Análisis horizontal de estados financieros
Definición el análisis horizontal
Consiste en un método utilizado por las empresas para comparar Estados
Financieros homogéneos en dos o más periodos consecutivos, con la finalidad de
conocer las variaciones tanto de dinero (absoluta) como también porcentuales
(relativa) de las cuentas de un periodo a otro.
El concepto del análisis horizontal nos indica que mediante su aplicación podemos
conocer cómo ha cambiado la estructura financiera y de inversión de la
organización durante los periodos en estudio.
Para que sirve el análisis horizontal
El objetivo del análisis horizontal de los estados financieros es obtener un informa de la
salud financiera de la organización.
La importancia del análisis horizontal radica en que a través de él podemos comparar las
variaciones de las cuentas y obtener información como la siguiente:
Analizar el incremento o disminución de cada una de las cuentas de los Estados
financieros.
Conocer si estas variaciones han contribuido o no al crecimiento del negocio.
Sacar conclusiones sobre si el incremento de una cuenta apoya al incremento de otra
o más bien lo perjudica.
Analizar como ha evolucionado el negocio durante el transcurso del tiempo y tomar
decisiones para mejorar el estado financiero del mismo.
Fórmula del análisis horizontal
Como se describió en líneas anteriores el análisis financiero horizontal consiste en conocer
las variaciones tanto absolutas como relativas de las cuentas.
Es por tal razón que como veremos debemos aplicar diferentes fórmulas para obtener cada
una de ellas.
Las variaciones absolutas las podemos conocer aplicando la siguiente fórmula:
Variaciones monetarias = año 1 – año 0
Es por tal razón que como veremos debemos aplicar diferentes fórmulas para obtener cada
una de ellas.
Como podemos apreciar la fórmula consiste en la resta del valor de las cuentas de un
periodo menos el valor de las mismas al periodo anterior.
Por otro lado para conocer las variaciones relativas de las cuentas debemos aplicar en
cambio la siguiente fórmula:
Variaciones porcentuales = Año 1 – Año 0 / Año 0
Ejemplo de análisis horizontal de una empresa
La empresa Cuarto TSC muestra a continuación sus principales estados financieros de los
últimos tres años de operación. Se requiere realizar el análisis horizontal del Estado de
situación Financiera como también el análisis horizontal del Estado de Resultados.
Análisis horizontal del Estado de Situación Financiera.
En primer lugar vamos a aplicar la fórmula para el análisis horizontal de la
variación absoluta; si realizamos esto deberíamos obtener los siguientes
resultados en cada una de las cuentas:
En segundo lugar podemos comparar que si aplicamos la fórmula del análisis
horizontal de la variación relativa, obtenemos los siguientes porcentajes:
Realizar la Interpretación del Análisis Horizontal – Balance General
Para que sirve el análisis horizontal
El objetivo del análisis horizontal de los estados financieros es obtener un informa de la
salud financiera de la organización.
La importancia del análisis horizontal radica en que a través de él podemos comparar las
variaciones de las cuentas y obtener información como la siguiente:
Analizar el incremento o disminución de cada una de las cuentas de los Estados
financieros.
Conocer si estas variaciones han contribuido o no al crecimiento del negocio.
Sacar conclusiones sobre si el incremento de una cuenta apoya al incremento de otra
o más bien lo perjudica.
Analizar como ha evolucionado el negocio durante el transcurso del tiempo y tomar
decisiones para mejorar el estado financiero del mismo.
Fórmula del análisis horizontal
Como se describió en líneas anteriores el análisis financiero horizontal consiste en conocer
las variaciones tanto absolutas como relativas de las cuentas.
Es por tal razón que como veremos debemos aplicar diferentes fórmulas para obtener cada
una de ellas.
Las variaciones absolutas las podemos conocer aplicando la siguiente fórmula:
Variaciones monetarias = año 1 – año 0
Es por tal razón que como veremos debemos aplicar diferentes fórmulas para obtener cada
una de ellas.
Como podemos apreciar la fórmula consiste en la resta del valor de las cuentas de un
periodo menos el valor de las mismas al periodo anterior.
Por otro lado para conocer las variaciones relativas de las cuentas debemos aplicar en
cambio la siguiente fórmula:
Variaciones porcentuales = Año 1 – Año 0 / Año 0
Análisis horizontal del Estado de Resultados
Si aplicamos la fórmula del análisis horizontal de la variación absoluta como de la
variación relativa al igual que en el Estado de Situación Financiera horizontal; deberíamos
obtener los siguientes resultados:
Realizar la Interpretación del Análisis Horizontal del Estado
de Resultados
Realizando lo que es un análisis horizontal de las variaciones absolutas de los años 2018 –
2017 podemos ver que la cuenta Ventas ha incrementado pero en caso de los valores
porcentuales las ventas tuvieron un aumento de un 7,78%
También si nos fijamos en la cuenta de los costos podemos observar el mismo caso que el
anterior se tuvo un incremento en variación absoluta y en valores porcentuales un 3.64%
Al comparar estas dos cuentas observamos que la empresa tuvo un buen manejo de los
costos ya que las ventas incrementaron.
