UNIDAD V

“RELACIÓN COSTO - VOLUMEN – UTILIDAD”

1. INTRODUCCIÓN

La relación costo – volumen – utilidad, es una de las herramientas más

importantes con que cuentan las empresas para la toma de decisiones. Aun
cuando su cálculo requiere de un análisis exhaustivo de los datos a considerar
en esta relación, los resultados a obtener resultan de mucha utilidad como para
no escatimar esfuerzos en su cálculo. Las decisiones relacionadas con esta
relación resultan tan vitales que en la actualidad no hay empresa que no
determine, con precisión, el denominado Punto de Equilibrio, en el que la
relación entre los ingresos y las magnitudes de los costos fijos y variables son el
punto de partida para su determinación.

2. OBJETIVOS

La presente unidad tiene por objetivo proporcionar al participante una base

conceptual sólida de los fundamentos de la relación costo – volumen – utilidad.
Asimismo, crear conciencia de la importancia que tiene el Punto de Equilibrio en
la empresa.

3. RELACIÓN COSTO – VOLUMEN – UTILIDAD

El análisis costo – volumen – utilidad atrae de manera natural a la mayoría de

las personas que laboran en el área de finanzas de la empresa. ¿Por qué? Porque
proporciona una visión financiera panorámica del proceso de planeación y es
utilizada mucho como herramienta que ayuda a contestar preguntas similares a:
¿cómo se afectarán los costos e ingresos si vendemos 1 000 unidades más? ¿Si
elevamos o reducimos nuestros precios de venta? Estas preguntas comparten el
mismo tema en común de: ¿y qué pasaría si...? Entonces, la relación costo –
volumen – utilidad se aplica no sólo a las proyecciones de ingresos, sino que este
análisis es pertinente a todas las áreas de toma de decisiones.

Aunque las tendencias de costos no pueden pronosticarse con absoluta certeza,

siguen generalmente una trayectoria suficiente y regular como para servir de
base útil en el planeamiento de utilidades, el control de costos y la toma de
decisiones.

4. GASTOS GENERALES DE FÁBRICA FIJOS Y VARIABLES

Aquellos costos cuyo monto total cambia o varía, según cambie o varía la
actividad, se conocen como "costos variables".

Fundamentos de Costos y Presupuestos 85

 Pero aquellos costos, cuyo monto total no cambia o varía con la actividad de
producción, se llaman "costos fijos". En otras palabras, se puede decir que los
costos fijos varían con el tiempo más que con la actividad; es decir, se
presentarán durante un periodo de tiempo aun cuando no haya alguna
actividad de producción.

Hay tres clases de costos fijos:

1. Costos fijos de capacidad a largo plazo.

2. Costos fijos de operación.
3. Costos fijos programados.

Los costos fijos de capacidad a largo plazo son los costos caducados de la planta,
maquinarias y otras facilidades empleadas. Los desembolsos para estos activos
fijos se hacen irregularmente y se supone que sus beneficios abarcarán un
período de tiempo relativamente largo. Ejemplo: la depreciación y la
amortización son ejemplo de costo fijo.

Los costos fijos de operación son costos que se requieren para operar y
mantenerse los activos fijos. Ejemplo: la calefacción, la luz, electricidad, seguros,
impuestos a la propiedad.

Los costos fijos programados son los costos de los programas especiales
aprobados por la gerencia. Ejemplo: el costo de un programa de publicidad o el
costo de un programa para mejorar la calidad de los productos de la compañía.

La distinción entre costos fijos y variables depende, a menudo, de la definición

de la gerencia en cuanto a la naturaleza de las actividades de la compañía.

Los costos variables cambian directa y proporcionalmente con la actividad de

producción; en otras palabras, los costos pueden modificarse directamente con
la actividad de producción, pero el cambio en el costo puede ser mayor o menor
en proporción al reemplazo de la actividad de producción.

La distinción entre costo fijo y variables es útil para la gerencia en los estudios
del punto de equilibrio, planeamiento, presupuesto y toma de decisiones que
implican programas de expansión o reducción.

5. VARIABILIDAD DE LOS COSTOS

El análisis costo – volumen – utilidad depende de una cuidadosa segregación de

los costos. De acuerdo con su variabilidad los costos pocas veces encajan dentro
de las teóricamente nítidas categorías de costos totalmente variables o
totalmente fijos y, de hecho, los costos variables no son siempre perfectamente
variables ni los costos fijos son perfectamente fijos.

Los costos fijos son sólo relativamente fijos y esto sólo durante periodos
limitados de tiempo. A la larga todos los costos fijos se convierten en costos

86 Fundamentos de Costos y Presupuestos

 variables. Aun en el transcurso de breves períodos de tiempo, el reemplazo de
maquinaria u otros substitutos más caros aumenta los costos fijos. El hecho que,
en las empresas es menos probable que se despida a trabajadores por bajas
pequeñas en el volumen de producción a que se contrate trabajadores
adicionales que representan aumentos en el volumen, obscurece la naturaleza
claramente fija o variable del costo de mano de obra.

Los costos semivariables son parcialmente fijos y parcialmente variables. Por

ejemplo, aun en el caso de estar cerrada una planta, requiere cierta cantidad de
luz. El costo de mantenimiento es también gasto en que se incurre durante
períodos en que está cerrada la planta.

Algunos costos clasificados como variables cambian de manera distinta en los

diferentes niveles de rendimiento o producción. A medida que la producción
aumenta los costos de energía eléctrica tienden a aumentar, pero a un ritmo
declinante, mientras que los costos de reparación tienden a seguir una
trayectoria opuesta.

Otro caso es el de la depreciación, si ésta se calcula sobre una base de línea recta
es un costo fijo, pero si se computa sobre la base de uso o servicio – rendimiento,
técnicamente aparenta ser un costo variable.

Para determinar la variabilidad de los costos, es necesario, ante todo, aislar los
distintos elementos del costo de producción. Por ejemplo, los “suministros”
pueden incluir algunos elementos que son relativamente fijos, tales como
líquidos limpiadores o aceites lubricantes para máquinas. Los datos históricos
tomados de los registros de contabilidad pueden dar un comportamiento y
ajustar las fluctuaciones de precio y los cambios conocidos ocurridos en las
condiciones de operación. Por esta y otras razones, muchas empresas
encuentran conveniente usar el valor de mercado para sus productos como base
general para determinar la variabilidad de los costos.

6. SUPOSICIONES BÁSICAS EN EL USO DE DATOS PARA EL ANÁLISIS

COSTO – VOLUMEN – UTILIDAD

Los datos de costo – volumen – utilidad se basan en ciertas condiciones

supuestas que pocas veces pueden realizarse por completo en la práctica.
Algunas suposiciones básicas son las siguientes:

a. Que la mezcla de ventas real sea igual a la pronosticada. Por lo general, las
compañías venden muchas líneas de productos con distintos márgenes de
utilidad. La relación que existe entre los costos en general y las utilidades,
depende de la habilidad de pronosticar el volumen de ventas para cada
línea de producto con un grado de exactitud razonable.

b. Que los precios de venta de los productos no varían en los distintos niveles
de actividad. Si se vuelve necesario reducir los precios u obtener

Fundamentos de Costos y Presupuestos 87

 descuentos para poder obtener un mayor nivel de ventas, la relación costo
– volumen – utilidad quedará afectada.

c. Que la capacidad productiva de la planta permanecerá relativamente

constante. Una amplificación de las facilidades o instalaciones afectará la
relación existente entre los costos, el volumen y las utilidades.

d. Que la eficiencia de la planta será igual a la pronosticada. El uso de

materiales de menor costo para sustituir a otros, el reemplazo de
operaciones manuales por maquinaria y otros programas semejantes de
reducción de costos afectan notablemente la relación costo – volumen –
utilidad.

e. Los precios de materiales y las tasas salariales no variarán

significativamente con los datos sobre los cuales se basan las
proyecciones de la relación costo – volumen – utilidad.

f. Que la variabilidad de costos se plegará, en forma razonable y estrecha, al

patrón de acontecimientos pronosticado. En relación a esto, debe indicarse
que las gráficas de equilibrio suponen que un costo variable es
perfectamente independiente variable del nivel de actividad.

Una característica común a toda determinación de pronósticos es que mientras

más largo es el lapso de tiempo futuro implicado menos digno de fiar se vuelven
los datos del pasado como base para hacer el pronóstico.

7. PRESENTACIÓN DE DATOS DEL COSTO – VOLUMEN – UTILIDAD

Una vez que han sido determinados los elementos fijos y variables de cada
costo, puede prepararse un pronóstico de utilidades para distintos niveles de
operación, como veremos en el cuadro de la página 8 de la presente unidad de
aprendizaje.

8. ANÁLISIS DEL PUNTO DE EQUILIBRIO

El estudio del análisis del punto de equilibrio es empleado para dar respuesta a
la conducta de los costos y de los ingresos de la empresa.

El punto de equilibrio se define como “el punto en donde el ingreso total por
ventas es igual al total de costos variables más el total de costos fijos y, por lo
tanto, no existe ni utilidad ni pérdida”.

El estudio del análisis de equilibrio proporciona una visión concisa de la

conducta de los costos y de los ingresos de la empresa. Es una herramienta de
fácil comprensión e interpretación, por parte de la gerencia, y es valiosa en el
proceso de planeación.

88 Fundamentos de Costos y Presupuestos

 TERMINOLOGÍA:

Total de ingreso por ventas: Es el número de unidades vendidas,

multiplicado por alguna medida de
precio. La medida de precio puede
ser el precio real, el precio
promedio o alguna otra medida útil
de precio. El ingreso por ventas es
el precio multiplicado por las
unidades vendidas y no incluye
ingresos provenientes de
actividades no operativas ni
ingreso fijo alguno asociado a la
producción.

Margen de contribución o ganancia: El margen de contribución se mide

sobre una base unitaria.

Por ejemplo suponga que su producto se vende por S/. 2.00 y que tiene un
costo variable promedio de S/. 1.50.
El Margen de Contribución (MC)
unitario sería calculado así:

Precio de venta (por unidad) S/. 2.00

Costo variable (por unidad) 1.50
MC por unidad S/. 0.50

Cada unidad vendida generará S/. 0.50 por encima de los costos variables de
producirla. El margen de
contribución total se aplica,
primero, al cubrimiento de los
costos fijos totales. Cualquier exceso
al margen de contribución total por
encima de los costos fijos se
considera ingreso.

Punto de equilibrio: Se define como aquel punto en el

que:

TOTAL INGRESO POR VENTAS

= TOTAL COSTOS VARIABLES +
TOTAL COSTOS FIJOS

Y por consiguiente, no existe

ganancia. El punto de equilibrio
puede calcularse en unidades o en
dólares y puede presentarse:

Fundamentos de Costos y Presupuestos 89

 1 Ecuaciones de equilibrio
(técnica algebraica).
2 Presentación gráfica.
3 Enfoque de estado de
ingresos simplificado.

ELEMENTOS DEL COSTO – VOLUMEN – UTILIDAD:

Los principales elementos en las relaciones del costo – volumen – utilidad (CVU)
son:

1. Precio de venta.
2. Volumen de ventas.
3. Costos variables.
4. Costos fijos.

La interrelación de estos factores es la consideración más importante para las

decisiones gerenciales. Tiene impacto sobre el potencial de utilidades y aun
sobre el éxito de la compañía.

La relación costo – volumen – utilidad (CVU) es la siguiente:

Ventas = costos variables + costos fijos + utilidad

La diferencia básica entre la ecuación costo – volumen – utilidad y la ecuación

de equilibrio es la adición de la utilidad.

La empresa “XYZ” vende helados en un instituto. El producto neto de estos

negocios se emplea en varios servicios académicos y comunitarios y en
proyectos de caridad. Se tienen los siguientes datos:

Cuadro N° 01

ÍTEM COSTO UNITARIO %

Precio de un helado S/. 0.60 100
Costos variables:
Helado S/. 0.22
Palito 0.04
Envoltura 0.07 0.33 55
Margen de contribución S/. 0.27 45
Costos fijos:
Sueldos de oficina S/. 190
Alquiler del local 100
Seguro 7
Total S/.297

90 Fundamentos de Costos y Presupuestos

 El primer paso es preguntarse: ¿cuántos helados es necesario vender para
alcanzar el equilibrio? Puede calcularse utilizando la ecuación CVU

Ventas = costos variables + costos fijos + utilidad

S/. 0.60x = S/. 0.33x + 297 + 0
S/. 0.27x = S/. 297
x = 1 100 helados

Es necesario vender 1 100 helados para cubrir los costos totales. Para encontrar
las ventas requeridas en nuevos soles para lograr el equilibrio, se puede hacer el
siguiente cálculo:

1 100 helados X S/. 0.60 = S/. 660

En algunos casos puede que se conozca la relación porcentual, pero no la

relación en soles. En tal caso, la relación porcentual indicada en el cuadro
anterior puede usarse de la siguiente manera:

x = 0.55x + S/. 297 + 0

0.45x = S/. 297
x = S/. 660

El estado de ingresos aparecerá de la siguiente manera:

Cuadro N° 02

VALOR %
Ventas (1 100 a S/. 0.60) S/. 660 100
Costos variables a S/. 0.33 363 55
Margen de contribución S/. 297 45
Costos fijos 297 45
Utilidad S/. 0 0

MARGEN DE CONTRIBUCIÓN

El procedimiento del margen de contribución total es una herramienta vital para

todo empresario. Para realizar un análisis aún más efectivo, se puede emplear el
margen de contribución unitario. La ecuación es la siguiente:

Margen de contribución unitario = precio unitario de venta – costo unitario

variable

El margen de contribución unitario del ejemplo anterior es S/. 0.27 (S/. 0.60 de
precio de venta – S/. 0.33 de costo variable). Ya que el margen de contribución
es el exceso de las ventas sobre los costos variables, el punto de equilibrio se
presenta cuando el exceso, o margen de contribución, iguala los costos fijos. El

Fundamentos de Costos y Presupuestos 91

 punto de equilibrio en unidades puede, por lo tanto, computarse dividiendo el
total de los costos fijos entre el margen de contribución unitario. La ecuación es
la siguiente:

Total costos fijos (TCP)

Equilibrio(PE u ) =
Margen de contribución unitario (MCU)

Esta ecuación puede emplearse para determinar el punto de equilibrio para el

ejemplo anterior:

S/. 297
(PE u ) = = 1100 helados
S/. 0.27

El margen de contribución unitario se presenta en forma porcentual, cuando

esto ocurre recibe la denominación de razón utilidad / volumen (U/V) o razón
del margen de contribución (MC). La ecuación es:

Margen de contribución total (MCT)

U/V =
Ingreso total por ventas (ITV)

Siguiendo el ejemplo, la compañía tiene una razón U/V de 45% (a un nivel de 1

100 helados).

S/. 297
U/V = = 45%
S/. 660

Mientras que el margen de contribución unitario puede usarse para determinar

el punto de equilibrio en unidades, la razón U/V o (MC) puede emplearse para
determinar el punto de equilibrio en nuevos soles.

Total costos fijos (TCF)

PES/. =
Razón U/V

Así, el punto de equilibrio en nuevos soles se puede calcular así:

92 Fundamentos de Costos y Presupuestos

 S/. 297
PE S/. = = S/. 660
0.45

GRÁFICA DEL PUNTO DE EQUILIBRIO

Cuadro N° 03

Número de Costo Utilidad /

Ventas Costo Fijo Costo Total
Unidades Variable Pérdida
0 0 297 0 297 -297
300 180 297 99 396 -216
600 360 297 198 495 -135
900 540 297 297 594 -54
1100 660 297 363 660 0
1300 780 297 429 726 54
1600 960 297 528 825 135
1900 1140 297 627 924 216
2200 1320 297 726 1023 297

Figura N° 1

9. DECISIONES RELACIONADAS CON EL PUNTO DE EQUILIBRIO

El análisis costo – volumen – utilidad se utiliza, como se mencionó en la

introducción del presente capítulo, para tomar una serie de decisiones, entre las
cuales podemos mencionar:

Fundamentos de Costos y Presupuestos 93

 a. Respecto al cierre de planta: Para tomar ciertas decisiones deben hacerse
diferencias entre los costos vivos y los costos extinguidos. Los costos
variables pueden considerarse en general como los costos vivos. Los
costos fijos pueden caer en cualquiera de estas dos categorías. Los costos
fijos vivos, aunque no varían con los cambios en producción o
rendimiento, representan gastos en efectivo por incurrirse, por ejemplo:
supervisión de planta, alquiler y servicios públicos. Los costos
extinguidos fijos representan gastos o erogaciones efectuados
previamente y de los cuales quedan beneficios por derivar, por ejemplo:
depreciación.

La diferencia entre los ingresos de ventas y el total de costos vivos

equivale a utilidad en efectivo. Debemos distinguir el Punto de Equilibrio
del Punto de Cierre, este último está constituido por todos los costos en
efectivo, por lo tanto su nivel será siempre inferior al Punto de Equilibrio.

b. Respecto a la expansión de planta: El Punto de Equilibrio puede

emplearse para revelar el efecto de un cambio auténtico o propuesto
en las condiciones de operación. Esto puede ilustrarse mostrando el
impacto de una propuesta de expansión de planta sobre los costos, el
volumen y las utilidades.

Es de suponer que se ha obtenido información a través de una

encuesta de mercado, la cual ha indicado que se puede aumentar el
volumen de ventas de una compañía. Supongamos que el aumento
de ventas para esa compañía puede ser aumentado en 50 unidades
monetarias en un periodo breve. La adición propuesta para la planta
aumentará su capacidad de producción de 40 a 60 unidades
monetarias en ventas, pero, a su vez, aumentarán también los costos
fijos totales en 2.5 unidades monetarias. El promedio de utilidades
anuales, al nivel de ventas esperado será de 7.5 unidades monetarias,
en comparación con las 6 unidades monetarias que se obtienen con su
actual capacidad de 40 unidades monetarias.

De hecho, en una decisión de inversión de capital, deben considerarse

los ingresos estimados sobre la inversión adicional.

c. Respecto a los cambios de precio: Suponiendo: una demanda elástica o

un cambio en el precio del producto, afecta el número de unidades
vendidas, las utilidades y el punto de equilibrio. Esto puede ilustrarse
suponiendo que una empresa tiene una sola línea de producto y que el
precio de venta promedio por unidad prevaleciente es 10 unidades
monetarias. El costo variable por unidad es de 6 U.M. La capacidad de
la planta es de 20 000 unidades.

Si en la actualidad la empresa está vendiendo 16 000 unidades. Para

poder ganar las mismas utilidades, con un incremento de precio de
10% la empresa sólo tendría que venderse 12 800 unidades. Si, por el

94 Fundamentos de Costos y Presupuestos

 contrario, el precio se rebaja 10 por ciento tendría que venderse 21 333
unidades que resultan superior a la capacidad de planta.

Un aumento en el precio disminuye, entonces, el punto de equilibrio y

una reducción en el precio lo aumenta. La magnitud de los costos fijos
influye en el grado de efecto que tienen los cambios de precio sobre los
puntos de equilibrio. Este fenómeno es conocido por el nombre de
palanqueo de las operaciones, y significa que, a mayor nivel de costos
fijos, mayor será el nivel de punto de equilibrio, el cual podrá
compensarse con un incremento en el precio, o una reducción de los
costos variables, requiriendo en ambos casos de análisis adicionales.

CAMBIOS EN LOS FACTORES DEL INDICE U/V.

Los cambios en cualquiera de los factores del índice U/V motivarán un

análisis específico para cada situación. Si ordenamos las ecuaciones ya
estudiadas tendremos:

Ingresos Totales = Costos Variables Unitarios, por Volumen de Ventas.

Margen de Contribución = Ingresos Totales, menos Costos variables

Unitarios por Volumen de Ventas.

Margen de Contribución = Costos Fijos Totales más Beneficio Neto.

Obtendremos una ecuación resumen:

Ingreso Total
Costo Variable Unitario x Volumen de Ventas + Costo Fijos Totales +
Beneficio Neto.

IT = CVU x V + CF + BN

En base a la anterior ecuación estudiaremos los cambios en cada uno de

los elementos de la ecuación.

1) Cambios en el Volumen y Precio Unitario de Venta del Producto.

2) Cambios en los Costos Variables.
3) Cambios en el Costo Fijo.

Cambios en el volumen y precio unitario de venta del producto

Basados en las leyes fundamentales de economía, la relación entre precio

y volumen es inversa: en la mayoría de los productos a mayor precio
menor volumen de ventas y viceversa, dependiendo grandemente de la
elasticidad de la demanda y el grado de competencia: y participación del
producto de la firma en el mercado.

Fundamentos de Costos y Presupuestos 95

 Caso 1

La Gerencia de la firma ha planificado obtener una utilidad neta del 10%

antes de impuestos sobre la inversión original de US$ 500,000. ¿Cuántas
unidades se debe producir y vender para lograr esa meta?

Precio de venta por unidad = $ 50 Costos variables por unidad = $ 30

Solución

Utilidad planificada 10% de 500,000 $ 50,000.

Costos Fijos Totales $ 120,000.
Total a cubrir con el margen de Contribución $ 170,000.

120,000 + 50, 000

= 8,500 unidades
20

El estado de Resultados será:

Ventas 8,500 U x 50 $ 425,000.

Costos variables 8,500 x 30 $ 255,000.
Margen de contribución $ 170,000
Costos Fijos $ 120,000
Utilidad $ 50,000

Caso 2

Si se reduce el precio de venta a US$ 47 habría la posibilidad de incrementar

el volumen de ventas en un 10% ¿Cuál sería el efecto de tomar estas
decisión?

Volumen actual 8500 + incremento 850 = 9,350 unidades

Solución

Ventas : 9,350 unidades x $ 47 $ 439,450

Costo variable : 9,350 x $ 30 $ 280,500

Margen de Contribución $ 158,950

Costos Fijos $ 120,000
Utilidad $ 38,950

Utilidad actual $ 38,950

Utilidad anterior $ 50,000
Disminución en utilidad $ 11,050

96 Fundamentos de Costos y Presupuestos

 La decisión no es recomendable.

Caso 3

Si se incrementaría el precio en un 10% se estima que el volumen de ventas

disminuiría a sólo 7,000 unidades, ¿cuál sería el efecto en los beneficios?

Solución

Nuevo precio 50 + 0,10 (50) = 55

Ventas 7,000 x 55 $ 385,000
Costo Variable 7,000 x 30 $ 210,000
Margen de Contribución $ 175,000
Costos Fijos $ 120,000
Utilidad $ 55,000

Incremento en la Utilidad en relación al caso 1: $ 5,000.

Caso 4

La gerencia considera que el rendimiento debe incrementarse al 12% de la

inversión de 500,000, después del impuesto sobre utilidades, equivalente al
25% de la utilidad bruta en Ventas. ¿Cuántas unidades se deben vender?

Solución

12% de 500,000 60,000 utilidad después de impuestos

60,000 x 100/75 80,000 utilidad antes de impuestos

Costos Fijos + Utilidad antes de Im puestos 120, 000 + 80, 000

= = 10, 000 Unidades
MCU 20

Ventas 10,000 u x 50 $ 500,000

Costo Variable 10,000 u x 30 $ 300,000
Margen de Contribución $ 200,000
Costos Fijos $ 120,000
Utilidad antes de Impuesto $ 80,000
Impuesto 255 de 80,000 $ 20,000
Utilidad Neta $ 60,000

Para obtener una utilidad de 60.000 dólares, deberá producirse y venderse a

capacidad plena de la planta o sea 10.000 unidades.

Fundamentos de Costos y Presupuestos 97

 Cambios de los costos variables
Así como la empresa puede cambiar los precios de sus productos, según el
comportamiento del mercado y hasta donde las condiciones existentes lo
permitan, también está sujeto a que los precios de los insumos de sus
productos puedan cambiar, sea debido a incremento en los materiales,
demandas de mejoras salariales, aumento del costo de servicios, etc.
Analizando algunas de las posibles situaciones tendremos:

Caso 5

¿Cuál sería el efecto de un incremento de la Mano de Obra directa en un

10%?

Precio de Venta $ 50
Costo de Materiales $ 14
Costo de Mano de Obra
Directa 10 + 10% (10 $ 11
Costo OCF Variables $ 6 $ 31
Nuevo Margen de Equilibrio $ 19

Solución

a. Nuevo Punto de Equilibrio

120, 000
= 6, 315.79 unidades
19

Por redondeo 6,316 unidades

b. Para obtener el mismo beneficio anterior de $ 50,000.

120,000 + 50, 000

= 8, 947.36 unidades
19

Como las unidades son indivisibles por redondeo se tiene: 8,947 unidades.

Punto de Equilibrio con beneficio de $ 50,000

6,316 Unid. 8,947 Unid.

Ventas n x 50 315,800 447,350

Costos Variables 195,796 277,357
Margen de Contribución 120,004 169,993
Costos Fijos 120,000 120,000
Utilidad 4 49,993

98 Fundamentos de Costos y Presupuestos

 Caso 6

Se considera un incremento general en los costos variables, Materiales 5 %,

Mano de Obra 12 %, Otros costos de Fabricación Variables 10 %; a) a qué
precio se deberá vender el producto para tener la misma relación U/V ? b) ¿
Cuál sería el nuevo punto de equilibrio ?. c) ¿Cuántas unidades se deben
vender para obtener el beneficio original de $ 50.000?

Solución

Determinación del Costo Variable:

Materiales directos: 14 + 0,05 (14) = 14,70
Mano de Obra Directa 10 + 0,12 (10) = 11,20
OCF Variables 6 + 0,10 (6) = 6,60
32,50

a. Relación U/V buscada = 40% luego el precio de venta para obtener el

mismo índice U/V será:

32,50
= $ 54,17
1 − (0, 40)

Precio de Venta 54,17 = 100%

Costos Variables 32,50 = 60%
Margen de Contribución 21,67 = 40%

b. Nuevo producto de equilibrio:

120,000
= 5,538 unidades (redondeo )
21,67

c. Unidades a venderse para obtener el mismo beneficio:

120,000 + 50,000
= 7, 845 unidades (redondeo )
21,67

n = 5,538 u n = 7,845 u
Ventas a $ 54,17 unid. 299,993,46 424,963.65
Costo Variable a $ 32,50 unid. 179,985 254,962.55
Margen de Contribución 120,008.46 170,001.15
Costo Fijo 120,000 120,000
Utilidad 8.46 50,001.15

Fundamentos de Costos y Presupuestos 99

 Consideraciones sobre el caso anterior

Al calcular la relación U/V sea mantenido la misma proporción original de

40 % de margen U/V en relación a las ventas; sin embargo, si lo que se trata
de buscar en el mismo Margen de Contribución sólo en término monetario,
basta con sumar los $ 20 al nuevo costo variable y tenemos 32,50 + 20 = 52,50.
En tal caso los volúmenes de venta calculados en el caso 1 así como el punto
de equilibrio serán los mismos en términos de unidades, pero el margen
U/V será de 38,09 %.

Cambios en los costos fijos

Cualquier cambio positivo o negativo en los Costos Fijos, hará variar el

punto de equilibrio en un sentido u otro y las decisiones a tomarse, en
relación al precio de venta y volumen serán innumerables, dependiendo de
la política de ventas y producción, sin olvidar las limitaciones propias del
mercado del producto, el tamaño de la planta, etc. El procedimiento básico
de cálculo es el mismo, pues en todos los casos se trata matemáticamente de
la búsqueda de una incógnita, y conociendo el valor de los demás elementos
de la ecuación.

Caso 7

A manera de ejemplo, se estima un incremento del Costo fijo de $ 120,000 a $

140,000; el nuevo punto de equilibrio será:

Si la contribución marginal es de $ 20 = 7,000 unidades. Calculados en

términos monetarios será de:

CF 140,000
= = $ 350,000
U /V 0, 40

Luego se tiene que:

El ingreso por ventas a $ 50 la unidad = 7,000 unid.
a $ 54,17 la unidad = 6,461 unid.
con un costo variable de $ 32,50.

10. EJERCICIO

La empresa Super Shoe opera una cadena de zapaterías. Las tiendas venden diez
diferentes estilos de zapatos económicos para hombre, con costos unitarios y
precios de venta idénticos. Cada tienda tiene su gerente, al que le paga un
sueldo fijo. Los vendedores reciben un sueldo fijo y una comisión por ventas.

100 Fundamentos de Costos y Presupuestos

 La empresa está contemplando la posibilidad de abrir otra tienda que se espera
tenga las siguientes relaciones de ingresos y costos:

Datos unitarios variables: Por par

Precio de venta $. 30.00

Costo de zapatos 19.50

Comisiones por ventas 1.50
Total costos variables $. 21.00

Costos fijos anuales:

Renta $. 48 000
Sueldos 34 000
Publicidad 16 000
Otros costos fijos 22 000
Total costos fijos $. 120 000

Se requiere:

1 Calcular el punto de equilibrado anual en unidades.

2 Si se venden 1 000 unidades mensuales, ¿cuál será el ingreso de operación o
pérdida de la tienda?

Fundamentos de Costos y Presupuestos 101