Análisis Horizontal de
Estado de Resultados
CAMISERIA “EMPERADOR”
Estado de Resultados Comparativo: 11/03/2018
Cifras en Pesos Colombianos
Estado de Resultado Análisis Horizontal
%
Cuenta 31/12/2017 31/12/2016 Variación en $
Crecimiento
Ingresos Operacionales $ 408.344.000,00 $ 375.800.000,00 ($ 32.544.000,00) -7.97 %
Devoluciones y Descuentos en Ventas $ 25.420.000,00 $ 17.450.000,00 ($ 7.970.000,00) -31.35 %
Ingresos Operacionales Netos $ 382.924.000,00 $ 358.350.000,00 ($ 24.574.000,00) -6.42 %
Menos: Costo de Ventas $ 231.274.102,00 $ 166.723.044,00 ($ 64.551.058,00) -27.91 %
Materia Prima $ 105.253.004,00 $ 83.264.589,00 ($ 21.988.415,00) -20.89 %
Mano Obra Directa $ 88.400.360,00 $ 62.356.000,00 ($ 26.044.360,00) -29.46 %
Costos Indirectos $ 37.620.738,00 $ 21.102.455,00 ($ 16.518.283,00) -43.91 %
UTILIDAD BRUTA $ 151.649.898,00 $ 191.626.956,00 $ 39.977.058,00 26.36 %
Gastos Operacionales de Administracion $ 40.265.000,00 $ 35.200.000,00 ($ 5.065.000,00) -12.58 %
Gastos Operacionales de Ventas $ 33.021.960,00 $ 32.508.457,00 ($ 513.503,00) -1.56 %
Subtotal Gastos Operacionales $ 73.286.960,00 $ 67.708.457,00 ($ 5.578.503,00) -7.61 %
UTILIDAD OPERACIONAL $ 78.362.938,00 $ 123.918.499,00 $ 45.555.561,00 58.13 %
Ingresos No Operacionales $ 6.540.235,00 $ 7.890.235,00 $ 1.350.000,00 20.64 %
Gastos No Operacionales $ 12.545.870,00 $ 16.587.420,00 $ 4.041.550,00 32.21 %
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 72.357.303,00 $ 115.221.314,00 $ 42.864.011,00 59.24 %
Impuesto de Renta y Complementarios $ 24.601.483,00 $ 39.175.247,00 $ 14.573.764,00 59.24 %
UTILIDAD NETA $ 47.755.820,00 $ 76.046.067,00 $ 28.290.247,00 59.24 %
Estado de Resultado - Detalle de los Gastos de Administración Análisis Horizontal
%
Cuenta 31/12/2017 31/12/2016 Variación en $
Crecimiento
Estado de Resultado - Detalle de los Gastos de Ventas Análisis Horizontal
%
Cuenta 31/12/2017 31/12/2016 Variación en $
Crecimiento
Interpretación del Análisis Horizontal
Interpretación
Ventas: Haga un análisis comparativo de los productos o servicios vendidos con respecto al periodo anterior, identifique las
causas por las cuales no creció en ventas. Indague los resultados del mercado, de su competencia, del sector y compárese.
Costo de Ventas: El costo de los productos o servicios vendidos tuvieron un comportamiento normal con respecto a las ventas,
establezca si esta tendencia obedeció a políticas de gestión de costos, si es así continúe con estas políticas.
Los resultados arrojados en esta herramienta no comprometen a Bogotá Emprende en la toma de decisiones financieras del empresario.
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VENTAS
Las ventas en el periodo del 2017 se han incrementado un 9,97% en relacion al periodo del 2016,
demostrando que esta empresa ha tenido una poca aceptacion del mercado logrando aumentar sus
ventas, pero se le recomienda de pronto realizar una adecuada publicidad o conceder descuentos
según las compras, los cuales no se están brindando durante estos periodos, para abrir mas
rapidamente su participacion en el mercado.
GASTOS DE VENTA
Los gastos de venta se han incrementado en un 27,91%. Creo que esta empresa utilizo un tipo de
materia prima mas costosa y utilizo demasiada mano de obra en relación a las ventas realizadas.
GASTOS OPERACIONALES
Los gastos operacionales se incrementaron en un 7,61%, teniendo en cuenta que las mayores alzas
fueron de los gastos administrativos con un 12,58% y los no operacionales con un 32,21% no acorde a
las ventas realizadas, es de bastante cuidado ya que estos gastos afectan directamente las utilidades
de la empresa.
UTILIDADES NETAS
Durante estos periodos se observo una disminución del 59,24% en las utilidades obtenidas, por causa
de las alzas en los costos de ventas y operacionales, se requiere un análisis detallado de los tipos de
gastos innecesarios para asi mismo tomar medidas de reducción y poder obtener mejores utilidades.
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Estado de Resultados
Gastos Operacionales de Administración: La variación de un periodo a otro de las cuentas que conforman los gastos de
administración están asociados con factores inflacionarios, ajustes salariales, habilidades para negociar cánones de
arrendamiento, honorarios, etc. Revise el detalle de los gastos de administración y analice qué cuentas impactan sobre estos
gastos y establezca control.
Gastos Operacionales de Ventas: Tuvo un mayor crecimiento de los gastos de ventas con respecto a las ventas, analice y
determine si estos gastos fueron necesarios para impulsar las ventas. Revise el detalle de los gastos de ventas y analice qué
cuentas impactan sobre estos gastos y ejerza control.
Gastos No Operacionales: Determine por qué los gastos No operacionales crecieron por encima de las ventas, analice el
comportamiento de los gastos de financiación, bancario, extraordinarios, etc., que se generaron en el periodo.
Utilidad Neta: Analice si el porcentaje de crecimiento es acorde con lo presupuestado o esperado por la empresa, tenga en
cuenta las cifras de crecimiento del sector, el mercado y la competencia.
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