la NIIF 9, que trata sobre instrumentos financieros, es crucial en una empresa
como Alicorp, que tiene una gran cantidad de operaciones financieras y de
inversión. los principales aspectos de su aplicación en Alicorp serían:
1. clasificación y medición de activos y pasivos financieros: Alicorp tendría que
clasificar sus activos financieros en categorías como a valor razonable con
cambios en resultados, a valor razonable con cambios en otro resultado integral,
o a costo amortizado, dependiendo de su modelo de negocio y las características
de los flujos de efectivo de los activos.
2. deterioro de activos financieros: Alicorp debe implementar un modelo de
pérdida esperada, lo que implica reconocer pérdidas crediticias esperadas desde
el momento del reconocimiento inicial del activo. esto es importante para
cuentas por cobrar y otras inversiones financieras que Alicorp pudiera tener.
3. contabilidad de coberturas: dado que Alicorp utiliza derivados para gestionar
riesgos de tipo de cambio, tasas de interés o precios de materias primas, la NIIF
9 proporciona un marco para contabilizar estas coberturas, permitiendo un
alineamiento más cercano entre la contabilidad y la gestión de riesgos. En los
estados financieros de Alicorp se deja notar las siguientes cuentas:
I. cuentas por cobrar a clientes (deterioro bajo el modelo de pérdida esperada):
alicorp tiene cuentas por cobrar de clientes a crédito, que bajo la niif 9 deben ser
evaluadas no solo por pérdidas incurridas, sino por pérdidas esperadas. esto
implica que alicorp debe estimar posibles impagos futuros y registrar una
provisión desde el reconocimiento inicial del activo.
escenario: alicorp tiene s/ 10 millones en cuentas por cobrar a 90 días. basado
en su historial de cobranza y la situación económica actual, la empresa estima
que hay un 2% de probabilidad de que los clientes no paguen.
registro contable bajo niif 9:
O alicorp tendría que reconocer una provisión por pérdidas esperadas de s/
200,000 (s/ 10 millones x 2%).
O esto reduce el valor contable de sus cuentas por cobrar y reconoce una
pérdida en resultados financieros desde el inicio, en lugar de esperar
hasta que ocurra un impago.
II. instrumentos financieros derivados (contabilidad de coberturas):
alicorp utiliza derivados como futuros sobre el tipo de cambio para mitigar el
riesgo de fluctuaciones del dólar, ya que parte de sus insumos se pagan en esta
moneda.
escenario: alicorp adquiere un contrato de futuros para cubrir la compra de
materias primas que costará $5 millones en tres meses. el valor del contrato
derivado fluctúa según el tipo de cambio.
aplicación de la niif 9:
O alicorp puede designar este contrato como una cobertura bajo la
contabilidad de coberturas de la niif 9, lo que le permite reflejar en sus
estados financieros los cambios en el valor del contrato de cobertura en
otro resultado integral (sin afectar directamente los resultados del
periodo), siempre que la cobertura sea efectiva.
O si el valor del contrato sube a s/ 500,000 debido a una fluctuación
favorable del tipo de cambio, alicorp reconocería este aumento en su
patrimonio, evitando volatilidad en los resultados hasta que el derivado
afecte la operación real.
III. inversiones en bonos (clasificación y medición):
alicorp invierte en bonos corporativos de largo plazo y debe clasificarlos según su
modelo de negocio.
escenario: alicorp compra bonos de una empresa por s/ 1 millón con la intención
de mantenerlos hasta el vencimiento.
aplicación bajo niif 9:
O si los flujos de efectivo de estos bonos consisten únicamente en pagos de
principal e intereses y alicorp tiene la intención de mantenerlos hasta el
vencimiento, puede clasificarlos a costo amortizado. en este caso, el
bono no se revalúa con el mercado, y los intereses se reconocen en los
resultados financieros de manera constante.
O sin embargo, si decide negociar estos bonos antes del vencimiento,
tendría que reclasificarlos a valor razonable con cambios en resultados,
lo que implicaría reconocer las fluctuaciones en el valor de mercado de
los bonos.
en estos tres ejemplos, la niif 9 permite a alicorp gestionar sus riesgos financieros,
contabilizar de manera más precisa sus expectativas sobre el comportamiento
futuro de sus activos financieros, y evitar volatilidad excesiva en sus resultados
financieros al utilizar coberturas.
