ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 NARDI SANUCCI Josefina
1. Considere el modelo de acelerador flexible de la teoría económica, que
supone un nivel de reservas o existencias de capital de equilibrio, óptimo,
deseado o de largo plazo requerido para generar una producción dada en
ciertas condiciones de tecnología, tasa de interés, etc. Por simplicidad, se
supone que este nivel de capital deseado (Yt*) es una función lineal de la
producción X de la siguiente manera:
Yt* 0 1 X t t
Se pide:
a) Explicite la hipótesis que postula Nerlove según Gujarati&Porter.
b) Incluya en la explicación los supuestos del mismo o soporte teórico del
modelo.
2. Un modelo simple para determinar la eficiencia del uso del
preservativo(CONDON) para reducir las enfermedades de transmisión sexual
entre los estudiantes de Polimodal es:
enfveni 0 1condon i 2 ppoblmasc i 3 ingr 4 cd u i
condon i 0 1enfven i 2 progcon i vi
En donde enfveni es el porcentaje de estudiantes que han contraído una
enfermedad venérea; condoni es el porcentaje de varones que aseguran que
usan regularmente el preservativo; ppoblmasc es la proporción de varones
dentro de la población estudiantil; ingri es el ingreso familiar promedio; cdi es
una variable ficticia que indica a qué ciudad pertenece la escuela y progconi es
una variable dicotómica igual a la unidad si la escuela tiene un programa para
distribuir preservativos.
a) Si interpreta la ecuación de manera causal, ceteris paribus, ¿Cuál sería el
signo de 1?
b) ¿Por qué sería posible determinar de manera conjunta enfven y condon?
c) Estudie la identificación del modelo, utilizando las condiciones de orden.
d) Si el uso de preservativos disminuye la tasa de enfermedades venéreas, de
modo que 1 < 0 ¿cuál es el sesgo probable al estimar 1 mediante MCO?
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 PASCUAL María Guadalupe
1) Dado el modelo
yt 0 1xt 2yt 1 ut t = 1, 2, ...T
u t u t 1 t / / 1 y t NID( 0 , 2t )
a. ¿Qué efectos produce la estimación MC0 en la estimación de los parámetros
del modelo?
b. ¿Cuál sería un método adecuado alternativo?
c. Estimación de los modelos Autorregresivos de primer orden bajo los
procedimientos de Cochrane-Orcutt y Hildreth-Lu. Viabilidad o inviabilidad de
cada uno. Motivos.
2) Considérese un modelo de oferta y demanda de tres ecuaciones descrito de la
siguiente manera:
QtS 1 2 Pt 3 Pt 1 t
QtD 1 2 Pt 3Yt t
QtS QtD
a) ¿Cuáles serían las variables endógenas del sistema de ecuaciones?
b) Explicar las diferencias entre el modelo estructural y el modelo reducido.
c) Identificación del sistema por condiciones de rango.
Final Oral 30jun20
CORTEZ Ignacio
En este ejemplo estimaremos una demanda de dinero utilizando datos anuales de la India
desde 1948 hasta 1964. Los datos para realizar la ejercitación se encuentran en el archivo
ejerc-a8. El modelo es:
Mt* 0 it1 Yt 2 et
donde M t* es la demanda de dinero (saldos reales de efectivo) deseada o de LP
it es la tasa de interés de largo plazo, %
Yt es el ingreso nacional nominal agregado
P es el índice de precios, utilizado para deflactar las variables.
En primer lugar, se deben deflactar las variables y luego aplicar logaritmos, con lo que se
obtiene:
ln Mt* ln 0 1 lnit 2 lnYt t (10)
siendo, en el práctico, ln M t* LNMREAL; lnit LNI y; lnYt LNYREAL
.
Mt Mt*
0 1
Mt 1 Mt 1
(11)
Aplicando logaritmos:
ln Mt ln Mt 1 ln Mt* ln Mt 1 (12)
y remplazandolnMt* , queda:
𝑙𝑛 𝑀 = 𝛿 𝑙𝑛 𝛽 + 𝛿 𝛽 𝑙𝑛 𝑖 + 𝛿𝛽 𝑙𝑛 𝑌 + (1 − 𝛿) 𝑙𝑛 𝑀 + 𝛿𝜇 (13)
1. Método
2. Variables
3. Estimación e Interpretación
4. Parámetros
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 GARCIA OJEDA Juan Gabriel
1. Considere los dos casos siguientes y explique los resultados en cada uno de ellos.
Caso A:
Estimando la regresión de Y en X, esta resulta no significativa
Estimando la regresión de Y en Z, esta resulta no significativa
Estimando la regresión de Y sobre X y Z conjuntamente, resulta un buen ajuste y
ambas variables son individualmente significativas.
Caso B:
X resulta signficativa en la regresión de Y en X
Z resulta significativa en la regresión de Y en Z
Ni Z, ni X resultan significativas en la regresión de Y en X y Z, a pesar de
obtenerse un buen R2.
2. Para estudiar la tasa de crecimiento de la población de Belice durante el período
1970-1992, Mukherjee y otros (1998) estimaron los siguientes modelos:
Modelo I:
ln( Pob) t 4.73 0.024trend t
t (785.25) (54.71)
Modelo II:
ln( Pob) t 4.77 0.015trend t 0.075 Dt 0.011( Dtrend ) t
t (2477.92) (34.01) (17.03) (25.54)
Donde Pob es la población en millones; trend es la tendencia; Dt = 1 para
observaciones que comenzaron en 1978 y 0 antes de 1978.
a) En el modelo I ¿cuál es la tasa de crecimiento de la población de Belice?
b) ¿Las tasas de crecimiento son distintas antes y después de 1978? ¿cómo se sabe?
c) Si son diferentes ¿cuáles son las tasas de crecimiento para 1972-1977 y 1978-
1992?
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 SUAREZ VIE Santiago
1. Considere el siguiente modelo:
a) Yt Yt 1 t 1 1
b) t t 1 t 1 1
t está serialmente incorrelacionado
u2
Demuestre que E (u t y t 1 )
1
¿Qué consecuencias tiene este resultado para la estimación MCO de a)?
¿Qué método aconsejaría para estimar a) ¿por qué?
2. Si se desea estimar un modelo que explique el ahorro, St en función del tipo de interés
rt, de la forma:
St = ∝ +β 𝑟 + 𝜇
a) Para estimar con mayor precisión , si se pudiera elegir la muestra en diferentes
períodos, ¿se elegiría durante un período de tiempo en el cual los tipos de interés
fueran fluctuantes, o durante un período en el cual los tipos de interés fueran
relativamente constantes?
b) ¿Qué ocurriría con los estimadores MCO de los coeficientes de regresión, si el ahorro
ha fluctuado muy poco en torno a un valor constante durante el período muestral?
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 SAN JULIAN Rosario
1. Sea el siguiente modelo de ecuaciones simultáneas expresado en su forma
estructural:
a) Estudie la identificación del modelo utilizando las condiciones de rango.
b) Breve exposición del método adecuado para su estimación.
2. Discuta los siguientes problemas, para el modelo:
yt o 1 X 1t 2 X 2t ut
¿Qué grado de similitud (o no?) encuentra usted en relación a los siguientes
problemas de estimación? utilice para ello ecuaciones (expresiones
algebraicas):
Muestra pequeña
Escasa variabilidad en x1 o x2
alto grado de asociación en x1 y x2
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 ALVAREZ Paula Yanina
1. Considere el siguiente modelo:
𝑙𝑛( 𝑠𝑎𝑙𝑎𝑟𝑖𝑜) = 𝛽 + 𝛽 𝐸𝑑𝑢𝑐𝑎𝑐𝑖ó𝑛 + 𝛽 𝐸𝑥𝑝𝑒𝑟𝑖𝑒𝑛𝑐𝑖𝑎 + 𝛽 𝐸𝑥𝑝𝑒𝑟𝑖𝑒𝑛𝑐𝑖𝑎𝑎𝑙𝑐𝑢𝑎𝑑𝑟𝑎𝑑𝑜 + 𝛽 𝑆𝑒𝑥𝑜 + 𝑢
a) La variable Sexo es igual a 1 si es varón y 2 si es mujer. ¿Qué signo espera para 𝛽 ?
b) ¿Qué signo espera para 𝛽 ?¿cómo lo interpreta económicamente?
c) Por falta de datos no se incluye la variable años de experiencia ¿Qué tipo de
problema se esperaría que surgiera?
2. Dado el siguiente modelo de ecuaciones simultáneas
y1t 1 21 y 2 t 11x 1t u 1t
y 2 t 2 22 y1t 22 x 2 t 32 x 3 t u t
a) Discutir la identificación (condiciones de orden).
b) Breve exposición del método adecuado para su estimación.
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 ANTEQUERA CIOCIA Alvaro
1. Modelo de Ecuaciones simultaneas
(1) Yt 10 11 M t 12 Gt 1t
(2) M t 20 21Yt 22 M t 1 2t
donde: Yt es el PBIt Mt es la cantidad de dinero Gt es el gasto público
(5) Yt 10 11 M t* 12Gt 1t
(6) M t 20 21Yt * 22 M t 1 2t
siendo M t* e Yt * variables instrumentales.
a) ¿Cómo estima el modelo?
b) ¿Cuál es el nombre del siguiente test? ¿Cómo lo interpreta?
System
Null Hypothesis:
Sample: 1971 1985
Included observations: 15
Lags Q-Stat Prob. Adj Q-Stat Prob. df
1 3.385077 0.4956 3.626868 0.4589 4
2 5.654837 0.6858 6.245822 0.6197 8
3 12.63303 0.3963 14.96856 0.2432 12
4 13.62465 0.6267 16.32077 0.4308 16
5 16.09246 0.7109 20.02249 0.4565 20
6 19.19968 0.7413 25.20119 0.3949 24
7 20.08071 0.8615 26.85311 0.5263 28
8 21.89661 0.9101 30.74434 0.5300 32
9 24.13459 0.9344 36.33929 0.4528 36
10 24.81280 0.9713 38.37392 0.5436 40
11 25.51811 0.9884 41.01881 0.6001 44
12 27.13149 0.9935 49.08573 0.4294 48
*The test is valid only for lags larger than the System lag order.
df is degrees of freedom for (approximate) chi-square distribution
*df and Prob. may not be valid for models with lagged endogenous
variables
2. En el modelo lineal general: (𝒚 = 𝑿𝜷 + 𝒖)
Se supone 𝐸( 𝒖𝒖’) = 𝜎 𝑰
a) ¿Con qué nombre se conoce la expresión E(uu’)?
b) Discuta qué significa el supuesto y el papel que desempeñan en la estimación de β
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 ANTEQUERA CIOCIA Camila
1. Considérese el modelo:
Yi 1 2 X i* ui
En la práctica, se mide X*i mediante Xi de tal manera que:
a) Xi = X*i + 5
b) Xi = 3X*i
c) Xi = (X*i + εi) donde εi es un término puramente aleatorio con las propiedades
usuales.
¿Cuál será el efecto de estos errores de medición sobre las estimaciones de los
verdaderos β1 y β2?
2. Se han estimado los siguientes modelos de inversión mediante MCO para una muestra
comprendida entre 1948 y 1980 (Datos anuales).
1) It = 0.6656 + 0.024 Xt + 0.610 Kt-1 R2 = 0.9383 u'u = 0.007
(0.0125) (0.0049)
2) It = 0.7199 + 0.0290 Xt + 0.0012 Xt-1 + 0.0631 Kt-1 - 0.258 Xt-2
(0.0136) (0.012) (0.0051) (0.0136)
R2 = 0.9468 u'u = 0.0431
ˆ
Observaciones: entre paréntesis figuran los errores standard ( S ˆ)
Discuta:
a) Si alguna variable es más importante que el resto para la determinación de la
inversión.
b) ¿Existe evidencia de algún problema en alguno de los modelos? ¿cuál elegiría?
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 BAUZÁ DRAGO Nicolás Javier
1. El output siguiente analiza el gasto de consumo per cápita (GCPC) en relación al
ingreso disponible per cápita (YDPC) en USA para el período de 1959 a 2006; los
datos están en dólares reales de 1996. Se supone al modelo como una
transformación tipo Koyck.
Dependent Variable: GCPC
Method: Least Squares
Date: 06/28/17 Time: 11:54
Sample (adjusted): 1960 2006
Included observations: 47 after adjustments
Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob.
C -233.3183 158.9598 -1.467782 0.1493
YDPC 0.184120 0.065042 2.830781 0.0070
GCPC(-1) 0.830023 0.066838 12.41840 0.0000
R-squared 0.998172 Mean dependent var 16692.04
Adjusted R-squared 0.998089 S.D. dependent var 5204.694
S.E. of regression 227.5486 Akaike info criterion 13.75431
Sum squared resid 2278247. Schwarz criterion 13.87240
Log likelihood -320.2262 F-statistic 12010.89
Durbin-Watson stat 1.018382 Prob(F-statistic) 0.000000
Se pide:
a) Explicite el método de Koyck para la estimación de los modelos de rezagos
distribuídos. Incluya supuestos del mismo.
b) ¿El consumo se ajusta al ingreso con el transcurso del tiempo?
2. En el Modelo Lineal General de Regresión; señale por lo menos dos casos en los
que la estimación MCO de los parámetros resulta inconsistente.
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 BERTI BAILA Trinidad
1. [Link] y P.E. Smith desarrollaron un modelo simple para la economía de
Estados Unidos que es el siguiente:
Identidad del Ingreso Yt Ct I t Gt
Funcion Consumo Ct 1 2Yt 3Tt u1t
Funcion Inversion I t 0 1Yt 1 u 2t
Funcion Im puestos Tt 0 1Yt u 3t
Donde: Y = PBI = Ingreso; C=Gasto de Consumo; I= Inversión Bruta; G=Gasto
Público; T= Impuestos
En el modelo las variables endógenas son C, I, T e Y; las variables predeterminadas son
G e Yt-1.
a) Aplicando la condición de orden, verifíquese la identificabilidad de cada una de las
ecuaciones en el sistema y del sistema como un todo.
b) ¿Qué sucedería si rt la tasa de interés, que se supone exógena, apareciera al lado
derecho de la función inversión?
2. La función de consumo keynesiana, estimada con datos anuales, para el siguiente
modelo:
C t a o a1Ydt a 2 Rt t
donde Ct = consumo, Ydt = Ingreso disponible y Rt = tasa de interés; arrojó los
siguientes resultados:
para el período 1984-2010:
C t 202.23 0.895Ydt 1.345Rt SRC = 16648.5
para el período 1984-1998:
C t 101.93 0.901Ydt 0.934 Rt SRC = 8002.4
para el período 1999-2010:
C t 302.818 0.875 Ydt 1.345 Rt SRC = 7428.4
Se pide:
a) Teste la hipótesis de cambio estructural a partir de 1999.
b) Explique brevemente que entiende usted por “Cambio estructural”.
ECONOMETRIA I - Examen Final ORAL – 04/08/20 MELI BALDINI María Gabriela
1. Explique la monografía por usted presentada a la cátedra, en los siguientes puntos:
a) Modelo teórico planteado con las variables seleccionadas y los respectivos signos
esperados.
b) Primera estimación realizada indicando, si correspondiere los problemas
encontrados.
c) Test aplicados con sus respectivas hipótesis nulas.
d) Soluciones aplicadas si hubiera encontrado problemas.
e) Estimación final, interpretación de los coeficientes estimados y principales
conclusiones.
2. Romer (1993) desarrolla diversos modelos teóricos sobre la inflación que implican que
los países más abiertos deberían tener tasas de inflación más bajas. Su análisis
empírico explica las tasas anuales medias de inflación (Inf), en términos de la
proporción media de las importaciones en el PIB, lo cual es su medida del grado de
apertura (Open). Romer tiene presente un sistema de dos ecuaciones:
Inf t 11 12 Opent 13lpcinct u1t
Opent 12 22 Inf t 13lpcinct 14 lland t u 2t
Además, considera las variables lpcinc que es el logaritmo de la renta per cápita en
dólares U.S.A de 1980 y lland el logaritmo de la superfcie del país en km2.
a) Determine según su criterio ¿cuáles son las variables endógenas y cuáles
exógenas?
b) Aplicando la condición de orden, verifíquese la identificabilidad de cada una de
las ecuaciones en el sistema y del sistema como un todo.
c) ¿Cómo estimaría el modelo si estamos interesados solamente en la primera
ecuación?
Final Oral 30jun20
SEPÚLVEDA Ricardo Emanuel
Sistemas de Ecuaciones Simultáneas
Para completar la teoría acerca de la identificación y estimación de sistemas de ecuaciones
simultáneas, presentamos a continuación un modelo simple de dos ecuaciones simultáneas
al que le aplicaremos el instrumental teórico ya visto.
El modelo es:
(1) Yt 10 11 M t 12 Gt 1t
(2) M t 20 21Yt 22 M t 1 2t
donde: Yt es el PBNt
Mt es la cantidad de dinero
Gt es el gasto público
1. Identificación
2. forma reducida
3. Estimación
4. Interpretación
