UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL
SIMÓN RODRÍGUEZ.
GUANARE – PORTUGUESA
ARRENDAMIENTO FINANCIERO
Tutora: Lic. María E, Herrera
Guanare; Marzo 2006
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UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL
SIMÓN RODRÍGUEZ.
GUANARE - PORTUGUESA.
ARRENDAMIENTO FINANCIERO
Autores : Betancourt B, Giomar C.I 13.484.421
Burgos Cm Maria V C.I 16.210.518
Gallardo Elizabeth C.I 13.531.450
Gómez P, Lesbia C C.I 9.837.350
Hidalgo Nelitze C.I 13.330.384
Mora P, Yulitza C C.I 15.650.367
Toro A, Raúl C.I 9.258.357
Zambrano R, Guiselly E C.I 17.305.075
Tutora. Lic. María E, Herrera
Guanare; Marzo 2006
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ÍNDICE GENERAL.
pp.
INTRODUCCIÓN ....................................................................................... 01
SECCIÓN
I. ARRENDAMIENTO ................................................................................. 02
1.1 Arrendamiento Financiero ........................................................... 02
1.2 Importancia del arrendamiento financiero ................................... 03
1.3 Ventajas y Desventajas de Arrendamiento financiero ................ 05
1.3.1Ventajas .......................................................................... 05
1.3.2. Desventajas ................................................................. 05
1.4. Tipos de Arrendamiento financiero ............................................ 06
1.5. Elementos del arrendamiento financiero .................................... 07
[Link] personales ...................................................... 07
[Link]. Proveedor ............................................................. 07
[Link]. Arrendador ........................................................... 07
[Link]. Arrendatario ......................................................... 08
1.5.2. Elementos esenciales ...................................................... 08
1.5.3. Elementos de Validez ...................................................... 09
II LA ARRENDADORA .............................................................................. 10
2.1. Arrendadora Financiera ............................................................ 10
2.2. Contrato y persona que lo asumen ............................................ 11
2.3. Condiciones y cláusulas de un contrato ..................................... 12
2.4. Marco Legal del Arrendamiento Financiero ............................... 14
CONCLUSIONES ...................................................................................... 17
REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS ........................................................... 19
ANEXOS .
A Contrato de Predio Rústico .................................................................. 21
B Contrato de casas ............................................................................... 22
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INTRODUCCIÓN.
El arrendamiento se define como un convenio contractual celebrado
entre un arrendador y un arrendatario, para usar un bien especifico, durante
un periodo detallado, a cambio de pagos en efectivo o estipulado por ambos.
Este puede ser operativo y financiero.
Particularmente se trabaja en este informe el arrendamiento financiero
donde se estipula un contrato donde el arrendador concede el uso y goce de
bienes ya sea muebles e inmuebles, donde el arrendatario paga un canon de
arrendamiento de acuerdo al contrato estipulado, por ello, la importancia del
mismo radica que el arrendamiento es por partes, lo que permite a la
empresa recurrir a este medio para adquirir pequeños activos. De allí, que la
arrendadora es la institución financiera y el cliente el quien tiene el uso del
bien objeto del contrato.
El arrendamiento financiero tiene su apoyo legal en varias leyes que
además prevé la posibilidad de que el bien sea entregado directamente al
arrendatario por el proveedor; fabricante o constructor; asimismo, establece
las obligaciones y responsabilidades de las partes (Arrendador y arrendatario)
y señala diversos aspectos de control.
La monografía tiene por objetivo analizar lo referente al arrendamiento
financiero, como forma que opera de financiamiento a plazo. De allí, que la
misma se estructura en dos secciones. La primera trata sobre arrendamiento
financiero, importancia, ventajas y desventajas, tipos de arrendamiento
financiero y elementos; la segunda sección en arrendadora financiera,
contrato y persona que lo asumen, condiciones y cláusulas de un contrato y
marco legal del arrendamiento financiero.
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SECCIÓN I
ARRENDAMIENTO
1.1. Arrendamiento Financiero.
Gitman, (1992), lo define como “Al derecho de utilizar activos fijos
específicos, como terrenos y equipos, sin recibir realmente un titulo de
propiedad de ellos” (p. 591). De tal manera, que el arrendamiento se puede
considerar como un alquiler de un asunto que es necesario para quien realice
la transacción, un tipo de trato en el que se transfieren sustancialmente todos
los riesgos y ventajas inherentes a la propiedad del activo. La titularidad del
mismo puede o no ser eventualmente transferida.
También se señala, este termino para determinar el uso de las tierras
por parte de los terratenientes, considerando que el arrendamiento de tierras
a los productos agrícolas, asegurando así un ingreso continuamente creciente
a medidas que las tierras se revalorizan. De allí, que de acuerdo a Martínez
Natera, (2000), a nivel de estas situaciones se llaman arrendatarios aquellos
“productores que explotan los terrenos mediante el pago de un determinado
canon de arrendamiento, en dinero, o en especie, por contrario verbal o
escrito acordado con propietario de los terrenos”.
Es por ello, que en la definición de arrendamiento incluye contratos
para el alquiler de activos que contienen una cláusula dando al que alquila la
opción de adquirir la titularidad del activo tras el cumplimiento de las
condiciones acordadas. Tales contratos se conocen en algunos países como
contratos de alquiler-compra.
Así mismo, La Norma Internacional de Contabilidad (NIC, 17, 1999),
define los arrendamientos como “acuerdos en los cuales el arrendador
transfiere el derecho de utilizar un activo al arrendatario, a cambio de que éste
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pague una renta ... se modifica tal definición, cambiando la palabra "renta" por
"una suma única de dinero o una serie de pagos o cuotas". /(p. 12)
De tal manera que arrendamiento es un contrato mediante el cual el
arrendador concede el uso y goce de determinados bienes, muebles e
inmuebles, por un plazo de cumplimiento forzoso al arrendatario, obligándose
éste último a pagar un canon (impuesto) de arrendamiento y otros costos
establecidos por el arrendador. Al final del plazo estipulado el arrendatario
tendrá la opción de comprar el bien a un precio predefinido, devolverlo o
prorrogar el plazo del contrato por periodos siguientes.
También, Se entiende por arrendamiento financiero, (citado por
[Link] ):
el contrato mediante el cual el arrendador concede el uso y goce
de determinados bienes, muebles e inmuebles, por un plazo de
cumplimiento forzoso al arrendatario, obligándose éste último a
pagar un canon de arrendamiento y otros costos establecidos por
el arrendador. Al final del plazo estipulado el arrendatario tendrá
la opción de comprar el bien a un precio predefinido, devolverlo o
prorrogar el plazo del contrato por periodos ulteriores. (p. 125)
Por lo tanto el arrendamiento financiero va a representar una manera
efectiva de que las empresas compren activos, lo que normalmente requiere
un garantía como una fuente de financiamiento para la empresa.
En este orden de ideas, Van Horne, (1980), señala que el
arrendamiento puede ser cancelable o no. En el primero, es operativo, en
ocasiones existe penalidad, tiene corta duración, porque no recupera la
inversión. Mientras que el segundo es cancelable y se recupera la inversión.
1.2. Importancia del Arrendamiento Financiero.
Este es de gran importancia puesto que se puede obtener
financiamiento hasta por determinados porcentaje de costo de un bien, ya sea
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material, equipos, objetos, también incluye instalaciones, impuestos, derechos
de importación, servicio aduanal, apoyando al cliente para que no tenga que
hacer desembolsos considerables al inicio del contrato.
De igual manera, es importante porque el cliente o arrendatario
selecciona el equipo y el proveedor, negocia el precio y condiciones de la
entrega por lo que ante el vendedor del bien, el cliente obtiene un precio de
riguroso contado, logrando con ello un precio mejor del que obtendría en caso
de realizar la compra con financiamiento.
En este mismo sentido, el arrendamiento es importante porque ofrece
flexibilidad para la empresa, ya que no se limita sus posibilidades de adoptar
un cambio de planes inmediatos o de emprender una acción no prevista con
el fin de aprovechar una buena oportunidad o de ajustarse a los cambios que
ocurran en el medio de la operación. También, se presta al financiamiento por
partes, lo que permite a la empresa a recurrir a este medio para adquirir
pequeños activos.
Sobre el particular, Gitman ([Link]), señala que la utilización del
arrendamiento para la empresa es útil porque:
Al arrendar el activo solicitado proporciona a la compañía el
servicio del activo, sin acrecentar necesariamente las cuentas
del balance general ... es una fuente de financiamiento ya que
permite que una empresa obtenga el uso de un activo fijo sin
incurrir directamente en ningún compromiso de deuda. (p. 591)
De tal manera, que a través de esta modalidad, la empresa no se ve
en compromisos que puedan de alguna manera repercutir en la capacidad de
la empresa, porque el mismo permite a estas la utilización de bienes de capital
que no son de su propiedad, sino que le han sido entregados en arriendo, con
opción de compra al vencimiento del contrato de arrendamiento.
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1.3. Ventajas y Desventajas de Arrendamiento financiero.
1.3.1 Ventajas.
Stoner, Freeman y Gilbert, (1.996), señalan que existen las siguientes
ventajas.
- Preserva el capital del usuario para otras inversiones
- Esta alternativa de financiamiento le evita al usuario pagar enganches,
adelantos y otros cargos. Hace posible que los gastos que sean necesarios
para instalar, fletar, etc., respecto del equipo adquirido, pueden ser incluidos
en las rentas mensuales
- Fiscalmente los intereses son deducibles, el equipo es propiedad del
usuario.
- Debido a que el arrendamiento garantiza un pago fijo, se facilita al
usuario una planeación financiera más efectiva.
- Minimiza los riesgos de obsolescencia.
- Permite al arrendatario utilizar el bien, sin que sea de su propiedad, lo
cual evita que efectúe erogaciones en la compra de activos, al mismo tiempo
que facilita la negociación con el proveedor pues le permite obtener precio de
contado.
1.3.2. Desventajas.
- Altos costos de interés: Porque no tiene un costro de íntegros explicito,
sino que el arrendador incorpora sus retiros en el pago del arrendamiento.
- Carencia de un valor de recuperación: La sobre apreciación de los
activos es particularmente factible cuando se trata de terrenos o edificios. Si el
arrendamiento contiene una opción de compra, esta desventaja puede no
existir.
- Dificultad de realizar mejoras en la propiedad. En muchos casos, un
arrendatario seguirá empleando activos obsoletos, dado que debe pagar por
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ello. Este tipo de situación puede debilitar la posibilidad competitiva de una
empresa al elevar los costos de producción y forzar así el azar de precio de
venta de sus productos con objeto de obtener ganancias.
1.4. Tipos de arrendamientos Financiero.
Estos tipos son presentados por Soner, Freeman y Gilbert, (1996),
como:
2.2.1 Venta y arrendamiento simultaneó: Es cuando una empresa vende un
activo a otra parte y esta, a su vez, lo arrienda de nuevo a la misma empresa.
El activo se vende aproximadamente a su valor de mercado. La empresa
recibe el precio de entrada en efectivo y el uso económico del activo durante
el periodo básico de arrendamiento. A su vez acepta, mediante contrato,
realizar pagos periódicos por arrendamiento y renuncia a la propiedad de
activo. Como resultado el arrendador obtiene cualquier valor residual que
pudiera tener el activo al finalizar el periodo de arrendamiento mientras que
antes este valor hubiera sido realizado por la empresa.
2.2.2 Arrendamiento Directo: La empresa adquiere el uso de un activo que no
era de su propiedad. Ciertamente hoy abundan bienes de capital de los que
se pueden disponer gracias al financiamiento por arrendamiento. Una amplia
variedad de convenios de arrendamiento directo cubren las distintas
necesidades de la empresa, entre los principales arrendadores tenemos:
Fabricantes, empresas financieras, bancos, empresas de arrendamiento
independiente, empresas de arrendamientos especiales y asociaciones.
2.2.3 Arrendamiento Apalancado: Este sistema de arrendamiento participan
tres partes: El arrendador, el arrendatario y el prestamista. Desde 1 punto de
vista el arrendatario, firma un contrato en el que se compromete a realizar
pagos periódicos durante el periodo de arrendamiento, a cambio recibe el
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derecho de usar el activo. Sin embargo se producen cambios en el papel del
arrendador, este adquiere el activo de acuerdo a los términos del contrato de
arrendamiento y financia su adquisición en parte. El resto proviene a largo
plazo de uno o varios prestamistas.
1.5. Elementos del arrendamiento Financiero.
1.5.1. Elementos personales.
[Link]. Proveedor: La persona natural o jurídica, salvadoreña o extranjera
que transfiere al arrendador la propiedad del bien objeto del contrato. El
proveedor puede ser una persona que se dedica habitual o profesionalmente
a la venta de bienes, o una persona que ocasionalmente enajena un bien o el
mismo arrendador, es decir El dador o proveedor debe ser una entidad
financiera o una sociedad que tenga por objeto operaciones financieras.
Este proveedor tiene una obligaciones que cumplir, entre ellas:
Son obligaciones del Proveedor:
- Entregar el bien objeto en arrendamiento financiero al arrendatario
cuando el arrendador lo autorice;
- Asegurar que los bienes por arrendar se encuentren libres de todo
gravamen, en buen funcionamiento y sin vicios ocultos.
- Responder por los reclamos cubiertos por las garantías de los bienes en
arrendamiento.
- Cumplir con las leyes de protección al consumidor; y Otras que se
pacten entre las partes.
[Link]. Arrendador: La persona natural o jurídica que entrega bienes en
arrendamiento financiero a uno o más arrendatarios. El Arrendador que
celebre contrato de arrendamiento financiero queda obligado a:
- Pagar al proveedor oportunamente el precio acordado del bien;
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- Mantener los bienes arrendados, libres de embargos durante la vigencia
del contrato, para asegurar la tranquila tenencia, uso y goce del bien por el
Arrendatario.
- El saneamiento por evicción y las demás obligaciones estipuladas
libremente entre las partes y las señaladas en la presente Ley.
- El Arrendador, previo acuerdo de las partes, podrá ceder al Arrendatario
todos los derechos y acciones que en este sentido tenga contra el Proveedor.
En los casos en que el Arrendador sea también Proveedor, le serán
aplicables, además, las obligaciones que estipula la Ley de Arrendamientos
Inmobiliarios.
[Link]. Arrendatario: La persona natural o jurídica, nacional o extranjera que
al celebrar contrato de arrendamiento financiero, obtiene derecho al uso, goce
y explotación económica del bien, en los términos y condiciones contractuales
respectivos. Entre sus obligaciones están:
- Pagar las rentas o cánones en el plazo estipulado en el contrato;
- Asumir los riesgos y beneficios asociados con la naturaleza puramente
física y económica del bien;
- Responder, civil y penalmente, por el uso del bien arrendado;
- Respetar el derecho de propiedad de los bienes y hacerlo valer frente a
terceros. Por lo tanto, en los eventos de quiebra, concurso de acreedores, o
reestructuración forzosa de obligaciones, los bienes en arrendamiento
financiero que explote el Arrendatario, no formarán parte de su masa de
bienes y estarán excluidos de la misma para los efectos de ley.
1.5.2. Elementos esenciales.
- La cosa, el bien o bienes: Se refiere al bien que se dará en
arrendamiento.
- El precio: Que sea determinable al hacerse exigible.
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- El tiempo: En el arrendamiento, como lo indica su carácter temporal en
la definición, el tiempo es un elemento esencial.
1.5.3. Elementos de validez.
- Capacidad de goce y de ejercicio
- Ausencia de vicios del consentimiento.
Por lo tanto estos tres elementos personales, esenciales y de validez,
son indispensables para el arrendamiento financiero, pues ellos representan la
efectividad de la misma, ya que sin arrendatario, arrendador y proveedor es
imposible que se puede llevar a feliz termino esta fuente financiera.
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SECCIÓN II
LA ARRENDADORA
2.1. Arrendadora Financiera.
Es una institución financiera especializada, autorizada por la Secretaría
de Hacienda y Crédito Público para adquirir determinados bienes que les
señale el arrendatario, o a adquirir bienes de éste con el compromiso de
dárselos en arrendamiento, otorgándole su uso y goce temporal.
Antes de escoger una arrendadora se analiza el sector al que se enfocan,
a fin de conocer la que se especialice en el tipo de bien que usted busca, ya
que si bien la mayoría se dedican a todo tipo de bienes, cada una tiene un
sector que es su especialidad.
Bernal (2006), (citada por lylya@[Link]); explica que una
arrendadora financiera se obliga a adquirir determinados bienes y a conceder
su uso o goce temporal, a plazo forzoso, a una persona física o moral,
obligándose ésta a pagar como contraprestación que se liquidará en pagos
parciales, según se convenga, una cantidad de dinero determinada o
determinable, que cubra el valor de adquisición de los bienes, las cargas
financieras y los demás accesorios, y a adoptar al vencimiento del contrato
alguna de las siguientes opciones terminales
Por lo tanto, la empresa arrendadora habrá de aplicar la Norma
Internacional de Contabilidad que trata de la reducción de valor de los activos,
en la que se especifican los requisitos relativos a cómo llevar a cabo la
revisión del valor en libros de los bienes, cómo determinar el importe
recuperable de cada uno de ellos y cuándo reconocer la pérdida o, en su
caso, la recuperación del valor del bien previamente depreciado.
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2.2. Contratos y personas que lo asumen
De acuerdo a Gran Enciclopedia Espasa (2005), contrato es una figura
que define el acuerdo de voluntades destinado a producir efectos jurídicos, de
allí, que es “El pacto o convenio, oral o escrito, entre partes que se obligan
sobre materia o cosa determinada” (p. 3109).
En función de ello, el contrato como documento debe se respetado
tanto del arrendador como del arrendatario a fin de que se llegue a feliz
termino las negociaciones que por medio de éste se realicen.
1. La Arrendadora: Es la institución financiera que adquiere los bienes
que le señala el cliente (arrendatario) para después otorgarselo en
arrendamiento financiero. Sus derechos y obligaciones son:
- Recibir los pagos o rentas por parte del arrendatario en cantidad de
dinero determinado, los cuales en su monto cubrirán el valor de
adquisición de los bienes, las cargas financieras y los demás accesorios,
que el arrendador cubrió o erogó con motivo del bien que dio en
arrendamiento.
- Adquirir determinados bienes que señale el arrendatarioo y una vez
adquiridos conceder su uso o goce temporal, a plazo forzoso.
- Respetar la opción terminal, cuando el arrendatario, de antemano,
la señale en el contrato
2. El cliente o arrendatario: Es aquél que tendrá el uso del bien objeto
del contrato. Los derechos u obligaciones son:
- Seleccionar al proveedor, fabricante o constructor y autorizar los
términos y condiciones que se contengan en el pedido u orden de
compra, identificando los bienes con las especificaciones que se
adquieran.
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- Pagar por el arrendamiento del bien, las contraprestaciones que se
liquidarán en pagos parciales, según se convenga, con cantidades de
dinero determinado o determinable, las cuales cubrirán el valor de
adquisición de los bienes, las cargas financieras y los demás accesorios.
- Conservar los bienes en el estado que permita el uso normal que
les corresponda.
- Pagar las primas y gastos del seguro.
- Realizar las acciones que correspondan para recuperar o defender
el uso o goce de los bienes.
- Al concluir el plazo del vencimiento del contrato deberá adoptar
alguna de las opciones terminales, o bien al principio del mismo.
- Hacer uso del bien de acuerdo a lo pactado o de lo contrario tendrá
que responder por los daños que éste sufra.
Los criterios generales que consideran las arrendadoras para que
un solicitante sea sujeto de arrendamiento son los siguientes:
- En el caso de empresas, los socios y el personal directivo y técnico,
deberán contar con experiencia en el giro de que se trate.
- Que el solicitante evidencie la posibilidad de cubrir el importe de las
rentas.
- Comprobar que la utilización del bien va a ser la indicada de
acuerdo con su proyecto original.
- Que cuenten con experiencias y referencia crediticias positivas.
- Dependiendo de la operación, (monto, duración, clase del bien, etc.)
estar en posibilidades de ofrecer garantías adicionales que respalden al
proyecto de arrendamiento financiero.
2.3. Condiciones y cláusulas de un contrato
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- Deberá señalarse a la arrendadora en las pólizas de seguros como
primer beneficiario, para que en primer lugar con la indemnización le sea
cubierto el saldo pendiente ó las responsabilidades a que queda obligada
como propietaria de los bienes, ya sea por riesgos de construcción,
transportación, recepción e instalación.
- La arrendadora deberá entregar al arrendatario los documentos
necesarios, para que quede legitimado ante el proveedor del bien para
recibirlos directamente, en el caso de no recibir la arrendadora
directamente el bien.
- La arrendadora por incumplimiento podrá pedir judicialmente la
posesión de los bienes objeto del arrendamiento.
- El arrendatario tendrá que ejercitar las acciones o defensas en caso
de despojo, perturbación o cualquier acto de terceros o de autoridades
que afecten el bien, a efecto de recuperar o defender el bien, previa
legitimación hecha por la arrendadora financiera, asimismo si tiene vicios
o defectos que impidan el uso parcial o total de bien, tienen la obligación
de transmitir al arrendatario los derechos que tenga como comprador para
que ejercite las acciones correspondientes en contra del vendedor,
fabricante o constructor.
- Podrá contratar la arrendadora financiera el seguro que cubra la
obligación contratada sólo en el caso de que pasados tres días no lo haya
realizado el arrendatario siempre y cuando así se pacte en el contrato.
Asimismo, al término del contrato, el arrendador puede decidir
entre las siguientes opciones:
- Ejercer la opción de compra. Pagando por el bien un porcentaje del
valor original, que desde el inicio se puede convenir, siempre y cuando la
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cantidad que resulte sea inferior al valor del mercado del bien, al
momento de ejercerla.
- Participar en el producto de la venta del bien arrendado. La
Arrendadora pondrá a la venta el bien objeto del arrendamiento y le
entregará al arrendatario un porcentaje (que fijarán las partes de común
acuerdo) de la cantidad que se obtenga.
- Renovar el contrato con un monto menor de rentas. Es decir,
prolongar el tiempo del contrato, disminuyendo el importe de las rentas
que hasta esa fecha el arrendador venía pagando.
1.4. Marco Legal del Arrendamiento Financiero.
El estudio de los arrendamientos financieros tienen su basamento legal,
primeramente en el Código Civil (1982), donde se define la actividad, las
reglas comunes al arrendamiento de casa y predios rústicos, las reglas
particulares sobre arrendamiento de casas y las reglas particulares sobre el
arrendamiento de predios rústicos.
Asimismo, el Código de Comercio, (1995), donde no se hace una
referencia específica sobre los arrendamientos, pero, sin embargo, como los
mismos son actos de comercio, se deben tomar en cuenta lo que señalan los
Artículos 107 al 127, "De las obligaciones y de los contratos mercantiles en
general".
Es decir, que aquí se señalan las obligaciones donde se establece las
obligaciones mercantiles se presume que los codeudores se obligan
solidariamente, si no hay convención contraria. La misma presunción se aplica
a la fianza constituida en garantía de una obligación mercantil aunque el fiador
no sea comercial, no se extiende a los no comerciantes por los contratos que
respecto de ellos no son actos de comercio.
En este mismo orden de ideas, Ley Orgánica de Bancos Y Otras
Instituciones Financieras, (1995) , en la sección séptima, artículos 117 al 125,
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se plasma la normativa que rige a las arrendadoras financieras, tales como:
objeto y capital mínimo, emisión de bonos y certificados, el contrato de
arrendamiento, la amortización del precio de la cosa, la resolución del
contrato, responsabilidades del arrendatario, la cuenta especial y las
prohibiciones a las arrendadoras.
Ley de Impuesto a los Empresariales y su Reglamento, (1993), señalan
que, de existir contratos de arrendamiento financiero, el arrendatario será el
contribuyente del impuesto establecido en esta Ley, así como la forma de
determinar la base imposible que deberá pagar
Ley de Arrendamientos Inmobiliarios, (1999), garantiza plenamente los
derechos de los arrendadores y de los arrendatarios (inquilinos).
Ley De Impuestos al valor Agregado, (2003), determina el impuesto
que debe pagar el arrendatario y sobre que concepto.
El Consejo de Normas de Contabilidad Financiera (Financial
Accounting Standars Board), de Estados Unidos de Norteamérica, y
Declaración de Principios de Contabilidad Nº 14 en Venezuela (Citados por
Zambrano, 2004), donde se pronuncia sobre la "Contabilización de los
Arrendamientos", y señala la forma que deben registrarse contablemente
estos actos de comercio por parte del arrendatario y por parte del arrendador,
así como las revelaciones en los estados financieros de cada una de las
personas que intervienen es estos tipos de contratos.
Ambos han emitido ocho declaraciones de principios de contabilidad
(FAS) sobre arrendamiento. Estos son:
FAS – 13: Define el arrendamiento operativo como un convenio que transfiere
el derecho de usar el activo por un periodo estipulado y al arrendamiento
financiero como un contrato que transfiere al arrendatario sustancialmente
todos los beneficios y riesgos inherentes al derecho de propiedad sobre el
activo arrendado. El arrendatario de leasing debe contabilizar este convenio
como una adquisición de un activo y registrar la obligación como si la
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transacción fuese a crédito, y el arrendador contabiliza este convenio como
una operación de financiamiento.
FAS –22: Se relaciona con la liquidación anticipada de deuda por
refinanciación de deuda exenta de impuestos, incluyendo refinanciaciones
adelantadas contabilizadas como liquidaciones de deuda por adelantado.
FAS – 23: Modifica al FAS -13 especificando que los incrementos en los
pagos mínimos por arrendamientos ocurridos durante el periodo previo a la
construcción o adquisición, en cumplimiento de una cláusula de ajuste
estipulada en el contrato, se toman en consideración al determinar el valor
razonable del bien arrendado a la fecha del contrato.
FAS – 27: Modifica a FAS -13 requiriendo que el arrendado, con el
arrendamiento financiero, clasifique la renovación o extensión de este como
un arrendamiento-venta , cuando el arrendamiento cumple con los requisitos
para ser así clasificado y la renovación o extensión ocurre al final o cerca del
final del término del arrendamiento.
FAS –28: Modifica a FAS -13 especificando como contabilizar las ventas con
arrendamiento posterior , dependiendo del porcentaje del bien que arrienda el
vendedor arrendatario y de si el arrendamiento se clasifica como financiero u
operativo.
FAS –29: Modifica a FAS -13 para proporcionar una nueva definición de los
arrendamientos con pagos contingentes, que son aquellos cuyo importe no
puede determinarse al inicio del contrato, pues dependen de hechos o
factores futuros, tales como pagos basados en volúmenes de ventas futuros,
tasas de interés futuras e índices de precios futuros.
FAS –91: Establece los principios de contabilidad y presentación de informes
para los honorarios no reembolsables y los costos relacionados con
préstamos hechos, con compromisos de préstamo, o con la compra de
préstamos o grupos de préstamos.
FAS –98: Modifica a FAS -13 para establecer nuevas definiciones de multa y
término del arrendamiento aplicables a todos los arrendamientos.
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Asimismo, la Norma Internacional de Arrendamientos ([Link]), señala
que el objetivo de la misma es “es el de establecer, para arrendatarios y
arrendadores, las políticas contables apropiadas para contabilizar y revelar la
información correspondiente a los arrendamientos operativos y financieros” (p.
125).
CONCLUSIONES.
El arrendamiento financiero es una de las formas de adquirir bienes,
por lo general activos fijos, que se encuentra regulada por la Ley General de
Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crédito, por considerar que se
trata de operaciones financieras. Por lo tanto, el contrato de arrendamiento
financiero por el que una de las partes contratantes (la sociedad) adquiere la
propiedad de un bien de equipo (por lo general maquinaria) de su fabricante, y
lo cede en uso a la otra parte contratante (arrendatario financiero o usuario),
durante un plazo prefijado y a cambio de una cantidad periódica.
Este contrato de arrendamiento, también es denominado de leasing es
impulsado por el usuario que necesita adquirir un bien de equipo, comprueba
su precio e incluso entra en tratos con el fabricante y, una vez obtenida la
información, acude a la sociedad de leasing para que ésta adquiera la
propiedad del bien del fabricante y acto seguido se lo ceda para su utilización
y explotación al usuario. Al calcular el canon periódico que se impone al
usuario, se tiene en cuenta el coste de adquisición del bien, los intereses del
capital y la comisión que cobra la propia sociedad de leasing. Por lo común, el
precio suele ser superior a lo que se pagaría si se tratara de un préstamo,
pero inferior al coste que supondría la compra a plazos del mismo bien.
Transcurrido el plazo de tiempo previsto en el contrato, el usuario
puede optar entre adquirir el bien a cambio de un determinado precio, fijado
con antelación en el contrato y que refleja el valor residual del bien (opción de
compra), o por devolver el bien a la sociedad si considera que éste quedó
anticuado.
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El arrendamiento financiero se encuentra legalmente establecidos en el
Código Civil, Código de Comercio, Ley Orgánica de Bancos y otras
Instituciones, Ley de impuesto a las Sociedades, Ley de impuesto a los
empresariales y su reglamento, Ley de Impuesto a los Empresariales y su
Reglamento y Ley de impuestos al valor agregado. En cada una de estas
leyes se hace referencia los elementos esenciales: arrendatario, arrendador y
proveedor.
Una de las ventajas fundamentales del contrato radica en que el usuario
recurre a bienes de equipo pudiendo deshacerse de ellos con facilidad cuando
han sido amortizados; por otro lado, la sociedad de leasing conserva la
propiedad del bien como garantía de hipotéticos incumplimientos
contractuales. Si el usuario decide no comprar el bien y lo devuelve a la
sociedad, ésta puede volver a ceder su uso a otra persona. En esta clase de
contrato se suele pactar que el usuario asuma el riesgo de la pérdida o
destrucción de la cosa y su deber de asegurarla.
Sin embargo también existen algunas desventajas tales como: altos
costos de interés, la falta del valor de recuperación, los impedimentos en las
mejoras de propiedad y las consideraciones de obsolescencia.
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REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS.
Arrendamiento Financiero. Consulta en línea.
[Link] ):
Bernal, L (2006), . Marco Legal del Arrendamiento Financiero. Documento
en línea. (lylya@[Link]). México Consulta, Marzo 2006
Código Civil (1982). Gaceta Nº 2.990 Extraordinaria del 26 de Julio de 1982
Copeland , T y Weston, F. (1988). Financiamiento por arrendamiento. En
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México: Harla.
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ANEXO A
CONTRATO DE PREDIO RÚSTICO
24
ANEXO B
CONTRATO DE CASAS
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