FICHA DE APRENDIZAJE 03
1. SABERES PREVIOS / PROBLEMATIZACIÓN: A continuación, analizamos el siguiente caso y
respondemos preguntas:
El objetivo principal de la regulación y la supervisión bancarias es
evitar una crisis del sistema de pagos de la economía. Por este
motivo, la supervisión se debe enfocar a la asignación de los
activos financieros (crédito otorgado), el capital requerido para
garantizar la solvencia de las instituciones y la constitución de
reservas que amparen los riesgos en que incurre cada banco. A
raíz de la crisis de 1995 se hicieron evidentes deficiencias en los
tres elementos arriba mencionados las cuales agudizaron la
contracción de la actividad productiva en el país, el aumentó en
la inflación y tasas de interés, la caída en los salarios reales, etc.
¿Cuáles son las instituciones reguladoras?
¿por qué son importantes las instituciones reguladoras del sistema
financiero?
2. PROPOSITO DE LA ACTIVIDAD: Ahora conoceremos el propósito de la actividad
Aprenderán a explicar cómo el Estado organiza las políticas macroeconómicas del país mediante el
MEF y otros organismos para el control y supervisión del sistema financiero.
3. ANALISIS DE INFORMACIÓN:
LECTURA 01 FLUCTUACIÓN DEL TIPO DE CAMBIO
Tres son las entidades encargadas de la regulación y supervisión del sistema financiero en el Perú: el
Banco Central de Reserva, la Superintendencia de Banca. Seguros y AFP. y la Superintendencia del
Mercado de Valores.
LECTURA 02 EL BANCO CENTRAL DE RESERVA
La Constitución Política de 1993. como lo hizo la del 1979.
consagra los principios fundamentales del
sistema monetario de la República y del régimen del
Banco Central en
marzo de 1922. La Constitución establece la autonomía
del BCRP· y su finalidad única de preservar la estabilidad
monetaria. Es decir, el BCRP establece la política
monetaria regulando el dinero que existe en el mercado y
tomando las medidas necesarias para prevenir la inflación.
Además. administra las reservas internacionales que son
las divisas que invierte en el exterior. Sus funciones son:
Regular la moneda y el crédito del sistema financiero.
Administrar las reservas internacionales.
Emitir billetes y monedas.
Informar sobre las finanzas internacionales.
LECTURA 03 LA SUPERINTENDENCIA DE BANCA, SEGUROS Y AFP (SBS)
Organismo creado en 1931 como ente encargado de la regulación y
supervisión de los sistemas financiero. de seguros y •a partir de Julio
de 2000• del sistema privado de pensiones ISPP). La autonomía de la
SBS está reconocida por la Constitución. Es la responsable de la
regulación financiera en el Perú. Su función es proteger los intereses
de los depositantes y asegurados preservando la solvencia del
sistema financiero y de seguros. Para cumplir con esta
responsabilidad. Desarrolla dos tareas concretas: regular y
supervisar.
La SBS regula y supervisa a las empresas del sistema financiero, las
empresas del sistema de seguros. las administradoras privadas del
fondo de pensiones; y previene el lavado de activos y financiamiento
del terrorismo. Sus tareas son las siguientes:
Autorizar la organización y funcionamiento de personas
jurídicas que tengan por fin realizar cualquiera de las
operaciones señaladas en la Ley General y en la Ley del
Sistema Privado de Pensiones.
Fiscalizar a las personas naturales o jurídicas que
realicen colocación de fondos en el país.
Velar por el cumplimiento de las leyes. reglamentos,
estatutos y toda otra disposición que rige al sistema
financiero, sistema de seguros y sistema privado de
administración de fondos de pensiones.
• Aprobar o modificar los reglamentos y demás normas que
correspondan emitir a la Superintendencia.
LECTURA 04 LA SUPERINTENDENCIA DE MERCADOS DE VALORES (SMV)
Su función principal es la de supervisar las transacciones financieras realizadas en la Bolsa de Valores.
Su creación data del 201 1. y se constituye sobre la base de la Comisión Nacional de Supervisión de
Empresas (Conasev). Entre sus funciones se encuentra la promoción de la eficiencia y transparencia
de los mercados de valores. Asimismo, debe controlar las actividades de las empresas
administradoras de fondos colectivos para evitar as defraudaciones y los manejos ilícitos.:
Algunas de las facultades de a SMV son las siguientes:
Pedir garantías adicionales a las empresas que supervisa en
función del riesgo que toman.
Imponer sanciones en el caso de incumplimientos de las
regulaciones de la Bolsa
Supervisar el cumplimiento de las normas internacionales de
auditoría por parte de las sociedades auditoras.
Desarrollar una función académica y de investigación sobre los
mercados de valores y de productos, y sobre los sistemas de
fondos colectivos.
La SMV tiene por finalidad velar por la protección de los inversionistas, la eficiencia y transparencia de los
mercados bajo su supervisión. La correcta
necesaria para tales propósitos, a través de sus tres formación de precios y la difusión de toda la
información funciones principales como son:
En el ámbito de la regulación. la SMV centra su
atención en la creación de normas adecuadas que
fortalezcan la
protección al inversionista y la transparencia de los mercados-
En el campo de la supervisión, la labor de la SMV se
centra en velar por la transparencia del mercado, la
correcta formación de precios. y la exigencia de una
serie de requisitos a los diversos partícipes del
mercado.
En lo que a la orientación y educación respecta, la SMV
centra sus esfuerzos en dar a conocer al público las
diversas alternativas de inversión que existen en el mercado.
TAREA 01 COMPRENDEMOSLAS RELACIONES ENTRE LOS ELEMENTOS DEL SISTEMA
En equipos, teniendo en cuenta la información de las páginas 280 y 281 de su Texto escolar, realicen
lo siguiente:
Lean las siguientes reseñas periodísticas, identifiquen la
entidad financiera reguladora a la que se refieren y mencionen
la función respectiva.
¿Qué funciones cumple la SBS respecto de los fondos previsionales (pensiones de jubilación)? ¿Cuál
es la importancia de contar con uno de dichos fondos?
_ Las funciones que cumple la Superintendencia de Banca y seguros del Perú SBS es la de supervisar
y administrar el Fondo de Pensiones Privado con la finalidad de resguardar el aporte suministrado
por cada persona asegurada y afiliada al Sistema de Pensiones.
Entre las funciones más significativas se encuentran:
_Maximizar los sistemas financieros de los fondos de pensiones.
_Generar confianza del aporte realizado por los afiliados.
_Garantizar la transparencia de los fondos depositados.
_Prevenir y detectar si se produce lavado de dinero.
4. TOMA DE DECISIONES
Elabora un texto explicando por qué son importantes las instituciones reguladoras
EVIDENCIA del sistema financiero.
EL SISTEMA FINANCIERO Y SUS INSTITUCIONES REGULADORAS
El sistema financiero agrupa a diversas instituciones u organismos interrelaciones, que se caracterizan por realizar
una o varias de las actividades tendientes a la captación, regulación, orientación y canalización de los recursos
económicos de origen nacional e internacional. Es indispensable su materia de estudio y conocimiento para la
población en general por el hecho de la importancia del sector financiero, el gobierno busca las mejores prácticas
para todos los interesados esto nos afecta de manera directa a nosotros como ciudadanos de la nación ya que de
estas instituciones depende muchas acciones importantes como manejar las reservas monetarias del país. El
hecho de tener un sistema financiero sano promueve el desarrollo económico de un país porque permite la
inversión de capital hacia actividades productivas, como la construcción, la industria, tecnología y la expansión de
los mercados. Es decir que el sistema financiero contribuye al progreso de una sociedad, ofreciendo soluciones
para suplir necesidades de vivienda, estudio, trabajo, entre otros. Y las entidades financieras no pueden ser ruedas
sueltas del estado y por eso mismo estado está pendiente para que no abusen. La SMV es un organismo que tiene
por finalidad velar por la protección del inversionista, la eficiencia y transparencia de los mercados bajo su
supervisión, la correcta formación de precios y la difusión de toda la información necesaria. Las entidades
bancarias son las encargadas de proporcionar la liquidez que necesita la economía para continuar con su
crecimiento. Entre más robusto y equilibrado sea el sistema financiero más va a contribuir al desarrollo y
crecimiento tanto de la sociedad como del país. El fondo monetario internacional Fondo Monetario internacional,
Tiene como objetivo de mantener un sistema estable en cuestiones monetarias internacionales. Esta entidad fue
creada con la finalidad de ayudar a los países con problemas económicos, por medio de préstamos de dinero.
Fomentar la estabilidad cambiaria, procurar que los países miembros mantengan regímenes de cambios
ordenados y evitar depreciaciones cambiarias competitivas. Coadyuvar a establecer un sistema multilateral de
pagos para las transacciones corrientes que se realicen entre los países miembros, y eliminar las restricciones
cambiarias que dificulten la expansión del comercio mundial. Infundir confianza a los países miembros poniendo a
su disposición temporalmente y con las garantías adecuadas los recursos generales del Fondo, dándoles así
oportunidad de que corrijan los desequilibrios de sus balanzas de pagos sin recurrir a medidas perniciosas para la
prosperidad nacional o internacional. De acuerdo con lo que antecede, acortar la duración y aminorar el grado de
desequilibrio de las balanzas de pagos de los países miembros. La regulación del sector financiero en el Perú se
encuentra a cargo de la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP, entidad encargada de autorizar el
funcionamiento, apertura y operaciones que realizan las distintas empresas financieras de nuestro país al amparo
de la Ley Nº 26702, Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia
de Banca y Seguros (la que en adelante denominaremos “Ley General”). El Banco Central de Reserva del Perú
también regula parte del sector financiero, básicamente, en el proceso de autorización de organización de una
institución financiera.
5. NOS AUTOEVALUAMOS
Criterios de evaluación Lo logré Estoy en proceso de ¿Qué puedo hacer para
lograrlo mejorar mis aprendizajes?
Explique la importancia de las
instituciones reguladoras del sistema
financiero en el control de la oferta y X
la demanda.
