FACULTAD DE CIENCIAS EMPRESARIALES

ESCUELA ACADÉMICO PROFESIONAL DE CONTABILIDAD

ENSAYO

“LA IMPORTANCIA DEL FACTORING COMO MEDIO FIANACIERO EN LAS PYMES DE

SAN JUAN DE LURIGANCHO”

Autores:

GARCIA MARTINEZ, YEN YINO

Asesor:

ISABEL RAMOS PEREZ

Lima – Perú

2016
 ÍNDICE
INTRODUCCION
ARGUMENTO
1
2
3
4
CONCLUSIONES
REFERENCIAS BILIOGRÁFICAS
I. INTRODUCCION

El presente trabajo surge a partir de como las pymes de San juan de Lurigancho, deberían

utilizar el factoring como medio de financiación, el factoring es una herramienta

financiera por lo cual permite a las empresas convertir sus facturas pendientes de pago

por dinero en efectivo de esta manera generar un financiamiento rápido sin necesidad de

endeudarse se trata de un contrato nacido en las practicas del comercio colonial inglés,

que luego fue desarrollado en plenitud en el mercado norteamericano, y que la década de

los setenta comenzó a ser utilizado en Europa como alternativa de financiamiento .

Hoy en día las pymes cumplen un papel muy importante en el crecimiento económico del

país, pues genera fuentes de trabajo; es justamente el punto en el que la contabilidad

interviene, ya que es el área que vela por los acontecimientos suscitados en la empresa

y así mismo el control para el ejercicio económico. Estas y otras razones nos llevan a

presentar la investigación: la importancia del factoring como medio financiero en las

pymes de San Juan De Lurigancho, entendidos de la importancia que prevalece este tema

con referencia al crecimiento de las Pymes y el futuro que las espera ya que este método

influye en el desarrollo de la entidad.

Se trata entonces de tres prestaciones: gestión, seguridad y financiación, como un

conglomerado atípico que opera sobre la base de una transferencia crediticia, la cual

motiva a realizar un análisis profundo, a medida que los estándares de crédito se hacen

más flexibles se espera que aumente las ventas, a razón de ello se aumentaran las cuentas

por cobrar y requeriremos dinero en efectivo para seguir con las actividades del siguiente

mes y poder realizar el pago de nuestras obligaciones contrarias.

Tras relacionar el crecimiento de las empresas y la importancia del factoring, surge la

interrogante a mencionar, ¿el factoring es importante en las empresas pymes de San Juan
De Lurigancho?, en tal sentido plantearemos el análisis de los tipos de factoring, cuales

se emplean en nuestro país así también el contrato de factoring refiere al análisis de los

problemas que puedan presentarse la aplicación de este contrato nuestra localidad , así

mismo la especial atención al derecho comparado, pues en el encontramos una rica

experiencia práctica, que presenta la particularidad de ser global y futura así como el

procedimiento del factoring, como su aplicación esta desempeñada en nuestro país, bajo

que modalidades, así mismo plantearemos los tipos de procedimiento según la magnitud

de la empresa.

El factoring es una operación financiera que permite obtener adelanto de fondos a sus

clientes, quienes entregan documentos de crédito, facturas comerciales impagadas o por

vencer para ser cobradas por la entidad financiera.

La temática referente a la importancia del factoring como medio financieros en las Pymes

de san juan de Lurigancho, es aquella que nos facilitara una mejor forma de financiación

sin necesidad de endeudamiento, generando el flujo de efectivo que las empresas tanto

necesitan, accediendo a tasas más competitivas, reduciendo el costo y tiempo en trámites

para el cobro de las facturas mejorando la relación entre clientes y proveedores brindando

seguridad y confianza, de tal modo seguir creciendo y desarrollándose, logrando un

desarrollo económico sostenible.

En tal sentido se fundamentara el análisis del factoring en el sentido de beneficio de las

Mypes de san juan de Lurigancho y complementar la aplicación de este medio.

Por ello, es necesario que las empresas no pierdan el seguimiento de evaluar los créditos

a los clientes, así tener el conocimiento para el uso de este medio financiero.
ARGUMENTACION

1. Factoring

Cuando comentamos sobre factoring nos referimos a un modelo de financiación y a la

obtención de fondos mediante la cesión de créditos comerciales, así como la prestación

de servicios de administración y gestión de cobro de clientes, así también esta operación

mediante el cual una entidad financiera autorizada adelanta fondos a sus clientes, quienes

le entregan títulos de crédito o facturas comerciales impagadas o por vencer para ser

cobradas a sus deudores por la referida entidad financiera.

El factoring en su esquema básico supone que el factor le es transferido por el cliente la

totalidad de los créditos presentes y futuros de que es titular este último con motivo de su
actividad empresarial. Por su parte, el factor asume la obligación de prestar un complejo de
servicios variables, que incluyen la gestión, cobro y contabilización de los créditos trasferidos
como también podrá incluir un servicio de garantía y/o de financiación (Agustín Marré 1995,
p. 22).

Nos habla de: Cuando compartimos sobre factoring inducimos a un tipo de acreditación

en otros términos el factoring refiere en trasmitir las deudas por cobrar y venideras a las

entidades financieras, las cuales brindaran un aval y crédito. (Agustín Marré 1995, p. 22).

Considera al Factoring como un Contrato financiero y de colaboración complejo, pues, según

dice el maestro sanmarquino, en él concurre tanto un arrendamiento de servicios como una

comisión de cobro, una asunción de créditos y una asunción producción. Refiere además que

en términos generales se le ha considerado al Factoring como un contrato de financiación”

(Arias, 2011, p. 15).

Hace referencia a como un acuerdo de financiación y apoyo complementario, ya que

permite concordar en las acciones permisibles para que se dé un financiación como un

contrato de financiación.
 Hace referencia a:La importancia del Factoring se da con la operación mediante la cual el

Factor adquiere, a título oneroso, de una persona natural o jurídica, denominada Cliente,

instrumentos de contenido crediticio, prestando en algunos casos servicios adicionales a

cambio de una retribución (Alva Matteuci, Northcote Sandoval, & Garcia Quispe, 2011, p.

10).

Refiere lo siguiente: sobre la significancia del factoring la cual es generada al momento

de la obtención a titulo dispendioso generando y brindando una asistencias económicas.

(Alva Matteucci, Northcote Sandoval, & Garcia Quispe, 2011, p. 10).

Lo importante que podemos resaltar dentro de las definiciones descritas por los diversos

autores menciona que el Factoring es un contrato por el cual una entidad financiera

autorizada, adelanta dinero a sus clientes antes del vencimiento de sus facturas; donde las

entidades financieras adquieren todas las facturas por un cierto periodo pactado,

determinando a un precio fijado por un porcentaje establecida entre ambas partes. Así la

empresa obtiene liquidez inmediata para cubrir sus obligaciones a corto plazo, reduciendo

un porcentaje económico que el cliente va a pagar; comisiones, intereses a favor del factor

así también permite mejorar un desempeño extraordinario en el ámbito de desarrollo

parmente, generando la facilidad de continuo desarrollo dejando de lado la

inconveniencia de realizar los cobros a cuenta y obteniendo liquides permanente a un bajo

costo económico, pero generando altos márgenes de utilidad neta, ya que las entidades

financieras tienen que filtrar a las empresas a cobrar buscando determinar con ello si la

deuda es cobrable, ellos se valen de ratios financieros aplicados a los estados financieros

de las empresas así también estado de resultados los cuales permitirán saber con un

margen de error mínimo la veracidad de la solvencia de las empresas deudoras concebidas

por la empresa que cala las deudas a ser brindadas a la entidad financiera con ello estos

cobros estarán garantizados.

2. Tipos de factoring

Constituye el acuerdo más general, involucra, los servicios de financiamiento, asunción

del riesgo donde el factor asume todo el riesgo de incobrabilidad de las Cuentas por

Cobrar del cliente, salvo que esta sea motivada por deficiencias del producto o servicios

entregados. En la práctica el factor no acepta las cuentas correspondientes a algunos

deudores, específicamente de aquellos que tengan disputas comerciales con los clientes o

con otros vendedores. Cuando esto ocurre la entidad se reserva el derecho de reasignar la

cuenta al cliente o de solo aceptar aquellas cuantas de las que no exista ningún tipo de

problema.

Hay muchas modalidades por las que se puede celebrar un Contrato de Factoring. Según esta

clasificación, el Factoring podrá ser “con recurso” y “sin recurso” el cual dependerá de que

el factor asuma o no los riesgos de incobrabilidad. (Gonzales Palomino, 2013, p. 4).

Existen modos de realizar un contrato de factoring, las cuales pueden ser con medio o sin

tal de manera que se asuman o no los peligros de no ser cobrados (Gonzales Palomino,

2013, p. 4).

Determina las clases de Factoring en lo siguiente: Factoring con recurso; en esta modalidad

es el facturador quien asume el riesgo por la falta de pago del deudor. Es decir, en este caso

la empresa de Factoring no garantiza el riesgo por la insolvencia del deudor cedido Y al

Factoring sin recurso, por el contrario, aquí el factor sí garantiza el riesgo por insolvencia del

deudor, a no ser que el incumplimiento se haya producido por otras causas (Carlos Eduardo

López Rodríguez, 2010, p. 31).

Deduce los variables de factoring: con recursos, en el sentido de que la empresa conlleve

los peligros del cliente deudor (Carlos Eduardo López Rodríguez, 2011, p. 46)

Finalmente, estamos de acuerdo con lo que establecen los autores en cuanto a las

definiciones de las clases de Factoring; consecuentemente, optamos por aplicar el

Factoring sin recurso, por qué nos brinda un resultando ventajoso y sin preocupación de

sus facturas por cobrar dando la responsabilidad a la empresa de financiamiento, que

asumirá el riesgo de no pago del deudor .

Contrato de factoring

El contrato de factoring es calificado por la doctrina científica como un contrato atípico,

mixto y complejo, llamado a cubrir diversas finalidades económicas y jurídicas del

empresario por una sociedad especializada, que se integran por diversas funciones, aun

cuando alguna de ellas no venga especialmente pactada, y que se residencian: en la

función de gestión, por la cual la entidad de factoring se encarga de todas las actividades

empresariales que conlleva la función de gestionar el cobro de los créditos cedidos por el

empresario, liberando a éste de la carga de medios materiales, y humanos que debería

arbitrar en orden a obtener el abono de los mismos; la función de garantía, en este

supuesto la entidad de factoring asume, además, el riesgo de insolvencia del deudor

cedido, adoptando una finalidad de carácter aseguratorio; y la función de financiación,

que suele ser la más frecuente, en ella la sociedad de factoring anticipa al empresario el

importe de los créditos transmitidos, permitiendo la obtención de una liquidez inmediata,

que se configura como un anticipo de parte del nominal de cada crédito cedido, aparte de

la recepción por la sociedad de factoring de un interés en la suya.

Respecto al contrato de factoring define de manera importante el contrato del Factoring,

como las operaciones que exigen la redacción de un contrato basado en la buena fe y en la

confianza recíproca de las partes involucradas. En este contrato se definen claramente los

derechos y deberes de ambas partes y presenta las condiciones en que puede ejercerse

válidamente dicho contrato. Samuel Pedro Tancara Cáceres, (2012, p. 112).

En tal sentido, precisa de manera primordial al contrato de factoring, como un

procedimiento el cual demanda el compromiso de un contrato, fundamentado en la

aceptación mutua Samuel Pedro Tancara Cáceres (2012, p. 112),.

Lo expresado refiere que, el Contrato de Factoring es una operación de crédito, de origen

norteamericano, que consiste en la transferencia de un crédito mercantil del titular a un factor

que se encarga, contra cierta 20 remuneración o comisión, de obtener el cobro, cuya

realización se garantiza, incluso en el caso de quiebra temporal o definitiva del deudor.

Constituye, pues, una comisión de cobranza garantizada Ronaldo Hernández Hernández,

(2011, p. 99).

El acuerdo de factoring cosiste en una trata de un traspaso de una deuda comercial de la

empresa a una entidad financiera, el cual se ocupa de asumir lo realizable, el cual avala

el cobro de la deuda Ronaldo Hernández Hernández, (2011, p. 99)

De acuerdo con las definiciones de los autores, el contrato de Factoring, entendemos que

es el compromiso de una empresa comercial nombrada cliente, que pacta con una entidad

financiera, para que esta le preste un conjunto de servicios de financiación de sus créditos

con sus clientes, tomando el riesgo de cobro, a cambio de una contraprestación. El

contrato de Factoring es aquel en que el acreedor concede sus facturas por cobrar a otra

persona, generalmente denominada factor (entidad financiera), que hace efectivo el

crédito así mismo permitirá que la empresa se desarrolle plenamente en cuanto a sus

actividades dejando de lado la preocupación de que sus deudores cumplan con sus

obligaciones financieras ya que será la entidad bancara la cual le dará solvencia plena a

la empresa a un costo muy bajo pero con un valor de generación de valor altísimo por

esta razón se determinara la utilidad creciente de la empresa y su solvencia sera

garantizada por la entidad bancaria la cual sera portadora de los saldos deudores de sus

clientes.
3. Requisitos Del Contrato De Factoring

Al solicitar este financiamiento del contrato de Factoring, el Cliente deberá cumplir los

siguientes requisitos establecidos, haciendo mención dos tipos de documentos a presentar,

los cuales son documentos financieros y documentos legales, siendo obligatorios cumplir

para poder realizar correctamente este financiamiento, en caso de incumplimiento de no

tener los documentos establecidos no se realizara el contrato por lo cual se recomienda

tener todo en orden así también no incidir en fraude tributario o documentario debido a

que con ello se asignara una falta grave a las cláusulas que se generaran y concernirán de

este modo atentando en contra de veracidad de lo estipulado en los papeles otorgados a

la entidad financiera.

Para que se pueda celebrar un contrato de Factoring, el factor debe ser una entidad de crédito

(banco, caja de ahorro, cooperativa de crédito, establecimientos financieros de crédito) y el

factorado un empresario (persona física o jurídica) o profesional Mazzeo Jésica Vanina,

Moyano Ruiz María Luisa y Nara Charbel Nicolás (2012, p. 30).

De modo que sea posible el contrato de factoring, el factor tendrá que ser una entidad

financiera y factorado una empresa Mazzeo Jésica Vanina, Moyano Ruiz María Luisa y

Nara Charbel Nicolás (2012, p. 30).

Como sabemos este servicio se otorga tanto a las empresas proveedoras –Cliente– como a las

deudoras –Deudor–. El objetivo de las ESF, al abordar ambas partes, es que sus usuarios

cuenten con un mecanismo que simplifiquen la gestión de cobranza, en el caso de los

primeros, y, dispongan de una modalidad que se encargue de los pagos pendientes Caballero

Bustamante (2010, p. 4).

Tiene como fin, es que los portadores tengan un sistema que facilita la acción de cobros,

y tenga una forma que cubra los pagos a cuenta. Caballero Bustamante (2010, p. 4).

Los requisitos para acceder a los recursos monetarios de una empresa de Factoring.
 a) Se firma el Convenio de Contrato entre la empresa de Factoring y el cliente en el cual

consta las condiciones y los cargos financieros respectivos.

b) Anexos del Convenio o Contrato Financiero.

c) De acuerdo a la solicitud de servicios financieros que en ese momento presento el cliente

a la empresa de Factoring, es muy importante que el cliente relacione todos y cada uno de los

documentos (facturas, contra recibos, títulos de crédito, etc.) que piense ceder. Cabe hacer

mención que deberán ser “cedidos” o deudores que previamente hayan sido autorizados para

operar en su monto y condiciones por la empresa de Factoring Samuel Pedro Tancara Cáceres

(2012, p. 126, 127).

Los requisitos que permitan el ingreso económico de la empresa de factoring.

a) Se pacta el acuerdo de factoraje en el cual figura reglas y cargas.

b) Adjunta el acuerdo o acuerdo financiero.

c) El cliente relacione las características para operar.

Samuel Pedro Tancara Cáceres (2012, p. 126, 127).

A lo largo de los planteamientos hechos manifestamos que el tratamiento legal de

Factoring es una de las más usadas en la actualidad con la finalidad de obtener

financiamiento a través de las negociaciones de las facturas, Y el objetivo del

control de cuentas por pagar es llevar al corriente todos los pagos de la empresa

para aprovechar los descuentos por pronto pago y evitar el pago de intereses. Así

como tener los suministros cuando lo requiera la empresa para seguir sus

operaciones. Así como todos los beneficios que traen consigo. Finalmente, nos

hemos comprometido en buscar información del Factoring para la utilización

como herramienta financiera obteniendo financiamiento a un corto plazo,

mediante empresas especializadas (banco) encargadas de comprar facturas a una

empresa que ha generado por vender al crédito y también conocer el marco legal

y requisitos que exige el Factoring, de esa manera estar a la altura

de las expectativas del mercado. Así mismo se realiza por entidades de

financiación o entidades de crédito, quienes son acogidas por el órgano de

COFIDE que forma parte del sistema financiero, de esta manera, escoger una

entidad para descontar las facturas de forma inmediata, en tal sentido se permite

la facilidad al acceder a este beneficio por el cual generaremos una condición

explicita, sin incurrir a un fraude o error en tal sentido evitar la violación de un

acuerdo o estatuto pactado en este acuerdo financiero entre la entidad bancaria o

también conocida como factoraje, y la empresa Lo resaltante del contrato de

Factoring tiene relación jurídica de duración, en la que una de las partes, que

puede denominarse empresa de Factoring, adquiere todos, o tan sólo una porción

o una categoría de créditos, que la otra parte (empresa cliente o factoreada) tiene

frente a sus clientes. Y renunciando las modalidades y servicios optativos, se lo

ha considerado como un contrato financiero que se celebra entre una entidad

financiera sociedad de Factoring y una empresa factoreada, por el cual la primera

se obliga a adquirir todos, los créditos que se originen a favor de la segunda, en

virtud de su actividad comercial, durante un determinado plazo en tal sentido los

filtros serán en virtud a las acciones necesarias para el ente financiero, permitiendo

una garantía absoluta y única a los beneficiados siempre y cuando que ellos no

incurran ante echo fraudulentos o ilícitos para garantizar la solvencia de sus

deudores, ya que estos serán filtrados por la entidad financiera con el fin de

determinar si su actividad económica les permitirá afrontar en algún futuros sus

obligaciones económicas pertinentes, en tanto estos sean positivos y aptos para

resolver sus deudas se dará la garantía necesaria para cubrir o subsidiar la deuda

por el factor Aquí en el marco legal del Factoring peruano consta con las

siguientes normas jurídicas aplicadas (ley general del sistema financiero y

sistemas de seguros y orgánica de la superintendencia de banca y seguros – ley

N° 26702 del 09/12/1996, ley que promueve el financiamiento de la factura

comercial ley N° 29623, reglamento del Factoring, descuento y empresas de

Factoring según la resolución de la SBS N° 1021-98) que son reguladas por la SBS

para que sean aplicadas por las entidades financieras que brindan el Factoring.
[Link]

II. REFERENCIAS BIBLIOGRAFICAS

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Chile.

 Alva Matteucci, M., Northcote Sandoval, C., & Garcia Quispe, J. L. (2011).

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 Gonzales Palomino (2013). Contratos Modernos, Contratos Atípicos e Innominados,

Lima: San Marcos.

 Carlos Eduardo López Rodríguez (2011). Contratos Modernos, Contratos

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Primera quincena de octubre.

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 Ediciones Caballero Bustamante. (2010). El Factoring Medio de Financiamiento,

Perú.