Diego Taborda Torres 152304782

Camilo Andrés Prado 152304961

1. Una Compañía desea descontar un título valor (Factura), que cumple con todos los requisitos de Ley y donde el VN del tí

DATOS
VN 7500000
TASA MENSUAL 15 0.15
0.0004168403501

k 1
k 12
k 40 0.1111111111111
k 45 0.125
k 60 0.1666666666667
k 100
K 360

2. Una persona coloca hoy una inversión a 2,25 años a una tasa de interés del DTF 10% mas 5% M.V. Si la inversión paga ren

DATOS
VP 25000000
N DE AÑOS 2.25
N DE DIAS 810 45
N DE PERIODOS 18
TASA DTF 10 0.1
SPREAD MV 5 0.05
INTERES ECON
IP O TASA 0.01841426173851
TASA NOMINAL
TASA EA 0.1576790709892
IMPUESTOS 7 0.07
TASA EAN 0.14664153601996
INFLACION 10.99 0.1099
TASA REAL 0.03310346519502
K 1
K 2
K 4
K 12
K 100
K 360

3. Una PN, solicita un crédito para ser cancelado en cuotas bimestrales por valor de cop105.000.000, para ser cancelado e

DATOS
Crédito 105000000
N años 4
N periodos 24 23
Cuota inicial 21000000 84000000
MV 27 0.27
EA 0.30604998988757 OK
BV 0.2730375
BIMESTRAL 0.04550625 0.04550625
DEUDA 84000000 ESTO NO ES CUOTA
R 5966402.61066671 7280280.8497149
k 1 LO Q QUEDA ES
k 100 105-21
k 12 NO SON LOS 105
k 6

4. Una empresa hace el análisis financiero tipo pronóstico para el año 2024, la empresa requiere un presupuesto de cop2.8
REQUISITO 2885000000
VENTA 2185540000
TOTAL FALTANTE 699460000
N MESES 13 SON 13 MESES, SE CUENTA EL INCIIAL
TASA 1 TV 7.5 0.075
TASA 1 EA 0.0771358657837
TASA 2 MV 4 0.04
TASA 2 EA 0.0407415429198
TASA EA 0.12102004289
TASA MV 0.1147845261799
TASA MENSUAL 0.0095653771817 0.00956537718165595
CUOTA 57475821.349728

1
4
12
100
360

5. Una empresa considera pedir un crédito por valor de Cop250.000.000, a una tasa de interés del IBR 11,5% mas 18,5% C.A.

DATOS
Crédito 250000000
IBR 11.5 0.115
SPREAD CA 18.5 0.185
AÑOS 5
N Periodos 60
L 90000

k 1
k 12
k 3
k 100
Cada cuota aumenta Cop 90.000
N° SALDO INTERES CUOTA
0 250000000
1 250179700.073686 6288063.3376174 6108363.26393106
2 250273920.009153 6292583.1993979 6198363.26393106
3 250280509.788308 6294953.0430854 6288363.26393106
4 250197265.315257 6295118.7908802 6378363.26393106
5 250021927.05613 6293025.004804 6468363.26393106
6 249752178.644687 6288614.8524884 6558363.26393106
7 249385645.452859 6281830.072103 6648363.26393106
8 248919893.125329 6272610.9364007 6738363.26393106
9 248352426.077258 6260896.2158601 6828363.26393106
10 247680685.954226 6246623.140899 6918363.26393106
11 246902050.053433 6229727.3631388 7008363.26393106
12 246013829.705197 6210142.9156943 7098363.26393106
13 245013268.61373 6187802.1724644 7188363.26393106
14 243897541.156198 6162635.8063992 7278363.26393106
15 242663750.638985 6134572.7467173 7368363.26393106
16 241308927.5101 6103540.135047 7458363.26393106
17 239830027.526634 6069463.2804642 7548363.26393106
18 238223929.876103 6032265.6134 7638363.26393106
19 236487435.25056 5991868.6383883 7728363.26393106
20 234617263.872254 5948191.8856249 7818363.26393106
21 232610053.469631 5901152.8613089 7908363.26393106
22 230462357.202435 5850666.9967345 7998363.26393106
23 228170641.534606 5796647.5961021 8088363.26393106
24 225731284.053693 5739005.7830176 8178363.26393106
25 223140571.235407 5677650.4456453 8268363.26393106
26 220394696.151957 5612488.1804815 8358363.26393106
27 217489756.12274 5543423.2347138 8448363.26393106
28 214421750.30594 5470357.447131 8538363.26393106
29 211186577.229555 5393190.1875462 8628363.26393106
30 207780032.26032 5311818.2946963 8718363.26393106
31 204197805.00897 5226136.0125804 8808363.26393106
32 200435476.670234 5136034.9251954 8898363.26393106
33 196488517.295935 5041403.8896319 8988363.26393106
34 192352282.999489 4942128.9674855 9078363.26393106
35 188022013.090103 4838093.3545444 9168363.26393106
36 183492827.134879 4729177.3087076 9258363.26393106
 37 178759721.947038 4615258.0760904 9348363.26393106
38 173817568.498379 4496209.8152714 9438363.26393106
39 168661108.754082 4371903.5196339 9528363.26393106
40 163284952.427904 4242206.9377538 9618363.26393106
41 157683573.655759 4106984.4917861 9708363.26393106
42 151851307.585625 3966097.1937971 9798363.26393106
43 145782346.881688 3819402.5599938 9888363.26393106
44 139470738.140551 3666754.5227943 9978363.26393106
45 132910378.217308 3508003.3406882 10068363.2639311
46 126095010.459206 3342995.5058285 10158363.2639311
47 119018220.844575 3171573.6493001 10248363.2639311
48 111673434.024649 2993576.4440049 10338363.2639311
49 104053909.265823 2808838.5051049 10428363.2639311
50 96152736.2898523 2617190.2879608 10518363.2639311
51 87962831.0094245 2418457.9835033 10608363.2639311
52 79476931.156467 2212463.4109736 10698363.2639311
53 70687591.8005013 1999023.9079653 10788363.2639311
54 61587180.754271 1777952.2177008 10878363.2639311
55 52167873.8638125 1549056.3734726 10968363.2639311
56 42421650.1800595 1312139.580178 11058363.2639311
57 32340287.0090022 1067000.0928739 11148363.2639311
58 21915354.8373485 813431.09227733 11238363.2639311
59 11138212.1305519 551220.55713443 11328363.2639311
60 -2.7194619179E-07 280151.13337892 11418363.2639311

6. ¿Se coloca en una cuenta programada un valor cada mes, esperando recibir al final Cop30.000.000. Si la institución finan

DATOS
VF 30000000
N meses 12
MV 4 0.04
EA 1 0.04074154291979
TA 3.5 0.035
Trimestral mod Ant 0.00875
Trimestral mod Ant 0.00882723833544
TV 0.03530895334174
EA 2 0.03577923151154
EA 0.0779784755276 0.0779784755276
MV 0.07532291823104
MENSUAL 0.00627690985259 0.0062769098526
Cuota 2414862.48998235 2414862.4899823
K 1
K 100
K 12
K 4
isitos de Ley y donde el VN del título es de cop7.500.000, correspondiente a una venta a crédito y que será descontado a una tasa de inter

40 DIAS
DSCTO Comercial 125000
V.E D.C 7375000
OK DSCTO Racional 122950.8196721 122950.819672131
V.E D.R 7377049.180328
DSCTO Compuesto 123938.4921697
V.E D.CC 7376061.50783
DSCTO Bancario 125052.1050438
V.E D.B 7374947.894956

s 5% M.V. Si la inversión paga rendimientos cada 45 días. Determine: 1) Valor futuro. 2) Rendimiento económico. 3) Tasa periódica. 4) Tas

DTF SPREAD
TASA MV 0.05
TASA EA 0.1 0.051161897882
TASA TV 0.0964547563377805 0.050208622685
TASA TRIM 0.0241136890844451 0.012552155671
T TRIM M A 0.0235459103236894 0.012396552218
T TRIM M A SUMA 0.0359424625417573
TASA TRIM 0.0372824869317659
TASA TV 0.149129947727063
TASA EA 0.1576790709892
TASA MV 0.147314093908068
TASA MENSUAL 0.0184142617385085
VF 34720063.7167221
VF 34720063.7167221
INTER ECONOMICO 9720063.71672215
 TSA EAN 0.146641536019956 0.14664153602
TASA REAL 0.0331034651950228 0.033103465195

05.000.000, para ser cancelado en los próximos cuatro (4) años con cuota inicial del 20%, a una tasa de interés mensual del 27% MV. Dete

N SALDO INTERESES CUOTA ABONO

0 105000000
1 88778156.25 4778156.25 21000000 16221843.75
2 86851714.6121848 4039960.972852 5966402.61066671 1926441.63781516
3 84837607.8395888 3952295.838071 5966402.61066671 2014106.77259599
4 82731846.6206724 3860641.39175 5966402.61066671 2105761.21891643
5 80530260.1052877 3764816.095282 5966402.61066671 2201586.51538475
6 78228487.6435372 3664630.148916 5966402.61066671 2301772.46175047
7 75821970.1486992 3559885.115829 5966402.61066671 2406517.49483801
8 73305941.0671117 3450373.529079 5966402.61066671 2516029.08158748
9 70675416.9371302 3335878.480685 5966402.61066671 2630524.12998147
10 67925187.5184588 3216173.191995 5966402.61066671 2750229.41867144
11 65049805.4723039 3091020.564512 5966402.61066671 2875382.04615485
12 62043575.5719112 2960172.710274 5966402.61066671 3006229.90039269
13 58900543.4221138 2823370.460869 5966402.61066671 3143032.14979743
14 55614483.6655497 2680342.854103 5966402.61066671 3286059.75656415
15 52178887.6521884 2530806.597305 5966402.61066671 3435596.0133613
16 48586950.547744 2374465.506222 5966402.61066671 3591937.10444432
17 44831557.8554406 2211009.918363 5966402.61066671 3755392.69230344
18 40905271.324433 2040116.079659 5966402.61066671 3926286.53100757
19 36800314.2169738 1861445.503207 5966402.61066671 4104957.10745923
20 32508555.9051432 1674644.298836 5966402.61066671 4291758.31183055
21 28021495.766635 1479342.472158 5966402.61066671 4487060.13850829
22 23330246.3476987 1275153.19173 5966402.61066671 4691249.41893628
23 18425515.7598919 1061672.02286 5966402.61066671 4904730.58780675
24 13297589.2757738 838476.1265486 5966402.61066671 5127926.48411813

quiere un presupuesto de cop2.855.000.000, las ventas de la empresa ascienden a Cop2.185.540.000. Si un banco paga rendimientos a un
 N° SALDO CAPITALIZ INTERES CUOTA
1 57475821.34973 0 57475821.3497279
2 121337845.0716 6386202.37219198 57475821.3497279
3 192295649.2071 13481982.7857386 57475821.3497279
4 271137653.8021 21366183.2452349 57475821.3497279
5 358739881.1298 30126405.9780085 57475821.3497279
6 456075689.2717 39859986.7922015 57475821.3497279
7 564226587.2072 50675076.5857492 57475821.3497279
8 684394251.58 62691843.0230244 57475821.3497279
9 817913878.6608 76043805.731108 57475821.3497279
10 966269019.8617 90879319.8512009 57475821.3497279
11 1131108065.641 107363224.429082 57475821.3497279
12 1314262560.95 125678673.960061 57475821.3497279

és del IBR 11,5% mas 18,5% C.A., Si la empresa considera que el crédito debe ser a 5 años con pago de cuotas cada 30 días y cada cuota au

IBR SPREAD
CA 0.185
Cuatrimestral mod Ant 0.061666666667
Cuatrimestral mod Ant 0.065719360568
CV 0.197158081705
EA 0.115 0.210399028942
MV 0.109349621242855 0.192477418963
MENSUAL 0.00911246843690461 0.016039784914
MENSUAL 0.0251522533504698
MV 0.301827040205637
EA 0.347288018760625
M.V 0.301827040205637
MENSUAL 0.0251522533504698 0.02515225335
R1 30.8017294754223 3578208.232318 30.8017294754223 13.5160257960927
R1 30.8017294754223 3578208.232318 17.2857036793296
R1 30.8017294754223 61851847.20679
R1 6108363.26393106
R7 6648363.26393106
R10 6918363.26393106

Cada cuota disminuye Cop 90.000

ABONO N° SALDO INTERES
0 250000000
-179700.073686381 1 250179700.073686 6288063.33761745
-94219.935466839 2 250453920.009153 6292583.1993979
-6589.77915436495 3 250825037.193911 6299480.44868851
83244.4730508206 4 251295488.812122 6308814.88214225
175338.259127022 5 251867773.348623 6320647.80043263
269748.411442615 6 252544452.130776 6335042.04608328
366533.191828106 7 253328150.909093 6352062.04224886
465752.327530323 8 254221561.477634 6371773.83247156
567467.048070937 9 255227443.33514 6394245.12143748
671740.12303206 10 256348625.387967 6419545.31675812
778635.900792238 11 257588007.695839 6447745.57180282
888220.348236736 12 258948563.261517 6478918.8296085
1000561.09146663 13 260433339.865479 6513139.86789382
1115727.45753182 14 262045461.946754 6550485.34520554
1233790.51721374 15 263788132.531048 6591033.84822564
1354823.1288841 16 265664635.207386 6634865.94026823
1478899.98346687 17 267678336.154451 6682064.21099629
1606097.65053104 18 269832686.217909 6732713.32738896
1736494.62554279 19 272131223.039968 6786900.08599065
1870171.37830617 20 274577573.242512 6844713.46647448
2007210.40262212 21 277175454.665133 6906244.68655282
2147696.26719657 22 279928678.659471 6971587.25826909
2291715.66782896 23 282841152.441246 7040837.04570527
2439357.48091343 24 285916881.501456 7114092.32414105
2590712.81828573 25 289159972.078225 7191453.84070086
2745875.08344956 26 292574633.690821 7273024.87652629
2904940.02921723 27 296165181.737402 7358911.31051241
3068005.81680002 28 299936040.158118 7449221.68464706
3235173.07638489 29 303891744.165181 7544067.27099366
3406544.96923474 30 308036943.041608 7643562.14035877
3582227.2513507 31 312376403.010364 7747823.23268676
3762328.33873563 32 316915010.175658 7856970.42922513
3946959.37429917 33 321657773.538232 7971126.62650486
4136234.29644555 34 326609828.086482 8090417.81218164
4330269.90938665 35 331776437.965336 8214973.14278459
4529185.95522346 36 337162999.724825 8344925.02342055
 4733105.18784063 37 342775045.650378 8480409.18948318
4942153.44865962 38 348618247.176864 8621564.79041714
5156459.74429721 39 354698418.388522 8768534.47558917
5376156.32617727 40 361021519.60691 8921464.48231903
5601378.77214501 41 367593661.069103 9080504.72612459
5832266.07013394 42 374421106.698409 9245808.89323681
6068960.7039373 43 381510277.96992 9417534.53544166
6311608.74113678 44 388867757.873296 9595843.16730757
6560359.92324289 45 396500294.975223 9780900.36585828
6815367.75810256 46 404414807.584045 9972875.87275282
7076789.61463098 47 412618388.019149 10171943.6990354
7344786.81992615 48 421118306.987738 10378282.2325201
7619524.75882613 49 429922018.071684 10592074.3478765
7901172.9759703 50 439037162.327237 10813507.5194842
8189905.28042779 51 448471573.000432 11042773.937126
8485899.85295746 52 458233280.361091 11280070.6245906
8789339.35596576 53 468330516.658419 11525599.561259
9100411.04623027 54 478771721.201237 11779567.806749
9419306.89045846 55 489565545.566 12042187.628694
9746223.6837531 56 500720858.935806 12313676.633737
10081363.1710572 57 512246753.573693 12594257.9018182
10424932.1716537 58 524152550.433603 12884160.1238412
10777142.7067966 59 536447804.912473 13183617.7428009
11138212.1305521 60 549142312.747004 13492871.0984619

0.000.000. Si la institución financiera, nos paga un rendimiento del 4% MV más 3,5% TA. Determine: a) la tasa periódica; b) la tasa efectiv

N SALDO CAPITALIZADO INTERES CUOTAS VARIACIÓN

1 2414862.48998235 2414862.48998235 2414862.48998235
2 4844882.85412072 15157.87415601 2414862.48998235 2430020.36413837
3 7290156.23702473 30410.89292166 2414862.48998235 2445273.38290401
4 9750778.38051816 45759.65351108 2414862.48998235 2460622.14349343
5 12226845.6273876 61204.75688706 2414862.48998235 2476067.24686942
6 14718454.9251545 76746.8077846 2414862.48998235 2491609.29776696
7 17225703.8298714 92386.41473455 2414862.48998235 2507248.90471691
8 19748690.5099413 108124.1900875 2414862.48998235 2522986.68006981
9 22287513.7499611 123960.7500375 2414862.48998235 2538823.24001989
10 24842272.9545903 139896.7146468 2414862.48998235 2554759.20462914
11 27413068.152442 155932.7078693 2414862.48998235 2570795.19785167
12 30000000 172069.3575757 2414862.48998235 2586931.84755804
ntado a una tasa de interés simple del 15% anual. Determine: 1) Descuento Comercial; 2) Descuento Racional; 3) Descuento Compuesto; 4

45 DIAS 60 DIAS
DSCTO Comercial 140625 DSCTO Comercial
V.E D.C 7359375 V.E D.C
DSCTO Racional 138036.809815951 138036.809815951 DSCTO Racional
V.E D.R 7361963.19018405 V.E D.R
DSCTO Compuesto 139286.097143516 DSCTO Compuesto
V.E D.CC 7360713.90285648 V.E D.CC
DSCTO Bancario 140683.618174239 DSCTO Bancario
V.E D.B 7359316.38182576 V.E D.B

3) Tasa periódica. 4) Tasa efectiva. Considere que la PN paga los impuestos de Ley si la inversión es de Cop25.000.000.
nsual del 27% MV. Determine el valor de la cuota. Realice la tabla de amortización y la frecuencia de pago.

o paga rendimientos a una tasa del 7,5% t.v. más 4% mensualmente. Cuál es la cuota que se debe ahorrar a partir del mes de enero de 202
 VARIACION
57475821.3497279
63862023.7219199
70957804.1354665
78842004.5949628
87602227.3277364
97335808.1419293
108150897.935477
120167664.372752
133519627.080836
148355141.200929
164839045.77881
183154495.309789

a 30 días y cada cuota aumenta Cop90.000; Determine cual es el valor de la cuota R1; R7 y R10. Realice la tabla de amortización y determ
CUOTA ABONO

6108363.26393106 -179700.07368638
6018363.26393106 -274219.93546684
5928363.26393106 -371117.18475745
5838363.26393106 -470451.61821118
5748363.26393106 -572284.53650157
5658363.26393106 -676678.78215221
5568363.26393106 -783698.77831779
5478363.26393106 -893410.56854049
5388363.26393106 -1005881.8575064
5298363.26393106 -1121182.0528271
5208363.26393106 -1239382.3078718
5118363.26393106 -1360555.5656774
5028363.26393106 -1484776.6039628
4938363.26393106 -1612122.0812745
4848363.26393106 -1742670.5842946
4758363.26393106 -1876502.6763372
4668363.26393106 -2013700.9470652
4578363.26393106 -2154350.0634579
4488363.26393106 -2298536.8220596
4398363.26393106 -2446350.2025434
4308363.26393106 -2597881.4226218
4218363.26393106 -2753223.994338
4128363.26393106 -2912473.7817742
4038363.26393106 -3075729.06021
3948363.26393106 -3243090.5767698
3858363.26393106 -3414661.6125952
3768363.26393106 -3590548.0465813
3678363.26393106 -3770858.420716
3588363.26393106 -3955704.0070626
3498363.26393106 -4145198.8764277
3408363.26393106 -4339459.9687557
3318363.26393106 -4538607.1652941
3228363.26393106 -4742763.3625738
3138363.26393106 -4952054.5482506
3048363.26393106 -5166609.8788535
2958363.26393106 -5386561.7594895
 2868363.26393106 -5612045.9255521
2778363.26393106 -5843201.5264861
2688363.26393106 -6080171.2116581
2598363.26393106 -6323101.218388
2508363.26393106 -6572141.4621935
2418363.26393106 -6827445.6293057
2328363.26393106 -7089171.2715106
2238363.26393106 -7357479.9033765
2148363.26393106 -7632537.1019272
2058363.26393106 -7914512.6088218
1968363.26393106 -8203580.4351043
1878363.26393106 -8499918.968589
1788363.26393106 -8803711.0839454
1698363.26393106 -9115144.2555532
1608363.26393106 -9434410.6731949
1518363.26393106 -9761707.3606595
1428363.26393106 -10097236.297328
1338363.26393106 -10441204.542818
1248363.26393106 -10793824.364763
1158363.26393106 -11155313.369806
1068363.26393106 -11525894.637887
978363.263931064 -11905796.85991
888363.263931064 -12295254.47887
798363.263931064 -12694507.834531

riódica; b) la tasa efectiva; c) la cuota y, d) Realice la tabla de capitalización. Analice y explique en cada caso.
al; 3) Descuento Compuesto; 4) Descuento Bancario y; 5) Su valor Neto o Valor esperado después de descuento. NOTA: Considere a) 40 dí

187500
7312500
182926.829268293 182926.829268293
7413155.49921277
185137.572224404
7314862.4277756
187578.157565652
7312421.84243435

25.000.000.
partir del mes de enero de 2023 para obtener el saldo restante del presupuesto. Realice la tabla de capitalización.
abla de amortización y determine la frecuencia de pagos. Que sucede si la cuota disminuye Cop90.000; Analice y explique los resultados o
to. NOTA: Considere a) 40 días, b) 45 días, c) 60 días en la operación o vencimiento.
ce y explique los resultados obtenidos.