MODULO 3 – UNIDAD 9

ACTIVOS INTANGIBLES Y LLAVE DE NEGOCIO

Sin reconocimiento de la inflación

1. Concepto
Activos Intangibles
Son aquellos representativos de franquicias, privilegios u otros similares,
incluyendo los anticipos por su adquisición, no son bienes tangibles ni
derechos contra terceros, y expresan un valor cuya existencia depende de la
posibilidad futura de producir ingresos.
Incluyen, entre otros, los siguientes: Derechos de Propiedad Intelectual –
Patentes, Marcas, Licencias, etc. – Gastos de Organización y Preoperativos –
Gastos de Desarrollo.1

Llave de Negocio
Es el costo por adquirir a otro ente la posibilidad de utilizar en sus operaciones
comerciales el valor de su clientela, ubicación estratégica, eficacia de la
organización, buena reputación, prestigio etc.
La llave de negocio NO se puede autogenerar, de acuerdo a lo dispuestos en
la Normas Contables Profesionales. Es decir que si aparece en nuestro Activo
es consecuencia de la compra de la misma.
2. ¿Qué es un Bien Intangible?
De la definición se desprende:
 Son aquellos activos no susceptibles de ser tocados, o sea no son ni un
objeto ni un derecho contra terceros. Y,
 Su permanencia en el patrimonio depende de la capacidad para generar
ingresos económicos futuros.
Para facilitar la comprensión del tema que nos ocupa, en principio tenemos
que analizar los activos intangibles de acuerdo con la posibilidad de venderlos.
Esto no es menor, ya que los bienes que la empresa pueda transferir a un
tercero sin afectar su normal desenvolvimiento, tanto la determinación del
costo de incorporación al activo, así como su posterior medición contable
tendría cierta semejanza al tratamiento que reciben los bienes tangibles.
Mientras que, seria muy diferente si se trata de bienes que tienen valor
intrínseco para la empresa.
Por lo expuesto, la clasificación de los Activos Intangibles sería:

1
Resolución Técnica N° 9 “Normas Particulares de Exposición Contable” de la FACPCE, con las
modificaciones de la Resolución Técnica 19 de la FACPCE.
 De  Patentes de Invención
Enajenación  Marcas o Nombres Comerciales
Individual  Fórmulas
 Licencias
 Concesiones
ACTIVOS  Derechos de Propiedad Intelectual
INTANGIBLES

No  Gastos de Organización
Enajenables  Gastos Preoperativos
Individualmente  Gastos de Desarrollo

2.1. Intangibles de Enajenación Individual

Los Intangibles de enajenación individual pueden ser adquiridos o en
algunos casos desarrollados por el ente; esto significada que es factible
asignarles un costo y al momento de la exposición contable podría
medírselos objetivamente.
Costo de Adquisición
El costo de incorporación al patrimonio de los bienes intangibles
adquiridos será: el precio de contado más todos los gastos inherentes a
la adquisición.
Cuando se realizan compras directas de un intangible, el costo de
adquisición no debería contener intereses por la financiación obtenida,
ya que raramente existe la necedad de segregar componentes
financieros implícitos.
Esto significa que el valor de incorporación o costo de adquisición es
igual a:
Valor de contado más gastos Inherentes

Dada la naturaleza de estos bienes, algunos de ellos tienen un plazo de

existencia limitado legalmente o por contrato.

Nótese que, los nombres de las cuentas que componen el rubro Activos
Intangibles deben ser suficientemente enunciativos del tipo de bien
representado. Y su valor de incorporación al patrimonio se determina:

Patentes de Invención: Se registrarán a su costo de adquisición de

contado. Cuando ha sido obtenida por la
empresa, forman parte del costo todos los
 gastos de experimentación y desarrollo hasta su
posesión definitiva.

Marcas o Nombres Comerciales: Precio de adquisición de contado más

gastos legales y de inscripción (Registros
especiales), así como también dibujos o
diseños que permitan distinguir los bienes o
servicios de una empresa. No debe formar parte
del costo de una Marca los gastos de publicidad
o promoción.

Fórmulas: Normalmente, son obtenidas por la empresa, su costo lo

forman todos los gastos para el desarrollo de la misma.
Cuando se adquiere una Fórmula se registrará a su costo de
adquisición de contado.

Licencias: Su costo son las sumas pagadas por adquirir la Licencia.

Habitualmente, la compra de una Licencia es la adquisición
de programas antivirus, procesador de texto y utilitarios
diversos. Ésta nos autoriza a utilizar el software, pero no
podemos modificarlo.

Concesiones: El costo es la suma que se paga como contribución única

a la institución, entidad o autoridad pública que otorga el
privilegio, también serán parte del costo en caso que el
concesionario tenga la obligación de realizar pavimentos,
edificios, puentes, etc. Podríamos citar concesiones en
rutas y/o autopistas.
No deberá considerarse costo los pagos que se efectúen
periódicamente sobre la base del producido por la
explotación; se considerarán un egreso gastos de
explotación.

Derechos de Propiedad Intelectual (Autor): El costo está formado por

el valor de adquisición, gastos legales y de inscripción.
Las editoriales podrían a la firma de un contrato de edición
de una obra adquirir la propiedad de su derecho de autor,
en cuyo caso en un futuro podrá editarla y/o venderla.

2.2. Intangibles no Enajenables Individualmente

Los Intangibles no enajenables por separado poseen la característica

que únicamente tienen valor en tanto la empresa continúe en marcha y
sólo pueden ser transferidos con el ente.

Costo de Intangibles no Enajenables Individualmente

 Los Intangibles no enajenables por separado, son generados por el ente
y su costo lo componen conceptos tales como los siguientes:

Gastos de Organización: Estos costos son los incurridos antes de la

puesta en marcha de la empresa, incluyen
honorarios de los profesionales intervinientes
por la constitución de la sociedad, derechos
de inscripción de la misma en el Registro
Legal, impuestos, etc.
Estos gastos son considerados un Intangible,
dado que han de beneficiar al ente durante
algún período futuro.

Gastos Preoperativos o Reorganización: Los primeros son los costos

incurridos ante la implementación de un nuevo
sector o una nueva línea de actividad.
Una reorganización es una reestructuración
administrativa, es decir se desarrollan o adquieren
sistemas administrativos.
En ambos casos, conducen al incremento de los
ingresos futuros.

Gastos de Desarrollo: El costo incluye conceptos tales como las

remuneraciones y cargas sociales del personal
afectado a dicha tarea, costos de los insumos
utilizados en la misma, depreciaciones de los
bienes de uso afectados a dicho sector y todo otro
gasto relacionado con el proyecto que, cuando son
exitosos, forman parte del costo de algunos de los
intangibles mencionados. Cuando no se logra o el
intangible resulta carente de valor industrial o
comercial deberá absorberse en resultados
(egreso económico) en el ejercicio que se conozca
tal hecho.

3. Medición
La Resolución Técnica N° 171 de la F.A.C.P.C.E. (segunda parte sección
5.13) Otros activos intangibles nos brinda la siguiente descripción para la
medición de los activos intangibles:

5.13.1. Reconocimiento
1
Resolución Técnica N° 17 de la FACPCE, “Normas Contables Profesionales”
“Los activos intangibles adquiridos y los producidos sólo se reconocerán como
tales cuando:
a) pueda demostrarse su capacidad para generar beneficios económicos
futuros;
b) su costo pueda determinarse sobre bases confiables;
c) no se trate de:
1) costos de investigaciones efectuadas con el propósito de obtener
nuevos conocimientos científicos y técnicos o inteligencia;
2) costos erogados en el desarrollo interno del valor llave, marcas, listas
de clientes y otros que, en sustancia, no puedan ser distinguidos del
costo de desarrollar un negocio tomado en su conjunto (o un
segmento de dicho negocio);
3) costos de publicidad, promoción y reubicación o reorganización de una
empresa;
4) costos de entrenamiento (excepto aquellos que por sus características
deben activarse en gastos preoperativos).
En tanto se cumplan las condiciones indicadas en a) y b), podrán considerarse
activos intangibles a las erogaciones que respondan a:
a) costos para lograr la constitución de un nuevo ente y darle existencia legal
(costos de organización);
b) costos que un nuevo ente o un ente existente deban incurrir en forma previa
al inicio de una nueva actividad u operación (costos preoperativos), siempre
que:
1) sean costos directos atribuibles a la nueva actividad u operación y
claramente incrementales respecto de los costos del ente si la nueva
actividad u operación no se hubiera desarrollado; y
2) no corresponda incluir las erogaciones efectuadas como un
componente del costo de los bienes de uso, de acuerdo con lo
indicado en el penúltimo párrafo de la sección 4.2.6 (Bienes
producidos).
En el caso de los costos erogados por la aplicación de conocimientos a un
plan o diseño para la producción de materiales, dispositivos, productos,
procesos, sistemas o servicios nuevos o sustancialmente mejorados, la
demostración de la capacidad de generar beneficios económicos futuros
incluye la probanza de la intención, factibilidad y capacidad de completar el
desarrollo del intangible.
Los costos cargados al resultado de un ejercicio o período intermedio por no
darse las condiciones indicadas no podrán agregarse posteriormente al costo
de un intangible.
Los costos posteriores relacionados con un intangible ya reconocido sólo se
activarán sí:
a) puede probarse que mejorarán el flujo de beneficios económicos futuros; y
b) pueden ser medidos sobre bases fiables.”
5.13.2. Medición contable
Su medición contable se efectuará al costo original menos la depreciación
acumulada con el límite del valor recuperable.

5.13.3. Depreciaciones
“Para el cómputo de depreciaciones se considerarán, respecto de cada bien:
a) su costo;
b) su naturaleza y forma de explotación;
c) la fecha de comienzo de su utilización o la que evidencie su pérdida de
valor, que es el momento a partir del cual deben computarse
depreciaciones;
d) si existen evidencias de pérdida de valor anteriores a su utilización, caso en
el cual debe reconocérselas;
e) la capacidad de servicio estimada del bien, dada por:
1) las unidades de producción a ser obtenidas empleando el activo; o
2) el período durante el cual se espera utilizarlo;
f) la existencia de algún plazo legal para la utilización del bien, que marcará el
límite de su capacidad de servicio, excepto cuando el plazo fuera renovable
y la renovación fuese virtualmente cierta;
g) el valor neto de realización final estimado del bien, que sólo se considerará
cuando:
1) un tercero se haya comprometido a adquirir el bien a la finalización de
su vida útil; o
2) pueda fijárselo por referencia a precios de un mercado activo y
transparente para el tipo de bien y sea probable que ese mercado siga
existiendo a la finalización de la vida útil del bien;
h) la capacidad de servicio ya utilizada.
La depreciación se asignará a los períodos de la vida útil del bien sobre una
base sistemática que considere la forma en que se consumen los beneficios
producidos por el activo. Si esto no fuese posible, se aplicará el método de la
línea recta.
Si del análisis de las cuestiones a considerar para el cómputo de las
depreciaciones resulta que la vida útil de un activo intangible es indefinida, no
se computará su depreciación, y se realizará la comparación con su valor
recuperable en cada cierre de ejercicio.
Cuando existan activos intangibles con vida útil indefinida, se analizará en
cada cierre de ejercicio que los eventos y circunstancias que soportan esta
definición continúan para esos activos. Si del análisis realizado se produjera
un cambio del activo con vida útil indefinida a un activo con vida útil definida,
se tratará como un cambio en la estimación contable como consecuencia de la
obtención de nuevos elementos de juicio, de acuerdo con el último párrafo de
la sección 4.10 de esta resolución técnica.
 A los fines del cálculo de las depreciaciones, se presume sin admitir prueba en
contrario que la vida económica de los costos de organización y costos
preoperativos no es superior a los cinco años.
Si apareciesen nuevas estimaciones –debidamente fundadas– de la
capacidad de servicio de los bienes, de su valor recuperable final o de
cualquier otro elemento considerado para el cálculo de las depreciaciones, las
posteriores a la fecha de exteriorización de tales elementos deberán ser
adecuadas a la nueva evidencia.”

4. Depreciaciones

Cuando los costos de los Intangibles han sido activados, el problema siguiente
es su depreciación.
Para calcular la depreciación de un Intangible se divide el valor de origen
(costo activado) por la vida útil del mismo.
El valor de origen se lo determina según lo establecido en el punto anterior,
por lo tanto el próximo inconveniente es establecer objetivamente la vida útil.
A los fines del cálculo de las depreciaciones se presume, admitiendo prueba
en contrario que la vida útil de un Intangible no debería superar los veinte años
y sin admitir prueba en contrario la vida económica de los gastos de
organización y gastos preoperativos no es superior a los cinco años.
La vida útil de un Intangible deberá contemplarse considerando los siguientes
factores:
 Transcurso del tiempo.
 Reemplazo. y,
 Obsolescencia.

Transcurso del tiempo: La vida útil de un Intangible puede estar limitada por
ley o por contrato. En estos casos deberían ser
depreciados por un plazo que como máximo alcance
la vida legal o contractual (Patentes, Concesiones,
Licencias, Derechos de Autor).
Reemplazo: Los Intangibles que tienen vida limitada, la depreciación deberá
cubrir los años que corran desde la fecha de incorporación al
patrimonio hasta su total extinción.
Así, por ejemplo sí el artículo patentado puede ser reemplazado
por alguna otra invención debe tenerse en cuenta como un factor
probable para hacer que la vida de la patente sea más corta que
su vida legal.
Obsolescencia: Transcurrido el plazo legal sin explotación alguna, o en los
casos que exista por imperio legal una causa de caducidad o
nulidad, deberá depreciarse la suma capitalizada por
 desaparecer toda posibilidad de uso o aprovechamiento del
privilegio anteriormente obtenido.

No se deprecian (vida útil indefinida)

 Las Concesiones a perpetuidad; y,
 Marcas o Nombres Comerciales cuando su utilización
exclusiva no se encuentra sujeta a ningún límite legal.

4.1. Cálculo de la Depreciación

El cálculo de la depreciación de un intangible puede efectuarse a través

de dos criterios:
 Basándose en la vida útil; es decir, en función al tiempo limitado
por ley o por contrato.
 Basándose en la capacidad productiva; es decir en el caso de una
patente relacionada con la producción su depreciación, podrá
calcularse en función a las unidades producidas.

Cálculo de la Depreciación (C.D.) = V.O.

V.U.
Estos términos se definen como:

Valor de Origen (V.O): es el valor de adquisición del intangible o en

su caso el costo registrado en el activo.
Según señalamos en este capítulo.

Vida Útil (V.U.): ésta depende de las características del intangible a

depreciar, pudiendo estar expresada en función al:
 Tiempo, esto es vida limitada en años; o
 La producción, esto es vida estimada según su
producción.

4.2. Registración de la Depreciación

El cálculo de la depreciación de un Intangible implica determinar la

proporción consumida de los beneficios producidos por el activo, hecho
que debe reflejarse en los registros contables.
La registración de la depreciación será mediante la utilización de una
cuenta que representa el egreso pérdida como es el caso de la cuenta
Depreciaciones e indicar la disminución del valor de los intangibles,
pudiendo utilizar cuentas regularizadoras del activo, como es el caso de
Depreciaciones Acumuladas.
 Supóngase que:

La empresa “Ya Fue”, ha generado un gasto de organización de

$ 8.000.-. Fecha de cierre del ejercicio se decide depreciarlo en 5 años.
El asiento sería:
Depreciaciones 1.600.-
Gastos de Organización 1.600.-
Por la depreciación de los gastos de organización.

Normalmente, los activos intangibles se deprecian directamente debido

a que cuando finaliza su vida útil no queda indicio del mismo. Salvo que
por tratarse de intangibles de enajenación individual, un tercero se haya
comprometido a adquirir el bien una vez finalizada su vida útil.

5. Bajas de Activos Intangibles

Cuando se venden Activos Intangibles debe darse la baja por su valor

contable, es decir valor de origen menos las depreciaciones acumuladas.
La enajenación de Activos Intangibles es poco frecuente y no forman parte del
objeto principal por el cual ha sido creado el Ente; por lo tanto, el nombre de
las cuentas a utilizar -de existir diferencias entre el valor de libros y el valor de
venta- deberá ser suficientemente enunciativo para reflejar tal situación, dado
que estas se exponen separadamente como Resultados Extraordinarios.

6. Caso Especial: Llave de Negocio

Medición
Reconocimiento o medición inicial
El costo de incorporación al patrimonio de la Llave de Negocio adquiridos
será: el precio de contado más todos los gastos inherentes a la adquisición

Medición periódica
Su medición contable se efectuará al costo original menos la depreciación
acumulada con el límite del valor recuperable.

Por sus características especiales, la Llave de Negocios se expone por

separado dentro del Activo No Corriente.
 7. Ejercicios con solución propuesta

Ejercicio Práctico Nº 36

Indique si las siguientes operaciones son susceptibles de reconocimiento en el

activo de un ente como bienes intangibles:

1. La firma “Valor S.A.” al momento de su constitución incurre en los siguientes

costos:
Costos legales de constitución (inscripción en la I.G.J.) $ 800.-;
Honorarios del escribano interviniente, sellados, gastos de publicación de
edictos, etc. $ 200.-

Solución Propuesta

La Firma “Valor” podrá registrar los conceptos anteriores como Activos

Intangibles, bajo la denominación de Gastos de Organización.
La Resolución Técnica N° 17 (segunda parte 5.13.1) señala que:
Podrán considerarse activos intangibles a las erogaciones que respondan a:
Costos para lograr la constitución de un nuevo ente y darle existencia legal
(costos de organización); siempre que se demuestre su capacidad para
generar beneficios económicos futuros y su costo pueda determinarse sobre
bases confiables.
La misma norma aclara que para el cálculo de las depreciaciones, se presume
sin admitir prueba en contrario que la vida económica de los costos de
organización y costos preoperativos no es superior a los cinco años.

2. Transcurrido el tiempo la firma “Valor S.A.”, habiendo obtenidos excelentes

utilidades y reconocimiento por el público en general; decidió reconocer en su
activo una Llave de Negocio por su trayectoria, clientela, nombre, etc., todo lo
cual se estima generará utilidades futuras, por $ 1.300.-

Solución Propuesta

No puede reconocerse como Activos Intangibles.

La Resolución Técnica N° 17 (segunda parte 5.13.1) señala que:
Los costos erogados en el desarrollo interno del valor llave no pueden
determinarse sobre bases confiables; además la Resolución Técnica N° 18
(Segunda parte sección 3) establece que no se reconocerá la llave
autogenerada.

3. La empresa Alfa S.A. cuya actividad principal es la venta de cosméticos ha

desarrollado una nueva crema para párpados.
 Al cierre del ejercicio ha finalizado el desarrollo del nuevo producto, pero ha
decidido aún no ponerlo a la venta, dichas actividades han demandado un
costo de $ 500.-, que registra como Activo Intangible.

Solución Propuesta

No puede reconocerse como Activo Intangible.

Recordar que tenemos dos características específicas para ser considerado
un bien intangible, de las cuales una se cumple, pero la segunda no. Esto es:
Su costo puede determinarse sobre bases confiables, está correcto; pero, al
no tener el producto en el mercado No puede demostrar la capacidad para
generar beneficios económicos futuros sobre hipótesis razonables y fundadas.
Resolución Técnica N° 17 (segunda parte 5.13.1).

4. La firma “Ya Fue S.A.” adquiere la Marca “Buenas Ondas” abona por la misma
$ 3.000.- a pagar a 30 días más el 10 % intereses. $ 3.300.-
Además, pagamos gastos de inscripción $ 200.-
¿Cuál es el costo de la Marca?

Solución Propuesta

El costo de la Marca “Buenas Ondas” es $ 3.200.- ; Esto es:

Costo de adquisición de contado $ 3.000.- más Gastos Inherentes $ 200.-
Cuando se adquiere un Intangible, nunca formará parte del costo de
incorporación al Activo su financiación.

5. La empresa “Grande S.A.”, el 28 de diciembre registra como activo intangible

Publicidad Diferida por $ 1.000.- por 6 meses correspondiente a una intensa
campaña publicitaria de sus productos que se estimó producirá ingresos
futuros, esto es un incremento en las ventas.
Al 31 de diciembre cierra ejercicio y coincidentemente, éste es el primer año
de aplicación de la Resolución Técnica N° 17.
¿Deberá efectuar su devengamiento durante 6 meses y mantenerlo cómo
activo intangible?

Solución Propuesta

No podrá mantenerlo como Activo Intangible.

La Resolución Técnica N° 17 (segunda parte 5.13.1 punto c), establece en
dicho punto no se trate de:
3) costos de publicidad, promoción.
 Por lo tanto, a partir de la aplicación de la R.T. N° 17 este tipo de partida será
considera resultado directamente, como Gastos de Publicidad, ya que se trata
del mismo ejercicio.
Si esta situación fuera en ejercicio diferentes debemos aplicar las
disposiciones que establece dicha resolución (segunda parte, 4.10
modificaciones a resultados de ejercicios anteriores) en el punto b) señala que podrá
ser, en el caso de la aplicación de una norma de medición contable distinta de la
utilizada en el ejercicio anterior; lo que hace posible su imputación al resultado del
ejercicio anterior a través de la cuenta Ajuste Resultados Ejercicios Anteriores.
6. La firma “Beta S.A.” el año anterior desarrollo un nuevo producto, cuyo costo
fue de $ 700.-, por una disposición municipal no pudo lanzar el mismo al
mercado, por lo tanto decidió reconocer el costo en los resultados de dicho
ejercicio.
En el presente ejercicio logra lanzar el producto al mercado, gastos de
inscripción de la fórmula $ 300.-
¿Beta podrá activar al costo de la fórmula los importes imputados como
resultado en el ejercicio anterior?

Solución Propuesta

No corresponde activar la erogación efectuada durante el ejercicio anterior.

La Resolución Técnica N° 17 (segunda parte 5.13.1), señala que:
Los costos cargados al resultado de un ejercicio o período intermedio por no
darse las condiciones indicadas no podrán agregarse posteriormente al costo
de un intangible.

SE PIDE:
 Determinar cuáles son Intangible y su costo.
 Explique brevemente el sustento teórico.