MATEMATICA FINANCIERA
GRUPO: 102007-54
Tutor:
LUIS FERMIN ORTIZ ZARATE
LINA MARIA VERA BOHORQUEZ
Cdigo: [Link]
UNIVERSIDAD NACIONAL ABIERTA Y A DISTANCIA
-UNADColombia, 11 de Noviembre 2014
PAGO A CUOTA FIJA CON PERIODO DE GRACIA
CAPITAL
TASA MENSUAL
PERIODOS AMORTIZACIN
PERIODO
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
120,000,000.00 PERIODOS DE GRACIA
0.95% PERIODOS TOTALES
20
SALDO INICIAL
120,000,000.00
120,000,000.00
120,000,000.00
120,000,000.00
120,000,000.00
114,523,590.81
108,995,155.73
103,414,200.52
97,780,226.23
92,092,729.19
86,351,200.92
80,555,128.14
74,703,992.67
68,797,271.40
62,834,436.29
56,814,954.24
50,738,287.12
44,603,891.65
38,411,219.43
32,159,716.82
25,848,824.94
19,477,979.59
13,046,611.20
6,554,144.82
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
CUOTA
1,140,000.00
1,140,000.00
1,140,000.00
1,140,000.00
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
6,616,409.19
N PERIODO DE GRACIA
4 TASA EA
24
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
INTERESES
1,140,000.00
1,140,000.00
1,140,000.00
1,140,000.00
1,140,000.00
1,087,974.11
1,035,453.98
982,434.90
928,912.15
874,880.93
820,336.41
765,273.72
709,687.93
653,574.08
596,927.14
539,742.07
482,013.73
423,736.97
364,906.58
305,517.31
245,563.84
185,040.81
123,942.81
62,264.38
AMORTIZACIN
$
$
$
$
$
$
$
$
$ 5,476,409.19 $
$ 5,528,435.08 $
$ 5,580,955.21 $
$ 5,633,974.29 $
$ 5,687,497.04 $
$ 5,741,528.26 $
$ 5,796,072.78 $
$ 5,851,135.47 $
$ 5,906,721.26 $
$ 5,962,835.11 $
$ 6,019,482.05 $
$ 6,076,667.13 $
$ 6,134,395.46 $
$ 6,192,672.22 $
$ 6,251,502.61 $
$ 6,310,891.88 $
$ 6,370,845.35 $
$ 6,431,368.39 $
$ 6,492,466.39 $
$ 6,554,144.82 $
$ 16,888,183.84
$
$
12,195,266.20 PRIMER AO
4,692,917.64 SEGUNDO AO
1.8%
1.8%
SALDO FINAL
120,000,000.00
120,000,000.00
120,000,000.00
120,000,000.00
114,523,590.81
108,995,155.73
103,414,200.52
97,780,226.23
92,092,729.19
86,351,200.92
80,555,128.14
74,703,992.67
68,797,271.40
62,834,436.29
56,814,954.24
50,738,287.12
44,603,891.65
38,411,219.43
32,159,716.82
25,848,824.94
19,477,979.59
13,046,611.20
6,554,144.82
(0.00)
PAGO A CUOTA FIJA CON PER
CAPITAL
TASA MENSUAL
PERIODOS AMORTIZACIN
$ 120,000,000.00
0.85%
20
PERIODO
SALDO INICIAL
$
120,000,000
$ 121,020,000.00
$ 122,048,670.00
$ 123,086,083.70
$ 124,132,315.41
$ 118,412,043.74
$ 112,643,149.77
$ 106,825,220.20
$ 100,957,838.23
$
95,040,583.51
$
89,073,032.13
$
83,054,756.56
$
76,985,325.65
$
70,864,304.58
$
64,691,254.82
$
58,465,734.14
$
52,187,296.54
$
45,855,492.22
$
39,469,867.56
$
33,029,965.09
$
26,535,323.45
$
19,985,477.36
$
13,379,957.57
$
6,718,290.87
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
PAGO A CUOTA FIJA CON PERIODO MUERTO
PERIODOS MUERTOS
PERIODOS TOTALES
CAPITAL AMORTIZADO
4 TASA EA
24
$ 124,132,315.41
CUOTA
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
6,775,396.34
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
INTERESES
1,020,000.0
1,028,670.0
1,037,413.7
1,046,231.7
1,055,124.7
1,006,502.4
957,466.77
908,014.37
858,141.62
807,844.96
757,120.77
705,965.43
654,375.27
602,346.59
549,875.67
496,958.74
443,592.02
389,771.68
335,493.87
280,754.70
225,550.25
169,876.56
113,729.64
57,105.47
AMORTIZACIN
$ (1,020,000.00)
$ (1,028,670.00)
$ (1,037,413.70)
$ (1,046,231.71)
$
5,720,271.66
$
5,768,893.97
$
5,817,929.57
$
5,867,381.97
$
5,917,254.72
$
5,967,551.38
$
6,018,275.57
$
6,069,430.91
$
6,121,021.07
$
6,173,049.75
$
6,225,520.68
$
6,278,437.60
$
6,331,804.32
$
6,385,624.66
$
6,439,902.47
$
6,494,641.64
$
6,549,846.09
$
6,605,519.79
$
6,661,666.70
$
6,718,290.87
$ 15,507,926.86
$
$
11,188,496.39 PRIMER AO
4,319,430.46 SEGUNDO AO
1.8%
1.8%
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
SALDO FINAL
121,020,000.00
122,048,670.00
123,086,083.70
124,132,315.41
118,412,043.74
112,643,149.77
106,825,220.20
100,957,838.23
95,040,583.51
89,073,032.13
83,054,756.56
76,985,325.65
70,864,304.58
64,691,254.82
58,465,734.14
52,187,296.54
45,855,492.22
39,469,867.56
33,029,965.09
26,535,323.45
19,985,477.36
13,379,957.57
6,718,290.87
-
TABLE RESUMEN A
NOMBRE:
MONTO
SOLICITADO
TASA INTERES
EFECTIVA MENSUAL
CUOTA FIJA CON
PERIODO DE GRACIA $
120,000,000.00
0.95%
CUOTA FIJA CON
PERIODOS MUERTOS $
120,000,000.00
0.85%
BLE RESUMEN AMORTIZACIONES
LINA MARIA VERA BOHORQUEZ
MONTO TOTAL
PERIODO
TOTAL
INTERESE CANCELADOS DE GRACIA PERIODO MUERTO PERIODOS
16,888,184
24
15,507,927
24
CUOTA
MENSUAL
$ 1,140,000.00
$ 6,775,396.34
Cuenta
Ingresos por Ventas
Costo de ventas
Utilidad Bruta
Gastos Operacionales
Utilidad Operacional
Gastos financieros (Suma Intereses Tabla de
Amortizacion)
Utilidad antes de Impuestos
Impuestos (25%)
Utilidad neta
2013
$
$
$
$
$
954,295,944.00
261,991,706.40
692,304,237.60
216,894,506.40
475,409,731.20
$
$
$
$
12,195,266.20
475,409,731.20
118,852,432.20
356,557,298.40
Cuenta
Ingresos por Ventas
Costo de ventas
Utilidad Bruta
Gastos Operacionales
Utilidad Operacional
Gastos financieros (Suma Intereses Tabla de
Amortizacion)
Utilidad antes de Impuestos
Impuestos (25%)
Utilidad neta
2014
$
$
$
$
$
1,145,155,133
301,290,462.36
692,304,237.60
216,894,506.40
475,409,731.20
$
$
$
$
4,692,917.64
475,409,731.20
118,852,432.20
356,557,298.40
INCREMENTO DE INGRESOS
COSTOS EQUIVALENTE
$ 190,859,188.80
$
39,298,755.96
$
$
1,145,155,132.80
301,290,462.36
Cuenta
Ingresos por Ventas
Costo de ventas
Utilidad Bruta
Gastos Operacionales
Utilidad Operacional
Gastos financieros (Suma Intereses Tabla de
Amortizacion)
Utilidad antes de Impuestos
Impuestos (25%)
Utilidad neta
2013
$
$
$
$
$
954,295,944.00
261,991,706.40
692,304,237.60
216,894,506.40
475,409,731.20
$
$
$
$
11,188,496.39
475,409,731.20
118,852,432.20
356,557,298.40
Cuenta
Ingresos por Ventas
Costo de ventas
Utilidad Bruta
Gastos Operacionales
Utilidad Operacional
Gastos financieros (Suma Intereses Tabla de
Amortizacion)
Utilidad antes de Impuestos
Impuestos (25%)
Utilidad neta
2014
$
$
$
$
$
1,145,155,133
301,290,462.36
692,304,237.60
216,894,506.40
475,409,731.20
$
$
$
$
4,319,430.46
475,409,731.20
118,852,432.20
356,557,298.40
INCREMENTO DE I $ 190,859,188.80 $
COSTOS EQUIVALE $
39,298,755.96 $
1,145,155,132.80
301,290,462.36
Datos nivel medio empresa
Porccola Carnes Selectas Ltda
Volumen de ventas anuales en
unidades
Precio Unitario
Costo Unitario
Costo fijo
Valor residual
Inversin
Tasa de descuento
RUBROS
Esperado
$1,230
$360,000
$207,000
$140,000,000
$2,000,000
$200,000,000
13%
AOS
0
INGRESOS
$442,800,000
VENTAS
VALOR RESIDUAL
$442,800,000
EGRESOS
COSTO FIJO
COSTO VARIABLE
INVERSION
FLUJO NETO
INDICADORES DE EVALUACION
VAN
TIR
$200,000,000
$394,610,000
$140,000,000
$254,610,000
$200,000,000
-$200,000,000
-$29,419,105.63
6.82%
$48,190,000
BAJO
MEDIO
ALTO
1230
360000
207000
2525
378000
225000
3250
405000
270000
AOS
2
$442,800,000 $442,800,000 $442,800,000 $444,800,000
$442,800,000 $442,800,000 $442,800,000 $442,800,000
$1,500,000
$394,610,000 $394,610,000 $394,610,000 $394,610,000
$140,000,000 $140,000,000 $140,000,000 $140,000,000
$254,610,000 $254,610,000 $254,610,000 $254,610,000
$48,190,000
$48,190,000
$48,190,000
$50,190,000
Datos nivel medio empresa
Porccola Carnes Selectas Ltda
Volumen de ventas anuales en
unidades
Precio Unitario
Costo Unitario
Costo fijo
Valor residual
Inversin
Tasa de descuento
RUBROS
Esperado
$2,525
$378,000
$225,000
$140,000,000
$2,000,000
$200,000,000
13%
AOS
0
INGRESOS
$954,450,000
VENTAS
VALOR RESIDUAL
$954,450,000
EGRESOS
COSTO FIJO
COSTO VARIABLE
INVERSION
FLUJO NETO
INDICADORES DE EVALUACION
VAN
TIR
$200,000,000
$708,125,000
$140,000,000
$568,125,000
$200,000,000
-$200,000,000
$667,467,510.37
120.84%
$246,325,000
BAJO
MEDIO
ALTO
1230
360000
207000
2525
378000
225000
3250
405000
270000
AOS
2
$954,450,000 $954,450,000 $954,450,000 $956,450,000
$954,450,000 $954,450,000 $954,450,000 $954,450,000
$1,500,000
$708,125,000 $708,125,000 $708,125,000 $708,125,000
$140,000,000 $140,000,000 $140,000,000 $140,000,000
$568,125,000 $568,125,000 $568,125,000 $568,125,000
$246,325,000 $246,325,000 $246,325,000 $248,325,000
Datos nivel medio empresa
Porccola Carnes Selectas Ltda
Volumen de ventas anuales en
unidades
Precio Unitario
Costo Unitario
Costo fijo
Valor residual
Inversin
Tasa de descuento
RUBROS
Esperado
$2,350
$405,000
$270,000
$140,000,000
$2,000,000
$200,000,000
13%
AOS
0
INGRESOS
$951,750,000
VENTAS
VALOR RESIDUAL
$951,750,000
EGRESOS
COSTO FIJO
COSTO VARIABLE
INVERSION
FLUJO NETO
INDICADORES DE EVALUACION
VAN
TIR
$200,000,000
$774,500,000
$140,000,000
$634,500,000
$200,000,000
-$200,000,000
$424,514,760.98
84.52%
$177,250,000
BAJO
MEDIO
ALTO
1230
360000
207000
2525
378000
225000
3250
405000
270000
AOS
2
$951,750,000 $951,750,000 $951,750,000 $953,750,000
$951,750,000 $951,750,000 $951,750,000 $951,750,000
$1,500,000
$774,500,000 $774,500,000 $774,500,000 $774,500,000
$140,000,000 $140,000,000 $140,000,000 $140,000,000
$634,500,000 $634,500,000 $634,500,000 $634,500,000
$177,250,000 $177,250,000 $177,250,000 $179,250,000
TABLARESUMEN ESCENARIOS PUESTOS PARA E
NOMBRE:
VOLUMEN DE
VENTAS
Caso 1: Valores Bajos
PRECIO UNITARIO
1,230
360,000
Caso 2: Valores Medios $
2,525
378,000
207,000
405,000
Caso 3: Valores Alto
ESTOS PARA ESTIMACION DE INDICADORES
LINA MARIA VERA BOHORQUEZ
COSTO UNITARIO
VPN
207,000 -29419105.6342581
225,000
270,000 424514760.980444
667,467,510
TIR
6.82%
120.84%
84.52%
