ANALISIS HORIZONTAL DEL ESTADO
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
CUENTA 2020 2021
Activos -
Activos Corrientes -
Efectivo y Equivalente de Efectivo 350.00 355.00
Cuentas por Cobrar 600.00 680.00
Inventario 585.00 592.00
Total Activos Corrientes 1,535.00 1,627.00
Activos No Corrientes
Activo Bruto 800.00 800.00
Depreciación Acumulada 40.00 72.00
Total Activos No Corrientes 760.00 728.00
TOTAL DE ACTIVOS 2,295.00 2,355.00
Pasivos y Patrimonio
Pasivos Corrientes
Cuentas por Pagar 366.00 408.00
Deudas Bancarias C/P 36.00 36.00
Total Pasivos Corrientes 402.00 444.00
Pasivos No Corrientes
Deudas Bancarias L/P 648.00 648.00
Total Pasivos No Corrientes 648.00 648.00
Total Pasivos 1,050.00 1,092.00
Patrimonio
Capital 1,038.00 1,038.00
Resultado Acumulado 207.00 225.00
Total Patrimonio 1,245.00 1,263.00
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 2,295.00 2,355.00
- -
-
ANALISIS VERTICAL DEL ESTADO
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
CUENTA 2020 2021
Activos -
Activos Corrientes -
Efectivo y Equivalente de Efectivo 350.00 355.00
Cuentas por Cobrar 600.00 680.00
Inventario 585.00 592.00
Total Activos Corrientes 1,535.00 1,627.00
Activos No Corrientes
Activo Bruto 800.00 800.00
Depreciación Acumulada 40.00 72.00
Total Activos No Corrientes 760.00 728.00
TOTAL DE ACTIVOS 2,295.00 2,355.00
Pasivos y Patrimonio
Pasivos Corrientes
Cuentas por Pagar 366.00 408.00
Deudas Bancarias C/P 36.00 36.00
Total Pasivos Corrientes 402.00 444.00
Pasivos No Corrientes
Deudas Bancarias L/P 648.00 648.00
Total Pasivos No Corrientes 648.00 648.00
Total Pasivos 1,050.00 1,092.00
Patrimonio
Capital 1,038.00 1,038.00
Resultado Acumulado 207.00 225.00
Total Patrimonio 1,245.00 1,263.00
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 2,295.00 2,355.00
- -
NTAL DEL ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
A Variación Términos Absolutos Variación Términos Relativos
2022 2023 2021 2022 2023 2021 2022
- - - - -
- - - - -
488.00 490.00 5.00 133.00 2.00 1% 37%
708.00 513.00 80.00 28.00 - 195.00 13% 4%
598.00 943.00 7.00 6.00 345.00 1% 1%
1,794.00 1,946.00 92.00 167.00 152.00 6% 10%
- - -
800.00 800.00 - - - 0% 0%
208.00 210.00 32.00 136.00 2.00 80% 189%
592.00 590.00 - 32.00 - 136.00 - 2.00 -4% -19%
2,386.00 2,536.00 60.00 31.00 150.00 3% 1%
- - -
- - -
478.00 478.00 42.00 70.00 - 11% 17%
90.00 59.00 - 54.00 - 31.00 0% 150%
568.00 537.00 42.00 124.00 - 31.00 10% 28%
- - -
540.00 648.00 - - 108.00 108.00 0% -17%
540.00 648.00 - - 108.00 108.00 0% -17%
1,108.00 1,185.00 42.00 16.00 77.00 4% 1%
- - -
1,038.00 1,038.00 - - - 0% 0%
240.00 313.00 18.00 15.00 73.00 9% 7%
1,278.00 1,351.00 18.00 15.00 73.00 1% 1%
2,386.00 2,536.00 60.00 31.00 150.00 3% 1%
- -
AL DEL ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
A Variación Términos Relativos
2022 2023 2020 2021 2022 2023
- -
- -
488.00 490.00 23% 22% 27% 25%
708.00 513.00 39% 42% 39% 26%
598.00 943.00 38% 36% 33% 48%
1,794.00 1,946.00 67% 69% 75% 77%
800.00 800.00 105% 110% 135% 136%
208.00 210.00 5% 10% 35% 36%
592.00 590.00 33% 31% 25% 23%
2,386.00 2,536.00 100% 100% 100% 100%
478.00 478.00 91% 92% 84% 89%
90.00 59.00 9% 8% 16% 11%
568.00 537.00 38% 41% 51% 45%
540.00 648.00 100% 100% 100% 100%
540.00 648.00 62% 59% 49% 55%
1,108.00 1,185.00 46% 46% 46% 47%
0% 0% 0% 0%
1,038.00 1,038.00 83% 82% 81% 77%
240.00 313.00 17% 18% 19% 23%
1,278.00 1,351.00 54% 54% 54% 53%
2,386.00 2,536.00 100% 100% 100% 100%
- -
Términos Relativos
2023
0%
-28%
58%
8%
0%
1%
0%
6%
0%
-34%
-5%
20%
20%
7%
0%
30%
6%
6%
ANALISIS HORIZONTA
ESTADO DE RESULTADO
CUENTA 2020 2021 2022
Ingresos de Actividades Ordinarias 4,000.00 4,280.00 4,662.00
Costo de Venta 2,200.00 2,400.00 2,497.00
Ganancia (Pérdida) Bruta 1,800.00 1,880.00 2,165.00
(-) Gastos de Administración 1,089.00 1,198.00 1,123.00
(-) Gastos de Ventas y Distribucion 400.00 408.00 417.00
Ganancia (Pérdida) Operativa 311.00 274.00 625.00
Intereses 57.00 54.00 58.00
Ganancia (Pérdida) antes de Impuesto 254.00 220.00 567.00
Ingreso (Gasto) por Impuest0 74.93 64.90 167.27
Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio 179.07 155.10 399.73
ANALISIS VERTICAL D
ESTADO DE RESULTADO
CUENTA 2020 2021 2022
Ingresos de Actividades Ordinarias 4,000.00 4,280.00 4,662.00
Costo de Venta 2,200.00 2,400.00 2,497.00
Ganancia (Pérdida) Bruta 1,800.00 1,880.00 2,165.00
(-) Gastos de Administración 1,089.00 1,198.00 1,123.00
(-) Gastos de Ventas y Distribucion 400.00 408.00 417.00
Ganancia (Pérdida) Operativa 311.00 274.00 625.00
Intereses 57.00 54.00 58.00
Ganancia (Pérdida) antes de Impuesto 254.00 220.00 567.00
Ingreso (Gasto) por Impuest0 74.93 64.90 167.27
Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio 179.07 155.10 399.73
LISIS HORIZONTAL DEL ESTADO DE RESULTADOS
Variación Términos Absolutos Variación Términos Relativos
2023 2021 2022 2023 2021 2022 2023
4,778.00 280.00 382.00 116.00 7% 9% 2%
2,829.00 200.00 97.00 332.00 9% 4% 13%
1,949.00 80.00 285.00 - 216.00 4% 15% -10%
1,156.00 109.00 - 75.00 33.00 10% -6% 3%
274.00 8.00 9.00 - 143.00 2% 2% -34%
519.00 - 37.00 351.00 - 106.00 -12% 128% -17%
143.00 - 3.00 4.00 85.00 0% 7% 147%
376.00 - 34.00 347.00 - 191.00 -13% 158% -34%
110.92 - 10.03 102.37 - 56.35 -13% 158% -34%
265.08 - 23.97 244.63 - 134.65 -13% 158% -34%
ALISIS VERTICAL DEL ESTADO DE RESULTADOS
Variación Términos Relativos
2023 2020 2021 2022 2023 PESIMISTAMAS PROBABLE
4,778.00 100% 100% 100% 100%
2,829.00 55% 56% 54% 59% 54% 56%
1,949.00 45% 44% 46% 41%
1,156.00 27% 28% 24% 24%
274.00 10% 10% 9% 6% 6% 9%
519.00 8% 6% 13% 11%
143.00 1% 1% 1% 3%
376.00 6% 5% 12% 8%
110.92 2% 2% 4% 2% 2% 2%
265.08 4% 4% 9% 6%
PESIMISTA MAS PROBABLE OPTIMISTA
2% 6% 9%
-6% 2% 10%
0% 51% 147%
OPTIMISTA
59%
10%
4%
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
CUENTA 2020 2021 2022
Activos - -
Activos Corrientes - -
Efectivo y Equivalente de Efectivo 350.00 355.00 488.00
Cuentas por Cobrar 600.00 680.00 708.00
Inventario 585.00 592.00 598.00
Total Activos Corrientes 1,535.00 1,627.00 1,794.00
Activos No Corrientes
Activo Bruto 800.00 800.00 800.00
Depreciación Acumulada 40.00 72.00 208.00
Total Activos No Corrientes 760.00 728.00 592.00
TOTAL DE ACTIVOS 2,295.00 2,355.00 2,386.00
Pasivos y Patrimonio
Pasivos Corrientes
Cuentas por Pagar 366.00 408.00 478.00
Deudas Bancarias C/P 36.00 36.00 90.00
Total Pasivos Corrientes 402.00 444.00 568.00
Pasivos No Corrientes
Deudas Bancarias L/P 648.00 648.00 540.00
Total Pasivos No Corrientes 648.00 648.00 540.00
Total Pasivos 1,050.00 1,092.00 1,108.00
Patrimonio
Capital 1,038.00 1,038.00 1,038.00
Resultado Acumulado 207.00 225.00 240.00
Total Patrimonio 1,245.00 1,263.00 1,278.00
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 2,295.00 2,355.00 2,386.00
DETALLE 2020 2021 2022
PATRIMONIO CONTABLE 1,287.00 1,395.00 1,400.00
PATRIMONIO REAL 1,245.00 1,263.00 1,278.00
PAGO DE DIVIDENDOS 42.00 132.00 122.00
Pol. Distribución Dividendos 20.29% 58.67% 50.83%
ANALISIS VERTICAL DEL ESTADO DE RESULTADOS
ESTADO DE RESULTADO
CUENTA 2020 2021 2022
Ingresos de Actividades Ordinarias 4,000.00 4,280.00 4,662.00
Costo de Venta 2,200.00 2,400.00 2,497.00
Ganancia (Pérdida) Bruta 1,800.00 1,880.00 2,165.00
(-) Gastos de Administración 1,089.00 1,198.00 1,123.00
(-) Gastos de Ventas y Distribucion 400.00 408.00 417.00
Ganancia (Pérdida) Operativa 311.00 274.00 625.00
Intereses 57.00 54.00 58.00
Ganancia (Pérdida) antes de Impuesto 254.00 220.00 567.00
Ingreso (Gasto) por Impuest0 74.93 64.90 167.27
Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio 179.07 155.10 399.73
3,727,581.00 5,024,292.00
Concepto 2024 2025
Ventas 9% 9%
Costo de Ventas 56% 56%
Gastos Administrativos 2% 2%
Gastos Ventas 9% 9%
Intereses 20% 157%
Periodo Promedio Cobro 30.00 30.00
Periodo Promedio Inv. 90.00 90.00
Periodo Promedio Pago 5.92 5.92
Dividendos 38% 38%
CIERA
2023 2024 PRO 2025 OPT
-
-
490.00 1,043.93 1,143.95
513.00 398.17 433.70
943.00 286.68 312.27
1,946.00 1,728.78 1,889.92
800.00 800.00 800.00
210.00 220.00 230.00 2.00
590.00 580.00 570.00 136.00
2,536.00 2,308.78 2,459.92 32.00
478.00 46.51 47.88
59.00 59.00 59.00 210
537.00 105.51 106.88
0 0
648.00 707.00 766.00
648.00 707.00 766.00
1,185.00 812.51 872.88
1,038.00 1,038.00 1,038.00
313.00 458.27 549.04
1,351.00 1,496.27 1,587.04
2,536.00 2,308.78 2,459.92
- -
2023 PESIMISTA MAS PROBABLE OPTMISTA
1,424.00
1,351.00
73.00
23.32% 20.29% 38.28% 58.67%
LTADOS
O
2023 2024 2025
4,778.00 5,204.45 5,668.96
2,829.00 2,912.47 3,172.41
1,949.00 2,291.98 2,496.55
1,156.00 1,181.77 1,208.11
274.00 445.14 484.87
519.00 534.39 550.24
143.00 1,199.47 1,353.81
376.00 377.58 379.16
110.92 111.38 111.85
265.08 266.19 267.31
1,296,711.00
AHO
AVPR
AHPR
AVPR
METODO DE ANALISIS DUPON
519.00
8.54% EBIT
Nopat (Como %
(-)
Ventas)
IMPUESTOS
110.92
Nopat 408.08
÷
Rendimient
o del capital
invertido ROIC x
Ventas 4,778.00
20.41%
4,778.00
Ventas
Indice de ÷
Rotación
2.39 Inversión Total
1,999.00
NALISIS DUPON
4,778.00
Costo de productos
ventas 2,829.00
Vendidos
(-) (+)
Gastos de ventas 274.00
Costo de Productos
Vendidos + Gastos (+)
Operativos
Gastos
1,156.00
Administrativos
4,259.00
1,409.00 Activos Corrientes 1,946.00
Capital de Trabajo (-)
(+) Pasivos Corrientes 537.00
Inversiones Financieras
+ Inv. Inmobiliarias + ACTIVO NO CTE - PASIVO NO CTE QUE NO GENERA INTERES
Inmueble, Maq. Y
equipo + Activo
Intangibles + Valor Neto
de otros activos y
pasivos
590.00
