¿Cuál de estas afirmaciones es correcta?

 [Correcta] Para ser idóneo de mercado de capitales es necesario ser

dado de alta en el Registro público por un agente matriculado

 El idóneo puede ejercer solo con rendir el examen

 El idóneo puede asesorar a los inversores aunque no esté en el

Registro Público de idóneos de la CNV

Por ser Agente se deberá:

 [Correcta] Obtener la correspondiente autorización de la Comisión

Nacional de Valores.

 Ser miembro de un Mercado autorizado por el Banco Central de la

República Argentina.

Los agentes habilitados como Hacedores de Mercado pueden hacerlo en el:

 Segmento de negociación bilatral

 [Correcta] Segmento de negociación con prioridad precio tiempo y

concurrencia de ofertas

 En el segmento de negociación bilateral y en el segmento de

negociación con prioridad precio tiempo y concurrencia de ofertas

La calificación de riesgo en el marco de la solicitud de oferta pública de ON y

otros valores e deuda tiene carácter de:

 Obligatoria de cada clase o serie

 [Correcta] Optativa respecto del monto máximo autorizado o de clase

o serie

 Obligatoria en el caso de la emisora que esté tramitando el ingreso a

la oferta pública

¿Cuáles son las subcategrías de un ALyC?

 [Correcta] Propio e Integral

 Solidario y de Responsabilidad limitada

 No hay categorías

 Agente de Negociación o Agente colocador de FCI

El ALyC puede:
  Ofrecer financiemiento y otorgar préstamos a sus clientes y los
clientes de los AN y AAGI con los que tiene convenio

 Ofrecer adelantos y préstamos con saldos líquidos acreditados en su

cuenta operativa

 [Correcta] Ofrecer adelantos transitorios con fondos propios, por

eventos que generen descalce o demoras transitorias

¿Dónde un inversor puede verificar que un idóneo está correctamente

registrado?

 En la página web del agente

 [Correcta] En la página web de CNV

 En la página web de la UIF

¿Qué compatibilidad tienen los ALyC?

 Con un AP

 Con un ADC

 [Correcta] Con un AN

La contrapartida líquida representa:

 Un porcentaje del PN que establece el Mercado por categoría de

agente

 [Correcta] Un porcentaje del PN que establece la CNV por categoría de

agente

 Un monto en plazos fijos que el Agente pone como garantía de las

operaciones

Cuando exista un convenio entre un ALIYC y un AN:

 [Correcta] Los primeros no podrán dirigir acciones promocionales

hacia los clientes de los AN con los que haya firmado convenio para
ofrecerles sus propios servicios

 Los primeros podrán dirigir acciones promocionales hacia los clientes

de los AN con los que haya firmado convenio para ofrecerles sus
propios servicios
  Los primeros deberán dirigir acciones promocionales hacia los clientes
de los AN con los que haya firmado convenio para ofrecerles sus
propios servicios

Según lo establecido en la normativa, el idóneo inactivo será dado de baja

del Registro de Idóneos

 Cuando ejerza su idoneidad en un nuevo agente matriculado en CNV

 [Correcta] Cuando permanezca un determinado tiempo inactivo, por

no estar dado de alta en el registro de idóneos por un agente
matriculado en CNV

 Cuando realice los cursos de actualización requeridos por la CNV

¿Quiénes tinen que estar inscriptos en el registro de idoneidad?

 [Correcta] Quienes tengan contacto con el público inversor

 Todos los empleados en relación de dependencia con un agente

 Aquellos que la CNV determine

 Los miembros del directorio de un agente

¿Quién es responsable por incumplimientos normativos?

 [Correcta] El idóneo que los comete y el ALyC

 El idóneo que los comete

 El ALyC

Funciones de un agente de negociación:

 Liquidar las operaciones de los clientes

 [Correcta] Actuar en la colocación primaria y en la negociación

secundaria a través de los sistemas informáticos de negociación de los
mercados autorizados por CNV

 Negociar comisiones ante los ALYC para sus clientes

Los agentes pueden trasladar a sus clientes:

 Los costos del mantenimiento de cuenta/s de titularidad del Agente

como comitente en el ADC.

 Todos los costos que el ADC cobre al Agente por la totalidad de los
servicios prestados.
  [Correcta] Los costos del mantenimiento de cuenta/s derivados de los
servicios que prestan como depositantes en el Agente Depositario
Central (ADC)

El agente asesor puede:

 Prestar asesoraiento y administrar carteras de inversión

 [Correcta] Asesor al público inversor

 Asesorar a los inversores y gestionar órdenes de compra y venta de

los clientes

Un ALYC deberá contemplar en su papelería, documentación, carteles en

oficinas y sucursales, páginas de internet y otros medios relacionados con su
actividad:

 No hay requermientos específicos que al respecto deba cumplir

 La denominación de la entidad, agregando agente (con detalle de la

categoría correspondiente) registrado bajo el Nº…de la CNV o leyenda
similiar y la de su productor

 [Correcta] La denominación de la entidad, agregando agente (con

detalle de la categoría correspondiente) registrado bajo el Nº…de la
CNV o leyenda similiar

¿Qué registro es obligatorio para el AN?

 El libro registro de consultas

 [Correcta] El libro registro de órdenes con clientes

 El libro registro de operaciones de custodia de fondos de clientes

Una persona se considera idónea a partir de que:

 Aprueba el examen de idoneidad

 [Correcta] Queda matriculado por la CNV como tal

 Inicia el trámite de inscripción

 Empieza a trabajar con un Agente después de haber aprobado el

examen de idoneidad

 Cuando obtiene una credencial emitida por la CNV

Si el agente de depósito colectivo (ADC) detecta que el comitente no accedió
durante 3 meses consecutivos con su clave a sus sados y/o cuando el
resumen mensual remitido por correo físico a su domicilio denunciado fuera
devuelto al ADC, y/o el titular no acusara recibo de los correos electrónicos
remitidos al ADC.

 [Correcta] Remitirá notificación al titular de la cuenta depositante,

solicitándole que comunique al titular de la subcuenta que denuncie
nuevo domicilio postal, nuevo correo electrónico o ratifique los
denunciados, dentro de los 30 días corridos de notificado el agente. De
no tener respuesta, se bloquea la cuenta.

 Remitirá notificación al titular de la cuenta depositante, solicitándole

que comunique al titular de la subcuenta que dse encuentra bloqueada
su cuenta y deberá solicitar su apertura nuevamente.

 El agente de Depósito Colectivo no tiene facultades para bloquear

cuentas comitentes

¿Para qué sirven las contragarantías líquidas que exige CNV a los agentes?

 Para diversificar el patrimonio del agente

 Para pagar a clientes

 [Correcta] Para responder ante mercados en caso de contingencias

¿Qué es lo primero que debe hacer el idóneo cuando se presenta un

inversor?

 Solicitar la transferencia del monto a invertir para luego poder

asesorarlo

 [Correcta] Determinar el perfil de inversor de la persona, midiendo su

aversión al riesgo

 Abrir la cuenta comitente y administrar sus inversiones

discrecionalmente

¿Cuál es la definición de agente asesor?

 Toda persona física o jurídica que desarrolle la actividad con idoneidad

 Toda persona física o jurídica que desarrolla la actividad de

comercialización de valores negociables dentro de un mercado
  [Correcta] Toda persona física o jurídica que desarrolla todo
asesoramiento en el ámbito de mercado de capitales y que implica
contacto con el público inversor

De acuerdo con las Normas CNV, los SO solo podrán recibir en efectivo por
cliente y por día un monto que no exceda

 $10000

 $100000

 [Correcta] $1000

Los agentes de calificación de riesgo pueden:

 Prestar servicios de auditoría, consultoría y asesoramiento.

 [Correcta] Realizar actividades afines, si realizan el trámite de

autorización previa ante CNV

 Tercerizar funciones operativas relativas a la calificación de riesgos,

previa autorización a la CNV

La función de una calificadora de riesgo es:

 Calificar únicamente instrumentos emitidos por entes públicos

 Calificar cualquier valor negociable que cuente con oferta pública

 [Correcta] Calificar cualquier valor negociable, sujeto o no al régimen

de oferta pública.

Se considera que hay una rotación excesiva de la cartera cuando el AAGI

cuando las órdenes recibidas por parte del cliente superan a las
correspondientes al perfil de riesgo definido por el agente para su cliente.

 Verdadero

 [Correcta] Falso

Un AP puede captar clientes para los AN, ALyC y AAGI

 [Correcta] Sí

 No

 Solo para un AN

Un inversor tiene dudas sobre la tenencia de sus títulos que le informa el

ALYC ¿Qué puede hacer?
  Consultar en el mercado donde opera

 [Correcta] Consultar al agente de depósito colectivo (Caja de Valores)

 Consultar en AFIP

¿Cuál es una incompatibilidad general en los agentes de Mercados de

Capitales?

 Prestar cualquier tipo de asesoramiento a inversores calificados en el

ámbito del Mercado de Capitales.

 [Correcta] Delegar en terceros, de manera total o parcial, la ejecución

de los sericios que constituyan el objeto de la actuación.

 Prestar cualquier tipo de asesoramiento al público inversor en general

en el ámbito del mercado de capitales

Se define una "instrucción específica" en una operación cuando:

 [Correcta] Por cada operación se indiques al menos la

especia/instrumento que se quiera operar, cantidad, precio o rango de
precio y/o tasa de rendimiento

 El agente cuenta con un mandato expreso otorgado por el cliente

 El cliente indica al agente un rango de valores pretendidos para cerrar

la operación

Cuando un idóneo de un agente registrado comete una presunta infracción:

 [Correcta] Puede ser sumariado admnistrativamente por la CNV

 No puede ser sumariado por la CNV

 Solo puede ser sumariado por el mercado en el cual opera el agente

Un AN puede tener la custodia de su propia cartera

 Verdadero

 [Correcta] Falso