Buen comportamiento en los

Excelencia operativa
ingresos totales

Ingresos totales de la operación Índice de eficiencia

101,651 mdp 32.2%
Margen financiero ajustado + Comisiones netas + Ingresos por
Calculado como gastos de administración y promoción entre ingresos.
intermediación + Otros ingresos.

Elevado nivel de capital y

Adecuada calidad de activos
holgada liquidez

Índice de Cobertura Índice de Morosidad Índice de Capital CCL

208.5% 1.51% 18.9% 168.82%

CCL = Coeficiente de Cobertura de Liquidez (indicador de corto plazo).

TRANSFORMACIÓN SOSTENIBILIDAD

Continua innovación Transición sostenible

BBVA México pone a disposición de sus más de BBVA México y el sistema Salud Digna,
21 millones de clientes móviles la funcionalidad conformado por más de 180 clínicas en 32
del Banco de México, Dimo® (dinero móvil), en la estados del país, concretaron el acuerdo
App de BBVA Mx. “Aliados por la Salud”, que busca apoyar a la
detección temprana de padecimientos y
sumar a la salud de miles de mexicanos.
Con esto busca vincular a más
de 5 millones de clientes
durante el primer año de
operación, así como
incrementar la inclusión
financiera y disminuir el uso
de efectivo.

2
Índice
Información Relevante 4
Estrategia Digital 5
Innovación 6
Banca Responsable 7
Análisis y Discusión de Resultados 9
Principales Magnitudes 11
Actividad 12
Cartera con riesgo de crédito Etapa 1 y Etapa 2 12
Desglose de crédito Etapa 1 y Etapa 2 13
Calidad de Activos 14
Cartera con riesgo de crédito Etapa 3 14
Movimientos de la cartera con riesgo de crédito Etapa 3 15
Calificación de la cartera crediticia 15
Captación 16
Resultados 17
Comisiones y tarifas 18
Otros ingresos (egresos) de la operación 19
Gastos de administración y promoción 19
Capital y liquidez 21
Índice de capitalización estimado de BBVA México 21
Calificaciones Agencias de Rating 25
Emisiones 26
Estados Financieros 27
Activo 27
Pasivo y Capital 28
Cuentas de Orden 29
Estado de Resultados Integral 30
Estado de flujos de efectivo 31
Estado de cambios en el capital contable 32
Pronunciamientos normativos contables emitidos recientemente 33

3
Información Relevante
BBVA México S.A., Institución de Banca Múltiple, Grupo Financiero BBVA México, en adelante se denominará
como “BBVA México”, el “Banco” o la “Institución”.

Pago de dividendos
Durante el segundo trimestre de 2023, BBVA México realizó el pago de dividendos
decretados en la Asamblea General Ordinaria de Accionistas correspondiente al ejercicio
2022, a razón de $0.81406691744875 por cada una de las acciones en circulación.

Emisión de Obligaciones Subordinadas

Durante el pasado mes de Junio de 2023, BBVA México realizó la exitosa emisión de Notas
de Capital Subordinadas Preferentes (Tier 2) por un monto de $1,000 millones de dólares
con un cupón de 8.45% con vencimiento a 15 años con una opción de amortización
anticipada en el décimo año, a discreción del emisor.
Esta emisión supone la reapertura del mercado lationaméricano de híbridos de capital, tras
casi dos años de ausencia de emisiones de este tipo. La demanda superó en 2.5 veces el
monto ofertado con amplia diversificación de inversores en el mercado internacional.
Las calificaciones otorgadas a dicha emisión por parte de las agencias calificadoras Moody's
y Fitch Ratings, fueron de Baa3 y BB respectivamente.

Vencimiento de emisiones.
Durante el segundo trimestre de 2023, no se registró el vencimiento de emisiones.

4
Estrategia Digital

BBVA México ha marcado un claro liderazgo en innovación y tecnología al seguir

desarrollando nuevos productos y servicios, los cuales ofrecen una experiencia ágil y
sencilla a sus clientes a través de sus aplicaciones móviles.

Este enfoque, ha llevado a un notable crecimiento en el número de clientes que utilizan los
canales digitales, alcanzando un total de 21 millones de clientes móviles al cierre de junio de
2023, lo que representa un aumento del 19.1.% en comparación con el año anterior,
cubriendo el 70% de la base total de clientes.

El impacto de los canales digitales, se refleja en el creciente nivel de transaccionalidad de

los clientes. Durante los primeros seis meses del 2023, se realizaron 1,686 millones de
transacciones financieras en la institución, equivalente a un incremento anual del 22.8%.
Con ello las transacciones realizadas a través de la aplicación móvil y la página web,
representaron el 64% del total (vs. 59% en junio del 2022).

Adicionalmente, con la creación de la unidad BBVA Spark, se genera un nuevo modelo de

negocio cercano al ecosistema emprendedor. BBVA Spark, nace con el objetivo de dar un
servicio global a las empresas de alto impacto, compañías con modelos de negocio
escalables basados en la tecnología y la innovación.

La estrategia de innovación y transformación digital permite a BBVA México adaptarse a las

necesidades y preferencias cambiantes de los usuarios de los servicios financieros y
clientes, brindándoles soluciones financieras innovadoras a través de canales digitales
seguros y eficientes.

Clientes Móviles (millones)

5
Innovación

BBVA México informa que está listo para operar con sus más de 21
millones de clientes móviles en la plataforma Dimo®.

BBVA México, ha lanzado Dimo® (dinero móvil), una funcionalidad en su aplicación móvil
para sus más de 21 millones de clientes. El objetivo es vincular a más de 5 millones de
clientes durante el primer año. Se espera un promedio de 400 pesos por transacción, lo que
resultaría en aproximadamente 10 mil millones de pesos en pagos durante el primer año.
Dimo® busca fomentar la reducción del uso de efectivo y fortalecer los proyectos del
sistema financiero en México.
Dimo® también ofrece la ventaja de realizar transferencias seguras de persona a persona
utilizando solo el número celular del beneficiario, sin necesidad de contar con la información
bancaria tradicional. Al dar de alta el número celular, el usuario podrá conocer la identidad
del beneficiario y este recibirá una confirmación del pago. BBVA México seguirá
colaborando para fortalecer el sector y promover la consolidación de la banca digital.

BBVA México lanza el nuevo taller en línea “Tus ventas, tu banco,

tus ganancias”.

BBVA México ha añadido el taller en línea "Tus ventas, tu banco, tus ganancias" a su oferta
educativa, dirigido a mujeres emprendedoras. El objetivo es lograr el equilibrio financiero en
este segmento, brindando empoderamiento, seguridad, autonomía, y fomentar la
consolidación de nuevos proyectos. También busca reducir la brecha de género y promover
un sistema económico más equitativo.
El taller en línea les permite a las mujeres emprendedoras conocer los beneficios de la
aplicación móvil de BBVA México, aprender sobre el control financiero y participar en
actividades formativas que les ayudarán a administrar mejor su tiempo y dinero mediante
una cuenta digital.
BBVA México, a través de su área de Educación Financiera, seguirá fomentando
oportunidades educativas y alianzas que se alineen a las prioridades estratégicas del grupo
financiero en donde se busca la salud financiera del sector femenino y fomentar un
desarrollo social inclusivo.

6
Banca Responsable
ESTRATEGIA SOSTENIBLE
El Grupo BBVA, tiene un sólido compromiso con el desarrollo sostenible, el cual se ha
establecido en una de sus prioridades estratégicas, “ayudar a los clientes hacia la transición
de un futuro sostenible”, con énfasis en acción climática y crecimiento inclusivo. A
continuación presentamos algunos de los avances:

● A nivel Grupo, la Institución es uno de los 43 miembros fundadores de la alianza

bancaria de emisiones netas cero (Net-Zero Banking Alliance: NZBA, por sus
siglas en inglés).
● Como parte de su compromiso con las finanzas sostenibles, BBVA México es
signatario de los Principios de Inversión Responsable (PRI) y de los Principios
para la Banca Responsable (PRB). El Grupo también se adhiere a los Principios
de Ecuador, para evaluar y gestionar los riesgos sociales y ambientales para la
financiación de grandes proyectos.
● Con el objetivo de contribuir a que los clientes transiten hacia la sostenibilidad, se
trabaja en la especialización de los ejecutivos y colaboradores, para que juntos
logren impulsar las finanzas sostenibles.
● Se han establecido objetivos para la descarbonización de la cartera crediticia en
2030, para industrias intensivas en emisiones de dióxido de carbono (CO2). Se
trata de unos objetivos intermedios con la vista puesta en ser neutros en
emisiones de carbono en 2050.

BBVA México, al ser una subsidiaria relevante del Grupo BBVA, es partícipe y protagonista
de este compromiso con el desarrollo sostenible. En 2023, BBVA México seguirá trabajando
para ayudar a sus clientes en su transición hacia la sostenibilidad. Destaca que, durante el
primer semestre del año, BBVA México fue incluido en el Ranking de las Empresas más
Responsables de México del Monitor Empresarial de Reputación Corporativa (“Merco”),
ocupando el primer lugar en el sector financiero. También fue reconocido en la primera
edición del ranking Merco Talento (que permite a las organizaciones conocer su atractivo
como lugar para trabajar), ocupando la primera posición en el sector financiero y la segunda
posición en el ranking general entre 200 empresas mexicanas.

APOYO A LA COMUNIDAD
El compromiso con la sociedad es un pilar adicional de la institución financiera. A través de
la Fundación, BBVA México impulsa a niños y jóvenes desde la secundaria hasta la
universidad mediante el programa de becas ‘Chavos que inspiran’, que cuenta con 47 mil
becarios activos y 652 jóvenes con discapacidad. Por otro lado, mediante ‘Aliados por la
salud’, el Banco, en conjunto con Salud Digna, ofrecerá medio millón de pruebas gratuitas
de Papanicolaou y detección de cáncer cervicouterino con el objetivo de cuidar la salud de
las mujeres y contribuir a erradicar este padecimiento.

7
 FINANCIAMIENTO SOSTENIBLE
En BBVA México continuamos con nuestro compromiso con la sostenibilidad, es por ello que
impulsamos el desarrollo sostenible y social.

*Información de financiamiento sostenible a particulares, empresas así como bonos verdes y sociales preliminar actualizada al cierre
del 2T23.

BBVA México apoya a Holcim México a impulsar a sus proveedores

a transitar a modelos sostenibles.
BBVA México y Holcim México han firmado un convenio de Crediproveedores vinculado a la
sostenibilidad. Los proveedores de Holcim que demuestren su transición hacia modelos
sostenibles y la incorporación de Criterios ASG (Ambientales, Sociales y de Gobernanza)
recibirán condiciones preferenciales en el factoraje.
Más de 2,200 proveedores se beneficiarán de esta iniciativa. La línea de factoraje ligada a la
sostenibilidad, tiene un monto de aproximadamente 2,300 millones de pesos y se distribuirá
entre los proveedores de Holcim México, Geocycle y Concretos Apasco. Esta iniciativa
promueve los Objetivos de Desarrollo Sostenible (ODS) y está alineada con el objetivo de
BBVA México de movilizar negocios por 300,000 millones de euros para frenar el cambio
climático e impulsar un crecimiento inclusivo.
La colaboración entre BBVA México y Holcim México busca fomentar la migración hacia
modelos sostenibles en la cadena de suministro, generando impactos positivos en las
condiciones sociales y medioambientales.

Impulsa BBVA México beneficios de adquirir autos híbridos y

eléctricos.
BBVA México, con más de 34 años de experiencia en financiamiento automotriz, ofrece una
atractiva tasa de interés del 11.99% para la compra de autos eléctricos e híbridos, por
debajo de la media nacional del 14.5%. Además, se financia hasta el 95% del valor del
vehículo, lo que permite a los compradores pagar solo el 5% de enganche.
Los beneficios de adquirir estos vehículos incluyen exención de impuestos vehiculares,
permiso para circular diariamente, ahorro en el gasto de combustible, menor costo de
mantenimiento, reducción del ruido y baja emisión de contaminantes.
México es un mercado importante para la industria automotriz y BBVA México está
comprometido en impulsar la tendencia hacia los "autos verdes" en línea con los Objetivos
de Desarrollo Sostenible de las Naciones Unidas. El Banco también ofrece a los clientes la
posibilidad de simular, solicitar y recibir la aprobación de su financiamiento automotriz a
través de la página web de BBVA México.

8
Análisis y Discusión de Resultados
Resumen Ejecutivo
● BBVA México continúa creciendo la base de clientes, alcanzando a junio 2023 un
total de 29 millones de clientes, de los cuales, alrededor del 70% son usuarios de
canales digitales que aprovechan el amplio anaquel de productos así como la
innovación digital.

● México se encuentra en un proceso de dinamismo económico que se refleja en la

actividad del Banco durante los primeros 6 meses de 2023. BBVA México registró
una cartera total que supera los 1.5 billones de pesos, con crecimientos, tanto en
la parte empresarial como en el otorgamiento del crédito a individuos y a familias,
logrando consolidar la posición de liderazgo en el mercado, con una participación de
cartera del 24.6% (de acuerdo a las cifras de la Comisión Nacional Bancaria y de
Valores (“CNBV”) al cierre de mayo del 2023).

● La cartera comercial cierra el primer semestre del 2023, con un monto de 850 mil
millones de pesos, siendo 8.8% superior al año previo. La consolidación en la
reactivación económica y el continuo impulso al sector productivo del país, se
reflejan en la evolución positiva de la actividad empresarial, que registra un saldo
10.5% superior al año anterior.

● El buen dinamismo de la demanda interna y el compromiso de BBVA México en el

apoyo a las familias e individuos, también se observa en el crecimiento del crédito
al consumo, que registra variación anual de 18.8%. Con ello, en la primera mitad
del 2023, BBVA México ha otorgado 11.4% más créditos nuevos de consumo
(nómina, personales) que el primer semestre del año anterior. Por su parte, durante
el primer semestre del año, BBVA México ha otorgado 30.6% más tarjetas nuevas
que el año anterior. El financiamiento a la vivienda mantiene una senda positiva
con un saldo 9.3% superior al primer semestre del año previo.

● Una de las palancas estratégicas de BBVA México es continuar apoyando la

recuperación económica a través del impulso en proyectos para potenciar a
las pequeñas empresas y negocios del país. En el primer semestre del 2023, la
cartera de crédito a este segmento1 superó los 106 mil mdp, equivalente a un sólido
crecimiento de 20.8% interanual.

● El continuo fomento al ahorro de los clientes se ve reflejado en la evolución de la

captación bancaria (depósitos a la vista + plazo), que muestra un crecimiento
anual de 2.2%. Registrando una participación de mercado del 23.1%, de acuerdo
con la información pública de la CNBV al cierre de mayo del 2023.

● La utilidad neta registrada en el primer semestre de 2023 se ubicó en 45,789

mdp, impulsada por la evolución positiva del ingreso recurrente (margen financiero y
comisiones).

● La solidez del esquema de medición, monitorización y gestión de riesgos, se refleja

en los robustos indicadores de calidad de activos, con un índice de morosidad
del 1.51%.

1
Segmentación de PyME bajo criterio interno de gestión en BBVA México.

9
● BBVA México mantiene un índice de solvencia y liquidez por encima de los
mínimos requeridos. El índice de capitalización total a junio del 2023, es del 18.9%
y el coeficiente de cobertura de liquidez (CCL) es del 168.82%.

10
 Principales Magnitudes
Información al cierre de junio del 2023.

BBVA México
Principales Magnitudes 2T 3T 4T 1T 2T
Millones de Pesos 2022 2022 2022 2023 2023
Estado de situación financiera
Activos 2,767,305 2,791,676 2,753,601 2,808,249 2,815,137
Cartera Etapa 1 1,358,144 1,401,002 1,449,354 1,480,398 1,515,785
Cartera Etapa 2 36,927 37,038 37,875 38,746 35,989
Cartera Valuada a Valor Razonable 5,024 5,082 5,100 4,945 5,071
Suma Etapa 1, Etapa 2 y Cartera a Valor Razonable 1,400,095 1,443,122 1,492,329 1,524,089 1,556,845
Pasivos 2,481,224 2,494,280 2,453,568 2,500,434 2,498,463
Captación Bancaria* 1,518,625 1,494,568 1,614,676 1,570,309 1,551,599
Capital Contable 286,081 297,396 300,033 307,815 316,674
Resultados
Margen Financiero 38,974 43,327 46,251 49,336 48,982
Ingresos totales 41,096 45,065 46,214 50,549 51,102
Gastos (16,176) (17,630) (17,689) (18,979) (19,886)
Resultado antes de Impuestos 24,967 27,456 28,690 31,594 31,446
Resultado Neto 18,084 21,841 20,361 22,884 22,905

Indicadores en % 2T2022 3T2022 4T2022 1T2023 2T2023

Rentabilidad
ROE 25.0 29.9 27.3 30.1 29.3
Eficiencia 32.9 33.4 30.8 31.8 32.5
Calidad de Activos
Índice de Cobertura de Cartera Etapa 3 166.5 193.1 207.9 213.0 208.5
Índice de Morosidad 2.0 1.7 1.6 1.5 1.5
Solvencia y LIquidez
Índice de Capital Total 19.0 19.3 19.2 18.4 18.9
Índice de Capital Fundamental 16.5 16.8 16.8 16.4 16.1
CCL 216.06 205.96 197.68 185.60 168.82
Coeficiente de Apalancamiento 10.0 10.3 10.4 10.5 10.6

Cifras en unidades (#) 2T2022 3T2022 4T2022 1T2023 2T2023

Infraestructura
Empleados 38,968 40,209 41,247 41,835 43,101
Sucursales 1,726 1,727 1,733 1,735 1,736
Cajeros automáticos 13,672 13,783 14,019 14,160 14,232

* La Captación Bancaria incluye depósitos de exigibilidad inmediata y depósitos a plazo total.

11
Actividad

Cartera con riesgo de crédito Etapa 1 y Etapa 2

Durante el primer semestre del 2023, la economía refleja unas dinámicas positivas y
consolida la recuperación del país. Lo anterior, aunado al sólido compromiso de BBVA
México para impulsar el desarrollo económico, se puede ver reflejado en el continuo
crecimiento del crédito, el cual registra un saldo de 1,556,845 mdp, equivalente a un
incremento del 11.2% anual. Con ello, se consolida el liderazgo de BBVA México con una
participación en el mercado del 24.6%, de acuerdo con las cifras más recientes publicadas
por la CNBV al cierre de mayo del 2023.

Los créditos comerciales suman 850,117 mdp, de los cuales el 75% del portafolio está
conformado por el segmento empresarial (incluyendo corporativos y empresas medianas),
que registra un saldo 10.5% superior al año previo. Lo anterior, principalmente impulsado
por las crecientes oportunidades en el país y el palpable fortalecimiento en la atracción de
inversión (nearshoring).

Una importante línea estratégica de negocio para BBVA México, es el apoyo a las pequeñas
y medianas empresas (Pymes)2 que han registrado un saldo superior a 106 mil mdp,
equivalente a un crecimiento anual del 20.8% y logrado colocar 48.7% más créditos a este
segmento. Parte de las iniciativas para impulsar este segmento ha sido la instalación del ya
conocido modelo de negocio denominado Banca de Barrio, que desde julio 2020 a la
fecha cuenta con más de 3,900 ejecutivos especializados, que atienden de manera
personalizada a este segmento y a través del que se ha logrado incrementar en 249 mil la
base de clientes con la instalación de 160 mil terminales puntos de venta para potenciar los
negocios.

Por su parte, los créditos a individuos han presentado una evolución positiva en el año, tanto
en el saldo como en nuevos créditos. En el primer semestre de 2023, destaca el dinamismo
de la tarjeta de crédito que alcanzó saldos 155,293 mdp (+22.3% anual), colocando más de
1.1 millones de nuevos plásticos, lo que supone 30.6% más que el mismo semestre del año
anterior. Por su parte, los créditos de nómina y personales cerraron con un saldo de 182,401
mdp en conjunto, equivalente a un crecimiento anual de 20.2%, los cuales se han visto
apoyados por el impulso en la estrategia de innovación y por el dinamismo del consumo
interno en el país.

El financiamiento a la vivienda ha mantenido una tendencia de constante crecimiento a lo

largo de los últimos años. Lo anterior, permite que BBVA México se mantenga como el líder
al otorgar una de cada cuatro hipotecas nuevas en la banca privada, de acuerdo a la
información de la CNBV al cierre de mayo del 2023.

2
Segmentación de PyME bajo criterio interno de gestión en BBVA México.

12
 Desglose de crédito Etapa 1 y Etapa 2

BBVA México Variación (%)

Cartera de Crédito Etapa 1 y Etapa 2 Junio Marzo Junio vs Mar. vs Jun.

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022

Cartera de Crédito Etapa 1 1,358,144 1,480,398 1,515,785 2.4 11.6

Actividad Empresarial 556,349 604,366 623,278 3.1 12.0
Entidades Financieras 26,445 33,360 35,751 7.2 35.2
Préstamos al Gobierno 115,556 125,389 124,724 (0.5) 7.9
Paraestatales 62,431 60,290 52,295 (13.3) (16.2)
Entidades Gubernamentales 177,987 185,679 177,019 (4.7) (0.5)
Créditos Comerciales 760,781 823,405 836,048 1.5 9.9
Créditos de Consumo 317,568 357,775 374,878 4.8 18.0
Créditos a la Vivienda 279,795 299,218 304,859 1.9 9.0

Cartera de Crédito Etapa 2 36,927 38,746 35,989 (7.1) (2.5)

Actividad Empresarial 20,455 17,759 14,069 (20.8) (31.2)
Créditos Comerciales 20,455 17,759 14,069 (20.8) (31.2)
Créditos de Consumo 6,480 9,848 10,181 3.4 57.1
Créditos a la Vivienda 9,992 11,139 11,739 5.4 17.5
Cartera de Crédito Etapa 1 y Etapa 2 1,395,071 1,519,144 1,551,774 2.1 11.2

Cartera a Valor Razonable 5,024 4,945 5,071 2.5 0.9

Total Cartera de Crédito 1,400,095 1,524,089 1,556,845 2.1 11.2

Composición de Cartera Etapa 1 y 2 (%)

Composición de Cartera Comercial (%) Composición de Cartera Minorista (%)

13
Calidad de Activos

Cartera con riesgo de crédito Etapa 3

Los robustos y estrictos modelos de riesgo, se reflejan en la evolución del saldo e
indicadores de calidad de activos. De esta manera, el saldo total de la cartera de crédito
etapa 3 se ubicó en 23,799 mdp a junio del 2023, continuando con la tendencia de
estabilidad de este indicador que permite cerrar con un índice de morosidad de 1.51%.

El índice de cobertura de la cartera de crédito con riesgo etapa 3, se ubicó en 208.5% a

junio del 2023.

BBVA México Variación (%)

Cartera de Crédito Etapa 3 Jun. Mar. Jun. vs Mar. vs Jun.

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022

Actividad Empresarial 11,635 7,614 7,907 3.8 (32.0)

Entidades Financieras 260 9 9 0.0 (96.5)
Créditos Comerciales 11,895 7,623 7,916 3.8 (33.5)
Créditos de Consumo 8,915 9,326 9,831 5.4 10.3
Créditos a la Vivienda 7,080 6,093 6,052 (0.7) (14.5)

Cartera de Crédito Etapa 3 27,890 23,042 23,799 3.3 (14.7)

Índice de morosidad (%) Índice de Cobertura (%)

1.51 % 208.5 %
Junio de 2023 Junio de 2023

14
 Movimientos de la cartera con riesgo de crédito Etapa 3

MOVIMIENTOS DE CARTERA DE CRÉDITO ETAPA 3 A JUNIO 2023

Cartera comercial y Tarjeta de Cartera

Consumo Total
BBVA México entidades financieras Crédito hipotecaria

Movimientos de la Cartera Etapa 3

Millones de pesos

Saldo Final (Diciembre 2022) 7,662 3,289 6,074 6,823 23,848

Entradas: 4,802 8,864 9,874 3,685 27,225

Traspasos (Etapa 1 y Etapa 2) 4,600 8,470 9,515 3,575 26,160

Reestructurados 202 394 359 110 1,065

Salidas: (4,548) (8,381) (9,889) (4,456) (27,274)

Traspasos (Etapa 1 y Etapa 2) (743) (970) (660) (2,298) (4,671)

Liquidaciones en efectivo (2,297) (14) (134) (92) (2,537)

Reestructurados (3) - (4) (13) (20)

Quitas (358) (498) (700) (529) (2,085)

Castigos (1,147) (6,899) (8,391) (1,524) (17,961)

Saldo Final (Junio 2023) 7,916 3,772 6,059 6,052 23,799

Calificación de la cartera crediticia

Alrededor del 80% de la cartera se ubica en un nivel mínimo de riesgo en función a sus
reservas, lo que implica una adecuada calidad de activos.

BBVA México

Calificación de la cartera de crédito Comercial Vivienda Consumo Tarjeta de Crédito TOTAL

Junio 2023 Saldo Reserva Saldo Reserva Saldo Reserva Saldo Reserva Saldo Reserva

Millones de pesos

Nivel de Riesgo
A1 770,274 1,716 290,357 212 62,115 577 91,728 1,836 1,214,474 4,341
A2 41,900 494 5,292 32 12,948 324 17,731 935 77,871 1,785
B1 6,593 121 4,235 37 71,165 2,384 9,118 647 91,111 3,189
B2 6,735 156 3,058 35 31,029 1,403 6,888 588 47,710 2,182
B3 12,335 494 2,455 42 9,171 508 7,016 719 30,977 1,763
C1 4,802 315 9,331 297 15,685 1,058 10,091 1,340 39,909 3,010
C2 5,763 840 2,309 144 17,693 1,859 8,476 1,903 34,241 4,746
D 3,599 997 2,340 607 6,639 1,405 4,939 2,614 17,517 5,623
E 6,705 4,753 3,267 1,686 10,892 7,052 3,076 2,581 23,940 16,072
Adicional 6,918

Total requerido 858,706 9,886 322,644 3,092 237,337 16,570 159,063 13,163 1,577,750 49,629
En comercial se incluyen TDC Negocio y cartas de crédito.

15
Captación
BBVA México se mantiene como la institución líder en el fomento al ahorro, impulsando el
constante uso de instrumentos financieros que permiten a los clientes gestionar sus
recursos. Con ello, la captación bancaria (depósitos vista + depósitos a plazo), registra un
saldo 2.2% superior al año previo. Consolidando así la posición de liderazgo en el mercado
mexicano, al alcanzar una cuota de captación bancaria de 23.1% (de acuerdo a las cifras de
la CNBV al cierre de mayo del 2023).

Los saldos a la vista crecen un 1.4% respecto al año previo, mientras que por su parte, los
depósitos a plazo cierran con saldos de 251,058 mdp. Con ello, la mezcla de fondeo sigue
conservando su fortaleza prevaleciendo un mayor peso relativo de los depósitos de bajo
costo, representando el 84% del total. Asimismo, la preferencia de los clientes por otros
productos como los fondos de inversión ha sido impulsada por el entorno de altas tasas de
referencia.

BBVA México Variación (%)

Captación y recursos totales Jun. Mar. Jun. vs Mar. vs Jun.

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022

Vista 1,282,310 1,323,166 1,300,541 (1.7) 1.4

Plazo 236,315 247,143 251,058 1.6 6.2
Del Público en General 235,185 237,306 236,068 (0.5) 0.4
Mercado de Dinero 1,130 9,837 14,990 52.4 n.a.
Títulos de crédito emitidos 97,204 93,708 95,115 1.5 (2.1)
Cuenta global de captación sin movimientos 5,639 6,495 6,573 1.2 16.6
Captación Tradicional 1,621,468 1,670,512 1,653,287 (1.0) 2.0

Composición de la Captación bancaria* (%)

*Captación Bancaria incluye depósitos a la vista y depósitos a plazo.

16
Resultados
Durante el primer semestre del 2023, BBVA México registró sólidos resultados registrando
una utilidad neta de 45,789 mdp, un incremento del 33.4% más que el primer semestre del
año anterior, la utilidad ha sido apoyada en el creciente y constante ingreso recurrente.

El resultado ha sido impulsado por una mejora en el margen financiero derivado de mayor
actividad de cartera crediticia, así como por un entorno de mayores tasas de interés. Lo
anterior, acompañado por un mayor nivel de transaccionalidad que se refleja en un resultado
positivo de las comisiones.

BBVA México Variación (%) Variación (%)

Estado de Resultado Integral 2T 1T 2T vs 1T 6M 6M vs 6M

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022 2023 2022

Margen financiero 38,974 49,336 48,982 (0.7) 77,215 98,318 27.3

Estimación preventiva para riesgos crediticios (8,126) (9,197) (10,006) 8.8 (16,661) (19,203) 15.3

Margen financiero ajustado por riesgos crediticios 30,848 40,139 38,976 (2.9) 60,554 79,115 30.7

Comisiones y tarifas, neto 8,664 9,656 9,912 2.7 16,772 19,568 16.7

Resultado por intermediación 3,386 2,519 4,333 72.0 5,710 6,852 20.0

Otros ingresos (egresos) de la operación (1,802) (1,765) (2,119) 20.1 (3,518) (3,884) 10.4

Total de ingresos (egresos) de la operación 41,096 50,549 51,102 1.1 79,518 101,651 27.8

Gastos de administración y promoción (16,176) (18,979) (19,886) 4.8 (32,364) (38,865) 20.1

Resultado de la operación 24,920 31,570 31,216 (1.1) 47,154 62,786 33.2

Participación en el resultado neto de otras entidades 47 24 230 858.3 82 254 209.8

Resultado antes de impuestos a la utilidad 24,967 31,594 31,446 (0.5) 47,236 63,040 33.5

Impuestos a la utilidad (6,883) (8,710) (8,541) (1.9) (12,908) (17,251) 33.6

Resultado Neto 18,084 22,884 22,905 0.1 34,328 45,789 33.4

MIN Activos Totales (%) ROE (%)

7.1% 29.7%
Junio de 2023 Junio de 2023

17
Margen financiero
Durante el primer semestre del año, el margen financiero continúa mostrando fortaleza con
un crecimiento del 27.3% respecto al año previo derivado del crecimiento de la cartera,
sesgado hacia segmentos con mayor margen, y de un entorno de tasas superior en relación
al 2022.

Por su parte, se mantiene una adecuada gestión del riesgo lo que se refleja en las
estimaciones preventivas para riesgos crediticios que registraron un saldo de 19,203 mdp,
15.3% mayor al primer semestre del año anterior, reflejo de la mayor actividad en
segmentos minoristas. Con ello, el margen financiero ajustado por provisiones se ubicó en
79,115 mdp, 30.7% mayor al año anterior.

BBVA México Variación (%) Variación (%)

Margen Financiero 2T 1T 2T vs 1T 6M 6M vs 6M

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022 2023 2022

Ingresos por intereses 52,732 69,816 72,352 3.6 102,503 142,168 38.7
Gastos por intereses (14,346) (21,002) (24,018) 14.4 (26,284) (45,020) 71.3
Comisiones de margen, neto 588 522 648 24.1 996 1170 17.5

Margen financiero 38,974 49,336 48,982 (0.7) 77,215 98,318 27.3

Estimación preventiva para riesgos crediticios (8,126) (9,197) (10,006) 8.8 (16,661) (19,203) 15.3
Margen financiero ajustado por riesgos crediticios 30,848 40,139 38,976 (2.9) 60,554 79,115 30.7

Comisiones y tarifas
En el primer semestre del 2023, las comisiones netas se ubicaron en 19,568 mdp, un
incremento de 16.7% apoyadas por mayores volúmenes y facturación de los clientes con
tarjetas de crédito que han tenido un favorable desempeño en 2023. Asimismo, las
comisiones de fondos de inversión han tenido un desempeño favorable en el año, también
derivadas de unos volúmenes superiores alentados por un entorno de altas tasas de interés.

BBVA México Variación (%) Variación (%)

Comisiones y Tarifas 2T 1T 2T vs 1T 6M 6M vs 6M

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022 2023 2022

Comisiones bancarias 1,979 2,072 2,081 0.4 3,875 4,153 7.2

Tarjeta de Crédito y Débito 5,346 6,159 6,371 3.4 10,111 12,530 23.9

Fondos de inversión 1,177 1,252 1,329 6.2 2,314 2,581 11.5

Otros 162 173 131 (24.3) 472 304 (35.6)

Comisiones y tarifas neto 8,664 9,656 9,912 2.7 16,772 19,568 16.7

18
Resultados por intermediación
El resultado por intermediación refleja fundamentalmente la actividad de Mercados Globales
y alcanzó 6,852 mdp en el primer semestre del 2023, con una evolución muy favorable
respecto al año anterior con crecimiento del 20% y de un 72% respecto al trimestre pasado.

BBVA México Variación (%) Variación (%)

Intermediación 2T 1T 2T vs 1T 6M 6M vs 6M

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022 2023 2022

Renta variable (9) 18 5 (72.2) (3) 23 n.a.

Renta fija directo y en reporto (168) 891 220 (75.3) (494) 1,111 n.a.
Inversiones en valores (177) 909 225 (75.2) (497) 1,134 n.a.
Divisas 2,237 2,057 (5,178) n.a. 1,161 (3,121) n.a.
Instrumentos financieros derivados (419) (44) 3,545 n.a. 3,170 3,501 10.4
Resultado por valuación 1,641 2,922 (1,408) n.a. 3,834 1,514 (60.5)
Renta variable (3) 13 (8) n.a. 4 5 25.0
Renta fija directo y en reporto (97) (467) 272 n.a. (333) (195) (41.4)
Inversiones en valores (100) (454) 264 n.a. (329) (190) (42.2)
Divisas 2,620 1,630 2,547 56.3 4,784 4,177 (12.7)
Instrumentos financieros derivados (775) (1,579) 2,930 n.a. (2,579) 1,351 n.a.
Resultado por compra-venta 1,745 (403) 5,741 n.a. 1,876 5,338 184.5
Resultado por intermediación 3,386 2,519 4,333 72.0 5,710 6,852 20.0

Otros ingresos (egresos) de la operación

El rubro de otros ingresos (egresos) de la operación registra una pérdida por 3,884 mdp en
el primer semestre del 2023, derivado principalmente del pago de cuotas al IPAB que, a
partir del primero de enero del 2022, se empezó a registrar en este rubro.

BBVA México Variación (%) Variación (%)

Otros Ingresos (Egresos) 2T 1T 2T vs 1T 6M 6M vs 6M

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022 2023 2022

Intereses préstamos de empleados 223 250 259 3.6 444 509 14.6

Resultado operación adjudicados 148 189 147 (22.2) 334 336 0.6

Recuperación por pagos de garantías 30 17 30 76.5 50 47 (6.0)

Contingencias legales y laborales (178) (96) (82) (14.6) (285) (178) (37.5)

Quebrantos 9 (64) (197) 207.8 (16) (261) n.a.

Resultado recuperación de cartera (179) (170) (224) 31.8 (290) (394) 35.9

Donativos (278) (222) (313) 41.0 (512) (535) 4.5

Cuota IPAB (1,755) (1,763) (1,764) 0.1 (3,463) (3,527) 1.8

Otros 40 94 25 (73.4) 82 119 45.1

Otros Ingresos (egresos) de la Operación (1,802) (1,765) (2,119) 20.1 (3,518) (3,884) 10.4

19
Gastos de administración y promoción
Los gastos de la operación se ubican en 38,865 mdp un 20.1% mayor al primer semestre
del año anterior, este incremento se debe principalmente al rezago provocado por los
elevados niveles de inflación y a los gastos en tecnología relacionados con el propio
crecimiento del negocio, en cuanto al gasto de personal también se registra un incremento
por ajuste salarial y mayor plantilla. No obstante a lo anterior, BBVA México mantiene un
menor ritmo de crecimiento de gastos vs el total de ingresos de la operación, manteniendo
un bajo índice de eficiencia (medido como gastos entre ingresos) ubicado en 32.2% durante
el primer semestre del 2023.

BBVA México mantiene una sólida red de infraestructura física con 1,736 oficinas y 14,232
cajeros automáticos, y cuenta con 43,101 empleados (4,133 más colaboradores que el
primer semestre del año anterior). Esta infraestructura física complementa la potente gama
de aplicaciones y servicios digitales dirigida a atender las necesidades actuales y futuras de
una creciente base de clientes que al primer semestre del año supera los 29 millones.

BBVA México Variación (%) Variación (%)

Gastos 2T 1T 2T vs 1T 6M 6M vs 6M

Millones de pesos 2022 2023 2023 2023 2022 2023 2022

Gasto de personal, administración y operación 11,883 13,782 14,594 5.9 23,682 28,376 19.8
Rentas 1,433 1,899 2,005 5.6 2,843 3,904 37.3
Depreciación y amortización 2,040 2,144 2,170 1.2 4,045 4,314 6.7
Impuestos 820 1,154 1,117 (3.2) 1,794 2,271 26.6
Gasto de administración y promoción 16,176 18,979 19,886 4.8 32,364 38,865 20.1

Índice de Eficiencia (%)

32.2%
Junio de 2023

20
 Capital y liquidez
Capital
El índice de capitalización estimado de BBVA México se ubicó en 18.9% al cierre de junio
del 2023, compuesto con el 16.1% de capital básico y 2.8% de capital complementario.

BBVA México mantiene una robusta posición de capital, cumpliendo cabalmente con todos
los requerimientos de capital y manteniéndose con holgura suficiente sobre los mínimos
regulatorios. BBVA México ha sido ratificado por el regulador local como una institución de
banca múltiple de importancia sistémica local, clasificada en Grado IV.

Durante el mes de junio del 2021, entró en vigor la regulación conocida como Capacidad
Total de Absorción de Pérdidas (TLAC, por sus siglas en inglés). Como resultado de lo
anterior, el regulador ha modificado las disposiciones de carácter general aplicables a las
instituciones de crédito, a fin de reflejar la adopción del estándar internacional señalado,
incorporando un suplemento al capital neto que será aplicable a las instituciones de banca
múltiple de importancia sistémica local.

La constitución del referido suplemento de capital neto se irá incrementando gradualmente

año con año, iniciando en diciembre del 2022 y hasta diciembre del 2025. Considerando lo
anterior, el mínimo de capital total para BBVA México actualmente es de 13.625%.

A finales de junio del 2023, BBVA México realizó la colocación de Notas de Capital
Subordinadas Preferentes (Tier 2) en el mercado internacional por un monto de $1,000
millones de dólares con un cupón de 8.45% con vencimiento a 15 años con una opción de
amortización anticipada en el décimo año, a discreción del emisor. Las calificaciones
otorgadas a dicha emisión por parte de las agencias calificadoras Moody's y Fitch Ratings
fueron de Baa3 y BB respectivamente.

Índice de capitalización estimado de BBVA México

BBVA México
Capitalización Estimada Junio Marzo Junio
Millones de pesos 2022 2023 2023

Capital Básico 271,819 292,158 298,166

Capital Complementario 41,769 36,023 51,410
Capital Neto 313,588 328,181 349,576
Riesgo Riesgo Créd. Riesgo Riesgo Créd. Riesgo Riesgo Créd.
Crédito Mdo.y Opnal. Crédito Mdo.y Opnal. Crédito Mdo.y Opnal.

Activos en Riesgo 1,063,101 1,651,820 1,149,849 1,785,417 1,168,390 1,849,598

Capital Básico como % de los Activos en Riesgo 25.6% 16.5% 25.4% 16.4% 25.5% 16.1%
Capital Complementario como % de los Activos en Riesgo 3.9% 2.5% 3.1% 2.0% 4.4% 2.8%
Índice de Capitalización Total Estimado 29.5% 19.0% 28.5% 18.4% 29.9% 18.9%

*Información previa. Las cifras se encuentran en revisión por la autoridad.

21
Liquidez
A pesar del entorno complejo, BBVA México mantiene niveles holgados de liquidez para
continuar creciendo. El índice de liquidez, definido como cartera de crédito etapa 1 y 2, entre
los depósitos a la vista y a plazo, se ubicó en 100% y el indicador de corto plazo, definido
como Coeficiente de Cobertura de Liquidez (“CCL”), se situó en 168.82%.

Es importante mencionar que, derivado de los requerimientos de revelación de información y

con el objetivo de fomentar un perfil de financiación estable en relación con la composición
de los activos y actividades fuera del balance, se da a conocer el Coeficiente de
Financiamiento Neto Estable (CFEN), el cual al segundo trimestre del año se sitúa en
129.98%.

Liquidez (cartera / depósitos %) CCL (%)

100.0% 168.82%
Junio de 2023 Junio de 2023. Dato previo

22
Indicadores Financieros

BBVA México 2T 3T 4T 1T 2T

Indicadores Financieros 2022 2022 2022 2023 2023

Indicadores de Infraestructura (#)

Sucursales 1,726 1,727 1,733 1,735 1,736
Cajeros automáticos 13,672 13,783 14,019 14,160 14,232
Empleados 38,968 40,209 41,247 41,835 43,101

Indicadores de Rentabilidad (%)

a) Margen de interés neto ajustado (activo productivo) 5.0 5.6 5.5 6.4 6.1
b) Margen de interés neto (activo total) 5.8 6.2 6.7 7.1 6.9
c) Eficiencia operativa 2.4 2.5 2.6 2.7 2.8
d) Índice de eficiencia 32.9 33.4 30.8 31.8 32.5
e) Índice de productividad 53.6 50.5 52.1 50.9 49.8
f) Rendimiento sobre capital (ROE) 25 29.9 27.3 30.1 29.3
g) Rendimiento sobre activos (ROA) 3 3.1 2.9 3.3 3.2

Indicadores de Calidad de Activos (%)

h) Índice de morosidad 2.0 1.7 1.6 1.5 1.5
i) Índice de cobertura 166.5 193.1 207.9 213.0 208.5

Indicadores de Solvencia (%)

j) Índice de capital fundamental 16.5 16.8 16.8 16.4 16.1
k) Índice de capital básico total 16.5 16.8 16.8 16.4 16.1
l) Índice de capital total 19.0 19.3 19.2 18.4 18.9
m) Coeficiente de apalancamiento 10.0 10.3 10.4 10.5 10.6

Indicadores de Liquidez (%)

n) Índice de liquidez (requerimiento CNBV) 61.9 60.6 52.1 48.2 53.1
o) Liquidez (Cartera / Captación) 91.9 96.2 92.1 96.7 100.0
p) Coeficiente de Cobertura de Liquidez (CCL) 216.06 205.96 197.68 185.60 168.82

INFRAESTRUCTURA

Cajeros automáticos: Aquéllos que tuvieron operación durante el trimestre.

RENTABILIDAD

a) Margen de interés neto ajustado (MIN): Margen financiero ajustado por riesgos crediticios (anualizado) / Activo
productivo promedio.
Activos Productivos Promedio = Efectivo y Equivalentes de Efectivo + Inversiones en Instrumentos Financieros +
Deudores por reporto + Préstamos de valores + Instrumentos Financieros Derivados + Ajuste de valuación por
cobertura de activos financieros + Cartera de crédito con riesgo de crédito etapas 1 y 2 + Beneficios por recibir en
operaciones de bursatilización.

b) Margen de interés neto (MIN): Margen financiero (sin ajustar por riesgos crediticios, anualizado) / Activo total
promedio.
c) Eficiencia operativa: Gastos (anualizado) / Activo total promedio.
d) Índice de eficiencia: Gastos de administración y promoción / Margen financiero + comisiones y tarifas, neto +
resultado por intermediación + otros ingresos (egresos) de la operación.
e) Índice de productividad: Comisiones y tarifas, neto / Gastos de administración y promoción.

23
 f) Rendimiento sobre capital (ROE): Utilidad neta (anualizada) / Capital contable promedio.
g) Rendimiento sobre activo (ROA): Utilidad neta (anualizada) / Activo total promedio.

CALIDAD DE ACTIVOS

h) Índice de morosidad: Saldo de la Cartera de Crédito con riesgo de crédito etapa 3 al cierre del trimestre / Saldo de la
Cartera de Crédito total al cierre del trimestre.
i) Índice de cobertura: Saldo de la estimación preventiva para riesgos crediticios al cierre del trimestre / Saldo de la
Cartera de Crédito con riesgo de crédito etapa 3 al cierre del trimestre.

SOLVENCIA (Información de BBVA México)

j) Índice de Capital Fundamental: Capital Fundamental / Activos sujetos a riesgo de crédito, mercado y operacional
(aplicado en México a partir de enero de 2013).
k) Índice de capital básico total: Capital básico total / Activos sujetos a riesgo de crédito, mercado y operacional.
l) Índice de capital total: Capital neto / Activos sujetos a riesgo de crédito, mercado y operacional.
m) Coeficiente de Apalancamiento: Medida del capital / Medida de la exposición.

LIQUIDEZ

n) Índice de liquidez: Activo líquido / Pasivo líquido.

Activo líquido: Activo líquido: Efectivo y equivalencias de efectivo + Instrumentos Financieros Negociables sin
restricciones + Instrumentos Financieros para cobrar o vender sin restricciones.
Pasivo líquido: Depósitos de exigibilidad inmediata + Préstamos interbancarios y de otros organismos de exigibilidad
inmediata + Préstamos interbancarios y de otros organismos de corto plazo.

o) Liquidez: Liquidez: Cartera con riesgo de crédito etapa 1 y etapa 2 + cartera de crédito valuada a valor razonable /
Captación bancaria (depósitos de exigibilidad inmediata + plazo total).
p) Coeficiente de cobertura de liquidez (CCL): Activos Líquidos Computables / Salidas Netas en estrés a 30 días
(Información de BBVA México). Promedio trimestral. Información previa.

Notas: Datos promedio = ((Saldo del trimestre en estudio + Saldo del trimestre inmediato anterior) / 2).
Datos Anualizados = (Flujo del trimestre en estudio * 4).

24
Calificaciones Agencias de Rating

Calificaciones BBVA México

Largo Plazo Corto Plazo Perspectiva

Standard and Poor´s

Calificación de Emisor - Moneda Extranjera BBB A-2 Estable
Calificación de Emisor - Moneda Local BBB A-2 Estable
Escala Nacional mxAAA mxA-1+ Estable
Fortaleza del Perfil Crediticio bbb+

Moody´s
Calificación de Depósitos - Moneda Extranjera Baa1 P-2 Estable
Calificación de Depósitos - Moneda Local Baa1 P-2 Estable
Calificación de Depósitos - Escala Nacional AAA.mx MX-1 Estable
Fortaleza Financiera (BCA/ABCA) baa2/baa1

Fitch
Calificación Internacional - Moneda Extranjera BBB F2 Estable
Calificación Internacional - Moneda Local BBB F2 Estable
Calificación Nacional AAA(mex) F1+(mex) Estable
Viabilidad Financiera bbb

25
 Emisiones

BBVA México

Emisiones

Divisa Fecha de Fecha de Fecha de Plazo

Instrumentos Emitidos Monto Original Emisión Vencimiento Call (años) Tasa Calificaciones

Deuda Senior S&P Moody's Fitch

BACOMER 07U 2,240 UDIS 30-ene-07 09-jul-26 19.4 4.36% Baa1/Aaa.mx AAA(mex)

Notas senior Dólares 2024 750 USD 3-abr-14 10-abr-24 10.0 4.375% Baa1 BBB

BACOMER 18 3,500 MXN 27-sep-18 21-sep-23 5.0 TIIE28 + 19 Baa1/Aaa.mx AAA(mex)

BACOMER 19-2 5,000 MXN 21-jun-19 11-jun-27 8.0 8.49% Baa1/Aaa.mx AAA(mex)

BACOMER 20-2 6,000 MXN 10-feb-20 05-feb-25 5.0 TIIE28 + 15 Baa1/Aaa.mx AAA(mex)

Notas senior Dólares 2025 500 USD 15-sep-20 18-sep-25 5.0 1.875% Baa1 BBB

BBVAMX 22X 10,000 MXN 23-jun-22 18-jun-26 4.0 TIIE Fondeo + 28 mxAAA Baa1/Aaa.mx AAA(mex)

BBVAMX 23V 8,689 MXN 20-feb-23 15-feb-27 4.0 TIIE ON + 32 mxAAA AAA(mex)

BBVAMX 23 6,131 MXN 20-feb-23 11-feb-30 7.0 9.54% mxAAA AAA(mex)

Deuda Subordinada

Obligaciones Subordinadas Tier 2 15NC10 2029 200 USD 06-nov-14 12-nov-29 12-nov-24 15NC10 5.35% BB Baa3 BB

Obligaciones Subordinadas Tier 2 15NC10 2033 1,000 USD 17-ene-18 18-ene-33 18-ene-28 15NC10 5.125% BB BB

Obligaciones Subordinadas Tier 2 15NC10 2034 750 USD 05-sep-19 13-sep-34 19-sept-29 15NC10 5.875% Baa3 BB

Obligaciones Subordinadas Tier 2 15NC10 2038 1,000 USD 22-jun-2023 29-jun-38 29-jun-33 15NC10 8.450% Baa3 BB

26
 Estados Financieros
Estado de situación financiera
(cifras en miles de millones)

Activo

BBVA México
Activo Jun. Sep. Dic. Mar. Jun.
Millones de pesos 2022 2022 2022 2023 2023
EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO 347,415 325,938 275,795 249,655 214,126
Cuentas de margen (Instrumentos Financieros Derivados) 10,338 6,455 9,718 8,131 11,575
INVERSIONES EN INSTRUMENTOS FINANCIEROS 528,566 512,630 533,782 510,031 607,665
Instrumentos Financieros Negociables 252,223 241,917 244,852 200,989 263,793
Instrumentos Financieros para Cobrar o Vender 198,067 195,487 195,031 189,690 215,636
Instrumentos Financieros para cobrar Principal e Interés (Valores) (Neto) 78,276 75,226 93,899 119,352 128,236
Deudores por reporto 24,255 19,755 26,324 22,267 24,409
Instrumentos Financieros Derivados 215,616 244,382 216,165 217,342 201,076
Con Fines de Negociación 204,654 235,681 209,518 209,521 191,373
Con Fines de Cobertura 10,962 8,701 6,647 7,821 9,703
Ajustes de valuación por cobertura de activos financieros (527) (1,017) (639) (768) (644)
CARTERA DE CRÉDITO CON RIESGO DE CRÉDITO ETAPA 1 1,358,144 1,401,002 1,449,354 1,480,398 1,515,785
Créditos comerciales 760,781 782,623 809,063 823,405 836,048
Actividad empresarial o comercial 556,349 578,657 593,756 604,366 623,278
Entidades financieras 26,445 32,295 29,571 33,360 35,751
Entidades gubernamentales 177,987 171,671 185,736 185,679 177,019
Créditos de consumo 317,568 331,181 346,721 357,775 374,878
Créditos a la vivienda 279,795 287,198 293,570 299,218 304,859
Media y residencial 275,255 282,922 289,472 295,071 301,003
De interés social 4,540 4,276 4,098 4,147 3,856
CARTERA DE CRÉDITO CON RIESGO DE CRÉDITO ETAPA 2 36,927 37,038 37,875 38,746 35,989
Créditos comerciales 20,455 19,115 18,831 17,759 14,069
Actividad empresarial o comercial 20,455 19,115 18,831 17,759 14,069
Créditos de consumo 6,480 7,470 8,616 9,848 10,181
Créditos a la vivienda 9,992 10,453 10,428 11,139 11,739
Media y residencial 9,487 9,924 9,963 10,667 11,222
De interés social 505 529 465 472 517
CARTERA DE CRÉDITO CON RIESGO DE CRÉDITO ETAPA 3 27,890 24,353 23,848 23,042 23,799
Créditos comerciales 11,895 7,290 7,662 7,623 7,916
Actividad empresarial o comercial 11,635 7,281 7,653 7,614 7,907
Entidades financieras 260 9 9 9 9
Créditos de consumo 8,915 9,918 9,363 9,326 9,831
Créditos a la vivienda 7,080 7,145 6,823 6,093 6,052
Media y residencial 6,822 6,881 6,592 5,898 5,862
De interés social 258 264 231 195 190
CARTERA DE CRÉDITO VALUADA A VALOR RAZONABLE 5,024 5,082 5,100 4,945 5,071
CARTERA DE CRÉDITO 1,427,985 1,467,475 1,516,177 1,547,131 1,580,644
Partidas Diferidas (5,054) (5,243) (3,271) (2,139) (2,029)
Estimación preventiva para riesgos crediticios (46,448) (47,014) (49,588) (49,075) (49,629)
CARTERA DE CRÉDITO (NETO) 1,376,483 1,415,218 1,463,318 1,495,917 1,528,986
Derechos de cobro adquiridos (neto) 0 0 1 1 1
TOTAL CARTERA DE CRÉDITO (NETO) 1,376,483 1,415,218 1,463,319 1,495,918 1,528,987
Otras cuentas por cobrar (neto) 182,450 182,171 139,189 217,456 136,775
Bienes adjudicados (neto) 1,364 1,677 1,611 1,531 1,449
Pagos anticipados y otros activos (neto) 2,677 3,288 3,309 2,980 3,241
Propiedades, mobiliario y equipo (neto) 34,625 34,657 36,289 36,023 36,501
Activos por derechos de uso de propiedades, mobiliario y equipo (neto) 4,425 4,696 5,009 5,392 5,551
Inversiones permanentes 1,154 1,183 1,183 1,212 1,178
Activos por impuestos a la utilidad diferidos (neto) 34,413 36,592 38,096 36,664 38,594
Activos intangibles (neto) 4,051 4,051 4,451 4,415 4,654
TOTAL ACTIVO 2,767,305 2,791,676 2,753,601 2,808,249 2,815,137

27
 Pasivo y Capital

BBVA México
Pasivo y Capital Jun. Sep. Dic. Mar. Jun.
Millones de pesos 2022 2022 2022 2023 2023
CAPTACIÓN 1,621,468 1,599,816 1,710,211 1,670,512 1,653,287
Depósitos de exigibilidad inmediata 1,282,310 1,252,826 1,367,045 1,323,166 1,300,541
Depósitos a plazo 236,315 241,742 247,631 247,143 251,058
Del Público en General 235,185 240,674 243,521 237,306 236,068
Mercado de Dinero 1,130 1,068 4,110 9,837 14,990
Títulos de crédito emitidos 97,204 99,279 88,819 93,708 95,115
Cuenta Global de Captación sin Movimientos 5,639 5,969 6,716 6,495 6,573
PRÉSTAMOS INTERBANCARIOS Y DE OTROS ORGANISMOS 39,276 38,173 39,162 38,323 39,084
De exigibilidad inmediata 0 0 0 0 257
De corto plazo 6,664 5,963 6,528 5,946 5,262
De largo plazo 32,612 32,210 32,634 32,377 33,565
Acreedores por reporto 237,711 284,664 187,057 228,610 300,407
Préstamos de valores 1 2 2 2 1
COLATERALES VENDIDOS O DADOS EN GARANTÍA 54,683 46,851 54,734 53,628 39,586
Reportos 25,992 16,626 15,304 21,573 4,577
Préstamo de Valores 28,691 30,225 39,430 32,055 35,009
INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS 229,619 269,200 241,172 238,703 220,987
Con fines de Negociación 222,540 260,154 232,352 231,528 213,401
Con fines de Cobertura 7,079 9,046 8,820 7,175 7,586
Ajustes de valuación por cobertura de pasivos financieros (2,684) (5,170) (4,771) (3,472) (3,955)
Pasivo por arrendamiento 4,413 4,745 5,139 5,560 5,788
OTRAS CUENTAS POR PAGAR 208,779 196,169 155,775 216,472 170,143
Acreedores por liquidación de operaciones 89,284 79,989 13,847 87,002 81,932
Acreedores por cuentas de margen 2,265 2,100 342 190 25
Acreedores por colaterales recibidos en efectivo 18,670 18,060 13,438 18,680 18,371
Contribuciones por pagar 2,904 2,261 2,797 2,708 3,654
Acreedores diversos y otras cuentas por pagar 95,656 93,759 125,351 107,892 66,161
INSTRUMENTOS FINANCIEROS QUE CALIFICAN COMO PASIVOS 70,748 39,587 38,623 35,289 50,943
Obligaciones subordinadas en circulación 70,748 39,587 38,623 35,289 50,943
Pasivo por impuestos a la utilidad 10,641 12,326 14,112 7,519 8,081
Pasivo por beneficios a los empleados 3,776 5,166 6,993 3,960 8,457
Créditos diferidos y cobros anticipados 2,793 2,751 5,359 5,328 5,654
TOTAL PASIVO 2,481,224 2,494,280 2,453,568 2,500,434 2,498,463
CAPITAL CONTRIBUIDO 40,003 40,003 40,003 40,003 40,003
Capital social 24,143 24,143 24,143 24,143 24,143
Prima en venta de acciones 15,860 15,860 15,860 15,860 15,860
CAPITAL GANADO 246,013 257,320 259,951 267,727 276,579
Reservas de capital 6,901 6,901 6,901 6,901 6,901
Resultados Acumulados 255,128 267,039 267,846 274,480 285,035
Otros Resultados Integrales (16,016) (16,620) (14,796) (13,654) (15,357)
Valuación de instrumentos financieros para cobrar o vender (10,999) (10,910) (8,703) (7,657) (6,835)
Valuación de instrumentos financieros derivados de cobertura de flujos de efectivo (1,512) (1,512) (1,353) (1,307) (1,048)
Remediciones por Beneficios Definidos a los Empleados (3,505) (4,198) (4,740) (4,690) (7,474)
CAPITAL CONTABLE MAYORITARIO 286,016 297,323 299,954 307,730 316,582
Participación no controladora 65 73 79 85 92
TOTAL CAPITAL CONTABLE 286,081 297,396 300,033 307,815 316,674
TOTAL PASIVO Y CAPITAL CONTABLE 2,767,305 2,791,676 2,753,601 2,808,249 2,815,137

28
 Cuentas de Orden

BBVA México

Cuentas de Orden Jun. Sep. Dic. Mar. Jun.

Millones de pesos 2022 2022 2022 2023 2023

Activos y pasivos contingentes 1,239 1,361 2,524 198 210

Compromisos crediticios 710,555 769,391 792,231 790,919 802,739
Fideicomisos 608,710 634,701 672,475 825,597 816,729
Mandato 192 191 200 212 214
Bienes en fideicomiso o mandato 608,902 634,892 672,675 825,809 816,943
Bienes en custodia o en administración 267,360 269,525 264,323 306,201 297,837
Colaterales recibidos por la entidad 71,439 66,639 77,156 67,482 72,986
Colaterales recibidos y vendidos o entregados en garantía por la entidad 57,702 47,381 55,253 53,661 39,995
Operaciones de banca de inversión por cuenta de terceros (neto) 1,959,340 1,954,601 2,035,619 2,209,451 2,331,658
Intereses devengados no cobrados derivados de cartera de crédito vencida 2,527 2,449 2,195 2,192 2,197
Otras cuentas de registro 3,699,265 3,709,129 3,772,334 3,761,845 3,677,046

“El saldo histórico del capital social al 30 de junio de 2023 es de 4,248 millones de pesos”.

El presente estado de situación financiera consolidado, se formuló de conformidad con los Criterios de Contabilidad para las
Instituciones de Crédito, emitidos por la Comisión Nacional Bancaria y de Valores, con fundamento en lo dispuesto por los
artículos 99, 101 y 102 de la Ley de Instituciones de Crédito, de observancia general y obligatoria, aplicados de manera
consistente, encontrándose reflejadas las operaciones efectuadas por la institución hasta la fecha arriba mencionada, las
cuales se realizaron y valuaron con apego a sanas prácticas bancarias y a las disposiciones legales y administrativas
aplicables.

El presente estado de situación financiera consolidado fue aprobado por el consejo de administración bajo la responsabilidad
de los directivos que lo suscriben.

Eduardo Osuna Osuna Luis Ignacio De La Luz Adolfo Arcos González Ana Luisa Miriam Ordorica
Dávalos Amezcua

Director General Director General Finanzas Director General Auditoría Director Contabilidad
Interna Corporativa

29
 Estado de Resultados Integral

BBVA México
Estado de Resultado Integral 2T 3T 4T 1T 2T
Millones de pesos 2022 2022 2022 2023 2023
Ingresos por intereses 53,320 60,430 66,648 70,338 73,000
Gastos por intereses (14,346) (17,103) (20,397) (21,002) (24,018)
Margen Financiero 38,974 43,327 46,251 49,336 48,982
Estimación preventiva para riesgos crediticios (8,126) (7,796) (11,162) (9,197) (10,006)
Margen financiero ajustado por riesgos crediticios 30,848 35,531 35,089 40,139 38,976
Comisiones y tarifas cobradas 14,942 15,435 17,235 16,675 17,431
Comisiones y tarifas pagadas (6,278) (6,530) (8,012) (7,019) (7,519)
Comisiones y tarifas, neto 8,664 8,905 9,223 9,656 9,912
Resultado por intermediación 3,386 2,178 3,665 2,519 4,333
Otros ingresos (Egresos) de la operación (1,802) (1,549) (1,763) (1,765) (2,119)
Gastos de administración y promoción (16,176) (17,630) (17,689) (18,979) (19,886)
Resultado de la operación 24,920 27,435 28,525 31,570 31,216
Participación en el resultado neto de otras entidades 47 21 165 24 230
Resultado antes de impuestos a la utilidad 24,967 27,456 28,690 31,594 31,446
Impuestos a la utilidad (6,883) (5,615) (8,329) (8,710) (8,541)
Resultado Neto 18,084 21,841 20,361 22,884 22,905
Otros resultados integrales del periodo:
Valuación de instrumentos financieros para cobrar o vender (2,810) 89 2,207 1,046 822
Valuación de instrumentos financieros derivados de cobertura de flujos de efectivo (278) 0 159 46 259
Remediación de beneficios definidos a los empleados (749) (693) (540) 50 (2,784)
Otros resultados integrales del periodo (3,837) (604) 1,826 1,142 (1,703)
Resultado Integral 14,247 21,237 22,187 24,026 21,202
Resultado neto atribuible a:
Resultado neto atribuible participación controladora y no controladora 18,092 21,849 20,367 22,890 22,912
Participación no controladora (8) (8) (6) (6) (7)
18,084 21,841 20,361 22,884 22,905
Resultado integral atribuible a:
Participación controladora y no controladora 14,252 21,245 22,196 24,032 21,209
Participación no controladora (5) (8) (9) (6) (7)
14,247 21,237 22,187 24,026 21,202

Utilidad Básica por acción Ordinaria (pesos por acción) 1.19 3.70 5.04 1.51 1.51

El presente estado de resultado integral consolidado, se formuló de conformidad con los Criterios de Contabilidad
para las Instituciones de Crédito, emitidos por la Comisión Nacional Bancaria y de Valores, con fundamento en lo
dispuesto por los artículos 99, 101 y 102 de la Ley de Instituciones de Crédito, de observancia general y obligatoria,
aplicados de manera consistente, encontrándose reflejados todos los ingresos y egresos derivados de las operaciones
efectuadas por la institución durante el periodo arriba mencionado, las cuales se realizaron y valuaron con apego a
sanas prácticas bancarias y a las disposiciones legales y administrativas aplicables.

El presente estado de resultado integral consolidado fue aprobado por el consejo de administración bajo la responsabilidad de
los directivos que lo suscriben.

Eduardo Osuna Osuna Luis Ignacio De La Luz Dávalos Adolfo Arcos González Ana Luisa Miriam Ordorica
Amezcua

Director General Director General Finanzas Director General Auditoría Interna Director Contabilidad
Corporativa

30
Estado de flujos de efectivo
BBVA México
Estado de Flujo de Efectivo Consolidado
del 1 de Enero al 30 de Junio de 2023
Millones de pesos
Resultado antes de impuestos a la utilidad 63,040
Ajustes por partidas asociadas con actividades de inversión:
Pérdidas o reversión de pérdidas por deterioro de activos de larga duración 24
Depreciación de propiedades, mobiliario y equipo 1,317
Amortizaciones de gastos de instalación 979
Amortizaciones de activos intangibles 838
Participación en el resultado neto de otras entidades (254) 2,904

Actividades de operación
Cambio en cuentas de margen (instrumentos financieros derivados) (2,492)
Cambio en inversiones en instrumentos financieros (valores) (neto) (75,973)
Cambio en deudores por reporto (neto) 1,915
Cambio en instrumentos financieros derivados (activo) 18,146
Cambio en cartera de crédito (neto) (90,354)
Cambio en otras cuentas por cobrar (neto) 1,549
Cambio en bienes adjudicados (neto) 161
Cambio en otros activos operativos (neto) 59
Cambio en captación tradicional (25,849)
Cambio en préstamos interbancarios y de otros organismos 273
Cambio en acreedores por reporto 113,350
Cambio en préstamo de valores (pasivo) (1)
Cambio en colaterales vendidos o dados en garantía (15,148)
Cambio en instrumentos financieros derivados (pasivo) (18,952)
Cambio en otros pasivos operativos 76,053
Cambio en instrumentos financieros derivados de cobertura (de partidas cubiertas relacionadas con actividades de
operación) (3,559)
Cambio en activos/pasivos por beneficios a los empleados (1,823)
Cambio en otras cuentas por pagar (54,061)
Pagos de impuestos a la utilidad (24,620)
Flujos netos de efectivo de actividades de operación (35,382)
Actividades de inversión
Cobros por disposición de propiedades, mobiliario y equipo 23
Pagos por adquisición de propiedades, mobiliario y equipo (2,549)
Pagos por adquisición de activos intangibles (1,047)
Flujos netos de efectivo de actividades de inversión (3,573)
Actividades de financiamiento
Pagos de dividendos en efectivo (28,600)
Cobros por la emisión de instrumentos financieros que califican como pasivo 17,079
Flujos netos de efectivo de actividades de financiamiento 11,521
Incremento o disminución neta de efectivo y equivalentes de efectivo (50,476)
Efectos por cambios en el valor del efectivo y equivalentes de efectivo (11,193)
Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del periodo 275,795
Efectivo y equivalentes de efectivo al final del periodo 214,126

“El presente estado de flujos de efectivo consolidado se formuló de conformidad con los Criterios de Contabilidad para las Instituciones
de Crédito, emitidos por la Comisión Nacional Bancaria y de Valores, con fundamento en lo dispuesto por los Artículos 99, 101 y 102
de la Ley de Instituciones de Crédito, de observancia general y obligatoria, aplicados de manera consistente, encontrándose reflejadas
las entradas de efectivo y salidas de efectivo derivadas de las operaciones efectuadas por la institución durante el período arriba
mencionado, las cuales se realizaron y valuaron con apego a sanas prácticas bancarias y a las disposiciones legales y administrativas
aplicables.

El presente estado de flujos de efectivo consolidado fue aprobado por el consejo de administración bajo la responsabilidad de los
directivos que lo suscriben.”

Eduardo Osuna Osuna Luis Ignacio De La Luz Adolfo Arcos González Ana Luisa Miriam Ordorica
Dávalos Amezcua

Director General Director General Finanzas Director General Auditoría Director Contabilidad
Interna Corporativa

31
 Estado de cambios en el capital contable
BBVA México Capital Contribuido Capital Ganado
Valuación de Total Capital
Valuación de instrumentos Remedición de Contable
Prima en instrumentos financieros derivados beneficios
del 1 de Enero al 30 de Junio de 2023 Capital venta Reservas Resultados financieros para de cobertura de definidos Total participación Participación
Millones de pesos social de acciones de capital Acumulados cobrar o vender flujos de efectivo a los empleados de la controladora no controladora
Saldos al 31 de diciembre de 2022 24,143 15,860 6,901 267,846 (8,703) (1,353) (4,740) 299,954 79 300,033
MOVIMIENTOS DE PROPIETARIO
Decreto de Dividendos - - - (28,600) - - - (28,600) - (28,600)
Total - - - (28,600) - - - (28,600) - (28,600)
RESULTADO INTEGRAL
Resultado neto 45,789 45,789 13 45,802
Otros resultados integrales
Valuación de instrumentos financieros para cobrar o vender 1,868 1,868 1,868
Resultado por valuación de instrumentos de cobertura de
flujos de efectivo 305 305 305
Remedición de beneficios definidos a los empleados (2,734) (2,734) (2,734)
Total - - - 45,789 1,868 305 (2,734) 45,228 13 45,241
Saldos al 30 de Junio de 2023 24,143 15,860 6,901 285,035 (6,835) (1,048) (7,474) 316,582 92 316,674

El presente estado de cambios en el capital contable consolidado, se formuló de conformidad con los Criterios de Contabilidad para las Instituciones de Crédito, emitidos por la Comisión Nacional
Bancaria y de Valores, con fundamento en lo dispuesto por los artículos 99, 101 y 102 de la Ley de Instituciones de Crédito, de observancia general y obligatoria, aplicados de manera consistente,
encontrándose reflejados todos los movimientos en las cuentas de capital contable derivados de las operaciones efectuadas por la institución durante el periodo arriba mencionado, las cuales se
realizaron y valuaron con apego a sanas prácticas bancarias y a las disposiciones legales y administrativas aplicables.

El presente estado de cambios en el capital contable consolidado fue aprobado por el consejo de administración bajo la responsabilidad de los directivos que lo suscriben.

Eduardo Osuna Osuna Luis Ignacio De La Luz Dávalos Adolfo Arcos González Ana Luisa Miriam Ordorica Amezcua

Director General Director General Finanzas Director General Auditoría Director Contabilidad Corporativa
Interna

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Pronunciamientos normativos contables emitidos recientemente

I. Modificaciones regulatorias por adopción de NIF en 2022

En enero de 2022, se incorporaron nuevos criterios contables para el sistema financiero

mexicano emitidos por la CNBV, de conformidad con los criterios internacionales (por sus
siglas en inglés, IFRS, International Financial Reporting Standard), incluyendo cambios en
los estados financieros y en los principales indicadores. Derivado de lo anterior, la
información financiera publicada en el año 2022, no es comparable con la información del
año 2021, ni con lo publicado en ejercicios anteriores. En la publicación en el Diario Oficial
de la Federación del 13 de marzo de 2020, en el transitorio quinto, se establece que las
instituciones podrán adoptar una solución práctica y reconocer a la fecha de entrada en
vigor, es decir, el 1° de enero de 2022, el efecto acumulado de los cambios contables. Por lo
anterior, no se tienen que presentar comparativos con cada trimestre del ejercicio 2021 y
por el período terminado el 31 de diciembre de 2021 ni con ejercicios anteriores.

Mediante publicación en Diario Oficial de la Federación de fecha 4 de diciembre de 2020 y

de fecha 21 de diciembre de 2021, las Comisiones Nacionales Supervisoras dieron a
conocer la obligatoriedad a partir del 1º de enero de 2022, para la adopción y derogación
de diversas NIFs emitidas por el CINIF. Se hace referencia al reporte trimestral del Grupo
Financiero BBVA México del cuatro trimestre del 2022 (página 83) para el detalle de los
cambios, efectos contables y cambios derivados de dichos cambios.

II. Mejoras a las Normas de Información Financiera 2023

En noviembre de 2022 el CINIF emitió el documento llamado “Mejoras a las NIF 2023”, que
contiene modificaciones puntuales a algunas NIF ya existentes. Las principales mejoras que
generan cambios contables son las siguientes:

NIF B-11 “Disposición de activos de larga duración y operaciones discontinuadas”

Se precisa cuál es el reconocimiento que se generaría por la diferencia que pudiera existir
entre el importe por pagar a los propietarios y el valor de dichos activos de larga duración, el
cual se debe afectar a utilidades acumuladas, por tratarse de distribuciones de ganancias a
accionistas. Esta mejora entra en vigor para los ejercicios que inicien a partir del 1o. de
enero de 2023, permitiendo su aplicación anticipada para el ejercicio 2022.

Los cambios contables que surjan deben reconocerse de forma prospectiva según se
establece la NIF B-1 Cambios contables y correcciones de errores.

NIF B-15 “Conversión de monedas extranjeras”

Derivado de la incorporación de la solución práctica para la preparación de estados

financieros completos para efectos legales y fiscales cuando la moneda de registro y la de
informe es la misma, aun cuando ambas sean distintas a la funcional, sin llevar a cabo la
conversión a la moneda funcional, indicando las entidades que pueden optar por esta

33
solución. Esta mejora considera conveniente hacer algunas precisiones para asegurar un
claro entendimiento y aplicación de la solución práctica y entra en vigor para los ejercicios
que inicien a partir del 1o. de enero del 2023, permitiendo su aplicación anticipada para el
ejercicio 2022. Los cambios contables que surjan deben reconocerse de forma prospectiva
según se establece la NIF B-1 Cambios contables y correcciones de errores.

Las principales mejoras a las NIFs que no generan cambios contables son las siguientes:

NIF B-10 “Efectos de la Inflación”

Esta mejora considera eliminar la referencia del promedio anual del 8% para considerar que
el entorno económico es inflacionario, cuando en realidad lo que se debe tomar en cuenta
es si la inflación acumulada de los tres ejercicios anuales anteriores es igual o superior al
26%, esto para no generar confusiones para su determinación.

La Administración del Grupo estima que los efectos de adopción de las mejoras a las NIF,
no serán materiales para los estados financieros consolidados en su conjunto.

III. Amortización de partidas diferidas de cartera de crédito con tasa de interés

efectiva

Mediante publicación en Diario Oficial de fecha 23 de septiembre del 2021, la Comisión

Nacional Bancaria y de Valores dio a conocer la opción para que durante el ejercicio 2022,
en la determinación del costo amortizado a que se refiere el criterio B-6 “Cartera de
Crédito”, las instituciones pudieran seguir reconociendo los intereses devengados de la
cartera de crédito mediante la tasa de interés contractual, así como el método de línea recta
para el reconocimiento de las comisiones cobradas y los costos de transacción, debiendo
revelar, en los estados financieros trimestrales y anuales del ejercicio 2022 tal circunstancia.
La Administración optó por dicha facilidad y lo notificó a la Comisión mediante escrito del 1
de diciembre del 2021.

A partir del 1 de enero del 2023 el reconocimiento posterior del costo amortizado de los
contratos de crédito, los costos de transacción, comisiones, otras partidas cobradas por
anticipado; así como las partidas que resulten por operaciones de renegociación se
amortizará mediante la aplicación de la Tasa de Interés Efectiva (TIE).

En cumplimiento con lo establecido en las Disposiciones, detallamos como parte de

nuestras revelaciones a las notas a los estados financieros lo siguiente:

A. La mecánica de adopción se ejecutó con base al Proceso de Implementación de Normas

Contables, mediante la creación de proyectos y cumpliendo las siguientes fases en los
ejercicios, desde la publicación de los primeros borradores de los criterios:

- Análisis Normativo.- Delimitación de impactos y alcance; - Análisis GAP.-Análisis y

confirmación de impactos con áreas intervinientes;

- Plan Director.- Concentrado de impactos conceptuales, acciones y responsables de

implementación de todas las áreas afectadas. Así como el involucramiento de la alta
dirección;

34
- Ejecución de líneas de acción.- Diseño y solución, implementación y seguimiento.

Dicho proyecto incluyó las definiciones de las políticas contables, los procesos para la
implantación, evaluación de impactos tanto en los estados financieros consolidados como
en la operativa (admisión, cambios en los sistemas, métricas de gestión, etc.) y, por último,
en el proceso de elaboración de los estados financieros consolidados.

B. A continuación se describen los principales cambios adoptados para la determinación y

reconocimiento de la aplicación del costo amortizado con tasa de interés efectiva:

- En el reconocimiento inicial, debe cuantificarse el precio de la transacción mismo que

corresponde al monto neto financiado (en adelante “MNF”), que resulta de sumar o restar al
monto original del crédito, el seguro financiado (en su caso), los costos de transacción, las
comisiones, intereses y otras partidas cobradas por anticipado. Dicho precio de la
transacción, es el valor razonable de la cartera de crédito en el reconocimiento inicial y es la
base para aplicar el método de interés efectivo requerido en el cálculo del costo amortizado
en su reconocimiento posterior.

- Los costos de transacción, incluyen, entre otros, honorarios y comisiones pagados a

agentes, asesores e intermediarios, avalúos, gastos de investigación, así como la
evaluación crediticia del deudor, evaluación y reconocimiento de las garantías,
negociaciones para los términos del crédito, preparación y proceso de la documentación del
crédito y cierre o cancelación de la transacción, incluyendo la proporción de la
compensación a empleados directamente relacionada con el tiempo invertido en el
desarrollo de esas actividades.

- Los costos de transacción, así como las partidas cobradas por anticipado, se reconocerán
como un cargo o crédito diferido, según corresponda y deberán amortizarse contra los
resultados durante la vida del crédito en el Estado de Resultados Integral en el margen
financiero, conforme a la Tasa de Interés Efectiva. Previo a la aplicación de este criterio las
partidas diferidas se amortizan en línea recta.

- Tratándose de comisiones cobradas y costos de transacción relacionados con el

otorgamiento de tarjetas de crédito, se deberán reconocer directamente en resultados en el
Estado de Resultados Integral dentro del margen financiero, al momento del otorgamiento
del crédito.

- La Tasa de Interés Efectiva (TIE) es la tasa que descuenta exactamente los flujos de
efectivo futuros estimados que se cobrarán durante la vida esperada de un crédito en la
determinación de su costo amortizado. Su cálculo considera los flujos de efectivo
contractuales y los costos de transacción relativos. Para determinar la Tasa de Interés
Efectiva, se siguen los pasos siguientes:

1. Determinar el monto de los flujos de efectivo futuros estimados a recibir. - Mediante la

sumatoria del principal y los intereses que se recibirán conforme al esquema de pagos del
crédito, durante el plazo contractual;

2. Determinar el interés efectivo. - Deduciendo de los flujos de efectivo futuros estimados a

recibir, determinados conforme al numeral anterior, el MNF;

35
3. Determinar la tasa de interés efectiva. - Representa la relación entre el interés efectivo y
el MNF. - Cuando se reestructura un crédito en etapas 1 y 2, o por medio de una renovación
lo liquida parcialmente, se debe determinar la utilidad o pérdida en la renegociación como
sigue:

1. Determinar el valor en libros del crédito sin considerar la estimación preventiva para
riesgos crediticios;

2. Determinar los nuevos flujos de efectivo futuros sobre el monto reestructurado o

renovado parcialmente, descontados a la Tasa de Interés Efectiva original, y

3. Reconocer la diferencia entre el valor en libros y los flujos de efectivo determinados

futuros descontados con la Tasa de Interés Efectiva original como un cargo o crédito diferido
contra la utilidad o pérdida por renegociación de cartera de crédito en el estado de resultado
integral.

- La determinación de la utilidad o pérdida por renegociación no es aplicable a las tarjetas

de crédito ni créditos con riesgo de crédito etapa 3.

C. Método de implementación Acorde a lo que establece el criterio de la NIF B-1 “Cambios

contables y correcciones de errores”, la implementación se realizó bajo el método
prospectivo, toda vez que la adopción del criterio representó cambios sustanciales en los
sistemas aplicativos de la Institución y con alto grado de complejidad para la identificación
de información histórica y su extracción de las fuentes de almacenamiento; así como el
procesamiento para la reconstrucción de las tablas de amortización originales que nos
permita estimar los flujos de efectivo iniciales, la identificación de las comisiones de
originación y los costos de transacción que apliquen para los contratos bajo el alcance de la
norma.

Por lo tanto, se identifica que la Administración realizó los esfuerzos razonables y

justificables que establecen el marco conceptual de las NIFs, sin embargo, no fue posible
determinar la ganancia o pérdida en las operaciones renegociada ni el efecto de la
amortización de las partidas diferidas con Tasa de Interés Efectiva, en lugar de línea recta,
por lo que corresponde a:

● El inventario de renegociaciones que representan el 38% del total de las reestructuras

bajo el alcance al 1 de enero del 2023, y

● Las partidas diferidas por comisiones de originación de contratos con clientes, que
representan el 0.19% del total de cartera de crédito etapa 1 y 2 al 1 de enero del 2023. Se
concluye que estamos ante una situación impráctica para calcular el efecto inicial por lo que,
aplicando el juicio profesional, nuestro método de implementación para este criterio contable
es el de aplicación prospectivo.

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