2ª EXAMEN ESCRITO DE CALCULO FINANCIERO 2020

APELLIDOS Y NOMBRE: Del Carpio Monroy Javier Luis FECHA:19/06/2020

PARA HACER VALIDAS LAS RESPUESTAS DEBERÁN CONTENER- RESUMEN DE

DATOS COMO TAMBIÉN EL DIAGRAMA DE TIEMPO VALOR
FORMULAS -DESARROLLO DE LAS FORMULAS E INTERPRETACIÓN
EL TIEMPO DE ENTREGA ES DE 2 HORAS E INVIAR
1.- El 18 de abril el Gerente Financiero de la Empresa Sur S.A. estaba revisando los compromisos
de pago de la cuenta Caja-Bancos para el mes dé mayo, encontrando la siguiente información de
vencimientos pendientes con un Banco: día 20 S/. 2 500 (pagaré); día 21 S/. 1 800 (préstamo ); día
24 S/. 6 300 (préstamo) y día 28 S/. 3 500 (importaciones). Según información obtenida del flujo de
caja, durante el mes de mayo, el saldo proyectado será negativo por lo que solicita al Banco, el
diferimiento de los pagos con vencimiento en mayo para el 16 de junio, aceptando pagar una tasa
efectiva mensual del 5%. ¿Cuál es el importe que deberá cancelar Sur S.A. en esa fecha?

SOLUCION

Formula

X=p1 +p2+ p3 +p4 +p5

X= 2500(1.03)0.5333+3100(1.03)0.4+1800(1.03)0.2333+1700(1.02)0.10+500(1.02)0.4+4500(1.02)0.5333

x=2539.721+33136.87+1812.46+1696.638+496.055+4452.726

x=14,639,93

interpretación:

El importe que financiara es de 8501,44 con los créditos vencidos de 10 14 y 15 de mayo y 11 de

junio con un valor S/. 2 500; S/. 3 100 y S/. 1 800 respectivamente y por vencer el 29 de mayo, 7 y
11 de junio con valores S/. 1 700; S/. 500 y S/. 4 500 y una tasa de 4%

2.- El 26 de mayo el Banco Fin-Norte aprobó un crédito para consolidar un conjunto de deudas
vencidas y por vencer de la empresa Aquarium cuyo estado de cuenta a esa fecha era:

a) créditos vencidos: el 10, 14 y 19 de mayo de S/. 2 500; S/. 3 100 y S/. 1 800 respectivamente

b) créditos por vencer: el 29 de mayo, 7 y 11 de junio de S/. 1 700; S/. 500 y S/. 4 500
respectivamente. Considerando que el banco cobra una tasa efectiva mensual del 6% para los
créditos vencidos y del 4% para los créditos por vencer, ¿qué importe financiará Fin-Norte el 26 de
mayo si exige que Aquarium amortice el 40% de la deuda total (vencida y por vencer)?
3.- El día de hoy, 15 de enero, se descuentan 3 letras cuyos valores nominales son de S/. 7 200, S/.
6 000, y S/. 8 300. Siendo los vencimientos el 16, 20 y 22 de febrero respectivamente, calcule el
importe total del descuento racional simple a una tasa nominal anual del 24%.

Letra 1 7200 Letra 2 6000

Tasa anual 0.24 Tasa anual 0.24
Fecha de inicio 15 de enero Fecha de inicio 15 de enero
Fecha de fin 16 de febrero Fecha de fin 20 de febrero
Número de días 32 Número de días 36

l
P= P 1=L−P
Letra 3 8300 1+ xtxn

Tasa anual 0.24 Letra 1

Fecha de inicio 15 de enero l 7200

P=
P= 1+ xtxn 32 P 3=L−P
Fecha de fin 22 de febrero 1+ 0.24 x
360
Número de días 38 Letra 3
P= 7049.61
8300
P= 38
l 1+ 0.24 x
P= P 2=L−P 360
1+ xtxn
P= 8,094.93
Letra 2
P3= 8300 -8094,93
7200
P= 32
1+ 0.24 x
360 pT=p1 +p2+p3
P= 7049.61 pT=150.39+140.63+205,07
P2=6000-5859.38 pT=496.09
P2=140.63
INTERPRETACION

El importe total de hoy 15 de enero es de 496.09 con una tasa nominal de 24% y con el descuento
de tres letras de S/. 7 200, S/. 6 000, y S/. 8 300 con un vencimiento de 16, 20 y 22
respectivamente

4.- Un pagaré cuyo valor nominal es S/. 7 000 y cuya fecha de vencimiento es el 11 de julio fue
descontado racionalmente faltando 180 días para su vencimiento, aplicando una tasa nominal
anual del 36% con capitalización cada 30 días. Calcule el descuento racional compuesto realizado
en el tercer y quinto período.

6 5 4 3 2 1 0

PRIMER PERIODO

1504.54 2782.80 5147.05 M7000.00

c=M (1+ I )−n D=M[1-(1+i)−n]

c=7000 (1+ 0.36)−1 D=7000[1-(1+0.36)−1]

c=5147.05 D=1852.94

TERCER PERIODO

c=M (1+ I )−n D=M[1-(1+i)−n]

c=7000 (1+ 0.36)−3 D=7000[1-(1+0.36)−3 ]

c=2782.80 D=1852.94
QUINTO PERIODO

QUINTO PERIODO

c=M (1+ I )−n D=M[1-(1+i)−n]

c=7000 (1+ 0.36)−5 D=7000[1-(1+0.36)−5 ]
c=1504.54
D=5495.46
Interpretación

El descuento racional compuesto por el tercero y quinto periodo a partir de un valor nominal de
7000 soles cuya fecha de vencimiento , y aplicando una tasa nominal anual de 38% con
capitalización son respectivamente de 4217.20 (tercer periodo )y 5495.46(quito periodo)
5.- Calcule el importe líquido a disponer hoy (19 de enero), por 2 letras de S/. 4 500 y S/. 7 800 con
vencimientos el 20 y 26 de febrero respectivamente. El banco las ha descontado a una tasa de
descuento bancario compuesto del 2% mensual.

c=? s=4 500

1) Calcular (n): d=0.02

Enero = 19

Febrero=20

c=s ¿
c 1=4500 ¿
c 1=4404.16

2)
c=? s=7 800
Enero =19 d=0.02

Febrero=26

c=s ¿
c 2=7800 ¿
c 2=7602.83
3) cálculo de c total = c1 +c2= 12006.99

Rp. = S/. 12 006,99

Interpretación

El importe líquido que dispone hoy 19 de enero es de S/12006.99, con dos letras de S/. 4 500 y
S/. 7 800 que vencen el 20 y 26 respectivamente con una tasa del descuento del banco del 2%
mensual

6.- El precio de venta de un artículo es de S/. 1 750. ¿Por cuánto tendríamos que ofertarlo para
promocionar un descuento del 10% sobre dicho precio.

Datos

Descuentos 0.10

Precio de venta original(f) 1,750

Formula

f
p=
( 1−d )1
Calculo

1750
p=
( 1−0.10)1
p=1,944,44
Interpretación

El precio de venta original de un artículo es de 1,944,44 afectado con un descuento del 10 %

sobre dicho producto

7.- Un pagaré cuyo valor nominal es S/. 3 000 y cuya fecha de vencimiento es el 3 de noviembre
fue descontado faltando 180 días para su vencimiento, aplicando una tasa nominal adelantada del
36% con capitalización mensual. Calcule el descuento bancario realizado en el tercer y quinto mes.

6 5 4 3 2 1 0

5−1
= d3=sd(1-d)k-1
Formula2920.32 M3000
0.36 1− 0.36
5−1
2915.32
d 3=3000 x
12
( 12 ) ¿
0.36 1− 0.36
d 3=3000 x
12
(
12 ) ¿
¿
d 3=90 ( 0.88529281)
¿
d 3=90 ( 0.9409 ) d 3=79.68

d 3=84.68

interpretación

El descuento bancario realizado en el 3ro y 5to mes a partir de un valor nominal de S/3000 y cuya
fecha de vencimiento es de 3 noviembre , descontado faltando 180 días para su vencimiento ,
aplicando una tasa nominal delante de 36% con capitalización mensual son respectivamente
8468(tercer mes ) y 79.68 (quinto mes )

8.- ¿Cuál será la tasa de descuento comercial total si una tienda concede sobre su mercadería una
rebaja del 10% + 8% + 5%.

Solución Formula
Datos d=¿
D=? d=¿
D1=? d=¿
D2=? d=¿
D3=? d=21.34 %
Interpretación

La tasa de descuento comercial total es del 21.34% teniendo en cuenta que la mercadería tiene
una rebaja de 10% + 8% + 5%.

9.- Con los siguientes datos calcule las tasas proporcionales respectivas:

Tasa nominal Tasa proporcional

Anual del 18% Bimestral=
Semestral 9% Anual=
Mensual del 2% Trimestral=
Anual del 12% De 85 días =
De 85 días del 2.83% Anual=
De 95 días del 3% Mensual=
De 45 días =

10.- Calcule la TNA capitalizare trimestralmente equivalente a una TEA del 12%.

Partiendo de una TEA , la TNA capitalizable trimestralmente se calcula hallando su respectiva

Tasa equivalente trimestral , la cual debe ser multiplicada por los 4 periodos trimestrales que
contienen un año

TNA = 4[(1+0.12)1/4-1]= 0,1149493789