UNIVERSIDAD TECNICA DE AMBATO
FACULTAD DE CONTABILIDAD Y AUDITORIA
CARRERA DE CONTABILIDAD Y AUDITORIA
CONTABILIDAD
APE 5
INTEGRANTES: SHIRLEY FREIRE
JENNIFER GUAMANQUISPE
HEIDI ABRIL
FECHA: 8/1/2025
CURSO: TERCERO “C”
DOCENTE: TITO MAYORGA
Estado de flujo de efectivo
• Concepto
El estado de flujo de efectivo es un documento financiero que detalla los movimientos
de entrada y salida de dinero en una empresa a lo largo de un periodo específico. Su propósito
principal es proporcionar información sobre la capacidad de la empresa para generar efectivo
y equivalentes de efectivo, así como cómo utiliza esos recursos en sus actividades operativas,
de inversión y de financiamiento.
En términos simples, es un reporte que permite identificar las fuentes de ingresos y los
destinos de los gastos de la compañía.
Es importante destacar que este informe no debe confundirse con el estado de flujos de
caja (o free cash flow), ya que el estado de flujo de efectivo abarca toda la información
financiera de la empresa, incluyendo datos históricos, para evaluar la liquidez del negocio y
explorar posibles oportunidades de inversión. Asimismo, se diferencia del balance general y
del estado de resultados, dos estados financieros esenciales con funciones y objetivos distintos
dentro de la gestión empresarial.
Según las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), el estado de flujo
de efectivo es una herramienta clave para evaluar la liquidez, la solvencia y la flexibilidad
financiera de una entidad.
• Partes del Estado de Flujo de Efectivo
Actividades de operación Actividades de inversión:
Engloba las entradas y salidas de dinero generadas en un periodo específico debido a
las actividades vinculadas con la producción y comercialización de bienes o servicios
principales de la empresa.
Incluyen:
- Ingresos por ventas de bienes o servicios.
- Pagos a proveedores y empleados.
- Cobros y pagos relacionados con intereses y dividendos.
Ejemplo: Una empresa recibe $50,000 por la venta de productos y paga $20,000 a sus
proveedores.
Actividades de inversión:
Hace referencia a los flujos de efectivo derivados de la adquisición de bienes o activos
que aportarán beneficios a la empresa, ya sea en el corto o largo plazo. Relacionadas con la
compra o venta de activos a largo plazo y otras inversiones.
Incluyen:
- Adquisición de propiedades, planta y equipo.
- Compra o venta de acciones y valores.
- Préstamos otorgados a terceros.
Ejemplo: Una empresa vende un edificio por $100,000 o compra maquinaria por $40,000.
Actividades de financiamiento:
Incluye los recursos obtenidos a través de los socios o de fuentes externas a la
organización. Comprenden las transacciones que afectan el capital y la deuda de la empresa.
Incluyen:
- Emisión de acciones o deuda.
- Recompra de acciones propias.
- Pagos de dividendos y amortización de préstamos.
Ejemplo: La empresa emite bonos por $200,000 o paga $30,000 en dividendos a los accionistas.
Flujo de efectivo neto
El flujo de efectivo neto se calcula como la diferencia entre los ingresos y egresos de
efectivo. Cuando este flujo es positivo, significa que la empresa está generando más dinero del
que utiliza, lo cual es un indicador favorable. En cambio, un flujo de efectivo neto negativo
podría señalar dificultades relacionadas con la liquidez.
• Importancia
El estado de flujo de efectivo sirve como un complemento a otros informes financieros,
como el balance general y el estado de resultados.
El flujo de efectivo es esencial para asegurar la estabilidad financiera de una empresa,
ya que facilita analizar su habilidad para generar dinero suficiente para cubrir gastos
operativos, saldar deudas y financiar inversiones. También ofrece datos importantes para
tomar decisiones estratégicas, identificar potenciales problemas de liquidez y proyectar el
crecimiento del negocio. Un manejo eficiente del flujo de efectivo garantiza que la empresa
pueda cumplir con sus compromisos financieros y preservar su solidez a lo largo del tiempo.
Permite:
- Analizar la capacidad de la empresa para generar flujos de efectivo positivos y cubrir
obligaciones financieras.
- Identificar patrones en las actividades de operación, inversión y financiamiento.
- Evaluar si la empresa depende de fuentes externas de financiamiento.
- Proveer información clave para la toma de decisiones estratégicas por parte de inversionistas
y acreedores.
• Métodos de Elaboración
Método directo: Presenta de manera explícita los cobros y pagos en efectivo de las actividades
operativas
Método indirecto: Ajusta el resultado neto para reflejar los flujos de efectivo generados o
utilizados en las operaciones.
• Ejemplo
Estado de Flujo de Efectivo de la Empresa XYZ (en miles de dólares):
Actividades de Operación:
- Ingresos por ventas: $150
- Pagos a proveedores: ($80)
- Pagos a empleados: ($30)
- Flujo neto de operación: $40
Actividades de Inversión:
- Compra de maquinaria: ($20)
- Venta de activos: $10
- Flujo neto de inversión: ($10)
Actividades de Financiamiento:
- Emisión de acciones: $50
- Pago de dividendos: ($20)
- Flujo neto de financiamiento: $30
• Conclusión
El estado de flujo de efectivo es un componente esencial de los informes financieros,
proporcionando una visión clara sobre cómo una empresa maneja su efectivo. Su correcta
interpretación es clave para evaluar la salud financiera y tomar decisiones informadas.
El estado de flujo de efectivo es una herramienta financiera indispensable para
cualquier empresa, ya que permite evaluar su salud económica, gestionar de manera eficiente
sus recursos y garantizar su estabilidad a largo plazo. Al comprender y controlar las entradas y
salidas de dinero, las organizaciones pueden tomar decisiones estratégicas informadas,
anticiparse a problemas de liquidez y aprovechar oportunidades de crecimiento. Una gestión
adecuada del flujo de efectivo no solo asegura el cumplimiento de las obligaciones financieras,
sino que también contribuye al éxito y sostenibilidad del negocio.
