ingresos por la suma de ¢4,547,265,966.

k. En el mes de diciembre de 2022 se efectúa ajuste por revaluaciones de edificios y

terrenos lo cual hace que se presente una disminución en la cuenta de activo y de
patrimonio por ese concepto por la suma de ¢4,890,363,248.

l. En el mes de diciembre 2022 se procede con el registro de impuesto diferido sobre

cuentas de provisiones lo cual genera aumento en la cuenta de activo por ese
concepto y utilidades acumuladas de periodos anteriores por la suma de
¢4,066,066,737.

m. Para el periodo 2022, el Área de Fondos Especiales decidió no solicitar el traslado

de los recursos provenientes de las utilidades del periodo 2021.

n. Entre los meses de agosto a diciembre del año 2022 el Banco Popular realizó
captaciones estandarizadas de acuerdo con el siguiente detalle:
 - 139 -

Fecha
MONTO DE LA Tipo de Fecha Tasa
Serie ISIN Moneda Monto Colocado Monto disponible Vencimient Plazo
SERIE valor Emisión facial
o
BP018 CRBPDC0B7960 ₡56,000,000,000.00 Bonos Colones ₡25,105,000,000.00 ₡30,895,000,000.00 9/8/2022 9/8/2024 2 años 9.65%*
BP019 CRBPDC0B7978 ₡56,000,000,000.00 Bonos Colones ₡25,000,000,000.00 ₡31,000,000,000.00 9/8/2022 9/8/2027 5 años 10.65%*
BP020 CRBPDC0B7986 ₡10,000,000,000.00 Bonos Colones ₡10,000,000,000.00 ₡0.00 12/10/2022 12/10/2032 10 años 12.36%*
BP021 CRBPDC0B7994 ₡6,000,000,000.00 Bonos Colones ₡6,000,000,000.00 ₡0.00 4/11/2022 4/11/2033 11 años 12.47%*
BP022 CRBPDC0B8000 ₡5,000,000,000.00 Bonos Colones ₡5,000,000,000.00 ₡0.00 17/11/2022 17/11/2027 5 años 12.00%*
BP023 CRBPDC0B8018 ₡4,000,000,000.00 Bonos Colones ₡4,000,000,000.00 ₡0.00 23/12/2022 14/12/2027 1791 días 12.00%*

o. El Banco implementó una estrategia de mantener fija las tasas de interés de la

cartera de crédito expuesta al riesgo de tasas por un periodo de tres meses, todo
esto como una medida para coadyuvar a la clientela a sobrellevar el impacto en los
movimientos al alza de la Tasa Básica Pasiva que se ha venido presentando en los
últimos meses; y a su vez, con dicha estrategia se mantiene el control de saldo en
mora mayor a 90 días y de los saldos expuestos a clientes que les aplica la
denominada Ley de Usura.

Se mantiene un monitoreo constante de las cancelaciones anticipadas que afectan

el saldo de cartera, y de los clientes con alto nivel de endeudamiento, lo cual ha
permitido implementar diferentes estrategias para la atracción y retención de
clientes.

Se analizan propuestas de cambios a los productos de las diferentes bancas con un

enfoque basado en riesgos, utilizando criterios técnicos que permitan crear y
mejorar productos con un apetito de riesgo controlado.

Se da continuidad al control de la cartera de clientes que acceden a la Facilidad

Crediticia del Banco Central para la reactivación comercial de los clientes del
Banco.

p. Adicionalmente, se debe hacer mención que en el mes de octubre de 2022 se envió

a SUGEF el primer informe referente al cálculo paralelo de estimaciones bajo la
nueva normativa “Reglamento sobre Cálculo de Estimaciones Crediticias”, que
entrará en vigencia en enero de 2024, la cual, solicita el cálculo de las estimaciones
bajo esta nueva normativa y la actual, y realizar reportes trimestrales, a partir del
mes de octubre con el cierre del mes de setiembre.

En este sentido, con las cifras al cierre de setiembre de 2022 se tendría un “ahorro”
(a favor) en estimaciones en torno a los ¢27,842,077,641 comparando el cálculo en
ambas normativas.
 - 140 -

q. En el riesgo de mercado, a finales de 2022 las presiones inflacionarias comenzaron

a ceder y han confirmado que el máximo de la inflación global fue alcanzado en
junio. Cuando observamos las causas de este retroceso observamos un mercado de
materias primas que ha retrocedido de manera sostenida y una mejor situación de
las cadenas de suministro global que han visto una mejora sustancial en el precio
medio del contenedor. Estos elementos han disminuido de forma importante los
shocks de oferta que son los que han afectado a la mayoría de las economías del
mundo.

La inflación en Estados Unidos ha alcanzado un 7.1 en el mes de diciembre y sigue

mostrando señales de que van a continuar retrocediendo. Lo anterior ha traído una
relativa estabilidad a los mercados especialmente a los mercados de tasas de
interés quienes especulan que la reserva federal (FED) podría estar muy cerca de
finalizar el ciclo de subidas de la tasa de interés.

Por otro lado, según la edición más reciente del informe Perspectivas económicas
mundiales del Banco Mundial, el crecimiento mundial se está desacelerando
marcadamente debido a la elevada inflación, el aumento de las tasas de interés, la
reducción de las inversiones y las perturbaciones causadas por la invasión de Rusia
a Ucrania. El Banco mundial prevé que la economía mundial crecerá un 1.7% en el
2023 y un 2.7 en el 2021.

Según esta institución la fuerte desaceleración del crecimiento será generalizada:

los pronósticos se corregirán a la baja para el 95 % de las economías avanzadas y
para casi el 70 % de los mercados emergentes y las economías en desarrollo.

El Banco Mundial prevé que el crecimiento de las economías avanzadas se

desacelerará del 2,5 % en 2022 al 0,5% en 2023. En las últimas dos décadas, las
desaceleraciones de esta magnitud han sido la antesala de una recesión mundial.
En Estados Unidos, el crecimiento caerá al 0,5% en 2023, 1,9 puntos porcentuales
por debajo de los pronósticos anteriores y el desempeño más deficiente fuera de las
recesiones oficiales desde 1970. En 2023, se espera la zona del euro no registre
crecimiento, lo que representa una revisión a la baja de 1,9 puntos porcentuales.
China crecerá un 4,3%, es decir, 0,9 puntos porcentuales por debajo de los
pronósticos anteriores.

En la economía nacional, para el cuarto trimestre del año, de acuerdo con las cifras
del Índice Mensual de Actividad Económica con corte al mes de noviembre, se ha
moderado la recuperación observada entre 2021 y 2022, más de un año después de
iniciada la pandemia. La variación interanual del índice se ha mantenido cercana al
3,0% durante todo el segundo semestre, cifra muy cercana al promedio observado
durante los años 2016 a 2019 (2,9%). Por otro lado, la variación de promedios de
12 meses, que contabiliza la evolución del crecimiento durante 2021, mantiene su
tendencia a la baja y se ubicó en 5,0% al cierre de noviembre.
 - 141 -

Con respecto a las actividades económicas, se observa una moderación en términos

generales, con las excepciones de los sectores de información y comunicaciones
(creciendo 13,0% interanual) y actividades profesionales (creciendo 11,7%
interanual). Sectores como los de transporte y turismo (alojamiento y restaurantes)
se moderaron luego de la fuerte recuperación observada hasta mediados del año
2022; mientras que transporte logró rebasar el nivel de febrero 2020, el sector de
turismo pierde impulso y no llega al nivel pre-pandemia, ubicándose
aproximadamente 10% por debajo de dicho nivel. Finalmente, se encuentran en
terreno negativo los sectores de construcción, agricultura y administración pública.

Con respecto a las cifras fiscales a noviembre del presente año, el Gobierno
destaca que se cumplen las metas pactadas con el Fondo Monetario Internacional.
Los resultados observados a falta de un mes para cerrar el año 2022 indican un
superávit primario de 2,3% del PIB, mientras que el déficit financiero es de 2,0%
del PIB, para una mejora -en ambos casos- cercana a dos puntos porcentuales
respecto a lo observado doce meses atrás. Para lograr estos resultados, es
importante el aporte de los impuestos directos, con un crecimiento de 18,8%,
proveniente principalmente de personas jurídicas, mientras que, por el lado de los
egresos, el gasto corriente se contrajo como porcentaje del PIB, en la suma
equivalente a 0,8 puntos porcentuales.

El tipo de cambio promedio negociado en Monex cerró la última sesión del año en
¢597,34 aunque dicho precio ha seguido cayendo, hasta ubicarse en ¢573,98 el
viernes 13 de enero. De acuerdo con estas cifras, la apreciación del colón para el
año 2022 se ubicó en 7,01%, mientras que la interanual a la fecha de entrega de
este informe se ubica en 9,62%. Asimismo, se han incrementado en forma
considerable los montos negociados en el mercado mayorista, superando la cifra de
US$30 millones por día (según promedio móvil de tres meses). Este
comportamiento viene acompañado de un fuerte superávit de las ventanillas
bancarias, estabilizándose en niveles que no se han visto desde el año 2008,
cuando el Banco Central inició la publicación de esta información.

Con respecto a la inflación medida por el Índice de Precios al Consumidor, al

cierre del año 2022 se ubicó en 7,88%, no solo moderando su crecimiento, sino
que también disminuyendo (el índice cayó en los meses de setiembre y octubre)
desde el máximo observado de 12,13%. En forma similar, también se ha moderado
la variación interanual del índice subyacente IEF (excluye algunas materias
primas, pasando del máximo de 6,24% a 4,29%. En ausencia de choques
importantes, los fuertes incrementos del IPC durante el primer semestre de 2022
deberían generar tasas de variación moderadas para los meses por venir.
 - 142 -

El Banco ha continuado con un seguimiento continuo de los eventos a nivel

internacional y local tratando siempre de anticipar los aspectos que puedan afectar
las decisiones del Conglomerado BPDC. A nivel de mercado se ha continuado con
las capacitaciones de entorno a juntas directivas, clientes y a nivel interno de
nuestra institución. Así mismo se continuo con el seguimiento de manera mensual
de los indicadores del perfil de riesgo de cada uno de los fondos administrados a
nivel Conglomerado, de manera de actualizar las distintas alertas que puedan ir
generando los distintos fondos de mercado conforme seguimos en este proceso de
una transición hacia un nuevo equilibrio de las tasas de interés. Por otra parte, se
ha continuado con la modelación de la tasa de política monetaria para medir su
impacto sobre la tasa básica y su efecto en la morosidad del sistema financiero y
así evaluar las medidas que se deban tomar sobre la cartera de clientes del BPDC
para garantizar la sostenibilidad de largo plazo del negocio

En el riesgo de tasas de interés, el ritmo de crecimiento de los agregados

monetarios ha tendido a moderarse y se mantienen los ajustes al alza en la TPM
por parte del Banco Central de Costa Rica. Lo cual es razonable tras el proceso de
transición de salida de la Pandemia COVID-19 y la guerra entre Rusia y Ucrania,
que ha provocado que la economía internacional vea agudizado los riesgos como el
incremento en el nivel general de precios, el precio del petróleo y de las materias
primas. Aunque en el último trimestre del año dichos ajustes pareciera haber
llegado a su nivel máximo, aunque se mantiene la expectativa de menor
crecimiento de la economía, lo cual generó una reversión en la tendencia del nivel
general de precios y en las expectativas de inflación.

Por su parte a nivel de la economía local, se atraviesa por un proceso de

expectativas de ajuste al alza en las tasas de interés provocado por el incremento
en el nivel general de precios, con un alto componente externo dados los factores
citados, esto ha contribuido a que los premios por invertir en colones se corrijan y
mitigue el efecto de dolarización del ahorro que a su vez disminuye la presión en el
mercado cambiario.

Por tanto, el escenario esperado de tasas según la estructura de balance que

mantiene la entidad requiere una gestión proactiva del negocio para este riesgo de
forma tal que atenúe los efectos en el margen de intermediación, para ello se está
trabajando en la búsqueda de la mejor estrategia de corrección de tasas
principalmente en la estructura activa no referenciada que mitigue este riesgo.

En lo que respecta al tipo de cambio, sobresale su tendencia de mercado al alza

hacia el cierre de 2021 y el primer semestre del 2022, aunque en segundo semestre
del año varió su tendencia a la baja y registra una marcada apreciación hacia el
cierre del año, al respecto, se debe recordar que el Banco Popular mantiene como
estrategia un balance en dólares neutro, lo cual le permite mantener una cobertura
natural y con esto que el tipo de cambio desde el punto de vista de valoración de
activos y pasivos no genere ganancias o pérdidas significativas.
 - 143 -

En el año 2022, el ritmo de crecimiento de los agregados monetarios ha tendido a

moderarse. Lo cual es razonable tras el proceso de transición de salida de la
Pandemia COVID-19 y la menor incertidumbre generada, sin embargo, desde el I
trimestre del año en curso, la Guerra entre Rusia y Ucrania, generó que la
economía internacional agudizara los riesgos, entre ellos el incremento en el nivel
general de precios, producto de los altos precios del costo de transporte, el
aumento en precio del petróleo y de las materias primas. Como medidas para
controlar los desequilibrios macroeconómicos de estabilidad de precios los Bancos
Centrales decidieron endurecer su postura de política monetaria, lo cual ha
generado un ajuste al alza en las tasas de mercado.

Por lo anterior, la liquidez del Sistema Financiero Nacional, específicamente en el

cuarto trimestre del año 2022 crece a una tasa interanual del 2,33%, una tasa
mucho menor al 7,04% que registro en el mismo periodo del año anterior. Por
moneda la liquidez crece a un ritmo del 2,41% en colones y un 3,09% en dólares
colonizados y un 5,95% en dólares, el menor crecimiento de la liquidez
principalmente en colones se asocia al proceso recuperación económica del país, el
cual registra un crecimiento del 3,16% en el Índice Mensual de Actividad
Económica al cierre de noviembre del 2022.

Durante el año, se observó una preferencia de los agentes económicos por

instrumentos en moneda extranjera, sin embargo, dicha condición cambio a partir
del segundo semestre donde la composición del cuasidinero paso de un 53,99% a
54,50% en moneda local y de un 46,01% a un 45,50% en moneda extranjera, si se
compara noviembre de 2022 a noviembre 2021.

El comportamiento de los ahorrantes es coherente con los valores positivos que

presentó el premio por invertir en moneda nacional desde mediados del año
anterior. Esos altos niveles del premio son consecuencia tanto de las altas tasas de
interés en colones, así como de la baja en las expectativas de devaluación en el tipo
de cambio.

La expectativa de crecimiento de la liquidez del SFN y el efecto en el Banco,

plantea escenarios con menos margen de maniobra y menor crecimiento, tras la
salida de la Pandemia por el COVID-19 y la suma de factores principalmente
externos, como el elevado precio de las materias primas en los mercados
internacionales, los problemas en las cadenas de suministros producto de los
cuellos de botella en los servicios de transporte marítimo y el conflicto entre Rusia
y Ucrania que ha llevado a un marcado aumento y dinamización de la inflación
durante el año 2022.
 - 144 -

El efecto de la inflación importada, la reducción de la brecha de producto a nivel

interno y las expectativas en el mercado cambiario aunque este efecto cambio en el
segundo semestre del año, han conllevado a que el BCCR estableciera un ajuste al
alza en la TPM de 825 pb, lo anterior como medida de estabilización en los precios
para cumplir con las metas de inflación, por lo que durante el año 2023 éste será
uno de los elementos a los que se le debe dar seguimiento por el efecto de ajuste al
alza que esto pueda generar en las tasas de mercado en el mediano y largo plazo y
el efecto del lado del costo de fondeo para la Entidad.

Por otra parte, como factores positivos, sobresale que las finanzas públicas
mostraron resultados favorables en el año 2022.

Bajo los elementos señalados anteriormente, se mantiene la decisión de darle

seguimiento a las señales de alerta como el VaR de las cuentas corrientes y ahorro
voluntario, la concentración de clientes, las salidas máximas y el factor de tasa de
renovación en las captaciones a plazo; además, se establecieron los indicadores de
las brechas de liquidez, el Indicador de Cobertura de Liquidez, el indicador
Coeficiente de Financiación Estable Neta (NSFR), con el fin de seguir
complementando y robusteciendo el manejo y seguimiento de los flujos de efectivo
de la institución, frente a los riesgos que se están evidenciando en la actualidad que
pueden tener impactos en la gestión de la liquidez tanto operativa como estructural
del Banco.

Se siguen generando evaluaciones de riesgos operativo por procesos a nivel Banco,

junto con análisis de riesgos de nuevos productos, servicios, canales, estructura,
entre otros. Seguimiento de ejecución de planes de mitigación resultantes.

El proceso de transformación digital es uno de los pilares del desarrollo futuro del
Banco, por lo que requiere un proceso de gobernanza robusto y ágil, que permita
un desarrollo de los proyectos y en los plazos requeridos.

Definición y seguimiento de ejecución de planes de acción para atender brechas de

vulnerabilidades o amenazas de ciberseguridad.

Hechos subsecuentes

 Como hechos subsecuentes se tienen que para el presente año se deben realizar
gestiones para atender requerimientos de análisis de impacto de cambios
normativos de SUGEF, específicamente para los Acuerdo SUGEF 3-06 y el
Reglamento sobre cálculo de estimaciones crediticias, aunque los mismos se
deben atender para el segundo semestre del año.

 Por otro lado, se realizaron los ajustes establecidos en el oficio CNS-1776-13

relacionado con el Reglamento sobre límites a las operaciones activas directas e
indirectas de una entidad supervisada, Acuerdo SUGEF 4-22, el cual comenzó a
regir a partir del 1 de enero 2023.
 - 145 -

 Se realizaron escenarios del impacto que podría tener en las estimaciones

normativas la aplicación de los ajustes establecidos en el oficio CNS-1775-07 para
los deudores de cartera de crédito del Grupo 2, con esto, se espera tener un
“ahorro” en estimaciones de aproximadamente ¢8,000,000,000.

 A partir del 1 de enero de 2023 comienza a regir la normativa emitida por el

CONASSIF CNS 6-18 la cual sustituye la norma SUGEF 30-18, entre las
principales modificaciones están las siguientes:

 El CONASSIF en los artículos 5 y 6 de las actas de las sesiones 1759-2022 y

1760-2022, celebradas el 26 de setiembre del 2022, dispuso:

[16a] Reformar el primer párrafo del artículo 2:

“Las disposiciones incluidas en este Reglamento son aplicables a las entidades y

empresas sujetas a la supervisión de la Superintendencia General de Entidades
Financieras (SUGEF), de la Superintendencia General de Valores (SUGEVAL),
de la Superintendencia de Pensiones (SUPEN), de la Superintendencia General
de Seguros (SUGESE), a las controladoras y entidades de los grupos y
conglomerados financieros; a los fondos administrados por éstos, a los
fideicomisos y fondos de administración que utilicen en la realización de
actividades de intermediación financiera, así como a los emisores no financieros
o vehículos de propósito especial autorizados por SUGEVAL para hacer oferta
pública de valores.”

[16b] Modificar el párrafo final del artículo 29:

“En el caso de empresas del grupo o conglomerado, las controladoras deberán

presentar los estados financieros auditados de esas empresas en el mismo plazo
de presentación de los estados financieros auditados de la controladora.”

[16c] Modificar los Anexos 1, 2 y 4.

Publicado en el Alcance 222 a La Gaceta 198 del martes 18 de octubre de 2022.

II. Popular Seguros

a. Apertura en seguros

Durante aproximadamente 25 años, el Banco Popular y de Desarrollo Comunal tuvo

delegada la administración, asesoría y comercialización de seguros en una empresa
externa, mientras que otras entidades financieras, principalmente los Bancos estatales
ya habían sido acreditados como canal intermedio en la comercialización de los
mismos. A finales de 2007, la presidencia ejecutiva del INS concedió el aval para
iniciar operaciones en el mercado de seguros como canal superior.
 - 146 -

Producto de la entrada en vigencia de la Ley Reguladora del Mercado de Seguros

N°8653 (a partir del 7 de agosto de 2008), se le permite al Conglomerado Banco
Popular crear una intermediaria de seguros, abriendo con esto nuevas oportunidades
de crecimiento para el grupo.

En primera instancia Popular Seguros, nace como una Sociedad Agencia de Seguros,
perteneciente al Conglomerado Banco Popular, siendo el Banco su único propietario.

Una vez obtenida la aprobación de la Superintendencia General de Seguros

(SUGESE), la nueva sociedad inició operaciones a mediados de junio de 2009.

b. Transformación a Corredora

Mediante Acuerdo de Junta Directiva Nacional JDN-5677-786-2019-Art-11 del 08

de octubre de 2019 y con fundamento en los criterios técnicos expuestos en los
análisis de viabilidad, se instruye a la Junta Directiva de Popular Seguros a fin de
migrar el modelo de negocio de Sociedad Agencia a un modelo de Corredora de
Seguros; la solicitud de transformación a correduría se presentó ante SUGESE en
diciembre del mismo año.

Con oficio SGS-R-2320-2020 del 07 de mayo de 2020 Popular Seguros recibió la

autorización condicionada como parte del proceso de transformación y el 07 de
setiembre de 2020 con oficio SGS-R-2341-2020 se inscribe a Popular Seguros
Correduría de Seguros S.A., cédula de persona jurídica 3-101-567982, en el Registro
de Sociedades Corredoras de Seguros de la Superintendencia, con la licencia SC-20-
133.

Al corte del 31 de diciembre de 2022 Popular Seguros mantiene contratos por

concepto de intermediación de seguros con las Aseguradoras ASSA, MAPFRE,
ADISA, SM Seguros, QUÁLITAS, BMI, SAGICOR, Oceánica, Seguros LAFISE e
INS; sin embargo, a la fecha únicamente se han generado ingresos por
comercialización con el Instituto Nacional de Seguros, MAPFRE, ASSA, ADISA,
SM Seguros, QUÁLITAS, Oceánica y Seguros LAFISE.

c. Modelo de negocio y modelo de deterioro

Mediante acuerdo de Junta Directiva JDN-5679-Acd-821-2019-Art-13 del 23 de

octubre de 2019 y con fundamento de la aplicación de la NIIF 9 Instrumentos
Financieros la Junta Directiva Nacional aprobó el Modelo de Negocio y Modelo de
Deterioro del portafolio de Inversiones para el Conglomerado Financiero Banco
Popular.

d. COVID-19

De acuerdo al Decreto 43650 “declaratoria de la cesación del estado de emergencia

Decreto 42227”, publicado el pasado 17 de agosto 2022 en el Diario Oficial La
 - 147 -

Gaceta, el cual derogó la declaratoria de emergencia por la pandemia provocada por

el COVID-19, la organización procedió a valorar y ajustar las medidas y
recomendaciones en concordancia con los protocolos del Ministerio de Salud, las
cuales entraron en vigencia a partir de dicha publicación.

Por lo anterior, se mantienen las recomendaciones en materia de salud, además de la

coordinación de la Gerencia General Corporativa, Subgerencias de Negocios,
Subgerencia de Operaciones, Dirección General, Dirección de Riesgo Corporativo,
Dirección Financiera Corporativa, entre otras instancias; para la valoración y
oportuna atención de situaciones que pongan en riesgo el Conglomerado.

Vale mencionar la circular emitida con alcance Conglomeral el 25 de agosto del

presente año por parte de la Dirección Capital Humano (circular DIRCH-CR-0011-
2022), adjuntando el documento “Lineamientos para el manejo de casos sospechosos
de COVID-19 en el BP”, el cual considera las diferentes instrucciones y
recomendaciones emitidas por las Autoridades de Salud del Gobierno Central y hace
énfasis en la responsabilidad individual y colectiva de contribuir en el control de la
propagación de la pandemia, tanto en el entorno laboral como el personal.

Por su parte se continua con el monitoreo periódico de los indicadores financieros de

Popular Seguros con énfasis en los riesgos de mercado, liquidez, crédito y
operativos. Igualmente, a los planes de continuidad de las operaciones considerando
los procedimientos relacionados con la continuidad de los servicios de tecnología de
información, de las operaciones comerciales, administrativas financieras y de control
operativo.

e. Nombramientos

Mediante acuerdo de Junta Directiva JDPS-374-Acd-265-2022-Art-2b de fecha 28 de

julio de 2022 se nombra por plazo indefinido a partir del 27 de julio de 2022 en el
puesto de Gerente General de Popular Seguros a la Sra. Johanna Montero Araya.

[Link] en nomenclatura normativa

Mediante los artículos 8 y 9 de las actas de las sesiones 1725-2022 y 1726-2022,

celebradas el 18 de abril del 2022, el CONASSIF, dispuso cambios a la nomenclatura
utilizada para la identificación de normativa de alcance transversal, en función de su
aplicabilidad a entidades supervisadas por dos o más de las Superintendencias del
Sistema Financiero Nacional.

Así entonces y en cumplimiento de lo antes descrito, el Reglamento de Información

Financiera antes llamado “Acuerdo SUGEF 30-18” ha sido codificado como
“Acuerdo CONASSIF 6-18”.
 - 148 -

La actualización de los textos normativos, códigos de las regulaciones transversales y

cualquier otra mención realizada en las normativas individuales, debieron ser
realizadas por SUGEF, SUGEVAL, SUPEN y SUGESE en un plazo de seis meses a
partir de su publicación en el diario oficial La Gaceta el 29 abril de 2022.

g. Participación en el financiamiento de las Superintendencia

Con oficio SGS-0617-2022 del 24 de agosto de 2022 y de conformidad con lo que

establece la Reforma de los artículos 1, 2 incisos a y c, 3 y 15, así como Títulos II y
IV del Decreto Ejecutivo 43628-H “REFORMA AL REGLAMENTO PARA
REGULAR LA PARTICIPACIÓN DE LOS SUJETOS FISCALIZADOS EN EL
FINANCIAMIENTO DEL PRESUPUESTO DE LAS SUPERINTENDENCIAS”,
publicado en el diario oficial La Gaceta, Alcance N°178, Gaceta N°158 del 22 de
agosto de 2022, la Superintendencia de Seguros (SUGESE) procedió con la
comunicación de los cobros parciales que fueron efectuados por Popular Seguros
durante el periodo 2022, a razón del cobro por los servicios de supervisión que
realiza la superintendencia.

Mediante oficio SGS-0690-2022 del 12 de setiembre de 2022 se solicita la previsión

de los recursos económicos de dicha contribución para el periodo 2023.

III. Popular Valores

a) El Puesto se encuentra registrado en el Registro Nacional de Valores e Intermediarios

como entidad de custodia categoría B, según consta en la Resolución SGV-R-1591
emitida por la SUGEVAL el 10 de enero de 2007.
b) El Puesto se mantiene registrado ante el Banco Central como participante en el
mercado cambiario según autorización dada por el Banco Central de Costa Rica el 1
de noviembre de 2007 mediante la nota JD 648-07, la cual se hizo efectiva mediante
la nota del Banco Central DAP-DRL-230-2010 del 15 de julio de 2010.

IV. Popular Pensiones

a) Proyecto de Ley “Retiro Total del FCL por parte de los Afiliados”

En Popular Pensiones consideramos que el proyecto sería imposible de cumplir y con

una afectación negativa para los afiliados.

A diciembre de 2019, el saldo de la cartería del FCL del sector alcanzaba un monto
cercano a los ¢700.000 millones. El proyecto llevaría a que las Operadoras tengan
que liquidar toda su cartera a corto plazo, lo que sería casi imposible, dado que
nuestro mercado probablemente no tenga capacidad para la captación de títulos por
esos montos.
 - 149 -

Dicha situación podría traducirse en bajas en los precios de las inversiones, que
impactarían directamente el valor de los ahorros de los clientes.

Finalmente, dicho proyecto hará que los trabajadores que queden desempleados en
los meses cercanos a los de la devolución de los recursos, vean muy disminuido los
ahorros que podrán recibir, y que tienen como finalidad inicial ayudar a soportar el
periodo en que se encuentre en dicha situación.

b) Efectos del Covid

Fondo de Capitalización Laboral (FCL)

El 4 de abril del año 2021, entró en vigencia la LEY 9839 ENTREGA DEL FONDO
DE CAPITALIZACIÓN LABORAL A LOS TRABAJADORES AFECTADOS POR
LA CRISIS ECONÓMICA, fundamentada en el Decreto Ejecutivo N.º 42227-MP-S,
por medio del cual el Poder Ejecutivo declara estado de emergencia nacional en todo
el territorio de la República de Costa Rica, debido a la situación de emergencia
sanitaria provocada por el COVID-19. Esta ley generó modificaciones a la Ley de
Protección al Trabajador, incorporando un inciso adicional al artículo 6 de la misma,
que estableció la posibilidad de retiro de los recursos del FCL a aquellos trabajadores
que sufran una disminución de su jornada laboral (con reducción de su salario) o una
suspensión temporal de su jornada de trabajo. Asimismo, definió los elementos
operativos relacionados a este, con la incorporación de un artículo 6 bis.

Adicionalmente, con fecha 5 de octubre 2021, entró a regir la LEY 9906, LEY PARA
RESGUARDAR EL DERECHO DE LOS TRABAJADORES A RETIRAR LOS
RECURSOS DE LA PENSIÓN COMPLEMENTARIA, la cual modifica el artículo 3
de la Ley de Protección al Trabajador, para que se lea ‘’Creación del fondo de
capitalización laboral. Todo patrono, público o privado, aportará a un fondo de
capitalización laboral un uno y medio por ciento (1.5%) calculado sobre el salario
mensual del trabajador. Dicho aporte se hará durante el tiempo que se mantenga la
relación laboral, sin límite de años, y será administrado por las entidades autorizadas
como un ahorro laboral conforme a esta ley…’’. Con esta modificación se elimina la
práctica de administración de un 1,5% de aporte patronal que tenía como destino final
el Régimen Obligatorio de Pensiones, pero que ingresaba y era administrado en el
FCL, y trasladado una vez al año al ROP en el mes de marzo.

Finalmente, otro de los impactos generados por la pandemia durante el año 2021,
correspondió a la disminución de aportes mensuales al FCL y de la cantidad de
trabajadores aportantes al mismo, ligado al incremento en el desempleo producido
por la pandemia.

Régimen Obligatorio de Pensiones (ROPC)

Durante el año 2021 el ROP enfrentó algunas modificaciones producto de cambios

normativos. Con la aprobación de la Ley 9906, LEY PARA RESGUARDAR EL
 - 150 -

DERECHO DE LOS TRABAJADORES A RETIRAR LOS RECURSOS DE LA

PENSIÓN COMPLEMENTARIA, que entró a regir el 5 de octubre de 2021, se
implementó una serie de modificaciones a la Ley de Protección al Trabajador, de las
cuales se resalta:

a) Modificación del Artículo 13 Recursos del Régimen. El Régimen

Obligatorio de Pensiones Complementarias se financiará con los siguientes
recursos, inciso c) Un aporte de los patronos del tres por ciento (3%)
mensual sobre los sueldos, los salarios y las remuneraciones de los
trabajadores. Esta modificación elimina el ingreso de un aporte equivalente
al 1,5% del salario del trabajador al FCL, que era trasladado al ROP
anualmente.

b) Modificación del art. 20 Condiciones para acceder a los beneficios del

Régimen Obligatorio de Pensiones. Da estatus legal a una modificación que
ha operado desde hace varios años, producto de otros cambios normativos,
definiéndose que en el ROP, en caso de ausencia de beneficiarios en el
Régimen Básico o en el formulario de afiliación, en tercera instancia
aplicaría la definición de los mismos de acuerdo al art. 85 del Código de
Trabajo y lo determina un Juzgado de Trabajo, y no como se establecía
antes que era materia civil. Esto para casos de defunción.

c) Modificaciones al art.22 Prestaciones. Se incorpora una nueva modalidad

de producto de des acumulación o plan de beneficio, incorporando la
alternativa de una Renta Temporal calculada hasta la expectativa de vida
condicionada. Adicionalmente, se da rango de ley a una modificación
normativa aprobada por Supen este mismo año, en el sentido de que los
afiliados y pensionados que enfrenten una enfermedad terminal,
debidamente calificada por la CCSS, podrán optar por el retiro total de los
recursos.

d) Modificaciones al Artículo 25 Modalidades de pensión ofrecidas por las

operadoras de pensiones. Se establece en esta modificación una mensualidad
por pensión mínima a recibir por el trabajador en cualquiera de los
productos de beneficios, equivalente al 20% de la pensión mínima del IVM.

e) Adición de dos transitorios de retiro:

f) Transitorio XlX. Incorpora dos alternativas para acelerar la devolución del

ROP, para todos aquellos trabajadores pensionados que están recibiendo su
ROP a través de una mensualidad y todos los trabajadores que adquieran el
derecho de pensión antes del 31 de diciembre 2021. Una modalidad
establece que en forma adicional a la mensualidad que el trabajador recibe
por medio de un producto de beneficios, recibirá adicionalmente el saldo
acumulado en cuatro tractos de un 25%, el primero a los 60 días naturales y
los otros 3 cada nueve meses, a partir de ese primer desembolso, en el
 - 151 -

último pago se realiza la acreditación del saldo que tenga en la cuenta

individual. La segunda modalidad es la recepción del saldo de ROP por
medio de una renta financiera calculada a 30 meses, el último mes se
cancelará el saldo remanente.

g) Transitorio XX. Establece como alternativa para aquellos trabajadores que

se pensionen a partir del 1 de enero de 2022 y hasta el 18 de febrero de
2030, el retiro del saldo en una renta calculada en el plazo equivalente a la
cantidad de cuotas aportadas al ROP. Esta alternativa es adicional, a la
posibilidad de retirar los recursos a través de los productos de beneficios
existentes.

c) A partir del 1 de junio de 2021 la custodia de valores se trasladó a Popular Valores

Puesto de Bolsa según oficios SP-R-2060-2021 y SP-R-2076-2021.

d) Al 31 de diciembre de 2022 y la presentación de los estados financieros se reclasificó

el monto de la provisión para litigios por un monto de ¢133,869,545 y se realizó
asiento de ajuste de auditoría por ¢500,000,000 a la estimación de deterioro e
incobrabilidad de otras cuentas por cobrar.

V. Popular SAFI

a) Incidencias Producto de la Pandemia Mundial producida por la COVID – 19

Popular SAFI no ha escapado a las incidencias que ha provocado la Pandemia

provocada por COVID 19, mismas que han tenido implicaciones prácticamente en
todos los sectores de la economía nacional.

Específicamente en los fondos administrados por Popular SAFI se han presentado

comportamientos muy disímiles en las tipologías de fondos de inversión administrados
siendo que los fondos financieros han visto incrementado el volumen administrado de
manera muy radical, y esto ha surgido dado que el inversionista ante la incertidumbre
que las medidas de tratamiento a la pandemia giradas por las autoridades
gubernamentales, decide refugiar sus recursos en instrumentos a la vista. Siendo que la
rentabilidad que ha logrado generar esta Sociedad se ha mantenido por encima del
promedio de mercado, se ha logrado convertir a los fondos a la vista administrados por
Popular SAFI en un muy buen vehículo para la administración de esa liquidez.

Por otra parte, los fondos de inversión inmobiliarios han visto serias complicaciones en
su actividad, dado que las órdenes de cierre principalmente en el sector comercial han
generado la necesidad de negociar mensualidades de alquiler, y brindar tratamientos
estratégicos con el objeto de no materializar desocupaciones en los inmuebles que se
encuentran dentro de las carteras de estos fondos. La administración ha optado por
disminuir las comisiones de administración con el fin de procurar la mejora en la
rentabilidad perciba por el inversionista.
 - 152 -

Adicionalmente, como medidas administrativas, Popular SAFI se encuentra al cierre

del periodo 2022, con el 100% del personal laborando bajo una modalidad mixta de
teletrabajo y trabajo presencial, lo cual ha permitido dar continuidad al desempeño de
funciones y al cumplimiento de sus obligaciones con el inversionista y con las
entidades fiscalizadoras que regulan su actividad. Durante el año se han realizado una
serie de análisis de tensión y sobre las variables sensibles en torno a la tendencia de la
pandemia con el fin de mitigar la ocurrencia de riesgos y tomar medidas preventivas.
Estas acciones se continuarán realizando en tanto se mantenga el impacto de esta
enfermedad y se continúe con las medidas determinadas por las autoridades de salud
del país.

VI. Otros

Entre la fecha de cierre al 31 de diciembre de 2022 y la presentación de los estados

financieros consolidados no tuvimos conocimiento de otros hechos que puedan tener en
el futuro influencia significativa en el desenvolvimiento de las operaciones del
Conglomerado o en sus estados financieros.

2021

I. Banco Popular y de Desarrollo Comunal

r. Mediante acuerdo de la Junta Directiva Nacional JDN – 5792-2020-Acd-1149-Art-12

y oficio DRF-215-2020 se establece la “política de estimaciones colectivas” la cual
consiste en el fortalecimiento de las estimaciones por cartera de crédito, frente a
escenarios adversos como el actual (COVID), que pueden generar un incremento de
los impagos de la cartera de crédito para los próximos meses. En esta actualización el
escenario macroeconómico, se modificó bajo el criterio de que las variables se
ajustaran hacia el cierre del año 2020 generando un monto de sobreestimación de
cartera por este concepto al cierre del mes de marzo 2020 por la suma de ¢13,515
millones.

Mediante documento del CONASSIF CSF-1624-04 y debido a la coyuntura que se

mantiene en el sistema financiero nacional se debe adicionar al Acuerdo SUGEF 1-05
el Transitorio XXII de conformidad con el siguiente texto: “A partir de la vigencia de
la modificación al artículo 12 de este Reglamento y hasta el 31 de diciembre de 2022,
el saldo de estimaciones registrado para los deudores en Categoría de Riesgo E con
CPH3 no podrá disminuirse como resultado de esta modificación. Únicamente se
admite que los importes de disminución sean reasignados a apoyar incrementos en
estimaciones específicas por concepto de deudores recalificados a las categorías de
riesgo C1, C2, D y E según los artículos 10 y 11 del Acuerdo” La aplicación del
transitorio al cierre de Noviembre 2020, a deudores con categoría de riesgo E y CPH
3, muestra una disminución en las estimaciones por un monto de ¢4,115 millones, de
los cuales se aplicaron en el mes de abril 2021 la suma de ¢2,412 millones, por el
aumento en el deterioro por recalificaciones de deudores a las categorías C1, C2, D y
E.
 - 153 -

Mediante el acuerdo JDN-5815-Acd-282-2021-Art 5 de sesión efectuada el 26 de

marzo 2021, la Junta Directiva Nacional aprobó la política para el uso de las
estimaciones colectivas. Al respecto lo aprobado dicta lo siguiente:

“1. Aprobar la política para el uso de las estimaciones colectivas para mitigar el
deterioro en las estimaciones específicas, producto de la afectación en el nivel de
ingresos de los clientes:

a. Se utilizarán para mitigar el deterioro en la cartera de crédito producto de la

afectación del nivel de ingreso de los clientes por la pandemia.

b. Específicamente, se usarán para compensar incrementos de las estimaciones

específicas de deudores reclasificados en categoría de riesgos C1, C2, D y E, que
tengan al menos, un arreglo de pago por COVID.

c. El monto máximo por reclasificar de las estimaciones, por mes, se determinará

como la diferencia positiva del gasto de estimaciones mensuales sobre el gasto de
estimaciones proyectado en el PAO 2021.

d. La reclasificación de las estimaciones colectivas se aplicará en el siguiente orden

de prelación:

i. Las estimaciones asociadas a lo descrito en el Transitorio XXII (68b) de la

normativa SUGEF 1-05.
ii. Las estimaciones acumuladas según lo descrito en el oficio DRF-215-2020
(Ref: Acuerdo CCR-46-ACD-406-2020-Art 6, JDN-5792-2020-Acd-1149-Art-
12)
iii. El transitorio III de la normativa SUGEF 19-16.”

Mediante oficio DRF-035-2021 se remite el cálculo realizado por la Dirección de

Riesgo Financiero con corte al mes de marzo y se indica que en virtud de la
política aprobada por la Junta Directiva Nacional si el gasto incurrido durante el
mes de marzo es mayor al gasto proyectado en el PAO 2021 dicha diferencia podrá
reclasificarse de las estimaciones colectivas a las estimaciones específicas, toda
vez que dicho monto no supere ¢5,618 millones; no obstante, al realizar el
comparativo en este mes el gasto real no fue mayor al proyectado razón por la cual
no se aplica dicha política.

Mediante oficio DRF-069-2021 se remite el cálculo realizado por la Dirección de

Riesgo Financiero con corte al mes de abril y se indica que en virtud de la política
aprobada por la Junta Directiva Nacional si el gasto incurrido durante ese mes es
mayor al gasto proyectado en el PAO 2021 dicha diferencia podrá reclasificarse de
las estimaciones colectivas a las estimaciones específicas, toda vez que dicho
monto no supere ¢6,112 millones y en vista que se presenta diferencia entre el
gasto real con respecto al proyectado se procedió con la aplicación de dicha
política utilizando del monto de sobreestimación la suma de ¢2,412 millones.
 - 154 -

Con respecto a los meses de mayo y junio 2021 al realizar el comparativo en estos
periodos el gasto real no fue mayor al proyectado, razón por la cual no se aplica
dicha política.

Mediante acuerdo de Junta Directiva JDN-5854-Acd-694-2021-Art-13 en sesión

ordinaria No. 5854 celebrada el 30 de agosto del 2021 se establece lo siguiente:

1. Acoger la recomendación del Comité Corporativo de Riesgo y, en ese sentido,

actualizar la Metodología de estimaciones colectivas para cubrir el deterioro
potencial en la pérdida esperada para lo que resta del presente año 2021, según
se indica en el oficio DRF-195-2021.

2. Autorizar a la Administración para que realice el registro contable del monto

de estimaciones colectivas adicionales de ¢12,040 millones, en el período
agosto-diciembre del 2021, a razón de ¢2,408 millones mensuales, con el fin de
cubrir el deterioro potencial en la pérdida esperada de la cartera de crédito.

3. Dejar suspendido por lo que resta del año el acuerdo JDN-5815-Acd-282-2021-

Art 5 sobre la aplicación de la política de uso de estimaciones colectivas, con el
fin de acumular los niveles de estimaciones colectivas necesarias para cubrir el
potencial deterioro de la pérdida esperada proyectada”.

Con corte al 31-12-2021 por este concepto se mantiene la suma de ¢12,040

millones.

s. En el mes de marzo del año 2021 se realizó la presentación de la declaración del

impuesto sobre la renta correspondiente al periodo 2020; lo cual generó una
disminución de ¢375 millones en el monto provisionado por dicho concepto con
corte al 31 de diciembre 2020 que se ajusta directamente contra los resultados del
periodo 2021.

t. Mediante oficio DCAC-379-2020 del 04 de diciembre 2020 y DCAC-408-2020

del 31 de diciembre 2020, ambos de la División Contabilidad Analítica
Corporativa se establece la creación de provisión por la suma de ¢3,758 millones
al cierre del periodo 2020 para cubrir la indemnización de aquellos funcionarios
que decidan acogerse durante el año 2021 a la movilidad laboral voluntaria o
migración de salario bases más pluses a salario único. Con corte al 31 de
diciembre de 2022 se ha realizado pagos por este concepto por la suma de ¢156
millones.
 - 155 -

u. El Banco Central, mediante acuerdo de Junta Directiva tomado mediante artículo 5

de la sesión número 5955-2020 celebrada el 2 de septiembre de 2020, en resumen
estableció la posibilidad de que, intermediarios financieros supervisados por la
Superintendencia General de Entidades Financieras, que cumplan los
requerimientos establecidos por la Junta Directiva del BCCR en ese mismo
acuerdo, podrán contratar con el Banco Central operaciones diferidas a plazo
(ODP), con el propósito de mejorar las condiciones de crédito disponibles para sus
clientes. Dicha facilidad estará disponible hasta el 30 de abril de 2021, con
posibilidad de extensión previo acuerdo de la Junta Directiva del BCCR.

El 30 de diciembre de 2021 se firma contrato bajo la modalidad de operaciones

diferidas a plazo entre el BCCR y el Banco Popular. Al 30 de junio se ha
desembolsado por parte del BCCR la suma de ¢127.291 millones con una tasa de
interés equivalente a la Tasa de política monetaria +0.05 (0.80% es la tasa actual) y
las garantías que respaldan dicho crédito corresponde a títulos valores del
Gobierno y Banco Central de Costa Rica.

v. En el mes de junio 2021 la Junta Directiva Nacional emite el acuerdo número

JDN-5831-Acd-454-2021-Art-8 mediante el cual se aprueba el traslado del 15%
de las utilidades del Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo
Comunal por un monto de ¢2,011,761,213 al Área de Fondos Especiales, el cual se
destinará al Fondo Especial de Desarrollo -FEDE-, con el objetivo de continuar
con la estrategia de atención de Organizaciones y empresas de la Economía Social
Solidaria, apoyando territorios y grupos con diferentes grados de vulnerabilidad.

w. El BPDC mediante comunicado de hecho relevante DIRFC-202-2021 con fecha 13

de mayo de 2021, comunica registro y colocación de valores de la serie BP010 que
pertenece al Programa de Emisión de Bonos colones BPDC 2020 autorizado por la
SUGEVAL, mediante resolución SGV-R-3533, del 30 de marzo de 2020; esta
emisión BP010, es el primer bono verde estructurado por un emisor de oferta
pública en Costa Rica para ser colocado en mercado local.

Como parte de la naturaleza de la institución, el incentivar el apoyo a proyectos de

carácter ambiental mediante el otorgamiento de créditos.

El 100% de los ingresos procedentes de captación de la serie BP010 se destinará a

refinanciación de proyectos verdes, que brinden beneficios ambientales y
promover el desarrollo sostenible en las diversas zonas de Costa Rica. Al ser
refinanciamiento, el uso de los recursos no está restringido, sino que el BPDC lo
que garantiza permanentemente es la existencia de una cartera de proyectos
elegibles que corresponda al menos al monto emitido del bono verde.

Este Bono es por un monto total de ¢50 mil millones de colones a 5 años plazo,
vencimiento a mayo 2026, referenciado a la TRI de 6 meses + 300 pb (puntos
base).
 - 156 -

El monto colocado con corte al 31 de diciembre de 2022 por este concepto

asciende a ¢25,75 millones.

x. El CONASSIF, mediante artículo 5, del acta de la sesión 1640-2021, celebrada el

28 de enero de 2021 procedió con la aprobación del Reglamento de Gestión del
Fondo de Garantía y de otros Fondos de Garantía (OFG) el cual rige tres meses
después de su publicación en el diario oficial La Gaceta. Publicado en el Alcance
23 a La Gaceta 22 del miércoles 3 de febrero del 2021.

Dentro de este Reglamento se establecen una serie de artículos dentro de los cuales
se mencionan los que se consideran que tienen mayor afectación en los estados
financieros de la entidad:

Artículo 4.: Creación del FGD

El FGD se crea mediante la Ley 9816 con el fin de garantizar, hasta la suma seis
millones de colones exactos (¢6.000.000,00), los depósitos y ahorros de personas
físicas y jurídicas que mantienen en las entidades contribuyentes a este Fondo;
dicha cobertura es por persona y por entidad, con independencia de la moneda en
que tales depósitos o ahorros hayan sido constituidos. La suma por garantizar será
ajustada para mantener el valor del dinero en el tiempo, de conformidad como se
establece en el artículo 22 de este Reglamento.

Artículo 8. Aportes de las entidades contribuyentes

Las entidades contribuyentes al FGD deben realizar un aporte anual que no puede
exceder del cero coma quince por ciento (0,15%) de los depósitos garantizados de
cada entidad. La contribución de cada entidad contribuyente se compone de dos
factores: uno fijo (en adelante contribución fija - CF), correspondiente al monto
equivalente al cero coma diez por ciento (0,10%) de los depósitos garantizados de
la entidad y otra variable, que será un porcentaje adicional por riesgo (en adelante
contribución ajustada por riesgo - CAR), cuyo monto se encuentra comprendido
entre cero coma cero uno por ciento (0,01%) y un máximo del cero coma cero
cinco por ciento (0,05%) de los depósitos garantizados de la entidad. La suma de la
CF y la CAR, no puede superar el cero coma quince por ciento (0,15%) de los
depósitos garantizados por cada entidad, al cierre de cada período anual.

Disposiciones transitorias

Transitorio I

El BPDC tendrá un plazo hasta de veinticuatro meses para constituir la garantía

establecida en el artículo 16 de la Ley 9816.
 - 157 -

Con respecto a este ítem el Banco Popular ha venido constituyendo este fondo de
garantía el cual presenta un monto por 10.554 millones al 30 de setiembre 2021 el
cual se mantiene en la cuenta 129-90 como inversiones restringidas

Transitorio V

A partir de junio 2021, las entidades contribuyentes al FGD, deberán registrar el

2% del EML o reserva de liquidez, según corresponda, en las cuentas contables
creadas en el Plan de Cuentas para dicho fin.

Con respecto a este ítem el monto que mantiene el Banco Popular al 30 de

setiembre 2021 corresponde a la suma de ¢565.4 millones cuyo saldo se mantiene
en la cuenta contable 116-29.

y. Según comunicado realizado mediante CONASSIF el 10 de noviembre de 2021

CNS-1698/08 el cual hace referencia a la Resolución SGF-3103-2021 del 29 de
octubre de 2021, emitida por la Superintendencia General de Entidades
Financieras (SUGEF), a partir del 1 de noviembre de 2021, inclusive, deberá
suspenderse el registro contable como ingresos de la entidad, del devengo de
intereses por más de 180 días , lo cual generó con corte al 31-12-2021 la no
contabilización de ingresos por este concepto por la suma de ¢173,594,270.
z. Se mantiene de manera constante la gestión de clientes con afectación por el
COVID mediante la restructuración de estrategias diseñadas para tal fin.
Adicionalmente, el Banco ha asumido el compromiso de mantener y gestionar el
estricto control de cartera de clientes que acceden a la Facilidad Crediticia del
Banco Central para la reactivación comercial de los clientes del Banco.
Se mantiene un monitoreo constante de las cancelaciones anticipadas que afectan
el saldo de cartera, lo cual ha permitido implementar diferentes estrategias para la
atracción y retención de clientes.
Se diseñó un modelo para la detección de clientes con un alto nivel de
endeudamiento, con el propósito de emitir alertas a la administración para el
control y gestión de cartera bajo un apetito de riesgo controlado.
De manera periódica se analizan propuestas de cambios a los productos de las
diferentes bancas con un enfoque basado en riesgos, utilizando criterios técnicos
que permitan crear y mejorar productos con un apetito de riesgo controlado.
Se trabaja en la puesta en marcha de la estrategia de recomposición del portafolio
de crédito con un enfoque de maximizar la rentabilidad y en cumplimiento de
nuestros objetivos sociales, con un enfoque de negocios hacia segmentos que no
estaban siendo atendidos.
 - 158 -

aa. En el tema normativo, se trabaja en la ejecución y seguimiento a los planes de

trabajo establecidos para atender todos los requerimientos dictados en el Capítulo
III Riesgo de Crédito, de la normativa SUGEF 2-10 sobre el Reglamento sobre
Administración Integral de Riesgos.
En el riesgo de mercado, para el cuarto trimestre la economía mundial empezó a
mostrar un cambio en la composición de crecimiento, en donde los países
desarrollados empezaron a perder impulso y pareciera hubieran alcanzado el pico
en crecimiento. A su vez las economías emergentes empezaron a mostrar mejores
perspectivas conforme sus tasas de vacunación comenzaron a acercarse a la de los
países desarrollados. Por su parte la preocupación de la inflación se acentuó aún
más alcanzando una inflación del 7% en Estados Unidos y una de 3,30% en Costa
Rica. Lo anterior llevo a modificar las expectativas de las tasas de interés para la
política monetaria por parte de la reserva a federal, descontando así hasta cuatro
incrementos de la tasa de interés para el 2022. Este factor le incrementó la presión
al BCCR para cambiar el rumbo de las tasas de interés, el cual terminó por
incrementar la tasa de interés de política monetaria en el mes de diciembre,
poniendo así fin al ciclo expansivo que inicio a principios de la pandemia.

A la fecha los mercados se han mantenido estables sin mayores sobresaltos en

volatilidad gracias a que las tasas de los bonos del tesoro que si bien han subido, se
siguen manteniendo en mínimos históricos generando pocos efectos en las
valoraciones de los mercados.

No obstante, los mercados de bonos emergentes como el de Costa Rica si

empezaron a mostrar un menor desempeño que el que habían mostrado meses
atrás, esto ante la preocupación de que la reserva federal hay perdido el control de
la inflación.

Para el caso de la economía nacional, se empezó a mostrar cierta recuperación en

el crédito (6,90% bancos privados, 3,61% bancos públicos), luego que los sectores
más golpeados empezaran a recuperarse y se alivianaran las restricciones inducidas
por la pandemia. Aun así, la captación por parte de las entidades financieras
continúo deprimida con pocos efectos sobre la tasa básica pasiva.

En el riesgo de tasas de interés, la crisis sanitaria vivida a nivel mundial ha

provocado un incremento en los saldos de cuentas a la vista o inversiones de corto
plazo, lo cual a su vez se ha visto reflejado en el incremento del portafolio de
inversiones de las instituciones financieras, quienes han mantenido sus recursos en
el corto plazo con el objetivo de cumplir con sus obligaciones ante posibles salidas
inesperadas y se mantiene el comportamiento.

Si bien es cierto, durante el año 2021 el tipo de cambio ha mantenido una

tendencia al alza, el Banco mantiene un balance en dólares neutro, lo cual le
permite mantener una cobertura natural y con esto que el tipo de cambio desde el
punto de vista de valoración de activos y pasivos no genere ganancias o pérdidas
significativas.
 - 159 -

El contexto actual de la liquidez del SFN y el Banco, durante el año 2021, el ritmo
de crecimiento de los agregados monetarios ha tendido a moderarse. Mientras el
2020 se caracterizó por un elevado dinamismo de los agregados monetarios,
consecuente con un aumento en la preferencia por liquidez de los agentes
económicos ante los efectos de la Pandemia por el COVID-19.

En los últimos meses se observa un retorno a tasas cercanas al 5%, coherente con
un crecimiento nominal del PIB para este año del 7,1%.

Durante el año se observó una preferencia de los agentes económicos por

instrumentos en moneda extranjera, evidenciándose un aumento de la participación
del componente de la moneda extranjera en la liquidez total de cerca de 1,7 p.p.,
respecto del año anterior. El comportamiento de los ahorrantes es coherente con
los valores negativos que presenta el premio por ahorrar en moneda nacional desde
mediados del año anterior. Esos bajos niveles del premio son consecuencia tanto
de las bajas tasas de interés en colones como del aumento en las expectativas de
mercado de la variación del tipo de cambio.

El monto promedio diario negociado en el MIL en colones mostró un incremento

mensual de 16,3% lo que se reflejó en una mayor posición deudora neta del BCCR
en este mercado en torno a ¢416 mil millones (¢387 mil millones en octubre),
asociada a la mayor negociación de subastas contractivas. La banca comercial
suministró más del 90% del total de recursos negociados cuya canalización de los
fondos hacia intermediarios distintos al BCCR fue cercana al 17% (promedio
diario). El costo promedio de la liquidez en colones se ha mantenido estable
durante el año y el promedio del mes fue de 0,77%.

Entre los factores positivos, sobresale que el país aprobó programa del Servicio
Ampliado del Fondo Monetario Internacional (FMI) por un monto de US$1.778
millones y se sobrepasó la primera revisión, en el que se destacó que las
autoridades costarricenses están avanzando en sus esfuerzos por garantizar la
sostenibilidad de la deuda y mejorar la eficiencia del sector público, esto vislumbra
un buen panorama para efectos del programa de apoyo financiero del Fondo
Monetario Internacional (FMI) durante los próximos tres años, esto también ha
tenido un impacto positivo en lo que las calificadoras de riesgo, por ejemplo
Moddy’s ven sobre el desempeño de la deuda del país ya que al 08 de diciembre de
2021 cambio su perspectiva de riesgo de negativa a estable.

bb. Mediante acuerdo de la Junta Directiva en sesión ordinaria No. 5783 celebrada el
11 de noviembre de 2020, se acuerda mantener como entidad principal de custodia
de valores en el Conglomerado Financiero, a Popular Valores salvo en lo relativo a
los valores en efectivo de los fondos de inversión inmobiliarios administrados por
Popular SAFI, los cuales se mantendrán en custodia en el Banco Popular y de
Desarrollo Comunal. Se instruye a la Administración para efectuar un proceso
ordenado del traslado de la Custodia de Valores del Banco a Popular Valores,
según los alcances de la hoja de ruta presentada. El proceso de traslado finalizó en
el mes de enero de 2021.
 - 160 -

Hechos subsecuentes

cc. Para el presente año se deben realizar gestiones para atender requerimientos de
análisis de impacto de cambios normativos de SUGEF, específicamente para los
Acuerdo SUGEF 3-06 y el Reglamento sobre cálculo de estimaciones crediticias,
aunque los mismos se deben atender para el segundo semestre del año.

dd. Por otro lado, los mercados de deuda locales que tuvieron un excelente desempeño
de dos dígitos empezaron a mostrar ciertos desgastes y toma de ganancias,
conforme las preocupaciones por la inflación y los posibles aumentos de las tasas
en dólares por parte de la reserva federal aumentaron los temores de un ajuste en
valoración y un incremento en el riesgo país.

ee. A nivel de la Dirección Riesgo, se continuó con el proceso de advertir sobre los
riesgos de inflación y los efectos que esta tendrá sobre las valoraciones de los
mercados y por ende sobre los resultados de la institución. Así mismo se ha
advertido que si bien el crecimiento de los mercados internacionales fue
históricamente bueno, existe poca probabilidad que este resultado se repita en el
2022. Por su parte ante estos riesgos se revisaron los perfiles de riesgo de nuestra
operadora de pensiones en la cual se hicieron ajustes importantes en el umbral de
dolarización, los límites al Valor en Riesgo y la exposición deseada en los
mercados internacionales, especialmente para los fondos voluntarios.
Adicionalmente se validó la estrategia en mercado local de la operadora de
pensiones para el 2022, señalando siempre la importancia de no mantener recursos
ociosos y analizando los riesgos percibidos hacia adelante y su efecto sobre la
estrategia.
La expectativa de crecimiento de la liquidez del SFN y el Banco, sigue estando
influenciada por la evolución de la pandemia y el proceso de agudización que ha
tenido el virus del COVID-19 por variantes que ha presentado (Alfa, Beta, Gama,
Delta y Ómicron), lo cual ha debilitado el proceso de menor incertidumbre en los
agentes económicos y consecuentemente ha hecho que el gobierno deba abocarse a
acelerar el proceso de vacunación hacia la búsqueda de la inmunización de rebaño.
Según los últimos datos disponibles, el porcentaje de vacunación ronda un 70% de
la población con el esquema completo, mientras que el 7,3% de la población se
encuentra parcialmente vacunada.

Al factor anterior, se suma que la recuperación económica global y de nuestros

principales socios comerciales se mantiene, aunque se ha visto impactada por el
elevado precio de las materias primas en los mercados internacionales, los
problemas en las cadenas de suministro y los cuellos de botella en los servicios de
transporte han llevado a un marcado aumento de la inflación mundial en meses
recientes. Además, el repunte de la inflación podría ser más fuerte y duradero de lo
que habían previsto algunos organismos internacionales y autoridades monetarias
de economías avanzadas. Los factores de inflación importada, la reducción de la
brecha de producto a nivel interno y las expectativas en el mercado cambiario, han
 - 161 -

conllevado a que el BCCR estableciera un ajuste al alza en la TPM de 50 pb, lo

anterior como medida de estabilización por lo que durante el año 2022 es uno de
los factores a los que se le debe dar seguimiento por el efecto que esto pueda
generar en las tasas de mercado en el mediano y largo plazo.

ff. En setiembre de 2021, mediante oficio DIRJ-SUB-106-2021 remitido por la

Dirección de Consultoría Jurídica se informa que la SUGEF, le impuso al Banco
mediante resolución de las 13 horas del 16 de setiembre del año 2021 No. SGF-
2683-202, una multa equivalente al 0.5% del patrimonio al mes de diciembre
2015, lo cual generó el registro de una provisión en el rubro de litigios por la suma
de ¢2,684,506,040.

Mediante oficio DIRJ-SUB-0083-2022 remitido por la Dirección Jurídica se indica

que según resolución del CONASSIF CNS-1709/09 del 21 de enero del 2022,
dispuso en firme:

“… declarar con lugar el recurso de apelación planteado por el Banco Popular y

de Desarrollo Comunal contra la resolución SGF-2683-2021, del 16 de setiembre
de 2021, dictada por la Superintendencia General de Entidades Financieras,
revocándose la sanción establecida en ella por haberse dictado en contravención
de los Principios de Intimación e Imputación y, en consecuencia, haberse
violentado el Principio de Defensa y del Debido Proceso contemplados en el
artículo 41 de la Constitución Política y adicionalmente haberse violentado el
Principio de la Norma más favorable. En consecuencia, lo procedente es absolver
de toda responsabilidad al Banco Popular y de Desarrollo Comunal. Asimismo, se
resolvió dar por agotada la vía administrativa.”

Lo anterior origina que en el año 2022 se proceda con la disminución de la

provisión de litigios que tiene el Banco para cubrir dicho proceso y en su defecto la
generación de ingreso por la suma de ¢2,684,506,040.

II. Popular SAFI

gg. A través del acuerdo de Junta Directiva JDSAFI-549-Acd-372-2020-Art-2, tomado

en sesión del día 13 de noviembre de 2020, se aprueba el cambio de entidad de
custodia para los fondos de inversión financieros administrados por Popular SAFI,
por lo cual la administración realiza las acciones para el cambio en los prospectos
relacionado con la entidad de custodia. Los Fondos Inmobiliarios conservarán
como entidad de custodia al Banco Popular y de Desarrollo Comunal.

hh. Incidencias producto de la pandemia mundial por COVID-19

Popular SAFI no ha escapado a las incidencias que ha provocado la Pandemia

provocada por COVID 19, mismas que han tenido implicaciones prácticamente en
todos los sectores de la economía nacional.
 - 162 -

Específicamente en los fondos administrados por Popular SAFI se han presentado

comportamientos muy disímiles en las tipologías de fondos de inversión
administrados siendo que los fondos financieros han visto incrementado el
volumen administrado de manera muy radical, y esto ha surgido dado que el
inversionista ante la incertidumbre que las medidas de tratamiento a la pandemia
giradas por las autoridades gubernamentales, decide refugiar sus recursos en
instrumentos a la vista. Siendo que la rentabilidad que ha logrado generar esta
Sociedad se ha mantenido por encima del promedio de mercado, se ha logrado
convertir a los fondos a la vista administrados por Popular SAFI en un muy buen
vehículo para la administración de esa liquidez. Popular SAFI ha materializado un
crecimiento del volumen administrado de un 20.33% respecto al año anterior, lo
que en términos monetarios es equivalente a ¢84.851 millones de colones en el
promedio administrado anual.

Por otra parte, los fondos de inversión inmobiliarios han visto serias
complicaciones en su actividad, dado que las órdenes de cierre principalmente en
el sector comercial han generado la necesidad de negociar mensualidades de
alquiler, y brindar tratamientos estratégicos con el objeto de no materializar
desocupaciones en los inmuebles que se encuentran dentro de las carteras de estos
fondos. La administración ha optado por disminuir las comisiones de
administración con el fin de procurar la mejora en la rentabilidad perciba por el
inversionista.

Adicionalmente, como medidas administrativas, Popular SAFI se encuentra al

cierre del periodo 2021, con el 100% del personal laborando bajo la modalidad de
teletrabajo, lo cual ha permitido dar continuidad al desempeño de funciones y al
cumplimiento de sus obligaciones con el inversionista y con las entidades
fiscalizadoras que regulan su actividad. Durante el año se han realizado una serie
de análisis de tensión y sobre las variables sensibles en torno a la tendencia de la
pandemia con el fin de mitigar la ocurrencia de riesgos y tomar medidas
preventivas. Estas acciones se continuarán realizando en tanto se mantenga el
impacto de esta enfermedad y se continúe con las medidas determinadas por las
autoridades de salud del país.

III. Popular Seguros

ii. Apertura en seguros

Durante aproximadamente 25 años, el Banco Popular y de Desarrollo Comunal

tuvo delegada la administración, asesoría y comercialización de seguros en una
empresa externa, mientras que otras entidades financieras, principalmente los
Bancos estatales ya habían sido acreditados como canal intermedio en la
comercialización de los mismos. A finales de 2007, la presidencia ejecutiva del
INS concedió el aval para iniciar operaciones en el mercado de seguros como
canal superior.
 - 163 -

Producto de la entrada en vigencia de la Ley Reguladora del Mercado de Seguros

N°8653 (a partir del 7 de agosto de 2008), se le permite al Conglomerado Banco
Popular crear una intermediaria de seguros, abriendo con esto nuevas
oportunidades de crecimiento para el grupo.

En primera instancia Popular Seguros, nace como una Sociedad Agencia de

Seguros, perteneciente al Conglomerado Banco Popular, siendo el Banco su único
propietario.

Una vez obtenida la aprobación de la Superintendencia General de Seguros

(SUGESE), la nueva sociedad inició operaciones a mediados de junio de 2009.

jj. Transformación a Corredora

Mediante Acuerdo de Junta Directiva Nacional JDN-5677-786-2019-Art-11 del 08

de octubre de 2019 y con fundamento en los criterios técnicos expuestos en los
análisis de viabilidad, se instruye a la Junta Directiva de Popular Seguros a fin de
migrar el modelo de negocio de Sociedad Agencia a un modelo de Corredora de
Seguros; la solicitud de transformación a correduría se presentó ante SUGESE en
diciembre del mismo año.

Con oficio SGS-R-2320-2020 del 7 de mayo de 2020 Popular Seguros recibió la

autorización condicionada como parte del proceso de transformación y el 07 de
setiembre de 2020 con oficio SGS-R-2341-2020 se inscribe a Popular Seguros
Correduría de Seguros S.A., cédula de persona jurídica 3-101-567982, en el
Registro de Sociedades Corredoras de Seguros de la Superintendencia, con la
licencia SC-20-133.

Al corte del 31 de diciembre de 2022 Popular Seguros mantiene contratos por

concepto de intermediación de seguros con las Aseguradoras ASSA, MAPFRE,
ADISA, SM Seguros, QUÁLITAS, BMI, SAGICOR, Oceánica, Seguros LAFISE
e INS; sin embargo, a la fecha únicamente se han generado ingresos por
comercialización con el Instituto Nacional de Seguros, MAPFRE, ASSA, ADISA,
SM Seguros y QUÁLITAS.

kk. Modelo de negocio y modelo de deterioro

Mediante acuerdo de Junta Directiva JDN-5679-Acd-821-2019-Art-13 del 23 de

octubre de 2019 y con fundamento de la aplicación de la NIIF 9 Instrumentos
Financieros la Junta Directiva Nacional aprobó el Modelo de Negocio y Modelo de
Deterioro del portafolio de Inversiones para el Conglomerado Financiero Banco
Popular.
 - 164 -

ll. COVID-19

Dado que para el cuarto trimestre del año 2021 continúa la emergencia nacional
sanitaria por el COVID-19 y sus variantes como Delta, se siguen presentando
algunos efectos propios de la situación, impactando en la economía, tasa de
desempleo y otros indicadores a nivel nacional.

Se continua con el monitoreo de los indicadores financieros de Popular Seguros y

se ha trabajado en conjunto con la Dirección Corporativa de Riesgo del
Conglomerado Financiero Banco Popular, temas vulnerables del mercado de
seguros considerando las recomendaciones que dicha Dirección emite para la
gestión de la Corporación en estos momentos de pandemia.

Dicha Dirección le ha dado seguimiento a un plan de acción en coordinación con

la Gerencia General Corporativa y los órganos colegiados como Comité
Corporativo de Riesgo y comité ALCO, con alcance a las Juntas Directivas de las
Sociedades de la Corporación, para la atención de los riesgos que se han
presentado producto del COVID-19. Estas acciones han sido de alcance
Conglomerado, con el fin de mitigar los posibles impactos y riesgos operativos,
liquidez, mercado y crédito.

Igualmente, se le ha dado seguimiento a los planes de continuidad de las

operaciones a los cuales se la incorporó -a finales del año anterior-, los elementos
COVID-19, los riesgos y medidas de control y la visión Conglomeral, quedando
listos para activar los protocolos según sea necesario. Algunos de los
procedimientos son: Continuidad de los Servicios de T.I., Continuidad de las
Operaciones Área Comercial, Continuidad de las Operaciones Área Administrativa
Financiera, Continuidad de las Operaciones Área de Control Operativo.

Por su parte las áreas de Talento Humano y Tecnología de Información de la

Correduría han continuado con seguimiento a las acciones para mitigar los riesgos
identificados en las actividades en la oficina y en teletrabajo, a efecto de anticipar
los eventos que puedan afectar su gestión. Entre otras gestiones se ha generado
información vía correo electrónico dirigida al personal de la Correduría, a fin de
enfrentar la crisis sanitaria, tales como flujogramas de atención para los reportes de
COVID-19, medidas sanitarias, campaña de vacunación, capacitación con
empresas externas, webinar, conferencias, entre otras.

Se mantiene el estar alertas a los riesgos del Conglomerado sobre la evolución del
escenario político de nuestro país y el entorno internacional entre otros que se
detallan a continuación:
 - 165 -

 La actividad económica de Costa Rica seguirá muy pendiente del desempeño

económico del resto del mundo, y principalmente los socios comerciales, así
como la evolución de los términos de intercambio (con fuerte dependencia
hacia los precios de materias primas), que podría afectar el valor de las
exportaciones e importaciones.

 La demanda interna y específicamente en consumo establece como posibles

riesgos la postergación de la mayor apertura a las diferentes actividades
económicas como resultado de una mejora en la evolución de la pandemia
menor a lo esperado.

 En cuanto al sector turístico, como principal afectado de la pandemia por el

COVID-19, dependerá en gran parte del grado de apertura que se dé tanto a
nivel local, como en los países de donde provienen los turistas, así como la
mejora en las expectativas económicas de quienes demandan los servicios
turísticos (ligado al desempeño económico internacional) y el aumento de
frecuencias de parte de las líneas aéreas que sirven a los aeropuertos del país.

 Con respecto a la evolución de las exportaciones e importaciones, así como los

riesgos identificados para estos agregados, existe probabilidad de incrementos
en tasas de interés internacionales y que genere así el traslado de recursos
desde mercados emergentes hacia los avanzados, dificultando (y encareciendo)
de esa forma el financiamiento del déficit de cuenta corriente, lo cual
eventualmente podría sumar presión al saldo de activos de reserva y tipo de
cambio.

 La posibilidad de elección por parte de la población costarricense de un partido

político populista que pueda minimizar la importancia de ajustes estructurales
en el sector gobierno y la necesidad de un acuerdo con el FMI.

 Valoraciones del Mercado de deuda interna en colones en niveles ajustados y

premios negativos que no están considerando el efecto de la incertidumbre
política y la posible no aprobación de el plan con el FMI.

 Crecimiento económico por debajo del esperado que lleva al Ministerio de

Hacienda a recalcular sus proyecciones de ingresos e incrementar sus
necesidades de financiamiento en el mercado interno.

 Riesgo de mayor volatilidad en el tipo de cambio de no contar con medios

adicionales de financiamiento por parte organismos multilaterales y que
conlleve a una agudización en los términos de intercambio.

 Incremento y mayor volatilidad en tasas de interés internacionales que pueden

incrementar el costo del financiamiento en los mercados internacionales y la
volatilidad de nuestro mercado interno.
 - 166 -

mm. Nombramiento

Mediante acuerdo JDPS-339-Acd-326-2021-Art-4 de fecha 16 de agosto del

2021, la Junta Directiva de Popular Seguros da por recibida la renuncia
presentada por el Sr. Alexander Otoya Sibaja, al cargo de Gerente General a. i.
y activa el Plan de Sucesión de Popular Seguros, Correduría de Seguros S. A.,
nombrando Gerente General a. i. a la Sra. Johanna Montero Araya a partir del
27 de agosto de 2021 y mientras se resuelve el concurso que para tal puesto se
está llevando a cabo.

De igual forma, con acuerdo JDPS-342-Acd-358-2021-Art-4 de fecha 06 de

setiembre del 2021 y oficio DFOE-CAP-0543 (12279) de la Contraloría
General de la República se nombra en propiedad en el puesto de Auditor
Interno de Popular Seguros Correduría de Seguros, S. A., al Sr. Ronald
Benavides Umaña.

IV. Popular Pensiones

nn. Proyecto de Ley “Retiro Total del FCL por parte de los Afiliados”

En Popular Pensiones consideramos que el proyecto sería imposible de cumplir y

con una afectación negativa para los afiliados.

A diciembre de 2019, el saldo de la cartería del FCL del sector alcanzaba un monto
cercano a los ¢700.000 millones. El proyecto llevaría a que las Operadoras tengan
que liquidar toda su cartera a corto plazo, lo que sería casi imposible, dado que
nuestro mercado probablemente no tenga capacidad para la captación de títulos por
esos montos.

Dicha situación podría traducirse en bajas en los precios de las inversiones, que
impactarían directamente el valor de los ahorros de los clientes.

Finalmente, dicho proyecto hará que los trabajadores que queden desempleados en
los meses cercanos a los de la devolución de los recursos, vean muy disminuido
los ahorros que podrán recibir, y que tienen como finalidad inicial ayudar a
soportar el periodo en que se encuentre en dicha situación.

oo. Salida de la Empresa Instituto Costarricense de Turismo (I.C.T)

A partir del 19 de noviembre del 2020 el Fondo de Jubilaciones de los funcionarios

y Empleados del Instituto Costarricense de Turismo paso a la Administración de la
Operadora de Pensiones del Banco Nacional, según SP-R-2022-2020.
 - 167 -

Mediante el PEN-0770-2020 se informó a la SUPEN sobre el traslado no oneroso

de acuerdo con:

El artículo 10 del SGV-A-198 ‘’Acuerdo para la implementación del Reglamento

de Custodia’’ establece acerca de los traspasos de valores autorizados, entre ellos
los traspasos no onerosos con cambio de titularidad. En esta norma,
específicamente en el inciso viii, se indica que:

[…]

viii. Traspasos de valores de fondos de pensión o de capitalización laboral, de

conformidad con las instrucciones que al respecto emita la Superintendencia de
Pensiones, originados por:

 Traslado del Fondo de Capitalización Laboral al Régimen obligatorio de

pensiones, siempre y cuando el dinero se mantenga en la misma operadora de
pensiones.

 Traslado del Fondo de pensiones complementario creado por ley especial,

convención colectiva o normativa a la administración de una Operadora de
Pensiones.

 Fusión o liquidación de una operadora de pensiones o de sus fondos

administrados.

 Otros que determine el Superintendente de Pensiones mediante Acuerdo.

pp. Efectos del COVID

Fondo de Capitalización Laboral (FCL)

El 4 de abril del año 2020, entró en vigencia la LEY 9839 ENTREGA DEL
FONDO DE CAPITALIZACIÓN LABORAL A LOS TRABAJADORES
AFECTADOS POR LA CRISIS ECONÓMICA, fundamentada en el Decreto
Ejecutivo N.º 42227-MP-S, por medio del cual el Poder Ejecutivo declara estado
de emergencia nacional en todo el territorio de la República de Costa Rica, debido
a la situación de emergencia sanitaria provocada por el COVID-19. Esta ley
generó modificaciones a la Ley de Protección al Trabajador, incorporando un
inciso adicional al artículo 6 de la misma, que estableció la posibilidad de retiro de
los recursos del FCL a aquellos trabajadores que sufran una disminución de su
jornada laboral (con reducción de su salario) o una suspensión temporal de su
jornada de trabajo. Asimismo, definió los elementos operativos relacionados a
este, con la incorporación de un artículo 6 bis.
 - 168 -

Adicionalmente, con fecha 5 de octubre 2020, entró a regir la LEY 9906, LEY
PARA RESGUARDAR EL DERECHO DE LOS TRABAJADORES A
RETIRAR LOS RECURSOS DE LA PENSIÓN COMPLEMENTARIA, la cual
modifica el artículo 3 de la Ley de Protección al Trabajador, para que se lea
‘’Creación del fondo de capitalización laboral. Todo patrono, público o privado,
aportará a un fondo de capitalización laboral un uno y medio por ciento (1.5%)
calculado sobre el salario mensual del trabajador. Dicho aporte se hará durante el
tiempo que se mantenga la relación laboral, sin límite de años, y será administrado
por las entidades autorizadas como un ahorro laboral conforme a esta ley…’’. Con
esta modificación se elimina la práctica de administración de un 1,5% de aporte
patronal que tenía como destino final el Régimen Obligatorio de Pensiones, pero
que ingresaba y era administrado en el FCL, y trasladado una vez al año al ROP en
el mes de marzo.

Finalmente, otro de los impactos generados por la pandemia durante el año 2020,
correspondió a la disminución de aportes mensuales al FCL y de la cantidad de
trabajadores aportantes al mismo, ligado al incremento en el desempleo producido
por la pandemia.

Régimen Obligatorio de Pensiones (ROPC)

Durante el año 2020 el ROP enfrentó algunas modificaciones producto de cambios

normativos. Con la aprobación de la Ley 9906, LEY PARA RESGUARDAR EL
DERECHO DE LOS TRABAJADORES A RETIRAR LOS RECURSOS DE LA
PENSIÓN COMPLEMENTARIA, que entró a regir el 5 de octubre de 2020, se
implementó una serie de modificaciones a la Ley de Protección al Trabajador, de
las cuales se resalta:

a) Modificación del Artículo 13 Recursos del Régimen. El Régimen Obligatorio

de Pensiones Complementarias se financiará con los siguientes recursos, inciso
c) Un aporte de los patronos del tres por ciento (3%) mensual sobre los
sueldos, los salarios y las remuneraciones de los trabajadores. Esta
modificación elimina el ingreso de un aporte equivalente al 1,5% del salario
del trabajador al FCL, que era trasladado al ROP anualmente.

b) Modificación del art. 20 Condiciones para acceder a los beneficios del

Régimen Obligatorio de Pensiones. Da estatus legal a una modificación que ha
operado desde hace varios años, producto de otros cambios normativos,
definiéndose que, en el ROP, en caso de ausencia de beneficiarios en el
Régimen Básico o en el formulario de afiliación, en tercera instancia aplicaría
la definición de los mismos de acuerdo al art. 85 del Código de Trabajo y lo
determina un Juzgado de Trabajo, y no como se establecía antes que era
materia civil. Esto para casos de defunción.
 - 169 -

Modificaciones al art.22 Prestaciones. Se incorpora una nueva modalidad de

producto de des acumulación o plan de beneficio, incorporando la alternativa
de una Renta Temporal calculada hasta la expectativa de vida condicionada.
Adicionalmente, se da rango de ley a una modificación normativa aprobada por
Supen este mismo año, en el sentido de que los afiliados y pensionados que
enfrenten una enfermedad terminal, debidamente calificada por la CCSS,
podrán optar por el retiro total de los recursos.

c) Modificaciones al Artículo 25 Modalidades de pensión ofrecidas por las

operadoras de pensiones. Se establece en esta modificación una mensualidad
por pensión mínima a recibir por el trabajador en cualquiera de los productos
de beneficios, equivalente al 20% de la pensión mínima del IVM.

d) Adición de dos transitorios de retiro:

1) Transitorio XlX. Incorpora dos alternativas para acelerar la devolución del

ROP, para todos aquellos trabajadores pensionados que están recibiendo su
ROP a través de una mensualidad y todos los trabajadores que adquieran el
derecho de pensión antes del 31 de diciembre 2020. Una modalidad
establece que en forma adicional a la mensualidad que el trabajador recibe
por medio de un producto de beneficios, recibirá adicionalmente el saldo
acumulado en cuatro tractos de un 25%, el primero a los 60 días naturales y
los otros 3 cada nueve meses, a partir de ese primer desembolso, en el
último pago se realiza la acreditación del saldo que tenga en la cuenta
individual. La segunda modalidad es la recepción del saldo de ROP por
medio de una renta financiera calculada a 30 meses, el último mes se
cancelará el saldo remanente.

2) Transitorio XX. Establece como alternativa para aquellos trabajadores que

se pensionen a partir del 01 enero 2021 y hasta el 18 de febrero del 2030, el
retiro del saldo en una renta calculada en el plazo equivalente a la cantidad
de cuotas aportadas al ROP. Esta alternativa es adicional, a la posibilidad de
retirar los recursos a través de los productos de beneficios existentes.

qq. A partir del 1 de junio de 2021 la custodia de valores se trasladó a Popular Valores
Puesto de Bolsa según oficios SP-R-2060-2021 y SP-R-2076-2021.
 - 170 -

V. Popular Valores

rr. El Puesto se encuentra registrado en el Registro Nacional de Valores e

Intermediarios como entidad de custodia categoría B, según consta en la
Resolución SGV-R-1591 emitida por la Sugeval el 10 de enero de 2007.
ss. El Puesto se mantiene registrado ante el Banco Central como participante en el
mercado cambiario según autorización dada por el Banco Central de Costa Rica el
1 de noviembre de 2007 mediante la nota JD 648-07, la cual se hizo efectiva
mediante la nota del Banco Central DAP-DRL-230-2010 del 15 de julio de 2010.

tt. A diciembre 2021 los saldos custodiados se incrementaron significativamente con

respecto al cierre del 2020 debido al traslado de una parte de la custodia del
Custodio BPDC al Custodio Popular Valores.

Nota 40. Notas a los estados financieros de entidades separadas del grupo o conglomerado
financiero

Las subsidiarias del Banco, a saber, Popular Valores Puesto de Bolsa, S. A. y Popular
Fondos de Inversión, S. A. están reguladas por la SUGEVAL, la Operadora de Planes de
Pensiones Complementarias, S.A., está regulada por la SUPEN y Popular Seguros
Correduría de Seguros, S.A., está regulada por la SUGESE.

Nota 41. Cambio en la presentación de las notas del periodo 2021

Para efectos de presentación se modificó la nota 2 Activos cedidos en garantía para mostrar
un mayor nivel de detalle. Las notas 26 y 29 se ampliaron en relación con el periodo 2021
para mejorar la presentación.

Nota 42. Autorización de emisión de estados financieros

La Gerencia General del Banco autorizó la emisión de los estados financieros consolidados
el 6 de enero de 2023.

La SUGEF tiene la posibilidad de requerir modificaciones a los estados financieros luego

de su fecha de autorización para emisión.
 - 171 -

Conglomerado Financiero
Banco Popular y de Desarrollo Comunal
y subsidiarias

Informe complementario de los auditores independientes sobre la

normativa, los estados financieros intermedios, el control interno y
los sistemas

Al 31 de diciembre de 2022
 - 172 -

Informe complementario de los auditores externos

sobre normativa, sistemas y control interno

A la Junta Directiva Nacional del

Banco Popular y de Desarrollo Comunal y a la
Superintendencia General de Entidades Financieras

Hemos efectuado la auditoría de los estados financieros consolidados del Conglomerado

Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal y subsidiarias al 31 de diciembre de 2022
y por el período de un año terminado en esa fecha y emitimos opinión previa sin salvedades
sobre esos estados financieros consolidados con fecha 17 de marzo de 2023.

En la planeación y ejecución de la auditoría de esos estados financieros consolidados del

Conglomerado Financiero Banco Popular y de Desarrollo Comunal y subsidiarias
consideramos su estructura de control interno, así como los requerimientos mínimos
establecidos por la Superintendencia General de Entidades Financieras sobre el cumplimiento
de la normativa legal aplicable al sector financiero, la necesidad de ajustes a los estados
financieros intermedios remitidos a esas superintendencias, los mecanismos de control interno
del Conglomerado y el análisis a los sistemas automatizados que utilizan el Conglomerado
para determinar los procedimientos de auditoría con el propósito de expresar opinión sobre los
estados financieros, y no de proporcionar seguridad sobre el cumplimiento de los aspectos
señalados.

Notamos asuntos relacionados con su funcionamiento que consideramos condiciones que

deben ser informadas bajo las Normas Internacionales de Auditoría. Las condiciones que
deben ser informadas son asuntos de los cuales tuvimos conocimiento y que, a nuestro juicio,
se relacionan con deficiencias en el cumplimiento de la normativa vigente, el diseño u
operación del control interno, así como con los resultados del análisis de los sistemas
computarizados, que podrían afectar adversamente la habilidad del Banco para registrar,
procesar, resumir y presentar la información financiera de manera consistente con las
afirmaciones de la Gerencia en los estados financieros separados.

Al respecto una debilidad significativa representa una condición que debe ser informada en la
cual el cumplimiento de la normativa vigente, el diseño u operación de los componentes del
control interno así como los resultados del análisis a los sistemas computarizados y ajustes a
los estados financieros, no reducen el riesgo de que errores o irregularidades en cantidades
que serían importantes en relación con los estados financieros sujetos a auditoría, ocurran y no
sean detectadas oportunamente por el personal del Conglomerado Financiero Banco Popular y
de Desarrollo Comunal y subsidiarias en el curso normal del trabajo asignado. Al respecto
observamos los siguientes asuntos relacionados con el control interno, los sistemas de
información y la normativa aplicable al sector financiero que consideramos debilidades
significativas:
Crowe Horwath CR, S.A. - 173 -

Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Control interno y cumplimiento normativo

 El Banco actualizó la versión de su core bancario pasando de la versión R-9 a R-17; a la

fecha se encuentra en la etapa de estabilización y atención de incidentes.

 El sistema SAI presenta limitaciones de información que permitan verificar la antigüedad

de las partidas. Además, el sistema T-24 no valida la información que se captura y que
implica el uso de cuentas SAI, lo que genera inconsistencias en la calidad de la
información que alimenta, lo cual ocasiona que se deban hacer inclusiones de forma
manual.

 Se mantienen saldos pendientes de liquidar en los pasivos con ATH sobre los cuales a la
fecha no se tiene certeza si el histórico de transacciones se encuentra disponible por
debilidades en el mantenimiento de los datos, lo cual imposibilita al Banco para
determinar los posibles montos a liquidar.

 El Banco ha implementado procesos de conciliación de las cuentas por pagar a Visa con
la entrada en operación del Sistema CLC. A la fecha, se cuenta con procesos automáticos
de carga de información y procesamiento; sin embargo, las cifras de control que se
generan desde el sistema actual, presentan diferencias entre el saldo histórico y los
movimientos transaccionales que afectan el saldo al final del periodo, asociado
principalmente a incidentes por mejoras operativas a implementar y asuntos referidos a la
lógica de las cifras de control.

 Al 31 de diciembre de 2022 se presentan cuentas activas y pasivas pendientes de

imputación no significativas con antigüedad superior a 30 días, lo cual se aparta de lo
establecido por la Superintendencia General de Entidades Financieras.

 Durante la revisión selectiva del ciclo de cartera de crédito se determinaron debilidades

que ameritan mejoras relacionadas con la administración de la calidad de información y
análisis referentes al proceso de medición, otorgamiento y seguimiento. Asimismo,
presentamos observaciones relacionadas con la evaluación de capacidad de pago,
naturaleza de los créditos y riesgos inherentes de la cartera de crédito, materializadas
durante el periodo en créditos dados de baja y pérdidas en los procesos de venta de bienes
mantenidos para la venta y evaluación de estos bienes originados en dichos riesgos de
crédito.

 Al 31 de diciembre de 2022 no evidenciamos la existencia de una conciliación contable

automatizada que permita verificar los saldos reportados por concepto de pólizas
colectivas de seguro entre SIPO (Sistema de Préstamos) y Gestión de Pólizas (Sistema de
administración de seguros). En nuestro criterio existe un riesgo de Conglomerado que
debe analizarse para mantener un control adecuado por parte del Banco con el debido
soporte por parte de la Sociedad.
Crowe Horwath CR, S.A. - 174 -

 Al 31 de diciembre de 2022 se mantienen clientes sobre los cuales no fue posible identificar
la póliza que le brinda cobertura a su operación de crédito. Esto representa un riesgo de
activos financieros que pueden no estar asegurados, lo que puede llevar a pérdidas para el
Banco si debe recuperar esos créditos por medio de bienes mantenidos para la venta que
hayan sufrido un siniestro.

 Al 31 de diciembre de 2022 el Banco mantiene partidas conciliatorias en disponibilidades

con antigüedad superior a 30 días. Las partidas en las cuentas de disponibilidades
representan un riesgo superior al normal, debido a que no deben mantener saldos mayores
a 30 días, ya que, al aumentar los días pendientes de conciliación, se aumenta el riesgo de
que errores o irregularidades no sean detectados oportunamente. Lo anterior incrementa
el posible riesgo operativo relacionado con problemas en el uso y administración de estas
cuentas.

Popular Seguros Correduría de Seguros, S.A.

Control interno y cumplimiento normativo

 Al verificar los registros auxiliares de cuentas por cobrar se determinó que no están
integrados al sistema contable; se controlan en hojas electrónicas de Excel. Por un criterio
de importancia relativa consideramos relevante su integración, con el fin de mitigar los
riesgos de posible ocurrencia de errores.

 Al efectuar procedimientos de verificación de efectividad y eficacia de los controles

establecidos en la matriz (Banco), no evidenciamos la existencia de una conciliación
contable automatizada que permita verificar los saldos reportados por concepto de pólizas
colectivas de seguro entre las siguientes partes: Instituto Nacional de Seguros, Sistema
contable (AS 400), SIPO (Sistema de Préstamos) y Gestión de Pólizas (Sistema de
Administración de Seguros). En nuestro criterio existe un riesgo de Conglomerado que
debe analizarse para mantener un control adecuado por parte del Banco con el debido
soporte por parte de la Sociedad.

Otros asuntos

Mediante acuerdo SGV-A-181 publicado en La Gaceta con fecha 11 de setiembre de 2012, se

deroga el acuerdo SGV-A-40, Guía para la elaboración del informe complementario de los
auditores externos que brindan sus servicios a los emisores de valores y sujetos fiscalizados
por la Superintendencia General de Valores. Por esta razón no se emitió informe
complementario para Popular Sociedad de Fondos de Inversión, S.A. y Popular Valores
Puesto de Bolsa, S.A.

Mediante acuerdo SP-A-202-2018 emitido por SUPEN en fecha 4 de octubre de 2018, se

derogan los acuerdos SP-A-053, SP-A-060 y SP-A-074 relativos a los informes de las
Auditorías Internas y Externas de las Operadoras de Pensiones. Por esta razón no se emitió
informe complementario para la Operadora de Planes de Pensiones Complementarias del
Banco Popular y de Desarrollo Comunal, S.A.
Crowe Horwath CR, S.A. - 175 -

En cartas fechadas 15 de noviembre de 2022 (TI OPC), 13 de diciembre de 2022 (TI Safi), 15
de diciembre de 2022 (TI Banco), 21 de diciembre de 2022 (TI Valores) y 22 de diciembre de
2022 (TI Seguros) y 7 de octubre de 2022 y 13 de febrero de 2023 (CG OPC), 7 de diciembre
de 2022 y 10 de febrero de 2023 (CG Safi), 7 de diciembre de 2022 y 10 de febrero de 2023
(CG Valores), 7 de diciembre de 2022 y 10 de febrero de 2023 (CG Seguros) y 28 de octubre
de 2022 y 21 de febrero de 2023 (CG Banco), informamos a la Gerencia del Conglomerado
sobre las condiciones del cumplimiento de la normativa vigente y del control interno y de los
resultados del análisis de los sistemas computarizados y ajustes a los estados financieros que
fueron observadas durante la auditoría. Estos informes han sido analizados por la
administración del Conglomerado y su Junta Directiva Nacional, las cuales están en proceso
de implementación por parte de la Administración del Conglomerado.

Se ejecutó la auditoría externa de TI del Banco Popular y de Desarrollo Comunal, por otros
contadores públicos independientes de conformidad con lo dispuesto en el Acuerdo SUGEF
14-17 “Reglamento General de Gestión de la Tecnología de Información” y los
“Lineamientos Generales de Gestión General de la Tecnología de Información”, motivo por el
cual procesos de nuestro alcance de revisión en este informe según las NIA 315 y 330, son
parte integral en el Marco de Gestión de TI que adopta el Banco, siendo vinculantes los
resultados del Acuerdo SUGEF 14-17 con el objetivo de este informe. Los resultados de la
auditoría externa de TI fueron informados a los dueños de los procesos, la Administración y
Órganos de Dirección; en seguimiento de la evaluación se confeccionó un plan de acción para
atender las recomendaciones. El plan de acción contiene actividades a concluir en diciembre
de 2023.

El Acuerdo SUGEF 2-10, Reglamento sobre Administración Integral de Riesgos, requiere

contratar los servicios de un experto independiente para realizar una auditoría que permita
emitir opinión sobre la efectividad, oportunidad y adecuación del proceso de Administración
Integral de Riesgos implementado por el Banco. Los resultados de dicha auditoría se
presentan en informe separado y contienen condiciones que han sido informadas sobre el
cumplimiento de esta norma.

El Acuerdo CONASSIF 12-21 “Reglamento para la prevención del riesgo de legitimación de

capitales, financiamiento al terrorismo y financiamiento de la proliferación de armas de
destrucción masiva, aplicable a los sujetos obligados por el artículo 14 de la Ley 7786”, (el
Reglamento), requiere contratar los servicios de un auditor externo con el fin de emitir una
opinión de auditoría sobre la evaluación de la eficacia y efectividad de las políticas,
procedimientos y controles para prevenir los riesgos de LC/FT/FPADM de acuerdo con el
Reglamento. Los resultados de dicha auditoría contratada se presentarán en informe separado
y contienen condiciones que serán informadas sobre el cumplimiento de esta norma.

El Acuerdo SUGEF 22-18, Reglamento sobre Idoneidad de los Miembros del Órgano de
Dirección y de la Alta Gerencia de las Entidades Financieras requiere contratar los servicios
de un auditor externo independiente para realizar una revisión independiente anual del
proceso de evaluación del Órgano de Dirección, de sus miembros, de sus Comités y de los
miembros de la Alta Gerencia, incluyendo una revisión de la implementación efectiva de
todos los contenidos de la política de evaluación. Los resultados de dicha auditoría se
presentan en informes individuales y contienen condiciones que han sido informadas sobre el
cumplimiento de esta norma.
Crowe Horwath CR, S.A. - 176 -

Esas condiciones se consideraron para determinar la naturaleza, oportunidad y alcance de las

pruebas aplicadas en la auditoría de los estados financieros del Conglomerado Financiero
Banco Popular y de Desarrollo Comunal y subsidiarias, y este informe complementa el
dictamen sobre dichos estados financieros precitado. Desde la fecha del dictamen no hemos
considerado el cumplimiento de la normativa vigente, del control interno, ni de los resultados
del análisis a los sistemas computarizados y ajustes a los estados financieros consolidados.

Este informe es para conocimiento e información de la Superintendencia General de

Entidades Financieras, de la Gerencia General Corporativa y de la Junta Directiva Nacional
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Fecha: 2023.03.30
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San José, Costa Rica

17 de marzo de 2023
Dictamen firmado por
Francine Sojo Mora N° 3386
Pol. 0116 FIG 7 V,30-9-2023
Timbre Ley 6663 ¢1,000
Adherido al original
 -177-

DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

NOMBRE DEL INTERMEDIARIO : BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
HOJA DE CONSOLIDACION
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2022

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO
ESTADOS DE RESULTADOS DEBE HABER
400 40000000 GASTOS 2,506,128,115,823 12,979,626,213 19,849,369,315 4,135,406,753 5,432,384,878 2,548,524,902,982 2,309,581,697 2,546,215,321,285
410 41000000 Gastos financieros 2,228,490,119,371 7,147,575,337 1,027,489,389 532,093,743 446,843,765 2,237,644,121,605 0 952,552,234 2,236,691,569,371
411 41100000 Gastos financieros por obligaciones con el público 95,956,998,530 773,770,402 0 0 0 96,730,768,932 952,552,234 6-9 95,778,216,698
412 41200000 Gastos financieros por obligaciones con el B.C.C.R. 1,032,471,445 0 0 0 0 1,032,471,445 1,032,471,445
413 41300000 Gastos financieros por obligaciones con entidades financieras 32,041,849,774 641,923,387 50,635,297 6,004,397 27,830,792 32,768,243,647 32,768,243,647
414 41400000 Gastos financieros por otras cuentas por pagar y provisiones 1,284,466 79,319,452 5,593,647 0 0 86,197,565 86,197,565
415 41500000 Gastos financieros por cuentas recíprocas internas 0 0 0 0 0 0 0
416 41600000 Gastos financieros por obligaciones subordinadas 0 0 0 0 0 0 0
417 41700000 Gastos financieros por obligaciones convertibles en capital 0 0 0 0 0 0 0
418 41800000 Gastos financieros por diferencial cambiario 2,096,878,064,918 5,342,799,719 971,260,445 526,089,346 409,122,091 2,104,127,336,519 2,104,127,336,519
419 41900000 Otros gastos financieros 2,579,450,238 309,762,377 0 0 9,890,882 2,899,103,497 2,899,103,497
419.07 41907000 Ajuste al valor razonable de las inversiones en valores negociables 70,996,788 299,441,499 0 0 9,890,882 380,329,169 380,329,169
419.10 41910000 Pérdida en la negociación de instrumentos financieros mantenidos para negociar 1,703,941,368 0 0 0 0 1,703,941,368 1,703,941,368
419.11 41911000 Pérdida realizada en instrumentos financieros disponibles 801,983,252 10,320,878 0 0 0 812,304,130 812,304,130
419.13 41913000 Pérdida en la disposición de instrumentos financieros en cesación de pagos, morosos o en litigio 0 0 0 0 0 0 0
419.14 41914000 Pérdida en la negociación de instrumentos financieros derivados (Operaciones de cobertura) 0 0 0 0 0 0 0
419.17 41917000 Pérdida por valoración inversión en propiedades 0 0 0 0 0 0 0
419.18 41918000 Pérdida por negociación de inversión en propiedades 0 0 0 0 0 0 0
420 42000000 Gastos por deterioro de inversiones en valores y estimación de incobrables 50,785,888,612 103,163,115 724,021,026 19,586,326 49,804,120 51,682,463,199 51,682,463,199
421 42100000 Gastos p/ estimación de incobrabilidad de cartera de crédito y de otras 50,294,833,813 0 633,869,545 0 35,569,552 50,964,272,910 50,964,272,910
422 42200000 Gastos p/deterioro e incobrabilidad de inversiones en valores 343,430,141 0 90,151,481 19,586,326 14,234,568 467,402,516 467,402,516
423 42300000 Gastos p/deterioro e incobrabilidad de inversiones en valores 0 103,163,115 0 0 0 103,163,115 103,163,115
424 42400000 Gastos p/deterioro e incobrabilidad de inversiones en valores 147,624,658 0 0 0 0 147,624,658 147,624,658
430 43000000 Gastos operativos diversos 38,634,691,349 970,634,521 3,390,054,795 582,540,797 557,597,767 44,135,519,229 1,357,029,463 42,778,489,766
431 43100000 Comisiones por servicios 7,072,522,536 261,756,254 2,719,401,796 373,787,253 313,018,512 10,740,486,351 665,712,042 10 10,074,774,309
432 43200000 Gastos por bienes realizables 15,884,769,369 0 0 0 0 15,884,769,369 15,884,769,369
433 43300000 Gastos por participaciones de capital en entidades 40,102,219 0 0 0 0 40,102,219 0 40,102,219 4 0
433-01-1-00-01 Operadora de Pensiones 0 0 0
433-01-1-00-02 Puesto de Bolsa 3,722,103 3,722,103 3,722,103 1 0
433-01-1-00-03 SAFI 10,009,031 10,009,031 10,009,031 3 0
433-01-1-00-04 Seguros 26,371,085 26,371,085 26,371,085 4 0
434 43400000 Gastos por bienes diversos 0 0 0 0 0 0 0
435 43500000 Gastos por amortización de activos intangibles 6,550,306,281 176,324,932 172,031,601 41,387,211 29,845,492 6,969,895,517 6,969,895,517
436 43600000 Gasto por Bonificaciones sobre comisiones fondos penciones voluntarios 0 0 101,173,503 0 0 101,173,503 101,173,503
437 43700000 Gastos p/Cambio Arbitraje de divisas 649,385,740 81,670,202 0 0 0 731,055,942 731,055,942
438 43800000 Otros gastos con partes relacionadas 343,372,089 75,204,229 0 126,315,832 106,323,052 651,215,202 651,215,202 10 0
439 43900000 Otros Gastos Operativos 8,094,233,115 375,678,904 397,447,895 41,050,501 108,410,711 9,016,821,126 9,016,821,126
439.25 43925000 Por amortizacion costos directos diferidos asociados a créditos 0 0 0 0 0 0 0
440 44000000 Gastos de administración 163,084,611,074 3,217,141,685 10,495,478,895 2,638,001,689 3,295,682,149 182,730,915,492 182,730,915,492
441 44100000 Gastos de personal 99,216,227,711 2,725,677,128 8,473,332,658 2,279,250,920 2,492,351,978 115,186,840,395 115,186,840,395
442 44200000 Gastos por servicios externos 25,694,249,882 40,432,686 440,914,597 88,682,369 327,249,078 26,591,528,612 26,591,528,612
443 44300000 Gastos de movilidad y comunicaciones 2,749,465,604 23,498,716 155,494,166 14,382,447 23,573,770 2,966,414,703 2,966,414,703
444 44400000 Gastos de infraestructura 17,053,255,548 234,779,527 915,572,227 149,283,368 267,338,643 18,620,229,313 18,620,229,313
445 44500000 Gastos generales 18,371,412,329 192,753,628 510,165,247 106,402,585 185,168,680 19,365,902,469 19,365,902,469
446 44600000 Impuestos, patentes y contribuciones obligatorias 0 0 0 0 0 0 0
450 45000000 Impuesto y participaciones sobre la utilidad 25,132,805,417 1,541,111,555 4,212,325,210 363,184,198 1,082,457,077 32,331,883,457 32,331,883,457
451 45100000 Impuesto sobre la renta 17,518,104,378 1,412,183,309 2,039,011,172 333,003,381 990,708,867 22,293,011,107 22,293,011,107
451.02 45102000 Impuesto sobre la renta diferido 39,783,395 105,740,962 10,507,346 1,578,067 50,069,194 207,678,964 207,678,964
452 45200000 Participaciones legales sobre la utilidad 7,614,701,039 128,928,246 2,173,314,038 30,180,817 91,748,210 10,038,872,350 10,038,872,350
460 46000000 Gastos extraordinarios 0 0 0 0 0 0
470 47000000 Gastos p/corrección de errores fundamentales y otros cambios en políticas 0 0 0 0 0

500 50000000 INGRESOS 2,550,736,528,643 15,841,864,483 21,819,832,969 4,778,249,790 7,474,974,407 2,600,651,450,292 10,908,905,567 1,081,189,380 2,590,823,734,105
510 51000000 Ingresos financieros 2,445,628,013,130 12,602,340,940 2,759,584,032 739,840,938 1,095,844,281 2,462,825,623,321 952,552,233 2,461,873,071,088
511 51100000 Ingresos financieros por disponibilidades 9,106,930 6,051,637 434,145,646 13,111,985 4,881,593 467,297,791 6 455,831,540 11,466,251
512 51200000 Ingresos financieros p/inversiones en valores y depósitos a plazo 46,100,489,235 6,391,553,255 1,497,329,178 461,129,155 825,266,401 55,275,767,224 9 496,720,693 54,779,046,531
513 51300000 Ingresos financieros por créditos vigentes 274,682,254,151 0 0 0 0 274,682,254,151 274,682,254,151
513.07 51307000 Productos por arrendamientos financieros 0 0 0 0 0 0 0
514 51400000 Ingresos financieros por créditos vencidos y cobro judicial 11,918,637,788 0 0 0 0 11,918,637,788 11,918,637,788
514.07 51407000 Productos por arrendamientos financieros 0 0 0 0 0 0 0
515 51500000 Ingresos financieros por otras cuentas por cobrar y productos por cobrar 0 0 0 0 0 0 0
516 51600000 Ingreso financieros por inversiones permanentes 0 0 0 0 0 0 0
517 51700000 Ingresos financieros por cuentas recíprocas internas 0 0 0 0 0 0 0
518 51800000 Ingresos financieros por diferencial cambiario 2,094,227,634,906 5,192,449,066 828,109,208 237,683,473 242,222,620 2,100,728,099,273 2,100,728,099,273
519 51900000 Otros ingresos financieros 18,689,890,120 1,012,286,982 0 27,916,325 23,473,667 19,753,567,094 19,753,567,094
519.07 51907000 Ajuste al valor razonable de las inversiones en valores negociables 0 433,252,759 0 0 23,201,941 456,454,700 456,454,700
519.09 51909000 Ganancia en la negociación de instrumentos financieros mantenidos para negociar - suscripción de emisiones 0 0 0 0 0 0 0
519.10 51910000 Ganancia en la negociación de instrumentos financieros mantenidos para negociar - otros 3,146,554,654 0 0 0 0 3,146,554,654 3,146,554,654
519.11 51911000 Ganancia realizada en instrumentos financieros 10,045,097,645 579,034,223 0 27,916,325 271,726 10,652,319,919 10,652,319,919
519.13 51913000 Ganancia en la negociación de instrumentos financieros en cesación de pagos, morosos o en litigio 0 0 0 0 0 0 0
519.14 51914000 Ganancia en la negociación de instrumentos financieros derivados (Operaciones de cobertura) 0 0 0 0 0 0 0
519.17 51917000 Ganancia por valoración inversión en propiedades 0 0 0 0 0 0 0
519.18 51918000 Ganancia por negociación de inversión en propiedades 0 0 0 0 0 0 0
520 52000000 Ingresos por recuperación de activos financieros 40,541,506,318 189,063,879 125,585,236 57,920,701 55,835,761 40,969,911,895 40,969,911,895
521 52100000 Recuperación de activos financieros castigados 13,227,403,113 0 0 0 0 13,227,403,113 13,227,403,113
522 52200000 Disminución de estimaciiones p/ deterioro o incobrabilidad 18,837,423,795 0 0 0 36,011,286 18,873,435,081 18,873,435,081
523 52300000 Disminución de estimaciones p/incobrabilidad de inversiones en valores 2,048,800,914 83,170,840 111,084,286 42,921,269 10,543,728 2,296,521,037 2,296,521,037
524 52400000 Disminución de provisiones 6,427,878,496 105,893,039 14,500,950 14,999,432 9,280,747 6,572,552,664 6,572,552,664
530 53000000 Ingresos operativos diversos 63,896,498,561 3,050,459,664 18,744,502,731 3,968,071,988 6,256,521,435 95,916,054,379 9,956,353,334 1,081,189,380 87,040,890,425
531 53100000 Comisiones por servicios 26,172,037,087 2,826,735,038 18,636,732,792 3,964,133,924 6,252,911,940 57,852,550,781 10 698,266,909 698,266,909 10 57,852,550,781
532 53200000 Ingresos por bienes realizables 7,365,928,185 0 0 0 0 7,365,928,185 7,365,928,185
533 53300000 Ingresos por participaciones en el capital de otras empresas 7,559,122,232 4,218,346 0 0 0 7,563,340,578 0 7,558,236,710 5,103,868
533-01-1-00-01 Puesto de Bolsa 2,865,960,373 2,865,960,373 1 2,865,960,373 0
533-01-1-00-02 Operadora de Pensiones 1,970,463,655 1,970,463,655 2 1,970,463,655 0
533-01-1-00-03 Fondos de Inversión 652,852,068 652,852,068 3 652,852,068 0
533-01-1-00-04 Seguros 2,068,960,614 2,068,960,614 4 2,068,960,614 0
533-02-1-00-01 Dividendos INTERCLEAR 885,522 885,522 885,522
533-02-1-00-01 53300000 Ingresos por participaciones de capital y dividendos- BNV 0 4,218,346 4,218,346 4,218,346
534 53400000 Ingresos por cambio y arbitraje de divisas 4,690,958,405 85,454,150 0 0 0 4,776,412,555 4,776,412,555
538 53800000 Otros ingresos con partes relacionadas 894,237,537 57,095,678 82,804,459 0 0 1,034,137,674 10 1,034,137,674 0
539 53900000 Otros ingresos operativos 17,214,215,115 76,956,452 24,965,480 3,938,064 3,609,495 17,323,684,606 10 665,712,041 382,922,471 10 17,040,895,036
540 54000000 Ingresos Extraordinarios 0 0 0 0 0 0
550 55000000 Disminución de Impuesto y participaciones sobre la utilidad 670,510,634 0 190,160,970 12,416,163 66,772,930 939,860,697 939,860,697
551 55100000 Disminución de Impuesto sobre renta 670,483,174 0 190,160,970 12,416,163 66,772,930 939,833,237 939,833,237
552 55200000 Disminución de Participaciones sobre la Utilidad 27,460 0 0 0 0 27,460 27,460
Utilidad (pérdida) neta del período 44,608,412,820 2,862,238,270 1,970,463,654 642,843,037 2,042,589,529 52,126,547,310 10,908,905,567 3,390,771,077 44,608,412,820
 -178-

DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

NOMBRE DEL INTERMEDIARIO : BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
HOJA DE CONSOLIDACION
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2022

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO

BALANCE DE SITUACION 31,657,970,877

100 10000000 ACTIVOS 3,909,761,454,006 85,605,391,586 31,657,970,877 11,828,030,820 14,017,640,622 4,052,870,487,911 153,266,844 100,199,006,113 3,952,824,748,642
110 11000000 DISPONIBILIDADES 302,356,917,721 2,600,627,848 6,373,988,549 1,412,383,032 62,772,069 312,806,689,219 1,751,121,684 311,055,567,535
111 11100000 Efectivo 146,857,010,101 1,400,000 0 0 500,000 146,858,910,101 146,858,910,101
112 11200000 Depósitos a la vista en el B.C.C.R 151,424,907,896 1,528,519,898 333,497,818 0 0 153,286,925,612 153,286,925,612
113 11300000 Cuentas corrientes y depósitos a la vista en entidades financieras del país 675,867,526 150,621,991 6,037,592,954 1,412,383,032 62,272,069 8,338,737,572 1,751,121,684 5 6,587,615,888
114 11400000 Cuentas corrientes y depósitos a la vista en entidades financieras del exterior 0 133,177,098 0 0 0 133,177,098 133,177,098
115 11500000 Documentos de cobro de inmediato 201,073,645 0 0 0 0 201,073,645 201,073,645
116 11600000 Disponibilidades restringidas 3,198,058,553 786,908,861 0 0 0 3,984,967,414 3,984,967,414
118 11800000 Productos por cobrar (118) 0 0 2,897,777 0 0 2,897,777 2,897,777
120 12000000 INVERSIONES EN VALORES Y DEPOSITOS A PLAZO 628,113,530,711 79,467,157,028 21,460,739,923 9,173,855,642 12,817,037,204 751,032,320,508 153,266,844 2,849,718,539 748,335,868,813
121 12100000 Al valor razonable con cambios en resultados 135,780,385,234 2,190,187,442 0 0 566,369,700 138,536,942,376 7 149,430,882 149,430,882 7 138,536,942,376
122 12200000 Al valor razonable con cambios en otro resultado integral 265,363,007,255 34,937,194,365 12,722,402,412 8,889,448,568 12,042,889,557 333,954,942,157 9 3,835,962 2,700,287,657 9 331,258,490,462
123 12300000 Al costo amortizado 4,130,000,000 300,183,333 0 146,522,975 0 4,576,706,308 4,576,706,308
124 12400000 Inversiones en valores y depósitos en entidades en cesación de pagos 0 0 0 0 0 0 0
124.01.102 12401102 Instrumentos financieros en entidades del país mantenidas para negociar 0 0 0 0 0 0 0
124.01.103 12401103 Instrumentos financieros en entidades del país disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
124.01.104 12401104 Instrumentos financieros en entidades del país mantenidos al vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
124.01.202 12401202 Instrumentos financieros en entidades del país mantenidas para negociar 0 0 0 0 0 0 0
124.01.203 12401203 Instrumentos financieros en entidades del país disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
124.01.204 12401204 Instrumentos financieros en entidades del país mantenidos al vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
124.02.102 12402102 Instrumentos financieros en entidades del exterior mantenidas para negociar 0 0 0 0 0 0 0
124.02.103 12402103 Instrumentos financieros en entidades del exterior disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
124.02.104 12402104 Instrumentos financieros en entidades del exterior mantenidos al vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
124.02.202 12402202 Instrumentos financieros en entidades del exterior mantenidas para negociar 0 0 0 0 0 0 0
124.02.203 12402203 Instrumentos financieros en entidades del exterior disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
124.02.204 12402204 Instrumentos financieros en entidades del exterior mantenidos al vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
125 12500000 Instrumentos financieros vencidos y restringidos 211,475,164,379 40,855,101,549 8,243,657,130 0 0 260,573,923,058 260,573,923,058
125-01 12501000 Instrumentos financieros vencidos mantenidos para negociar 0 0 0 0 0 0 0
125-02 12502000 Instrumentos financieros vencidos disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
125-03 12503000 Instrumentos financieros vencidos mantenidos hasta el vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
125-04 12504000 Reporto y reporto tripartito posición vendedor a plazo vencidos 0 0 0 0 0 0 0
125-19 12519000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de reporto 0 0 0 0 0 0 0
125-20 12520000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de reporto tripartitos 0 18,633,806,425 0 0 0 18,633,806,425 18,633,806,425
125-21 12521000 Instrumentos financieros restringidos por llamadas a margen de reporto tripartitos 0 0 0 0 0 0 0
125-22 12522000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones a plazo 0 0 0 0 0 0 0
125-23 12523000 Instrumentos financieros restringidos por llamadas a margen de operaciones a plazo 0 0 0 0 0 0 0
125-24 12524000 Instrumentos financieros restringidos por préstamo de valores 0 0 0 0 0 0 0
125-26 12526000 Instrumentos financieros restringidos por el Fondo Garantía de la Bolsa Nacional de Valores 0 0 0 0 0 0 0
125-27 12527000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de crédito 131,281,992,733 0 0 0 0 131,281,992,733 131,281,992,733
125-28 12528000 Instrumentos financieros restringidos por requerimientos judiciales 0 0 0 0 0 0 0
125-29 12529000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de Mercado Interbancario 18,532,131,315 0 0 0 0 18,532,131,315 18,532,131,315
125-30 12530000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de Mercado de Liquidez 0 22,170,674,044 0 0 0 22,170,674,044 22,170,674,044
125-31 12531000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de corresponsalía 0 0 0 0 0 0 0
125-32 12532000 Instrumentos financieros restringidos por otros conceptos 0 50,621,080 8,243,657,130 0 0 8,294,278,210 8,294,278,210
125-90 12590000 Instrumentos financieros restringidos por otros conceptos 61,661,040,331 0 0 0 0 61,661,040,331 61,661,040,331
126 12600000 Instrumentos financieros derivados 0 0 0 0 0 0 0
128 12800000 Cuentas y productos por cobrar asociados a inversiones 11,365,121,709 1,184,509,881 494,680,381 137,884,099 207,777,947 13,389,974,017 13,389,974,017
129 12900000 (-) Estimación por deterioro o incobrabilidad de inversiones -147,866 -19,542 0 0 0 -167,408 -167,408
130 13000000 CARTERA DE CREDITOS 2,714,850,432,108 0 0 0 0 2,714,850,432,108 2,714,850,432,108
131 13100000 Créditos vigentes 2,492,764,787,123 0 0 0 0 2,492,764,787,123 2,492,764,787,123
132 13200000 Créditos vencidos 292,529,282,383 0 0 0 0 292,529,282,383 292,529,282,383
133 13300000 Créditos en cobro judicial 37,229,086,433 0 0 0 0 37,229,086,433 37,229,086,433
134-01 13401000 Créditos restringidos vigentes 4,427,714,032 0 0 0 0 4,427,714,032 4,427,714,032
134-02 13402000 Créditos restringidos vencidos 215,171,297 0 0 0 0 215,171,297 215,171,297
134-03 13403000 Créditos restringidos en cobro judicial 0 0 0 0 0 0 0
137 13700000 Créditos por mandatos legal -13,964,560,672 0 0 0 0 -13,964,560,672 -13,964,560,672
138 13800000 CUENTAS Y PRODUCTOS POR COBRAR ASOCIADOS A CARTERA DE CRÉDITOS 36,438,796,021 0 0 0 0 36,438,796,021 36,438,796,021
139 13900000 (-) Estimación para cartera de créditos -134,789,844,509 0 0 0 0 -134,789,844,509 -134,789,844,509
140 14000000 CUENTAS Y PRODUCTOS POR COBRAR 14,742,122,057 2,388,959,467 3,166,415,478 870,088,376 679,174,934 21,846,760,312 143,825,737 21,702,934,575
142 14200000 Comisiones por cobrar 1,195,908 0 1,522,146,850 345,148,414 484,751,996 2,353,243,168 2,353,243,168
144 14400000 Cuentas por cobrar por servicios bursátiles 0 38,302,266 0 0 0 38,302,266 38,302,266
145 14500000 Cuentas por cobrar por operaciones con partes relacionadas 272,646,619 11,435,735 260,030 174,420 0 284,516,804 0 0 143,825,737 8 140,691,067
145-01-1-01-01 Puesto de Bolsa 0 11,435,735 11,435,735 11,435,735 8 0
145-01-1-01-02 Operadora de Pensiones 100,203,712 100,203,712 100,203,712 8 0
145-01-1-01-03 Fondos de Inversión 7,380,173 7,380,173 7,380,173 8 0
145-01-1-01-04 Seguros 24,806,117 24,806,117 24,806,117 8 0
Banco Popular 0 0 0
145-01-1-03 Cuentas por cobrar empleados y otros 140,256,617 0 260,030 174,420 0 140,691,067 140,691,067
146 14600000 Impuesto sobre renta Diferido 12,281,271,388 1,033,630,460 308,828,460 499,120,602 253,342,519 14,376,193,429 14,376,193,429
147 14700000 Otras cuentas por cobrar diversas 4,222,469,990 1,305,591,006 1,969,049,683 25,644,940 18,341,538 7,541,097,157 7,541,097,157
148 14800000 Productos por cobrar 0 0 0 0 0 0 0
149 14900000 (-) Estimación por deterioro del valor e incobrabilidad de otras cuentas por cobrar -2,035,461,848 0 -633,869,545 0 -77,261,119 -2,746,592,512 -2,746,592,512
150 15000000 BIENES MANTENIDOS PARA LA VENTA 21,399,097,721 0 0 0 0 21,399,097,721 21,399,097,721
151 15100000 Bienes y valores adquiridos en recuperación de créditos 46,446,898,017 0 0 0 0 46,446,898,017 46,446,898,017
152 15200000 Bienes adquiridos para arrendamiento financiero 0 0 0 0 0 0 0
153 15300000 Bienes adquiridos o producidos para la venta 0 0 0 0 0 0 0
154 15400000 Propiedad , Mobiliario y Equipo fuera de Uso 0 0 0 0 0 0 0
157 15700000 Otros bienes realizables 0 0 0 0 0 0 0
158 15800000 Bienes mantenidos para la venta entregados en fideicomiso y en otros vehículos para propósito especial 0 0 0 0 0 0 0
159 15900000 (-) Estimación por deterioro de bienes mantenidos para la venta -25,047,800,296 0 0 0 0 -25,047,800,296 -25,047,800,296
160 16000000 PARTICIPACIONES EN EL CAPITAL DE OTRAS EMPRESAS 95,332,413,211 42,531,559 0 0 0 95,374,944,770 0 95,317,413,211 57,531,559
161 16100000 Participaciones en el capital de otras empresas del país 95,332,413,211 42,531,559 0 0 0 95,374,944,770 95,317,413,211 57,531,559
161-01-1-00-01-001 Popular Valores 44,770,677,242 44,770,677,242 44,770,677,242 1 0
161-01-1-00-01-002 Operadora de Pensiones 26,466,155,105 26,466,155,105 26,466,155,105 2 0
161-01-1-00-01-003 Fondos de Inversión 11,414,048,515 11,414,048,515 11,414,048,515 3 0
161-01-1-00-01-004 Seguros 12,666,532,349 12,666,532,349 12,666,532,349 4 0
161-02 Central de Valores 15,000,000 42,531,559 57,531,559 57,531,559
164 16400000 Participac. Fideicomiso y otros 0 0 0 0 0 0 0
169 16900000 (-) Deterioro en las participaciones en el capital de otras empresas del país 0 0 0 0 0 0 0
170 17000000 PROPIEDAD, MOBILIARIO Y EQUIPO EN USO 86,076,856,173 813,237,451 469,970,708 165,655,808 198,805,555 87,724,525,695 87,724,525,695
171 17100000 Terrenos 17,096,668,040 0 0 0 0 17,096,668,040 17,096,668,040
172 17200000 Edificios e instalaciones 41,124,261,659 0 0 0 0 41,124,261,659 41,124,261,659
173 17300000 Equipos y mobiliario 7,976,382,161 181,557,000 352,304,123 92,891,558 40,688,458 8,643,823,300 8,643,823,300
174 17400000 Equipos de computación 14,662,932,637 440,323,998 1,663,451,266 102,548,554 44,009,530 16,913,265,985 16,913,265,985
175 17500000 Vehículos 1,250,072,695 33,538,450 103,119,973 15,737,175 0 1,402,468,293 1,402,468,293
176 17600000 Bienes tomados en arrendamiento financiero 58,100,929,602 969,331,841 1,105,718,757 266,141,040 369,559,154 60,811,680,394 60,811,680,394
177 17700000 Bienes en arrendamiento operativo 0 0 0 0 0 0 0
179 17900000 (-) Depreciación acumulada propiedad mobiliario y equipo -54,134,390,621 -811,513,838 -2,754,623,411 -311,662,519 -255,451,587 -58,267,641,976 -58,267,641,976
180 18000000 OTROS ACTIVOS 46,890,084,304 292,878,233 186,856,219 206,047,962 259,850,860 47,835,717,578 136,926,942 47,698,790,636
181 18100000 Gastos pagados por anticipados 6,932,277,100 44,575,694 30,474,470 26,487,955 70,871,509 7,104,686,728 7,104,686,728
182 18200000 Cargos diferidos 1,509,784,158 0 474,120 0 0 1,510,258,278 1,510,258,278
183 18300000 Bienes diversos 17,007,298,285 0 6,111,705 415,000 102,799,305 17,116,624,295 17,116,624,295
184 18400000 Operaciones pendientes de imputación 785,814,489 0 0 0 0 785,814,489 785,814,489
185 18500000 Cuentas reciprocas internas 0 0 0 0 0 0 0
186 18600000 ACTIVOS INTANGIBLES 19,668,700,368 189,335,810 143,149,392 170,738,575 86,073,246 20,257,997,391 136,926,942 8 20,121,070,449
187 18700000 OTROS ACTIVOS RESTRINGIDOS 986,209,904 58,966,729 6,646,532 8,406,432 106,800 1,060,336,397 1,060,336,397
 -179-

DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

NOMBRE DEL INTERMEDIARIO : BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
HOJA DE CONSOLIDACION
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2022

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO

200 20000000 PASIVO 3,044,696,859,788 40,834,714,344 5,191,815,773 413,982,305 1,351,108,273 3,092,488,480,483 4,728,790,594 464,536 3,087,760,154,425
210 21000000 OBLIGACIONES CON EL PUBLICO 2,181,631,236,647 14,504,909,547 0 0 11,773,935 2,196,147,920,129 1,497,903,000 2,194,650,017,129
211 21100000 Captaciones a la vista 592,330,603,544 0 0 0 0 592,330,603,544 592,330,603,544
212 21200000 Otras obligaciones con el público a la vista 4,653,938,251 0 0 0 0 4,653,938,251 4,653,938,251
213 21300000 Captaciones a plazo 1,542,536,818,217 0 0 0 0 1,542,536,818,217 9 1,497,903,000 1,541,038,915,217
214 21400000 Obligaciones por aceptaciones 0 0 0 0 0 0 0
215 21500000 Obligaciones por pactos de recompra de títulos 0 14,391,861,754 0 0 0 14,391,861,754 14,391,861,754
218 21800000 Otras obligaciones con el público a plazo 15,807,549,791 0 0 0 11,773,935 15,819,323,726 15,819,323,726
219 21900000 Cargos por pagar 26,302,326,844 113,047,793 0 0 0 26,415,374,637 26,415,374,637
220 22000000 OBLIGACIONES CON EL BANCO CENTRAL DE COSTA RICA 129,142,603,845 0 0 0 0 129,142,603,845 129,142,603,845
221 22100000 Obligaciones con el B.C.C.R a la vista 0 0 0 0 0 0 0
222 22200000 Obligaciones con el B.C.C.R a plazo 127,291,000,000 0 0 0 0 127,291,000,000 127,291,000,000
228 22800000 Cargos financieros por pagar 1,851,603,845 0 0 0 0 1,851,603,845 1,851,603,845
230 23000000 OTRAS OBLIGACIONES FINANCIERAS 644,296,580,524 23,508,965,938 505,639,717 109,458,283 185,544,380 668,606,188,842 3,186,801,033 665,419,387,809
231 23100000 Obligaciones con entidades financieras a la vista 85,084,450,617 0 237,130,654 0 0 85,321,581,271 5-8 1,988,252,338 83,333,328,933
232 23200000 Obligaciones con entidades financieras a plazo 545,725,042,674 21,389,666,431 268,509,063 109,458,283 185,544,380 567,678,220,831 9 1,198,548,695 566,479,672,136
233 23300000 Obligaciones con otras entidades no financieras 6,798,033,449 2,072,301,988 0 0 0 8,870,335,437 8,870,335,437
234 23400000 Obligaciones por aceptaciones 0 0 0 0 0 0 0
238 23800000 Cargos por pagar por obligaciones 6,689,053,784 46,997,519 0 0 0 6,736,051,303 6,736,051,303
240 24000000 OTRAS CUENTAS POR PAGAR Y PROVISIONES 89,351,768,308 2,820,838,859 4,686,176,056 304,524,022 1,153,789,958 98,317,097,203 44,086,561 464,536 98,273,475,178
241 24100000 Cuentas por pagar por diferencial de instrumentos financieros derivados de cobertura 0 0 0 0 0 0 0
242 24200000 Cuentas por Pagar Diversas 64,273,182,085 320,877,695 3,580,620,623 242,752,065 988,336,382 69,405,768,850 8 44,086,561 464,536 8 69,362,146,825
243 24300000 Provisiones 14,325,863,421 325,895,990 1,073,075,378 61,771,957 165,337,794 15,951,944,540 15,951,944,540
244 24400000 Cuentas por pagar por servicios bursátiles 3,784,831 1,140,807,657 0 0 0 1,144,592,488 1,144,592,488
245 24500000 BONIFICACIONES POR PAGAR SOBRE COMISIONES FONDOS DE PENSIONES VOLUNTARIO 0 0 0 0 0 0 0
246 24600000 Impuesto sobre la renta diferido 10,748,937,971 1,033,257,517 32,480,055 0 115,782 11,814,791,325 11,814,791,325
248 24800000 Cargos Financieros por pagar 0 0 0 0 0 0 0
250 25000000 OTROS PASIVOS 274,670,464 0 0 0 0 274,670,464 274,670,464
251 25100000 Ingresos diferidos 0 0 0 0 0 0 0
252 25200000 Estimación para incobrabilidad de créditos contingentes 0 0 0 0 0 0 0
253 25300000 Operaciones pendientes de imputación 274,670,464 0 0 0 0 274,670,464 274,670,464
254 25400000 Cuenta recíprocas internas 0 0 0 0 0 0 0
260 26000000 OBLIGACIONES SUBORDINADAS 0 0 0 0 0 0 0
261 26100000 OBLIGACIONES SUBORDINADAS 0 0 0 0 0 0 0
268 26800000 CARGOS POR PAGAR POR OBLIGACIONES SUBORDINADAS 0 0 0 0 0 0 0
270 27000000 OBLIGACIONES CONVERTIBLES DE CAPITAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
271 27100000 OBLIGACIONES CONVERTIBLES EN CAPITAL 0 0 0 0 0 0 0
278 27800000 CARGOS POR PAGAR POR OBLIGACIONES CONVERTIBLES EN CAPITAL 0 0 0 0 0 0 0
300 30000000 PATRIMONIO 865,064,594,218 44,770,677,242 26,466,155,104 11,414,048,515 12,666,532,349 960,382,007,428 105,302,726,902 9,985,313,691 865,064,594,217
310 31000000 CAPITAL SOCIAL 245,000,000,000 9,400,000,000 12,121,337,398 2,731,000,000 2,100,000,000 271,352,337,398 26,352,337,398 245,000,000,000
311 31100000 Capital Pagado 245,000,000,000 9,400,000,000 1,998,570,868 2,731,000,000 2,100,000,000 261,229,570,868 1-2-3-4 16,229,570,868 245,000,000,000
312 31200000 Capital Donado 0 0 0 0 0 0 0
313 31300000 Capital Suscrito no integrado 0 0 0 0 0 0 0
314 31400000 Suscripciones de capital por integrar 0 0 0 0 0 0 0
315 31500000 Acciones en Tesorería 0 0 0 0 0 0 0
316 31600000 Capital mínimo funcionamiento operadoras pensiones complementarias 0 0 10,122,766,530 0 0 10,122,766,530 2 10,122,766,530 0
320 32000000 APORTES PATRIMONIALES NO CAPITALIZADOS 316,744,424,142 0 2,372,629,927 14,900,000 0 319,131,954,069 2,387,529,927 316,744,424,142
321 32100000 Capital pagado adicional 0 0 0 0 0 0 0
322 32200000 Aportes para incrementos de capital 316,744,424,142 0 352,484,128 14,900,000 0 317,111,808,270 2-3 367,384,128 316,744,424,142
323 32300000 Donaciones y contibuciones no capitalizables 0 0 0 0 0 0 0
324 32400000 Títulos de capital 0 0 2,020,145,799 0 0 2,020,145,799 2 2,020,145,799 0
330 33000000 AJUSTES AL PATRIMONIO 15,388,401,145 1,311,819,405 121,521,740 -193,212,026 -241,860,967 16,386,669,297 5,505,774,091 4,507,505,939 15,388,401,145
331-01 33101000 Superávit por revaluación de propiedad, mobiliario y equipo 24,810,816,321 0 0 0 0 24,810,816,321 24,810,816,321
331-02 33102000 Ajuste por cambio en el valor razonable de las inversiones en valores disponibles para la venta -271,766,042 1,311,819,405 260,667,451 -193,212,026 -241,860,967 865,647,821 1-2-3-4 5,505,774,091 4,368,360,228 1-2-3-4 -271,766,042
331-03 33103000 Ajuste por valuación de Inversiones en respaldo de capital mínimo de funcionamiento y reserva de liquidez 0 0 0 0 0 0 0
331-04 33104000 Ajuste por valuación de instrumentos financieros restringidos -8,911,885,137 0 -139,145,711 0 0 -9,051,030,848 139,145,711 2 -8,911,885,137
331-05 33105000 Ajuste por valuación de intrumentos financieros en cesación de pagos, morosos o en litigio 0 0 0 0 0 0 0
331-06 33106000 Superavit por revaluación de otros activos 0 0 0 0 0 0 0
331-07 33107000 Ajuste por valoración de intrumentos derivados 0 0 0 0 0 0 0
331-08 33108000 Ajuste por valoración de obligaciones de entregar títulos en reportos y préstamos de valores 0 0 0 0 0 0 0
332 33200000 Ajustes por revaluación de participaciones en otras empresas -238,763,997 0 0 0 0 -238,763,997 -238,763,997
333 33300000 AJUSTE POR CONVERSIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS 0 0 0 0 0 0 0
340 34000000 RESERVAS PATRIMONIALES 3,530,045,089 2,180,925,199 399,714,175 546,200,000 420,000,000 7,076,884,463 3,518,425,843 0 3,558,458,620
341 34100000 Reserva legal 3,518,425,843 2,180,925,199 399,714,175 546,200,000 420,000,000 7,065,265,217 1-2-3-4 3,518,425,843 0 3,546,839,374
342 34200000 Otras reservas obligatorias 11,619,246 0 0 0 0 11,619,246 11,619,246
343 34300000 Reservas voluntarias 0 0 0 0 0 0 0
350 35000000 RESULTADOS ACUMULADOS DE PERIODOS ANTERIORES 212,441,986,473 29,015,694,368 9,480,488,210 7,672,317,504 8,345,803,787 266,956,290,342 56,629,754,076 2,087,036,675 212,413,572,941
351 35100000 Utilidades acumuladas de ejercicios anteriores sin afectar 212,441,986,473 31,102,731,043 9,480,488,210 7,672,317,504 8,345,803,787 269,043,327,017 1-2-3-4 56,629,754,076 0 212,413,572,941
352 35200000 (Pérdidas acumuladas de ejercicios anteriores) 0 -2,087,036,675 0 0 0 -2,087,036,675 0 2,087,036,675 1 0
360 36000000 RESULTADO DEL PERIODO 44,608,412,820 2,862,238,270 1,970,463,654 642,843,037 2,042,589,529 52,126,547,310 10,908,905,567 3,390,771,077 44,608,412,820
361 36100000 Utilidad o excedente del período 44,608,412,820 2,862,238,270 1,970,463,654 642,843,037 2,042,589,529 52,126,547,310 10,908,905,567 3,390,771,077 44,608,412,820
362 36200000 (Pérdida del período) 0 0 0 0 0 0 0
380 38000000 PATRIMONIO DEL FONDO DE FINANC. P/ EL DESARROLLO 27,351,324,549 0 0 0 0 27,351,324,549 27,351,324,549
381 38100000 Patrimonio del Fondo de Financiamiento para el Desarrollo (380) 27,351,324,549 0 0 0 0 27,351,324,549 27,351,324,549
220+300 TOTAL DE PASIVOS Y PATRIMONIO 3,909,761,454,006 85,605,391,586 31,657,970,877 11,828,030,820 14,017,640,622 4,052,870,487,911 0 110,031,517,496 9,985,778,227 3,952,824,748,642

610 61000000 CUENTAS CONTINGENTES DEUDORAS 211,769,757,191 126,075,001 0 0 11,773,935 211,907,606,127 211,907,606,127
630 63000000 0 0 0 0 0 0 0
710 71000000 ACTIVOS DE LOS FIDEICOMISOS 11,846,606,028 16,254,917,900 0 0 0 28,101,523,928 28,101,523,928
720 72000000 PASIVOS DE LOS FIDEICOMISOS -3,998,115,526 -5,433,077 0 0 0 -4,003,548,603 -4,003,548,603
730 73000000 PATRIMONIO DE LOS FIDEICOMISOS -7,848,490,502 -16,249,484,823 0 0 0 -24,097,975,325 -24,097,975,325
810 81000000 CUENTAS DE ORDEN POR CUENTA PROPIA DEUDORAS (810) 4,016,243,040,858 17,039,800,000 24,930,522,403 10,148,405 348,610,215 4,058,572,121,881 4,058,572,121,881
830 83000000 CUENTAS DE ORDEN POR CUENTA TERCEROS DEUDORAS (830) 0 754,117,050,549 4,053,828,269,251 391,983,679,942 0 5,199,928,999,742 5,199,928,999,742
850 85000000 CUENTAS DE ORDEN POR CUENTA PROPIA POR ACTIVIDAD DE CUSTODIA 0 55,699,781,777 0 0 0 55,699,781,777 55,699,781,777
870 87000000 CUENTAS DE ORDEN POR CUENTA DE TERCEROS POR ACTIVIDAD CUSTODIA 0 3,925,457,843,779 0 0 0 3,925,457,843,779 3,925,457,843,779
 -180-

Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Asientos de ajuste y eliminación
Al 31 de diciembre de 2022

Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto

1 3101253526 31101100 1 9,400,000,000
1 3101253526 33102111 1 2,432,661,806
1 3101253526 33102102 2 631,462,000
1 3101253526 33102119 1 327,838,473
1 3101253526 33102212 2 1,493,035,580
1 3101253526 33102203 1 500,504,377
1 3101253526 33102219 1 175,312,329
1 3101253526 34101100 1 2,180,925,199
1 3101253526 35101101 1 31,102,731,043
1 3101253526 35201100 2 2,087,036,675
1 4000042152 16101100 2 44,770,677,242
1 4000042152 43301100 2 3,722,103 48,985,933,600
1 4000042152 53301100 1 2,865,960,373 48,985,933,600 0
Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto
2 3101253502 31101100 1 1,998,570,868
2 3101253502 31601100 1 10,122,766,530
2 3101253502 32201101 1 352,484,128
2 3101253502 32401100 1 2,020,145,799
2 3101253502 33102103 1 59,674,484
2 3101253502 33102111 1 90,213,246
2 3101253502 33102112 2 19,601,382
2 3101253502 33102119 1 130,381,103
2 3101253502 33104112 2 139,145,711
2 3101253502 34101100 1 399,714,175
2 3101253502 35101101 1 9,480,488,210
2 4000042152 16101100 2 26,466,155,105 26,624,902,198
2 4000042152 53301100 1 1,970,463,655 26,624,902,198 0
Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto
3 3101271981 31101100 1 2,731,000,000
3 3101271981 32201101 1 14,900,000
3 3101271981 33102103 1 104,463,440
3 3101271981 33102112 2 318,298,345
3 3101271981 33102119 1 29,913,120
3 3101271981 33102203 1 11,169,930
3 3101271981 33102212 2 28,846,639
3 3101271981 33102219 1 8,386,467
3 3101271981 34101100 1 546,200,000
3 3101271981 35101101 1 7,672,317,505
3 4000042152 16101100 2 11,414,048,515
3 4000042152 18199100 1 0
3 4000042152 43301100 2 10,009,031 11,771,202,530
3 4000042152 53301100 1 652,852,068 11,771,202,530 0
Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto
4 3101567982 31101100 1 2,100,000,000
4 3101567982 33102102 2 115,782
4 3101567982 33102103 1 150,113,429
4 3101567982 33102111 1 1,221,687,247
4 3101567982 33102112 2 1,660,542,775
4 3101567982 33102119 1 45,005,708
4 3101567982 33102203 1 6,059,880
4 3101567982 33102211 1 196,258,131
4 3101567982 33102212 2 216,457,725
4 3101567982 33102219 1 16,130,920
4 3101567982 34101100 1 391,586,469
4 3101567982 35101101 1 8,374,217,318
4 4000042152 16101100 2 12,666,532,349
4 4000042152 43301100 2 26,371,085 14,570,019,716
4 4000042152 53301100 1 2,068,960,614 14,570,019,716 0
Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto
5 4000042152 23101102 1 993,487,906
5 4000042152 23101102 1 757,633,778
5 3101253502 11305199 2 129,905,762
5 3101253502 11305299 2 9,260,567
5 3101253526 11307100 2 78,122,791
5 3101253526 11307200 2 60,199,000
5 3101271981 11305101 2 728,144,228
5 3101271981 11305201 2 684,238,804
5 3101567982 11305199 2 57,315,125 1,751,121,684
5 3101567982 11305299 2 3,935,407 1,751,121,684 0
 -181-

Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto

6 3101253502 51102100 1 434,095,778
6 3101253502 51102200 1 49,868
6 3101253526 51102100 1 3,376,978
6 3101253526 51102200 1 315,338
6 3101271981 51102100 1 11,756,850
6 3101271981 51102200 1 1,355,135
6 3101567982 51102100 1 4,881,593
6 4000042152 41101100 2 454,111,199 455,831,540
6 4000042152 41101200 2 1,720,342 455,831,541 -1
Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto
7 3101567982 12105201 2 149,430,882
7 3101567982 12105204 1 20,080,002 149,430,882
7 3101567982 12199201 1 129,350,880 149,430,882 0
Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto
8 3101253502 23115100 1 237,130,654
8 4000042152 14501101 2 100,203,712
8 4000042152 18604103 2 136,926,942
8 3101567982 24216201 1 13,870,716
8 4000042152 14501201 2 13,870,710
8 4000042152 24299100 2 6
8 3101271981 24216101 1 18,815,908
8 3101253526 14501101 2 11,435,735
8 4000042152 14501101 2 7,380,173
8 3101567982 24216101 1 11,399,937
8 4000042152 14501101 2 10,935,407 281,217,215
8 4000042152 24299100 2 464,530 281,217,215 0
Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto
9 3101253526 12205101 2 1,500,137,637
9 3101253526 12205102 1 39,711
9 3101253526 12205104 1 2,194,926
9 4000042152 21312101 1 1,497,903,000
9 3101253526 51201205 1 52,746,719
9 3101253526 51202105 1 370,970,481
9 3101253526 51202205 1 111,533
9 4000042152 41103100 2 370,970,481
9 4000042152 41103200 2 52,858,252
9 3101271981 51202105 1 63,180,037
9 3101271981 51202205 1 3,827,287
9 4000042152 41103100 2 63,180,037
9 4000042152 41103200 2 3,827,287
9 3101567982 51201205 1 5,884,636
9 4000042152 41103200 2 5,884,636
9 3101271981 12205101 2 1,200,150,020
9 3101271981 12205102 1 95,440
9 3101271981 12205104 1 1,505,885 3,197,008,350
9 4000042152 23213100 1 1,198,548,695 3,197,008,350 0
Asiento Entidad Cuenta Debito/Credito Monto
10 3101271981 43801100 2 57,095,678
10 3101271981 43899100 2 69,220,154
10 3101253526 43899100 2 75,204,229
10 3101567982 43899100 2 106,323,052
10 4000042152 43801100 2 341,346,940
10 4000042152 43801200 2 2,025,149
10 3101253526 53809100 1 57,095,678
10 3101567902 53809100 1 82,804,459
10 4000042152 53809100 1 894,237,536
10 4000042152 53999100 2 382,922,471
10 3101253526 53126126 1 214,492,233
10 3101253526 53121110 2 214,492,233
10 3101253526 53126113 1 6,182,125
10 3101253526 53121110 2 6,182,125
10 3101253526 53126102 1 244,202,054
10 3101253526 53121101 2 244,202,054
10 3101253526 53126104 1 163,959,001
10 3101253526 53121104 2 163,959,001
10 3101253526 53126204 1 6,534,660
10 3101253526 53121204 2 6,534,660
10 3101253526 53126214 1 62,841,831
10 3101253526 53121210 2 62,841,831
10 3101253526 53126213 1 55,005
10 3101253526 53121210 2 55,005
10 3101271981 43116103 2 1,923,055
10 3101271981 43116107 2 363,188,821
10 3101567982 43116101 2 11,929,279
10 3101567982 43116102 2 1,636,881
10 3101567982 43116107 2 287,034,006 2,398,116,624
10 4000042152 53999100 1 665,712,042 2,398,116,624 0
 -182-

DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
Hoja de consolidación
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2021

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO
DEBE HABER
ESTADOS DE RESULTADOS
400 40000000 GASTOS 984,632,773,511 10,954,239,660 17,673,806,730 4,045,166,703 5,110,633,749 1,022,416,620,353 0 1,788,657,224 1,020,627,963,129
410 41000000 Gastos financieros 683,296,844,159 2,274,839,167 562,199,945 77,790,061 154,836,073 686,366,509,405 0 491,820,612 685,874,688,793
411 41100000 Gastos financieros por obligaciones con el público 88,273,082,221 444,719,665 0 0 0 88,717,801,886 491,820,612 6-9 88,225,981,274
412 41200000 Gastos financieros por obligaciones con el B.C.C.R. 819,132,400 0 0 0 0 819,132,400 819,132,400
413 41300000 Gastos financieros por obligaciones con entidades financieras 31,637,565,067 191,175,711 115,011,525 6,360,580 50,551,776 32,000,664,659 32,000,664,659
414 41400000 Gastos financieros por otras cuentas por pagar y provisiones 0 78,614,619 5,732,805 0 0 84,347,424 84,347,424
415 41500000 Gastos financieros por cuentas recíprocas internas 0 0 0 0 0 0 0
416 41600000 Gastos financieros por obligaciones subordinadas 0 0 0 0 0 0 0
417 41700000 Gastos financieros por obligaciones convertibles en capital 0 0 0 0 0 0 0
418 41800000 Gastos financieros por diferencial cambiario 562,344,792,671 1,330,405,602 441,455,615 71,429,481 69,252,717 564,257,336,086 564,257,336,086
419 41900000 Otros gastos financieros 222,271,800 229,923,570 0 0 35,031,580 487,226,950 487,226,950
419.07 41907000 Ajuste al valor razonable de las inversiones en valores negociables 150,565,823 106,050,244 0 0 0 256,616,067 256,616,067
419.10 41910000 Pérdida en la negociación de instrumentos financieros mantenidos para negociar 0 0 0 0 35,031,580 35,031,580 35,031,580
419.11 41911000 Pérdida realizada en instrumentos financieros disponibles 68,820,796 123,873,326 0 0 0 192,694,122 192,694,122
419.13 41913000 Pérdida en la disposición de instrumentos financieros en cesación de pagos, morosos o en litigio 0 0 0 0 0 0 0
419.14 41914000 Pérdida en la negociación de instrumentos financieros derivados (Operaciones de cobertura) 0 0 0 0 0 0 0
419.17 41917000 Pérdida por valoración inversión en propiedades 0 0 0 0 0 0 0
419.18 41918000 Pérdida por negociación de inversión en propiedades 0 0 0 0 0 0 0
420 42000000 Gastos por deterioro de inversiones en valores y estimación de incobrables 81,107,757,990 202,702,496 71,884,178 76,103,350 344,757,808 81,803,205,822 81,803,205,822
421 42100000 Gastos p/ estimación de incobrabilidad de cartera de crédito y de otras 78,810,575,826 0 0 0 293,766,399 79,104,342,225 79,104,342,225
422 42200000 Gastos p/deterioro e incobrabilidad de inversiones en valores 2,201,942,542 0 71,884,178 76,103,350 50,991,409 2,400,921,479 2,400,921,479
423 42300000 Gastos p/deterioro e incobrabilidad de inversiones en valores 0 202,702,496 0 0 0 202,702,496 202,702,496
424 42400000 Gastos p/deterioro e incobrabilidad de inversiones en valores 95,239,622 0 0 0 0 95,239,622 95,239,622
430 43000000 Gastos operativos diversos 41,422,194,547 494,507,754 2,966,919,047 689,699,937 362,813,450 45,936,134,735 0 1,296,836,612 44,639,298,123
431 43100000 Comisiones por servicios 7,919,742,830 189,277,639 2,467,364,566 526,840,567 171,634,424 11,274,860,026 670,893,679 10 10,603,966,347
432 43200000 Gastos por bienes realizables 16,984,247,036 0 0 0 0 16,984,247,036 16,984,247,036
433 43300000 Gastos por participaciones de capital en entidades 65,970,608 0 0 0 0 65,970,608 65,970,608 4 0
433-01-1-00-01 Operadora de Pensiones 0 0 0 0 0 0 0
433-01-1-00-02 Puesto de Bolsa 0 0 0 0 0 0 0
433-01-1-00-03 SAFI 0 0 0 0 0 0 0
433-01-1-00-04 Seguros 65,970,608 0 0 0 0 65,970,608 65,970,608 4 0
434 43400000 Gastos por bienes diversos 0 0 0 0 0 0 0
435 43500000 Gastos por amortización de activos intangibles 9,071,964,585 11,509,253 40,164,984 0 0 9,123,638,822 9,123,638,822
436 43600000 Gasto por bonificaciones sobre comisiones fondos penciones voluntarios 0 0 88,129,556 0 0 88,129,556 88,129,556
437 43700000 Gastos p/cambio arbitraje de divisas 149,405,940 26,579,159 0 0 0 175,985,099 175,985,099
438 43800000 Otros gastos con partes relacionadas 312,391,114 54,863,470 0 119,307,726 73,410,015 559,972,325 559,972,325 10 0
439 43900000 Otros gastos operativos 6,918,472,434 212,278,233 371,259,941 43,551,644 117,769,011 7,663,331,263 7,663,331,263
439.25 43925000 Por amortizacion costos directos diferidos asociados a créditos 0 0 0 0 0 0 0
440 44000000 Gastos de administración 145,890,526,893 5,013,303,696 9,658,689,105 2,354,202,037 2,793,532,963 165,710,254,694 165,710,254,694
441 44100000 Gastos de personal 89,401,065,586 4,513,540,353 7,405,206,146 2,010,409,847 2,091,526,345 105,421,748,277 105,421,748,277
442 44200000 Gastos por servicios externos 22,347,447,805 51,469,519 511,255,044 94,521,407 214,868,703 23,219,562,478 23,219,562,478
443 44300000 Gastos de movilidad y comunicaciones 2,481,514,829 25,081,011 146,355,445 14,769,922 15,677,883 2,683,399,090 2,683,399,090
444 44400000 Gastos de infraestructura 16,169,930,425 260,597,414 1,025,520,769 140,472,765 320,546,744 17,917,068,117 17,917,068,117
445 44500000 Gastos generales 15,490,568,248 162,615,399 570,351,701 94,028,096 150,913,288 16,468,476,732 16,468,476,732
446 44600000 Impuestos, patentes y contribuciones obligatorias 0 0 0 0 0 0 0
450 45000000 Impuesto y participaciones sobre la utilidad 32,915,449,922 2,968,886,547 4,414,114,455 847,371,318 1,454,693,455 42,600,515,697 42,600,515,697
451 45100000 Impuesto sobre la renta 24,779,157,222 2,705,511,777 2,003,603,106 770,351,221 1,359,257,335 31,617,880,661 31,617,880,661
451.02 45102000 Impuesto sobre la renta diferido 111,777,241 0 0 136,046 366,987,288 478,900,575 478,900,575
452 45200000 Participaciones legales sobre la utilidad 8,136,292,700 263,374,770 2,410,511,349 77,020,097 95,436,120 10,982,635,036 10,982,635,036
460 46000000 Gastos extraordinarios 0 0 0 0 0 0 0
470 47000000 Gastos p/corrección de errores fundamentales y otros cambios en políticas 0 0 0 0 0 0 0
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DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
Hoja de consolidación
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2021

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO
500 50000000 INGRESOS 1,029,601,354,381 16,805,166,660 19,883,957,768 5,765,159,642 6,942,363,122 1,078,998,001,573 14,705,397,012 1,303,939,438 1,065,596,543,999
510 51000000 Ingresos financieros 937,545,911,946 9,460,953,121 2,155,841,477 1,149,361,216 1,185,646,306 951,497,714,066 491,820,614 0 951,005,893,452
511 51100000 Ingresos financieros por disponibilidades 0 3,438,402 87,324,437 7,140,652 4,753,340 102,656,831 6 101,945,939 710,892
512 51200000 Ingresos financieros p/inversiones en valores y depósitos a plazo 59,580,610,496 5,891,082,424 1,549,001,836 523,701,776 718,895,684 68,263,292,216 9 389,874,675 67,873,417,541
513 51300000 Ingresos financieros por créditos vigentes 267,735,272,529 0 0 0 0 267,735,272,529 267,735,272,529
513.07 51307000 Productos por arrendamientos financieros 0 0 0 0 0 0 0
514 51400000 Ingresos financieros por créditos vencidos y cobro judicial 16,705,226,920 0 0 0 0 16,705,226,920 16,705,226,920
514.07 51407000 Productos por arrendamientos financieros 0 0 0 0 0 0 0
515 51500000 Ingresos financieros por otras cuentas por cobrar y productos por cobrar 0 0 0 0 0 0 0
516 51600000 Ingreso financieros por inversiones permanentes 0 0 0 0 0 0 0
517 51700000 Ingresos financieros por cuentas recíprocas internas 0 0 0 0 0 0 0
518 51800000 Ingresos financieros por diferencial cambiario 560,016,235,548 1,416,965,203 519,515,204 205,922,685 170,316,194 562,328,954,834 562,328,954,834
519 51900000 Otros ingresos financieros 33,508,566,453 2,149,467,092 0 412,596,103 291,681,088 36,362,310,736 36,362,310,736
519.07 51907000 Ajuste al valor razonable de las inversiones en valores negociables 0 231,228,800 0 0 0 231,228,800 231,228,800
519.09 51909000 Ganancia en la negociación de instrumentos financieros mantenidos para negociar - suscripción de emisiones 0 0 0 0 0 0 0
519.10 51910000 Ganancia en la negociación de instrumentos financieros mantenidos para negociar - otros 0 0 0 0 0 0 0
519.11 51911000 Ganancia realizada en instrumentos financieros 29,042,456,899 1,918,238,292 0 412,596,103 291,681,088 31,664,972,382 31,664,972,382
519.13 51913000 Ganancia en la negociación de instrumentos financieros en cesación de pagos, morosos o en litigio 0 0 0 0 0 0 0
519.14 51914000 Ganancia en la negociación de instrumentos financieros derivados (Operaciones de cobertura) 0 0 0 0 0 0 0
519.17 51917000 Ganancia por valoración inversión en propiedades 0 0 0 0 0 0 0
519.18 51918000 Ganancia por negociación de inversión en propiedades 0 0 0 0 0 0 0
520 52000000 Ingresos por recuperación de activos financieros 30,098,700,130 330,250,596 96,916,778 105,101,818 273,671,985 30,904,641,307 30,904,641,307
521 52100000 Recuperación de activos financieros castigados 12,786,324,453 0 0 0 0 12,786,324,453 12,786,324,453
522 52200000 Disminución de estimaciiones p/ deterioro o incobrabilidad 14,746,906,885 0 0 0 230,943,265 14,977,850,150 14,977,850,150
523 52300000 Disminución de estimaciones p/incobrabilidad de inversiones en valores 2,560,215,155 330,250,596 96,916,778 77,656,678 42,611,376 3,107,650,583 3,107,650,583
524 52400000 Disminución de provisiones 5,253,637 0 0 27,445,140 117,344 32,816,121 32,816,121
530 53000000 Ingresos operativos diversos 61,061,810,793 7,013,962,943 17,620,782,599 4,510,026,276 5,377,826,010 95,584,408,621 14,213,576,398 1,303,939,438 82,674,771,661
531 53100000 Comisiones por servicios 24,392,780,581 6,905,048,804 17,549,131,480 4,502,628,626 5,188,382,554 58,537,972,045 10 1,119,848,172 1,119,848,172 10 58,537,972,045
532 53200000 Ingresos por bienes mantenidos para la venta 10,812,112,944 0 7,453,441 0 0 10,819,566,385 10,819,566,385
533 53300000 Ingresos por participaciones en el capital de otras empresas 11,678,770,956 3,303,239 0 0 0 11,682,074,195 11,678,770,956 3,303,239
533-01-1-00-01 Puesto de Bolsa 5,850,926,998 0 0 0 0 5,850,926,998 1 5,850,926,998 0
533-01-1-00-02 Operadora de Pensiones 2,210,151,038 0 0 0 0 2,210,151,038 2 2,210,151,038 0
533-01-1-00-03 Fondos de Inversión 1,719,992,939 0 0 0 0 1,719,992,939 3 1,719,992,939 0
533-01-1-00-04 Seguros 1,897,699,981 0 0 0 0 1,897,699,981 4 1,897,699,981 0
533-02-1-00-01 Dividendos INTERCLEAR 0 0 0 0 0 0 0
533-02-1-00-01 53300000 Ingresos por participaciones de capital y dividendos- BNV 0 3,303,239 0 0 0 3,303,239 3,303,239
534 53400000 Ingresos por cambio y arbitraje de divisas 3,735,390,821 28,804,990 0 0 0 3,764,195,811 3,764,195,811
538 53800000 Otros ingresos con partes relacionadas 689,235,693 54,827,898 0 0 0 744,063,591 10 744,063,591 0
539 53900000 Otros ingresos operativos 9,753,519,798 21,978,012 64,197,678 7,397,650 189,443,456 10,036,536,594 10 670,893,679 184,091,266 10 9,549,734,181
540 54000000 Ingresos extraordinarios 0 0 0 0 0
550 55000000 Disminución de impuesto y participaciones sobre la utilidad 894,931,512 0 10,416,914 670,332 105,218,821 1,011,237,579 1,011,237,579
551 55100000 Disminución de Impuesto sobre renta 894,931,512 0 10,416,914 670,332 105,218,821 1,011,237,579 1,011,237,579
552 55200000 Disminución de Participaciones sobre la Utilidad 0 0 0 0 0 0 0
Utilidad (pérdida) neta del período 44,968,580,870 5,850,927,000 2,210,151,038 1,719,992,939 1,831,729,373 56,581,381,220 14,705,397,012 3,092,596,662 44,968,580,870
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DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
Hoja de consolidación
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2021

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO

BALANCE DE SITUACION
100 10000000 ACTIVOS 4,007,396,432,401 89,280,830,336 31,324,191,342 11,715,677,495 12,739,247,810 4,152,456,379,384 4,041,535,051,809
110 11000000 DISPONIBILIDADES 261,765,759,781 3,690,685,841 6,702,307,101 305,153,585 18,055,968 272,481,962,276 0 6,846,067,442 265,635,894,834
111 11100000 Efectivo 152,778,399,704 1,400,000 0 2,000,000 500,000 152,782,299,704 152,782,299,704
112 11200000 Depósitos a la vista en el B.C.C.R 104,946,305,572 2,855,635,017 304,068,856 0 0 108,106,009,445 108,106,009,445
113 11300000 Cuentas corrientes y depósitos a la vista en entidades financieras del país 1,057,832,095 162,929,167 6,398,238,245 303,153,585 17,555,968 7,939,709,060 6,846,067,442 5 1,093,641,618
114 11400000 Cuentas corrientes y depósitos a la vista en entidades financieras del exterior 1,349,610,101 145,338,717 0 0 0 1,494,948,818 1,494,948,818
115 11500000 Documentos de cobro de inmediato 142,788,950 0 0 0 0 142,788,950 142,788,950
116 11600000 Disponibilidades restringidas 1,490,823,359 525,382,940 0 0 0 2,016,206,299 2,016,206,299
118 11800000 Productos por cobrar (118) 0 0 0 0 0 0 0
120 12000000 INVERSIONES EN VALORES Y DEPOSITOS A PLAZO 1,003,692,362,473 83,830,472,959 20,130,490,883 10,520,611,498 11,725,462,559 1,129,899,400,372 121,389,304,124 129,773,799,726 1,121,514,904,770
121 12100000 Inversiones en valores negociables 162,018,811,016 4,747,878,008 0 0 502,425,305 167,269,114,329 7 121,388,449,858 121,388,449,858 7 167,269,114,329
122 12200000 Inversiones en valores disponibles para la venta 488,542,869,628 35,031,348,321 19,591,613,790 10,358,762,084 10,962,995,314 564,487,589,137 9 854,266 8,385,349,868 9 556,103,093,535
123 12300000 Inversiones en valores y depósitos a plazo mantenidos hasta el vencimiento 149,174,571,088 1,000,053,472 0 0 0 150,174,624,560 150,174,624,560
124 12400000 Inversiones en valores y depósitos en entidades en cesación de pagos 0 0 0 0 0 0 0
124.01.102 12401102 Instrumentos financieros en entidades del país mantenidas para negociar 0 0 0 0 0 0 0
124.01.103 12401103 Instrumentos financieros en entidades del país disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
124.01.104 12401104 Instrumentos financieros en entidades del país mantenidos al vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
124.01.202 12401202 Instrumentos financieros en entidades del país mantenidas para negociar 0 0 0 0 0 0 0
124.01.203 12401203 Instrumentos financieros en entidades del país disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
124.01.204 12401204 Instrumentos financieros en entidades del país mantenidos al vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
124.02.102 12402102 Instrumentos financieros en entidades del exterior mantenidas para negociar 0 0 0 0 0 0 0
124.02.103 12402103 Instrumentos financieros en entidades del exterior disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
124.02.104 12402104 Instrumentos financieros en entidades del exterior mantenidos al vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
124.02.202 12402202 Instrumentos financieros en entidades del exterior mantenidas para negociar 0 0 0 0 0 0 0
124.02.203 12402203 Instrumentos financieros en entidades del exterior disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
124.02.204 12402204 Instrumentos financieros en entidades del exterior mantenidos al vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
125 12500000 Instrumentos financieros vencidos y restringidos 188,685,478,405 41,989,444,905 0 0 88,700,000 230,763,623,310 230,763,623,310
125-01 12501000 Instrumentos financieros vencidos mantenidos para negociar 0 0 0 0 0 0 0
125-02 12502000 Instrumentos financieros vencidos disponibles para la venta 0 0 0 0 0 0 0
125-03 12503000 Instrumentos financieros vencidos mantenidos hasta el vencimiento 0 0 0 0 0 0 0
125-04 12504000 Reporto y reporto tripartito posición vendedor a plazo vencidos 0 0 0 0 0 0 0
125-19 12519000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de reporto 0 0 0 0 0 0 0
125-20 12520000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de reporto tripartitos 0 22,843,455,532 0 0 0 22,843,455,532 22,843,455,532
125-21 12521000 Instrumentos financieros restringidos por llamadas a margen de reporto tripartitos 0 0 0 0 0 0 0
125-22 12522000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones a plazo 0 0 0 0 0 0 0
125-23 12523000 Instrumentos financieros restringidos por llamadas a margen de operaciones a plazo 0 0 0 0 0 0 0
125-24 12524000 Instrumentos financieros restringidos por préstamo de valores 0 0 0 0 0 0 0
125-26 12526000 Instrumentos financieros restringidos por el Fondo Garantía de la Bolsa Nacional de Valores 0 0 0 0 0 0 0
125-27 12527000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de crédito 0 0 0 0 0 0 0
125-28 12528000 Instrumentos financieros restringidos por requerimientos judiciales 0 0 0 0 0 0 0
125-29 12529000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de Mercado Interbancario 168,191,783,485 0 0 0 0 168,191,783,485 168,191,783,485
125-30 12530000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de Mercado de Liquidez 0 19,112,183,735 0 0 0 19,112,183,735 19,112,183,735
125-31 12531000 Instrumentos financieros restringidos por operaciones de corresponsalía 0 0 0 0 0 0 0
125-32 12532000 Instrumentos financieros restringidos por otros conceptos 0 33,805,638 0 0 88,700,000 122,505,638 122,505,638
125-90 12590000 Instrumentos financieros restringidos por otros conceptos 20,493,694,920 0 0 0 0 20,493,694,920 20,493,694,920
126 12600000 Instrumentos financieros derivados 0 0 0 0 0 0 0
128 12800000 Cuentas y productos por cobrar asociados a inversiones 15,283,429,129 1,061,870,255 538,877,093 161,849,414 171,341,940 17,217,367,831 17,217,367,831
129 12900000 (-) Estimación por deterioro o incobrabilidad de inversiones (12,796,793) (122,002) 0 0 0 (12,918,795) (12,918,795)
130 13000000 CARTERA DE CREDITOS 2,492,924,527,037 0 0 0 0 2,492,924,527,037 2,492,924,527,037
131 13100000 Créditos vigentes 2,302,723,335,245 0 0 0 0 2,302,723,335,245 2,302,723,335,245
132 13200000 Créditos vencidos 275,092,780,154 0 0 0 0 275,092,780,154 275,092,780,154
133 13300000 Créditos en cobro judicial 41,746,235,284 0 0 0 0 41,746,235,284 41,746,235,284
134-01 13401000 Créditos restringidos vigentes 2,046,847,470 0 0 0 0 2,046,847,470 2,046,847,470
134-02 13402000 Créditos restringidos vencidos 94,465,747 0 0 0 0 94,465,747 94,465,747
134-03 13403000 Créditos restringidos en cobro judicial 0 0 0 0 0 0 0
137 13700000 Créditos por mandatos legal (15,407,086,616) 0 0 0 0 (15,407,086,616) (15,407,086,616)
138 13800000 CUENTAS Y PRODUCTOS POR COBRAR ASOCIADOS A CARTERA DE CRÉDITOS 33,899,249,237 0 0 0 0 33,899,249,237 33,899,249,237
139 13900000 (-) Estimación para cartera de créditos (147,271,299,484) 0 0 0 0 (147,271,299,484) (147,271,299,484)
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DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
Hoja de consolidación
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2021

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO
140 14000000 CUENTAS Y PRODUCTOS POR COBRAR 5,641,394,695 539,344,114 3,356,069,103 457,255,696 530,491,092 10,524,554,700 0 119,754,417 10,404,800,283
142 14200000 Comisiones por cobrar 579,758 0 1,551,074,683 375,199,386 505,405,686 2,432,259,513 2,432,259,513
144 14400000 Cuentas por cobrar por servicios bursátiles 0 43,082,325 0 0 0 43,082,325 43,082,325
145 14500000 Cuentas por cobrar por operaciones con partes relacionadas 221,765,244 27,978,455 371,479 232,320 0 250,347,498 0 119,754,417 1 130,593,081
145-01-1-01-01 Puesto de Bolsa 0 27,978,455 0 0 0 27,978,455 27,978,455 8 0
145-01-1-01-02 Operadora de Pensiones 0 0 0 0 0 0
145-01-1-01-03 Fondos de Inversión 14,328,862 0 0 0 14,328,862 14,328,862 8 0
145-01-1-01-04 Seguros 77,447,100 0 0 0 77,447,100 77,447,100 8 0
Banco Popular 0 0 0 0 0 0
145-01-1-03 Cuentas por cobrar empleados y otros 129,989,282 0 371,479 232,320 0 130,593,081 130,593,081
146 14600000 Impuesto sobre renta Diferido 2,501,894,568 463,096,516 107,121,833 64,305,466 91,373,700 3,227,792,083 3,227,792,083
147 14700000 Otras cuentas por cobrar diversas 5,959,555,987 302,863,237 1,697,501,108 17,518,524 11,414,559 7,988,853,415 7,988,853,415
148 14800000 Productos por cobrar 0 0 0 0 0 0 0
149 14900000 (-) Estimación por deterioro del valor e incobrabilidad de otras cuentas por cobrar (3,042,400,862) (297,676,419) 0 0 (77,702,853) (3,417,780,134) (3,417,780,134)
150 15000000 BIENES MANTENIDOS PARA LA VENTA 18,123,451,931 0 0 0 0 18,123,451,931 18,123,451,931
151 15100000 Bienes y valores adquiridos en recuperación de créditos 39,894,164,854 0 0 0 0 39,894,164,854 39,894,164,854
152 15200000 Bienes adquiridos para arrendamiento financiero 0 0 0 0 0 0 0
153 15300000 Bienes adquiridos o producidos para la venta 0 0 0 0 0 0 0
154 15400000 Propiedad , Mobiliario y Equipo fuera de Uso 0 0 0 0 0 0 0
157 15700000 Otros bienes realizables 0 0 0 0 0 0 0
158 15800000 Bienes realizables entregados en fideicomiso y en otros vehículos para propósito especial 0 0 0 0 0 0 0
159 15900000 (-) Estimación por deterioro de bienes realizables (21,770,712,923) 0 0 0 0 (21,770,712,923) (21,770,712,923)
160 16000000 PARTICIPACIONES EN EL CAPITAL DE OTRAS EMPRESAS 95,361,275,139 42,531,560 0 0 0 95,403,806,699 95,346,275,139 57,531,560
161 16100000 Participaciones en el capital de otras empresas del país 95,361,275,139 42,531,560 0 0 0 95,403,806,699 95,346,275,139 57,531,560
161-01-1-00-01-001 Popular Valores 47,550,893,047 0 0 0 0 47,550,893,047 47,550,893,047 1 0
161-01-1-00-01-002 Operadora de Pensiones 25,316,219,626 0 0 0 0 25,316,219,626 25,316,219,626 2 0
161-01-1-00-01-003 Fondos de Inversión 11,117,437,024 0 0 0 0 11,117,437,024 11,117,437,024 3 0
161-01-1-00-01-004 Seguros 11,361,725,442 0 0 0 0 11,361,725,442 11,361,725,442 4 0
161-02 Central de Valores 15,000,000 42,531,560 0 0 0 57,531,560 57,531,560
164 16400000 Participac. Fideicomiso y otros 0 0 0 0 0 0 0
169 16900000 (-) Deterioro en las participaciones en el capital de otras empresas del país 0 0 0 0 0 0 0
170 17000000 PROPIEDAD, MOBILIARIO Y EQUIPO EN USO 99,304,518,318 912,259,573 1,031,442,954 245,736,160 335,051,713 101,829,008,718 101,829,008,718
171 17100000 Terrenos 19,080,005,145 0 0 0 0 19,080,005,145 19,080,005,145
172 17200000 Edificios e instalaciones 43,061,636,944 0 0 0 0 43,061,636,944 43,061,636,944
173 17300000 Equipos y mobiliario 7,822,232,355 180,465,938 368,023,556 109,072,282 40,688,458 8,520,482,589 8,520,482,589
174 17400000 Equipos de computación 14,200,807,272 402,371,068 1,925,476,491 103,695,305 46,153,410 16,678,503,546 16,678,503,546
175 17500000 Vehículos 1,712,714,224 33,538,450 103,119,973 15,737,175 0 1,865,109,822 1,865,109,822
176 17600000 Bienes tomados en arrendamiento financiero 61,186,553,693 969,331,841 1,431,648,693 266,141,040 804,097,290 64,657,772,557 64,657,772,557
177 17700000 Bienes en arrendamiento operativo 0 0 0 0 0 0 0
179 17900000 (-) Depreciación acumulada propiedad mobiliario y equipo (47,759,431,315) (673,447,724) (2,796,825,759) (248,909,642) (555,887,445) (52,034,501,885) (52,034,501,885)
180 18000000 OTROS ACTIVOS 30,583,143,027 265,536,289 103,881,301 186,920,556 130,186,478 31,269,667,651 8 224,734,983 31,044,932,676
181 18100000 Gastos pagados por anticipados 414,065,501 41,230,943 28,631,245 34,964,951 28,530,714 547,423,354 2 8 1 4 547,423,361
182 18200000 Cargos diferidos 2,202,853,439 7,416,667 4,272,227 0 0 2,214,542,333 2,214,542,333
183 18300000 Bienes diversos 9,480,273,176 0 6,111,555 415,000 8,747,111 9,495,546,842 9,495,546,842
184 18400000 Operaciones pendientes de imputación 1,532,766,494 0 0 0 0 1,532,766,494 1,532,766,494
185 18500000 Cuentas reciprocas internas 0 0 0 0 0 0 0
186 18600000 ACTIVOS INTANGIBLES 15,927,481,867 117,921,951 58,219,742 142,578,703 92,770,053 16,338,972,316 224,734,982 8 16,114,237,334
187 18700000 OTROS ACTIVOS RESTRINGIDOS 1,025,702,550 98,966,728 6,646,532 8,961,902 138,600 1,140,416,312 1,140,416,312
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DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
Hoja de consolidación
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2021

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO
200 20000000 PASIVO 3,167,315,411,434 41,729,937,296 6,007,971,715 598,240,472 1,377,522,368 3,217,029,083,285 3,201,454,030,842
210 21000000 OBLIGACIONES CON EL PUBLICO 2,031,718,999,973 17,701,672,342 0 0 8,771,862 2,049,429,444,177 7,086,078,000 0 2,042,343,366,177
211 21100000 Captaciones a la vista 578,813,690,165 0 0 0 0 578,813,690,165 578,813,690,165
212 21200000 Otras obligaciones con el público a la vista 4,212,806,450 0 0 0 0 4,212,806,450 4,212,806,450
213 21300000 Captaciones a plazo 1,416,584,409,651 0 0 0 0 1,416,584,409,651 9 7,086,078,000 1,409,498,331,651
214 21400000 Obligaciones por aceptaciones 0 0 0 0 0 0 0
215 21500000 Obligaciones por pactos de recompra de títulos 0 17,658,143,205 0 0 0 17,658,143,205 17,658,143,205
218 21800000 Otras obligaciones con el público a plazo 13,940,015,904 0 0 0 8,771,862 13,948,787,766 13,948,787,766
219 21900000 Cargos por pagar 18,168,077,803 43,529,137 0 0 0 18,211,606,940 18,211,606,940
220 22000000 OBLIGACIONES CON EL BANCO CENTRAL DE COSTA RICA 128,110,132,400 0 0 0 0 128,110,132,400 128,110,132,400
221 22100000 Obligaciones con el B.C.C.R a la vista 0 0 0 0 0 0 0
222 22200000 Obligaciones con el B.C.C.R a plazo 127,291,000,000 0 0 0 0 127,291,000,000 127,291,000,000
228 22800000 Cargos por pagar por pagar 819,132,400 0 0 0 0 819,132,400 819,132,400
230 23000000 OTRAS OBLIGACIONES FINANCIERAS 883,056,291,322 16,473,980,140 1,063,960,323 199,679,568 351,122,517 901,145,033,870 8,369,220,025 892,775,813,845
231 23100000 Obligaciones con entidades financieras a la vista 591,783,032,464 0 224,734,982 0 0 592,007,767,446 5-8 7,070,802,424 584,936,965,022
232 23200000 Obligaciones con entidades financieras a plazo 279,850,284,572 16,463,936,392 839,225,341 199,679,568 351,122,517 297,704,248,390 9 1,298,417,601 296,405,830,789
233 23300000 Obligaciones con otras entidades no financieras 9,354,007,394 0 0 0 0 9,354,007,394 9,354,007,394
234 23400000 Obligaciones por aceptaciones 0 0 0 0 0 0 0
238 23800000 Cargos por pagar por obligaciones 2,068,966,892 10,043,748 0 0 0 2,079,010,640 2,079,010,640
240 24000000 OTRAS CUENTAS POR PAGAR Y PROVISIONES 123,758,955,360 7,554,284,814 4,944,011,392 398,560,904 1,017,627,989 137,673,440,459 119,754,417 137,553,686,041
241 24100000 Cuentas por pagar por diferencial de instrumentos financieros derivados de cobertura 0 0 0 0 0 0 0
242 24200000 Cuentas por Pagar Diversas 81,176,723,062 1,596,275,126 3,743,836,796 342,843,980 754,391,834 87,614,070,798 8 119,754,417 87,494,316,381
243 24300000 Provisiones 16,238,061,829 759,618,072 856,035,017 20,384,746 82,703,808 17,956,803,472 17,956,803,472
244 24400000 Cuentas por pagar por servicios bursátiles 3,804,584 2,359,425,094 0 0 0 2,363,229,678 2,363,229,677
245 24500000 BONIFICACIONES POR PAGAR SOBRE COMISIONES FONDOS DE PENSIONES VOLUNTARIO 0 0 0 0 0 0 0
246 24600000 Impuesto sobre la renta diferido 26,340,365,885 2,838,966,522 344,139,579 35,332,178 180,532,347 29,739,336,511 29,739,336,511
248 24800000 Cargos Financieros por pagar 0 0 0 0 0 0 0
250 25000000 OTROS PASIVOS 671,032,379 0 0 0 0 671,032,379 671,032,379
251 25100000 Ingresos diferidos 0 0 0 0 0 0 0
252 25200000 Estimación para incobrabilidad de créditos contingentes 0 0 0 0 0 0 0
253 25300000 Operaciones pendientes de imputación 671,032,379 0 0 0 0 671,032,379 671,032,379
254 25400000 Cuenta recíprocas internas 0 0 0 0 0 0 0
260 26000000 OBLIGACIONES SUBORDINADAS 0 0 0 0 0 0 0
261 26100000 OBLIGACIONES SUBORDINADAS 0 0 0 0 0 0 0
268 26800000 CARGOS POR PAGAR POR OBLIGACIONES SUBORDINADAS 0 0 0 0 0 0 0
270 27000000 OBLIGACIONES CONVERTIBLES DE CAPITAL 0 0 0 0 0 0 0
271 27100000 OBLIGACIONES CONVERTIBLES EN CAPITAL 0 0 0 0 0 0 0
278 27800000 CARGOS POR PAGAR POR OBLIGACIONES CONVERTIBLES EN CAPITAL 0 0 0 0 0 0 0
300 30000000 PATRIMONIO 840,081,020,967 47,550,893,040 25,316,219,627 11,117,437,023 11,361,725,442 935,427,296,099 106,312,319,092 10,966,043,960 840,081,020,967
310 31000000 CAPITAL SOCIAL 245,000,000,000 9,400,000,000 12,638,403,409 2,731,000,000 2,100,000,000 271,869,403,409 26,869,403,409 245,000,000,000
311 31100000 Capital Pagado 245,000,000,000 9,400,000,000 1,998,570,868 2,731,000,000 2,100,000,000 261,229,570,868 1-2-3-4 16,229,570,868 245,000,000,000
312 31200000 Capital Donado 0 0 0 0 0 0 0
313 31300000 Capital Suscrito no integrado 0 0 0 0 0 0 0
314 31400000 Suscripciones de capital por integrar 0 0 0 0 0 0 0
315 31500000 Acciones en Tesorería 0 0 0 0 0 0 0
316 31600000 Capital mínimo funcionamiento operadoras pensiones complementarias 0 0 10,639,832,541 0 0 10,639,832,541 2 10,639,832,541 0
320 32000000 APORTES PATRIMONIALES NO CAPITALIZADOS 282,888,648,573 0 1,855,563,916 14,900,000 0 284,759,112,489 1,870,463,916 0 282,888,648,573
321 32100000 Capital pagado adicional 0 0 0 0 0 0 0
322 32200000 Aportes para incrementos de capital 282,888,648,573 0 352,484,128 14,900,000 0 283,256,032,701 1-2 367,384,128 282,888,648,573
323 32300000 Donaciones y contibuciones no capitalizables 0 0 0 0 0 0 0
324 32400000 Títulos de capital 0 0 1,503,079,788 0 0 1,503,079,788 2 1,503,079,788 0
330 33000000 AJUSTES AL PATRIMONIO 72,935,083,020 6,954,273,472 942,049,917 153,019,519 495,921,655 81,480,347,583 14,331,675,186 5,786,410,623 72,935,083,020
331-01 33101000 Superávit por revaluación de propiedad, mobiliario y equipo 28,234,070,594 0 0 0 0 28,234,070,594 28,234,070,594
331-02 33102000 Ajuste por cambio en el valor razonable de las inversiones en valores disponibles para la venta 12,818,102,146 6,954,273,472 942,049,917 153,019,519 495,921,655 21,363,366,709 1-2-3-4 14,331,675,186 5,786,410,623 1-2-3-4 12,818,102,146
331-03 33103000 Ajuste por valuación de Inversiones en respaldo de capital mínimo de funcionamiento y reserva de liquidez 0 0 0 0 0 0 0
331-04 33104000 Ajuste por valuación de instrumentos financieros restringidos 24,574,677,858 0 0 0 0 24,574,677,858 24,574,677,858
331-05 33105000 Ajuste por valuación de intrumentos financieros en cesación de pagos, morosos o en litigio 0 0 0 0 0 0 0
331-06 33106000 Superavit por revaluación de otros activos 0 0 0 0 0 0 0
331-07 33107000 Ajuste por valoración de intrumentos derivados 0 0 0 0 0 0 0
331-08 33108000 Ajuste por valoración de obligaciones de entregar títulos en reportos y préstamos de valores 0 0 0 0 0 0 0
332 33200000 Ajustes por revaluación de participaciones en otras empresas 7,308,232,422 0 0 0 0 7,308,232,422 7,308,232,422
333 33300000 AJUSTE POR CONVERSIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS 0 0 0 0 0 0 0
 -187-

DIRECCIÓN GENERAL DE BANCOS PUBLICOS Y MUTUALES

BANCO POPULAR Y DE DESARROLLO COMUNAL Y SUBSIDIARIAS
Hoja de consolidación
(En colones sin céntimos)
31 de diciembre 2021

TOTAL AGREGADO Interés AJUSTES Y

Banco Puesto de Bolsa Operadora Fondos de Inversión Seguros (sin ajustar) minoritario Refer. ELIMINACIONES Refer. TOTAL CONSOLIDADO
340 34000000 RESERVAS PATRIMONIALES 3,210,168,663 2,037,813,289 399,714,175 546,200,000 391,586,468 6,585,482,595 3,198,549,417 3,386,933,178
341 34100000 Reserva legal 3,198,549,417 2,037,813,289 399,714,175 546,200,000 391,586,468 6,573,863,349 1-2-3-4 3,198,549,417 3,375,313,932
342 34200000 Otras reservas obligatorias 11,619,246 0 0 0 0 11,619,246 11,619,246
343 34300000 Reservas voluntarias 0 0 0 0 0 0 0
350 35000000 RESULTADOS ACUMULADOS DE PERIODOS ANTERIORES 166,338,369,612 23,307,879,279 7,270,337,172 5,952,324,565 6,542,487,946 209,411,398,574 45,336,830,152 2,087,036,675 166,161,605,097
351 35100000 Utilidades acumuladas de ejercicios anteriores sin afectar 166,338,369,612 25,394,915,954 7,270,337,172 5,952,324,565 6,542,487,946 211,498,435,249 1-2-3-4 45,336,830,152 166,161,605,097
352 35200000 (Pérdidas acumuladas de ejercicios anteriores) 0 (2,087,036,675) 0 0 0 (2,087,036,675) 2,087,036,675 1 0
360 36000000 RESULTADO DEL PERIODO 44,968,580,870 5,850,927,000 2,210,151,038 1,719,992,939 1,831,729,373 56,581,381,220 14,705,397,012 3,092,596,662 44,968,580,870
361 36100000 Utilidad o excedente del período 44,968,580,870 5,850,927,000 2,210,151,038 1,719,992,939 1,831,729,373 56,581,381,220 14,705,397,012 3,092,596,662 44,968,580,870
362 36200000 (Pérdida del período) 0 0 0 0 0 0 0
380 38000000 PATRIMONIO DEL FONDO DE FINANC. P/ EL DESARROLLO 24,740,170,229 0 0 0 0 24,740,170,229 24,740,170,229
381 38100000 Patrimonio del Fondo de Financiamiento para el Desarrollo (380) 24,740,170,229 0 0 0 0 24,740,170,229 24,740,170,229
220+300 TOTAL DE PASIVOS Y PATRIMONIO 4,007,396,432,401 89,280,830,336 31,324,191,342 11,715,677,495 12,739,247,810 4,152,456,379,384 4,041,535,051,809

610 61000000 CUENTAS CONTINGENTES DEUDORAS 207,547,086,952 410,665,024 0 0 8,771,862 207,966,523,838 207,966,523,838
630 63000000 0 0 0 0 0 0 0
710 71000000 ACTIVOS DE LOS FIDEICOMISOS 11,901,739,138 14,371,907,294 0 0 0 26,273,646,432 26,273,646,432
720 72000000 PASIVOS DE LOS FIDEICOMISOS (3,999,278,563) (219,299,160) 0 0 0 (4,218,577,723) (4,218,577,723)
730 73000000 PATRIMONIO DE LOS FIDEICOMISOS (7,902,460,575) (14,152,608,134) 0 0 0 (22,055,068,709) (22,055,068,709)
810 81000000 CUENTAS DE ORDEN POR CUENTA PROPIA DEUDORAS (810) 3,668,460,158,573 17,905,000,000 22,020,540,903 10,846,764 1,253,675,953 3,709,650,222,193 3,709,650,222,193
830 83000000 CUENTAS DE ORDEN POR CUENTA TERCEROS DEUDORAS (830) 0 856,022,064,205 4,260,314,898,657 502,137,618,230 0 5,618,474,581,092 5,618,474,581,092
850 85000000 CUENTAS DE ORDEN POR CUENTA PROPIA POR ACTIVIDAD DE CUSTODIA 0 69,215,787,234 0 0 0 69,215,787,234 69,215,787,234
870 87000000 CUENTAS DE ORDEN POR CUENTA DE TERCEROS POR ACTIVIDAD CUSTODIA 0 3,356,612,286,957 0 0 0 3,356,612,286,957 3,356,612,286,957
 -188-

Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Asientos de ajuste y eliminación
Al 31 de diciembre de 2021

Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito

1 3101253526 31101100 9,400,000,000.00 1
1 3101253526 33102111 9,398,946,815.00 1
1 3101253526 33102102 2,710,352,943.00 2
1 3101253526 33102119 364,437,004.00 1
1 3101253526 33102212 361,381,746.00 2
1 3101253526 33102203 144,001,404.00 1
1 3101253526 33102219 118,622,938.00 1
1 3101253526 34101100 2,037,813,289.00 1
1 3101253526 35101101 25,394,915,954.00 1
1 3101253526 35201100 2,087,036,675.00 2
1 4000042152 16101100 47,550,893,047.00 2
1 4000042152 18199100 9.00 1
1 4000042152 53301100 5,850,926,998.00 1

1 52,709,664,411.00
2 52,709,664,411.00
0.00
Registro de eliminacion del patrimonio de Puesto de Bolsa y la inversión del Banco.

Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito

2 3101253502 31101100 1,998,570,868.00 1
2 3101253502 31601100 10,639,832,541.00 1
2 3101253502 32201101 352,484,128.00 1
2 3101253502 32401100 1,503,079,788.00 1
2 3101253502 33102102 274,038,044.00 2
2 3101253502 33102111 2,544,898,259.00 1
2 3101253502 33102112 1,480,124,206.00 2
2 3101253502 33102119 151,313,909.00 1
2 3101253502 34101100 399,714,175.00 1
2 3101253502 35101101 7,270,337,172.00 1
2 4000042152 16101100 25,316,219,626.00 2
2 4000042152 18199100 1.00 2
2 4000042152 53301100 2,210,151,038.00 1

1 27,070,381,878.00
2 27,070,381,877.00
1.00
Registro de eliminacion del patrimonio de Popular Pensiones y la inversión del Banco.
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Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Asientos de ajuste y eliminación
Al 31 de diciembre de 2021
Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito
3 3101271981 31101100 2,731,000,000.00 1
3 3101271981 32201101 14,900,000.00 1
3 3101271981 33102102 9,829,256.00 2
3 3101271981 33102111 71,738,904.00 1
3 3101271981 33102119 38,974,717.00 1
3 3101271981 33102202 2,077,699.00 2
3 3101271981 33102211 30,569,267.00 1
3 3101271981 33102219 23,643,586.00 1
3 3101271981 34101100 461,021,953.00 1
3 3101271981 35101101 6,037,502,613.00 1
3 4000042152 16101100 11,117,437,024.00 2
3 4000042152 53301100 1,719,992,939.00 1

1 11,129,343,979.00
2 11,129,343,979.00
0.00
Registro de eliminacion del patrimonio de Popular SAFI y la inversión del Banco.

Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito

4 3101567982 31101100 2,100,000,000.00 1
4 3101567982 33102102 165,898,062.00 2
4 3101567982 33102103 17,233,736.00 1
4 3101567982 33102111 1,161,807,509.00 1
4 3101567982 33102112 608,813,971.00 2
4 3101567982 33102119 44,670,552.00 1
4 3101567982 33102202 14,634,285.00 2
4 3101567982 33102211 208,041,350.00 1
4 3101567982 33102212 159,260,411.00 2
4 3101567982 33102219 12,775,236.00 1
4 3101567982 34101100 300,000,000.00 1
4 3101567982 35101101 6,634,074,414.00 1
4 4000042152 16101100 11,361,725,442.00 2
4 4000042152 43301100 65,970,608.00 2
4 4000042152 53301100 1,897,699,981.00 1
4 4000042152 18199100 1.00 1

1 12,376,302,779.00
2 12,376,302,779.00
0.00
Registro de eliminacion del patrimonio de Popular Seguros y la inversión del Banco.
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Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Asientos de ajuste y eliminación
Al 31 de diciembre de 2021
Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito
5 4000042152 23101102 6,764,354,016.00 1
5 4000042152 23101102 81,713,426.00 1
5 3101253502 11305199 6,372,707,819.00 2
5 3101253502 11305299 6,467,862.00 2
5 3101253526 11307100 83,178,039.00 2
5 3101253526 11307200 64,126,751.00 2
5 3101271981 11305101 294,507,764.00 2
5 3101271981 11305201 8,645,821.00 2
5 3101567982 11305199 13,960,394.00 2
5 3101567982 11305299 2,472,992.00 2

1 6,846,067,442.00
2 6,846,067,442.00
0.00
Registro de eliminacion de cuentas corrientes entre el Banco y las subsidiarias.

Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito

6 3101253502 51102100 87,258,880.00 1
6 3101253502 51102200 65,556.00 1
6 3101253526 51102100 2,399,426.00 1
6 3101253526 51102200 328,085.00 1
6 3101271981 51102100 6,659,228.00 1
6 3101271981 51102200 481,424.00 1
6 3101567982 51102100 4,753,340.00 1
6 4000042152 41101100 101,070,874.00 2
6 4000042152 41101200 875,065.00 2

1 101,945,939.00
2 101,945,939.00
0.00
Registro de eliminacion de ingresos y gastos de intereses sobre cuenta corriente.

Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito

7 4000042152 12105101 74,392,935,166.00 2
7 4000042152 12105201 46,835,345,459.00 2
7 3101567982 12105201 160,169,233.00 2
7 3101567982 12105204 35,754,709.00 1
7 3101567982 12199201 124,414,524.00 1
7 4000042152 12199101 74,392,935,166.00 1
7 4000042152 12199201 46,835,345,459.00 1

1 121,388,449,858.00
2 121,388,449,858.00
0.00
Registro de reclasificacion de inversiones.
 -191-

Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Asientos de ajuste y eliminación
Al 31 de diciembre de 2021
Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito
8 3101253502 23115100 224,734,982.00 1
8 4000042152 18604103 224,734,982.00 2
8 3101271981 24216201 7,198,332.00 1
8 4000042152 14501201 7,198,332.00 2
8 3101567982 24216201 72,997,313.00 1
8 4000042152 14501201 72,997,313.00 2
8 3101271981 24216101 35,108,985.00 1
8 3101253526 14501101 27,978,455.00 2
8 4000042152 14501101 7,130,530.00 2
8 3101567982 24216101 4,449,787.00 1
8 4000042152 14501101 4,449,787.00 2

1 344,489,399.00
2 344,489,399.00
0.00
Registro de eliminación de cuentas por pagar y cuentas por cobrar.

Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito

9 3101253526 12205101 7,006,843,627.00 2
9 3101253526 12205102 769,568.00 1
9 3101253526 12205104 80,003,941.00 2
9 4000042152 21312101 7,086,078,000.00 1
9 3101253526 51202105 385,244,204.00 1
9 3101253526 51202205 1.00 1
9 4000042152 41103100 389,874,674.00 2
9 3101567982 51202105 4,630,470.00 1
9 3101271981 12205101 900,116,868.00 2
9 3101271981 12205102 44,306.00 1
9 3101271981 12205104 10,015,664.00 2
9 4000042152 23213100 910,088,226.00 1
9 3101271981 12205201 387,221,197.00 2
9 3101271981 12205202 40,392.00 1
9 3101271981 12205204 1,148,571.00 2
9 4000042152 23213100 388,329,375.00 1

1 8,775,224,542.00
2 8,775,224,542.00
0.00
Registro de eliminación de inversiones y gastos e ingresos de inversiones.
 -192-

Banco Popular y de Desarrollo Comunal

Asientos de ajuste y eliminación
Al 31 de diciembre de 2021
Asiento Entidad Cuenta Monto Debito/Credito
10 3101271981 43801100 54,827,535.00 2
10 3101271981 43899100 64,480,190.00 2
10 3101253526 43899100 54,863,470.00 2
10 3101567982 43899100 73,410,016.00 2
10 4000042152 43801100 311,378,866.00 2
10 4000042152 43801200 1,012,248.00 2
10 3101253526 53809100 54,827,898.00 1
10 4000042152 53809100 689,235,693.00 1
10 4000042152 53999100 184,091,266.00 2
10 3101253526 53126104 607,956,374.00 1
10 3101253526 53121104 607,956,374.00 2
10 3101253526 53126204 70,244,287.00 1
10 3101253526 53121204 70,244,287.00 2
10 3101253526 53126214 43,108,314.00 1
10 3101253526 53121210 43,108,314.00 2
10 3101253526 53126207 165,291.00 1
10 3101253526 53121201 165,291.00 2
10 3101271981 43116103 1,521,719.00 2
10 3101271981 43116107 517,084,860.00 2
10 3101567982 43116101 9,503,448.00 2
10 3101567982 43116102 1,564,546.00 2
10 3101567982 43116107 141,219,106.00 2
10 4000042152 53999100 670,893,679.00 1
10 3101253526 53126126 392,905,470.00 1
10 3101253526 53121110 392,905,470.00 2
10 3101253526 53126113 5,468,436.00 1
10 3101253526 53121110 5,468,436.00 2

1 2,534,805,442.00
2 2,534,805,442.00
0.00
Registro de eliminación de ingresos y de gastos .